米国証券取引所に提出されたように 2024 年 9 月 26 日発売。

登録番号 377 — 07446

アメリカ合衆国
証券取引委員会
ワシントン D. C. 20549

表F-1

登録声明
UNDER
1933 年の証券法

BloomZ Inc.
(登録者の正確な氏名はその定款に記載)

赤坂 4 — 5 — 19 東洋レコーディング 1F
〒 107 — 0052 東京都港区
日本
+ 81 050 — 3138 — 4984
（ 郵便番号を含む住所、市外局番を含む電話番号 ）

コーリンユニバーサル社です。
122 東 42^nd ストリート 18^{これは…。} フロア
ニューヨーク州 10168
電話番号： （800） 221 — 0102

(Name住所 （ 郵便番号を含む ） 、電話番号 エリアコードを含むサービス代理店の番号 ）

イェン 李Esq.
リサ · フォーヒトEsq. 

ハント·陶布マン·フィッシャーとLi有限責任会社 

950 3 番街 19 号^{これは…。} フロア 

ニューヨーク市郵便番号10022

212-530-2206

提案開始予定日 公開販売 ： この登録声明の有効日の直後。

本証券に登録されている場合 フォームは、 1933 年の証券法に基づく規則 415 に従って遅延または継続的に提供されます。 次のボックス」と

追加有価証券の登録のために提出する場合 証券法第 462 条 （ b ） に基づく募集については、以下のボックスにチェックし、証券法の一覧を記載してください。 同じオファリングの以前の有効登録ステートメントの登録ステートメント番号。↓ ↓

このフォームが発効後の修正案である場合 証券法規則 462 （ c ） に基づき、次のボックスをチェックし、証券法登録ステートメントをリストします。 同じオファリングの以前の有効登録ステートメントの番号

このフォームが発効後の修正案である場合 証券法規則 462 （ d ） に基づき、次のボックスをチェックし、証券法登録ステートメントをリストします。 同じオファリングの以前の有効登録ステートメントの番号

チェックマークで登録者が 1933 年証券法第 405 条に定義されている新興成長企業です。

新興成長企業

新興成長企業がその準備をする場合 米国 GAAP に準拠した財務諸表、登録者が延長移行を使用しないことを選択した場合はチェックマークで示します。 証券法第 7 条 （ a ） （ 2 ） （ B ） に基づいて定められた新規または改訂された財務会計基準を遵守するための期間 法案 ⇒

登録者はここにこの登録声明を修正します。 登録者は、特に明記した更なる修正を提出するまで、その有効日を延期するために必要とされる日付または日付 この登録声明は、その後、証券法第 8 条 （ a ） に従って効力を生じること、または 登録申告書が効力を生ずるまでの間、証券取引委員会がその規定に従って行動する 第 8 条 （ a ） 項は、決定する。

この情報の 暫定目論見書が完成しておらず、変更される場合があります。これらの有価証券は、登録申告書が提出されるまで販売できません。 米国証券取引委員会が有効です。本暫定目論見書は、売却の申し出ではなく、求めていません。 これらの有価証券の買入れの申し出または販売が許可されていない管轄区域において

普通株式 8，244，800 株

本目論見書は、提供および転売に関するものです。 本目論見書に記載されている売却株主 （ それぞれ「売却株主」、総称して「売却株主」 ） により 株主 ） の合計 8，244，800 株の BloomZ Inc. の普通株式。(the「当社」「当社」「当社」 または「当社」 ） 、額面価値 $0.00000002 （ 「転売株式」 ） 。

転売株式は、随時転売されます。 32 ページの「売却株主」に記載されている売却株主による時間。

売却株主、またはそれぞれの株主 譲渡人、質権者、贈与者その他の利害関係者の後継者は、公的または非公的取引を通じて再販株式を売却することができます。 市場価格、現行の市場価格に関連する価格または個人的に交渉された価格で。売却株主は売却することができます。 本目論見書で提供される有価証券の全部または全部を売却し、売却株主がいつ、またはどの金額で売却するかはわかりません。 本登録声明の有効日以降の株式の転売。販売方法に関する詳細情報を提供します 株主は、 93 ページの「配分計画」のセクションで、その再販株式を売却することができます。

当社に代わって転売株式の登録を行っています。 売却株主の、それらによって提供され、随時売却される。当社は、再販の販売からの収益を受け取っていません。 本目論見書に記載された本募集における売却株主の株式。我々は、発生したすべての費用を負担することに合意しました。 再販株式の登録との関連性。販売株主は、割引を支払う義務を負います。 手数料、引受人、販売ブローカーまたはディーラーマネージャーの手数料および転売の販売に伴う類似の費用 （ もしあれば ） シェア。

当社の普通株式、額面価値 $0.00000002 / 株 株式 （ 「普通株式」 ） は、現在 Nasdaq Capital Market に記号「 BLMZ 」で上場されています。

当社は「新興成長企業」です 適用される米国証券法で定義され、公開会社の報告要件を削減する資格があります。 Please 詳細については、本目論見書 7 ページから始まる開示事項をお読みください。

普通株式への投資 株式の転売には、投資全体を失うリスクを含む高いリスクが伴います。「リスク要因」について 転売株式を購入する前に考慮すべき要因について 10 ページから読みます。

米国証券取引所も 委員会、州証券委員会、その他の規制機関がこれらの証券を承認または承認しないか、または決定した この目論見書が真実または完全であれば反対の表現は刑事犯罪です。

本目論見書の日付は , 2024

目次ページ

本募集説明書について

本募集説明書は 売却株主は、売却株式を構成する8，244，800株の普通株を随時提供することができる。君は信じるべきだ 本募集説明書及びその関連証拠物、任意の目論見書の補充又は改訂、及び あなたの投資決定を下す前に、参照によって組み込まれたファイル、または私たちが推薦したファイルです。私たちも販売者も 株主は誰でもあなたに違う情報を提供することを許可しました。もし誰かがあなたに違う情報や不一致の情報を提供したら あなたはそれに依存すべきではない。本入札説明書、いかなる目論見書の補充又はそれに対する修正は、売却要項又は入札にはならない 任意の司法管区における購入要約、本募集説明書が提供する転売株式、目論見書の任意の補充又は改訂 この司法管轄区域で誰かまたは誰かから要約を提出したり、要約を求めたりすることは違法である。君はすべきだ 仮決定本募集説明書、任意の目論見書の補充又は修正、及び 私たちが以前アメリカ証券取引委員会(“アメリカ証券取引委員会”)に提出した書類は、任意の日付以外の正確なデータです。 書類の表紙の日付を適用します。疑問を免れるため、当社は普通株の引受の申し出や招待を出していません ケイマン諸島で公開されています本募集説明書に記載されている資料は正面日のみ最新である。 目論見書の表紙。それ以来、私たちの業務、財務状況、経営結果、見通しが変化した可能性があります。

必要に応じて、具体的な方法 転売株式は、本目論見書の補足に記載され、追加、更新または変更することがあります。 この目論見書に含まれる情報のいずれかを本目論見書に記載されている情報間に矛盾がある場合 論見説明書および論見説明書補足書は、当該論見説明書補足の情報に頼る必要があります。 これらの文書のいずれかが、後の日付を持つ他の文書の記述と矛盾しています。 本目論見書または目論見書補足書に記載されている記載は、その後の日付の文書に記載されている記載を変更または置き換えます。 以前の声明です

本目論見書の交付も この目論見書に基づく転売株式の配分は、いかなる状況においても 本目論見書に記載または参照により組み込まれている情報または本目論見書の発行日以降の当社業務における変更 当社の事業、財務状況、業績および見通しは、当該日以降に変更される場合があります。

当社の機能通貨と報告通貨 日本円 （ 「 JPY 」または「 ¥」 ） は、日本の法定通貨です。「ドル」または「ドル」の用語 アメリカ合衆国の法定通貨である米ドルを指します。本目論見板に掲載されている日本語の便宜的な翻訳 円対米ドルは、 3 月 29 日の為替レートである 151.22 円 = 1.00 ドルで為替されています。 2024 年、連邦準備制度理事会 （ 「米国連邦準備制度」 ） が週刊で報告した。 2024 年 4 月 1 日に発売。過去および現在の為替レート情報は https://www.federalreserve.gov/releases/h10/.

本目論見書に適用される慣行

特に明記または文脈が要求する場合を除き その他、本目論見書における以下への言及

2023 年 12 月 11 日、当社の株主 当社の発行済普通株式の分割を 1 ： 5，000 の比率で承認し、同年 1 月 1 日付で施行 2023 年 12 月 11 日。分割の結果、当社の承認済株式資本金は 5 万ドルとなり、 2，500，000，000，000 万ドルに分割されました。 株価額はそれぞれ 0.00000002 米ドルで、分割後の発行済普通株式は 11，185，000 株です。否則 その他、本目論見書に記載されているすべての株式額および 1 株当たり金額は、 5，000 分の 1 の効果を発揮するように提示されています。 当社の普通株式の細分化。

リスク要因

私たちの普通株への投資は 高度なリスクです私たちの普通株に投資するかどうかを決める前に、以下に説明するリスクをよく考慮しなければなりません。 本募集明細書に記載されている他のすべての情報は、“経営陣の議論”というタイトルの部分を含む 財務状況と経営結果分析“および我々の連結財務諸表と関連付記。もしあれば もしこれらのリスクが実際に発生すれば、私たちの業務、財務状況、経営結果、あるいはキャッシュフローは実質的な悪影響を受ける可能性があります。 影響を受けて、私たちの普通株の取引価格の下落を招き、あなたの全部または一部の投資損失を招く可能性があります。 以下に説明するリスクおよび本募集説明書の他の部分で議論されるリスクは、私たちが直面している唯一のリスクではない。今のところ追加のリスクはありません 私たちが知っていることや私たちが現在どうでもいいと思う情報はまた私たちの業務に影響を及ぼすかもしれない。あなたは私たちの普通株に投資することだけを考慮すべきだ。 もしあなたがあなたのすべての投資損失のリスクを負うことができれば。

私たちのビジネスや産業に関するリスクは

大幅な赤字が累積しています 2024 年 3 月 31 日、 2023 年 9 月 30 日、 2022 年の時点で、継続事業として継続する能力に大きな疑問を投げかけています。うちの 事業を継続する能力は、収益を生み出す顧客を引き付け、新規顧客を獲得できることにかかっています。 契約し、追加の資金を確保します。

営業損失は 1841 万 6000 円でした。 2024 年 3 月期は 1579 万 6000 円、 2014 年 9 月期は 24 万 1000 円の利益となりました。 2023 年、 2022 年。累積赤字は 3490 万 5000 円、 1648 万 9000 円、 2021 年 3 月 31 日現在、 2023 年 9 月 30 日現在、 2022 年現在、それぞれ 693，000 円。前述の条件を踏まえ、当社の監査人、 TAAD LLP 、 継続的な事業として継続する能力に大きな疑問を投げかけています継続的な事業として続ける能力は 収益を生み出す顧客を引き付け維持し新規顧客契約を獲得し追加の資金を確保する能力

経営陣の計画では、買収 顧客契約による新たな収益の創出と、当社普通株式の発行による追加資金調達、 他の株式や負債調達やその他の手段でも成功するという保証はありません

新たな収益創出を得られない場合 お客様の契約と将来の追加資金調達を得ることができます 投資家やその他の資金源が商業的に合理的な条件で当社に資金を提供することを望まない可能性があります 全然だ

さらに、行くまま続けられない場合 事業を中止し資産を清算しなければならず、その価値を下回る金額を受け取ることを余儀なくされる可能性があります。 資産は監査済み財務諸表に計上されており、株主は投資の全部または一部を失うことになります。

競争の激しい市場で事業を展開しています 効果的に競争できないと業績に悪影響を及ぼす可能性があります

オーディオ制作とVTuber管理業界 日本では、それらは競争が激しく、分散している。この2つの業界では比較的新しい小さな会社として競争に直面しています より多くの資源を持つ大手企業や運営の歴史が長く 工業です。また、他の大型ビデオストリーミングプラットフォーム、ソーシャルメディアプラットフォーム、および他のプラットフォームからの競争にも間接的に直面しています。 私たちのVTuber管理業務に基づいて、映画、コンサート、スポーツゲーム、その他の娯楽活動のプラットフォームを提供します。“ビジネス英語コンテスト”を参照する。 私たちの現在または未来のライバルは、より長い運営履歴、より高いブランド認知度、またはより高い財務、技術、または 私たちよりも多くのマーケティング資源を持っている。競争相手は彼らのブランド認知度、経験、資源を利用して様々な面で私たちと競争するかもしれません オーディオ制作事業およびVTuberに異なるタイプおよび革新的なコンテンツの開発により多く投資することを含む方法 生放送プログラムです。また、新しい技術と強化された技術は、オーディオ制作とVTuber LIVEの競争を増やす可能性があります ストリーミング市場です。競争の激化は私たちの収益力、市場シェア、顧客基盤、ブランド認知度を低下させる可能性がある。あるかもしれない 現在または未来の競争相手との競争に成功することは保証されません。このような競争圧力は可能です。 私たちの業務、財務状況、そして経営結果に実質的な悪影響を及ぼす。

既存のものを維持できない場合 オーディオプロダクションや声優ワークショップ事業の顧客は、当社の業績に重大な悪影響を受けます。

生産委員会が支払った手数料は 総合オーディオ制作サービスとアニメ / ビデオゲーム後の投資比率に基づく利益配分 販売されたものはオーディオ制作事業の主要な収入源です既存の顧客がもはや当社の注文を行わない場合 オーディオ制作サービスまたはアニメーション / ビデオゲーム制作プロジェクトに投資して関与するよう招待し、十分な資金を取得しません。 補償のための交換注文、当社のオーディオ制作事業からの収益に影響を与え、当社の営業成績が 物質的に悪影響を受けます

会費は、登録者から徴収されます ワークショップ事業のメンバーは声優ワークショップ事業の主要な収入源です。我々は入らないので 登録会員との長期契約は、登録会員が引き続き参加するかどうかを予測できない場合があります。 参加率は満足度などの要因により低下したり変動したりする場合があります。 当社のサービス、手数料、およびパンデミック発生などの当社のコントロールを超えた要因、日本全体の 経済情勢と競合他社との競争激化です既存のメンバーが私たちの声に参加しないことを決めた場合 俳優のワークショップでは、同等の数の代替メンバーを取得したり、会員基盤を拡大したりすることはありません。 声優ワークショップ事業に影響を及ぼし、業績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。

既存のファンを維持できなくなった場合や ファンベースをさらに拡大させると、 VTuber 経営事業の運営、収益性、見通しが大きく悪影響を及ぼす可能性があります。 影響を受けた

ファンベースサイズとファンレベル エンゲージメントは VTuber マネジメント事業の成功に不可欠です。VTuber から生み出された収益の大部分は 管理業務はオンラインプラットフォームによって分配された利益からありました視聴者数に直接依存しています アフィリエイト VTubers ’ ライブストリーミングビデオと、スーパーチャット / ステッカー / ありがとうなどのサービスの数は、ファンが購入し、金額 当社の VTuber 管理事業によって生み出される収益のほとんどは、当社の規模を維持し拡大する能力に大きく依存しています。 ファンベースとファンエンゲージメントレベルですファンベースが小さくなったり、アクティブになくなったりすると、ファンは スーパーチャット / ステッカー / ありがとうなどのサービスに少ない費用を費やしたり、一般的にプラットフォームにアクセスしたりします。その結果、当社の財務状況は その結果、収益の減少に苦しみ、事業および業績に重大な悪影響を及ぼします。

2024 年 3 月 31 日現在、約 47 万人。 当社の VTubers の YouTube チャンネルを購読しています。

VTuber 管理による収益 ビジネスはファンエンゲージメントのレベルに大きく依存しています例えば、 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間と会計年度 2023 年 9 月 30 日に終了した VTuber 管理事業の収益の 24.6% 、 29.0% 、 54.0% をそれぞれ達成しました。 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間に YouTube から生み出された収益源のうち、 2023 年 9 月 30 日と 2022 年 9 月 30 日終了のスーパーチャット / ステッカー / ありがとうはそれぞれ 52.2% 、 68.3% 、 81.5% でした。これは私たちの高さを示す スーパーチャット / ステッカー / ありがとうのようなサービスを購入するファンの高いレベルのアクティビティと意欲を反映したファンエンゲージメントのレベル ライブストリーミングセッション中にアフィリエイトの VTubers と対話し、エンゲージメントします。

現在のサイズの維持と改善 私たちのファンベースとファンエンゲージメントのレベルは私たちの継続的な成功に不可欠ですこのすでに大きなサイズを維持し、改善する しかし、ファンベースと高いレベルのファンエンゲージメントは、変化に適切かつタイムリーに対応する必要があります。 ファンの嗜好を育成し、十分な人気のある VTubers を引き付け、維持し、新しいファンを引き付ける可能性のある新しい機能やコンテンツを提供します。 これらの目標のすべてを達成できる保証はありません。ファンの定着、成長、および エンゲージメントは

育成、引き付け、維持に失敗するかもしれない 有能で有能な声優や VTuber 、当社のオーディオ制作や VTuber 管理に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 ビジネスとオペレーションです

本募集説明書の発表日までに59社がございます 共演声優と16の付属Vtuberは、9月30日までの数より約145.8%と128.6%増加した。 2021年です私たちが協力している声優は音声制作において重要な役割を果たしています。彼らの吹き替えは個性を提供しているからです。 彼らの俳優陣。付属VTuberは生放送生態系の核心で、それらは人を引きつける主要な源だからです。 活力と高度な相互作用に満ちたファンコミュニティの内容を引き付ける。私たちが協力している声優と付属のVTubersの魅力は 彼らの吹き替えテクニックに加えて、私たちの顧客とファンの維持を確保する主な貢献者です。私たちが入ると 私たちの協力声優と付属VTuberと1年間の独占管理協定を締結し、吹き替えを禁止しました または事前の同意なしに第三者のプロジェクトを中継し、条項が満期になった場合、契約を更新しないことを選択することができます。 終わります。また、独占管理協定は、退職する声優やVTuberがすぐに私たちとの 競争相手です。良質な吹き替え俳優やVTuberの離れは、私たちの顧客やファン基盤を急速に低下させる可能性があります。 良質な吹き替え俳優とVTuberを維持するために、報酬計画のようなインセンティブを提供するために、より多くの資源を使わなければならないかもしれません。 彼らがインセンティブを改善し宣伝やブランド意識を確立するのを助けるために全面的な訓練と支援を行っています私たちが努力しても 私たちのこれらの面での運営を改善し安定させるために、私たちの共演声優や付属のVTuberは保証されません 私たちが彼らを引き留めるために最善を尽くしたにもかかわらず、離れないだろう。

協力者との契約上の紛争 声優やアフィリエイト VTubers は当社の評判を損ない、契約上の責任を負わせ、コストがかかり、時間がかかる可能性があります 解決する。

