注册声明号333-264388
根据规则433提交

这份文件修订并重新陈述了于2024年8月28日提出的自由书面招股说明书
根据2024年8月28日的情况
定价补充文件，日期为2022年5月26日，
2,061,000美元 到2027年6月7日到期的可取消障碍增强回报票据 链接至S&P 500®指数。 该票据旨在为寻求基于S&P 500®指数（“参考资产”）水平上涨而非在到期前自动赎回的情况下获得125.00%杠杆正回报的投资者设计。 投资者应愿意在到期前自动赎回其票据，愿意放弃任何参与参考资产的水平上涨的潜力，愿意放弃任何利息支付，并愿意在票据在到期前未自动赎回的情况下失去部分或全部本金。

美元 [ ]
市场连结证券 - 具条件票息和具条件下行风险的自动赎回
截止日期为2027年9月2日的市场链接票据
与两个指数相关的篮子链接

条款:¹

¹请参见下面的“关键条款”以获取更多详细信息。

¹121.30%

投资该票据存在风险，包括在本书第P-5页的“所选风险考虑”部分、产品补充说明书的第PS-5页的“与票据相关的其他风险因素”部分和招股书的第S-1页和第8页上所述的风险因素。美国证券交易委员会或任何州的证券委员会未批准或不批准这些票据或通过本文件、产品补充说明书、招股书或说明书的准确性。任何相反的陈述都是一种犯罪行为。该票据将是我们的无担保债务，不会是由美国联邦存款保险公司、存款保险基金、加拿大存款保险公司或任何其他政府机构、工具或其他实体所保险的储蓄账户或存款。

证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或否决这些票据，也未对本说明书、产品补充、招股说明书或招股说明的准确性做出任何评判。任何相反的陈述均为一种犯罪行为。票据将是我们的非担保债务，不是经过美国联邦存款保险公司、存款保险基金、加拿大存款保险公司或任何其他政府机构或工具或其他实体保险的储蓄账户或存款。

在本日，根据上述条款，证券的初始估值为每1000美元本金的965.40美元。证券在定价日期的初始估值可能不同于此价值，但不会低于每1000美元本金的915.00美元。然而，如下面更详细地讨论，证券的实际价值在任何时候都会受到许多因素的影响，无法准确预测。

蒙特利尔银行资本市场

票据的关键术语：

 

到期支付:	如果篮子的百分比变化为正，并且篮子的百分比变化乘以上行杠杆因子大于或等于最大回报，则每1,000美元的票面金额的票据到期时的支付金额将等于最大赎回金额。   如果篮子的百分比变化为正，并且篮子的百分比变化乘以上行杠杆因子小于最大回报，则投资者到期时每1,000美元的票面金额将收到以下金额：   1,000美元 + [1,000美元 x (篮子的百分比变化 x 上行杠杆因子)]   如果篮子的百分比变化为零或负数，则投资者将每张1,000美元的票面金额收到1,000美元的本金和无额外回报。
看涨杠杆系数:	100.00%
最高收益率：	29.00%
最高赎回 金额：	到期时支付的金额不会超过每$1,000主要金额的最大赎回金额$1,290.00。
初始水平:2	100.00
最终水平:	初始水平 x (1 + 百分比变化)
百分比变化：	每个篮子组件的加权百分比变化之和。
加权百分比 修改：	关于每个篮子组件，其权重百分比和其组件变化的乘积。
组件变化：	关于每个篮子组件，以下公式的商，以百分比表示：   (最终篮子组件水平 - 初始篮子组件水平) 初始篮子组件水平
最终篮子组件 水平：	关于每个篮子元件，它在估值日期的收盘水平。
定价日期：1	2024年8月28日
结算日期：1	2024年9月3日
估值日：1	2027年8月30日
到期日：1	2027年9月2日
计算代理：	BMOCM
销售代理：	BMOCM

¹根据附带的产品补充文件中所述的市场扰动事件的预期情况而定。如果我们对预期的定价日期和结算日期做出任何更改，估值日期和到期日期将被更改，以使票据的声明期限保持大致相同。

² 根据计算代理人确定，视特定情况进行调整。参见“债券的一般条款 - 指数相关资产的调整” 以及“- 与篮子基金相关的债券的调整”您在该票据上的投资可能会导致损失。 票据不保证本金任何回报。如果票据没有自动赎回，则到期时的支付将基于每个参考资产的最终水平以及是否发生触发事件。如果任何参考资产的收盘价格在监控期间的任何交易日低于其触发水平，则将发生触发事件。如果触发事件发生并且任何参考资产的最终水平低于其初始水平，则每1％最低表现参考资产的最终水平低于其初始水平，您将损失1％的本金金额。在这种情况下，您在到期时收到的现金付款将少于票据的本金金额，甚至可能是零。因此，您可能会失去在票据上的全部投资。

支付示例

下表显示了基于各种假设的篮子最终水平（以及相应的百分比变化）的注资的假设偿付概况，反映出100.00%的正面杠杆系数和最大回报率为29.00%。请参阅下方的“注资1000美元的注资到期的假设支付示例”以获取更详细的示例。

注：附加条款

您应该阅读本文件以及2022年9月22日的产品补充，2022年5月26日的招股说明书和2022年5月26日的招股书。 本文件与下列文件一起包含了债券条款，取代了所有其他之前或同时的口头陈述，以及包括初步或指示性定价条款，通信，交易构想，实施构想，样例构想，简报或其他我们或代理人的教育材料等所有其他书面材料。 在考虑投资本产品之前，您应仔细考虑产品补充中有关债券的附加风险因素等事项，因为该债券涉及与传统债券证券不相关的风险。我们建议您在投资该债券之前咨询您的投资、法律、税务、会计及其他顾问。

