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美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格 10-Q
☒ 根据1934年证券交易法第13或第15(d)条进行的季报告
截至2024年6月30日季度结束 2024年8月2日
或
☐ 根据1934年证券交易法第13或15(d)条款的过渡报告
从______到______的过渡期
申报文件号码 001-35832 科学应用国际股份有限公司 (根据其章程所指定的注册者的正式名称) 特拉华州 46-1932921 (成立地或组织其他管辖区) (联邦税号) 12010 Sunset Hills Road, Reston, 维吉尼亚 20190 (总部办公地址) (邮政编码) (703) 676-4300 (注册公司之电话号码,包括区号)
根据法案第12(b)条规定注册的证券:
每种类别的名称 交易标的(s) 每个注册交易所的名称 普通股,每股面值为0.0001美元 SAIC 纳斯达克股票交易所 LLC
请以勾选方式表示,证明公司:(1)在过去12个月内已提交证券交易法1934年第13或15(d)条规定需要提交的所有报告(或在公司被要求提交该报告的更短时期内),以及(2)公司在过去90天内一直受到此提交要求的规定。 是 ☒ 否 ☐
在前12个月内(或公司需要提交这些文件的较短时间内),公司是否已通过选中标记表明已阅读并提交了应根据S-t法规第405条规定(本章第232.405条)提交的所有互动式数据文件? 是 ☒ 否 ☐
勾选此格以指示登记人是否为大型高速进行申报的申报人、高速进行申报的申报人、非高速进行申报的申报人、较小型报告公司或新兴成长公司。请参阅《交易所法令》第120亿2条中有关“大型高速进行申报人”、“高速进行申报人”、“较小型报告公司”和“新兴成长公司”的定义。
大型加速归档人 ☒ 加速归档人 ☐ 非加速归档人 ☐ 小型报告公司 ☐ 新兴成长型企业 ☐
如果是新兴成长型企业,在符合任何依据证券交易法第13(a)条所提供的任何新的或修改的财务会计准则的遵循的延伸过渡期方面,是否选择不使用核准记号进行指示。☐
以勾号标示注册人是否为外壳公司(如《交易法》第 120 亿 2 条所定义)。是 ☐ 否 ☒
截至2024年8月23日,登记人普通股的发行和流通的股份数如下:
49,520,103 普通股股份(每股价值0.0001美元)
页面 第一部分 项目 1 第二项 第三项 项目 4 第二部分 项目 1 项目 1A 第二项 第三项 项目 4 第5项 第6项
第一部分 - 财务资讯
项目 1. 基本报表
三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (金额以百万为单位,每股金额的单位是美元) 收益 $ 1,818 $ 1,784 $ 3,665 $ 3,812 销售成本 1,608 1,568 3,242 3,361 销售、一般及管理费用 77 88 162 172 (出售)退出之盈利(损失),扣除交易成本后的净额 — (234 ) — (240 ) 其他营运(收入)费用
(1 ) — (4 ) — 营收 134 362 265 519 利息费用,净额
31 29 65 61 其他(收益)费用,净 3 (2 ) 5 — 税前收入 100 335 195 458 所得税费用 (19 ) (88 ) (37 ) (113 ) 净利润 $ 81 $ 247 $ 158 $ 345 每股盈余: 基础 $ 1.59 $ 4.60 $ 3.08 $ 6.40 稀释 $ 1.58 $ 4.56 $ 3.06 $ 6.35
请参阅简明合并基本报表附注。
科学应用国际公司 综合损益简明合并财务报表
(未经查核)
三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (以百万为单位) 净利润 $ 81 $ 247 $ 158 $ 345 其他综合损益(净数):
衍生工具的未实现(亏损)收益
(8 ) 7 (5 ) 1 所得税后其他全面收入(损失)总额
(8 ) 7 (5 ) 1 综合收益 $ 73 $ 254 $ 153 $ 346
请参阅简明合并基本报表附注。
8月2日, 2024 2月2日, 2024 (以百万为单位) 资产 流动资产: 现金及现金等价物 $ 48 $ 94 应收账款,净额 946 914 预付费用及其他流动资产
109 123 全部流动资产 1,103 1,131 商誉 2,851 2,851 无形资产,扣除累计摊销 836 894 资产、厂房和设备(减去截至2024年8月2日和2024年2月2日累计折旧的xx百万美元)193 百万美元和184 资产、厂房和设备(截至2024年8月2日和2024年2月2日,折旧已累计xx百万美元)
95 91 营业租赁权使用资产 168 152 其他资产 197 195 资产总额 $ 5,250 $ 5,314 负债和权益 流动负债: 应付账款
$ 639 $ 567 应计薪资和员工福利 338 370 其他应计负债
118 144 债务,当前部分 197 77 流动负债合计 1,292 1,158 债务,未来部份 1,970 2,022 营业租赁负债 158 147 推延所得税 19 28 其他长期负债 186 174 承诺和可能负担(附注12) 股权: 0.010.0001 每股面额为 1 百万股授权, 50 百万和 52 自2024年8月2日和2024年2月2日起,已发行及流通的股份皆为百万股
— — 资本公积额额外增资 63 337 保留收益 1,551 1,432 其他综合收益累计额 11 16 股东权益总额 1,625 1,785 负债总额及股东权益合计 $ 5,250 $ 5,314
请参阅简明合并基本报表附注。
持有股票数量 公共的 股票 额外的 实收资本 资本金 保留收益 盈余 累计 其他 全面性 净收益(损失) 非控制权益 利息 总计 (以百万为单位) 2024年5月3日的余额 51 $ 251 $ 1,489 $ 19 $ — $ 1,759 净利润 — — 81 — — 81 股票发行 — 5 — — — 5 其他全面损失,扣除税后净额
— — — (8 ) — (8 ) 现金分红派息 $0.37 每股
— — (19 ) — — (19 ) 扣除交税股份的股票报酬 (1)
— 11 — — — 11 回购股票 (1 ) (204 ) — — — (204 ) 2024年8月2日余额 50 $ 63 $ 1,551 $ 11 $ — $ 1,625 2024年2月2日的余额 52 $ 337 $ 1,432 $ 16 $ — $ 1,785 净利润 — — 158 — — 158 股票发行 — 9 — — — 9 其他全面损失,扣除税后净额
— — — (5 ) — (5 ) 现金分红$0.74 每股
— — (39 ) — — (39 ) 以扣除预扣税款的股票偿酬为基础的补偿 (1)
— 2 — — — 2 股票回购 (2 ) (285 ) — — — (285 ) 2024年8月2日的余额 50 $ 63 $ 1,551 $ 11 $ — $ 1,625 2023年5月5日的余额 54 $ 563 $ 1,113 $ 16 $ — $ 1,692 净利润 — — 247 — — 247 股票的发行 — 5 — — — 5 其他综合收益,税后
— — — 7 — 7 现金分红派息 $0.37 每股
— — (20 ) — — (20 ) 股票偿付,扣除为缴税而扣留的股份 (1)
— 14 — — — 14 股份回购 (1 ) (102 ) — — — (102 ) 2023年8月4日结余 53 $ 480 $ 1,340 $ 23 $ — $ 1,843 2023年2月3日的余额 54 $ 637 $ 1,035 $ 22 $ 10 $ 1,704 净利润 — — 345 — — 345 股份发行 1 9 — — — 9 其他综合收益,税后
— — — 1 — 1 现金股息 $0.74 每股
— — (40 ) — — (40 ) 以股份代偿,扣除为纳税而保留的股份 (1)
— 7 — — — 7 股份回购 (2 ) (173 ) — — — (173 ) 非控股权益去除合并 — — — — (10 ) (10 ) 2023年8月4日结余 53 $ 480 $ 1,340 $ 23 $ — $ 1,843
(1) 在2024年8月2日至2023年8月4日期间,因与股票相关的偿酬安排而扣除的股份税额总计为$1 在2024年8月2日至2023年8月4日期间,因与股票相关的偿酬安排而扣除的股份税额总计为$23 百万和$20 分别为。
请参阅简明合并基本报表附注。
科学应用国际公司 简明财务报表现金流量表
(未经查核)
六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (以百万为单位) 经营活动现金流量: 净利润 $ 158 $ 345 调整净利润以达经营活动所提供之净现金流量:
折旧与摊提 69 72 推延所得税 (8 ) (25 ) 以股份为基础之报酬支出 25 27 长寿资产出售时的(收益)损失
— (3 ) 抛售时的(收益)损失
— (247 ) 其他 (3 ) — 由于营运资产和负债变动所致的增加(减少),扣除抛售影响: 应收帐款 (32 ) (90 ) 预付费用及其他流动资产
14 8 其他资产 (1 ) (3 ) 应付款及应计费用 41 52 应付薪酬和员工福利 (32 ) 9 应纳所得税款 (2 ) 74 营业租赁资产及负债,净额 (5 ) (2 ) 其他长期负债 12 15 经营活动产生的净现金流量 236 232 投资活动之现金流量: 不动产、厂房和设备的支出 (12 ) (12 ) 可销售证券的购入 (8 ) (5 ) 出售可交易证券 6 4 长期资产销售的收益 — 3 剩余款项 — 355 合资企业解除合并时的资金出售 — (8 ) 其他 (2 ) (3 ) 投资活动提供的净现金流量(使用)
