第99.1展示文本
Rent the Runway，Inc. 宣布2024年第二季度业绩报告
超过2024年第二季度营业收入和调整后的息税折旧及摊销前利润（EBITDA）指引。2024年第二季度业务势头持续改善。
2024年上半年现金消耗创历史新低。
提高FY24年度营业收入指导意味着对业务发展的信心。重申FY2024年自由现金流达到盈亏平衡的预期。
纽约（2024年9月5日） - Rent the Runway, Inc.（“Rent the Runway”或者“RTR”）（纳斯达克：RENT），通过开创世界首个“云上衣帽间”颠覆了女性着装方式，今天公布了截至2024年7月31日的财务业绩。
财政第二季度及最新的业务重点
•2024年7月31日结束的六个月里，自由现金流消耗提升了600万美元。 这比2023年7月31日结束的六个月低2400万美元，比2022年7月31日结束的六个月低4800万美元。我们重申今年财政年度将实现自由现金流达到盈亏平衡的目标。
•储备服务表现强劲 由于增加了对运营、产品和商品销售的关注和改进，导致了客户体验的提升。
•昔日客户的重返率较高 由于改善了营销、库存管理、商品陈列和产品体验。
•结账体验明显改善 有助于提高结账完成率。
•提升网站性能 提高客户体验，并实现通过搜索引擎优化项目实现显著增加的有机流量。网站改进使加载时间更快，跳出率更低。
•继续专注于全周期和品牌营销 2024年秋季进行RTR大学巡回演出，并在本季度加强生命周期和电子邮件营销。
租赁跑道正处于一个令人兴奋的转折点。”租赁跑道的联合创始人、总裁和首席执行官詹妮弗·海曼表示。“我们相信，我们在营业收入增长方面持续的改善以及在盈利能力上的可衡量的进展，这些因素表明我们的业务正在变得更强大。由于我们加强了对保留业务的关注和改善了顾客体验，我们已经看到了保留业务的显著改善，这让我对我们的增长战略和优化的运营重点感到乐观。这种改善，以及强大的重复订阅者获取，表明我们的顾客注意到了在租赁跑道发生的积极变化。我们下半年的计划重点是推动保留业务的持续加速，进一步改善前90天的顾客订阅体验，以及重要的市场推广活动，旨在深化顾客对租赁跑道品牌和体验的参与。”
“我们的业务在2024年第二季度展现出了改善的势头，”租赁方公司的首席财务官Sid Thacker表示。“连续第三个季度的营业收入增长改善，让我们有信心提高全年营业收入指导。值得注意的是，由于增加的关注和改进的客户体验，我们在Reserve业务中看到了强劲的增长。订阅业务的基本趋势继续改善，而在该季度Resale业务的需求仍然保持强劲。自2024年7月31日结束的六个月中，自由现金流消耗得到改善，我们重申我们实现财年24年自由现金流表现平衡的承诺。”
2024年第二季度主要指标和财务亮点
•营业收入为7890万美元，同比增长4.2%，从2023财年第二季度的7570万美元增加。
•结束时活跃订阅用户数为129,073，较2023财年第二季末的137,566减少了(6)%。
•137,455个平均活跃订阅用户数，较2023财年第二季度结束时的141,393个下降了(3)%。
•订阅用户数为175,087，比2023财年第二季度末的184,389减少了5%。
•毛利润为3240万美元，较2023财年第二季度的3320万美元下降了2.4%。毛利率为41.1%，较2023财年第二季度的43.9%下降。
•净亏损为$(15.6)万美元，较2023财年第二季度的$(26.8)万美元有所减少。净亏损占营业收入的比例为(19.8)%，较2023财年第二季度的(35.4)%有所下降。
•调整后的息税折旧及摊销前利润为1370万美元，而2023财年第二季度为770万美元。调整后的息税折旧及摊销前利润率为17.4%，而2023财年第二季度为10.2%。
展望
对于2024财年第三季度，Rent the Runway预计：
•营业收入介于7500万美元和7700万美元之间
•调整后的EBITDA利润率为13%至15%
对于2024财年，Rent the Runway预计：
•与2023财年相比，营业收入增长率预计为2%至6%，增速超出之前的预期，这是基于更强劲的业务势头。
•调整后EBITDA利润率15%至16%
•全年基础上的自由现金流达到盈亏平衡