您可以在SEC网站上访问这些文件，在www.sec.gov上访问方式如下（或者如果该地址已更改，请查看我们的提交替代方案相关日期的提交）：

2022年9月22日的产品补充说明书：
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000121465922011396/j922220424b2.htm

2022年5月26日招股书说明书和2022年5月26日招股书：
https://www.sec.gov/archives/edgar/data/0000927971/000119312522160519/d269549d424b5.htm

我们在SEC网站上的中央索引密钥（CIK）为927971。本文件中使用的“我们”、“我们的”或“本公司”是指蒙特利尔银行。

我们已向SEC提交了一份注册声明（包括招股说明书）以涉及本文件的发行。在您投资之前，您应阅读该注册声明中的招股说明书以及我们已提交给SEC的关于我们和本次发行的更全面的信息的其他文件。您可以通过访问SEC网站http://www.sec.gov免费获取这些文件。或者，您可以通过免费电话1-877-369-5412联系我们的代理商，要求向您发送招股说明书（由招股说明书补充和产品补充组成）等文件。

所选风险考虑事项

投资这些票据存在重大风险。投资这些票据不能等同于直接投资于篮子元件。这些风险在产品补充说明书中有更详细的解释。

与认购证券的结构或特性相关的风险

篮子元件相关风险

与EURO STOXX 50相关的风险^® 指数

一般风险因素

请仔细阅读本定价补充交易说明书中的“美国联邦税务信息”一节，附随产品补充说明书中的“补充税务问题-补充美国联邦所得税问题一节”，附随招股说明书中的“美国联邦所得税”一节，以及附随招股说明书补充中的“某些所得税后果”一节。您应咨询您的税务顾问了解您自己的税务情况。

一千美元投资的假设到期付款示例

以下表格说明了到期时票据的假设支付情况。这些假设支付是基于票据的1000美元投资，假设的初始水平为100.00，最大收益率为29.00%，最大赎回金额为1290.00美元，以及假设的最终水平区间和到期时的支付情况。

下面的示例旨在帮助您了解票据的条款。实际到期将收到的现金金额将取决于组合的最终水平。到期时可能会失去部分或所有本金。

以下例子说明了如何计算上表中的回报率。

例1：篮子的水平从假设的初始水平100.00下降到假设的最终水平90.00，表示百分比变化为-10.00%。 因为篮子的百分比变化是负数，投资者在到期时收到每1000美元本金的1000美元支付。

示例2：Basket的水平从假设的初始水平100.00增加到假设的最终水平110.00，代表了10.00%的百分比变化。 因为假设的百分比变化是正的，并且Basket的百分比变化乘以上行杠杆因子不超过最大回报，所以投资者在到期时将获得每1000美元本金的1100.00美元支付，计算如下：

$1,000 + $1,000 x (10.00% x 100.00%) = $1,100.00

示例3：篮子的水平从假设的起始水平100.00增加到假设的最终水平120.00，表示百分比变化为20.00%。 因为篮子的假设百分比变化是正的，并且百分比变化乘以向上杠杆系数超过了最大回报，所以投资者在到期时收到的支付额为每$1,000的票面金额的$1,290.00（最大赎回金额）。在这个例子中，票据的回报率低于篮子的百分比变化。

美国联邦税务信息

我们打算将票据作为债务工具对待，根据我们的律师Mayer Brown LLP的意见，票据应被视为对美国联邦所得税负有特殊规定的有条件支付债务工具。请参阅2022年9月22日的产品补充说明书中的“补充税务问题-补充美国联邦所得税问题-票据被视为负债情况下的票据期限超过一年”一节，该部分适用于票据。

根据美国国内税务服务局的最新指导意见，在此定价说明的发行日之后发行的票据（如本说明书所述），如果这些票据不是“Delta One”工具，则不适用涉及股息等效支付的代扣。根据我们的确定，票据不是“Delta One” 工具，因此非美国持有人（在产品补充材料中定义）通常不会在票据下受到股息等效支付的代扣税。

分销补充计划（利益冲突）

BMOCm将按封面上所示的佣金从我们处购买这些债券。BMOCm已告知我们，作为其分销债券的一部分，它将将债券转售给其他经销商出售。每个这样的经销商，或每个由BMOCM转售债券的经销商聘请的额外经销商，将从BMOCm获得佣金，但该佣金不得超过封面页面所列的佣金。我们或我们的附属公司还可能向某些经销商支付介绍费，以便进行债券的分销。封面页上列出的佣金还包括结构费和售出佣金，金额如封面上所述。

购买票据以供某些按费用收取顾问费的账户出售的某些经销商可能会放弃一些或全部销售佣金、费用或佣金。 在这些账户中购买票据的投资者的公开发行价格可能低于本文件封面上规定的本金金额的100%。将票据持有在这些账户中的投资者可能会根据这些账户中持有的资产（包括票据）向投资顾问或该账户的管理人收取费用。

我们将会在价格日期后一个工作日以上的日期交付说明。根据1934年修订的《证券交易法》（“交易法”）规则15c6-1，二级市场的交易通常需要一天内结算，除非该交易另有明确约定。因此，希望在发行日前一天以上交易说明书的购买者将需要指定其他结算安排以避免未能结算。

我们直接或间接拥有BMOCm的所有优先权证券，BMOCm作为本次发行的代理人。根据金融业监管局规则5121，BMOCm在未得到客户事先书面同意的情况下，不得向其自主账户销售本次发行产品。