(16 ) 334 来自筹资活动的现金流量: 向股东支付股息 (39 ) (41 ) 还本付息 (606 ) (260 ) 股票发行 9 8 股票回购和退市,或用于股权奖励的税收留押 (304 ) (190 ) 借款款项收入 673 160 筹集资金的净现金流量 (267 ) (323 ) 现金、现金等价物和受限制的现金的净(减少)增加
(47 ) 243 期初现金、现金等价物及限制性现金 103 118 期末现金及现金等价物与受限现金 $ 56 $ 361
请参阅简明综合财务报表附注。
附注1—业务总览和重要会计政策摘要:
概览
Science Applications International Corporation(以下简称该公司)是领先的技术,工程和企业信息技术(IT)服务提供商,主要为美国政府提供服务。该公司将新兴技术安全且实时地整合到重要任务操作中,以实现现代化和国家目标的能力。该公司提供这些服务用于大型,复杂的项目,特别强调高端差异化的技术服务和解决方案,通过系统开发,现代化,集成和维持来加快和转化安全和有弹性的数字环境,以推动企业和任务成果。
自2025年财政年度第一天起,公司进行了业务体系重组,将其之前的面向客户的运营部门替换为由企业组织支持的五个面向客户的业务群体,其中包括创新工场。公司的五个业务群体,也是其运营片段,根据顾客需求的性质进行了汇总,以便进行财务报告,这些业务群体在经济和质量特征上相似。 两个 根据所服务的客户性质,公司的五个业务群体,也是其运营片段,汇总为用于财务报告的可报告片段,这些业务群体由企业组织支持。 两个 公司的可报告片段包括国防和情报片段以及公务片段。 两个 公司的可报告片段包括国防和情报片段以及公务片段。
军工股和情报部门向美国政府的国防和情报部门提供多元化的国家安全解决方案组合。
民用部门为民用市场提供解决方案,涵盖联邦、州和地方政府,以便为市民福祉和保护生命提供服务。这包括将解决方案整合到影响旅行、贸易、健康和经济的一系列公共服务任务中。
两个可报告部门的产品结合了新兴技术与任务关键操作的集成,这些技术能够实现国家迫切需求,包括IT现代化、数字工程、人工智能("AI")、任务系统支援和咨询、训练和模拟以及地面车辆支援。这些服务包括从设计、开发、集成、部署、管理和运营、维护和安全等一系列全方位的解决方案,以满足客户整个IT基础设施的需求。
公司的创新工厂通过开发面向企业的解决方案来支持业务部门,这些解决方案可以作为独立的解决方案提供给客户,也可以通过业务运营将其与产品提供的解决方案集成和对齐,以满足复杂的客户需求并加速数字化转型。创新工厂包括专门团队,专注于人工智能、应用程序开发、网络服务、平台和云端以及网络安全概念。它使用高度自动化、云端托管的工具集来快速构建、测试和部署解决方案,并与客户合作不断改进解决方案。
与报告部门无法分配的公司职能相关的成本以公司活动的形式呈现。 有关详细信息请参见附注11-业务部门信息。
在本报告中,公司已重新调整历史财务资讯以反映新的可报告部门。重新调整的历史资讯对公司先前报告的简明综合财务报表没有影响。
合并原则和报告基础原则
「基本报表」一词指涉公司简明的合并基本财务报表,包括综合损益表,资产负债表,权益变动表和现金流量表。这些基本报表是根据美国通用会计准则("GAAP")编制的。 所有公司内部交易和账户余额已予以消除。
过去年度的基本报表中有一些金额已经重新分类,以符合当前年度的呈现方式。利息收入已从「其他(收入)费用,净额」重新分类至「利息费用,净额」,在综合损益表中,卖出所得净额减去交易成本的收益已从「其他营业(收入)费用」重新分类至「卖出所得(损失),减去交易成本的净额」,在综合损益表中,「应付账款」现在与「其他应计负债」分开呈现在简明综合资产负债表中。这些财务报表中所报告的结果不一定代表整个年度可预期的结果,应该连同公司于2024年2月2日结束的年度报告第10-K表中的资讯一起阅读。
估计的使用
依照GAAP准则编制财务报表需要管理层作出估计和假设,这些估计和假设会影响资产和负债的报告金额以及财务报表日的不确定事项的披露,同时还会影响报告期间内的收入和费用金额。在编制财务报表中,重要的估计可能包括长期合同的盈利能力、所得税、公允值衡量,商誉和其他无形资产的公允值,养老金和定义利益计划的义务,以及不确定事项。管理层根据估计时最新和最好的可用信息准备了这些估计,实际结果可能会与这些估计有所不同。
报告期
本公司采用52/53周的财政年度,截止日期为最接近1月31日的星期五,财政季度通常由13周组成。2025财政年度始于2024年2月3日,结束于2025年1月31日,而2024财政年度始于2023年2月4日,结束于2024年2月2日。
营运周期
公司的运营周期可能超过 一年 ,并通过合同开始和完成之间的平均时间来衡量。
货币流量避险将衍生工具指定为现金流量避险
衍生工具以公平值记录于精简综合账表上。指定为现金流量避险工具的未实现收益和亏损列示于其他综合收益(损失)中,并按照与被避险交易的收益影响的时间相符的方式被重分类至收益。与指定为现金流量避险工具相关的结算金额在精简综合现金流量表的营运活动中呈现。
公司的固定利率掉期被视为场外衍生品,其公允价值是使用利率掉期的标准定价模型计算的,该模型具有利率掉期的合约条款、分期还款和利率。在标准定价模型中使用二级市场可观察的输入(如收益率和信用曲线)以判断公允价值。公允价值是根据计量日期,如果协议转让给第三方,公司将支付或收到的金额的估计。有关公司指定为现金流量避险的衍生工具的进一步讨论,请参见第8节—专用于现金流量避险的衍生工具的备注。
可销售证券
市场上可交易证券的投资由股权证券组成,根据可观察到的输入,如活跃市场的报价价格(1级),以公允价值记录。截至2024年8月2日和2024年2月2日,公司投资的公允价值合计为$百万,并纳入简明合并资产负债表的其他资产。公司的投资主要放在的保管账户中,其中包括用于资助其透支报酬计划负债的投资。36 百万美元和32 百万美元,并计入简明合并资产负债表的其他资产。该公司的投资主要保留在一个保管账户中,该账户旨在资助其透支报酬计划的负债。
现金、现金等价物和受限制现金
以下表格提供现金、现金等价物和受限现金与所报告的简化合并贷务表的金额调节:
8月2日, 2024 2月2日, 2024 (以百万为单位) 现金及现金等价物 $ 48 $ 94 报预期及其他流动资产内的受限现金
4 4 其他资产中包括的限制性现金 4 5 现金、约略等同于现金及受限制的现金 $ 56 $ 103
重组成本
公司定期进行重组活动,以支持业务策略、重新配置资源并提高运营效率。重组成本可能包括解除合同及其他与员工终止合约相关的费用、合并或关闭设施的费用以及咨询费用。
截至2024年8月2日的三个月和六个月的重组成本分别为$xxx百万,主要与业务部门的重组活动以及某些设施的优化和合并相关。截至2023年8月4日的三个月和六个月的重组成本分别为$xxx百万,主要与某些设施的优化和合并相关。重组成本在缩表合并利润表中以「销售、一般及行政费用」的形式呈现。2 百万和$4 截至2024年8月2日的三个月和六个月的重组成本分别为$xxx百万,主要与业务部门的重组活动以及某些设施的优化和合并相关。截至2023年8月4日的三个月和六个月的重组成本分别为$xxx百万,主要与某些设施的优化和合并相关。重组成本在简明合并利润表的「销售、一般及行政费用」栏目中呈报。5 百万和$6 截至2024年8月2日的三个月和六个月的重组成本分别为$xxx百万,主要与业务部门的重组活动以及某些设施的优化和合并相关。截至2023年8月4日的三个月和六个月的重组成本分别为$xxx百万,主要与某些设施的优化和合并相关。重组成本在简明合并利润表的「销售、一般及行政费用」中呈报。
会计准则更新
2023年12月,财务会计准则委员会("FASB")发布了会计准则更新("ASU")第2023-09号,所得税(主题740):改进所得税披露。该标准包括通过标准化和分离税率协调类别以及按司法管辖区支付的所得税的修订,以增强年度所得税披露。该标准自2024年12月15日后开始的财政年度生效。允许提前适用。修订可以按前瞻性或回顾性基础适用。公司计划在2026财政年度采纳此标准,目前正在评估采纳此标准对其财务报表披露的影响。
2023年11月,财务会计准则委员会(FASB)发布了ASU No. 2023-07《报告分部(Topic 280):改进报告分部披露要求》,通过对重要分部费用进行增强披露,从而改进了报告分部披露的要求。在其他修订中,该标准要求对定期提供给首席营运决策者("CODM")的重要分部费用进行年度和中期披露,以及关于报告分部的利润或损失和资产的中期披露,这些披露目前每年都要求进行。该标准不改变实体如何识别其营运分部,合并这些营运分部,或应用量化门槛确定其报告分部。该标准适用于2023年12月15日后开始的会计年度,以及2024年12月15日后开始的中期期间。可提前采用。公司计划在2025财政年度采用年度披露,在2026财政年度采用中期披露,并目前正在评估本准则采用对其财务报表披露的影响。
附注2—每股盈利、回购股份和分红派息:
每股收益("EPS")
基本每股收益是以净利润除以基本加权平均流通股数来计算的。摊薄后每股收益与基本每股收益的计算方式相似,只是流通股数的加权平均值增加以包括股票奖励的稀释效应。股票奖励的稀释效应是使用库藏股票法来计算的。
下表提供了计算基本和摊薄每股收益所使用的加权平均流通股份数的调整。
三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (以百万为单位) 基本加权平均流通股数
50.9 53.5 51.3 53.9 具稀释效应的普通股等价物——期权和其他股票为基础的奖励 0.3 0.4 0.4 0.4 稀释后的加权平均流通股数
51.2 53.9 51.7 54.3
截至2024年8月2日和2023年8月4日的三个月和六个月内,未纳入计算摊薄后每股收益的加权平均流通股数目中的防弱势股票奖励是 微不足道 .