请查看我们2024年第二季度收益演示，网址为https://investors.renttherunway.com/，在“演示”部分可以找到额外指导。
收益汇报、电话会议和网络直播
2024年第二季度收益报告现可通过Rent the Runway网站的投资者关系板块访问，网址为https://investors.renttherunway.com/，在“演示文稿”部分。
Rent the Runway将于今天2024年9月5日下午4:30 ET召开电话会议和网络广播，讨论其2024年第二季度财务业绩并提供业务更新。
财务结果和直播网络研讨会可通过Rent the Runway网站上的投资者关系部门浏览，网址为https://investors.renttherunway.com/，点击“活动”部分。要通过电话会议方式参加，请拨打1-877-407-3982（美国内）或1-201-493-6780（国际拨号者）。
电话会议的重播将很快发布，并将在至少十四天内提供。要访问重播，请拨打1-844-512-2921（美国内）或1-412-317-6671（国际呼叫者）。重播的访问代码为13748508。
关于Rent the Runway, Inc。
成立于2009年的Rent the Runway正在打破万亿美元的时尚行业并改变女性穿着方式，通过云端衣橱提供服务。自创办以来，RTR的使命始终如一：让女性每天感觉最好。通过RTR，客户可以订阅、租借单品，以及从数百个设计师品牌购买二手服饰。云端衣橱提供了各种各样的数百万款商品，适用于各种场合，包括晚礼服和配饰、成衣、工装、牛仔装、休闲装、孕妇装、外套、衬衫、针织衫、家居服、珠宝、手袋、运动装和滑雪服。RTR构建了一个双边发现引擎，它将高度投入的客户和不同的品牌合作伙伴与围绕其品牌、数据、物流和科技构建的强大平台连接起来。在首席执行官兼联合创始人Jennifer Hyman的领导下，RTR连续十年五次入选CNBC的“破坏者50强”，四次入选《Fast Company》的最具创新公司名单，而她本人被《TIME》杂志评选为“世界上最有影响力的100位人物”之一，并被《People Magazine》评为“改变世界的妇女”之一。
前瞻性声明：本新闻稿包含根据1995年《私人证券诉讼改革法案》的前瞻性陈述。本新闻稿中所有不涉及历史事实的陈述应被视为前瞻性陈述。这些陈述包括但不限于2024财年第三季度和2024财年的指导和基本假设，以及关于我们业务目标和战略举措的陈述，包括有关我们的Reserve服务、营销举措和客户参与的陈述。前瞻性陈述天然受到风险和不确定因素的影响，其中一些风险和不确定因素无法预测或量化。在某些情况下，您可以通过它们包含的词语，如“旨在”，“预期”，“相信”，“思索”，“继续”，“可能”，“估计”，“预期”，“打算”，“可能”，“计划”，“潜在”，“预测”，“项目”，“应该”，“目标”，“朝向”，“将要”或“将会”，或这些词语的否定形式或其他类似的术语或表达方式来识别前瞻性陈述。您不应过度依赖于任何前瞻性陈述。前瞻性陈述不应被视为对未来业绩或结果的保证，并且不一定会准确预示着该等业绩或结果将在何时达到，如果有的话。前瞻性陈述基于发布时可获得的信息，并基于当时的预期、估计、预测和投影以及管理层在当时对未来事件的信念和假设。这些陈述受到风险和不确定性的影响，其中许多与我们无法控制的因素或情况有关，可能导致实际业绩或结果与前瞻性陈述中所表达或暗示的业绩或结果实质性不同。在考虑到这些风险和不确定因素的情况下，本新闻稿中讨论的前瞻性事件和情况可能不会发生，实际结果可能与前瞻性陈述中所预期或暗示的结果差异实质性。这些风险和不确定因素包括我们推动未来增长或有效管理增长的能力；全球时尚行业高度竞争和快速变化的性质所带来的风险；与宏观经济环境相关的风险；我们以成本效益方式扩大客户群的能力；无法保留客户而造成的任何损失；我们的能力准确预测客户需求、有效获取和管理我们的产品，并计划未来的支出；来自我们业务重组的风险；我们依赖自有技术系统和软件以及第三方供应商和服务提供商的有效运作的风险；与运输、物流和供应链相关的风险；我们能否纠正内部控制缺陷的能力；适用于我们业务的法律和法规；我们依赖高级管理层和其它关键人员的经验和专业知识；我们足够地获得、维护、保护和强制执行我们的知识产权和专有权利；合规数据隐私、数据安全、数据保护和消费保护法律和行业标准；与我们品牌和制造合作伙伴相关的风险；我们依赖第三方提供支持我们业务的支付处理基础设施；我们依赖在线来源吸引消费者和推广我们的业务，这可能会受到第三方干扰或导致我们的客户获取成本上升；我们、我们的品牌合作伙伴或第三方制造商未能遵守我们的供应商行为准则或其他法规的风险；与公司债务相关的风险，包括公司能否符合公司信贷设施中的契约义务；与我们的A类股票和所有权结构相关的风险；以及与未来的流行病或公共卫生危机相关的风险。