我们保留撤回、取消或修改优惠的权利，并且有权全面或部分拒绝订单。在接受之前，您可以取消任何关于订单的要求。

您不应将此票据的发行解释为对购买与篮子元件相链接的投资的价值的推荐，也不应解释为对购买该票据的适当性的评估。

BMOCm可能但不一定会在票据中做市。 BMOCm会自行判断是否准备提供任何二级市场价格。

我们可能会在初发票据时使用与票据相关的最终定价说明书。此外，BMOCM或我们的其他关联公司可能会在票据初始发行后的任何时间使用最终定价说明书参与做市业务。除非BMOCM或我们在销售确认中告知您，否则BMOCM正在进行市场做市交易时将使用最终定价说明书。

在发行说明书之后的约三个月期间内，我们或我们的关联方愿意从投资者处购买债券的价格（如果有的话），以及BMOCm也可能通过一家或多家财经信息供应商发布的债券价值（可能在券商账户结单上显示），将反映对债券估值的暂时性上调，而这一估值本来应在那个时间被确定和适用。这种暂时性的上调代表了我们或我们的关联方预计在债券期限内实现的一部分对冲利润和与本次发行相关的承销折扣和销售佣金。这种暂时性上调的金额将在三个月期间按直线方式逐步减少，直至为零。

票据及有关的购买票据的要约和在此规定下的出售票据，不构成在任何非美国司法管辖区的公开发行，并且只根据相关司法管辖区的私人发行条例向个别认定的投资者提供。票据未且不会在任何位于美国以外的证券交易所或注册处注册，也未在任何非美国证券或银行监管机构注册。本文件的内容未经任何非美国证券或银行监管机构的审查或批准。任何希望从美国以外购买票据的人应当寻求相关要求的咨询或法律顾问。

巴西。这些债券未曾发行，也未曾在巴西资本市场上公开发行、分销、发行或洽谈，因此未经巴西证券委员会（“CVM”）注册。在巴西进行任何公开发售或分销（如巴西法律和法规所定义）的债券未经根据法律6,385/76和适用的CVm法规预先注册是非法的。与发行这些债券有关的文件以及其中包含的信息不得提供给巴西公众（因为在巴西，发行这些债券并不构成证券的公开发行），也不得与在巴西针对公众的任何认购或销售这些债券的要约相关使用。希望在巴西境内认购或取得债券的人应就注册要求或任何豁免规定咨询其自己的律师。

英属维尔京群岛。票据未经英属维尔京群岛法律法规登记，也未有任何监管机构就本文件的准确性或充分性发表意见或批准。此定价补充文件及相关文件不构成任何公开发行、邀请或招募，为了英属维尔京群岛证券和投资业务法案2010年而言。

开曼群岛。根据开曼群岛的《公司法》（修订），即使由发行人或其代理人代表发行人发出邀请，但该发行人在开曼群岛上市交易所上市以前，也不可以向开曼群岛公众发出认购票据的邀请。发行人目前不在开曼群岛证券交易所上市，因此，发行人（或其任何经销商代表）不会向开曼群岛公众发出邀请。此处不授权以任何方式向开曼群岛公众发出邀请或招募认购票据。本处未向开曼群岛公众发出认购票据的邀请。

智利。发行人和债券均未按照法律18.045号的《证券市场法》及其下属法规向智利证券监管委员会注册，因此不能在智利进行公开发售。本定价说明书（以及相关的招股说明书和招股书）不构成在智利共和国以外，即非面向普通公众或某个特定人群或特定公众部门定向的证券的发行或认购的要约。

多米尼加共和国。本定价补充文件中的任何内容都不构成在多米尼加共和国出售证券的邀请。票据未注册也不会在多米尼加共和国证券市场监管局（Superintendencia del Mercado de Valores）根据《证券法规249-17》（Securities Law 249-17）注册。未经境内证券市场监管局批准，此票据不能在多米尼加共和国境内或向多米尼加共和国人（根据《证券法规249-17》及其法规所定义的人）出售。未遵守这些指令将可能构成违反《证券法规249-17》及其法规。本定价补充文件中的任何内容都不构成在多米尼加共和国出售证券的邀请。票据未注册也不会在多米尼加共和国证券市场监管局（Superintendencia del Mercado de Valores）根据《证券法规249-17》（Securities Law 249-17）注册。未经境内证券市场监管局批准，此票据不能在多米尼加共和国境内或向多米尼加共和国人（根据《证券法规249-17》及其法规所定义的人）出售。未遵守这些指令将可能构成违反《证券法规249-17》及其法规。

香港。警告：香港任何监管机构均未对这份文件的内容进行审核。建议在涉及本次发行时保持谨慎。如果您对本文件的任何内容存有疑虑，应获得独立的专业意见。

请注意：（1）票据可能不会通过本文件或其他文件以外的任何文件在香港提供或销售：（i）符合香港证券及期货条例（第571章）及其下制定的任何规定中“专业投资者”定义 的含义;或（ii）不构成CWUMPO或SFO的“招股说明书”或“公众发售”邀请的情况（且其不构成CWUMPO或SFO的招股说明书或公众发售邀请），（2）任何人均不得发行，或持有，无论在香港或其他地方，任何广告、邀请或文件（与票据有关），其向公众在香港进行或其内容可能被香港公众评估或阅读（除非在香港证券法允许的情况下），除了关于仅对香港以外的人出售或打算出售的票据或以上所述“专业投资者”（如上所述）。

以色列。本定价补充文件仅适用于1968年以色列证券法的第一部修正案中列出的投资者。没有准备或提交也不会准备或提交涉及此处提出的票据的以色列相关财务法律条例的招股说明书。票据不能在以色列以外的地方转售，除非转售给列入1968年以色列证券法的第一部修正案名单的投资者。在以色列不会执行任何允许在该地执行票据的举措或分发任何提供文件或任何其他材料以公开方式在以色列分发的文件。特别是，以色列证券管理局未审查或批准任何提供给以色列受让人的材料。在以色列向受让人提供的任何材料，不得为任何其他目的复制或使用，并且不应向任何其他人提供，除非已由我们或销售代理提供副本。

