註冊聲明號333-264388
根據規則433提交

本文件修訂並重新申報了於2024年9月5日提交的自由書面說明文件。

根據2024年9月6日待完成

2022年5月26日的招股說明書的定價補充文件，
2,061,000美元 到2027年6月7日到期的可取消障礙增強回報票據 鏈接至S&P 500®指數。 該票據旨在爲尋求基於S&P 500®指數（「參考資產」）水平上漲而非在到期前自動贖回的情況下獲得125.00%槓桿正回報的投資者設計。 投資者應願意在到期前自動贖回其票據，願意放棄任何參與參考資產的水平上漲的潛力，願意放棄任何利息支付，並願意在票據在到期前未自動贖回的情況下失去部分或全部本金。

美元$ [ ]
市場連結證券 - 具條件票息和具條件下行風險的自動贖回
截止到2029年9月28日的屏障增強回報票據
與景順標準普爾500^®◾        約2年到期

條款:¹

¹請參見下面的「關鍵條款」以獲取更多詳細信息。

¹ 蒙特利爾銀行在定價日之前或之前建立對沖頭寸時，上述的"代理佣金"和"付給蒙特利爾銀行的款項"的總計將反映出當時的彙總金額，這可能是變量並會隨着市場情況而波動。購買票據用於銷售給特定的基於費用的諮詢帳戶的某些經銷商可能會放棄部分或全部銷售折讓、費用或佣金。購買這些帳戶中的票據的投資者的公開發售價格可能在每1000美元本金金額之間爲973.00美元和1000美元之間。我們或我們的關聯公司也可能向某些經銷商支付推薦費，作爲票據的分銷。此外，"代理佣金"還包括高達0.20%的結構費以及每票據的本金金額高達2.50%的銷售佣金。

投資該票據存在風險，包括在本書第P-5頁的「所選風險考慮」部分、產品補充說明書的第PS-5頁的「與票據相關的其他風險因素」部分和招股書的第S-1頁和第8頁上所述的風險因素。美國證券交易委員會或任何州的證券委員會未批准或不批准這些票據或通過本文件、產品補充說明書、招股書或說明書的準確性。任何相反的陳述都是一種犯罪行爲。該票據將是我們的無擔保債務，不會是由美國聯邦存款保險公司、存款保險基金、加拿大存款保險公司或任何其他政府機構、工具或其他實體所保險的儲蓄帳戶或存款。

證券交易委員會或任何州證券委員會均未批准或否決這些票據，也未對本說明書、產品補充、招股說明書或招股說明的準確性做出任何評判。任何相反的陳述均爲一種犯罪行爲。票據將是我們的非擔保債務，不是經過美國聯邦存款保險公司、存款保險基金、加拿大存款保險公司或任何其他政府機構或工具或其他實體保險的儲蓄帳戶或存款。

根據上述條款，在本日期，估計票據的初始價值爲每1000美元本金的947.80美元。票據的估計初始價值可能與定價日期上的此值不同，但不會低於每1000美元本金的900.00美元。然而，如下詳細討論，票據的實際價值隨時都會受到許多因素的影響，無法準確預測。

蒙特利爾銀行資本市場

票據的關鍵術語：

¹根據附帶的產品補充文件中所述的市場擾動事件的預期情況而定。如果我們對預期的定價日期和結算日期做出任何更改，估值日期和到期日期將被更改，以使票據的聲明期限保持大致相同。

²由計算代理人確定，並在某些情況下進行調整。請參見產品補充法律文件中的「證券的一般條款——針對是股票的基礎資產（包括任何etf）的抗稀釋調整」和「——etf的調整」以獲取更多信息。

支付示例

以下表格顯示了基於不同假設的反應資產最終水平(及相應的百分比變動)在票據投資中的假設支付概況，反映了116.75%正向槓桿係數和70.00%初始水平的障礙水平。更多詳細示例請參見下面的「投資於票據的$1,000到期支付的示例」。

注：附加條款

您應該閱讀本文件以及2022年9月22日的產品補充，2022年5月26日的招股說明書和2022年5月26日的招股書。 本文件與下列文件一起包含了債券條款，取代了所有其他之前或同時的口頭陳述，以及包括初步或指示性定價條款，通信，交易構想，實施構想，樣例構想，簡報或其他我們或代理人的教育材料等所有其他書面材料。 在考慮投資本產品之前，您應仔細考慮產品補充中有關債券的附加風險因素等事項，因爲該債券涉及與傳統債券證券不相關的風險。我們建議您在投資該債券之前諮詢您的投資、法律、稅務、會計及其他顧問。