有关这些以及可能导致实际结果与公司预期大相径庭的其他风险和不确定性的额外信息，已包含在我们截至2024年4月30日的第一季度10-Q表格中，并将在截至2024年7月31日的第二季度10-Q表格中得到更新。除非法律要求，我们不承担公开更新或修订任何前瞻性陈述的义务，无论是因为新信息、未来发展还是其他原因。
主要业务和财务指标
活跃订阅用户数是指在任何给定周期的最后一天具有活跃会员资格的订阅用户数，不包括暂停的订阅用户。
平均活跃订阅用户数是指一个季度期间季初和季末活跃订阅用户数的平均值；而对于其他期间，则表示该期间内每个季度平均活跃订阅用户数的平均值。
毛利润定义为营业收入减去与履行客户订单和租赁产品采购成本相关的成本，分别在综合利润表中以履行和租赁产品的折旧和收入份额的形式呈现。我们将拥有的服装资产在三年内折旧，拥有的配件资产在两年内折旧，其中20%和30%的残值扣除，以直线法计提折旧，并在我们的综合利润表中对已销售或报废的物品的剩余成本进行确认。租赁产品折旧费用是基于时间的，并反映我们拥有的所有租赁产品。我们使用毛利润和毛利润占营业收入的百分比，即毛利率，来衡量我们的业务在考虑产品成本和履行成本后的持续效率。
非依照普遍公认会计准则的财务措施
本新闻稿及附表包含调整后的税息摊销前利润、税息摊销前利润率、自由现金流和自由现金流率等非通用会计准则财务指标。除按照通用会计准则确定的结果外，我们认为调整后的税息摊销前利润和税息摊销前利润率有助于评估我们的业绩，自由现金流和自由现金流率有助于评估我们的业绩和流动性。调整后的税息摊销前利润是管理层用于评估我们的经营业绩和业务杠杆的关键绩效指标。这些非通用会计准则财务指标并不意味着与按照通用会计准则编制的我们的财务信息相隔离或替代，只能与按照通用会计准则编制的财务信息一起阅读。本新闻稿中所提供的非通用会计准则财务指标的使用存在局限性。例如，我们的非通用会计准则财务指标可能与其他公司命名相似的指标不可比较。其他公司，包括行业中的公司，可能会以不同于我们的方式计算非通用会计准则财务指标，这限制了这些指标在比较目的上的实用性。
我们将调整后的EBITDA定义为净损失，调整为不包括利息支出、租赁产品折旧、其他折旧和摊销、以及基于股票的报酬支出、注销清算资产、非经常性调整、重组费用、所得税（收益）费用、其他收入和支出以及其他收益/损失。调整后的EBITDA利润率定义为调整后的EBITDA占特定期间总收入的百分比。
我们将自由现金流定义为经营活动所使用的现金净额与投资活动所使用的现金净额的综合。自由现金流率定义为自由现金流占营业收入的百分比。
以下是所述非GAAP财务指标与最直接可比的GAAP财务指标之间的调和。我们建议在每个期间所呈现的非GAAP财务指标的呈现中审查调和。在未来的期间，我们可能会排除类似的项目，可能会发生与这些被排除项目类似的收入和费用，并可能包括其他费用、成本和非经常性项目。对于Q3 2024和2024财年（如适用）的调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和自由现金流预期，由于被排除项目的高可变性、复杂性和低可见度，根据前瞻性基础，要找到最接近的相应的GAAP衡量标准是不合理的努力。特别是，基于不受我们控制和/或不能合理预测的不可预见活动，这些非GAAP衡量标准排除的费用，特别是以股票为基础的补偿费用和非经常性费用，可能会有不可预测的波动。
投资者联系方式
投资者关系
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媒体联系人
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press@renttherunway.com
Rent the Runway, Inc.