本定价补充文件或任何与票据有关的其它发行材料均不得视为根据1995年《投资咨询、投资营销和投资组合管理法》提供的任何建议或意见，包括投资建议或投资营销，购买任何票据将基于投资者自己的理解，为投资者自己的利益和为投资者自己的帐户而不是旨在分销或提供给其他方。在购买票据时，每位投资者都声明具有财务和业务方面的知识、专业知识和经验，以便能够评估投资票据的风险和利益，而不依赖于所提供的任何材料。

墨西哥。票据未在由墨西哥国家银行和证券委员会管理的国家证券注册处（National Registry of Securities）注册，也不得在墨西哥公开销售。本定价补充文件及相关文件也不得在墨西哥公开分发。票据仅可根据证券市场法第8条的私人发行要求发行。

瑞士。本定价补充文件不意在构成购买或投资任何票据的要约或邀请。本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或市场营销材料都不符合瑞士金融服务法（"FinSA"）第35至35a条的规定要求，不能作为在瑞士公开销售票据的招股说明书，并且未就票据提交审核或获得瑞士审核机构的批准。本定价补充文件或任何与票据相关的其它发行或市场营销材料都没有被提交以供瑞士审核机构（Prüfstelle）审查和批准。票据未被准许或拟准许在任何交易场所（瑞士六大交易所或任何其他交易所或任何多边交易场所）上交易。任何与票据相关的发行或市场营销材料均不能公开分发或以其他方式在瑞士公开提供。 票据尚未在墨西哥国家银行和证券委员会维护的国家证券注册处注册，并且不得在墨西哥公开发行或销售。此定价补充和相关文件不得在墨西哥公开分发。只有根据证券市场法第8条的私人发行才能提供该票据。

巴拿马。这些债券未曾在巴拿马证券市场监管局根据1999年7月8日颁布的法令第1号（巴拿马证券法）进行注册，因此，在巴拿马境内不得公开发售或出售，除非符合巴拿马证券法的某些豁免交易规定，包括基于1999年7月8日颁布的法令1第83条第2项（或1999年7月8日颁布的法令1统一文本第129条第2项）的私募规则。这些债券不享受巴拿马证券法提供的税收刺激，并且不受巴拿马证券市场监管局的监管或监督。

巴拉圭。根据5810/17号“股票市场”法规，这些票据的销售符合定向增发的资格。除非不符合巴拉圭法规的公开发行条件，否则不得向公众在巴拉圭境内出售。这些票据未在巴拉圭证券监管机构(“CNV”)或巴拉圭私人股票交易所(“BVPASA”)注册。发行人也未在CNV或BVPASA注册。无论出售或发行地点如何，在大众媒体上如报纸，广播，电视或互联网等公共途径向未在CNV注册的大众公开发行都是不允许的，不论其在巴拉圭共和国内的位置。

私人发行票据未在国家证券委员会进行注册，因此可能没有税收优惠，也不适用于巴拉圭私人股票交易所交易。未在 CNV 登记的私人证券可能具有更少的流动性，难以在二级市场上销售，这也可能影响销售价格。未在 CNV 登记的发行人的私人证券可能没有定期的财务信息或审计财务报表，这可能由于信息不对称而给投资者带来更大的风险。投资者有责任确认和评估其在收购证券中承担的风险。

秘鲁。该票据未在秘鲁资本市场监管机构（SMV）的资本市场公共登记处或利马证券交易所公共登记处进行注册，以进行在秘鲁的公开发行，符合秘鲁资本市场法（法律861/至尊法令093-2002）及其之下的法令和规定。因此，该票据不能直接或间接地提供或销售，也不得以任何形式在秘鲁向公众分发本定价说明书、配套招股说明书、招股说明书或任何其他与该票据有关的材料。该票据只能在符合秘鲁法规的私人发行中提供，并且不能使用大规模市场营销策略，即营销策略不可利用大规模分销和大众媒体向整个市场提供、协商或分发票据。大众媒体包括报纸、杂志、广播、电视、邮件、会议、社交网络、位于秘鲁的互联网服务器及其他媒体或技术平台。

瑞士。本定价补充文件不意在构成购买或投资任何票据的要约或邀请。本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或市场营销材料不符合《瑞士金融服务法》（"FinSA"）第35至35a条的规定要求，不能作为在瑞士公开销售票据的招股说明书，并且未就票据提交审核或获得瑞士审核机构的批准。本定价补充文件或任何与票据相关的其它发行或市场营销材料都没有被提交以供瑞士审核机构（Prüfstelle）审查和批准。票据未被准许或拟准许在任何交易场所上交易。任何与票据相关的发行或市场营销材料均不能公开分发或以其他方式在瑞士公开提供。 本价格补充文件并不旨在形成任何票据的购买或投资要约或招揽。本价格补充文件或任何与票据有关的其他发售或营销材料均不构成符合瑞士金融服务法（“FinSA”）第35条及以下规定的要求的招股说明书，也不构成在瑞士公开发售票据的招股说明书，也不会出现。

本定价补充文件及与票据相关的任何其他发行或市场营销材料没有被提交或获得瑞士审核机构（Prüfstelle）的批准。票据未被准许或拟准许在任何交易场所上交易。任何与票据相关的发行或市场营销材料均不能公开分发或以其他方式在瑞士公开提供。

