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自由写作招股说明书
根据规则433提交
333-268718和333-268718-01的注册声明
日期：2024年8月22日

具有条件收入自动调用的证券 截止日期为2027年9月2日

基于Lowe’s Companies, Inc.普通股的证券表现

由美国银行股份公司全额担保

面值为风险本金的证券

本文件概述了证券条款。投资者必须在做出投资决策前仔细查阅下面提及的伴随初步定价补充协议、产品补充协议、招股说明书和风险考虑事项页面上的“风险影响”。

本证券不保证本金偿还，并且未提供定期支付利息。投资者将不会分享基础股票的任何升值。本证券适用于愿意冒险、寻求一次性赚取可能高于市场利率的有条件季度票息的投资者，在证券的3年期内冒险接受不确定的季度票息或无季度票息的风险交换机会。投资者将不会分享基础股票的任何升值。本证券是我们的高级债务证券。任何对证券的支付都由美国银行股份公司（“BAC”）全额担保。证券作为BofA Finance LLC的“中期票据，A系列”计划的一部分发行。

概要条款
发行人： BofA财务
保证人: BAC
潜在股票： Lowe's Companies, Inc.普通股（纽约证券交易所代码：“LOW”）
规定本金金额： 每张证券1000.00美元
发行价格： 每张证券1000.00美元
定价日： 2024年8月30日
初始发行日期: 2024年9月5日（定价日之后3个工作日）
到期日： 2027年9月2日
提前赎回： IThe closing price of the underlying stock on any determination date other than the final determination date times the adjustment factor on such determination date.大于或等于 如果在任何确定日期，确定收盘价或最终股价（如适用）大于或等于下行阈值价，则我们将在相关的待定付款日期支付至少24.125美元的分期季度票息（相当于至少每季度2.4125%或每年至少9.65%的利率）。实际的分期季度票息将在定价日确定。
提前赎回支付： 既有规定的本金额，又有关于相关决策日期的条件项月度付款 (以及任何以前决策日期之前未支付的条件月度付款) 。加上决定收盘价格除最终测算日期外的任何测算日期乘以该测算日期的调整因子。
确定收盘价格： · 如果在任何测算日期上，决定收盘价格或者最终认股价格（视情况而定）大于或等于下行阈值价格，则我们将在相关有条件支付日期支付每个证券至少27.875美元的有条件季度票面利率（相当于每个季度至少2.7875%或每年至少11.15%的利率）。实际的有条件季度票面利率将在定价日确定。
有条件每季付息：

·         如果最终股价是

·         less than

 
到期付款： 如果证券尚未被赎回，投资者将在到期日收到根据以下规则确定的到期款项:
  Adjustment factor:大于或等于 Determination dates: 如果最终认股价格低于下行阈值价格：
Contingent payment dates:低于Downside threshold price: （i）规定的本金金额乘以定价日的标的股票收盘价。
最初股价： 最终测算日期的标的股票收盘价，乘以该日的调整因子。
最终股票价格： 期末确定日所对应的标的股票收盘价乘上当日调整系数。
股票表现因子： 最终股价除以初始股价
调整因子： 1，根据伴随产品补充说明书上 PS-23 页的“防稀释调整”部分描写，酌情调整特定企业股票相关的公司事件。
确定日期：
按条件支付日期：
下限阈值价格： 初始股价的75％
CUSIP / ISIN：
上市: 这些证券将不会在任何证券交易所上市。
定价日估值：
初步定价说明书

 

 

 

 

 

 

 

 

 

确定日期: 按条件支付日期 / 提早赎回日期
2024年12月2日 2024年12月5日
2025年2月28日 2025年3月5日
2025年5月30日 2025年6月4日
2025年9月2日 2025年9月5日
2025年12月1日 2025年12月4日
2026年3月2日 2026年3月5日
2026年6月1日 2026年6月4日
2026年8月31日 2026年9月3日
2026年11月30日 2026年12月3日
2027年3月1日 2027年3月4日
2027年6月1日 2027年6月4日