1 年間の独占経営に取り組みました。 すべてのコラボレーション声優とアフィリエイト VTuber との契約。独占経営契約の固定条件は、一般的に 交渉不可であり、任期満了の 1 ヶ月前に当事者が解約しない場合、そのような契約は自動的に更新されます。からの 当社と提携している声優またはアフィリエイトの VTuber との間には契約上の紛争が生じる場合があります。このような紛争 解決にはコストがかかり、時間がかかり、当社のオーディオ制作や提携会社が制作するコンテンツの品質を損なう可能性があります。 VTubers は、既存のクライアントがビジネス関係を終了させ、ファンベースとエンゲージメントレベルを減少させ、または 当社の事業、財務状況、業績に悪影響を及ぼします。

もはや恩恵を受けられない場合 CyberStep のサポートは、当社のビジネスに悪影響を与える可能性があります。

主要株主である CyberStep と 販売株主の 1 人で、大手ビデオゲーム制作会社です。当社の事業は CyberStep の許可の恩恵を受けています 物理的な声優のワークショップを開催するためにリースするスタジオの使用を許可することを含め 既存の販売チャネルにアクセスし、コラボレーション声優やアフィリエイトをフィーチャーした商品を販売し、配達します。 VTuber 。さらに、新しいビデオのデザインや制作など、 CyberStep の他のサポートの恩恵も受けています。 コラボレーション声優やアフィリエイト VTubers に適したゲーム、オーディオプロダクションサービスの仕事機会を提供するため、 子会社または戦略的提携関係者と関与し、働く機会を確保することにより、当社を支援します。 産業です

しかし、我々は協定を結ばないため 前述のサポートのために CyberStep と依存しており、経営陣からの口頭取り決めと非必須のサポートに依存しています。 CyberStep 、 CyberStep は、独自の裁量により、かかる許可の付与またはサポートの提供を停止することがあります。

私たちは保証できませんが 今後、 CyberStep およびその子会社との協力から利益を得ることができます。協力関係を維持できない程度 当社は、同様のサービスを提供するための他のビジネス提携を見つけるためにリソースを費やす必要がある場合があります。 資源、サービス、資産を損ない、雇用機会を失う可能性があります。 作戦の結果です

当社の限られた運用履歴は 進化する産業は、将来の業績を正確に予測し、事業見通しを評価することが困難です。

当社の運営履歴は限られています。 2017 年 10 月にオーディオ制作 · 声優ワークショップ事業を、 2021 年 12 月に VTuber 管理事業を開始しました。 当社の経営陣は、短期間で協力しており、業務はまだ初期段階にあります。ザ · 当社を運営するためのアプローチを探求し、コンセンサスに達する過程にある可能性があります。 業務の効率と結果についてです当社の運営履歴が限られているため、過去の成長率は 将来の業績です当社の将来の業績は、長い事業履歴を持つ企業よりも特定のリスクの影響を受けやすい可能性があります。 違う業界で当社の事業、見通し、今後の業績に悪影響を及ぼす要因は数多くあります。

リスクへの対処に成功しないかもしれない 事業、業績、財務等に重大な悪影響を及ぼす可能性のある上記の不確実性 状況と将来の展望です

当社の財務状況、業績、 キャッシュフローとキャッシュフローは COVID—19 のパンデミックによって悪影響を受けています

COVID—19 のパンデミックは全米に広がっています。 閉鎖、閉鎖、検疫、旅行を含む重要な政府措置の実施をもたらしました 2020 年、 2021 年、 2022 年のウイルスの拡散を制御することを目的とした禁止措置。企業も予防措置を講じました。 従業員に遠隔勤務を義務付け渡航制限を課し一時的な事業閉鎖など

私たちの業務は実質的な影響を受けていませんが 2024年3月31日までの6カ月と2023年9月30日現在の会計年度は、新冠肺炎が大流行するまで。 2022年9月30日と2021年9月30日までの財政年度内に悪影響を受けている。新型肺炎の全世界的な発生に悪影響を及ぼす 2020年初めから2023年上半期にかけて日本に影響を与えた。この間，日本政府はいくつかの声明を発表した 緊急事態部は，全国各地の不要な活動や企業を閉鎖し，これを予防とすることを求めている 新冠肺炎の伝播。このような状況は、特に教育や娯楽分野では全国各地の企業に悪影響を与えている。 私たちはその中で動作しています

音声制作

9月30日までの会計年度では 2022年と2021年には、私たちが受けた多くのオーディオ制作サービスの注文が延期されました。理由は全体です。 アニメ制作プロジェクトは政府の新冠肺炎政策に適合している。また音声制作の進捗状況もあります 私たちのいくつかの合作声優が新冠肺炎に感染したので延期した。私たちのオーディオ制作業務は実質的な影響を受けていません 2024年3月31日までの6ヶ月間と2023年9月30日現在の会計年度では、受注減少により、 オーディオ制作サービスは、財政年度に比べて延期やキャンセルされたアニメ制作項目が少ないため延期されています。 2022年と2021年9月30日までの年度。しかし、音声制作事業が事業年度終了までに生じる収入は しかし，2022年9月30日までの会計年度と比較して，2023年9月30日の減少幅は46.9%であり，原因は 新冠肺炎が大流行した。減少の主な理由はいくつかの大規模なプロジェクトに取り組んでいます 2023年9月30日までの財政年度中に完成した数年であるため、 この時期は2022年9月30日現在の年度と比較している。年内の音響制作業務からの収入 2024年3月31日までの6カ月間は前年同期比で増加した。

VTuber管理

新冠肺炎は対流メディアの影響が大きい 2022年度に感染で私たちの付属VTubersを困らせる予定です。また、私たちの付属会社を特色としたオフライン活動 私たちが計画した収入に大きな貢献をする予定のVTubersは2022年度に廃止されるか、コンプライアンスのために 政府との新冠肺炎政策や私たちの付属Vtuber感染による。私たちの付属VTuberは少ないので 私たちは新冠肺炎に感染しています感染した付属VTubeの多くは新冠肺炎から回復していますストリーミング計画は 2024年3月31日現在の6ヶ月と2023年度は2022年度ほど大きな影響を受けていない。だから、 ライブ配信に利用可能なVTuber数は、2024年3月31日までの6ヶ月と2023年9月30日現在の会計年度で使用可能 増加し、これはより高い広告収入をもたらし、VTuber管理業務による収入を大幅に増加させた。 増えました。

吹き替え俳優工房

私たちの肢体吹き替え俳優ワークショップでは 新冠肺炎の流行により、2022年9月30日と2021年9月30日までの政府の前期期間の政策に従い、廃止された。 私たちの声優スタジオ業務は2024年3月31日までの6ヶ月間新冠肺炎の実質的な影響を受けていませんが 2023年9月30日現在の会計年度は、その間に物理吹き替え俳優セミナーが何も廃止されていないため、発生した。 前年同期に比べ、吹き替え俳優職場の業務は低下している。減少の主な原因は 会社は声優セミナーのためのメンバーを募集するのではなく、VTuber管理業務の運営に集中している。 2024年3月31日までの6ヶ月間と2023年9月30日現在の会計年度。

詳細は、 Captioned セクションを参照。 「経営陣の検討 · 財務状況 · 業績分析 —COVID—19 影響 事業成果について」と、この目論見書に記載されています。

事業に重大な影響はありません。 2022 年 10 月 1 日以降の COVID—19 パンデミックによってCOVID—19 のパンデミックの評価は継続していますが、現時点では推定できません。 COVID—19 のパンデミックが当社の財務状況と今後の業績に与える影響を十分に理解します。COVID—19 の最終的な影響 パンデミック及び関連する緩和努力は、 COVID—19 パンデミックの持続期間、受容を含む将来の進展に依存する ワクチンの有効性、 COVID—19 の影響、関連する封じ込め · 緩和対策について、お客様、メンバー、協力 声優、アフィリエイトの VTuber 、従業員、労働力の可用性、および通常の経済と運営が 状況再開。COVID—19 のパンデミックが当社の事業、業績、流動性または財務に悪影響を及ぼす場合。 条件によっては、この「リスク要因」セクションに記載されている他の多くのリスクを増加させる効果もあります。

当社の事業はすべて日本国内で運営されています。 現在のお客様の減少により、当社の事業や将来の成長に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。

オーディオ制作事業から、 VTuber 経営 声優事業は全て日本国内で事業を展開しており、現在の事業や将来の成長に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 日本での顧客数やファンエンゲージメントが減少した場合の影響を受けます。

日本市場の重要性により、 当社の事業は、日本固有のマクロ経済リスクも受けています。参照 “— 市場経済の衰退 当社のオーディオ制作サービス、 VTuber ライブストリーミングサービス、声優教育サービスが提供されている場合 クライアントやファンの課外教育やエンターテインメントサービスに費やす意欲は、直接的または間接的に 成長戦略を遅らせ、事業、財務状況、収益性、キャッシュフローに重大な悪影響を及ぼす」と述べた。 このセクションで

市場経済の低迷は 当社のオーディオ制作サービス、 VTuber ライブストリーミングサービス、声優教育サービスが提供されている場合 クライアントやファンの課外教育やエンターテインメントサービスに費やす意欲が、当社の成長を遅らせる可能性があります 事業、財務状況、収益性、キャッシュフローに直接的または間接的に重大な悪影響を及ぼします。

市場の経済の低迷は オーディオ制作サービス、 VTuber ライブストリーミングサービス、声優教育サービスが提供されています。 課外教育やエンターテインメントサービスに費やすクライアントやファンの意欲に悪影響を及ぼす。 その意欲に影響を与える可能性のある要因には、一般的な事業状況、雇用水準、金利および税率、 消費者信用の利用可能性と将来の経済情勢に対する消費者コンフィデンスです経済不況の場合、 消費者の支出習慣に悪影響を及ぼし、予想を下回る純利益を経験する可能性があります。 当社の成長戦略を遅らせたり減速させたり、当社の事業や財務状況に直接的または間接的に重大な悪影響を及ぼすこと。 収益性とキャッシュフローです

ここ数年経済指標は 日本国内にも一喜一憂の兆しが見られ、日本経済の将来の成長は私たちがコントロールできない多くの要因の影響を受けている。海流. 岸田文雄首相の政府および菅義偉元首相と安倍晋三首相の政府 安倍氏はすでにデフレに対抗し、経済成長を促進する政策を打ち出している。また、日銀は量的緩和計画を打ち出した。 2013年4月と質化金融緩和、2016年1月にマイナス金利政策を発表。2020年4月 日本銀行は、新冠肺炎の流行による経済低迷に対応するため、金融緩和にさらに力を入れることを決定した。しかし、 これらの政策措置が日本経済に与える長期的な影響はまだ確定していない。また大流行の発生は 新冠肺炎が大流行し、地震や台風などの大規模な自然災害が発生し、増加している。 2014年4月から2019年10月までにさらに引き上げられた消費税税率は、悪影響を及ぼす可能性もある 日本経済は、課外教育や娯楽サービスの支出に影響を与える可能性がある。どんな未来の悪化でも 消費を低下させ、私たちのサービス需要にマイナスの影響を与える可能性があります。 そして私たちが受け取ることができる価格です

管理履歴は限られています。 急速な拡張成長戦略を効果的かつ効率的に管理できなければ、事業成績や収益性が低下します。 物質的かつ悪影響を受ける。

ここ数年、私たちは急速に成長している。 (2021年9月30日現在の会計年度、われわれの経営業績は新冠肺炎のマイナス影響を受けている 大流行)、私たちの業務を拡大し、より多くのアニメやビデオゲームプロジェクトのための音声制作を提供していきたいと思います。 私たち自身のアニメやテレビ番組を企画して制作し、より多くの才能と能力を持つ声優やVTuberを獲得し、改善し、 私たちの付属VTubersのライブパフォーマンスの内容を追加して、私たちのコラボレーションを特色としたオフラインイベントを開催します 吹き替え俳優と付属のVTuberは、私たちの声優ワークショップの規模を拡大しています。この急速な拡張は新しい戦略だからです 私たちと私たちの経営陣にとって、このような拡張を管理する歴史は限られており、私たちはこのような重大な業務に迅速に適応できないかもしれません。 変化、新しい市場での競争に成功し、新しい分野で私たちのブランドを構築したり、私たちの新しい拡張された業務から十分な純収入を生み出したりします。 公事です。そのため、私たちが新たに拡大した業務と御社の経営結果を予測することは難しいです 私たちの未来の財務業績の指標として、私たちの歴史的経営業績に依存してはいけません。

この成長戦略は継続されます 私たちの管理、運営、技術、そして他の資源に実質的な要求をする。私たちの成長戦略も 私たちのブランドがどんな偏差によっても損なわれないように、私たちのサービスの質を維持することを要求します。 実際的にも知覚的にも、私たちのサービスの質にあります。私たちは成長に適応するために実施する必要があると予想しています 私たちの会計を改善することを含む、様々な新しい運営とアップグレードの運営と財務システム、プログラム、制御 他の内部管理制度。私たちはまた私たちの従業員チームを拡大、訓練、管理、激励し、私たちの関係を管理する必要があります。 会員、顧客、協力サービス提供者と。これらすべての努力はリスクに関連しており、大量の管理が必要だ。 努力と多くの追加支出。私たちは私たちの成長や実行を効果的に管理することができるという保証はできません。 私たちの戦略は有効であり、これができなければ、私たちの運営結果や収益性に実質的な悪影響を及ぼす可能性がある。

私たち、私たちのビジネスについての否定的な宣伝、 株主、関連会社、取締役、役員、その他の従業員が当社の評判および事業に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。

当社は、随時、ネガティブな宣伝を受ける場合があります。 私たち、経営陣、ビジネスについてですこのようなネガティブな宣伝は、悪意のあるハラスメントまたは不正競争の結果である可能性があります。 第三者による行為また、そのような第三者の行為の結果として政府または規制当局の調査の対象となる場合があります。 このような第三者の行為から身を守るために多大な時間を費やし多大な費用を負担する必要があり、 合理的な期間内にそのような申し立てを決定的に反論することができるか、または全く反論することができる。私たちの評判は物質的であり ネガティブな宣伝の結果として悪影響を受け、市場シェア、顧客、ファン、ビジネスを失う可能性があります。 その結果、当社の事業、評判、財務状況、および業績に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 オペレーションだ

ネガティブな宣伝は、メリットに関係なく、 以下を含むが、これらに限定されない幅広い事項に関連している。

良質な製品を提供できない場合 お客様の体験、当社の事業、評判、財務状況、および事業結果が重大な悪影響を受ける可能性があります。

私たちの業務の成功は大きくかかっています 音声制作サービス、VTuberリアルタイムストリーミングサービス、音声に質の高い顧客体験を提供することができます 教育サービスを代行しているが、これは様々な要素に依存する。これらの要素には私たちの能力(I)が含まれています 競争力のある価格で良質なオーディオ制作サービス、VTuber生放送サービス、音声パフォーマンス教育サービスを提供している。 (Ii)お客様、メンバー、共演声優、付属VTubersと信頼できる関係を維持し、 CyberStepで借りたエンティティスタジオの使用を許可し，吹き替え俳優ワークショップの清潔さと安全性，および(Iii)を提供する. タイムリーで満足な顧客サービス。もしお客さんが私たちのサービス体験や私たちが提供した価格に満足しなければ 音声制作サービスと音声演技教育サービスは深刻に中断されているか、お客様のニーズに応えられません 期待、私たちの名声、そして顧客の忠誠度は不利な影響を受けるかもしれない。もし私たちが提供し続けられなければ メンテナンス、高品質の顧客サービス、私たちは既存の顧客を維持したり、新しい顧客を引き付けることができないかもしれません。これはすでに 私たちの業務、名声、財務状況、経営結果に重大な悪影響を与えます.

私たちのビジネスは継続的な成功に依存します 当社のブランドの認知度を維持し、高めることができなければ、クライアントネットワークの拡大が困難になる可能性があります。 ファン、会員、コラボレーション声優やアフィリエイト VTuber 、当社の評判や業績が損なわれる可能性があります。

当社のブランドの市場認知度は、 「 BloomZ 」は、当社の事業の成功に大きく貢献してきました。ブランドの維持と強化は クライアント、ファン、メンバー、コラボレーション声優やアフィリエイト VTubers のネットワークを増やすための取り組みです。

新しい顧客、ファン、メンバーを引き付ける私たちの能力、 声優やアフィリエイト VTubers のコラボレーションは、当社のブランドへの投資、マーケティング努力、および当社の成功に依存しています。 サービス、およびクライアント、ファン、およびメンバーが利用できる競合他社の代替品と比較した当社のサービスの知覚価値について 基地だ

当社の市場認知度を高めるために ブランドは、能力向上のために、才能のある有能な声優や VTubers の育成、誘致、維持に努めてきました。 より多くのアニメーション / ビデオゲーム制作プロジェクトに参加し、より多くのライブストリーミングビデオを制作し、オンラインライブストリーミングをホストするために イベントですこの目論見書の日付現在、コラボレーション声優の数は 2017 年の 7 人から 59 人に増加しました。 2021 年 12 月の VTuber 管理業務開始以来、アフィリエイト VTuber の数は 16 社に増加しました。さらに、 当社の VTubers の Hoshimeguri 学園提携の YouTube チャンネルの視聴回数は、 2022 年度には 2，34 6，418 人、 2023 年度には 9，47 6，466 人。

さらに、クライアント、ファン、 当社のブランドと競合他社が提供する異なるサービスを区別するためにメンバーやメンバーは、収益の減少につながる可能性があります。 利益とマージンは競合他社のサービスを選択した場合ですマーケティングイニシアチブが成功しなければ ブランド認知度を高めることができず、過剰なマーケティング · プロモーションが発生した場合 新規顧客、ファン、メンバー、コラボレーション声優やアフィリエイト VTubers の誘致ができない場合があります。 当社の事業や業績に重大な悪影響を与える可能性があります

また、事業に対するネガティブな宣伝、 株主、関連会社、取締役、役員、その他の従業員がブランドの認知を損なう可能性があります。見て下さい」と。 当社、当社の事業、株主、関連会社、取締役、役員、その他の従業員に関する否定的な宣伝は 私たちの評判とビジネスに影響します」

伝統的なメディア以外にも 日本では、インスタント·メッセージ·アプリケーション、ソーシャルメディアサイト、メディア·サイトなど、ソーシャルメディアプラットフォームや同様のデバイスの使用が増えている。 他の形態のインターネットベースの通信は，個人が幅広い消費者や他の興味のある受け手に触れることができるようにしている. 人です。インスタント·メッセージング·アプリケーションやソーシャルメディア·プラットフォーム上の情報はほぼ即座に入手できます 影響、これは私たちに少ないか、根本的に修正されたり修正されなかった機会を提供する。情報を発信する機会は 不正確な情報が随所に見られる。わが社、株主、関連会社、役員、上級管理者及びその他の人員に関する情報 従業員は、いつでもこのようなプラットフォームで発表することができます。このような否定的な宣伝や不正確な情報に関するリスクは ブランドの完全性を守る戦略で完全に解消することはできず、私たちのブランドの認知度に実質的な損害を与える可能性があります。 私たちの名声、業務、財務状況、そして経営結果。