您可以在SEC網站上訪問這些文件，在www.sec.gov上訪問方式如下（或者如果該地址已更改，請查看我們的提交替代方案相關日期的提交）：

2022年9月22日的產品補充說明書：
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/927971/000121465922011396/j922220424b2.htm

2022年5月26日招股書說明書和2022年5月26日招股書：
https://www.sec.gov/archives/edgar/data/0000927971/000119312522160519/d269549d424b5.htm

我們在SEC網站上的中央索引密鑰（CIK）爲927971。本文件中使用的「我們」、「我們的」或「本公司」是指蒙特利爾銀行。

我們已向SEC提交了一份註冊聲明（包括招股說明書）以涉及本文件的發行。在您投資之前，您應閱讀該註冊聲明中的招股說明書以及我們已提交給SEC的關於我們和本次發行的更全面的信息的其他文件。您可以通過訪問SEC網站http://www.sec.gov免費獲取這些文件。或者，您可以通過免費電話1-877-369-5412聯繫我們的代理商，要求向您發送招股說明書（由招股說明書補充和產品補充組成）等文件。

所選風險考慮事項

認購證券的投資涉及重大風險。投資認購證券並不等同於直接投資標的資產。這些風險在產品補充說明書中的「認購證券的其他風險因素」章節中有更加詳細的解釋。

與認購證券的結構或特性相關的風險

與參考資產相關的風險

一般風險因素

一千美元投資的假設到期付款示例

以下表格說明了到期時票據的假設付款。 假設付款基於對票據的$1,000投資，假設初始水平爲$100.00，假設障礙水平爲$70.00（假設初始水平的70.00%），假設最終水平的區間以及對到期時付款的影響。

下面顯示的假設示例是有意的 以幫助您理解備註的條款。到期時您將收到的實際現金金額將取決於最終等級 參考資產的。到期時您可能會損失部分或全部本金。

以下例子說明了如何計算上表中的回報率。

示例1：參考資產的水平從假設的初始水平$100.00下降到假設的最終水平$60.00，代表百分比變化-40.00%。 因爲參考資產的百分比變化爲負數且其假設的終止水平小於其障礙水平，因此，投資者在到期時會收到每1000美元本金的600美元支付，計算如下：

$1,000 + ($1,000 x – 40.00%) = $600.00

例2：參考資產的水平從假設的初始水平$100.00下降到假設的最終水平$90.00，表示百分比變化爲-10.00%。 雖然參考資產的百分比變化爲負數，但由於其假設的最終水平高於障礙水平，投資者在到期時將獲得等於票面金額的支付。

示例3：參考資產的水平從假設的初始水平$100.00上升到假設的最終水平$120.00，代表了20.00%的百分比變化。 因爲參考資產的假設最終水平大於其假設的初始水平，投資者在到期時將獲得每$1,000本金的支付金額$1,233.50，計算如下：

$1,000 + $1,000 x (20.00% x 116.75%) = $1,233.50

美國聯邦稅務信息

通過購買票據，每個持有人同意（在沒有法律變更，行政裁定或司法裁定的情況下）將每張票據視爲一份預付的衍生合約，用於美國聯邦所得稅目的。在我們的律師——邁博（Mayer Brown LLP）的意見中，通常使用預付的衍生合約來處理聯賽資產的票據是合理的，用於美國聯邦所得稅目的。然而，您投資本票據的美國聯邦所得稅後果是不確定的，美國國稅局可能會主張應按照與上一句所述不同的方式對票據徵稅。請參閱2022年9月22日的產品補充，其中適用於票據的「補充稅務考慮事項-補充美國聯邦所得稅考慮事項-票據被視爲預付的衍生合約」。

根據美國國內稅務服務局的最新指導意見，在此定價說明的發行日之後發行的票據（如本說明書所述），如果這些票據不是「Delta One」工具，則不適用涉及股息等效支付的代扣。根據我們的確定，票據不是「Delta One」 工具，因此非美國持有人（在產品補充材料中定義）通常不會在票據下受到股息等效支付的代扣稅。

分銷補充計劃（利益衝突）

BMOCm將按封面上所示的佣金從我們處購買這些債券。BMOCm已告知我們，作爲其分銷債券的一部分，它將將債券轉售給其他經銷商出售。每個這樣的經銷商，或每個由BMOCM轉售債券的經銷商聘請的額外經銷商，將從BMOCm獲得佣金，但該佣金不得超過封面頁面所列的佣金。我們或我們的附屬公司還可能向某些經銷商支付介紹費，以便進行債券的分銷。封面頁上列出的佣金還包括結構費和售出佣金，金額如封面上所述。