压缩合并资产负债表
（单位百万）
(未经审计)
| 7月31日， | 1月31日， | ||||||||||
| 2024 | 2024 | ||||||||||
| 资产 | |||||||||||
| 流动资产： | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 76.6 | $ | 84.0 | |||||||
| 限制性现金，流动资产 | 5.2 | 5.2 | |||||||||
| 资产预付款和其他流动资产的变动 | 10.8 | 13.0 | |||||||||
| 总流动资产 | 92.6 | 102.2 | |||||||||
| 受限现金 | 4.8 | 4.8 | |||||||||
| 租赁产品净额 | 85.9 | 94.0 | |||||||||
| 固定资产净额 | 31.7 | 35.7 | |||||||||
| 无形资产, 净额 | 3.0 | 3.4 | |||||||||
| 经营租赁权益资产 | 32.6 | 33.9 | |||||||||
| 其他 | 6.8 | 4.5 | |||||||||
| 总资产 | $ | 257.4 | $ | 278.5 | |||||||
| 负债和股东权益（赤字） | |||||||||||
| 流动负债: | |||||||||||
| 应付账款 | $ | 9.9 | $ | 5.8 | |||||||
| 应计费用及其他流动负债 | 17.6 | 21.7 | |||||||||
| 递延收入 | 10.9 | 10.9 | |||||||||
| 客户信用负债 | 6.0 | 6.3 | |||||||||
| 经营租赁负债 | 3.9 | 3.4 | |||||||||
| 流动负债合计 | 48.3 | 48.1 | |||||||||
| 长期借款，净 | 319.8 | 306.7 | |||||||||
| 经营租赁负债 | 43.2 | 45.3 | |||||||||
| 其他负债 | 0.6 | 0.7 | |||||||||
| 负债合计 | 411.9 | 400.8 | |||||||||
股东权益（赤字） | |||||||||||
| A类普通股 | — | — | |||||||||
| B类普通股 | — | — | |||||||||
| 优先股 | — | — | |||||||||
股本账户账余额 | 936.2 | 930.8 | |||||||||
累积赤字 | (1,090.7) | (1,053.1) | |||||||||
股东权益（赤字） | (154.5) | (122.3) | |||||||||
负债和股东权益（赤字）总额 | $ | 257.4 | $ | 278.5 | |||||||
Rent the Runway, Inc.
简明的汇总操作表
（单位：百万美元，除每股数据和股份外）
(未经审计)
| 11.修改和终止。公司有权根据董事会的决定批准修改或终止本计划，该修改或终止将在董事会规定的日期生效，在这种情况下，对于任何对高管利益有实质不利影响的修改或终止，该日期应至少在公司向高管发出通知后的一（1）年之后；然而，在董事会实际知情期间，任何人采取了合理计划以实现控制权转移的步骤之前，董事会不得采取此类行动，直到在董事会的意见中，该人已经放弃或终止了实现控制权转移的努力；另外，在CIC期间或在因CIC合格终止的结果根据本计划的条款支付的期间内，在任何情况下都不得对本计划进行实质不利地修改或终止。 | 12.补偿；减轻。在任何情况下，高管不得要求寻找其他工作或采取其他行动来减少根据本计划的任何规定支付给该高管的金额和福利，并且不论该高管是否获得其他就业，该金额和福利均不得减少，除非本章节5（d）另有规定。 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
营业收入： | |||||||||||||||||||||||
订阅和预订租赁收入 | $ | 68.5 | $ | 68.0 | $ | 134.6 | $ | 134.8 | |||||||||||||||
其他收入 | 10.4 | 7.7 | 19.3 | 15.1 | |||||||||||||||||||
净营业收入总额 | 78.9 | 75.7 | 153.9 | 149.9 | |||||||||||||||||||
成本和费用： | |||||||||||||||||||||||
Fulfillment | 20.6 | 22.5 | 41.2 | 44.4 | |||||||||||||||||||
科技 | 8.7 | 12.9 | 18.3 | 26.0 | |||||||||||||||||||
市场营销 | 7.8 | 8.2 | 16.8 | 17.5 | |||||||||||||||||||
普通和管理 | 22.2 | 25.9 | 45.0 | 52.4 | |||||||||||||||||||
租赁产品折旧和营业收入分享 | 25.9 | 20.0 | 51.9 | 40.9 | |||||||||||||||||||