当社の知的財産の不正利用 第三者による知的財産権の保護にかかる費用は、当社の事業、評判、 競争優位性

私達は私達の会社のロゴ、ドメイン名、著作権、 特に協力声優やアフィリエイト VTubers ’ バーチャルおよびその他の類似の知的財産に関して キャラクター、および宣伝権の使用 （ 商業的利用を制御し、商業的価値を利用するためのライセンス可能な権利であること 個人の名前、署名、画像、肖像画、および肖像画 ） 、当社のコラボレーション声優の、排他的に従って 管理契約は当社の成功にとって重要であり、知的財産法と契約上の取り決めの組み合わせに依存しています。 当社の権利を保護するための機密保持契約と非開示契約を含む。詳細は「ビジネス — インテリジェント」をご覧ください。 財産 > >

これらの措置にもかかわらず、我々の知的 財産権が異議を唱え、無効化、迂回、または不正流用される可能性、またはそのような知的財産が不十分である可能性 競争優位性を提供するために。知的財産権の維持と執行が困難です。法定法および 規制は司法的解釈と執行の対象となり一貫して適用されない可能性があります秘密保持、発明の譲渡 取引相手によって違反される可能性があり、そのような違反に対して適切な救済措置が利用できない場合があります。 したがって、すべての法域において知的財産権を効果的に保護したり、契約上の権利を執行できない場合があります。

当社の独自の技術の不正使用に対する対策 その他の知的財産権は困難で高価であり、将来的に知的財産権の執行のために訴訟が必要になる可能性があります。 財産権です今後の訴訟は、多額のコストやリソースの流用をもたらし、事業を混乱させる可能性があります。 財務状況や業績に重大な悪影響を及ぼしますさらに、潜在的に相当なコストにもかかわらず、 そのような訴訟で勝利すると保証できません

第三者が侵害を主張する場合 多大な法的費用を負担し、プロモーションを妨げる可能性があります。 当社のサービス

私たちの成功は、一部、 他人の知的財産権を侵害することなく運営します第三者は、将来、当社の現在または将来を主張する可能性があります。 著作権、商標、技術、事業方法、プロセス、またはコラボレーション声優の宣伝権の使用を侵害します。 知的財産権の有効性に異議を唱える可能性があります知的影響を受けることができる。 防衛に費用がかかり、特定の重要な著作権、商標を使用する能力を制限する可能性がある財産権侵害の請求、 ビジネス方法やコラボレーション声優の宣伝権です

必要に応じて、弁護と起訴 知的財産訴訟、干渉手続、関連する法的 · 行政手続は非常に費用がかかり、 管理職を通常の責任からそらす当社は、これらの訴訟または手続のいずれにおいても勝利しません。逆性 訴訟または弁護手続の決定は、相当な補償および懲罰的損害賠償を支払う必要があり、抑制することができます。 重要な著作権、商標、ビジネス方法、プロセス、またはコラボレーション声優の宣伝権を使用することから、 貴重な知的財産権を失うか得られない可能性があります

さらに、膨大な発見量のために、 知的財産訴訟に関連して頻繁に行われる機密情報の一部が競合他社に開示される可能性があります この種の訴訟の中でまた、公聴会、動議、その他の暫定手続の結果の公表または 訴訟の進展は投資家によって否定的に認識され、したがって当社の取引価格に悪影響を及ぼす可能性があります。 普通株。

現在の保険は提供できません すべてのクレームに対する適切なレベルのカバレッジと当社の保険でカバーされていない損失が発生する可能性があります。

私たちは保険を保っています。 私たちの規模やタイプのビジネスにとって慣例ですただし、特定の種類の損失やクレーム、または そのような保険料は法外です。未保険の損失またはクレームが発生した場合、当社の評判に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 事業、営業結果、財務状況、見通しです。

データセキュリティ侵害とその未遂 評判、信頼性、ビジネスに悪影響を及ぼす可能性があります。

私たちの業務運営は収集と保存です 私たちの顧客(登録会員)に関する個人情報は、彼らの個人識別情報を含む。お客様は？ インターネットを介して(または他のメカニズムを介して)送信される個人情報のセキュリティがますます注目されており，消費者 身分窃盗とユーザープライバシー。以下の個人識別情報の開示は、いかなる感知、試み、または実際に許可されていません。 私たちの会員、協力声優、付属のVTubersは私たちの名声と信頼性を損なう可能性があり、私たちの業務の収入を減少させます。 私たちのメンバー、協力声優、付属VTubersを引き付け、維持する能力を弱化させ、減少させ、訴訟を引き起こす可能性があります。 私たちに不利になったり、巨額の罰金や処罰を加えたりする。いかなる第三者サービス提供者も保証できません。 このような個人情報へのアクセスは，データのプライバシーとセキュリティに関する政策とやり方を遵守する. すべての適用された法律を遵守したり、データセキュリティ違反に遭遇したり、データセキュリティに違反しようとする行為に遭遇することはありません。これらの行為には相応のものがあるかもしれません。 私たちの業務に悪影響を与えます。

最近、よく知られたデータセキュリティ侵害に苦しんだ 企業や機関はかなりの量のメディアの注目を集め、新しい外国、国、地方または州の データのプライバシーとセキュリティに対処する現地の法律および立法提案、および課されたデータ保護義務の強化 クレジットカード発行者による商人向けですその結果、お客様情報保護のためのより広範な要件の対象となる可能性があります。 当社がサービスの購入に関連して処理するコンプライアンスコストの増加をもたらします

VTuber 管理の運営能力 ビジネスは、第三者が運営するライブストリーミングプラットフォームとインターネットインフラの開発とメンテナンスに依存しています。

VTuber 管理事業を運営しているため YouTube 、 FANBOX 、 BOOTH などの第三者が運営するライブストリーミングプラットフォームでは、これらの契約関係がある場合 当社の利用規約違反により第三者が終了した場合、当社は VTuber 管理業務を運営できなくなる場合があります。 ライブストリーミングプラットフォームでこのような場合、ビデオ配信メディアを備えたこれらのライブストリーミングプラットフォームの価値は低下します。 ユーザー数の減少により、 VTuber 管理事業に悪影響を及ぼします。

さらにインターネットのインフラは 多くの異なるネットワークおよびサービスから構成され、これらのネットワークおよびサービスは、設計上高度に分散および分散されている。このインフラストラクチャは動いています 一連の独立した第三者組織が共同でインターネットのインフラと支援サービスを提供する インターネット番号と名前割当機構(“ICANN”)とインターネット番号割当機構の管理下で 現在ICANNが管理している権威機関です。一部の破損により、インターネットは様々な中断やその他の遅延を経験しています。 そのインフラ、サービス拒否攻撃、または関連するネットワークイベントは、将来的に停止と遅延に直面する可能性がある。これらは 停止および遅延は、インターネット使用率を低下させたり、インターネット断片化をもたらしたりして、複数の独立したものをもたらす可能性がある インターネットです。これらの状況は私たちの制御下ではなく、配信のための付属VTuberのインターネット利用可能性を減少させる可能性があります。 彼らのライブストリーミングサービスですもしVTuberの生放送サービスが中断したり、私たちのファンが私たちのVTuberにアクセスできなかったら ライブ配信サービスは、潜在的または既存のファンの流出を招き、VTuber管理業務を損なう可能性があります。

将来、追加資本が必要になるかもしれません。 事業目的を追求するためです

追加資本調達が必要かもしれません ビジネス上の課題や機会に対応し、成長を加速させ、新しいビジネスオファリングを開発し、技術能力を強化します。 資本市場と当社の産業の予測不可能な性質のために、追加調達が可能であることを保証することはできません。 資本は私たちに有利な条件で、または全く、もし

特に失望を体験した場合に 操作の結果です必要に応じて十分な資本が利用できない場合、事業に資金を供給する能力は、予期せぬことを活用します。 インフラを開発 · 強化したり競争圧力に対応したりする機会が著しく制限される可能性があります引き上げれば 株式または可換性債務証券の発行による追加資金、普通株式保有者の所有権 大幅に希釈できますこれらの新規発行証券は、既存の証券よりも優先する権利、優先権または特権を有する。 保有者や証券です

誘致、採用、維持に失敗した場合 執行役員、上級管理職、主要従業員を含む主要人材は、継続的な事業と成長が 影響を受けた

私たちの成功は大きく左右されます 私たちの主要なスタッフは、私たちのCEOのカズサAranamiさんを含め、取締役、さん三村裕一さん、その他の人たちです。 アニメ制作業界や音響制作業界で貴重な経験、知識、人脈を持つキーパーソン。 このような重要な人たちが私たちの会社での彼らの雇用を自発的に終わらせないという保証はない。私たちは持っていないし、つもりもありません 私たちのどんな高級管理チームのためにキーパーソン保険を購入します。私たちを失った誰もが私たちに 運営を続ける。私たちの成功はまた私たちが合格した人員を引き付けて維持することができるかどうかによって、私たちの既存の業務を管理することができます。 私たちの未来の成長です私たちは重要な人員を誘致、採用、または維持することに成功できないかもしれません。これは悪影響を及ぼすかもしれません。 私たちの成長。また、私たちは私たちの販売とマーケティングチームに頼って私たちの業務成長のために新しい顧客を探しています。四つの販売部とマーケティング部があります。 本募集説明書の発表日までに、上流アニメ/ビデオゲーム制作の推進と誘致を担当した人員総数 会社は私たちのオーディオ制作サービスを購入します。販売者やマーケティング担当者を引き付けたり維持したりすることができなければ 私たちの業務は不利な影響を受けるかもしれない。

当社は、随時、クレームの対象となる場合があります。 当社の事業、見通し、業績、財務に悪影響を及ぼす可能性のある紛争、訴訟、訴訟手続 条件だ。

当社は随時、 様々なクレーム、論争、訴訟、法的手続に関与しています。しかし、訴訟の主張や脅迫は、固有の対象となります。 これらの主張が訴訟に発展するかどうかはわかりません訴訟、またはあらゆる種類の法的手続、 防衛費を負担し、資源のかなりの部分を利用し、経営陣の注意を日常からそらす可能性があります。 事業に害を及ぼす可能性もあります当社に対する和解または判決は、当社に重大な悪影響を及ぼす可能性があります。 財務状況、営業結果、キャッシュフローです。また、請求や判決に関するネガティブな宣伝 当社の評判を傷つけ、重大な悪影響を及ぼす可能性があります。

今回の発行と取引に関するリスク 市場

当社普通株式の市場価格 当社の業績にかかわらず、ボラティリティまたは下落する可能性があり、株式を転売できない場合があります。 初期公募価格です

当社普通株式の市場価格は変動する場合があります。 多くの要因に対応していますその多くは私たちのコントロールを超えています

さらに、株式市場は経験しています 多くの企業の株式証券の市場価格に影響を与え、影響を与え続けている極端な価格とボリュームの変動。 多くの企業の株価は、その業績と無関係または不釣り合いな形で変動しています。 過去には、市場のボラティリティ期間に株主が証券集団訴訟を提起してきました。もし私たちが関与すれば 証券訴訟では多額のコストを負担し経営陣のリソースや注意を事業からそらす可能性があります ビジネスに悪影響を及ぼします

極端な株価ボラティリティが発生する可能性がある 実際または予想される業績、財務状況または見通しとは無関係で、将来の投資家にとって 当社の普通株式の急激に変化する価値を評価するため。

最近、極端な例がありました。 株価の上昇に続いて、最近の株式公開が数多く行われ、急激な株価下落と強い株価ボラティリティが続き、 特に比較的小さなパブリックフロートを持つ企業では比較的小規模な資本企業として、比較的小さな公開 フローティングでは、株価のボラティリティ、極端な価格上昇、取引量の減少、大資本化よりも流動性の減少を経験する可能性があります。 会社です特に、当社普通株式は、急速かつ大幅な価格変動、取引量の少さ、および大規模な取引の影響を受ける可能性があります。 入札価格と要求価格のスプレッド株価上昇を含むこのようなボラティリティは、当社の実績または予想の業績とは無関係である可能性があります。 財務状況や見通しにより、将来の投資家が急激に変化する当社普通株式の価値を評価することは困難です。 シェア。

また一般的な取引量が 株価が低い場合、相対的に購入や売却数の少ない人は、私たちの普通株の価格に影響を与えやすい。こんなに低いですか 取引量は私たちの普通株の価格を大幅に変動させ、価格は大きな割合で変化する可能性がある。 どの取引日の取引日でも。私たちの普通株の保有者も、彼らの投資をいつでも変えることができないかもしれないし、強制されるかもしれません。 出来高が低いので安値で売っています。広範な市場変動や一般的な経済·政治的条件も可能である 私たちの普通株の市場価格に悪影響を及ぼす。このような変動により、投資家の投資は損失を受ける可能性がある。 私たちの普通株で。私たちの普通株市場価格の下落はまた私たちの新株を増発する能力に悪影響を及ぼす可能性があります。 普通株や他の証券と私たちが未来に追加融資を受ける能力。活動は保証できません 私たちの普通株式市場は発展したり持続したりするだろう。活発な市場を発展させなければ、私たちの普通株の保有者は 彼らが持っている株をいつでも売ることができない、あるいは彼らの株を売ることができないかもしれない。

当社が実施し維持できない場合 効果的な内部統制システムまたは財務報告に関する内部統制の重大な弱点を是正しないこと 報告義務を履行しないか、業務結果を正確に報告できないか、 投資家のコンフィデンスおよび当社普通株式の市場価格が著しく悪影響を及ぼす可能性があります。

統合財務諸表を作成する際には 2024年3月31日まで6ヶ月および2023年9月30日および2022年9月30日まで財政年度、私たちおよび私たちの独立 公認会計士事務所は財務報告の内部統制に重大な欠陥があることを発見しました。定義を参照してください。 上場企業会計監督委員会が制定した基準とその他の統制欠陥。特定された実質的な弱点 (1)監査人によって提出され、会社によって財務諸表に記録されたいくつかの監査調整と、(2)不足とを含む。 独立役員と監査委員会。重大な欠陥と制御欠陥を確認した後 (1)公認された定期的かつ連続的な会計原則の実行を含む救済措置を継続することを計画する アメリカでは会計·財務報告研修プログラムのための 財務報告者；(Ii)外部コンサルティング会社を招いてサバンズ-オキシリー法案のコンプライアンス評価に協力してくれる 包括的な内部統制の要求と改善；および(3)独立取締役の任命、監査委員会の設立、 会社の管理を強化する。しかし、このような措置の実施は#年の重大な弱点を完全に解決できないかもしれない。 私たちは財務報告書に対する内部統制を持っている。効果的な内部制御システムを実施し維持することができなければ いかなる重大な財務報告の欠陥も、私たちは私たちの経営結果を正確に報告し、私たちの報告義務を履行することができないかもしれません。 詐欺を防ぐことができます効果的な内部統制環境を実現し続けなければ、私たちは大きな損失を受けるかもしれません。 財務諸表の誤った陳述は、私たちの報告義務を履行できず、これは投資家の自信を失う可能性があります。 私たちが報告した財務情報にあります。これは逆に私たちが資本市場に入る機会を制限し、私たちの運営結果を損なう可能性があり、 私たちの普通株の取引価格が低下した。しかも、財務報告書に対する無効な内部統制が暴露される可能性がある。 アメリカはより大きな詐欺や会社の資産乱用のリスクに直面し、証券取引所から撤退する可能性があります。 私たちは規制調査と民事または刑事制裁をリストしている。私たちは以前の財務諸表の再説明を要求されるかもしれません ピリオド。したがって、私たちの業務、財務状況、経営業績と見通し、そして私たちの普通株の取引価格は、 実質的で不利な影響を受けるかもしれない。しかも、財務報告書に対する無効な内部統制は私たちの能力を大きく阻害している。 詐欺を防ぐために。

私たちはアメリカの上場企業です。 2002年に公布された“サバンズ-オキシリー法案”に支配されている。2002年に公布されたサバンズ·オキシリー法404節には 年報20-F表における経営陣の財務報告内部統制に関する報告は、年報から 2024年9月30日までの会計年度報告。さらに“新興成長型企業”でなくなると 雇用法案に定義されているように、私たちの独立公認会計士事務所はその有効性を証明して報告しなければならない。 私たちは財務報告書に対する内部統制を持っている。私たちの経営陣は、財務報告書に対する内部統制はそうではないと結論を出すかもしれない。 有効です。また、私たちの経営陣が財務報告の内部統制に有効であると結論しても、私たちの独立 公認会計士事務所が独立テストを行った後、満足しなければ、合格の報告を出すことができます 私たちの内部統制や私たちの制御が記録され、設計、操作、または審査されたレベル、またはそれが解釈されている場合 関連した要求は私たちとは違う。しかも、私たちが上場企業になった後、私たちの報告義務は重要なものになるかもしれません。 予測可能な未来に、私たちの管理、運営、財政資源、そしてシステムは圧力に直面するだろう。私たちはできないかもしれません 評価、テスト、そしてどんな必要な救済措置もタイムリーに行われる。

公開会社として、私たちは実質的に 民間企業だったときと比較してコストが上がりました

重大な法的、会計、その他の費用を負担します。 民間企業として負担しなかった公的企業としての費用です2002 年のサーベネス · オックスリー法およびその後の規則 SEC とナスダックによって実施され、上場企業のコーポレートガバナンス慣行に様々な要件を課しています。

これらの規則や規制の遵守が増加 法的および財務的コンプライアンスコストを削減し、一部の企業活動により時間がかかりコストがかかります。我々は追加的に 役員賠償責任保険の費用ですまた、公開会社に伴う追加費用が発生します。 報告要件。また、取締役会や執行役員に適格な人材を見つけることが困難になる場合があります。 警官たち

私たちは“新興成長型企業”です “雇用法案”の定義によると、同社は、本年度最終日(1)の早い者まで新興成長型企業となる。 (A)我々の初公募完了5周年後，(B)我々の年間総収入 少なくとも1.235ドルあるいは(C)大規模加速申請者の収入とみなされます。これは市場価値を意味します。 前年9月30日現在、非関連会社が保有する普通株が7億ドルを超え、および(2) この3年間、私たちは10億ドルを超える転換不能債券を発行した。新興成長型会社です 特定の削減報告書やその他の一般的な上場企業の要求に適用することができる。 これらの規定には，新たに出現した成長を評価する際に，404節の監査人認証要件の遵守を免除することが含まれている. 会社は財務報告の内部統制を行い、新たな会計基準の採用または改訂を延期することを許可する このような基準が民間会社に適用される時が来た。

もう「成長」ではない。 株式公開の完了後 5 年 （ いずれか早いもの ） まで、当社は、 重大な追加費用を費やし、セクション 404 の要件を確実に遵守するために実質的な経営努力を捧げます。 SEC のその他の規則と規制です例えば、上場企業として、数を増やすことが求められています。 内部統制や開示統制 · 手続に関する方針を採用します

最近公開会社になったばかりなので、 当社は、これらの規則および規制に関する進展を評価し、モニタリングし続けています。 当社は、発生する可能性のある追加費用の額やかかる費用の時期を確実に予測または見積もることはできません。