購買票據以供某些按費用收取顧問費的帳戶出售的某些經銷商可能會放棄一些或全部銷售佣金、費用或佣金。 在這些帳戶中購買票據的投資者的公開發行價格可能低於本文件封面上規定的本金金額的100%。將票據持有在這些帳戶中的投資者可能會根據這些帳戶中持有的資產（包括票據）向投資顧問或該帳戶的管理人收取費用。

我們將會在價格日期後一個工作日以上的日期交付說明。根據1934年修訂的《證券交易法》（「交易法」）規則15c6-1，二級市場的交易通常需要一天內結算，除非該交易另有明確約定。因此，希望在發行日前一天以上交易說明書的購買者將需要指定其他結算安排以避免未能結算。

我們直接或間接擁有BMOCm的所有優先權證券，BMOCm作爲本次發行的代理人。根據金融業監管局規則5121，BMOCm在未得到客戶事先書面同意的情況下，不得向其自主帳戶銷售本次發行產品。

我們保留撤回、取消或修改票據的發行，並全權或部分拒絕訂單的權利。您可以在接受之前取消任何票據訂單。

您不應將有關債券的發行解釋爲推薦購買與參考標的相關聯的投資的優點或說明購買有關債券的適宜性。

BMOCm可能但不一定會在票據中做市。 BMOCm會自行判斷是否準備提供任何二級市場價格。

我們可能會在初發票據時使用與票據相關的最終定價說明書。此外，BMOCM或我們的其他關聯公司可能會在票據初始發行後的任何時間使用最終定價說明書參與做市業務。除非BMOCM或我們在銷售確認中告知您，否則BMOCM正在進行市場做市交易時將使用最終定價說明書。

在發行說明書之後的約三個月期間內，我們或我們的關聯方願意從投資者處購買債券的價格（如果有的話），以及BMOCm也可能通過一家或多家財經信息供應商發佈的債券價值（可能在券商帳戶結單上顯示），將反映對債券估值的暫時性上調，而這一估值本來應在那個時間被確定和適用。這種暫時性的上調代表了我們或我們的關聯方預計在債券期限內實現的一部分對沖利潤和與本次發行相關的承銷折扣和銷售佣金。這種暫時性上調的金額將在三個月期間按直線方式逐步減少，直至爲零。

票據及相關的購票要約 以及根據此處規定的條款和條件出售票據不構成任何非美國司法管轄區的公開發行，並且 根據相關司法管轄區允許的私募發行，僅向個人身份投資者提供。 這些票據現在和將來都不會在美國境外的任何證券交易所或登記處註冊，並且 未在任何非美國證券或銀行監管機構註冊。本文檔的內容尚未經過審閱 或經任何非美國證券或銀行監管機構批准。任何希望從美國境外獲得票據的人 各國應就獲取這些票據的相關要求徵求意見或法律顧問。

巴西。這些債券未曾發行，也未曾在巴西資本市場上公開發行、分銷、發行或洽談，因此未經巴西證券委員會（「CVM」）註冊。在巴西進行任何公開發售或分銷（如巴西法律和法規所定義）的債券未經根據法律6,385/76和適用的CVm法規預先註冊是非法的。與發行這些債券有關的文件以及其中包含的信息不得提供給巴西公衆（因爲在巴西，發行這些債券並不構成證券的公開發行），也不得與在巴西針對公衆的任何認購或銷售這些債券的要約相關使用。希望在巴西境內認購或取得債券的人應就註冊要求或任何豁免規定諮詢其自己的律師。

英屬維爾京群島。票據未經英屬維爾京群島法律法規登記，也未有任何監管機構就本文件的準確性或充分性發表意見或批准。此定價補充文件及相關文件不構成任何公開發行、邀請或招募，爲了英屬維爾京群島證券和投資業務法案2010年而言。

開曼群島。根據開曼群島的《公司法》（修訂），即使由發行人或其代理人代表發行人發出邀請，但該發行人在開曼群島上市交易所上市以前，也不可以向開曼群島公衆發出認購票據的邀請。發行人目前不在開曼群島證券交易所上市，因此，發行人（或其任何經銷商代表）不會向開曼群島公衆發出邀請。此處不授權以任何方式向開曼群島公衆發出邀請或招募認購票據。本處未向開曼群島公衆發出認購票據的邀請。

智利。發行人和債券均未按照法律18.045號的《證券市場法》及其下屬法規向智利證券監管委員會註冊，因此不能在智利進行公開發售。本定價說明書（以及相關的招股說明書和招股書）不構成在智利共和國以外，即非面向普通公衆或某個特定人群或特定公衆部門定向的證券的發行或認購的要約。