股份回购
公司可能根据已建立的回购计划回购股份。公司在回购时将超过帐面价值的金额分配给新增资本。除已建立的股份回购计划外,公司未进行任何重大普通股购买。2022年6月,公司现有的回购计划下可回购的公司普通股数增加了 8.0 百万股,将根据计划回购的授权股份总数增加至约 24.4 百万股。截至2024年8月2日,公司已在计划下回购了约 22.6 百万股普通股。
分红派息
公司宣布并支付了截至2024年8月2日的每股普通股季度股息$0.37
第三项-收入:
合约估算的变动
对于随时间满足的履行义务相关的收入、收入成本或利润的估计变化,将在进行此类变更的期间,将其纳入运营收入中,以反映此类变化的起始至今效应。这些估计的变化可能会在履行期间经常发生,原因包括:范围的变化;由于未预期的成本增长或成本影响风险的重新评估而导致成本估计的变化;估计的交易价格的变化,比如奖励或奖金费用的变动金额;以及履行情况比先前估计的要好或更差。
公司合同的一个重大部分是根据成本输入度量标准(成本对成本)来确认营业收入,这需要对完成时的总成本进行估计。在某些情况下,如果预期总成本超过一项履约义务的预期总收入,公司会在确定的季度认定预期总损失。预期总损失包括任何未行使的期权,只有当它们增加损失金额时,才有可能获得授予。
根据成本对成本法计算的合同预测变化的总体影响在营业收入中如下所示:
三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (金额以百万为单位,每股金额的单位是美元) 净(不利)有利调整
$ (1 ) $ (1 ) $ — $ 4 税后净(不利)有利调整
(1 ) (1 ) — 3 摊薄后每股收益影响 $ (0.02 ) $ (0.02 ) $ — $ 0.06
营业收入为$1 六个月截至2024年8月2日增加了$1 六个月截至2023年8月4日减少了$,分别由先前期间满足的履约义务所确定的净收入所导致。4 三个月和六个月截至2023年8月4日分别增加了$的营业收入,分别由先前期间满足的履约义务所确定的净收入所导致。
收入的分解
该公司的收入主要来自与美国政府的长期合同,其中包括与从事美国政府工作的其他承包商的分包合同。该公司将收入按客户、合同类型以及对联邦政府的首要与分包商进行了分解,以便于其可报告部门。
客户收入分解如下:
三个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股与情报
民用
总计
军工股与情报
民用
总计
(以百万为单位) 国防部 $ 950 $ — $ 950 $ 917 $ 2 $ 919 情报机构及其他联邦政府机构
455 369 824 469 359 828 商业、州和地方政府以及国际
10 34 44 3 34 37 总计 $ 1,415 $ 403 $ 1,818 $ 1,389 $ 395 $ 1,784
六个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股和情报
民用
总计
军工股和情报
民用
总计
(以百万为单位) 国防部 $ 1,924 $ 2 $ 1,926 $ 1,986 $ 4 $ 1,990 情报机构和其他联邦政府机构
913 745 1,658 993 755 1,748 商业、州和地方政府以及国际
14 67 81 7 67 74 总计 $ 2,851 $ 814 $ 3,665 $ 2,986 $ 826 $ 3,812
按合约类型细分的收入如下: 三个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股和情报
民用部门
总计
军工股和情报
民用
总计
(以百万为单位) 成本核销 $ 1,085 $ 20 $ 1,105 $ 1,092 $ 13 $ 1,105 按工时及材料("T&M")
162 264 426 115 243 358 固定价("FFP")
168 119 287 182 139 321 总计 $ 1,415 $ 403 $ 1,818 $ 1,389 $ 395 $ 1,784
六个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股与情报
民用
总计
军工股与情报
民用
总计
(以百万为单位) 费用报销 $ 2,219 $ 41 $ 2,260 $ 2,183 $ 34 $ 2,217 按工时和材料计费("T&M")
311 532 843 229 496 725 成本加固价("FFP")
321 241 562 574 296 870 总计 $ 2,851 $ 814 $ 3,665 $ 2,986 $ 826 $ 3,812
按主承包商和分包商分解的收入如下所示:
三个月结束了 2024年8月2日 2023年8月4日 军工股和情报
民用
总计
军工股和情报
民用
总计
(以百万为单位) 联邦政府的主要承包商 $ 1,283 $ 335 $ 1,618 $ 1,261 $ 330 $ 1,591 联邦政府的分包商 122 34 156 125 31 156 其他 10 34 44 3 34 37 总计 $ 1,415 $ 403 $ 1,818 $ 1,389 $ 395 $ 1,784
六个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股与情报
其他
总计
军工股与情报
其他
总计
(以百万为单位) 联邦政府的主要承包商 $ 2,592 $ 677 $ 3,269 $ 2,750 $ 696 $ 3,446 联邦政府的分包商 245 70 315 229 63 292 其他 14 67 81 7 67 74 总计 $ 2,851 $ 814 $ 3,665 $ 2,986 $ 826 $ 3,812
合约余额
呈现期间的合约余额如下:
资产负债表项目 8月2日, 2024 2月2日, 2024 (以百万为单位) 已开立及可开立的应收款项净额 (1)
应收账款,净额 $ 574 $ 555 合同资产-不可开立应收款项 应收账款,净额 372 359 合同资产-合同保留款 其他资产 15 14 合同负债-流动 其他应计负债
23 53 非流动负债 其他长期负债 $ 1 $ 2
(1) 截至2024年8月2日和2024年2月2日,去除3百万美元的呆帐。
在2024年8月2日结束的三个月和六个月内,公司认列了相应的收入,分别为$ 百万,这些收入与2024年2月2日的合同负债期初余额相关。10 百万和$30 分别在2023年8月4日结束的三个月和六个月内,公司认列了相应的收入,金额分别为$ 百万,这些收入与2023年2月3日的合同负债期初余额相关。12 百万和$33 在2023年8月4日结束的三个月和六个月内,公司认列了相应的收入,金额分别为$ 百万,这些收入与2023年2月3日的合同负债期初余额相关。
待履行绩效义务
剩余履行义务("RPO")代表已行使合约的交易价格(包括资助和未资助的合约)减去迄今为止已认列的营业收入。RPO不包括未行使的选择期限和预计在IDIQ合约下获得的未来任务订单。截至2024年8月2日,公司拥有约$亿的RPO。公司预计在未来12个月内对RPO的约%进行收入认列,并在未来24个月内对RPO的约%进行收入认列,其余将在此之后认列。5.4 公司预计在RPO的约%上认列收入约$亿。 79 公司预计在未来12个月内对RPO的约%认列收入。 90 公司预计在未来24个月内对RPO的约%认列收入,其余将在此之后认列。
注4—资产出售:
金融服务管理局修正
于2023年2月4日,公司出售了创业公司Forfeiture Support Associates J.V.(“FSA”)的其绝对合伙人に作为一笔名义金额。销售的同时,公司将其在FSA中保留的投资重新估算为$ million的公允价值。由于对FSA合伙公司的售出和修改,公司不再控制该合伙公司,将从该交易的日期起将其保留的利益作为以股权法核算的投资予以核算。 0.1 公司出售了其在创业公司Forfeiture Support Associates J.V.(“FSA”)的%的绝对多数股权,金额不定。 50.1 由于对创业公司Forfeiture Support Associates J.V.(“FSA”)的出售和合伙经营协议的修订,公司不再控制该合伙公司,并且将其保留的利益作为股权法的投资核算,其公允价值为$ million。14 销售创业公司Forfeiture Support Associates J.V.(“FSA”)的%多数股权和对合伙营业协议的修改导致公司不再控制该合伙公司,并将其保留的利益自交易日期起作为以股权法核算的投资。
权益法投资已包含在简明综合资产负债表的“其他资产”中。重新计量结果产生了一笔收益,总额为$7 百万美元,这笔收益已包含在简明综合损益表的“(收益)/亏损-剔除出售损益,扣除交易成本”中,并反映在截至2023年8月4日的简明综合现金流量表中的“(收益)/亏损-剔除出售损益”。公司根据公平值层次的Level 3输入,估计了其对FSA保留投资的公平值。公司采用了收益法,其中包括了估计和假设的使用,包括营收增长率、预期营运利润率、折现率和终端增长率。
物流和供应链管理业务的出售
2023 年 5 月 6 日,该公司结束将其物流和供应链管理业务(「供应链业务」)出售予 ASRC 联邦控股有限责任公司(「ASRC 联邦」)以 $356 数百万现金,包括美元355 收市时收到的百万,以及收市后初步调整营运资金。本公司在简明综合现金流量报表中将现金列入「出售收益」。此次销售使公司能够将其资源集中在长期战略增长领域。在 2024 财年第二季度,该公司录得税前初步收益为 $233 百万,净值美元7 百万笔交易成本,该成本包括在简明综合收益表上的「出售收益(收益)亏损,除交易成本」中。
该处置不代表对公司业务和财务绩效产生实质影响的战略转变,因此未作为停业单位呈报。
被剥离的主要资产和负债类别如下:
(以百万为单位) 资产: 应收账款,净额 $ 46 存货净值
72 预付款项
1 商誉 60 营业租赁权使用资产 2 资产总数剔除 $ 181 负债: 应付账款
$ 62 应付薪酬和员工福利 1 其他应计负债
1 营运租赁负债 1 资产负债全部被剖离 $ 65
有关该销售,公司与ASRC联邦签订了特定的过渡服务协议,根据协议,公司将在成本可退还的基础上,透过2025财年第一季度向ASRC联邦提供特定的服务。这些过渡服务包括了必要的IT、财务和其他服务,以支持销售的过渡。
附注5—商誉和无形资产:
商誉
以下表格显示各报告部门商认价值。
8月2日, 2024 2月2日, 2024 (以百万为单位)
军工股与情报
$ 2,001 $ 2,001 其他
850 850 总计