実質的な販売のための販売または可用性 当社の普通株式の金額は、市場価格に悪影響を及ぼす可能性があります。

私たちの普通株を大量に売ります。 今回の発行完了後の公開市場、あるいはこれらの販売が発生する可能性があるという見方は、 これは私たちの普通株の市価に深刻な影響を与え、将来の株式発行による資金調達能力を深刻に弱める可能性がある。♪the the the 売却株主が公開市場で売却したり，その後に再販株を売却したりすると，当社の普通株の市価につながる可能性がある 株価は下落するだろう。すべての転売株は自由に取引でき、制限されず、証券法に基づいてさらに登録されることもないだろう。 私たちの既存の株主が持っているいくつかの普通株も将来の公開市場で販売される可能性がありますが、これらの制限を受けています。 証券法におけるルール144およびルール701および適用されるロックプロトコル。本募集説明書の発表日までに。 13，429，800株の普通株が発行され、発行された。これらの普通株を市場に売ることは市場価格を招く可能性があります 私たちの普通株は減少するだろう。

当社は配当を支払うつもりはありません。 予見可能な未来

今後の収益を保持する予定です。 事業の運営 · 拡大に資金を供給するためであり、当社は当面の配当を宣言 · 支払うことは期待していません。 その結果、当社普通株式の市場価格が上昇した場合にのみ、お客様は当社普通株式への投資のリターンを受け取ることができます。

証券や業界アナリストが 当社の事業に関する調査やレポートを公表したり、当社の普通株式に関する否定的なレポートを公表した場合、当社の普通株式の価格 株価や取引量は減少する。

当社の普通株式の取引市場は 業界や証券アナリストが当社や事業について公表する調査やレポートに一部依存しています我々は制御できません これらのアナリストを当社をカバーするアナリストの 1 人以上が当社を格下げした場合、当社普通株式の価格は下落する可能性が高い。 これらのアナリストの 1 人以上が当社の取材を終了したり、当社に関する定期的なレポートを公表しなかった場合、当社の可視性が失われる可能性があります。 金融市場において、当社普通株式の価格や取引額が下落する可能性があります。

外国人個人としての資格がなくなった場合 発行者は、米国国内に適用される取引法の報告要件を完全に遵守する必要があります。 外国民間発行者として発生しない法的経理その他の費用を大幅に追加することになります

外国民間発行者として認定されています。 当社は、外国民間発行者として、代理の提供及び内容を規定する取引法上の規則から免除されています。 役員、取締役および主要株主は、報告および短期利益回収規定を免除されています。 取引法第 16 条に規定されていますまた、取引法上、定期的な報告書の提出は義務付けられていない。 米国国内の発行者と同じくらい頻繁にまたは迅速に SEC に財務諸表を提出し、当社は 米国国内の発行者が開示する必要があるすべての情報を定期報告書で開示します。現在、 外国民間発行者としての資格を有している場合、将来的に外国民間発行者としての資格を停止する可能性があります。 営業結果に重大な悪影響を及ぼす可能性のある大幅な追加費用です

私たちは外国の民間発行者であるため 米国発行者に適用される特定のナスダックコーポレートガバナンス基準から免除されているため、保護は 国内発行者だったらそうでしょう

ナスダック上場規則は上場企業に要求する 他の事項を除いて、それのほとんどの取締役会のメンバーは独立していて、これらの独立取締役は定期的に手配しています。 彼らだけが出席する会議です。しかし、外国の個人発行者として、私たちはそうすることを許可され、私たちは国内に従うことを選択した。 国家実践は上記の要求を代替した.私たちの祖国ケイマン諸島では会社の統治実践は 私たちの取締役会は大多数の独立取締役で構成されているか、あるいはこれらの独立取締役が満足することを強制的に要求します。 定期的に他のメンバーが出席しない場合。そのため，取締役は会社の最良の利益で行動しなければならないにもかかわらず，可能性がある 独立判断の取締役会メンバーが減少し、取締役会の会社経営陣に対する監督レベルが低下する可能性がある 結果はそうです。また、ナスダック上場規則は、米国と国内発行者に完全な報酬委員会で構成された委員会を持たなければならないことを要求している。 独立役員と取締役が著名人に指名される場合は独立役員の過半数が選出または推薦しなければならない 取締役または完全に独立取締役で構成された指名と会社管理委員会。私たちは外国の個人発行者として このような要求に制約されるのではなく、母国に従うことを選択する。私たちの母国のやり方は強制的ではない 給与委員会または指名委員会または指名手続きの設置に関する具体的な要求。そこで私たちはそうします 報酬委員会や指名や会社管理委員会がなければ、私たちの取締役が指名されても選ばれたり推薦されたりするわけではありません 大多数の独立役員に選択されます。ナスダック上場規則は上場企業に株主の承認も求めています。 20%以上に相当する証券(または普通株式に変換または行使可能な証券)を発行または販売する前に 会社が発行または売却前の発行済み普通株式または投票権。私たちは外国の個人発行業者として この要求ではなく、母国のやり方に従うことを選択したために、これは私たちが発行して売ることと同じようにすることを可能にします。 株主の承認を受けていない発行された普通株式または投票権の20%以上。

だから、私たちが「外国人」である限り、 民間発行者」は、上記のすべての法人の対象となる株主に与えられるのと同じ保護を受けない。 ガバナンスの要件を遵守し、国内の発行者よりも保護が少なくなります。

リストを満たすことができない場合 ナスダック資本市場の要件およびその他の規則により、当社の有価証券は上場廃止され、価格に悪影響を及ぼす可能性があります。 我々の有価証券とあなたの売る能力

Nasdaq に普通株式を上場しました。 資本市場記号「 BLMZ 」。

ナスダック上場を維持するため 資本市場では、最低株主数に関するものを含む、ナスダック資本市場の特定のルールを遵守することが求められています。 株式資本、最低株価、公開株式の最低時価額、および様々な追加要件。リストを満たしていても ナスダック資本市場の要件およびその他の適用可能な規則により、これらの要件を満たすことができない場合があります。 適用可能なルール当社がナスダック · 資本市場の上場維持基準を満たすことができない場合、当社の有価証券は 上場廃止の対象となる

2024 年 9 月 12 日、書面による通知を受けました。 (the「通知書」 ） 、ナスダックから、当社普通株式の 7 月時点の時価額に基づき、 2024 年 9 月 29 日から 2024 年 9 月 11 日まで、ナスダック上場で定められた上場証券の最低時価額要件を満たさなかった。 ルール 5550 （b） （2） （ 「上場証券の最低市場価値要件」 ） 。Nasdaq 上場規則 5550 （ b ） （ 2 ） は上場が必要です。 上場証券の最低時価額を 3500 万ドル維持し、ナスダック上場規則 5810 （ c ） （ 3 ） （ C ） は次のように規定しています。 上場有価証券の最低時価額要件を満たしていない場合 30 年間連続して不足している場合 営業日だ

通知書は影響しません NASDAQ に上場。Nasdaq 上場規則 5810 （ c ） （ 3 ） （ C ） に従い、 180 暦日、すなわち 3 月まで提供されました。 2025 年 11 月 11 日 （ 「コンプライアンス期間」 ） 、 Nasdaq 上場規則 5550 （ b ） （ 2 ） に準拠し、これを満たす。 コンプライアンス期間中のいずれかの時点で、当社の普通株式の時価額が 3500 万ドル以上で終了した場合。 連続 10 営業日。コンプライアンス期間中は、当社普通株式の上場が継続され、 Nasdaq で取引されています現在から 2025 年 3 月 11 日までの間、当社普通株式の時価をモニタリングし、当社の 経営陣はコンプライアンスを取り戻し上場を維持するための様々なオプションを検討していますもしそうでない場合 2025 年 3 月 11 日までにコンプライアンスを回復した場合、上場廃止の対象となりますが、上場廃止の決定を上場裁判所に控訴することができます。 NASDAQ の聴聞会。

ナスダック · キャピタル · マーケットがその後上場廃止した場合 取引からの有価証券は以下のような重大な結果に直面する可能性があります

当社の記事における買収防止条項 管理者の変更を妨げる遅延防止する可能性があります

定款の一部規定 株主が有利と認める当社または経営陣の変更を妨害、遅延または防止すること。 取締役会が優先 · 延期その他の特別な権利 · 制限を伴い株式を発行する権限を有する規定 株主によるさらなる投票や行動

取締役会は登録を拒否する場合があります。 特定の状況下での普通株式の譲渡。

私たちの取締役会は自分で決めることができます 未納株式または私たちが保有権を持っている普通株の譲渡を拒否します。うちの役員も断るかもしれません。 (I)譲渡文書が証明書とともに当社に提出されない限り，任意の普通株を登録するいかなる譲渡も， 株式及び当社取締役会が譲渡者の権利を示すために合理的に要求する可能性のあるその他の証拠 譲渡を行う，(Ii)譲渡文書は1種類の株式のみに及ぶ，(Iii)譲渡文書 必要があれば、適切な印紙をキャップしなければなりません。(Iv)株式が連名所有者に譲渡された場合、株式の連名所有者数。 (V)譲渡した株式は，われわれを受益者とするいかなる留置権もない；または(Vi) ナスダック資本市場が決定する可能性のある最高対応金額、あるいは私たちの取締役会が時々確定するかもしれない小さい金額 時間の要求に応じて、これで当方に支払います。

取締役が譲渡登録を拒否した場合 彼らは、譲渡文書が提出された日から 3 ヶ月以内に、譲渡者の各人に送付し、 その拒否の譲渡人への通知。譲渡の登録は、 14 日間の通知で広告によって与えることができます 1 つ以上の新聞または電子的手段で、当社の取締役会がそのような時間および期間に停止され、登録簿が閉鎖されます。 取締役は、譲渡の登記を停止したり、登記簿を停止したりしないことを条件として、随時決定することができる。 年間 30 日以上休館しています

しかし、これは市場取引に影響を与えそうにない。 投資家が株式公開で購入した普通株式。当該普通株式の法定所有権及び登録事項 社員の登記簿に記載されている当該普通株式は、預託信託会社に留まる。すべての市場取引 当該普通株式については、市場取引として、取締役の登録を必要とせず、 すべて預託信託会社のシステムを通じて行われます。

当社は「新興成長企業」です 証券法の意味において、新興国に対して利用可能な開示要件の一定の免除を利用する場合 成長企業では他の公開企業とのパフォーマンスを比較することが難しくなります

私たちは“新興成長型企業”です “証券法”の意味では、“雇用法案”によって改正された。雇用法第102条(B)(1)条新興成長の免除 民間企業まで新しい財務会計基準を遵守または改正することを会社に要求する(すなわちそれら 証券法登録宣言の発効を宣言していないか、取引法に基づいて登録されていない証券種別) 新しいまたは修正された財政会計基準は遵守されなければならない。“雇用法案”では，会社は脱退を選択することができる 移行期間を延長し、非新興成長型会社に適用される要求を遵守するが、いずれもこのような選挙 選択が撤回されることはできない。私たちはこのような延長された過渡期から脱退することを選択しないことを選択した、これは基準が発表された時に あるいは改正され、上場企業または民間会社の申請日が異なるのに対し、我々は新興成長型企業として、新たなものを採用することができる 民間会社は、新たな基準または改正された基準を採用する場合の基準または改正された基準を採用する。これは私たちの財務諸表を比較します 新興成長型会社でも新興成長型会社でもない別の上場企業と協力し、その会社は使用しないことを選択した。 使用される会計基準に潜在的な差があるので、過渡期を延長することは困難または不可能である。

なぜなら、私たちは「成長」です。 投資家の信頼に影響を及ぼす可能性のある他の公開会社が対象となっている要件の対象とならない場合があります。 私たちと普通株式です

私たちがまだ“新興成長型”である限り 雇用法案の定義によると、私たちは異なる報告書の要求を利用したいくつかの免除を選択するつもりだ。 遵守が要求されないことを含む、他の“新興成長型企業”でない上場企業に適用される サバンズ-オクスリ法案第404節の監査人認証要求に基づき，役員に関する開示義務を削減した 給与は定期報告書及び委託書に記載されており、株主承認のいかなる金要求も免除されます。 パラシュート支払いの前に承認されませんでした。このような緩和された規制要求によって、私たちの株主は失われるだろう より成熟した会社の株主が入手可能な情報または権利。もし一部の投資家が私たちの普通株がそんなに魅力的ではないことを発見すれば したがって、私たちの普通株取引市場はそんなに活発ではないかもしれません。私たちの株価はもっと変動するかもしれません。“意味”を見る 私たちは“新興成長型会社”です

判決の執行が難しい場合 私たちに対して

ケイマン諸島の法律に基づいて設立されました 免除された株式会社として。現在、私たちのすべての業務は日本で行われています。全部あるいはかなりの部分です。 私たちの資産の半分は現在も将来もアメリカ以外の場所にあり、日本にあります。また私たちのすべての役人や主任は アメリカ以外の国の国民と住民で、彼らのほとんどの資産はアメリカ国外にあります。 したがって、あなたはアメリカで私たちやこのような個人たちを訴訟することが難しいかもしれないし、提起することはできないかもしれない。 もし私たちがあなたの権利を侵害したと思うなら、アメリカ連邦や州証券法でも他の法律でも あるいはもしあなたが私たちにクレームをつけたら。このような訴訟に成功してもケイマン諸島と 日本は私たちの資産や私たちの役員や上級管理者の資産に対して判決を下すことを許さないかもしれません。“実行可能性”をご覧ください 民事責任の法的責任“と述べた

ケイマン諸島の法律は規定しない 米国で法人化された会社の株主に提供される利益に匹敵する利益を得ることができます

うちの会社の事務は私たちのメモで管理しています “ケイマン会社法”及びケイマン諸島一般法に規定されている定款及び定款。株主が享受する権利 私たちの役員に対する訴訟、少数株主の訴訟、そして私たちの取締役はケイマン諸島の下で私たちに対する受託責任 島法はケイマン諸島の一般法によって大きく管轄されている。ケイマン諸島の一般法は#年に由来する。 一部はケイマン諸島の比較的限られた司法的前例とイギリスの一般法に由来する。枢密院の決定( ケイマン諸島などイギリスの海外領土の最終控訴裁判所)であり、ケイマン諸島の裁判所に拘束力がある。 イギリス裁判所、特に最高裁判所と控訴裁判所の判決は一般的に説得力があるが、 ケイマン諸島の法廷では拘束力がない。他の英連邦司法管轄区域裁判所の判決も同様に説得力がある。 しかし拘束力のある権威機関ではない。ケイマン諸島の法律によると、私たちの株主の権利と取締役の受託責任 アメリカの法規や司法前例によって明確に確立されていない。特にケイマン諸島は アメリカに比べて島の証券法システムはあまり発達していない。したがって私たちの公衆株主はより多くの 経営陣、取締役、あるいは持株株主の行動に直面した場合、彼らの利益を守ることは株主よりも難しい アメリカのある管轄区に設立された会社を登録します。

事前に提案できない場合があります。 株主が招集しない年次総会または臨時総会。

ケイマン諸島の法律は株主に 株主に総会に提案を提出する権利は与えず、 ミーティングだただし、これらの権利は会社の定款に規定されることがあります。当社の定款は、株主 当社の発行済株式及び発行済株式の総議決権の 10 分の 1 以上を合計して保有する株式 臨時株主総会を召集し、その場合は取締役会が召集する義務があります。 株主総会の招集には、 5 日以上の事前通知が必要です。定員数 株主総会に必要なのは、 2 名以上の株主で構成され、直接または代理人によって出席し、 発行中の全株式に付属し、その総会において議決権を有する全議決権の 50% を超えた。

受動的な外国人に分類される場合 投資会社、当社普通株式を所有する米国納税者は、米国連邦所得税に悪影響を及ぼす可能性があります。

当社のような非米国企業 PFIC として知られる受動的外国投資会社に分類される課税年度については、次のいずれかがある場合。

受動所得には配当、利息、 賃料及びロイヤルティ （ 貿易又は事業の積極的な運営に由来する賃料又はロイヤルティを除く。 ） 及び処分による利益 受動的資産です

課税者のための PFIC と判断された場合 当社の普通株式を保有する米国納税者の保有期間に含まれる年 （ またはその一部 ） 、米国納税者 米国連邦所得税の債務が増加し、追加の報告要件の対象となる可能性があります。

この中で調達する現金の量によっては 受動所得の生産のために保有されているその他の資産とともに、 2023 年の課税年度または その後の年間、当社の資産の 50% 以上が受動所得を生み出す資産である可能性があります。 株主である米国の納税者に連邦所得税の悪影響を及ぼす可能性があります私たちはこの決意を 特定の納税年度終了後です

PFIC 分析の目的では、一般的に、 非米国法人は、それが考慮される事業体の総利益および資産の比例分を所有しているとみなされます。 株式の少なくとも 25% を所有すること。

アプリケーションのより詳細な議論のために PFIC のルールと、 PFIC であった場合、または PFIC であると判断された場合の米国納税者への影響については、「物質的所得」を参照してください。 税務の考慮事項 — アメリカ合衆国連邦所得税 — PFIC 。

株主は責任を負う可能性があります 当社に対する第三者による請求は、株式の償還時に受け取った配分の範囲です。

もし破産清算手続きに入らせられたら 株主が受け取った任意の割り当てが日付の直後に支払われていることが証明された場合は，不正支払いと見なすことができる. 分配を行う場合、私たちは正常な業務過程で満期になった債務を返済することができない。だから、 清算人は私たちの株主が受け取った金額の一部または全部を回収することを求めることができる。また、私たちの役員は所有とみなされるかもしれません 彼らが私たちまたは私たちの債権者に対する受託責任に違反し、および/または悪意を持って行動する可能性があり、それによって彼ら自身と私たちの会社を暴露する。 債権者の債権を解決する前に、信託口座から公衆株主に債権を支払う。保証できません。 このような理由で、私たちにクレームをつけないだろう。私たちと私たちの役員と上級管理者は知っている間にわざと許可したり許可したりします。 当行が通常の手続きで満期になった債務を返済できない場合は、当行の株式割増口座から支払わなければならないいかなる割り当ても必要となります 犯罪であり、ケイマン諸島に罰金15，000ドルと禁固5年を科すことができる。 ケイマン諸島です。

前向き陳述の開示について

本募集説明書には展望的な陳述が含まれている。 これは私たちの現在の未来の事件に対する期待と見方を反映しており、これらはすべてリスクと不確定要素の影響を受けている。前向きである. 声明書は未来の事件に対する私たちの現在の予想や予測を提供する。これらの文は以下のような事実で識別できます 歴史や現在の事実と厳密に関連している。“近似”のような言葉を使うことで、多くの(すべてではありません)という陳述を見つけることができます。 “信じる”“希望”“期待”“予想”“見積もり”“計画” “予定”“計画”“会”“はず”“可能” または、本明細書の他の類似した表現。これらの声明は私たちの成長戦略、財務業績、そして製品と関連があるかもしれない。 開発計画もありますこのような陳述をよく考えなければなりません。多くの要素が実際の結果につながる可能性があることを理解すべきです。 私たちの前向きな陳述とは違う。これらの要素には不正確な仮定や様々な他のリスクが含まれているかもしれません 不確実性は、いくつかの既知のものといくつかの未知のものを含む。いかなる前向きな陳述も実際と未来の結果を保証することはできない 大きな違いがあるかもしれません。実際の結果と前向きな陳述で議論された結果とは異なる要因があります しかしこれに限らず