多米尼加共和國。本定價補充文件中的任何內容都不構成在多米尼加共和國出售證券的邀請。票據未註冊也不會在多米尼加共和國證券市場監管局（Superintendencia del Mercado de Valores）根據《證券法規249-17》（Securities Law 249-17）註冊。未經境內證券市場監管局批准，此票據不能在多米尼加共和國境內或向多米尼加共和國人（根據《證券法規249-17》及其法規所定義的人）出售。未遵守這些指令將可能構成違反《證券法規249-17》及其法規。本定價補充文件中的任何內容都不構成在多米尼加共和國出售證券的邀請。票據未註冊也不會在多米尼加共和國證券市場監管局（Superintendencia del Mercado de Valores）根據《證券法規249-17》（Securities Law 249-17）註冊。未經境內證券市場監管局批准，此票據不能在多米尼加共和國境內或向多米尼加共和國人（根據《證券法規249-17》及其法規所定義的人）出售。未遵守這些指令將可能構成違反《證券法規249-17》及其法規。

香港。警告：香港任何監管機構均未對這份文件的內容進行審核。建議在涉及本次發行時保持謹慎。如果您對本文件的任何內容存有疑慮，應獲得獨立的專業意見。

請注意：（1）票據可能不會通過本文件或其他文件以外的任何文件在香港提供或銷售：（i）符合香港證券及期貨條例（第571章）及其下制定的任何規定中「專業投資者」定義 的含義;或（ii）不構成CWUMPO或SFO的「招股說明書」或「公衆發售」邀請的情況（且其不構成CWUMPO或SFO的招股說明書或公衆發售邀請），（2）任何人均不得發行，或持有，無論在香港或其他地方，任何廣告、邀請或文件（與票據有關），其向公衆在香港進行或其內容可能被香港公衆評估或閱讀（除非在香港證券法允許的情況下），除了關於僅對香港以外的人出售或打算出售的票據或以上所述「專業投資者」（如上所述）。

以色列。本定價補充文件僅適用於1968年以色列證券法的第一部修正案中列出的投資者。沒有準備或提交也不會準備或提交涉及此處提出的票據的以色列相關財務法律條例的招股說明書。票據不能在以色列以外的地方轉售，除非轉售給列入1968年以色列證券法的第一部修正案名單的投資者。在以色列不會執行任何允許在該地執行票據的舉措或分發任何提供文件或任何其他材料以公開方式在以色列分發的文件。特別是，以色列證券管理局未審查或批准任何提供給以色列受讓人的材料。在以色列向受讓人提供的任何材料，不得爲任何其他目的複製或使用，並且不應向任何其他人提供，除非已由我們或銷售代理提供副本。

本定價補充文件或任何與票據有關的其它發行材料均不得視爲根據1995年《投資諮詢、投資營銷和投資組合管理法》提供的任何建議或意見，包括投資建議或投資營銷，購買任何票據將基於投資者自己的理解，爲投資者自己的利益和爲投資者自己的帳戶而不是旨在分銷或提供給其他方。在購買票據時，每位投資者都聲明具有財務和業務方面的知識、專業知識和經驗，以便能夠評估投資票據的風險和利益，而不依賴於所提供的任何材料。

墨西哥。票據未在由墨西哥國家銀行和證券委員會管理的國家證券註冊處（National Registry of Securities）註冊，也不得在墨西哥公開銷售。本定價補充文件及相關文件也不得在墨西哥公開分發。票據僅可根據證券市場法第8條的私人發行要求發行。

瑞士。本定價補充文件不意在構成購買或投資任何票據的要約或邀請。本定價補充文件及與票據相關的任何其他發行或市場營銷材料都不符合瑞士金融服務法（"FinSA"）第35至35a條的規定要求，不能作爲在瑞士公開銷售票據的招股說明書，並且未就票據提交審核或獲得瑞士審核機構的批准。本定價補充文件或任何與票據相關的其它發行或市場營銷材料都沒有被提交以供瑞士審核機構（Prüfstelle）審查和批准。票據未被准許或擬准許在任何交易場所（瑞士六大交易所或任何其他交易所或任何多邊交易場所）上交易。任何與票據相關的發行或市場營銷材料均不能公開分發或以其他方式在瑞士公開提供。 票據尚未在墨西哥國家銀行和證券委員會維護的國家證券註冊處註冊，並且不得在墨西哥公開發行或銷售。此定價補充和相關文件不得在墨西哥公開分發。只有根據證券市場法第8條的私人發行才能提供該票據。

巴拿馬。這些債券未曾在巴拿馬證券市場監管局根據1999年7月8日頒佈的法令第1號（巴拿馬證券法）進行註冊，因此，在巴拿馬境內不得公開發售或出售，除非符合巴拿馬證券法的某些豁免交易規定，包括基於1999年7月8日頒佈的法令1第83條第2項（或1999年7月8日頒佈的法令1統一文本第129條第2項）的私募規則。這些債券不享受巴拿馬證券法提供的稅收刺激，並且不受巴拿馬證券市場監管局的監管或監督。