其他折旧和摊销 | 3.3 | 3.7 | 6.6 | 7.5 | |||||||||||||||||||
重组费用 | — | — | 0.2 | — | |||||||||||||||||||
总成本和费用 | 88.5 | 93.2 | 180.0 | 188.7 | |||||||||||||||||||
营业亏损 | (9.6) | (17.5) | (26.1) | (38.8) | |||||||||||||||||||
利息收入/（支出），净额 | (6.0) | (9.5) | (11.6) | (18.3) | |||||||||||||||||||
其他收入/（支出），净额 | 0.1 | 0.1 | 0.2 | 0.1 | |||||||||||||||||||
税前净亏损 | (15.5) | (26.9) | (37.5) | (57.0) | |||||||||||||||||||
所得税益/（费用） | (0.1) | 0.1 | (0.1) | 0.1 | |||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (15.6) | $ | (26.8) | $ | (37.6) | $ | (56.9) | |||||||||||||||
每股普通股股东净亏损，基本与稀释后 | $ | (4.17) | $ | (7.93) | $ | (10.18) | $ | (17.05) | |||||||||||||||
加权平均股数，用于计算归属普通股股东的基本和稀释净亏损 | 3,736,953 | 3,380,413 | 3,692,025 | 3,337,535 | |||||||||||||||||||
Rent the Runway, Inc.
按活动项目的精简合并现金流量表
（单位百万）
(未经审计)
| 12.补偿；减轻。在任何情况下，高管不得要求寻找其他工作或采取其他行动来减少根据本计划的任何规定支付给该高管的金额和福利，并且不论该高管是否获得其他就业，该金额和福利均不得减少，除非本章节5（d）另有规定。 | |||||||||||
| 2024 | 2023 | ||||||||||
营业收入 | |||||||||||
| 净亏损 | $ | (37.6) | $ | (56.9) | |||||||
| 调整使净亏损转为经营活动产生的现金流量: | |||||||||||
| 出租产品折旧与核销 | 23.3 | 19.9 | |||||||||
| 出售出租产品的核销 | 7.8 | 5.0 | |||||||||
| 其他折旧和摊销 | 6.6 | 7.5 | |||||||||
固定资产报废损失 | 0.2 | 0.1 | |||||||||
| 出售租赁产品所得 | (13.6) | (10.8) | |||||||||
| 租赁产品清算收益/损失 | 0.6 | (0.4) | |||||||||
| 非货币支付利息应计 | — | 14.7 | |||||||||
| 债务折扣摊销 | 13.1 | 3.4 | |||||||||
| 基于股份的报酬支出 | 5.4 | 16.2 | |||||||||
| 经营性资产和负债变动: | |||||||||||
| 资产预付款和其他流动资产的变动 | 2.1 | 4.9 | |||||||||
| 经营租赁权益资产 | 1.3 | 1.4 | |||||||||
| 其他 | (2.3) | — | |||||||||
| 应付账款、应计费用及其他流动负债 | 1.9 | (5.0) | |||||||||
| 递延收入和客户信贷负债 | (0.3) | (1.5) | |||||||||
| 经营租赁负债 | (1.6) | (2.2) | |||||||||
| 其他负债 | (0.1) | (0.4) | |||||||||
| 经营活动产生的现金流量净额 | 6.8 | (4.1) | |||||||||
投资活动 | |||||||||||
| 租赁产品采购 | (26.3) | (36.3) | |||||||||
| 出租产品清偿款项 | 2.2 | 2.2 | |||||||||
| 出售租赁产品收益 | 13.6 | 10.8 | |||||||||
| 购买固定资产和无形资产 | (2.2) | (2.2) | |||||||||
投资活动的净现金流量(使用)/提供的净现金流量 | (12.7) | (25.5) | |||||||||
筹资活动 | |||||||||||
| 其他融资支出 | (1.5) | (0.3) | |||||||||
筹资活动的净现金流量(使用)/提供的净现金流量 | (1.5) | (0.3) | |||||||||
现金及现金等价物净（减少）增加额和受限制的现金 | (7.4) | (29.9) | |||||||||
期初的现金及现金等价物和受限制的现金 | 94.0 | 163.6 | |||||||||
期末的现金及现金等价物和受限制的现金 | $ | 86.6 | $ | 133.7 | |||||||
Rent the Runway, Inc.