特定の重大なリスク、不確実性を記述します。 当社の財務状況や事業結果など、当社の事業に影響を及ぼす可能性のある仮定を「リスク要因」に記載します。 当社は、経営陣が利用可能な情報に基づく経営陣の信念と仮定に基づいて、将来見通しに関する記述を基にしています。 声明がなされる時です実際の結果と結果は、実際のものと大きく異なる可能性があることを警告します。 将来の見通しに関する記述によって明示、暗示または予測されます。したがって、将来見通しに頼るには注意が必要です。 ステートメント連邦証券法で要求される場合を除き、当社は将来見通しを公表する意図または義務はありません。 本目論見書の配布後の記述は、新しい情報、将来の事象、仮定の変更の結果、または さもなければ

業界データと予測

本募集説明書には市場データと業界が含まれています。 公開された情報、政府機関の報告、市場から得られた予測と予測 研究報告書、業界出版物、調査。これらのソースは通常、その中に含まれる情報は常に 信頼できるとされるソースから得られる情報は，これらの情報の正確性や完全性を保証することはできない.でも…。 私たちはそのような情報が正確だと思い、私たちはこのようなソースからのデータを独立して確認していない。しかし私たちが認めるのは 本募集説明書のすべての開示に責任があります。これらのソースから得られた予測と他の前向きな情報は 本出願明細書の他の前向きな陳述と同様の制限および他の不確実性およびリスクの制約を受ける 様々な要因のため，本節で述べた要因を含めて，“リスク要因”と題する節や他の箇所 この目論見書にあります。これらの要因および他の要因は、結果と予測および推定に表現される結果とが大きく異なる可能性がある。

民事責任の実行可能性

当社はケイマン諸島の法律に基づいて設立されています。 株式有限会社としての免除諸島。当社は、特定の利点のためにケイマン諸島の法律の下で法人化されています ケイマン諸島の企業であることに関連する政治的 · 経済的安定、効果的な司法制度、有利な税制など システム、為替管理や通貨制限の欠如、プロフェッショナルおよびサポートサービスの利用可能性。ザ しかし、ケイマン諸島は、米国に比べて証券法の体系が発達しておらず、重要な役割を果たしている。 米国よりも投資家の保護が少ないですさらに、ケイマン諸島企業は訴訟を起こす資格がない可能性があります。 アメリカ合衆国連邦裁判所。

実質的にすべての資産が 日本。また、当社の取締役および役員は、すべての日本国籍または在住者であり、その資産の全部または実質的な一部です。 アメリカ合衆国国外にありますその結果、投資家が米国内でプロセスのサービスを実施することが困難になる可能性があります。 米国裁判所で得られた判決 （ 前述の判決を含む ） を当社またはこれらの者に対して執行するため アメリカ合衆国またはアメリカ合衆国のどの州の証券法の民事責任条項に基づいて

Cogency Global Inc. を選任しました。代理人として アメリカ合衆国南部地方裁判所で私たちに対して提起された訴訟に関する手続きのサービスを受けるために アメリカ合衆国またはアメリカ合衆国の州または任意の連邦証券法の下でのニューヨーク州 証券法に基づきニューヨーク州最高裁判所で提起された訴訟です ニューヨーク州出身です

Conyers Dill & Pearman （ 「コニヤーズ」 ） 、 ケイマン諸島の法律に関する当社の弁護士、および COACH Legal Professional Corporation （ 「 COACH 」 ） 、当社の弁護士 日本の法律に関しては、ケイマン諸島の裁判所か日本の裁判所が (i)当社または当社の取締役または役員に対して得られた米国裁判所の判決を承認または執行すること アメリカ合衆国またはアメリカ合衆国の州の証券法の民事責任規定または （ ii ） エンターテイメント ケイマン諸島または日本において当社または当社の取締役または役員に対して提起された最初の訴訟 アメリカ合衆国またはアメリカ合衆国のどの州でも

コニルスはこう言いました ケイマン諸島はアメリカ連邦や州裁判所から得られた判決を法的に執行していない。 (ケイマン諸島は、米国とこのような判決を相互に実行または認めたいかなる条約の締約国でもない)。 ケイマン諸島裁判所は終局と決定的判決を有効な判決と認めることができる人をもとにする以下の位置で獲得する アメリカ連邦または州裁判所はその会社を起訴し、その裁判所に基づいてお金を支払わなければならない(お金を除いて 複数の損害賠償、税金または同様の性質の他の料金または罰金または他の罰則について支払う)、または場合によっては 状況は、1つ人をもとにする非金銭救済に対して判決を下し，判決に基づいて判決を下すことができる(A) 裁判所はこのような判決に制約された当事者に対して適切な管轄権を持っている；(B)このような裁判所は自然法の規則に違反していない ケイマン諸島司法；(C)このような判決は詐欺によって得られたものではない，(D)判決は強制的に執行されない ケイマン諸島の公共政策に反する；(E)これまで訴訟に関する新たな受理可能な証拠が提出されていない ケイマン諸島裁判所が判決を下した場合；及び(F)次の規定の正しい手続を適切に遵守するか否か ケイマン諸島の法律ですしかしケイマン諸島裁判所はアメリカから得た判決を実行する可能性はあまりありません アメリカ連邦証券法民事責任条項の裁判所によると、このような判決がケイマン諸島裁判所によって裁定された場合 このような島では、懲罰的または懲罰的なお金を支払う義務がある。このような決心がまだ得られていないから ケイマン諸島の裁判所が下しましたが、アメリカ裁判所のこのような民事責任判決が実行可能かどうかはまだ確定していません。 ケイマン諸島です。もし同時に他の場所で訴訟が提起されれば、ケイマン諸島裁判所は実行手続きを保留することができる。

さらに、 COACH は当社に助言しました。 日本の裁判所が （ i ） 得られた米国裁判所の判決を承認または執行するかどうかは不確実であること 証券法における民事責任の規定に基づく当社またはその取締役または役員に対して アメリカ合衆国またはアメリカ合衆国のいずれかの州または （ ii ） 日本において提起された本来の訴訟を受諾すること 米国証券法に基づく当社またはその取締役または役員。日本の民事死刑法 (Act民事訴訟法 （ 1996 年法律第 109 号改正 ） は、日本の裁判所が拒否することを義務付けています。 外国裁判所の判決の執行の要請が、外国裁判所の判決が、 民事執行法及び民事訴訟法 （ 以下を含む。

互恵性は、 a の認識と定義されます。 外国における外国裁判所と同一種類の日本の裁判所の判決の有効性の条件 日本が外国裁判所の判決を認め、日本の裁判所は 外国裁判所が下した判決ごとに互恵性の有無をケースバイケースで決定します

例えば、日本の裁判所は互恵性を認める。 ハワイ州、ニューヨーク州、カリフォルニア州、ネバダ州の裁判所の判決 （ 主に金銭的請求 ） については、保証はありません。 互恵性は他の州の判決や異なる種類の米国の判決に対して認められるでしょうしたがって、米国裁判所 米国連邦および州の証券法に基づく民事責任判決は、日本では執行できません。

収益の使用

当社は、収益を受け取らない。 再販株式の売却によるものです。売却株主は、売却株式の純利益の全額を受け取ります。 この目論見書の下当社は、譲渡株主に対する譲渡株式の登録に係る費用を負担することに同意しました。

配当政策

創業以来、申告や支払いはありません。 普通株式への現金配当。今後、配当を支払う決定は、当社を含む多くの要因の対象となります。 財務状況、営業実績、留保利益の水準、資本需要、一般的な事業状況など 取締役会が関係すると考える要因です我々は現在、利用可能な資金のほとんど （ すべてではないとしても ） を保持し、将来的には 本事業の運営、発展、成長に充て、その結果、当社には支払うことは期待していません。 近い将来における配当ですしたがって、当社は、配当が宣言され、支払われることを保証することはできません。 未来だ

ケイマン諸島の法律の下で、ケイマン諸島の会社 利益または株式プレミアムのうち、配当を支払うことができますが、いかなる場合においても配当を支払うことはできません。 通常の業務において債務を返済できなくなる可能性があります

当社が配当を支払うことを決定した場合 普通株式今後は、持株会社として、子会社である BloomZ Japan からの資金調達に頼ります。アンダ 日本会社法 （ 2005 年法律第 86 号、改正 ） は、留保利益から配当を支払わなければならず、配当を支払わない。 支払によって会社が倒産する （ より正確には、配当後の純資産額が a を下回った場合 ） 会社法で定める金額 ） 。その結果、 BloomZ Japan が将来自社に代わって負債が発生した場合、 当社への配当やその他の配当を支払う能力は制限される可能性があります

当社の普通株式に対する現金配当 （ もしあれば ） 支払いは米ドルで行われます。

売却株主

以下の表は、名称を示します。 売却株主、売却株主が株式募集前に実質的に保有していた普通株式の数、および 本目論見書に基づき、売却株主の口座に転売のために提供することができる転売株式の最大数。 また、売却株主が実質保有する普通株式の数及び割合についても表に記載しています。 本目論見書に基づき提供されたすべての転売株式の売却を想定して調整された株式の提供後。

売却株主はブローカーディーラーではありません。 またはブローカーディーラーの関連会社です売却株主が提供する転売株式について、合意がない場合 登録されている転売株式のいずれかを分配する理解。各売却株主は、随時売却を申し出ることができます。 転売株式の全部または一部。以下の表は、売却株主が提供されたすべての売却株式を売却することを前提としています。 この目論見書による販売

有益所有権は SEC の規則に従って、一般的にそのような人が有価証券に関して議決権または投資権を有することを要求します。コンピューティングで 下記に掲げる者が実質的に所有する普通株式の数及び当該人の所有率、普通株式 60 日以内に行使可能または転換可能な、当該者が保有する原生オプション、ワラントまたは転換有価証券 本目論見書の日付の未払いのものとみなされますが、他の所有率の計算には未払いのものとみなされません。 人だ

当社は、売却株主に要求する場合があります。 本目論見書で提供される再販株式の販売を停止すること 論見書または関連する登録記述が重大な点で虚偽であること、またはこれらの文書の記述を変更する必要があること 誤解を招かない文書の記述をするために

会社の歴史と構造

私たちの企業の歴史は

10 月 17 日、 BloomZ Japan が設立されました。 2017 年、日本法に基づく有限責任会社として設立。

2020 年 12 月 1 日、 CyberStep （ TSE ： 3810 ） 株式会社ブルームズジャパンの株式 100% を原株主から取得しました。BloomZ Japan が CyberStep ’ s に就任 完全所有子会社です

IPO に関連して、私たちは 以下のステップによる当社の企業構造の再編 （ 以下「再編」といいます ） 。

2024 年 7 月 25 日、 IPO を完了しました。 1 株当たり 4.30 ドルの公募価格で 1，250，000 株の普通株式。IPO による総収益は約 5.38 ドルでした。 引受割引およびその他のオファリング費用を差し引く前に 100 万ドル

2024 年 8 月 26 日、 497，400 号普通を発行しました。 株式会社ハートコアエンタープライズへの株式デラウェア州法人、および 49 7，400 株普通株式を Spirit Advisors ， LLC ， Delaware Limited に発行。 当社の IPO に関連して当社に提供したサービスを考慮して、責任会社です。

最新の発展

相談協議

2023 年 1 月 11 日 （ 以下「施行日」 ） 当社は、 2023 年 9 月 14 日に修正されたコンサルティング · サービス契約 （ 以下「コンサルティング契約」 ） を締結しました。 ハートコアエンタープライズ （ HeartCore Enterprises ， Inc. ）販売株主 （ 「 HeartCore 」 ） 。コンサルティング契約の条件に従って、 ハートコアは、以下のものを含む特定のサービスを当社に提供することに同意しました （ 総称して「サービス」 ） 。

コンサルティング契約の条件に従って、 当社は、 8 ヶ月間の本サービスの提供と引き換えに、 HeartCore に以下のように支払われる 50 万米ドルを補償することに合意しました。 期間 （ 「期間」 ） ：

HeartCore が提供するサービスについて 当社は、これらのサービスに対して、人員の勤務時間に基づいて、 1 時間あたり 150 米ドルの割合で HeartCore に補償することに合意しました。 ハートコア。

コンサルティング契約の期間が満了しました。

私たちの会社の構造は

以下の図は、当社の企業 本目論見書の日付の構造です

経営陣の議論と分析
財務状況及び営業実績

概要

私たちのすべての業務は私たちの子会社を通じて行います 日本では、BloomZ Japan。BloomZ日本は音響制作と吹き替え俳優管理会社で、吹き替えを普及させることを目指している 世界舞台は、アニメの重要な構成要素として日本文化の一面である。2017年の設立以来私たちは プロになりたい日本の青年にオーディオ制作サービスや吹き替え教育サービスを提供することに力を入れています 吹き替え俳優。

新冠肺炎は私たちの運営結果に影響を与えます

事業に重大な影響はなかったが 2024 年 3 月 31 日と 2023 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日までの会計年度には、 2022 年 9 月 30 日と 2021 年 9 月 30 日を末日とする会計年度において実質的かつ悪影響を受けました。COVID—19 のパンデミックが悪影響を及ぼす 2020 年初頭から 2023 年上半期にかけて日本に影響を与えました。この間、日本政府はいくつかの宣言を発表した。 緊急事態の緊急事態は、緊急事態に対する予防的保護措置として、全国の非不可欠な活動や事業の閉鎖を要求する。 COVID—19 の蔓延この状況は、特に教育とエンターテイメントの分野で全国のビジネスに悪影響を及ぼしました。 私たちが活動している場所です

音声制作

9月30日までの会計年度では 2022年と2021年には、私たちが受けた多くのオーディオ制作サービスの注文が延期されました。理由は全体です。 アニメ制作プロジェクトは政府の新冠肺炎政策に適合している。また音声制作の進捗状況もあります 私たちのいくつかの合作声優が新冠肺炎に感染したので延期した。私たちのオーディオ制作業務は実質的な影響を受けていません 2024年3月31日と2023年3月31日までの6ヶ月間、および2023年9月30日までの財政年度では、 延期された音声制作サービスの注文が少なく、延期やキャンセルの動画制作項目が少ないため 2022年9月30日と2021年9月30日までの事業年度。しかし，本年度の音響制作業務からの収入は しかし、関係なく、2023年9月30日現在の事業年度は、2022年9月30日現在の事業年度に比べて46.9%減少している。 新冠肺炎が大流行した。減少の主な理由はいくつかの大規模なプロジェクトに取り組んでいます 2023年9月30日までの財政年度中に完成した数年であるため、 この時期は2022年9月30日現在の年度と比較している。年内の音響制作業務からの収入 2024年3月31日までの6カ月間は前年同期比で増加した。

VTuber管理

新冠肺炎は対流メディアの影響が大きい 2022年度に感染で私たちの付属VTubersを困らせる予定です。また、私たちの付属会社を特色としたオフライン活動 私たちが計画した収入に大きな貢献をする予定のVTubersは2022年度に廃止されるか、コンプライアンスのために 政府との新冠肺炎政策や私たちの付属Vtuber感染による。私たちの付属VTuberは少ないので 私たちは新冠肺炎に感染しています感染した付属VTubeの多くは新冠肺炎から回復していますストリーミング計画は 2024年3月31日と2023年3月31日までの6ヶ月間および2023年度期間が受ける影響は前期期間ほど深刻ではない 西暦2022年。そのため、2024年3月31日と2023年3月31日までの6ヶ月間、および2023年9月30日までの財政年度では、 ライブ配信に利用可能なVTuberの数が増加し、これがより高い広告収入をもたらし、それによって生じる VTuber管理業務は大幅に増加した。

吹き替え俳優工房

物理的な声優のワークショップは頻繁に 2022 年 9 月 30 日と 2021 年 9 月 30 日を末日とする会計年度における政府の政策に従い、 COVID—19 によりキャンセルされました。 パンデミックだ声優ワークショップ事業は、 3 月までの 6 ヶ月間、 COVID—19 のパンデミックによる大きな影響はありませんでした。 2024 年 9 月 31 日および 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度は、これらの期間中に物理的な声優ワークショップがキャンセルされなかったため、 声優ワークショップ事業の収益は前年同期に比べ減少しました。減少率は 主に VTuber のメンバー募集よりも VTuber 管理事業の運営に注力していたためです。 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日までの会計年度における声優ワークショップ

新冠肺炎の将来のどの程度の影響も 疫病が私たちの業務に与える影響は依然として高度に不確定であり、本募集説明書の発表日までまだ予測できない。どんな潜在的な影響でも 私たちの経営業績は将来の発展と出現可能な持続時間に関する新しい情報に大きく依存します。 新冠肺炎の流行の深刻さと政府当局が新冠肺炎の蔓延を抑制するための行動。 これらのほとんどは私たちがコントロールできることではない。

リスク要因 — リスクを参照 当社の事業 · 産業関連 — 当社の財務状況、業績、キャッシュフローが悪くなっています。 「 COVID—19 のパンデミック」。

重要な運営指標

事業の業績を評価する際、 収益、粗利益と粗利益率、営業利益などの主要な財務業績指標を見直し、焦点を当てます。 営業マージンです

収益

収益はオーディオ制作の収益を含みます。 VTuber 経営事業、声優ワークショップ事業の販売品のコストは主に 収益を出すために発生した労働アウトソーシング費用

営業利益と営業利益率

営業利益は私たちの差です 収益と収益のコスト、販売、一般、および管理 （ 「 SG & A 」 ） の費用、および減価償却および償却。 営業利益は、収益のパーセンテージとして表される営業利益です。

経営成果

業務結果の比較 2024 年 3 月 31 日と 2023 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間

以下の表は、当社の声明です。 2024 年 3 月 31 日と 2023 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間の営業状況 ：

収益

売上高は 60248 万円 （ 399 ドル ） 増 12237.7 万円 （80.9 万ドル） 、 97.0% 。

収入コスト

収益総コストは 34，728 円増加しました 73.7% 増の 8185 万円 （ 541 万円 ） となり、直接コストの変化を反映しています。 収益の変動です

SG & A 経費と減価償却 · 償却 経費と営業利益

販売、一般、管理、または SG & A 、費用は 3261.2 万円 （ 216，000 ドル ） 増の 5227.4 万円 （ 346，000 ドル ） と、主に 以下の要因に：

減価償却費 · 償却費の増加 主に追加共同投資により、 275.3 万円 （ 18.000 ドル ） 、 70.9% 増の 663.5 万円 （ 44.000 ドル ） となりました。 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間に取得しました。

営業損失は 984 万 5000 円増加した 営業損失は 1838 万 2，000 円 （ 122，000 円 ） となり、 115.3% となりました。 2023 年 3 月末期の営業損失は 853 万 7000 円 （ 58 万ドル ） でした。営業利益率は a から減少した 13.7% の損失を 15.0% の損失にしました。

利子支出，純額

純利息費は 591，000 円減少しました （ 0.4 万ドル ） 、 86.5% 増の 92，000 円 （ 0.1 万ドル ） 。これは主に、当社が借入した 20，000 万円の融資によるものです。 2023 年 1 月の CyberStep は 2023 年 6 月に返済された。