巴拉圭。根據5810/17號「股票市場」法規，這些票據的銷售符合定向增發的資格。除非不符合巴拉圭法規的公開發行條件，否則不得向公衆在巴拉圭境內出售。這些票據未在巴拉圭證券監管機構(「CNV」)或巴拉圭私人股票交易所(「BVPASA」)註冊。發行人也未在CNV或BVPASA註冊。無論出售或發行地點如何，在大衆媒體上如報紙，廣播，電視或互聯網等公共途徑向未在CNV註冊的大衆公開發行都是不允許的，不論其在巴拉圭共和國內的位置。

私人發行票據未在國家證券委員會進行註冊，因此可能沒有稅收優惠，也不適用於巴拉圭私人股票交易所交易。未在 CNV 登記的私人證券可能具有更少的流動性，難以在二級市場上銷售，這也可能影響銷售價格。未在 CNV 登記的發行人的私人證券可能沒有定期的財務信息或審計財務報表，這可能由於信息不對稱而給投資者帶來更大的風險。投資者有責任確認和評估其在收購證券中承擔的風險。

秘魯。該票據未在秘魯資本市場監管機構（SMV）的資本市場公共登記處或利馬證券交易所公共登記處進行註冊，以進行在秘魯的公開發行，符合秘魯資本市場法（法律861/至尊法令093-2002）及其之下的法令和規定。因此，該票據不能直接或間接地提供或銷售，也不得以任何形式在秘魯向公衆分發本定價說明書、配套招股說明書、招股說明書或任何其他與該票據有關的材料。該票據只能在符合秘魯法規的私人發行中提供，並且不能使用大規模市場營銷策略，即營銷策略不可利用大規模分銷和大衆媒體向整個市場提供、協商或分發票據。大衆媒體包括報紙、雜誌、廣播、電視、郵件、會議、社交網絡、位於秘魯的互聯網服務器及其他媒體或技術平台。

瑞士。本定價補充文件不意在構成購買或投資任何票據的要約或邀請。本定價補充文件及與票據相關的任何其他發行或市場營銷材料不符合《瑞士金融服務法》（"FinSA"）第35至35a條的規定要求，不能作爲在瑞士公開銷售票據的招股說明書，並且未就票據提交審核或獲得瑞士審核機構的批准。本定價補充文件或任何與票據相關的其它發行或市場營銷材料都沒有被提交以供瑞士審核機構（Prüfstelle）審查和批准。票據未被准許或擬准許在任何交易場所上交易。任何與票據相關的發行或市場營銷材料均不能公開分發或以其他方式在瑞士公開提供。 本價格補充文件並不旨在形成任何票據的購買或投資要約或招攬。本價格補充文件或任何與票據有關的其他發售或營銷材料均不構成符合瑞士金融服務法（「FinSA」）第35條及以下規定的要求的招股說明書，也不構成在瑞士公開發售票據的招股說明書，也不會出現。

本定價補充文件及與票據相關的任何其他發行或市場營銷材料沒有被提交或獲得瑞士審核機構（Prüfstelle）的批准。票據未被准許或擬准許在任何交易場所上交易。任何與票據相關的發行或市場營銷材料均不能公開分發或以其他方式在瑞士公開提供。

除非（i）在FinSA第36段第1條所列擬定的准許不編制招股說明書的任何情況下，或者（ii）在此類發售不限於在瑞士範圍內的公開發售的情況下，否則票據不得直接或間接在瑞士公開發售，這種情況應一直保留，即沒有票據的發行人或任何發售人需要根據FinSA第35條發佈招股說明書在上述情況下提供的票據發售，並且此類發售應遵守下列其他限制（如適用）。發行人未授權並不授權任何需要發行人或任何出售人根據第35條就此類發售發佈招股說明書的票據發售。對於本條款，「公開發售」應根據FinSA第3條g和h款及Swiss Financial Services Ordinance（「FinSO」）理解此術語的含義。

票據不構成瑞士《集體投資計劃法》（Collective Investment Schemes Act）規定的集體投資計劃的參與。它們不受瑞士金融市場監管局（"FINMA"）的批准或監管，投資者購買票據不會受到CISA或FINMA監管。

進一步限制：不適用於符合FinSA第86段第2款的「具有衍生品性質的債務證券」的票據，這些票據不得在與FinSA意義下涉及的的任何情況下供應或分銷，並且不能向瑞士零售客戶（Privatkunde）提供。