*表示该日期不是“提早赎回日期”

 

价格确定日、发行日和其他日期如上所述，可能会有所调整，并会在关于证券的最终定价补充说明书中详细说明。

 

假设到期时的支付（如果证券未自动赎回）
基础股票表现的变化 到期支付（不包括到期时可能支付的任何有条件季度收益）
+50.00% $1,000.00
+40.00% $1,000.00
+30.00% $1,000.00
+20.00% $1,000.00
+10.00% $1,000.00
0.00% $1,000.00
-10.00% $1,000.00
-20.00% $1,000.00
-25.00% $1,000.00
-26.00% $740.00
-40.00% $600.00
-50.00% $500.00
-60.00% $400.00
-70.00% $ 300.00
-80.00% 。
-90.00% $100.00。
-100.00% $0.00

 

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您将在上述证券附带的初步定价说明书中找到相应的附带文件链接，以及“有关证券的其他信息”下的伴随产品说明书、招股说明书补充和招股章程，您应在投资之前阅读并理解。

本免费撰写的招股章程概括了证券条款和您在决定投资之前应考虑的因素。BofA 融资已向SEC提交了注册声明（包括初步定价说明书、产品说明书、招股说明书补充和招股章程），可在SEC网站www.sec.gov上免费访问或致电BofAS 1-800-294-1322获取。在投资之前，您应阅读此定价说明书和附带的产品说明书、招股说明书补充和招股章程，了解有关我们、BAC和本次发行的信息。

 

基础股票

关于基础股票的信息（包括历史表现信息），请参阅附带的初步定价说明书。

 

风险问题

下面所列风险在附带的初步定价说明书的“风险因素”部分中将进行更详细的讨论。在做出投资决策之前，请仔细审核这些风险因素。

与结构相关的风险

▪ 您的投资可能会导致损失； 没有保证 本金的回报。
▪ 您在证券期限内的回报仅限于代表条件性季度利息的回报，如果有的话。
▪ 证券可能会面临潜在的自动提前赎回，这将限制您在证券全期收取条件性季度利息的能力。
▪ 您可能不会收到任何有条件的季度性票据。
▪ 证券的回报可能会低于具有相似到期期限的常规债务证券的收益。
▪ 适用的条件性季度利息、提前赎回款项或到期时的付款将不反映基础股票价格的变化，除非在决定日确定之时。
▪ 任何证券支付都可能受到我们的信用风险和担保人的信用风险的影响，我们或担保人的实际或被视为信用价值的变化预计将影响证券的价值。
▪ 作为金融子公司，我们没有独立的资产、业务或收入。

与估值和市场相关的风险

▪ 您购买证券所支付的公开价格将超过其最初估计的价值。
▪ 初始估值不代表我们、BAC、BofAS或我们的其他附属公司愿意以任何次级市场上的最小或最大价格购买您的证券（如果有的话）。
▪ 我们无法保证您的证券将会有二级市场交易或将会得到维持。

与利益冲突有关的风险

▪ 我们、担保人和我们的其他附属公司，包括BofAS的交易和对冲活动可能会与您产生利益冲突，可能会影响您对证券的回报和市场价值。
▪ 可能涉及计算代理存在潜在利益冲突，其是我们的附属公司。

基础股票相关的风险

▪ 基础股票发行人（“基础公司”）将没有与证券相关的义务。
▪ 我们、担保人和我们的其他关联公司，包括BofAS，因与基础公司有关的业务活动可能会与您产生利益冲突。
▪ 证券条款不会针对可以影响基础公司的所有公司事件进行调整。

与税务相关的风险

▪ 投资证券的美国联邦所得税后果不确定，可能对证券持有人不利。

 

税务考虑

你应该仔细查看附加的初步定价补充说明中“有关证券的附加信息 - 税务方面的考虑”一章的讨论，其中包括有关投资证券的美国联邦所得税后果的内容，同时你应该咨询你的税务顾问。

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