その他の収入/支出，純額

その他収入は 58000 円 （ 0.04 万円 ） 、 主に短期貸付債権と消費税からの収入で構成されています

純損失

純損失は 1841 万 6000 円となりました。 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間の純損失は 914 万円 （ 62，000 ドル ） と比較して、 123，000 ドルとなりました。 2023 年 3 月 31 日までの月間。

キャッシュフロー·流動性

2024 年 3 月 31 日、 2023 年 3 月 31 日現在、現金は 2907 万円 （ 19 万 2000 ドル ） と 5995 万 5000 円 （ 39 万 6000 ドル ） 。流動性は私たちの能力を尺度として 潜在的な現金要件を満たします事業の資金は、事業からのキャッシュフローと必要に応じて借入によって運営されています。 日本の金融機関や主要株主からの資本注入。流動性の主な利用は オーディオ制作事業におけるアニメーションプロジェクトのメディア権利入札に資金を供給し、日々の業務と運転資本に資金を供給します。期待します 当社の現金および現金等価額は、今後 12 ヶ月間の営業経費および現金債務に十分であること。 事業を継続する能力は収益を生み出す顧客を引き付け維持し新規顧客を獲得する能力にかかっています 契約し、追加の資金を確保します。

経営活動

営業活動による純現金の増加 2023 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間の 873.6 万円 （ 58 万ドル ） から、 6303.6 万円 （ 41 万ドル ） に増加しました。 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間は、主に繰延収益の増加によるものです。

投資活動

投資活動に利用された純現金の増加 2023 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間の 3564 万円 （ 236，000 ドル ） から 7995 万円 （ 529，000 ドル ） に増加しました。 2024 年 3 月期末の 6 ヶ月間は、主に合弁投資の買収に関連する支出の増加によるものです。 2024 年 3 月 31 日。

融資活動

資金調達活動による純キャッシュの減少 2023 年 3 月期末のキャッシュ · インフロー 18，628.9 万円からキャッシュ · アウトフロー 13，971 円 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間の 92，000 ドルは、主に当社が受領した貸付収益の減少によるものです。 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間に関係者から。

負債

3 月 31 日現在、同社の借入額は、 2024 年および 2023 年 9 月 30 日の短期および長期ポジションは、以下のとおりです。

契約義務と約束

業務結果の比較 2023 年 9 月 30 日および 2022 年 9 月 30 日期

以下の表は、当社の声明です。 2023 年 9 月 30 日および 2022 年 9 月 30 日を末日とする会計年度における営業状況 ：

収益

売上高は前年同期比 11.8% 減の 128，313 円 千 （ $858 万ドル ） は主に以下の要因によるものです

収入コスト

総収益コストは前年比 22.6% 減少しました。 収益の変動に伴う直接コストの変動を反映して 8330 万 8 千円 （ 558 万ドル ） となりました。

SG & A 経費と減価償却 · 償却 経費と営業利益

販売、一般、管理、または SG & A の費用は、前年比 85.6% 増の 5162.6 万円 （ 345 万ドル ） となり、主に以下の要因によるものです。

減価償却費 · 償却費の増加 前年比 161.9% 増の 826.4 万円 （ 55 万ドル ） となりました。 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度中に

営業利益は 318.2% 減少し、営業 営業利益 6，821 円から、 2023 年 9 月 30 日期に 1488 万 5000 円の損失を計上しました 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度には 4 千 （ 47，000 ドル ） 。営業利益率は 4.7% の利益から赤字に減少しました 1 1.6% 。

利子支出，純額

純利息費用は前年同期比 2，10 9.0% 増 主に、 2023 年 1 月に CyberStep から借入した 20 億円の融資による 172 万 3000 円 （ 12 千ドル ） 。 2023 年 6 月に返済された。

その他の収入/支出，純額

その他収入は 81，200，000 円 （ $0，500，000 ） 、 短期貸付債権からの利息収入を反映しています

所得税費用

所得税費は前年比 100.0% 減少 当社は、 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における税引前損失により、 0 円 （ 0 ドル ） に減少しました。

純損失

その結果、純損失は 1579 万 6000 円となりました。 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における純利益は 24 万 1000 円 （ 0.2 千ドル ） と比較して、 10 万 7000 円となりました。 会計年度は 2022 年 9 月 30 日に終了しました。

キャッシュフロー·流動性

2023 年 9 月 30 日と 2022 年 9 月 30 日現在、現金は持っていました。 5995 万 5000 円 （ 40 万 1000 ドル ） と 6548 万円 （ 43 万 8000 ドル ） のそれぞれです。流動性は能力の尺度です 潜在的な現金要件を満たす。事業の資金は、事業からのキャッシュフローと必要に応じて借入によって運営されています。 日本の金融機関や主要株主からの資本注入。流動性の主な利用は オーディオ制作事業におけるアニメーションプロジェクトのメディア権利入札に資金を供給し、日々の業務と運転資本に資金を供給します。期待します 当社の現金および現金等価額は、今後 12 ヶ月間の営業費用および現金債務に十分であること。 事業を継続する能力は収益を生み出す顧客を引き付け維持し新規顧客を獲得する能力にかかっています 契約し、追加の資金を確保します。

経営活動

営業活動による純現金の減少 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度における事業活動による 5281.9 万円 （ 398 万ドル ） から 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における純現金使用額は、主に以下の要因により、 41，825 万円 （ 28 万米ドル ） でした。

投資活動

投資活動に利用された純現金の増加 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度における投資活動に費やされた 643.4 万円から 20，147 円 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における 135，000 ドルは、主に買収に関連する支出の増加によるものです。 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における合弁出資額は 6，068 円から 19828 万円 （ 133，000 ドル ） でした。 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度には 4，000 ドル （ 41 万ドル ） 。

融資活動

資金調達活動による純キャッシュの増加 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度における資金調達活動に使用された 224 万円から 56，447 円 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における資金調達活動によって提供された （ 378 万ドル ） 。 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度における株式発行による収益は、当社が新株を発行しなかった間、 会計年度は 2022 年 9 月 30 日に終了しました。この増加は、会計年度に行われた繰延募集費用の支払いによって一部相殺されました。 2023 年 9 月 30 日終了。

負債

9 月 30 日現在、同社の借入額は、 2023 年および 2022 年の短期および長期ポジションは、以下のとおりです。

契約義務と約束

重要な会計方針と見積もりの使用

陳述の基礎

財務諸表に付随する 本目論見書の他の箇所は、当社が設立される国の通貨である日本円で示されており、主に 作動する付属の財務諸表は、米国 GAAP に従って作成されています。

経営を続ける企業

当社は 1841 万 6000 円の損失を計上しました。 2024 年 3 月期は 1579 万 6000 円、 2014 年 9 月期は 24 万 1000 円の利益となりました。 2023 年、 2022 年。営業損益の累積赤字は 34905 万円、 16489 万円となりました。 2024 年 3 月 31 日、 2023 年 9 月 30 日、 2022 年現在、それぞれ 693，000 円。

会社の財務諸表は 資産の実現及び清算を想定した事業継続を想定して準備しました。 通常の業務における負債。当社が継続する事業としての継続能力は、当社が 収益を生み出す顧客を引き付け、維持し、新規顧客契約を取得し、追加の資金を確保する能力。

当社は、追加の取得を検討することがあります。 当社の普通株式の発行、その他の株式または負債ファイナンス、その他の手段による将来の資金調達。 しかしながら、当社は、顧客契約、株式確保および / または債務ファイナンスを生み出す新たな収益を得る能力に依存しています。 会社が成功する保証はありません。財務諸表には回復可能性の調整は含まれていません。 記録された資産額及び分類、又は当社が必要とする可能性のある負債額及び分類 継続的な関心事として続けられない。

予算の使用

財務諸表の作成について 米国 GAAP に準拠するためには、経営陣が報告された資産および負債の金額に影響を与える見積もりおよび仮定を行う必要があります。 報告日時点における偶発的資産 · 負債の開示及び報告された収益 · 費用の金額 報告期間ですこれらの見積もりは、当社が実施する可能性のある現在の出来事および行動に関する経営陣の最善の知識に基づいています。 資産および設備の耐用年数、繰延費用、および評価手当を含むがこれらに限定されない。 繰延税金資産です実際の結果は推定値と異なる。

収入確認

当社は ASC トピック 606 を適用します。 収益 顧客との契約から （ 「 ASC 606 」 ） 財務諸表に記載されるすべての期間について。決定する ASC 606 に従って認識される適切な収益額については、当社は以下の 5 ステップモデルに従います。

1— の識別 顧客との契約

2— の識別 契約上の履行義務

3— 取引の決定 価格

4— 取引の割り当て 契約上の履行義務に対する価格

5— 収益の認識 履行義務が満たされたとき

会社の収益は主に派生している。 タレントマネジメント事業、インターネット事業、ワークショップ事業のオーディオ制作 · 提供から当社は評価します 契約期間は、契約当事者が執行可能な権利と義務を有する期間です。顧客契約は一般的 指定された契約期間中、標準化され、キャンセルできません。消費税の徴収 · 税務当局への送金 収入から除外されています

当社は、第三者ベンダーを使用して提供する場合があります。 特定の商品やサービスを顧客に提供しますこれらの関係を評価し、収益を報告すべきかどうかを判断します。 グロスかネットか当社は、その履行に使用される商品 · サービスを主体として管理し、総収益を計上します。 顧客に対する履行義務と代理人として行動する場合の純ベースです

オーディオ制作による収益について 2023 年 9 月 30 日および 2022 年 9 月 30 日を末日とする会計年度においては、代理人としての役割を果たしていません。期間 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度から、インターネット事業の一環として新作ゲームの販売を開始しました。評価された会社 当社が主体として行動し、当社が純として認識したときの小売業者との関係および総収益 会社は代理人として行動した。

リース事業

アレンジメントがリースであるかどうかを開始時に判断します。 オペレーティングリースは、オペレーティングリースの使用権 （ROU） 資産、オペレーティングリースの負債 （当期） 、 営業リース負債 — バランスシート上の非経常負債ファイナンスリースは、不動産と設備に含まれます。 バランスシートの他の経常負債やその他の長期負債です

ROU 資産は、当社の原材料を使用する権利を表します。 リース期間の資産とリース負債はリースから生じるリース支払いをする義務を表しますオペレーティングリース ROU の資産と負債は、リース期間のリース支払金の現在価値に基づいて開始日に認識されます。最も 当社のリースは暗黙の金利を提供しておらず、一般的に推定金利に基づいて増分借入金利を使用しています。 開始日のリース支払と同等の期間での担保付き借入の場合。オペレーティングリース ROU 資産は 賃貸料の支払いは賃貸料インセンティブを除きます当社のリース条件には、リースの延長または終了のオプションが含まれます。 その選択肢を行使することは合理的に確かですリース料金のリース費用は、直線で計上されます。 リース期間

リース期間 12 か月または 当社の貸借対照表には計上されず、当社のステートメントではリース期間中に直線的に支出されます。 オペレーションです

定量的 · 質的情報開示 市場リスク

貨幣リスク

業務は日本語で行います 円。外国為替リスクは、将来の商業取引、認識資産 · 負債、外国への純投資から生じる。 オペレーションだ我々は、最近の米ドルに対する円の悪化とボラティリティを認識するが、我々は 主にすべての経済取引が日本国内で行われ、外国為替リスクから比較的隔離されています。 日本円。

市場リスク

収益は主にアニメーションコンテンツから得ています アニメーションやデジタルコンテンツを特色とするその他のビジュアルおよびエンターテインメントメディアですこのようなコンテンツに対するエンドマーケットの需要は これに役立つ商品や映画化などの商品は、 需要は需要が続くでしょう

商売人

概要

私たちのすべての業務は私たちの子会社を通じて行います 日本では、BloomZ Japan。BloomZ日本は音響制作と吹き替え俳優管理会社で、吹き替えを普及させることを目指している 世界舞台は、アニメの重要な構成要素として日本文化の一面である。2017年の設立以来私たちは プロになりたい日本の青年にオーディオ制作サービスや吹き替え教育サービスを提供することに力を入れています 吹き替え俳優。

現在、 3 つの事業ラインに従事しています。 (i)オーディオ制作事業、 VTuber 管理事業、声優ワークショップ事業。

音響制作業務

2017 年の創業以来、私たちは アニメーションやビデオゲームの総合オーディオ制作サービス総合音声制作の手順は、 アニメーション / ビデオゲーム制作会社は、最初にアニメーション / ビデオゲームのビジュアル作品を完了し、一般的に吹き替えで構成されます。 BGm 生産、ミキシング。

私たちは何らかの協力モデルを開発しました アニメ/ビデオゲーム制作会社は，これらの会社の下で，制作委員会/ビデオゲーム制作委員会から音声制作費を徴収している. 会社は私たちに全面的な音響制作サービスを提供してくれた。特にアニメ制作プロジェクト全体に投資することができます アニメ制作協力モデルでは、私たちの投資割合に応じて利益を共有する権利があります アニメが販売された。

制作委員会/ビデオテープが支払う費用 ゲーム制作会社は私たちの音響制作業務の主な収入源であり、全面的な音響制作サービスを提供してくれた。 2024年3月31日までの6ヶ月間で、合計約5465万、6383.5万、12012.1万だった。 2023年9月30日、2023年9月と2022年9月までの財政年度は、それぞれ全体の44.7%、49.8%、83.2%を占めている。 この2つの時期の収入です

VTuber管理業務

我々のVTuber管理業務は 2021年12月。VTuberはモーションキャプチャ技術を用いて作成したアバタ(アニメキャラクター)である. 我々のStreamersは人間の顔の表情やジェスチャーを持つリアルタイムビデオを伝送する音声を提供しており，これらのビデオもコミュニケーションが可能である. ライブプラットフォームに埋め込まれたチャット機能で視聴者とインタラクションする.

「星目栗学園」は VTuber グループです 本目論見書の日付現在、 16 の VTubers のアフィリエイトで構成され、 2021 年 12 月のデビュー以来、管理 · 運営を行ってきました。 当社のアフィリエイト VTubers は、主にチャットなどの YouTube 、 FANBOX 、 BOOTH などのオンラインプラットフォームでのリアルタイムのライブストリーミングに焦点を当てています。 歌やゲームのライブストリーミングですインタラクティブなリアルタイムライブストリーミングのほか、商品やデジタル商品も販売しています。 FANBOX と BOOTH のアフィリエイト VTubers のバーチャルキャラクター。さらに、アフィリエイトの VTubers はオンラインに参加し、パフォーマンスを行います。 VirtualThruLens などの他社が開催するライブストリーミングイベント。

VTuber 経営事業の収益の大半 オンラインプラットフォームが配分した利益とライブストリーミングイベントのホスト会社が配分した演奏料からでした 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間と 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度の VTuber から生み出された収益は、 管理事業は 590.8 万 3000 円、 574.42 万 2000 円、 1863 万円で、約 48.3% 、 44.8% を占めた 売上高の 12.8% を占めていますVTuber 経営事業から生み出される収益源の中で 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 YouTube 、 BOOTH 、 FANBOX などがそれぞれ 24.6% 、 51.0% 、 1.4% 、 23.0% でした。 2023 年 9 月 30 日期は、 YouTube 、 BOOTH 、 FANBOX などがそれぞれ 29.0% 、 42.5% 、 2.1% 、 26.3% でした。 2022 年 9 月 30 日期は、 YouTube 、 BOOTH 、 FANBOX 、その他からそれぞれ 54.0% 、 26.4% 、 6.6% 、 13% が得られました。

吹き替え俳優スタジオ業務

プロフェッショナルで実践的な声を提供しました 2017 年の創業以来、声優ワークショップを通じて演技教育サービスを提供しています。積極的なプロの声と協力して 俳優の皆さん、 CyberStep が東京にレンタルしているスタジオで、月 4 回、物理的な声優ワークショップを開催しています。 CyberStep は無償で利用できます。

若手声優と能力の育成 プロフェッショナルとして働くために、メンバーに基本的な発声に関するレッスンを提供し、実際のアニメーションとビデオゲームのスクリプトを組み合わせます。 吹き替えやオーディオ制作の実践的なスキルとマニエスタムを身につけるためにトレーニングセクションに参加します2024 年 3 月 31 日現在、 ワークショップに参加した登録メンバーは 70 人でした

一般的に登録メンバー全員に請求します。 1 ヶ月に 4 レッスン、月額 22，000 円の会費。登録会員からの会員料はプライマリとなります。 声優ワークショップ事業の収益は約 204 万円、 505 万 4 千円、 580 万 5 千円 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間および 2023 年および 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度には、 これらの期間の総収益の 1.7% 、 3.9% 、 4.0% がそれぞれ占めます。

私たちの競争優位は

以下の競争力があると考えています 当社の成功に不可欠であり、競合他社との差別化を図っています。

先見の明と経験豊富な経営陣 強力な技術および運用専門知識

私たちの高度管理チームは豊富な経験を持っています 音響制作業界では、アニメやビデオゲーム制作業界に伸びている。私たちの創始者のKazusa Aranamiさん 最高経営責任者と、吹き替え俳優としての業績で知られている。強力な芸能の背景を持つ起業家として 音響制作業界で10年以上の経験を持ち、Aranamiさんは私たちを率いて最適化と壮健な標準を確立しました。 私たちの音響制作サービスの高品質と効率を確保し、以下の注文の主な源を確保します。 業界の動向に対する彼女の洞察力と業界内での彼女の深い人脈によって、私たちのオーディオ制作サービスは。中国で働いたことがある アニメーション制作業界では10年以上にわたり，我々の取締役である三村裕一さんが各ステージに参加してきた. 彼のアニメ制作人生の中で。アニメ制作業界での深い経験から、三村さんはキャスティング力がある どんな種類のオーディオ作品でも、お客様の予算内でオーディオ制作における私たちの操作を柔軟に調整することができます。 我々の上級経営陣の指導の下で，音響制作業界の傾向を発見し，チャンスをつかんだ. 成長と革新のために。

視野と経営理念を革新する

私たちの目標と経営理念は 世界に声を上げることは、日本文化の一面として、アニメに似ており、アニメの重要な構成要素である 日本文化の一面でもある。この目標と経営理念に基づいて、私たちは新しい分野に積極的に挑戦しています クローズド吹き替え業界--VTubersは、吹き替え業界のリードする派生製品と革新応用である。 成果を得るために、例えば、VTuberグループ“Hoshimeguri Gakuen”を管理·運営し、私たちの 付属VTubersの個人YouTubeチャンネルは、2024年3月31日現在、約47万人の加入者を有している。 VTubersはアバタで動作するため，ストリーミングメディアはより少ない実世界制限でストリーミングメディアに参加することができる. 身体的な制限ではなく、地理的距離、性別、年齢、国籍など。また、 VTuber仮想キャラクタの知的財産権を持っているため、レバーで効率的に業務を展開することができます VTuberアバタを特徴とするエンティティと仮想商品の知的財産権を設計·販売する。