烏拉圭。根據烏拉圭法規第18,627條第2款，這些票據的銷售符合定向增發的資格。除非不符合烏拉圭法規的公開S-31發行或分配條件，否則不得向烏拉圭公衆出售。這些票據未在烏拉圭中央銀行的金融服務監管機構註冊。 該票據的銷售符合烏拉圭法律18,627號第2條的定向增發要求。在烏拉圭，該票據不得向公衆出售，除非符合烏拉圭法律和法規下不構成公開S-31發行或分銷的情況。該票據未經烏拉圭中央銀行金融監管機構註冊，也將不會註冊。

委內瑞拉。這些票據未在委內瑞拉國家證券監管機構註冊，不在委內瑞拉公開發行。與票據發行相關的任何文件，包括本說明書補充和附帶的說明書，在委內瑞拉均不被視爲構成證券或提供任何投資建議、證券經紀和/或銀行服務的要約。欲購買這些票據的投資者只能使用在委內瑞拉境外的基金。 這些票據尚未在委內瑞拉國家證券監管機構註冊，也未在委內瑞拉公開發行。任何與這些票據相關的文件，包括本招股說明書補充和附帶的招股說明書，都不得被解釋爲構成在委內瑞拉的證券報價或提供投資建議、證券經紀業務和/或銀行業務的邀約。希望購買這些票據的投資者只能使用位於委內瑞拉境外的資金。

以下司法管轄區也可出售該票據： 但在每個司法管轄區內，必須遵守所有適用的法律進行銷售。

有關票據初始預估價值的其他信息

我們估計的票據的初始價值爲本日，在票據的最終定價說明書封面上標明，等於以下假設元件價值的總和：

確定初始估值通常使用內部融資利率，該利率通常低於我們傳統固定利率債務的信用點差。這些衍生交易的價值是根據我們內部定價模型的推導得出的。這些模型基於可交易的市場上相似衍生工具的交易價格以及其他輸入，包括波動性、股息率、利率和其他因素。因此，定價日的市場條件將決定定價日的票據估計初始價值。

參考標的

我們從公開可得的文件中得出以下信息。我們沒有獨立核實以下信息的準確性或完整性。我們與參考資產發行人無關，參考資產發行人對票據沒有義務。本文件僅涉及票據，不涉及參考資產的股票或所包含在的任何證券。我們或我們的任何關聯公司不參與下述公開可得文件的準備工作。我們或我們的任何關聯公司並未就票據發行事物與參考資產進行任何盡職調查。不能保證在此之前發生的所有事件，包括可能影響公開可得文件的準確性或完整性以及可能影響參考資產股票交易價格的事件，已經或將被公開披露。隨後披露的任何事件或涉及參考資產的重大未來事件或未來事件的披露或未披露可能會影響估值日參考資產股票價格，從而可能影響票據的付款。

選擇參考資產並不代表買入或賣出參考資產股票的建議。我們及我們的任何關聯公司均不向您作出參考資產股票表現的陳述。相關參考資產根據《交易法》和1940年《投資公司法》在SEC提交的信息可通過SEC網站http://www.sec.gov獲得。

我們建議您在投資說明條款之前，查看相關參考資產的近期水平。

定價日基礎資產的收盤市場價格。^® 等權重etf (“股票定投“)

景順交易所交易基金信託（「景順 Trust」）是一家註冊的投資公司，包括衆多獨立的投資組合，包括景順標普500指數^® 等權ETF。景順資本管理有限責任公司（「景順」）是景順標普500^®等權etf。景順標普500^® 等權etf旨在跟蹤標普500指數（扣除費用和開支前）的投資結果^®標準普爾500指數^® 等權重指數是標普500指數的等權重版本。所有板塊^®Invesco信託向SEC提供的信息可以通過參考SEC文件號333-102228和811-21265或其CIk代碼: 0001209466找到。

標普500指數^®等權重指數

標普500指數^® 等權指數是由S&P道瓊斯指數有限責任公司（以下簡稱「S&P道瓊斯」）計算、維護和發佈的，在彭博社以逐筆明細交易代碼「SPW」報告。

標普500指數^®S&P 500 Equal Weight指數^®指數。 標普500指數的成分^® 等權指數與 標普500指數相同^®指數。成分變化會納入標普500^® 等權指數會隨着在標普500中的變化而進行調整^®指數。當一家公司被加入標普500時^® 等權指數在季度中會採用該公司和被替代公司的權重。唯一的例外是一家公司被刪除後，^®等權重指數中的一家公司如果以0.00美元的價格被刪除，那麼替代公司就會被加入到標普500等權重指數中。所有板塊^® 等權重指數中，刪除的公司在前一天收盤時的權重或者未被估價爲0.00美元的最近的前一天營業日的權重爲準。所有板塊