除非（i）在FinSA第36段第1条所列拟定的准许不编制招股说明书的任何情况下，或者（ii）在此类发售不限于在瑞士范围内的公开发售的情况下，否则票据不得直接或间接在瑞士公开发售，这种情况应一直保留，即没有票据的发行人或任何发售人需要根据FinSA第35条发布招股说明书在上述情况下提供的票据发售，并且此类发售应遵守下列其他限制（如适用）。发行人未授权并不授权任何需要发行人或任何出售人根据第35条就此类发售发布招股说明书的票据发售。对于本条款，“公开发售”应根据FinSA第3条g和h款及Swiss Financial Services Ordinance（“FinSO”）理解此术语的含义。

票据不构成瑞士《集体投资计划法》（Collective Investment Schemes Act）规定的集体投资计划的参与。它们不受瑞士金融市场监管局（"FINMA"）的批准或监管，投资者购买票据不会受到CISA或FINMA监管。

进一步限制：不适用于符合FinSA第86段第2款的“具有衍生品性质的债务证券”的票据，这些票据不得在与FinSA意义下涉及的的任何情况下供应或分销，并且不能向瑞士零售客户（Privatkunde）提供。

乌拉圭。根据乌拉圭法规第18,627条第2款，这些票据的销售符合定向增发的资格。除非不符合乌拉圭法规的公开S-31发行或分配条件，否则不得向乌拉圭公众出售。这些票据未在乌拉圭中央银行的金融服务监管机构注册。 该票据的销售符合乌拉圭法律18,627号第2条的定向增发要求。在乌拉圭，该票据不得向公众出售，除非符合乌拉圭法律和法规下不构成公开S-31发行或分销的情况。该票据未经乌拉圭中央银行金融监管机构注册，也将不会注册。

委内瑞拉。这些票据未在委内瑞拉国家证券监管机构注册，不在委内瑞拉公开发行。与票据发行相关的任何文件，包括本说明书补充和附带的说明书，在委内瑞拉均不被视为构成证券或提供任何投资建议、证券经纪和/或银行服务的要约。欲购买这些票据的投资者只能使用在委内瑞拉境外的基金。 这些票据尚未在委内瑞拉国家证券监管机构注册，也未在委内瑞拉公开发行。任何与这些票据相关的文件，包括本招股说明书补充和附带的招股说明书，都不得被解释为构成在委内瑞拉的证券报价或提供投资建议、证券经纪业务和/或银行业务的邀约。希望购买这些票据的投资者只能使用位于委内瑞拉境外的资金。

以下司法管辖区也可出售该票据： 但在每个司法管辖区内，必须遵守所有适用的法律进行销售。

有关票据初始预估价值的其他信息

我们估计的票据首次计算公式如下：

一般情况下，用于确定初始预估价值的内部资金费率通常是我们传统固定利率债务的信用利差折扣。这些衍生交易的价值来源于我们的内部定价模型，这些模型基于诸如可交易市场上可比衍生工具的交易价格和其他输入因素，包括波动率、股息率、利率和其他因素。因此，发行日的市场条件将决定定价日的票据的预估初始价值。

整体元件

所有披露 本定价补充文件中关于篮子元件的信息，包括但不限于其构成、计算方法，及其组成成分和历史收盘水平的变化，均来源于适用赞助方准备的公开信息。该信息反映了赞助方的政策，并可能会更改。赞助方拥有篮子元件的版权和所有权。赞助方无义务继续发布篮子元件，并且可能会终止发布篮子元件。我们和BMO资本市场corp都不对任何篮子元件或其后继者的计算、维护或发布承担任何责任。我们鼓励您在决定投资该票据之前，审阅篮子元件的最新水平。

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®指数（股票代码'SX5E'）

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®指数公布由德意志交易所股份公司和瑞士证券交易所集团股份公司合资成立的STOXX Limited。 EURO STOXX 50指数的发布始于1998年2月，基础指数水平为1991年12月31日的1,000。2010年3月1日，STOXX宣布从其旗下所有指数中删除“道琼斯”前缀，包括EURO STOXX 50指数。关于EURO STOXX 50的其他信息^® 指数始于1998年2月，基于1991年12月31日的初始指数水平为1,000点。2010年3月1日，STOXX宣布从其所有指数，包括欧元STOXX 50指数，中删除“道琼斯”前缀。^®关于EURO STOXX 50的其他信息^®指数可在STOXX有限公司的网站stoxx.com上查询。但是，在该网站中包含的信息不包含在本定价补充文件中，也不作为参考。

欧洲STOXX 50^®指数构成和维护

对于20个欧元STOXX大行业指数中的每一个指数，股票按照自由流通市值排名。将规模最大的股票添加到选择列表中，直到覆盖面接近但仍低于相应的欧元STOXX TMI大行业指数的自由流通市值的60％。 如果下一个排名最高的股票以绝对值的方式使覆盖面更接近60％，则也将其添加到选择列表中。之后将指数中的所有当前股票添加到选择列表中。 然后，将选择列表中的所有股票按照自由流通市值排名，以生成最终的指数选择列表。 从选择列表中选择最大的40只股票；其余的10只股票从排名第41到60的剩余当前股票中选择；如果选择的股票数量仍低于50，则选择剩余的最大股票，直到有50只股票。 在特殊情况下，STOXX有限公司的管理委员会可以添加或删除股票。 指数股票受到10％的最大指数权重限制，该限制适用于季度计算。

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®该指数由20个欧元STOXX大行业指数中的市场领导者的50只成分股组成，代表STOXX欧洲600大行业指数的欧元区部分。该指数股票具有高度的流动性，并代表各种市场部门中的最大公司。^®此外，该指数还由20个欧元STOXX大行业指数中的市场领导者的50只成分股组成，代表STOXX欧洲600大行业指数的欧元区部分。^®该指数股票具有高度的流动性，并代表各种市场部门中的最大公司。