多種多様な接続を閉じる 才能ある声優と VTuber

代表取締役会長のアラナミ和草さんとして、 有名な声優で VTuber で深い経験と業績を誇る、当社のオーディオ制作の運営をリードしてきました VTuber 事業と VTuber 管理事業の創立以来、多種多様な才能ある声優と密接なコネクションを展開してきました。 俳優や VTuber 。この目論見書の日付現在、 59 人のコラボレーション声優と 16 人のアフィリエイト VTuber がいます。近いと信じている 多様な才能で経験豊富な声優や VTubers とのつながりにより、より効率的で柔軟な 既存の顧客に多様で高品質なサービスを提供し、潜在的な顧客を引き付けます。

大手ビデオゲームメーカーからの強力なサポート 企業

私たちの主要株主の一人CyberStep 大手ビデオゲーム制作会社です。ビデオゲーム制作は音響制作事業の上流産業の一つだからです VTuber管理業務と，CyberStepは迅速かつ効率的な設計と作成に適していることが得意である. 私たちが協力している声優と付属のVTubersと特定のチーム。CyberStepとは定期的に合意しませんが その上で，CyberStepが我々が協力している声優や付属VTubersの音声特徴をつねに考慮した場合， ゲームでキャラクターをデザインするテクニックや経験、キャラクターの個性、背景、性別を含めて これは私たちと音声制作サービスに関するサービス契約を締結しました。これらのサービスは私たちの協力声優あるいは付属会社を含んでいます。 VTubersです。例えば、2013年に発売されたビデオゲーム“ONIGIRI”は、わが社の声優が主演している。 2020年に発売されたビデオゲーム“宇宙決裂世界”には、わが社の声優2人が主演している。 これはまた私たちの吹き替え俳優ワークショップの重要な魅力だ。

また大手ビデオゲーム制作会社として 複数の会社と投資協力し、小売業を含む異業種と戦略同盟を構築した 販売、物流、イベント企画、CyberStepは、レンタルスタジオのような資源や資産にアクセスすることを可能にします。 実体吹き替え俳優シンポジウムとその既存の販売ルートを主催し、私たちの協力を特色とした商品を販売と交付する 声優と付属のVTuber。またCyberStepは私たちが参加して仕事の機会を得るのを助けてくれています 子会社や戦略連合よりも。たとえば，CyberStepは日本電子競技会社Technoブラッド電子競技会社に投資しているため. 2022年12月、TechnoブラッドとBloomZジャパンは共同で電子競技番組を制作し、放送した。 2023年6月に東京MXで、約1500万世帯と3735万世帯が視聴できるテレビチャンネル 日本の関東地方の人々は、そこでBloomZ日本で主催イベントやキャスティング出演者を担当している。

しかし、我々は合意を締結しないので、 CyberStep のリソースや資産へのアクセスを特定し、雇用機会の創出や提供を支援します。 私たちは口頭許可と CyberStep の経営陣からの非強制的な援助とサポートに依存してきました。 CyberStep は将来的に独自の裁量で提供を停止することがあります。「リスク要因 — リスクに関連するリスク」をご覧ください 当社の事業および業界に関連 — 当社が CyberStep のサポートの恩恵を受けることができなくなった場合、当社のビジネスに不利な影響を与える可能性があります。 影響を受けます」

私たちの成長戦略は

維持と改善に引き続き注力する オーディオプロダクションサービスの質と量

オーディオ制作事業がコア事業です。 当社の継続的な成長と評判とブランド認知度の構築の鍵ですそのため、維持に引き続き注力していきます。 オーディオプロダクションサービスの品質を向上させます私たちの取り組みには、手順の基準のさらなる最適化が含まれます。 オーディオ制作とコラボレーション声優のトレーニングと品質管理を強化します我々はまた、 より多くのアニメーションやビデオゲーム制作のためのオーディオ制作に投資し、引き受けることによってオーディオ制作サービスの量を増やします オーディオ制作、声優キャスティング、デジタルコンテンツ制作の知的財産権を取得します。

ビジネス関係の維持 · 発展 アニメーションやビデオゲーム業界の既存および潜在的な顧客と

豊富なビジネスコネクションのために アニメーション · ゲーム業界では、 CEO のアラナミ氏とディレクターの三村氏が長年にわたり、 この分野での成功したキャリアは、アニメーションやビデオの多くの上流エンティティと深い協力関係を開発しました ゲーム業界です当社の経営陣は、日本ファルコム株式会社、サイバーステップ、 ZERO—G 株式会社と強固なコネクションを築いています。その他 日本で有名なアニメーションやビデオゲームメーカーです。潜在的な顧客とのビジネス関係をさらに深める予定です。 アニメーションやビデオゲーム制作のためのオーディオ制作に投資し、新しいクライアントと協力し、 評判とブランド認知度を高めますまた、その結果として、知名度とブランド認知度の向上を期待しています。 最近のナスダック上場により、オーディオ制作サービスの注文により多くの潜在的な顧客を引き付ける可能性があります。

人材確保への投資を続ける 有能な声優や VTubers

多様な才能ある有能な声 俳優と VTuber は、当社のオーディオ制作事業と VTuber 管理事業の根源です。そのため、投資を続けていきます。 有能で有能な声優や VTubers を確保し、コラボレーション声優やアフィリエイトのトレーニングを強化します。 VTubers， 経験豊富な声優や VTubers のためのヘッドハンティングすでに一定の成果を達成し、より多くを保持し 有能な新人を見つけるための大規模なオーディション

経験豊富な個人をターゲットとするだけでなく 声優や VTuber をはじめ、既存の VTuber グループを日本の運営 · 管理会社から買収する予定です。

前述のアプローチを通じて、 2025 年までに 100 人以上のアフィリエイト VTuber で構成される VTuber グループ。

企画 · 生産の分野に拡大 独自のアニメーションやテレビ番組

長い間、計画し、 独自のオリジナルアニメーションを制作します独自のアニメーション制作プロジェクトを持つことは、当社の成長と発展のためのマイルストーンを設定します。 リソースを垂直的に統合し、より効率的な企業構造を形成することができると考えています。

今後も他社への投資を続ける」 アニメーション制作事業は、自社アニメーションの企画 · 制作の分野にも進み、 テレビ番組。2023 年度の開始から、『 12 話の制作』の受注など、いくつかの受注がありました。 2024 年 1 月 ～ 2024 年 3 月に放送された 3 分間のアニメーションは、総製作予算 3，200 万円で、開発された アニメーション制作を企画 · 制作できる管理体制で、 CEO のアラナミさんが 業界の動向に鋭い洞察力とアニメーション業界との深いコネクションでセールス活動を遂行し、ディレクターとして ミス。アニメ制作マネジメントに長けているみ村は、アニメ制作の進捗管理体制を確立しています。 アニメーション制作の豊富な経験とノウハウを持つ。

アニメーション制作委員会への投資 総合オーディオ制作以外の権利を取得し

日本のアニメ制作業界では、 “アニメ制作委員会”は通常、いくつかの会社で構成された外部合弁企業や共同企業である。 アニメ制作会社や音響制作会社などの投資家を含め、アニメを制作しています。アニメーションを作る手順 生産委員会は、会社が合弁又は共同契約を締結し、仕事の分配及び費用を規定し、 初回放送日、プロジェクト総価格、知的財産権権、利益分配方式、 会社ごとの投資額、そしてそれぞれの役割。一般的には、アニメ制作に投資する会社しかありません 委員会はプロジェクトにサービスを提供する権利を得ることができる。そこで私たちは通常アニメ制作委員会に投資します 権利と仕事の機会を得て、プロジェクトに私たちのオーディオ制作サービスを提供します。またアニメが 売却後、アニメ制作委員会は合弁や共同契約に基づいて利益を投資家に分配する。 あるいは、未約束のものは、各方面の出資比率を基準とする。

本目論見書の日付現在、さらに アニメーション制作委員会への投資を通じて総合音声制作の権利を取得するために 総合アニメーション制作権、海外著作権、商品販売権を取得しました。

海外の著作権は アニメ制作事業において最も高い売上げと収益創出権の 1 つであり、さらに 総合オーディオ制作の権利に、そのような著作権を取得することは、当社の総収益を増加させ、結果として 事業の成長に貢献します本目論見書の日付時点で、当社は 7 つの人気を適応させる権利を取得しました アニメーションに日本のマンガを活用し、アニメーション制作委員会を結成する計画です。 制作された 7 本のアニメーションの海外版権を独占します7 つのアニメーションのうち 1 つは 2024 年 1 月から 2024 年 3 月に放送され、 2024 年下半期に 2 本放送される予定であり、 その他は 2025 年に予定されており、海外著作権による収益の創出を開始する予定です。 その後。

私たちの業務

当社の事業は、オーディオの 3 つのコアコンポーネントで構成されています。 プロダクション事業、 VTuber 管理事業、声優 · VTuber ワークショップ事業。

音声制作

オーディオ制作事業が主な事業です。 2017 年の創業以来の事業。

高品質のオーディオ制作は、アニメーション / ビデオを取る ゲームは別のレベルへ。ビデオゲーム制作については、ビデオゲーム制作会社との協力モデルを開発しました。

ビデオゲーム制作のための協力モデル 以下のように示されています

この協力モデルの下で、私たちは オーディションやコラボレーションした声優の決定など、ビデオゲームの包括的なオーディオ制作のために ビデオゲームのキャラクターのダブを指定する場合もありますが、場合によってはビデオゲーム制作会社が特定の声優を指定する場合もあります。 吹き替えや声優のレコーディングのスケジュールを整理し手配することは私たちと提携していません一般的にビデオゲーム制作 制作料を直接納付し、出演料を共同制作者に配分します。 声優との独占管理契約に基づく声優、または声優の代理店による非提携声優 俳優たち

アニメーション制作に関しては、私たちは アニメーション制作の最も重要な不可欠な部分の 1 つを提供する責任があります。 アニメーション制作会社との協力モデルを開発するための制作サービス （ その他投資家 ） アニメーション / ビデオゲームの制作全体の委託者だけでなく、制作委員会 （ 私たちは 投資家 ）

アニメーション制作のための協力モデル 以下のように示されています

このような協力モデルでは アニメーション制作会社や他の投資家と制作委員会を設立しました生産委員会を通じて私たちは アニメ制作会社がアニメの視覚作品を初歩的に完成させると、総合オーディオ制作を担当する。 1本のアニメには通常12話が含まれており、毎週録画、編集、制作されている。製作委員会一般 1話あたりのオーディオ制作費は毎週支払われていますが、場合によってはオーディオ制作費は制作後に支払われています アニメ全体の制作を完成させる。制作委員会の音声制作料金を受けて、キャスティング/演出をお配りしております 提携声優や声優事務所との独占管理協定に基づいて、提携声優に料金を支払います 関連のない吹き替え俳優のために。本募集説明書の発表日までに、総合オーディオ制作権を取得したほか、 アニメ制作委員会への投資を通じて、アニメ総合制作権も獲得しました。 海外著作権と商品商品化権。海外の著作権は最も売上の高い製品の一つだと思っているからです アニメ制作業務では創造的な権利を得ることができ，権利の全面を除いて 音声制作において、このような著作権を得ることは、私たちの総収入を増加させ、私たちの業務の成長を促進するだろう。 募集説明書の発表日までに、7本の人気日本漫画をアニメ化する権利を獲得し、使用する予定です アニメ制作委員会を作るレバーとして、私たちが独占的に所有することが条件です この7本のアニメ。7本のアニメのうち、1本は2024年1月から2024年3月まで放送され、2本が放送予定 2024年の下半期には、他の計画は2025年に発生すると予想されています その後、彼らの海外著作権収入。

総合的なオーディオ制作は 吹き替え、 BGm プロデュース、ミキシング。

吹き替えをする

アニメーション / ビデオのビジュアル作品をレビューした後 ゲームでは、最も適合すると思われるコラボレーション声優から選定したり、非提携の声優を指定したりします。 制作委員会によって、アニメーション / ビデオゲームの特定のキャラクターの声の特性、能力に基づいて、 経験、給与率、視聴者の人気などです。声優が決まると、声優に連絡します。 俳優または非関係声優の代理人が制作が提供するレコーディングスタジオで吹き替えのスケジュールを手配します 委員会 / ビデオゲーム制作会社。

BGM生産

専門の音楽会社に外注することが多い BGm プロダクションでは、制作中のアニメーション / ビデオゲームのための BGm を提供します。そのような会社、作曲家や作詞家とともに、 アニメーション / ビデオゲーム制作会社が雇ったアニメーション / ビデオゲームのオーディオディレクターと協力してオーディオの作成と編集を行う 効果と BGm を自身のレコーディングスタジオで

混合する

一般的に、吹き替えと BGm 制作は並行している。 進歩と同時に吹き替えと BGm プロダクションが完了した後、契約したミキサーが吹き替えされたサウンドトラックをミックスします。 そして、アニメーション / ビデオゲームのビジュアル作品を持つ BGm 。

私たちは 1 つの生産に貢献しました。 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間のゼロ、 1 と 3 のアニメーション、ゼロ、 1 と 1 のビデオゲームと会計年度 この協力モデルの下で、それぞれ 2023 年、 2022 年、 2021 年 9 月 30 日に終了しました。以下の表は、情報をまとめたものです。 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間および 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度に完了したアニメーション / ビデオゲームのうち、 2022 年と 2021 年 ：

アニメーションが販売されると、制作委員会は 利益は、各当事者の出資比率に基づいて、当社、アニメーション制作会社、その他の投資家に配分されます。フォー 2024 年 3 月 31 日期、 2023 年 9 月 30 日期と 2022 年 9 月 30 日期までの 6 ヶ月間、 660 万 4 千円を配分しました。 それぞれ 198 万 2，000 円、 84 万 7，000 円。

合作吹き替え俳優

独占管理契約を締結しながら 共同出演の声優のそれぞれに類似した条件を規定し、一般的に「アフィリエイト」の 3 つのレベルに分類します。 「半付属」と「信頼」。アフィリエイトとセミアフィリエイト声優は、特定の達成したものです。 業界での業績レベルと貢献をいただいた新入社者は委託されます 声優。

一般的に、アフィリエイト声優は長く セミアフィリエイト声優よりも高い報酬率を持っています。2024 年 3 月 31 日、 2023 年 9 月 30 日、 2022 年現在。 11 人、 9 人、 9 人のアフィリエイト声優 7 人、 10 人、 10 人のセミアフィリエイト声優 30 人、 33 人、 24 人の委託声優がいました それぞれです

当社の独占で定められた物質的条件 管理契約は以下の通りです。

独占管理協定の範囲

以下の娯楽活動が行われた。 声優としてコラボレーション声優が実施し、声優の独占管理契約の対象となります。 独占権は世界中で当社に属します

義務と権利

私たちはコラボレーションの声のマネージャーです 世界的なエンターテインメント活動のための俳優、コラボレーション声優は私たちの排他的な声優であり、従ってパフォーマンスを行う 指示だ

知的財産権

すべての知的財産権を含むが、 コラボレーション声優のエンターテインメントから生じる著作権、商標、デザイン権、所有権に限定されない 独占管理契約の有効期間中の活動は、日本を含む世界中で独占的に当社に属します。WE MAY 独自の裁量で使用および廃棄します。

出演料金を徴収する権利

演奏料を受け取る権利があります。 協力声優のエンターテインメント活動を第三者に代わって行う。私たちは 20% の権利があります。 管理業務に対する報酬としてパフォーマンス手数料

用語.用語

2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度と 2022 年 9 月 30 日に締結された独占経営契約は一般的に 1 年のことです独占管理契約は、当社もコラボレーション声優も 1 年間延長しない場合、自動的に 1 年間延長されます。 独占管理契約の満了日の少なくとも 1 ヶ月前に終了通知を提出します。

端末.端末

独占管理を直ちに終了する場合があります。 コラボレーション声優の場合は合意 ：

私たちとコラボレーション声優は 当社のいずれかが、いずれかの当事者の表明および保証に違反した場合、直ちに排他的管理契約を終了します。 組織犯罪集団やその他の反社会的勢力と提携していない。

顧客とマーケティング

クライアントは主にアニメーションとビデオですが 日本のゲーム制作会社、外国の映画会社から日本語吹き替えサービスの注文を受けることもあります。採用 既存のクライアントの紹介、パーソナルネットワーキング、オンライン広告、プロモーション、デジタルマーケティングを通じて新規顧客。Since We Are オーディオ制作業界では比較的新しいものの、当社のマーケティング戦略は、この目論見書の日付の時点で、できるだけ多くの プロジェクトの規模に関係なく、私たちの能力の中で可能な限りプロジェクトを、私たちの評判とブランド認知度の構築に努めます。 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間および 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度と 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度の顧客数は 33 、 59 、 56 でした。 それぞれです

2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日と 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度には、受注の約 40% 、 90% 、 90% が既存からのものです。 クライアントはそれぞれこのような高い再注文率は、包括的なオーディオの品質と顧客満足度を示していると考えています。 提供する生産サービスです

以下は、収益の内訳を示します。 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間および会計年度における上位 5 社のお客様の貢献によるオーディオ制作事業 2023 年 9 月 30 日、 2022 年 9 月 30 日終了 ：

2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間

9 月 30 日を末日とする会計年度について、 2023

9 月 30 日を末日とする会計年度について、 2022

当社のサービス契約の重要な条件 トップ 5 の顧客は以下の通りです。

サービス範囲

通常、書面によるサービス契約を締結します。 以下のサービス範囲を定めたクライアントとの場合 ：

個人契約

通常、書面による個人契約を締結します。 特定のプロジェクトのために； アニメーションやビデオゲームのいずれか、クライアントとサービスの内容と詳細を規定する、配信 日付、対価額、支払スケジュール、その他の必要な事項。

用語.用語

2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度と 2022 年に締結されたサービス契約は一般的に 1 年間でした サービス契約は、当社もお客様も書面による変更の要請がない場合、通常、自動的に 1 年間延長されます。 または契約満了日の少なくとも 1 ヶ月前に契約を終了します。

端末.端末

サービス契約は一般的に両方に付与します。 サービス契約または個人契約を 1 ヶ月前書面による契約解除の権利 通知だ

個人契約が途中で終了した場合 期間の、終了またはその他の理由により、クライアントは私たちに比率に比例した対価を支払う必要があります 当社のサービスのパフォーマンス。

VTuber管理

VTuber 管理事業を開始しました。 12 月 2021 。「 VTuber 」という用語は、バーチャル （ アニメーション ） キャラクターであるバーチャル YouTuber の略です。 モーションキャプチャ技術を利用してストリーマーに声を提供し、 人間の表情やジェスチャーをフィーチャーしたリアルタイムビデオをストリーミングし、視聴者とコミュニケーションを取ることができます。 ライブストリーミングプラットフォームに埋め込むチャット機能です