標普500指數^® 等權指數通常按照與S&P 500指數相同的方式計算和維護^®指數與S&P 500指數的成分股相同^® 等權指數的成分股是等權重的。爲了計算等權指數，將用於計算指數的每個股票的市值重新定義，以便在每個再平衡日期的指數中，每個指數成分股的權重相等。除了股票價格、股票流通股數和股票流通因子（「IWF」）的乘積外，在市值計算中還引入了另一個權重因子（「AWF」），以建立等權重。股票的AWF是在每個指數再平衡日期分配的股票調整因子，使所有指數成分股的修改後市值相等（因此相等權重），同時保持整個指數的總市值。

標普500指數^® 等權指數在每個季度的第三個星期五營業結束後重新調整爲等權。加權的參考日期是重新調整月份的第二個星期五，變動將於下一個星期五收盤後生效，使用重新調整參考日期時的價格，以及重新調整生效日期時的成員資格、流通股和IWF。

標普500指數^® 指數

標普500指數^®指數旨在提供普通股價格走勢的指示。計算此參考資產的水平是基於某一特定時間普通股行情的相對價值，與1941年至1943年基期內相似公司普通股市場價值的總平均值相比。

標普按照此參考資產的組成股票的價格進行計算，而不考慮這些股票支付的股息的價值。因此，票據的回報率不會反映您實際擁有合成標普500成分股票的回報率。^®標普500指數的成份股分紅派息無法影響票據的回報。

計算標普500指數^® 指數

雖然標普目前採用以下方法來計算標普500指數，但無法保證標普不會修改或更改此計算方法，從而可能影響到到期時的付款。^®S&P目前採用浮動調整公式計算標普500指數

歷史上，標普500指數任何組成部分的市場價值都是按照每股市價乘以該組成部分股票的流通股數計算得出的。在2005年3月，標普開始把標普500指數從市值加權公式調整至浮動調整公式，然後在同年9月16日將標普500指數完全轉向浮動調整。標普500指數的股票選擇標準在轉向浮動調整後沒有改變。但是，調整會影響每個公司在標普500指數中的權重。^®指數是根據組成其的股票的市場價格和當時流通的股票數量的乘積計算的。2005年3月，標普開始轉向S&P 500指數^®市值調整以浮動調整爲主的標普500指數^®S&P計算標普500指數的股票選擇標準在轉向浮動調整後沒有改變^®在浮動調整規則下，標普500指數的股票數量僅反映投資者可以買賣的股票數量，而非公司全部在外流通的股票數量。^®羅素微開指數推出於2005年6月1日，衡量美國股票市場微市值板塊的表現，由1,000種證券組成，包括維珍銀河控股、Skye Bioscience、Bitcoin Depot Inc.、Core Scientific、Hut 8 Corp.和Sonder Holdings Inc.等。

標普500指數的計算基於一定時間內500家公司普通股的市場總值與1941年至1943年的基期內500家相似公司普通股的平均市場總值之間的相對差異。^®浮動調整不考慮由控制組、其他上市公司或政府機構持有的股份。

在2012年9月，除了「大宗所有者」持有的股份外，代表一個股票的流通股份超過5％的股東全部刪除，這些「大宗所有者」通常包括官員和董事、私人股權投資、創業投資和特殊股權公司、控制持股的其他上市公司、戰略合作伙伴、持有限制股票的股東、僱員和家庭信託、與公司相關的基金會、持有未上市股票類別的股票、各級政府投資實體和持有公司5％或更大股份的任何個人（根據監管文件披露的情況而定）。但是，大宗持有人持有的，如存託銀行、養老基金、共同基金和ETF提供人在內的持股，公司401帳戶，政府養老基金、保險公司的投資基金、資產管理公司和投資基金、獨立基金會、儲蓄和投資計劃等一般將被視爲流通股份的一部分。^® 指數。通常，這些「控股人」將包括官員和董事、私募股權、創投和特殊的掛牌公司持股控制、戰略合作伙伴、受限股份持有人、僱員和家庭信託、與公司有關的基金會、持有未上市股票類別的股票、各級政府實體（除政府養老/退休金基金）以及根據監管文件報告所佔有公司5%以上股權的任何個人。然而，各種套戥者持有的股份，諸如託管銀行、養老基金、共同基金和ETF提供者、公司的401(k)計劃、政府養老/退休金基金、保險公司的投資基金、資產管理公司和投資基金、獨立基金會以及儲蓄和投資計劃等，通常被視爲流通股份的一部分。

國庫股票、股票期權、股權參與單位、權證、優先股、可轉換股份及權利不屬於流通股份的一部分。持有的股份信託以允許在註冊國家以外的國家的投資者，例如託管股和加拿大可轉換股通常是流通股份的一部分，除非這些股份構成控制區塊。