欧元STOXX 50的构成和维护^® 指数

欧元STOXX 50的构成^®指数每年根据8月份最后一个交易日的收盘股价数据进行审查。欧元STOXX 50指数的构成变更是为了确保其包括欧元STOXX指数中的50个市场领导者。^®为了确保欧元50指数的组成和维护包括来自欧元50指数内的50个市场领军板块。

指数受到“快速退出规则”约束。根据每月的选择列表排名，监测指数股票的变化。 如果一支股票在月度选择列表上排名在75名或更低，并且在上个月的选择列表中也排在75名或更低，则将删除欧元STOXX 50指数中的该股票。将选择排名最高的其他股票加入到指数中。更改将在每月第五个交易日结束时执行，并在下一个交易日生效。^®指数还受到“快速进入规则”的约束。每个季度都会审查最新的选择列表和首次公开募股（IPO）股票，以进行快速加入。如果一支股票符合在2月、5月、8月或11月末生成的最新蓝筹股选择列表，并且在该选择列表的“较低缓冲区”（排名1-25）内排名，则将其加入。

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®指数股票还受持续审查的约束。任何影响欧元STOXX 50指数构成的企业活动（包括首次公开募股、合并和收购、剥离、退市和破产）都会立即进行审查。任何更改都会在与企业活动类型和影响程度相一致的情况下公开、实施并生效。^®计算欧元STOXX 50指数是使用“Laspeyres公式”，该公式根据固定基数量权重测量总体价格变化。 计算欧元STOXX 50指数值的公式如下：

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®欧元STOXX 50指数还受到“快速进入规则”的约束。每个季度都会审查最新的选择列表和首次公开募股（IPO）股票，以进行快速加入。如果一支股票符合在2月、5月、8月或11月末生成的最新蓝筹股选择列表，并且在该选择列表的“较低缓冲区”（排名1-25）内排名，则将其加入。

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®指数还受到持续审查的约束。对欧元STOXX 50指数构成产生影响的企业活动（包括首次公开募股、合并和收购、剥离、退市和破产）将立即接受审查。任何更改都将随着企业行动类型和影响量而公布、实施并生效。^®欧元STOXX 50指数的计算使用的是“Laspeyres公式”，该公式测量了固定基数量权重的总体价格变化。这样，计算欧元STOXX 50指数的公式就是：

使用Laspeyres公式计算欧元STOXX 50指数，该公式测量了固定基数量权重的总体价格变化。^® 指数

欧元50指数由欧元区内市场领军企业的50个成分股票组成。欧元50指数和STOXX是STOXX Limited、瑞士苏黎世及/或其许可方的知识产权（包括注册商标），并在其许可下使用。基于欧元50指数的证券不以任何方式获得STOXX Limited及其许可方的赞助、认可、销售或推广，而STOXX Limited及其许可方对此概不负责。关于欧元50指数的其他信息，请参阅附带的基础补充“股票指数描述---STOXX基准指数”。^®指数每年根据8月份最后一个交易日的收盘股价数据进行审查。欧元STOXX 50指数的构成变更是为了确保其包括欧元STOXX指数中的50个市场领导者。^®用于计算欧元STOXX 50指数的每个成分股的自由流通因子将在季度基础上进行审查、计算和实施，并固定至下次季审为止。

指数 = 自由流通市值 / 算术平均值 指数在当时的自由流通市值
指数在当时的除数

“指数的自由流通市值”等于每个成分公司的收盘价、股数、自由流通因子和权重上限因子的乘积之和，即欧元指数50的计算时间点。^®正在计算欧元斯托克50指数时。

欧元斯托克50指数除数会调整为保持欧元斯托克50指数的连续性。^®通过股票的删除和添加、替代物的替换、送转和拆股并股等公司行动引起的欧元斯托克50指数变化，指数成分股由于公司行动而发生的权重变化在所有指数元素中按比例分配，相当于对投资组合的投资。^®我们已与STOXX签订了非独占性许可协议，支付一定费用获得使用欧元斯托克50指数的许可，用于发行特定证券，包括票据等。

许可协议

STOXX及其许可方（即“许可方”）与我们或BMOCM之间除了许可使用欧元斯托克50指数和相关商标外，没有任何关系。^®与特定证券的发行有关，包括票据等。

STOXX及其许可方不会：^®赞助、认可、销售或推广证券。

建议任何人投资于票据或任何其他证券。

STOXX及其许可方对票据没有任何责任。具体而言，

我们、BMOCM和STOXX之间的许可协议仅适用于各方的利益，而不适用于说明或任何其他第三方的利益。

标普500指数^® 指数

S&P 500指数包括500家发行人的普通股票，旨在为美国权益市场大型股市场提供绩效基准。由S&P道琼斯指数有限公司计算和维护。^® 指数衡量美国市场大市值股份的表现。标普500^® 指数包括500家领先公司，涵盖了约80%的可用市值。计算S&P 500指数的水平是基于特定时间内500家公司的普通股相对于基准期间1941年至1943年500家相似公司的普通股的市值的相对价值。^® 指数的计算基于特定时间内500家公司的普通股的市值与基准期间1941年至1943年500家相似公司的普通股的市值的相对价值。

标普计算 标普500^® 指数是按照S&P 500成分股的价格进行参考。^® 指数不考虑 这些股票支付的分红价值。因此，票据的回报将不会反映您 实际拥有标普500成分股票时会实现的回报。^®标普500指数的成份股分红派息无法影响票据的回报。