$ 2,851 $ 2,851
商誉不会透过摊销来处理,而是每年或在事件或情况改变时进行潜在损耗测试,以确定携带价值是否可能无法收回。商誉损耗测试会在该处理进行。
报告单位层次。由于2024年2月3日进行的内部重组,公司将其商誉重新分配给其五个新商誉报告单位。
公司在重组前后立即进行了商誉减损测试,结果均出现了减损。 无 对于重组之后的商誉减损测试,公司对于2024年2月3日的商誉进行了定量评估,对其新的商誉报告单位进行了评估。 五 公司使用收入方法和市场方法的公平价值的50:50加权来估计每个报告单位的公平价值。
根据收入法,公司使用多年贴现现金流模型来估计其报告单位的公允价值,该模型涉及对预测的未来营业收入增长、营业利润率、所得税率、资本支出、折现率和终值的假设。根据市场法,公司根据可观察到的相似上市公司的市场数据,使用盈利倍数来估计其报告单位的公允价值。
无形资产
无形资产,所有板块皆属于有限寿命,包括以下:
2024年8月2日 2024年2月2日 帐面净值 累积摊销 损耗价值净额 帐面净值 累积摊销 损耗价值净额 (以百万为单位) 客户关系 $ 1,462 $ (632 ) $ 830 $ 1,462 $ (574 ) $ 888 开发出的科技 10 (4 ) 6 10 (4 ) 6 商标 1 (1 ) — 1 (1 ) — 无形资产总额 $ 1,473 $ (637 ) $ 836 $ 1,473 $ (579 ) $ 894
无形资产摊销费用为2024年8月2日和2023年8月4日期间的三个月和六个月分别为XX百万美元。29 百万和$58 受到提呈的期间内发生XX无形资产损耗损失。 无 受到提呈期间内发生无形资产损耗损失。
截至2024年8月2日,与无形资产相关的预计未来年摊销费用如下:
财政年度 (以百万为单位) 2025年剩余部分
$ 57 2026 115 2027 115 2028 98 2029 97 此后 354 总计 $ 836
由于未来收购、出售、减值等因素,未来期间的实际摊销费用可能与这些估计值不同。
附注6—所得税:
公司的有效所得税率分别为2024年8月2日结束的三个月和六个月为%,以及2023年8月4日结束的三个月和六个月分别为%。 公司的有效税率与法定税率主要由于商业来源的无形所得扣除、研究开发税收抵免和股份报酬意外收益有所不同。 19.6 2024年6月30日和2023年12月31日的时间点,公司从Thrivel Earlier Detection Corporation(“Thrive”),Ashion Analytics,LLC(“Ashion”)和OmicEra的收购中记录的关于监管和产品开发里程碑的待定支付负债的公允价值总和为2.779亿和2.887亿美元。公司使用概率加权情境折现现金流模型评估预期的待定支付负债和相应的与监管和产品开发里程碑相关的负债的公允价值,该方法与预期待定支付负债的初始计量一致。每个潜在情境应用成功概率,然后通过现值因子计算折扣,得出相应的现值。时间的流逝以及草拟的里程碑实现时间,现值因子,实现度(如适用)和成功概率的变化可能导致公允价值测量的调整。与监管和产品开发里程碑相关的待定支付负债的公允价值是以2024年6月30日和2023年12月31日的加权平均成功概率和现值因子计算的,成功概率分别为%和%,现值因子分别为%和%。付款范围的预测财政年度范围为2025年至2031年。所使用的不可观察的输入值按待定支付负债的相对公允价值加权。 19.3 公司的有效所得税率分别为2024年8月2日结束的三个月和六个月为%,以及2023年8月4日结束的三个月和六个月分别为%。 公司的有效税率与法定税率主要由于商业来源的无形所得扣除、研究开发税收抵免和股份报酬意外收益有所不同。 26.4 2024年6月30日和2023年12月31日的时间点,公司从Thrivel Earlier Detection Corporation(“Thrive”),Ashion Analytics,LLC(“Ashion”)和OmicEra的收购中记录的关于监管和产品开发里程碑的待定支付负债的公允价值总和为2.779亿和2.887亿美元。公司使用概率加权情境折现现金流模型评估预期的待定支付负债和相应的与监管和产品开发里程碑相关的负债的公允价值,该方法与预期待定支付负债的初始计量一致。每个潜在情境应用成功概率,然后通过现值因子计算折扣,得出相应的现值。时间的流逝以及草拟的里程碑实现时间,现值因子,实现度(如适用)和成功概率的变化可能导致公允价值测量的调整。与监管和产品开发里程碑相关的待定支付负债的公允价值是以2024年6月30日和2023年12月31日的加权平均成功概率和现值因子计算的,成功概率分别为%和%,现值因子分别为%和%。付款范围的预测财政年度范围为2025年至2031年。所使用的不可观察的输入值按待定支付负债的相对公允价值加权。 24.7 公司的有效所得税率分别为2024年8月2日结束的三个月和六个月为%,以及2023年8月4日结束的三个月和六个月分别为%。 公司的有效税率与法定税率主要由于商业来源的无形所得扣除、研究开发税收抵免和股份报酬意外收益有所不同。
截至2024年8月2日的三个月和六个月的公司有效税率与去年同期相比有所下降,这是由于不再发生供应链业务出售所获得的收益以及相关不可抵扣商誉。
第七条—债务责任:
截至所示日期,公司的债务如下:
2024年8月2日 2024年2月2日 已声明的 利息 租金 有效 利息 租金 本金 未摊销 债务 发行 成本 净值 本金 未摊销 债务 发行 成本 净值 (以百万美元计): 到期日为2027年6月的Term Loan A融资设施 6.69 % 6.81 % $ 1,168 $ (3 ) $ 1,165 $ 1,199 $ (4 ) $ 1,195 B类贷款设施到期日期为2025年10月 — % — % — — — 328 (1 ) 327 B2类贷款设施到期日期为2027年3月
— % — % — — — 182 (2 ) 180 B3类贷款设施到期日期为2031年2月
7.22 % 7.38 % 509 (4 ) 505 — — — 优先票据到期日期为2028年4月 4.88 % 5.11 % 400 (3 ) 397 400 (3 ) 397 到2027年6月到期的循环信贷授信额度 6.69 % 6.69 % 100 — 100 — — — 总负债
$ 2,177 $ (10 ) $ 2,167 $ 2,109 $ (10 ) $ 2,099 扣除当期部分 197 — 197 77 — 77 总负债净额,减去流动部分
$ 1,980 $ (10 ) $ 1,970 $ 2,032 $ (10 ) $ 2,022
截至2024年8月2日,该公司拥有一笔总值$亿的担保信贷设施(信贷设施),包括到期日为2027年6月的A期贷款设施,到期日为2031年2月的B3期贷款设施(统称“期贷款设施”),以及一笔到期日为2027年6月的$亿循环信贷设施(“循环信贷设施”)。2.7 亿美元担保信贷设施(信贷设施)包括截至2024年8月2日的银行贷款A设施,到期日为2031年2月的银行贷款B3设施(统称“银行贷款设施”)以及截至2027年6月的亿美元循环信贷设施(“循环信贷设施”)。1.0 亿美元循环信贷设施(“循环信贷设施”)包括截至2027年6月的A期贷款设施、截至2031年2月的B3期贷款设施(统称“期贷款设施”)以及亿美元循环信贷设施(“循环信贷设施”)。
2024年2月8日,公司执行了第三修订和重新修订的信贷协议的第六个修订(“第六个修订”),建立了一个$510 百万美元优先担保期限贷款授信机构(“到2031年2月到期的B3期限贷款授信机构”)。完全借出了到2031年2月到期的B3期限贷款授信机构,所得款项用于全部偿还到2025年10月到期的B期限贷款授信机构和到2027年3月到期的B2期限贷款授信机构的未偿本金余额。Tranche B3期限贷款授信机构受到与公司现有期限贷款授信机构相同的契约和违约事件的约束。
根据到期日为2031年2月的B3期间贷款设施,从2024年7月31日开始按季弥偿,直到将全部未弥偿金额在2031年2月8日全额清偿。借款将根据定期担保过夜融资利率(“定期SOFR”)或基本利率加上适用的差饷(),Term SOFR贷款为%,基本利率贷款为%。如果因重新定价事件在2024年8月8日之前部分还清了2021年2月到期的B3期间贷款设施,公司将需要支付还清金额的%的费用。此初始六个月期限结束后,2031年2月到期的B3期间贷款设施可以随时无罚金提前偿还,且受制于与公司现有信贷设施下的定期贷款相同的强制预付款项,包括由超额现金流来源。 0.25 根据原始借款总额的%,到期日为2031年2月的B3期间贷款设施将按季弥偿,未弥偿余额将在2031年2月8日全额清偿。借款将根据定期担保过夜融资利率(“定期SOFR”)或基本利率加上适用的差饷计息,Term SOFR贷款为%,基本利率贷款为%。如果因重新定价事件在2024年8月8日之前部分还清了2021年2月到期的B3期间贷款设施,公司将需要支付还清金额的%的费用。此初始六个月期限结束后,2031年2月到期的B3期间贷款设施可以随时无罚金提前偿还,且受制于与公司现有信贷设施下的定期贷款相同的强制预付款项,包括由超额现金流来源。 1.875 Term SOFR贷款的利润为%,基本利率贷款的利润为%。 0.875 如果2021年2月到期的B3期间贷款设施在2024年8月8日之前由于重新定价事件部分还清,公司将需要支付相当于还清金额的%的费用。 1.00 六个月初始期限结束后,2031年2月到期的B3期间贷款设施可以随时无罚金提前偿还,且受制于与公司现有信贷设施下的定期贷款相同的强制预付款项,包括由超额现金流来源。
在截至2024年8月2日的六个月内,公司因第六次修订而产生了xx百万美元的债务发行成本,其中xx百万美元已计入利息费用,其余xx百万美元则通过使用有效利率法在到期日前进行了延迟和摊销到利息费用。5 百万美元的债务发行成本与第六次修订有关,其中xx百万美元已计入利息费用,其余xx百万美元则延迟并按照债务到期日使用有效利率法进行摊销。3 百万美元的债务发行成本与第六次修订有关,其中xx百万美元已计入利息费用,其余xx百万美元则延迟并按照债务到期日使用有效利率法进行摊销。2 百万美元的债务发行成本与第六次修订有关,其中xx百万美元已计入利息费用,其余xx百万美元则延迟并按照债务到期日使用有效利率法进行摊销。