對於每一支股票，都會計算出可投資比重因子（「IWF」），通過流通股份數除以總股份數計算得到。可交易的流通股數被定義爲除控制股東持有的股份外的總流通股。關於控股股份的計算與控制區塊的最低閾值爲5%。例如，如果公司高管和董事持有公司股份的3%，沒有其他控股團體持有公司股份的5%，S&P將對該公司分配IWF爲1.00，因爲沒有控股團體達到5% 的閾值。然而，如果公司高管和董事持有公司股份的3%，另一個控股團體持有公司股份的20%，則S&P將分配一個IWF爲0.77，反映該公司23%的股份被認爲是持有控股權。從2017年7月31日起，有多個股份線的公司將不再有資格入選S&P 500指數。在2017年7月31日之前S&P 500指數的成分股有多個股份線，已經獲批，繼續被納入S&P 500指數中。如果S&P 500指數的成分公司重組爲多個股份線結構，則該公司將在S&P 500指數中繼續保留，以最小化換手率爲出發點，由S&P指數委員會自行決定。^®S&P 500指數的成份包含了所有板塊。^®在2017年7月31日之前，S&P 500指數的成份股有多個股份線，已經獲得授權，並繼續被納入S&P 500指數中。^®如果S&P 500指數的成分公司重組爲多個股份線結構，則該公司將在S&P 500指數中繼續保留。^®如果S&P 500指數的成分公司重組爲多個股份線結構，則該公司將在S&P 500指數中繼續保留。^®以最小化換手率爲出發點，由S&P指數委員會自行決定。

標普500指數^®S&P 500指數的計算採用基礎加權總量法。S&P 500指數的水平反映了500種組成股票的總市值與1941年至1943年的基礎期間的相對比值。使用帶指數的數字來代表這個計算結果，以便隨着時間的推移使用和跟蹤S&P 500指數的變化。在1941年至1943年的基礎期間內，組成股票的實際總市值已被設置爲10。通常標註爲1941-43=10。實際上，計算S&P 500指數的每天在流通盤後加以整除的組成股票的總市值。所得到的指數除數本身是任意的數字。但是，在計算S&P 500指數的情況下，它作爲S&P 500指數初始基礎水平的聯繫。指數除數保持S&P 500指數的可比性，並且是對所有調整S&P 500指數的操控點。^®S&P 500指數的水平反映了500種組成股票的總市值與1941年至1943年的基礎期間的相對比值。^®實際上，計算S&P 500指數的每天在流通盤後加以整除的組成股票的總市值。^®在計算S&P 500指數的情況下，它作爲S&P 500指數初始基礎水平的聯繫。^®指數除數保持S&P 500指數的可比性，並且是對所有調整S&P 500指數的操控點。^®調整S&P 500指數需要包括監控和完善公司的股票增減、股份變更、股票拆分、送轉以及因公司重組或剝離而導致的股票價格調整。有些公司行動，例如股票拆分和送轉，需要對S&P 500指數中公司的普通股份流通和股票價格進行調整，並且不需要進行指數除數的調整。^®指數維護包括監測和完成對公司增減、股份變更、股票拆分、送轉以及因公司重組或剝離而導致的股票價格調整的調整。

指數維護

有些公司行動，例如股票拆分和送轉，需要對S&P 500指數中公司的普通股份流通和股票價格進行調整，並且不需要進行指數除數的調整。^®爲了防止S&P 500指數的水平由於公司行動而發生變化，會對影響S&P 500指數的總市值的上市公司的行動進行除數調整。通過調整指數除數的市場價值變化，S&P 500指數的水平保持不變。

爲了防止S&P 500指數的水平由於公司行動而發生變化，會對影響S&P 500指數的總市值的上市公司的行動進行除數調整。^®以防止S&P 500指數的水平由於公司行動而發生變化。^®指數需要指 數調整。通過調整指數除數以反映市值變化，可調整S&P 500指數水平。^®指數保持不變，不反映標準普爾500中各個公司的企業行動。^®指數。指數除數調整在交易結束後以及計算標準普爾500後進行。^®指數收盤水平。

由於公開發售所導致的公司總流通股數變化在儘可能短的時間內進行。其他大於或等於5%的變化（例如，由於要約收購、荷蘭拍賣、自願交換要約、公司回購自己的股票、私人股份配售、私有公司或未在主要交易所上市的非指數公司的收購、贖回、期權、認股權或優先股、票據、債務、股權參與、法定發行股票等）每週一次進行，通常於週五公佈，以便於在交易日結束後的下週五（一週後）實施。如果5%或更大的股份變化導致公司的指數權重因子變化超過五個百分點，則指數權重因子在股份變化時同時更新。由部分要約收購導致的IWF變動會根據情況逐個考慮。

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