S&P 500的计算^® 指数

虽然标准普尔目前采用以下方法来计算标准普尔500指数^® ，但无法保证标准普尔不会修改或更改此方法，从而影响到到期支付。

历史上，标普500指数的任何组成股票的市场价值都是根据每股市价和该组成股票的流通股份数相乘来计算的。^® 2005年3月，标普开始将标普500指数从以市值加权的公式转变为浮动调整的公式，然后在2005年9月16日将标普500指数完全转为浮动调整。^® 标普选择标普500指数的股票的标准是什么^® 标普在选择标普500指数的股票时采用浮动调整的公式^® 指数在转向浮动调整时并未改变。但是，该调整影响了标普500指数中每家公司的权重。^®罗素微开指数推出于2005年6月1日，衡量美国股票市场微市值板块的表现，由1,000种证券组成，包括维珍银河控股、Skye Bioscience、Bitcoin Depot Inc.、Core Scientific、Hut 8 Corp.和Sonder Holdings Inc.等。

在浮动调整下，用于计算标准普尔500指数的股票数量只反映了投资者可用的股票，而不是公司所有的流通股份。浮动调整排除了由控制集团、其他公开交易的公司或政府机构控制的股份。^® 浮动调整不包括由控制集团、其他公开交易的公司或政府机构控制的股份，仅反映可供投资者购买的股份。

2012年9月，除“区块所有者”持有的股份外，占股票总股本超过5%的所有持股都被排除在计算标准普尔500指数的流通股份之外。^® 一般而言，这些“控制股东”包括高管和董事、私募股权、创业投资和特殊股权公司、持股控制的其他上市公司、战略合作伙伴、受限制股份持有者、员工和家族信托、与公司有关的基金会、持有非上市股票类别的股东、各级政府机构（除政府退休/养老基金）以及任何持有公司5%或以上股份的个人，这些个人的持股比例根据监管文件披露。然而，如托管银行、养老金基金、共同基金和ETF提供商、公司的401（k）计划、政府退休/养老基金、保险公司的投资基金、资产管理公司和投资基金、独立基金会以及储蓄和投资计划等区块所有者持有的股份通常被视为流通股份的一部分。

国库股、期权、股权参与单位、认股权证、优先股、可转换股、权益不属于流通股。持有在信托中的股票允许国外投资者参与，例如存托凭证和加拿大可交换股通常属于流通股，除非这些股票形成控制区块。

对于每支股票，可投资的权重因子（“IWF”）是通过可流通股份除以总流通股份来计算的。可流通股份被定义为总流通股份减去控股股东持有的股份。此计算受到控制股份的5%最低门槛的限制。例如，如果一家公司的高管和董事持有该公司股份的3%，而没有其他控制组持有该公司股份的5%，标普将分配给该公司一个IWF为1.00，因为没有任何控制组达到5%的门槛。然而，如果一家公司的高管和董事持有该公司股份的3%，而另一个控制组持有该公司股份的20%，标普将分配给该公司一个IWF为0.77，反映了该公司的23%流通股份被视为用于控制。截至2017年7月31日，拥有多种股份类别的公司不再有资格被纳入标普500指数^® 指数。S&P 500的组成部分^® 2017年7月31日之前拥有多种股份类别的指数被列祖传并继续被纳入标普500指数^® 500指数的构成公司^® 指数重新组织为多个股份类别结构，该公司仍将留在S&P 500中^® 根据标普指数委员会的自行决定，以最小化换手率。

S&P 500指数包括500家发行人的普通股票，旨在为美国权益市场大型股市场提供绩效基准。由S&P道琼斯指数有限公司计算和维护。^® 指数是采用基于权重的综合方法进行计算的。S&P 500指数的水平反映了所有500个成分股相对于1941年至1943年基准期间的总市值。使用指数来表示此计算的结果，以便更容易使用和跟踪随时间的变化。在1941年至1943年的基准期间，成分股的实际总市值已被设定为指数水平为10。通常用1941-43 = 10来表示。实际中，每日计算S&P 500指数^® 指数反映了所有500个成分股相对于1941年至1943年基期的总市值。指数数字用于表示这一计算结果，以便使水平更易于使用和随时间跟踪。在1941年至1943年基期期间，成分股的实际总市值被设定为指数水平为10。通常用1941-43 = 10来表示。实际上，标准普尔500的日常计算实际上是将成分股的总市值除以“指数除数”来计算。^® 指数是通过将成分股的总市值除以“指数除数”来计算的。单独看，指数除数是一个任意的数字。然而，在标准普尔500的计算中。^® 指数是通过将组成股票的总市值除以“指数除数”计算得出的。单独看，指数除数是一个任意的数字。然而，在计算S&P 500指数的背景下，它作为S&P 500指数原始基期水平的链接^® 指数。指数除数 保持标普500^® 指数是通过将组成股票的总市值除以“指数除数”计算得出的。单独看，指数除数是一个任意的数字。然而，在计算S&P 500指数的背景下，它作为S&P 500指数原始基期水平的链接^® 指数， 这是指数维护。

指数 维护

指数维护 包括监控和完成公司增减、股份变动、拆股并股、送转等因公司重组或分立而引起的股票价格调整的调整。一些公司行动如拆股并股和送转 需要调整标榜股份和标榜公司的股价。^® 指数不需要 调整指数组成部分的公司的常见股份和股价。

为了防止标准普尔500指数的水平发生变化^® 公司行动可能会影响标准普尔500指数的总市值，为了防止由此产生的变化，需要进行指数除数调整。^® 通过调整指数除数来反映市值的变化，保持标准普尔500指数的水平不变。^® 指数不会反映标准普尔500中个别公司的公司行动，从而保持稳定。^® 指数。指数调整因子是在交易结束后和计算S&P 500之后进行的^® 指数 收盘水平。