截至2024年8月2日止的三个月和六个月内,公司按期支付了分别为1000万美元的Term Loan A Facility到期日为2027年6月,以及600万美元的Term Loan B3 Facility到期日为2031年2月的本金。16 百万和$31 截至2024年8月2日止的三个月和六个月内,公司按期支付了分别为1000万美元的Term Loan A Facility到期日为2027年6月,以及600万美元的Term Loan B3 Facility到期日为2031年2月的本金。1 截至2024年8月2日止的三个月和六个月内,公司按期支付了分别为1000万美元的Term Loan A Facility到期日为2027年6月,以及600万美元的Term Loan B3 Facility到期日为2031年2月的本金。
在2024年8月2日结束的三个月和六个月内,该公司分别借入了$百万,并偿还了$百万,按照汇编的简明合并资产负债表,截至2024年8月2日,可循环信用额度下的未偿本金被归类为当前债务部分。季末以后,公司偿还了$百万的可循环信用额度。可循环信用额度下未提款金额的承诺费用区间是从百分之几,根据公司的杠杆比例。380 百万和$570 百万,分别未百万,分别还了在可循环信用额度下短期负债部分中的主要部分。随后,公司还了$百万的可循环信用额度。根据公司的杠杆比例,可循环信用额度下的未提款金额的承诺费用区间为百分之几。280 百万和$470 百万,按照可循环信用额度,2024年8月2日结束后,就剩下未偿还的本金被列为简明合并资产负债表上的短期债务部分。随后,公司在可循环信用额度上偿还了$百万。根据公司的杠杆比例,可循环信用额度下的未提款金额的承诺费用区间在百分之几。50 百万,根据可循环信用额度,因为公司的杠杆比例而没有借款。 0.125 %。 0.25 根据公司的杠杆比例,可循环信用额度下的未提款金额的承诺费用区间从%到%每年。
截至2024年8月2日,该公司符合其信贷协议条款。
截至2024年8月2日和2024年2月2日,公司未偿还债务的账面价值接近其公允价值。债务的公允价值是根据利率期货解析,基于与公司的贷款期限和到期日类似的债务的利率。
截至2024年8月2日的债务到期日如下:
财政年度 总计 (以百万为单位) 2025年剩余部分
$ 148 2026 113 2027 128 2028 896 2029 406 此后 486 总本金支付 $ 2,177
附注 8—指定为现金流量避险的衍生工具设计:
公司指定为现金流量避险的衍生工具包括:
资产的公允价值 (1) 位于
2024年8月2日的名义金额 支付固定利率 利率 收取 变量 利率 结算和 终止 8月2日, 2024 2024年2月2日 (以百万为单位) (以百万为单位) 利率掉期
$ 685 2.96 % 1个月期SOFR 直到2025年10月31日每月 $ 9 $ 15
(1)固定利率掉期资产的公允价值包含在概括会计报表的「其他资产」中。
公司是作为现金流量避险指定和计算的固定利率互换工具的一方,以管理与信用设施中公司部分浮动利率债务的利率波动相关的风险。所有互换协议的交易对手均为金融机构。
请参阅附注9 - 其他综合收益(损失)按组成部分的变动,以了解在其他综合收益(损失)中认列的现金流量套期交易公平价值变动的未实现变动以及重新分类至当前和比较期间呈现之累积其他综合收益(损失)中的金额。公司估计,在2024年8月2日之后的十二个月内,将把$8 百万的未实现收益从累积其他综合收益重新分类至收益中。
附注9—各项累积其他综合收益(损失)变动:
以下表格显示了与公司固定利率互换现金流避险有关的累积其他全面收入(损失)的变化,该部分已在附注8—指定为现金流避险的衍生工具和公司的定义利益计划中进行讨论。
未实现收益
(Fixed上的损失)
利率
Swap现金流量
避险 (1)
定期厚利制度 利益义务 调整 总计 (以百万为单位) 2024年8月2日结束的三个月 2024年5月3日的余额 $ 14 $ 5 $ 19 除重分类前其他综合损失
(6 ) — (6 ) 金额从累积其他综合收益重新分类 (4 ) — (4 ) 所得税影响 2 — 2 其他综合损益的净损失
(8 ) — (8 ) 2024年8月2日的余额 $ 6 $ 5 $ 11 三个月截至2023年8月4日 2023年5月5日的余额 $ 12 $ 4 $ 16 不包括再分类前的其他综合收益
15 — 15 从累积其他综合收入重新分类的金额
(6 ) — (6 ) 所得税影响 (2 ) — (2 ) 其他综合损益净额
7 — 7 2023年8月4日结余 $ 19 $ 4 $ 23 2024年8月2日止之六个月 2024年2月2日的余额 $ 11 $ 5 $ 16 不包括再分类前的其他综合收益 2 — 2 由累积其他综合损益重新分类的金额 (8 ) — (8 ) 所得税影响 1 — 1 其他综合损益的净损失
(5 ) — (5 ) 2024年8月2日的余额 $ 6 $ 5 $ 11 截至2023年8月4日的六个月 2023年2月3日的余额 $ 18 $ 4 $ 22 不包括再分类前的其他综合收益 13 — 13 从累计其他综合收益重新分类的金额
(12 ) — (12 ) 所得税影响
— — — 其他综合损益净额
1 — 1 2023年8月4日结余 $ 19 $ 4 $ 23
(1) 从累积其他综合损益中重新分类的金额已包括在「利息费用净额」中。 "
Note 10—应收款项的销售:
公司与日本三菱UFJ银行有一个主要应收帐款购买协议 ("MARPA Facility"),用于出售至多由美国银行购买的特定指定的合格应收帐款金额,最高金额为 $$$ million。300 对于与美国政府相关的某些指定合格应收帐款,该公司与 MUFG银行有一个主要应收帐款购买协议 ("MARPA Facility"),最多可以卖出 $$$ million。
在截至2024年8月2日的三个月和六个月期间,公司支付了$的购买折扣费用。4 百万和$7 在截至2023年8月4日的三个月和六个月期间,公司支付了$的购买折扣费用。2 百万和$5 这些购买折扣费用在简明合并利润表的"其他净收入(费用)"中呈现,并反映在简明合并现金流量表的营业活动现金流量中。
MARPA Facility 的活动包括以下内容:
六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (以百万为单位) 期初余额 $ 205 $ 250 应收帐款的销售 2,065 1,425 现金收款 (2,095 ) (1,425 ) 已售出的未付余额 (1)
175 250 已收到的现金未向购买者汇款 (2)
(31 ) (25 ) 剩余已售出应收账款 $ 144 $ 225
(1) 截至2024年8月2日止六个月,公司记录了从销售应收帐款产生的现金流量减少$ million。截至2023年8月4日止六个月,销售应收帐款对营运活动现金流量没有净影响。30 截至2024年8月2日止六个月,公司记录了从销售应收帐款产生的现金流量减少$ million。截至2023年8月4日止六个月,销售应收帐款对营运活动现金流量没有净影响。
(2) 主要表示截至2024年8月2日和2023年8月4日尚未支付给购买方但已收到的现金。此余额列在简明合并资产负债表的“应付账款”中。
备注11—业务部门资讯:
自2025年财政年度第一天起,公司进行了业务体系重组,将其之前的面向客户的运营部门替换为由企业组织支持的五个面向客户的业务群体,其中包括创新工场。公司的五个业务群体,也是其运营片段,根据顾客需求的性质进行了汇总,以便进行财务报告,这些业务群体在经济和质量特征上相似。 两个 有五大面向客户的业务群组,由企业组织支持,包括创新工厂。 五 业务群组代表公司的营运部门,并已合并为报告范畴 (军工和情报,以及民用) ,考虑到经济和质性特征的相似性,以及所服务客户的性质。 两个 该公司根据CODm的运营方式来界定其营运部门,CODm是目前该公司的CEO,这样可以用于资源分配和绩效评估的目的。
军工股和情报部门为美国政府的国家安全需求提供多元化的解决方案组合。
民用部门为民用市场提供解决方案,涵盖联邦、州和地方政府,以便为市民福祉和保护生命提供服务。这包括将解决方案整合到影响旅行、贸易、健康和经济的一系列公共服务任务中。
报告的两个报告部分的产品涉及将新兴技术整合到使国家各项重大任务现代化和发展的关键业务中,包括IT现代化、数字工程、人工智能、任务系统支持、培训和模拟以及地面车辆支持。这些服务包括从设计、开发、集成、部署、管理和运营、维护和安全等始终贯穿整个客户整个IT基础设施的端到端解决方案。
未分配给可报告部门的企业功能相关成本以企业部门呈现。
所提供的期间段的分段信息如下:
三个月结束了
六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (以百万为单位)
收入:
军工股与情报
$ 1,415 $ 1,389 $ 2,851 $ 2,986 其他
403 395 814 826 总收益
$ 1,818 $ 1,784 $ 3,665 $ 3,812 营业收入(亏损):
军工股与情报
$ 107 $ 106 $ 214 $ 230 其他
34 43 68 85 公司股份
(7 ) 213 (17 ) 204 总营业收入(亏损)
$ 134 $ 362 $ 265 $ 519
CODm定期提供的利润表绩效指标为"销售收入"和"营业利润"。因此,在简化的合并收入费用报表中所报导的"利息费用,净额","其他(收入)费用,净额"和"所得税费用"不会分配给公司的业务部门。
按部门划分的资产信息不是CODm使用的关键绩效指标。
附注12-法律诉讼和其他承诺与不确定性事项:
法律诉讼
该公司在业务正常进行过程中涉及多项索赔和诉讼,但根据目前的信息,公司管理层认为这些索赔和诉讼不太可能对公司的财务状况、运营成果或现金流量产生重大不利影响。
在2022年4月和2023年10月,该公司收到了美国司法部反垄断署("DOJ")进行的刑事调查相关的联邦大陪审团传票。根据传票的要求,公司已向司法部提供了广泛范围与调查相关的文件,并且公司的收集和产制过程仍在进行中。公司正在全力配合调查。目前还无法判断公司是否将因为传票所涉及的调查而产生任何罚款、罚则或其他责任,也无法合理估计金额。
AAV 终止方便协议
2018年8月27日,公司收到美国海军陆战队就突击两栖装甲车("AAV")合同发出停工令,并于2018年10月3日因方便而终止了该项目。公司正继续与海军陆战队进行谈判,以损失补偿。
政府调查、稽核和审查
公司经常被调查和审查,涉及遵守各种法律和法规,尤其是作为联邦、州和地方政府客户的承包商,以及在美国以外国家提供服务的角色。美国政府机构,包括军工股审计局("DCAA"),军工股管理局等,经常审核和审查承包商在政府合同、间接费用和定价实践方面的表现,以及遵守适用的承包和采购法律、法规和标准。他们还审查承包商依照政府对其业务系统的标准的合规性。在这些调查、审计或审查中的不利发现可能导致刑事、民事或行政诉讼,公司可能面临先前计费成本被拒绝、罚款、赔偿损失和暂停或取消与政府机构做业务的后果。由于公司依赖政府合同,不良发现也可能对公司的业务产生重大影响,包括其财务状况、营运结果和现金流。