按活动项目的精简合并现金流量表
（单位百万）
(未经审计)
| 12.补偿；减轻。在任何情况下，高管不得要求寻找其他工作或采取其他行动来减少根据本计划的任何规定支付给该高管的金额和福利，并且不论该高管是否获得其他就业，该金额和福利均不得减少，除非本章节5（d）另有规定。 | |||||||||||
| 2024 | 2023 | ||||||||||
| 现金及现金等价物和受限现金对应压缩的合并资产负债表: | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 76.6 | $ | 123.7 | |||||||
| 限制性现金，流动资产 | 5.2 | 4.2 | |||||||||
| 非流动限制性现金 | 4.8 | 5.8 | |||||||||
| 现金及现金等价物和受限制现金总额 | $ | 86.6 | $ | 133.7 | |||||||
| 补充现金流量信息： | |||||||||||
现金支付（收入）： | |||||||||||
固定营运租赁支付净额 | $ | 5.4 | $ | 5.7 | |||||||
| 上期收到的固定资产和无形资产 | 0.3 | 0.1 | |||||||||
| 上期收到的租赁产品 | 1.4 | 5.4 | |||||||||
非现金融资和投资活动： | |||||||||||
融资租赁资产摊销 | $ | 0.3 | $ | 0.3 | |||||||
| 购买的固定资产和无形资产尚未结清 | 0.2 | 0.1 | |||||||||
| 购买的租赁产品尚未结清 | 0.9 | 5.0 | |||||||||
Rent the Runway, Inc.
GAAP和非GAAP财务指标的调节
（单位百万）
(未经审计)
下表显示了净亏损与调整后的息税折旧及摊销前期比较可比的财务指标调和情况。
| 11.修改和终止。公司有权根据董事会的决定批准修改或终止本计划，该修改或终止将在董事会规定的日期生效，在这种情况下，对于任何对高管利益有实质不利影响的修改或终止，该日期应至少在公司向高管发出通知后的一（1）年之后；然而，在董事会实际知情期间，任何人采取了合理计划以实现控制权转移的步骤之前，董事会不得采取此类行动，直到在董事会的意见中，该人已经放弃或终止了实现控制权转移的努力；另外，在CIC期间或在因CIC合格终止的结果根据本计划的条款支付的期间内，在任何情况下都不得对本计划进行实质不利地修改或终止。 | 12.补偿；减轻。在任何情况下，高管不得要求寻找其他工作或采取其他行动来减少根据本计划的任何规定支付给该高管的金额和福利，并且不论该高管是否获得其他就业，该金额和福利均不得减少，除非本章节5（d）另有规定。 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| （单位百万） | （单位百万） | ||||||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (15.6) | $ | (26.8) | $ | (37.6) | $ | (56.9) | |||||||||||||||
利息（收入）/费用，净额(1) | 6.0 | 9.5 | 11.6 | 18.3 | |||||||||||||||||||
租赁产品折旧 | 16.2 | 12.8 | 31.1 | 24.9 | |||||||||||||||||||
其他折旧和摊销(2) | 3.3 | 3.7 | 6.6 | 7.5 | |||||||||||||||||||
股权补偿计划(3) | 2.4 | 7.4 | 5.4 | 16.2 | |||||||||||||||||||
注销已清算资产(4) | 1.2 | 0.7 | 2.8 | 1.7 | |||||||||||||||||||
非经常性调整(5) | — | 0.5 | — | 0.5 | |||||||||||||||||||
重组费用(6) | — | — | 0.2 | — | |||||||||||||||||||
所得税（收益）/费用 | 0.1 | (0.1) | 0.1 | (0.1) | |||||||||||||||||||
其他（收入）/费用，净额 (7) | (0.1) | (0.1) | (0.2) | (0.1) | |||||||||||||||||||
其他（收益）/损失(8) | 0.2 | 0.1 | 0.2 | 0.2 | |||||||||||||||||||
调整后的EBITDA | $ | 13.7 | $ | 7.7 | $ | 20.2 | $ | 12.2 | |||||||||||||||
调整后EBITDA率(9) | 17.4 | % | 10.2 | % | 13.1 | % | 8.1 | % | |||||||||||||||