公司的总股本变动超过5%，由于公开发行，会尽快进行。其他超过5%的变动（例如，由于要约收购、荷兰式拍卖、自愿交换要约、公司股票回购、私募发行、私人公司或非交易所公司的收购、赎回、期权行权、权证、优先股转换、票据、债务、股权参与、市场股票发行或其他资本重组），每周进行一次，并且通常在周五公布，实施日期为下周五收市后（一周之后）。如果股份变动导致公司的IWF变动超过5个百分点，那么IWF将会在股份变动同时更新。部分要约收购导致的IWF变动将根据具体情况进行考虑。

授权协议

我们和标准普尔 道琼斯指数有限责任公司（“S&P”）已经签订了一项非独家许可协议，授权我们和我们的某些关联公司，以交易所费用的形式，使用标准普尔500指数的权利^® 指数，涉及某些证券 包括这些记录。标准普尔500^® 该指数归标准普尔道琼斯指数拥有并发行。

标准普尔和我们之间的许可协议规定，此定价补充是必须包含以下语言的：

这些票据未得到标准普尔道琼斯指数有限责任公司、道琼斯、标准普尔金融服务有限责任公司或其任何关联公司（统称“标准普尔道琼斯指数”）的赞助、认可、销售或推广。标准普尔道琼斯指数对持有票据的人或公众任何成员就一般证券投资的合理性或特别是票据投资的合理性，以及标准普尔500指数的跟踪市场综合表现的能力，均不作任何明示或暗示的陈述或保证。^® 标准普尔道琼斯指数与标准普尔500指数的唯一关系是许可使用该指数和标准普尔道琼斯指数及/或其与第三方许可方的某些商标、服务标记和/或商业名称。标准普尔500指数由标准普尔道琼斯指数决定、组成和计算，与我们或票据无关。标准普尔道琼斯指数对我们或票据持有人的需求在决定、组成或计算标准普尔500指数时没有义务考虑。^® 标准普尔道琼斯指数对持票人或公众任何成员就一般证券投资的合理性或特别是票据投资的合理性，以及标准普尔500指数的跟踪市场综合表现的能力，均不作任何明示或暗示的陈述或保证。^® 标准普尔500指数由标准普尔道琼斯指数决定、组成和计算，与我们或票据无关。标准普尔道琼斯指数在确定、组成或计算标准普尔500指数时没有义务考虑我们或票据持有人的需求。^® 指数。 S&P道琼斯指数不负责确定票面的价格和金额，也没有参与票据的发行或销售的时间，也没有参与将票据转换为现金的方程的确定或计算。S&P道琼斯指数对于票据的管理，市场营销或交易没有任何义务或责任。将基于S&P 500指数的投资产品进行投资并不能保证准确跟踪指数表现或获得积极的投资回报。S&P道琼斯指数及其子公司不是投资顾问。将安防-半导体或期货合约纳入指数并不表示S&P道琼斯指数推荐买入、卖出或持有该安防-半导体或期货合约，也不应被视为投资建议。尽管如前所述，芝商所集团及其附属公司可能会独立发行和/或赞助与我们目前发行的票据无关但可能类似于和与票据竞争的金融产品。此外，芝商所集团及其附属公司可能会交易与S&P 500指数的表现相关的金融产品。^® 指数将准确跟踪指数的表现或提供积极的投资回报。S&P道琼斯指数有限责任公司及其子公司不是投资顾问。将安防-半导体或期货合约纳入指数并不表示S&P道琼斯指数推荐买入、卖出或持有该安防-半导体或期货合约，也不应被视为投资建议。尽管如前所述，芝商所集团及其附属公司可能会独立发行和/或赞助与我们目前发行的票据无关但可能类似于和与票据竞争的金融产品。此外，芝商所集团及其附属公司可能会交易与S&P 500指数的表现相关的金融产品。^® 指数。此交易活动可能会影响票据的价值。

标普道指 琼斯指数不保证标普500指数的充足性、准确性、及时性和/或完整性^® 索引或任何相关的数据 其或任何通信，包括但不限于与之有关的口头或书面通信（包括电子通信） 此。标普道琼斯指数不因其中的任何错误、遗漏或延迟而遭受任何损害赔偿或承担任何责任。标准普尔 道琼斯指数对特定产品的适销性或适用性不作任何明示或暗示的保证，并明确声明不作任何保证 目的或用途，或我们、票据持有人或任何其他个人或实体通过使用标准普尔指数获得的结果 500^® 索引或与之相关的任何数据。在不限制上述任何规定的情况下，标准普尔在任何情况下都不会 道琼斯指数对任何间接、特殊、附带、惩罚性或间接损害承担责任，包括但不限于损失 利润, 交易损失, 时间损失或商誉损失, 即使他们已被告知可能遭受此类损失, 无论是合同上的损失, 侵权行为、严格责任或其他方面。标普道琼斯之间的任何协议或安排都没有第三方受益人 指数和我们，标普道琼斯指数的许可方除外。

S&P^®是标准普尔金融服务有限责任公司和道琼斯的注册商标^® 是道琼斯商标所有有限责任公司的注册商标。这些商标已被蒙特利尔银行许可使用。^®”，“S&P 500^®这些商标已被我们的关联方——美林证券、皮尔斯、芬纳和史密斯有限责任公司许可使用的某些目的。SPX是S&P Dow Jones Indices LLC及其关联公司的产品，已被许可给我们的合作伙伴——美林证券、皮尔斯和^®”是S&P的商标。注释未得到S&P的赞助、认可、销售或推广，S&P对于投资注释的建议不作任何陈述。

17