国防部核算局对公司业务的间接成本审计对于某些过去年份和当年仍然持开放态度。虽然公司根据公司认为将获得最终审计批准的成本估计记录合同收入,但公司并不知道任何进行中或未来审计的结果。如果未来完成的审计调整超过公司对潜在调整的储备,公司的盈利能力可能受到重大不利影响。
截至2024年8月2日,公司认为已为预计应返还客户的净金额妥善准备,以应对间接成本审计和遵守美国政府成本会计标准的潜在调整。
信用状和保证金
截至2024年8月2日,公司对信用证的未履行义务共计$百万,主要与保险政策的担保有关。公司对保证金的未履行义务共计$百万,主要与公司合同上的履约保证及支付保证相关。9 截至2024年8月2日,公司对信用证的未履行义务共计$百万,主要与保险政策的担保有关。公司对保证金的未履行义务共计$百万,主要与公司合同上的履约保证及支付保证相关。19 截至2024年8月2日,公司对信用证的未履行义务共计$百万,主要与保险政策的担保有关。公司对保证金的未履行义务共计$百万,主要与公司合同上的履约保证及支付保证相关。
附注13—后续事项
出售股权法投资
2024年8月30日,公司的一家未纳入合并报表的创业公司投资Morpheus Data完成了一笔交易,将其全部股权出售给慧与科技(纽交所:HPE)。该公司投资的摊销价值截至2024年8月2日为$ million,记录在缩减的资产负债表中的「其他资产」内。这笔交易预计不会对公司造成损失。5 该笔交易预计不会对公司造成损失,截至2024年8月2日,其携带价值记录在缩减合并资产负债表中的「其他资产」内。
宣布季度股息
2024年8月29日,公司董事会宣布每股普通股支付季度股息为$0.37 ,付款日期为2024年10月25日,截至日期为2024年10月11日的股东。
项目 2. 管理层对财务状况和业绩的讨论与分析
有关本公司的财务状况、业绩分析及市场风险的讨论和分析,以及有关我们综合财务报表的简明附注,应与我们的未经审核的合并财务报表及相关附注一起阅读。其中包含前瞻性陈述(可以通过在最新提交的10-K表格的第一部分《风险因素-前瞻性陈述风险》中所描述的词语来识别),包括关于我们意图、信念或目前的期望的前瞻性陈述,涉及我们财务状况或业绩的趋势(包括我们下面在《营运绩效和报告管理》和《流动性和资本资源》中讨论的财务目标);未完成工作量;我们的行业板块;政府预算和支出;市场机遇;竞争的影响;以及收购和出售所产生的影响。这些陈述不构成未来业绩的保证,涉及风险和不确定性,由于各种因素的影响,实际结果可能与前瞻性陈述中所述的结果有所不同。可能导致或促使这些差异的风险、不确定性和假设在本报告第二部分《风险因素》中讨论,以及在最新提交的10-K表格的第一部分。由于此类风险、不确定性和假设,请勿对这些前瞻性陈述放置过度的依赖,该陈述仅于此日期发布。我们不承担任何对这些因素进行更新或公开宣布未来业绩或发展变化结果的责任。
我们使用 "SAIC", "公司", "我们", "我们" 来指的是Science Applications International Corporation 及其合并子公司。
公司运用52/53周的财政年度制度,以最接近1月31日的星期五作为结束日,财政季度通常为13周。 财政2025年度始于2024年2月3日,结束于2025年1月31日,而财政2024年度则于2023年2月4日开始,于2024年2月2日结束。
业务概述
我们是一家领先的科技整合商,在技术、工程和企业资讯技术("IT")市场提供全生命周期服务和解决方案。我们通过解决客户的使命关键需求和解决他们最复杂的问题来建立我们的品牌已有50多年的时间。作为美国政府最大的纯科技服务提供商之一,我们服务的市场规模和机会相当大。我们的主要客户是美国政府的部门和机构。我们通过约1,800个有效合同和任务订单为客户提供服务,并聘用约24,000名由经验丰富的行业领导者领导的人员。我们长期以来为美国政府提供服务的历史使我们能够与我们服务的市场上一些最大的客户建立起坚强而长久的关系。我们的收入和有形长寿资产几乎全部来自和位于美国。
自2024年2月3日起,2025财年的第一天,我们完成了一个业务重组,用五个面向客户的业务群组代替了之前的两个运营部门,并受到企业组织的支持,包括创新工厂。这五个业务群组代表了我们的运营片段,并已合并为
。 两个 鉴于其经济和质量特征的相似性,以及所服务的客户的性质,我们将报告的片段(国防和情报,以及民用)汇总为两个可报告的片段。
军工股和情报部门向美国政府的国防和情报部门提供多元化的国家安全解决方案组合。
民用部门为民用市场提供解决方案,涵盖联邦、州和地方政府,以便为市民福祉和保护生命提供服务。这包括将解决方案整合到影响旅行、贸易、健康和经济的一系列公共服务任务中。
两个可报告部门的产品结合了新兴技术与任务关键操作的集成,这些技术能够实现国家迫切需求,包括IT现代化、数字工程、人工智能("AI")、任务系统支援和咨询、训练和模拟以及地面车辆支援。这些服务包括从设计、开发、集成、部署、管理和运营、维护和安全等一系列全方位的解决方案,以满足客户整个IT基础设施的需求。
我们的创新工厂通过开发出色的企业级解决方案,支持业务运营部门,这些解决方案可以作为独立解决方案提供给我们的客户,也可以与产品提供相整合并对齐业务运营,以满足复杂的客户需求并加速数字转型。创新工厂包括专门团队,专注于人工智能、应用程序开发、网络服务、平台和云端以及网络安全概念。它使用高度自动化的云端工具集来快速构建、测试和部署解决方案,并与客户合作不断改进解决方案。
与不可归属于可报告部门的企业功能相关的成本被呈现为业务。有关详细资讯,请参阅本报告中包含的简明综合财务报表的附注11—业务部门信息。
经济机遇、挑战和风险
在2024年8月2日结束的三个和六个月内,我们的98%收入来自于与美国政府签订的合同,包括我们履行的分包合同。我们的业务表现受到美国政府支出水平的整体影响,以及我们的产品和能力与美国政府预算优先事项的一致性。2024年3月,总统签署了为2024会计年度提供资金的拨款措施,并提交了遵守2023财政责任法案的2025会计年度预算请求。2025会计年度预算包括军事预算增长1%,以及非军事预算整体增长1%。如果国会在2024年9月底之前无法通过2025会计年度的资金措施,可能导致美国政府运行于持续决议,或可能导致部分或全部政府关闭。
2023年1月,联邦债务上限达到,美国财政部正在进行「非常措施」。2023年6月,总统签署了2023年财政责任法案,暂停联邦债务上限直至2025年1月1日,推迟了联邦政府违约的威胁。如果到2025年1月,新的债务上限协议未能达成,美国财政部将重新进行「非常措施」。
财政和经济状况的不利变化可能会对我们的业务造成重大影响。一些可能对我们业务造成不利影响的变化包括不利法规、未来的支出减少(包括强制削减),预算法案的延迟通过导致临时或全年续会决议、极端通胀对固定价合同造成不利影响以及潜在的政府关闭。
财政方案,包括基础设施法案、通胀减少法案、CHIPS和科学法案,以及未来潜在的财政方案,可能为SAIC关注的数字现代化、网络安全、微电子支持和气候适应性等领域提供额外机会。
美国政府越来越依赖竞争性招标程序(包括无限交付无限数量("IDIQ")、美国总务署("GSA")计划和其他多项合同),这导致了更大的竞争和增加的价格压力。此外,美国政府重视增加小企业主承包人自动保留的合同数量,进一步减少了某些地区可开拓的市场。
尽管预算和市场竞争压力影响了行业板块,但我们相信我们已经处于良好位置,可以保护和扩大现有的客户关系,并从我们以前未曾追求的机会中受益。我们的规模、大小和总承包商的领导地位预计将有助于使我们与竞争对手区分开来,尤其是在大型合同机会上。我们相信我们的长期信任客户关系和深厚的技术专业知识使我们具备处理高度复杂、任务关键性合同的能力。我们的价值主张在于证明能力,成为客户的信任顾问。这样做,我们利用我们的专业知识和规模来帮助他们执行其任务。
我们作为一家业务,成功依靠我们提供的解决方案、我们过去的表现,以及我们在价格上的竞争能力。我们的解决方案是通过创新、采用最佳实践和科技集成最佳能力来启发的。我们的创新工厂开发出优越的企业级解决方案,这些解决方案作为独立解决方案或与我们的产品配套提供给客户,以满足复杂的客户需求并加快数字化转型。我们过去的成就是由致力于支持客户最具挑战性任务的员工实现的。我们目前的成本结构和持续努力通过战略采购和开发可重复销售的“服务”来降低成本。
预计在更商业化的业务模式中提供的管理服务将使我们能够在不断发展的环境中有效地竞争价格。我们未来的竞争力将继续取决于我们在成功执行计划、具竞争力的成本结构、开发新的定价和业务模式,以及在支援契约方面,适时分配合适的人员的声誉。
经营绩效和报告管理
我们的业务和计划管理过程由专业人士指导,专注于为客户提供高质量的服务,以达到计划要求。这些专业人士通过不断评估合约风险和机会,仔细监视合约利润表现。在每个合约的生命周期中,计划经理会审查表现并更新合约表现估计,以反映他们对最佳信息的理解。
我们通过考虑导致营业收入、营业利润和营业现金流变动的因素来评估经营业绩。鉴于收入会因合同给予和完成、客户需求变化以及材料订单成交量增减等因素而波动,我们评估由这些因素引起的重大趋势和波动。无论是我们的员工还是分包商进行的工作,我们主要提供服务,因此我们的营业成本主要是变量的。我们还分析我们的成本结构(劳动力、分包商和材料),以了解营业利润率,因为具有较高比例的SAIC劳动力的项目通常更有利可图。除了因营业收入成交量或成本结构以外,收入成本的变动通常受到共享或企业成本的波动或由于估计变化引起的累计收入调整的影响。
对于通过提供服务产生现金的变动,以及资产或负债波动的重要因素和现金收付时机变动的影响,描述了营运现金流量的变动。
财务综合业绩汇总
我们用于管理业务和监控经营成果的主要财务绩效指标是收入、营业收入和营业活动现金流量。下表概述了我们的总体摘要综合营业成果:
三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 百分比 变化 8月4日, 2023 8月2日, 2024 百分比 变化 8月4日, 2023 (以百万美元计): 收益
$ 1,818 2 % $ 1,784 $ 3,665 (4 %) $ 3,812 销售成本
1,608 3 % 1,568 3,242 (4 %) 3,361 作为营收的百分比
88.4 % 87.9 % 88.5 % 88.2 % 销售、一般及管理费用
77 (13 %) 88 162 (6 %) 172 (出售)退出之盈利(损失),扣除交易成本后的净额 — (100 %) (234) — (100 %) (240) 其他营运(收入)费用