(1)在截至2024年7月31日的三个月内，负债折现摊销为$6.7 million，在截至2023年7月31日的三个月内为$1.8 million，在截至2024年7月31日的六个月内为$13.1 million，在截至2023年7月31日的六个月内为$3.4 million。
(2)反映非租赁产品折旧和资本化软件摊销。
(3)反映了以股份为基础的补偿的非现金费用。
(4)反映了之前待出售的已清算租赁产品的剩余账面价值的冲销。
(5)2023年7月31日结束的三个月和六个月的非重复调整包括与期权交易所相关的50万美元成本。
(6)反映了与2024年1月重组计划相关的解雇和相关费用而产生的重组费用。
(7)包括在本期确认的其他收益/费用。
(8)包括在汇率期货、经营租约终止及相关固定资产放弃额度方面确认的收益/损失（请参阅《基本报表附注5-租赁-承租人会计》）。
(9)调整后的EBITDA利润率是按照营业收入的百分比计算的调整后的EBITDA。
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GAAP和非GAAP财务指标的调节
（单位百万）
以下表格显示了净现金流量（经营活动使用情况）与自由现金流和自由现金流利润率的调解，这是最相近的美国通用会计准则财务指标，以及所呈现时期的自由现金流和自由现金流利润率。
| 截至7月31日的六个月 | ||||||||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （单位：百万） | ||||||||||||||
| 经营活动提供的（用于）净现金 | $ | 6.8 | $ | (4.1) | ||||||||||
| 购买租赁产品 | (26.3) | (36.3) | ||||||||||||
| 清算租赁产品的收益 | 2.2 | 2.2 | ||||||||||||
| 租赁产品的销售收益 | 13.6 | 10.8 | ||||||||||||
| 购买固定和无形资产 | (2.2) | (2.2) | ||||||||||||
| 自由现金流 | $ | (5.9) | $ | (29.6) | ||||||||||
| 自由现金流利率 | (3.8) | % | (19.7) | % | ||||||||||
Rent the Runway, Inc.
GAAP和非GAAP财务指标的调节
（单位百万）
下表列出了在所述期间内，净亏损这一最具可比性的财务计量方式与自由现金流和自由现金流率的调节情况：
| 12.补偿；减轻。在任何情况下，高管不得要求寻找其他工作或采取其他行动来减少根据本计划的任何规定支付给该高管的金额和福利，并且不论该高管是否获得其他就业，该金额和福利均不得减少，除非本章节5（d）另有规定。 | ||||||||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （单位百万） | ||||||||||||||
| 净亏损 | $ | (37.6) | $ | (56.9) | ||||||||||
| 利息（收入）/费用，净额 | 11.6 | 18.3 | ||||||||||||
| 租赁产品折旧 | 31.1 | 24.9 | ||||||||||||
| 其他折旧和摊销 | 6.6 | 7.5 | ||||||||||||
| 股权酬金 | 5.4 | 16.2 | ||||||||||||
| 资产清算收益 | 2.8 | 1.7 | ||||||||||||
非经常性调整 | — | 0.5 | ||||||||||||
| 重组费用 | 0.2 | — | ||||||||||||
所得税（收益）/费用 | 0.1 | (0.1) | ||||||||||||
| 其他（收入）/费用，净额 | (0.2) | (0.1) | ||||||||||||
| 其他（收益）/损失 | 0.2 | 0.2 | ||||||||||||
| 调整后的EBITDA | $ | 20.2 | $ | 12.2 | ||||||||||
| 租赁产品采购 | (26.3) | (36.3) | ||||||||||||
| 购买固定资产和无形资产 | (2.2) | (2.2) | ||||||||||||
| 现金利息支出 | (0.1) | (3.0) | ||||||||||||
| 现金利息收入 | 1.6 | 2.8 | ||||||||||||
| 资产和负债的变动 | 1.0 | (2.8) | ||||||||||||
非经常性调整 | — | (0.5) | ||||||||||||
| 重组费用 | (0.2) | — | ||||||||||||
| 其他调整 (1) | 0.1 | 0.2 | ||||||||||||
| 自由现金流 | $ | (5.9) | $ | (29.6) | ||||||||||
| 自由现金流利润率 | (3.8) | % | (19.7) | % | ||||||||||
(1) 其他调整主要包括现金税收调整和其他现金收益（损失）。