(1) 100 % — (4) 100 % — 营收
134 (63 %) 362 265 (49 %) 519 作为营收的百分比
7.4 % 20.3 % 7.2 % 13.6 % 所得税费用 (19) (78 %) (88) (37) (67 %) (113) 净利润
$ 81 (67 %) $ 247 $ 158 (54 %) $ 345
收入。 截至2024年8月2日结束的三个月,收入较前一年同期增加了3400万美元,主要原因是现有和新合同的 成交量 增加,部分抵销了合同结束的影响。
2024年8月2日结束的六个月,收入较上年同期减少1亿4700万美元,主要是由于上年销售供应链业务(1.88亿美元)(请参阅附注4—业务出售相关至合并财务报表)和合同完成所致。这在一定程度上被现有和新合同的成交量增加所抵销。在调整业务出售的影响后,收入增长了1.1%。
营业收入。 截至2024年8月2日三个月的营业收入占营收的百分比减少 相比去年同期主要 主要是由于上年同期供应链业务出售所获得的收益(2.34亿美元)以及合同完成,部分抵销了现有和新合同成交量的增加,本年度同期的业务收入占营收比例下降。
2024年8月2日结束的六个月中,营运收入占比下降主要是因为去年供应链业务出售所得(2.33亿美元)及FSA解合占收益(700万美元),以及合同完工,部分抵销现有和新合同成交量上升所带来的影响。
所得税。 我们的有效所得税率分别为截至2024年8月2日的三个月和六个月为19.6%和19.3%,截至2023年8月4日的三个月和六个月为26.4%和24.7%。我们的有效税率与法定税率不同主要是由于对外国衍生无形收入、研发税收抵免以及股票酬劳风险的扣除。
截至2024年8月2日的三个月和六个月的有效税率与去年同期相比有所下降,这是因为没有再次出现从供应链业务处置中获得的利益以及相应的不可抵免商誉。
自2023财年开始,2017年的《减税和就业法》取消了在发生当年即可扣除研发支出的选项,要求纳税人将这些支出分摊到五年期间以供税务目的使用。虽然在2023财年对应的应纳所得税影响最为显著,但这种影响在五年的分摊期内将逐渐减少,预计在第六年将会无形。实际影响将取决于我们的研发成本金额,国会是否修改或废除这项规定,以及美国财政部是否发布新的指导和解释规则等其他因素。
2021年12月,经济合作暨发展组织(OECD)制定了一套新的15%全球最低税率框架(“第二支柱”),该框架自2024财政年度起在某些司法管辖区生效。我们不预计第二支柱对我们的有效税率或我们的业务综合结果、财务状况和现金流量产生重大影响。
业务部门和企业业绩
我们用来管理我们可报告部门并监控营运结果的主要财务绩效指标是收入和营运收入。以下表格汇总了我们各可报告部门的营运结果:
军工股和情报部门 三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 百分比 变化 8月4日, 2023 8月2日, 2024 百分比 变化 8月4日, 2023 (以百万美元计): 收益 $ 1,415 2 % $ 1,389 $ 2,851 (5 %) $ 2,986 营收 $ 107 1 % $ 106 $ 214 (7 %) $ 230 作为营收的百分比 7.6 % 7.6 % 7.5 % 7.7 %
收入: 截至2024年8月2日结束的三个月,收入增加了2600万美元,相比之前的同期主要是由于现有合同和新合同的成交量增加,部分被合同完成所抵销。
截至2024年8月2日止六个月,收入较前一年同期减少1.35亿美元,主要因为前一年出售供应链业务(1.88亿美元),以及合同完成所致。这部分被现有及新合同成交量增加所部分抵消。调整后剔除脱售影响,收入增长1.9%。
营业收入: 2024年8月2日结束的三个月的营业收入占收益的百分比与去年同期相当,主要是由于现有和新合同的成交量增加,抵销了合同完成的影响。
截至2024年8月2日的六个月营收中,经营收入占比较去年同期有所下降,主要是因为合同完成和去年出售供应链业务,部分抵销了现有合同和新合同的成交量增加。
民间
三个月结束 六个月结束 八月二日 2024 百分比 变化 八月四日 2023 八月二日 2024 百分比 变化 八月四日 2023 (百万美元) 收入 $ 403 2 % $ 395 $ 814 (1 %) $ 826 营业收入 $ 34 (21 %) $ 43 $ 68 (20 %) $ 85 作为收入的百分比 8.4 % 10.9 % 8.4 % 10.3 %
收入: 截至2024年8月2日的三个月内,收入同比上年同期增加了800万美元,主要原因是现有合同成交量的提升。
截至2024年8月2日的六个月的收入与前一年同期相比减少了1200万美元,主要是因为现有合同的成交量减少,部分抵销了新合同的影响。
营业收入: 截至2024年8月2日的三个月内,营业收入占收入百分比较去年同期部分原因是由于时序和成交量混合的影响而下降。
截至2024年8月2日的六个月内,营业收入占收入比例较去年同期下降,主要原因是现有合约的成交量减少。
公司股份
三个月结束了 六个月结束了 8月2日, 2024 百分比 变化 8月4日, 2023 8月2日, 2024 百分比 变化 8月4日, 2023 (以百万美元计): 营运(损失)收入
$ (7) 103 % $ 213 $ (17) 108 % $ 204
营业(亏损)收入: 截至2024年8月2日的三个月内,营业亏损相比前一年同期增加了2.2亿美元,主要是由于前一年期间出售供应链业务所获得的收益(2.34亿美元)的变动,部分抵消了较低的销售、一般及管理费用。
截至2024年8月2日的六个月,营运亏损较上年同期增加22100万元,主要是由于去年供应链业务出售(2.33亿美元)和FSA解除合并所获得的收益(700万美元),部分抵销了较低的销售、总体行政费用。
非通用会计原则(Non-GAAP)措施
Earnings before interest, taxes, depreciation and amortization (「EBITDA」)和调整后EBITDA是非统一会计原则(GAAP)财务指标。尽管我们认为这些非GAAP财务指标在管理和投资者评估我们的财务信息方面也是有用的,但它们应被视为补充性质,而不是对按照GAAP准备的财务信息的替代。下面提供了协调、定义以及我们认为这些指标对管理层和投资者有用的方式。其他公司可能对类似的指标进行不同的定义。
EBITDA和调整后的EBITDA。 绩效衡量指标EBITDA是通过扣除利息和应收帐款卖出损失、所得税、以及折旧和摊销计算得出的。调整后的EBITDA是一种性能指标,它排除我们不认为能反映我们持续经营表现的成本。调整后的EBITDA是通过扣除收购和整合成本、价值减损、重组成本以及任何其他重要的非经常性成本计算得出的。整合成本是用于整合收购的公司的成本,包括战略咨询服务、设施整合和员工相关成本(如保留和解雇成本)。收购和整合成本与我们的收购相关。
我们认为EBITDA和调整后的EBITDA能够为管理层和投资者提供有用的信息,以评估我们持续经营绩效的趋势,并且可能提供更清晰的洞察,以了解我们的长期财务表现。
所呈示期间的EBITDA和调整后的EBITDA的计算如下:
三个月结束 六个月结束 八月二日 2024 八月四日 2023 八月二日 2024 八月四日 2023 (百万美元) 净收入
$ 81 $ 247 $ 158 $ 345 应收帐款出售利息费用、净额及亏损
35 31 72 66 所得税预约
19 88 37 113 折旧和摊销
34 36 69 72 利润率
169 402 336 596 EBITDA 占收入的百分比
9.3 % 22.5 % 9.2 % 15.6 % 采购与整合成本 (1)
— 1 (2) 1 重组及减值成本 2 5 4 6 收回收购和整合成本以及重组和减值成本 (2)
(1) — (2) — 售出的 (收益) 亏损 (除除交易成本)
— (234) — (240) 调整后的 EBITDA
$ 170 $ 174 $ 336 $ 363 调整后的 EBITDA 作为收入的百分比
9.4 % 9.8 % 9.2 % 9.5 %
(1) 调整包括对Koverse收购相关的不重要成本进行的逆转。
(2) 调整反映了根据美国政府成本会计准则,通过我们的间接费率支付的收购和整合成本,以及重组和减值成本的部分。
2024年8月2日结束的三个月和六个月的调整后息税前收入(Adjusted EBITDA)占收入比去年同期下降,主要是由于合同完成,部分抵消现有和新合同上的成交量提升。
其他主要绩效指标
除了上述的财务措施外,我们认为预订和待办订单是管理层和投资者评估我们未来潜在收入的有用指标。我们还认为合同类型和成本收入组合等指标对于管理层和投资者评估我们的营业利润和表现是有用的。
网络预订和积压订单。 净预订代表未来从资助和谈判中获得的未资助合同奖项中预计的收入净额,扣除之前已得到的合同的估计调整。我们计算净预订为期末积压减去期间收入,再减去上一期末积压和通过收购获得的初始积压。
积压代表根据合约协商,在执行工程时预计承认的未来营业收入金额。我们不会将从IDIQ合同中导致的营业收入估计包括在积压中,而是在这些合同上的任务订单获得后将积压和订单记录下来。鉴于我们的许多营业收入来自每年续签的IDIQ合同任务订单,这些合同的订单签订 tend to annually 刷新。此外,我们在积压中不包括在争议中的合同奖项,直到该争议有利于我们解决为止。
我们将待办事项划分为以下两个类别:
• 已资助的积压订单。 与政府机构签订的已资助的积压订单主要代表从合同中预估的将来要获得的收入减去先前在这些合同上认可的收入。它不包括根据美国政府和其他客户在季度或年度基础上增量拨款或授权而尚未融资的合同部分,即使合同可能要求在多年内履行。与非政府客户签订的已资助的积压订单代表我们有义务履行的合同的预估价值,减去先前在这些合同上认可的收入。
• 谈判中的未资助后勤。 谈判中的未资助后勤代表根据尚未拨款或未经授权的谈判合同预估的未来收入金额,以及未行使的定价合同期权。谈判中的未资助后勤不包括根据IDIQ、GSA计划或其他主协议合同工具预计授予的未来潜在任务单估计,除非某些IDIQ合同可以使用作为资金机制的任务单而非竞争性授予和单独定价,并且对于估计未来任务单的收入和资金有依据。
我们预计在未来的十二个月内从我们的已资助的待办事项中认定营业收入。然而,美国政府可以随时调整或取消合同的服务范围。同样地,某些与商业客户的合同包括允许客户在合同完成之前取消的条款。我们大多数的合同都拥有可以使我们恢复已产生的成本和费用(合同利润)的取消条款,该条款适用于已执行的工作。
截至所示日期,我们的总积压估计价值为:
2024年8月2日 2024年2月2日 军工股与情报
其他
军工股SAIC
军工股与情报
其他
军工股SAIC
(以百万为单位) Funded backlog
$ 3,411 $ 826 $ 4,237 $ 2,707 $ 832 $ 3,539 协商未来支出的积压
15,819 2,843 18,662 16,316 2,908 19,224 总积压
$ 19,230 $ 3,669 $ 22,899 $ 19,023 $ 3,740 $ 22,763
在2024年8月2日结束的三个月和六个月期间,我们估计的净订单价值分别为12亿美元和38亿美元。
合约类型。 我们的盈利和利润可能因各种合约所带来的收入比例变化而有显著差异。有关我们产生收入的合约类型的讨论,请参阅最近提交的10-K表格的第一部分第一项“业务-合约类型”。下表汇总了按合约类型计算的收入占每个报告部门和SAIC总收入的百分比。
三个月结束
二零二四年八月二日
二零二三年八月四日
国防与情报
民间
总上市场总数
国防与情报
民间
总上市场总数
(以百万计) 费用补偿 77 % 5 % 61 % 79 % 3 % 62 % 时间和材料(「T&M」)
11 % 66 % 23 % 8 % 62 % 20 % 公司固定价格(「FFP」)
12 % 29 % 16 % 13 % 35 % 18 % 总计 100 % 100 % 100 % 100 % 100 % 100 %
六个月结束
二零二四年八月二日
二零二三年八月四日
国防与情报
民间
总上市场总数
国防与情报
民间
总上市场总数
(以百万计) 费用补偿 78 % 5 % 62 % 73 % 4 % 58 % 时间和材料(「T&M」)
11 % 65 % 23 % 8 % 60 % 19 % 公司固定价格(「FFP」)
11 % 30 % 15 % 19 % 36 % 23 % 总计 100 % 100 % 100 % 100 % 100 % 100 %
2024年8月2日结束的六个月内,合同结构的变化主要是由于去年供应链业务的出售,导致价格固定型合同的减少,而这些合同在过去往往有较高比例。
营收成本结构。 我们通过为客户提供定制服务的组合来获得收入。我们服务合同产生的利润受到员工的成本(我们以下称为与劳动相关的营收成本)、分包商的努力以及在履行合同下使用的材料成本的影响。以较高比例的SAIC劳动进行的合同通常更加盈利。以下表格将各报告部门的成本结构百分比和SAIC总收入呈现如下:
三个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股与情报
其他
军工股SAIC
军工股与情报
其他
军工股SAIC
(以百万为单位) 劳动成本相关的营收 56 % 59 % 56 % 55 % 59 % 56 % 分包商相关的营收 29 % 33 % 30 % 31 % 35 % 32 % 其他材料相关的营收 15 % 8 % 14 % 14 % 6 % 12 % 总计 100 % 100 % 100 % 100 % 100 % 100 %
六个月结束了
2024年8月2日
2023年8月4日
军工股与情报
其他
军工股SAIC
军工股与情报
其他
军工股SAIC
(以百万为单位) 人工相关的收入成本 57 % 59 % 57 % 53 % 58 % 54 % 分包商相关的收入成本 29 % 32 % 30 % 29 % 34 % 30 % 供应链材料相关的收入成本 — % — % — % 5 % — % 4 % 其他材料相关的收入成本 14 % 9 % 13 % 13 % 8 % 12 % 总计 100 % 100 % 100 % 100 % 100 % 100 %
截至2024年8月2日的六个月期间,业务成本结构变化主要是由于去年供应链业务的出售,导致供应链相关成本减少。
流动性和资本资源
作为一个服务提供商,我们的业务通常需要很少的基础设施投资。我们预计使用手头现金、未来运营现金流以及如有需要,借款我们的10亿元循环信用贷款和30000万元MARPA贷款,来为我们的持续运营资本、承诺和其他任意投资提供资金。
我们预计将来的现金需求将用于营运资金、资本支出和合约及其他承诺。在制定和更新我们的资本运用策略时,我们考虑了各种财务指标,包括评估营业活动提供的现金流、自由现金流和财务杠杆。
我们筹措这些资金的能力将部分取决于我们未来现金收入的能力,而这取决于我们未来的财务业绩。我们未来的业绩会受到一般经济、金融、竞争、立法和监管因素的影响,这些因素可能超出我们直接控制范围。虽然我们认为现有的融资安排将使我们能够以符合条件的方式为至少未来一年的营运筹措资金,但我们将来取得资金的途径及资金的可用性将受许多因素(包括我们的信用评分、资本市场流动性和整体经济环境)的影响。因此,我们无法确保这样的筹资能以符合条件的方式提供给我们,也无法确保这样的筹资将完全可用。尽管如此,我们认为我们现有的现金、未来运营现金流入、以及对银行融资和资本市场的途径,将提供足够的资源来满足我们的短期流动性和长期资本需求。
在2025财年第一季度,我们修改了我们的信贷设施。请参阅本报告所含的简明合并基本报表中的附注7-债务义务,以获取更多信息。
历史现金流趋势
以下的表格总结了我们的现金流量:
六个月结束了 8月2日, 2024 8月4日, 2023 (以百万为单位) 经营活动产生的净现金流量 $ 236 $ 232 投资活动提供的净现金流量(使用)
(16) 334 筹集资金的净现金流量 (267) (323) 现金、现金等价物和受限制的现金的净(减少)增加
$ (47) $ 243
营业活动提供的净现金。 截至2024年8月2日的六个月,营运活动提供的现金流增加了400万美元,主要是由于客户收款和供应商付款的时间安排,本年度较低的税务支付,以及工作资金方面的其他净有利变化,部分抵销了本年度高的激励性报酬支付和来自本年度应收账款购买协议(“MARPA Facility”)的现金使用增加(有关更多信息,请参见本报告中包含的简明合并财务状况表基本报表第10条款—应收账款出售) 。
经营活动之净现金流入(流出)。 截至2024年8月2日六个月期间,投资活动使用的现金为1600万美元,而前年同期则有3.34亿美元的投资活动提供的现金。这个变化主要是由于前年同期的供应链业务出售所获得的现金3.55亿美元(见附注4)。
融资活动使用的净现金。 2024年8月2日结束的六个月中,用于融资活动的现金比去年同期减少,主要是因为从借款中获得的收益增加,扣除本金支付,部分抵消了今年股票回购增加。
关键的会计政策和估计
截至2024年8月2日为止的六个月内,我们的重要会计政策和估计值未作任何更改,均与我们最近提交的10-k形式年度报告中披露的相同。
最近公布但尚未采纳的会计准则
有关最近公布但尚未采纳的会计准则资讯,请参阅本报告内包含的基本报表附注1。
第三项。 市场风险的定量和定性披露。
我们的市场风险与我们最近提交的10-K表格中讨论的风险相比,没有实质的变化。
项目 4. 内部控制及程序
在我们的首席执行官和临时代码执行官的监督和参与下,我们的管理层评估了公司的披露控制和程序的有效性(如1934年证券交易法规定的第13a-15(e)条和第15d-15(e)条),并得出结论:截至2024年8月2日,这些控制和程序是运作和有效的。
财务报告内部控制变更
在本报告所涵盖的每季期间内,我们的内部财务控制未发生任何重大影响或有合理可能对我们的内部财务控制可能有重大影响的变动。
第二部份──其他资讯
项目 1. 法律诉讼
我们在我们2024财政年度的10-k表格中提供了我们参与的法律诉讼信息,并在此报告中的与此信息相关的注12 - 法律诉讼和其他承诺和应付费用以及附表所含的公司合并基本报表上提供了对此信息的更新,该报告已被引用并被纳入在此。
除了上述的法律诉讼,我们还经常面临与合规相关的调查和审查。有关这些调查和审查的更多信息请参阅我们2024财年年报Form 10-K,我们还在本报告中的附注12 — 法律诉讼和其他承诺和条件中更新了此信息并包含于其中,该附注所包含的简化合并财务报表在“政府调查,审计和审查”标题下参照引用。
第一部分,项目1A。 风险因素
我们最近提交的10-k表格中所披露的风险因素并未发生重大变化。
项目 2. 股票权益的未注册销售和资金用途
购买股权证券。 我们可能根据既定回购计划在公开市场上回购股份。是否进行回购以及回购的时间和金额取决于各种因素,包括市场条件、我们的资本状况、内部现金生成和其他因素。我们还在股票期权和股票奖励活动中回购股份,以满足税款预扣义务。
以下表格呈现了截至2024年8月2日止三个月内我们普通股的回购情况:
周期 (1)
已购买总数量
股份(或单位)
每股购买价格(a) (2)
平均购买价格 每股(或每单位) 已购买总数量 股份(或单位) 作为其中的一部分已购买 公开宣布的 计划或方案 最大数量的股票
股份(或单位)
可能尚未
根据
计划购入的
公开宣布的计划或方案一部分的股票购买数量 (3)
2024年5月4日至2024年6月7日
269,779 $ 129.67 268,906 3,297,270 2024年6月8日至2024年7月5日
390,280 116.08 390,280 2,906,990 2024年7月6日至2024年8月2日
1,016,832 119.14 1,015,737 1,891,253 总计 1,676,891 $ 120.12 1,674,923
(1) 日期范围表示本季度的财政期间。我们的财政季通常包含一个五周期和两个四周期。
(2) 包括股东因股票期权行使和股票奖励解冻而达到最低法定税款扣缴义务时,通过出售已拥有的股票来履行最低法定税款扣缴义务,以及在我们公布的计划或方案下购买的股票。
(3) 2022年6月,可购买的股份数增加了800万股,将计划下的可回购股份总数增加到约2440万股。截至2024年8月2日,我们已经回购了约2260万股普通股。
第三项。 优先证券违约
对于这项内容无需提供任何资讯。
项目 4. 矿业安全披露
对于这项内容无需提供任何资讯。
项目 5。 其他信息
在2024年8月2日结束的三个月内, 无 董事或公司官员采纳或终止了根据S-K规定第408条所定义的"规则10b5-1交易安排"或"非规则10b5-1交易安排"。
第6项。 展品
展览 数字 展品描述 101 互动数据文件。该实例文件未出现在交互数据文件中,因为其XBRL标签嵌入在内嵌XBRL文件中。
104 本季度报告表格10-Q的封面页格式为内嵌XBRL。
签名
根据1934年证券交易所法案的要求,本公司已经授权下述人员代表本公司签署此报告。
日期:2024年9月5日
科学应用国际公司 /s/ Prabu Natarajan Prabu Natarajan 执行副总裁兼首席财务官