「星目栗学園」は VTuber グループです 2021 年 12 月のデビュー以来、経営 · 運営してきました。この目論見書の日付の時点で、私たちは 16 のアフィリエイト VTubers を有しています。 グループだリアルタイムのライブストリーミングに焦点を当て、アフィリエイトの VTubers は主にチャット、歌、ゲームのライブストリーミングを放送しています。 YouTube 、 FANBOX 、および BOOTH 。インタラクティブなリアルタイムライブストリーミングに加えて、私たちはまた、ファン基盤の構築と成長に努めています。 FANBOX 、 BOOTH におけるアフィリエイト VTubers のバーチャルキャラクターをフィーチャーした商品やデジタルグッズ販売。3 月の現在 2024 年 （ 平成 28 年 ） 31 日現在、星目里学園は、 VTubers の個別 YouTube チャンネルとともに、約 470，000 人の購読者を獲得しています。 YouTube チャンネルで。また、提携 VTubers は、他社が開催するオンラインライブストリーミングイベントに参加し、パフォーマンスを行います。 VirtualThruLens などです。

YouTubeで生まれた収入は主に 3つの部分：Google AdSense収入、会員、スーパーチャット/シール/ありがとうございます。Google AdSense収入は私たちが得ることができる収入です Google有限責任会社からアメリカ預託株式を当社付属のVTuberのYouTubeでのライブ動画に展示することで、レートを得ることができます グーグルが認めた広告イメージによると、1000人あたりの円は200円から600円まで様々だ。YouTube会員資格は提供するサービスです YouTubeで提供され、購読者がYouTubeチャンネルのメンバーに登録し、独占アクセスなどの会員特権を得ることができます。 ビデオや他の独占プロジェクトのチャンネルは、月費を支払うことで。スーパーチャットとスーパーシールはYouTubeが提供するサービスです これにより、視聴者は彼らのリアルタイムライブ中に私たちの付属VTuberと相互作用することができる。観客はスーパーチャットを買うことができます リアルタイムチャットボックスで注意を引く機会を増加させるために、彼らの情報を強調します。かんしゅう者 スーパーシールを購入して、リアルタイムチャットでポップアップされるデジタルや動画像を見ることもできます。観客は直接チップをあげることもできます 私たちの付属VTubersはとても感謝しています。これはYouTubeが提供したサービスで、前身は観客に拍手を送り、追加の感謝の気持ちを表現します。 私たちの付属VTubersのライブ動画のために。次の6ヶ月間YouTubeで発生した収入源では 2024年3月31日および2023年9月30日と2022年9月30日までの会計年度は、4.8%、7.8%、3.0%がGoogle AdSense収入、42.9%からである。 会員からはそれぞれ23.9%，15.6%，スーパーチャット/シール/ありがとうからはそれぞれ52.2%，68.3%，81.5%であった

主にブースとファンボックスからの収益 提携 VTubers のバーチャルキャラクターをフィーチャーした商品の販売で構成されています。販売した商品のうち、 アクリルフィギュア、イラスト、ステッカーを含む 2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間および 9 月 30 日までの会計年度 2023 年と 2022 年、アフィリエイト VTubers のバーチャルキャラクターの録音音声データが最も人気のあるジャンルでした。

オンラインライブストリーミングによる収益 VirtualThruLens などのイベントは、主にホスト会社が配布するアフィリエイト VTubers のパフォーマンス料で構成されています。 イベントだ2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度については、 VirtualThruLens のホスト会社である Avex から 1469 万円を受け取りました。 エンターテインメント株式会社

2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日期および 2022 年 9 月 30 日期における VTuber 管理事業の収益は 590，83，000 円となりました。 5744.2 万円、 1863 万円で、当期売上高の約 48.3% 、 44.8% 、 12.8% を占めました。 それぞれです2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間の VTuber 管理事業から生み出された収益源のうち、 24.6% 、 51.0% 、 1.4% 、 23.0% が YouTube 、 BOOTH 、 FANBOX などから寄せられた。2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度は 29.0% 、 YouTube 、 BOOTH 、 FANBOX などから 42.5% 、 2.1% 、 26.3% がそれぞれ寄せられました。2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度は、 54.0% 、 26.4% 、 6.6% 、 13.0% が YouTube 、 BOOTH 、 FANBOX などから寄せられた。

付属VTubers

本目論見書の日付現在、当社は 16 のアフィリエイト VTuber と独占管理契約を結んだ。独占経営契約に基づき、包括的な アフィリエイトの VTubers へのサポート。 YouTube 上のストリーミングやその他の個々のアクティビティを支援し、 星目栗学園の一員としてビデオ番組を配信し、サイバーステップがレンタルするストリーミング · ストリーミングスタジオ向け機器の提供 利用可能だその見返りに、第三者からのアフィリエイト VTubers が生み出す収益の大半はアフィリエイトに割り当てられます。 VTuber と私たちは 50% から 50% ベースです。

当社の独占で定められた物質的条件 管理契約は以下の通りです。

独占管理協定の範囲

以下の VTuber アクティビティを実行し 当社の VTuber が VTuber として実施する VTuber の排他的管理契約の対象となります。 世界中で私たちのものです

義務と権利

私たちは、アフィリエイト VTubers のマネージャーです。 VTuber アクティビティ、および関連 VTubers は当社の排他的 VTubers であり、当社の指示に従って実行します。

知的財産権

すべての口座と補助的権利 ソーシャルメディア、ストリーミングプラットフォーム、その他管理サービスの実施に必要なものは、 地域、期間、または範囲に関する制限。

すべての知的財産権を含むが、 限定されない、著作権、商標、デザイン権、および VTuber 関連会社の VTuber 活動から生じる所有権、 地域、期間、範囲に制限なく当社に専属しています。当社は、当社の裁量でそれらを使用および廃棄することができます。 VTuber 活動以外の目的で知的財産権を使用する前に、アフィリエイト VTuber の同意を得ること 関連広告、プロモーション、商品の生産。

出演料金を徴収する権利

生成した収益を受け取る権利があります。 VTuber の第三者による VTuber 活動から。収益の 50% を受ける権利があります。 YouTube からの、および VTuber のパフォーマンスを含むバーチャル商品の販売 （ 録音された声データなど ） 。 アクリルフィギュアやステッカーなどの物理的な商品やバーチャル商品の販売から生み出される収益の 90% 。 アフィリエイトの VTuber のパフォーマンス （ 例 ： イラスト ） は、当社の管理サービスに対する報酬として含まれません。

用語.用語

2024 年 3 月 31 日までの 6 ヶ月間、 2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度と 2022 年 9 月 30 日に締結された独占経営契約は一般的に 1 年のことです独占管理契約は、当社および関連 VTuber が納品しない場合、自動的に 1 年間延長されます。 独占管理契約の満了日の少なくとも 3 ヶ月前に終了通知。

端末.端末

私たちとコラボレーション声優は 当社のいずれかが、いずれかの当事者の表明および保証に違反した場合、直ちに排他的管理契約を終了します。 組織犯罪集団やその他の反社会的勢力と提携していない。

私たちの最も有名なアフィリエイトの VTuber ’ s の一つ バーチャルキャラクター — 倉町京子

私たちの最も有名なアフィリエイトの VTuber ’ s の一つ バーチャルキャラクター — 桃町桜

私たちのサプライヤー

新しい VTuber のデビュー前に、私たちは一般的に VTuber のキャラクター設定 （ 外観や特徴など ） を検討した上で適切と判断する VTuber とはその後、アニメーション開発者と 2 D または 3 D バーチャルキャラクターの制作と出力を行います。 性格設定と一致しています

長期生産契約は締結しません。 特定のアニメーションデベロッパーです代わりに、アニメーション開発者にバーチャルキャラクターの制作を定期発注しています。 長期の制作契約に縛られることなく、複数のアニメーションデベロッパーから柔軟に選択できます。 品質を含む順序を置く時に私たちに最も利益をもたらす要因に基づいて私たちの要求の仕様 サービスの価格、提供するサービスの品質と効率性、受け入れられる支払い条件などについてです

マーケティングをする

ファン基盤の構築と拡大を目指し、 私たちは、アフィリエイトの VTubers のライブストリーミングビデオのコンテンツの改善に注力しています。関連会社に様々なサポートを行っています。 健全性を確保するためのガイドラインに沿ったトレーニングの提供など、ライブストリーミングビデオのコンテンツを改善する VTubers 最新の人気トレンドに関する情報を更新し、歌う曲やゲームを決めるのを支援します。 ライブストリーミングされ、ライブストリーミングビデオの編成と計画における方向性についての提案を提供します。

我々はさらに発展し、強力な維持を期待します アフィリエイトの VTuber とファンの間の関係を支援し、彼らの認知度を高め、 評判と認知度を上げファンを増やしますそのため、当社は、提携先のイベント、アクティビティ、テレビ番組を継続的に企画しています。 VTubers は、アフィリエイトの VTubers とファンの絆をさらに深めることができると信じています。

吹き替え俳優工房

専門的かつ実践的なトレーニングを提供しました。 2017 年の創業以来、声優のワークショップを通じて声優を学びました。プロの声優との協力のもと、私たちは サイバーステップが許可した東京のリーススタジオで、月 4 回物理的な声優ワークショップを開催しています。 無料でご利用ください。オンラインワークショップよりも物理的な声優ワークショップを運営する方が有利であると判断しました。 トレーニングサービスの質とトレーニング環境全体をよりコントロールできるからです

若手声優と能力の育成 プロフェッショナルとして働くために、メンバーに基本的な発声に関するレッスンを提供し、実際のアニメーションとビデオゲームのスクリプトを組み合わせます。 吹き替えやオーディオ制作の実践的なスキルやマニエスタムを身につけ、差別化を図ることができます。 競合他社が提供する日本の類似サービスからの教訓です。

創業以来、私たちは大きな基盤を構築しました。 メンバーの急速な成長に不可欠でした2024 年 3 月 31 日現在、登録会員数は 70 名です。 声優ワークショップ事業開始以来のワークショップで。

一般的に登録メンバー全員に請求します。 1 ヶ月に 4 レッスン、月額 22，000 円の会費。登録会員からの会員料はプライマリとなります。 声優ワークショップ事業の収益は約 204 万円、 505 万 4 千円、 580 万 5 千円 2024 年 3 月 31 日に終了した 6 ヶ月間および 2023 年および 2022 年 9 月 30 日に終了した会計年度には、 これらの期間の総収益の 1.7% 、 3.9% 、 4.0% がそれぞれ占めます。

私たちの教訓

すべてのレッスンは直接教えられ、 アニメ、外国映画、吹き替えの豊富な経験を持つ協力活動的なプロの声優によって講義 「イカ」で斎藤長久を吹き込んだ日本の声優、女優、歌手、江ノ木あずさなどのビデオゲームやビデオゲーム ガール」、「 Onegai My Melody 」シリーズでユメノウタ、「 A Certain Magical Index II 」でアンジェリーネ、ミオン 「 Pretty Rhythm 」のタカミン

インストラクターは指導の責任と 基本的な発声、発音、イントネーションなど、声優の範囲内で多様なスキルを教え、実践的な 実際のアニメーションやビデオゲームの脚本を読んでいるテクニック、舞台での演技と声優としてのニュアンス、便利なマニエンス 状況の記録や、劇の中の感情を開くための国内外の様々な方法。レッスン中、メンバーは サイバーステップがリースした実際のレコーディングスタジオで声優を体験することもできます。

私たちの会員

厳格な応募条件を採用しません。 プロの声優になりたいかどうかに関わらず、一般的にすべての応募者を受け入れます。 声優に興味があります

才能を発揮し、活躍するメンバー ワークショップに参加した学生は、毎年度末に開催する新人オーディションに参加し、参加者を評価します。 声優への興味、表現力、潜在的な演技能力を総合的に見ることができます。一回 参加者は新人オーディションに合格し、当社との独占管理契約を締結する機会を与えられ、 コラボレーション声優またはアフィリエイト VTubers 、またはその両方として活動を開始します。

より多くの応募者にアピールする努力で 声優のワークショップに参加すると、多様で実践的な内容を取り入れたレッスンの改善を重視します。さらに、 優秀なメンバーに小規模なオーディオ制作プロジェクトでプレゼンテーションする機会を与える方針を実施しました 声優ワークショップに参加する最も魅力的な要因の一つとしてメンバーから認められているキャスティングとダビングのために。

競争

オーディオ制作と VTuber 管理 日本の産業は競争が激しく断片化しており、近年多くの新企業が競争に参加しています。 マジックカプセル株式会社など、いくつかの大手企業、株式会社テックノサウンド株式会社株式会社オーディオ制作の面では、カバーは コーポレーション(TSE： 5253； OTCMKTS ： COVCF ） と ANYCOLOR Inc. （ TSE ： 5032 ） は、 VTuber 管理に関して。比較的新しいものとして 両産業の小規模企業では、より多くの資源を持つ大規模企業と直接競争に直面しています。 より長い事業の歴史を持ち、働く業界とのつながりを高めています。また、間接的に競争しています。 他の大規模なビデオストリーミングプラットフォーム、ソーシャルメディアプラットフォーム、およびオンラインエンターテインメントを提供する他のプラットフォームと VTuber 管理業務に。

私たちは効果的に競争する能力は 多くの要素に応じて、私たちのオーディオ制作サービスの高品質、リアルタイムの多様性と革新的なコンテンツを含めて 生放送は、様々な才能あふれる声優やVTuberと密接に関連しており、柔軟に調整することができます お客様のニーズと要求、そして私たちのブランド力を満たしています。上に挙げた要素以外にも私たちは オーディオ制作やVTuber管理業界で効果的に競争することができるからです 音声制作業務とVTuber管理業務における我々の資源を統合し，この2つの業界の優位性を利用する. 相乗効果を最大限に発揮し、両者を支持する。しかし、いくつかの競争相手はより長い運営歴史、より高いブランド認知度を持っているかもしれない。 私たちよりも多くの財政的、技術的、またはマーケティング資源を持っている。競争に関連したリスクに関する議論。リスク要因を参照してください--リスク 私たちは競争の激しい市場で運営していますが効果的な競争はできませんでした 私たちの運営結果に悪影響を及ぼすかもしれない

従業員

フルタイムの従業員は 8 人 6 人 4 人 3 人でした 2024 年 3 月 31 日、 2023 年 9 月 30 日、 2022 年、 2021 年。以下の表はフルタイムの数を示しています。 2024 年 3 月 31 日現在、事業領域別従業員数

フルタイムと雇用契約を締結しています。 従業員。雇用契約は無期限であり、従業員は 30 日前までに終了することができます。解雇 （ i ） 解雇が客観的に合理的かつ社会的に許容されるものであること。 (ii)解雇は労働規則に定める事由に基づくものであること。 法律で定める禁止事由について、四三十日の事前通知又は解雇手当の支給 そんな通知だまた、当社の主要従業員と雇用時に機密保持契約を締結します。

正社員に加えて、私たちは 2024 年 3 月 31 日、 2023 年 9 月 30 日、 2022 年 9 月 30 日、 2021 年 9 月 30 日現在、それぞれ 8 名、 2 名、 4 名、 3 名のアウトソーシング従業員。そのほか フルタイムの従業員を支援し、これらのアウトソーシング従業員は一般管理、財務、会計も担当しています。 プロジェクトマネジメント、法務、 VTuber マネジメント、声優ワークショップの運営。

私たちは良好な協力関係を維持すると信じています 正社員やアウトソーシング社員との間で、過去に重大な労働紛争を経験したことはありません。従業員は誰も 労働組合によって代表されます

保険

政府が委任した社会と 健康保険や労働災害補償保険は、取締役を対象としたその他の保険は維持しません。 従業員と役員の責任、財産、設備、または。業務中断保険、事故保険も承ります。 声優のワークショップ中に発生した事故による人身傷害や損害について、 人身傷害または事故に起因する損害に関する請求をカバーするその他の第三者賠償責任保険 財産や業務に関連しています当社の保険適用範囲は業界慣行に沿っていると考えています。

財産と設備

赤坂に本社をリースし、 東京都一谷に勤務しています。本目論見書の日付におけるリース物件の概要を以下に示します。

独立した第三者からこれらの施設をリースします。 営業リース契約の当事者市谷オフィスのリース契約は、 1 年から 6 ヶ月まで延長可能です。 リースが満了する前

既存の施設は十分であると考えています。 短期的なニーズのために

知的財産権

私達は私達の会社のロゴ、ドメイン名、著作権、 特に協力声優やアフィリエイト VTubers ’ バーチャルおよびその他の類似の知的財産に関して キャラクターやコラボレーション声優の宣伝権の使用は私たちの成功にとって重要です「広報権」 個人の名前や肖像画の商業的利用を制御し、商業的価値を利用するためのライセンス可能な権利である。 などです日本の裁判所の判例を通じて認められたものであり、それは日本憲法と日本人の 民法典。当社は、民法、著作権法、商標法などの日本の法律を組み合わせた法律、司法の判例に頼っています。 日本の裁判所、および知的財産権を保護するための従業員との機密保持契約。定期的に監視します。 当社の知的財産権の侵害または流用。

独占経営契約に基づき 当社のコラボレーション声優およびアフィリエイト VTubers と、当社は著作権を含むがこれらに限定されないすべての知的財産権を所有しています。 商標、デザイン権、およびコラボレーション声優のエンターテインメント活動から生じる権利 / 提携 VTubers ’ VTuber の活動、および私たちのコラボレーション声優の宣伝権の使用。

本目論見書の日付時点で、当社は 以下のアニメ · ビデオゲーム · 外国ドラマにおけるコラボレーション声優の宣伝権 ：

日付の時点で 当社は著作権その他の知的財産権を有し、ソーシャルメディアアカウントの所有権を有しています。 以下のアフィリエイト VTubers ’ バーチャルキャラクター：

違います。		名前.名前		原名		出版日		期日まで		イメージ
1		久中京子		倉持京子		2020 年 09 月 11 日		2090 年 9 月 10 日
2		大栗メル		オグリ · メル		2020 年 9 月 12 日		2090 年 9 月 11 日
3		三加戸		帝		2020 年 10 月 2 日		2090 年 10 月 1 日
4		上野光		神乃ひかり		2020 年 11 月 21 日		2090 年 11 月 20 日
5		桃桃町桜		餅々さくら		2021 年 2 月 28 日		2091 年 2 月 27 日
6		ネメア依頼		伊織ねめあ		2021年5月1日		2091 年 4 月 30 日

違います。		名前.名前		原名		出版日		期日まで		イメージ
7		マクラ · ルイ		魔昏るる		2022 年 5 月 15 日		2092 年 5 月 14 日
8		梅竹輝		バカバタフライ		2022 年 5 月 26 日		2092 年 5 月 25 日
9		青井平		碧衣ヘルオグリ · メル		2022年5月27日		2092 年 5 月 26 日
10		カチキ · シャクナ		勝気シャクナ		2022 年 6 月 29 日		2092 年 6 月 28 日
11		美林道崎		満咲ミリネ		2022 年 10 月 22 日		2092 年 10 月 21 日

違います。		名前.名前		原名		出版日		期日まで		イメージ
12		白長江真室		六月の雪まほろ		2022 年 10 月 23 日		2092 年 10 月 22 日
13		キラリカネコ		金猫きら		2022 年 10 月 24 日		2092 年 10 月 23 日
14		桐熊谷		切熊ゆ		2022 年 12 月 18 日		2092 年 12 月 17 日
15		恵里相井		爽明カイリ		2023 年 8 月 13 日		2093 年 8 月 12 日
16		戸明寺		百目鬼が		2023年8月14日		2093 年 8 月 13 日。

なお、本目論見書の日付の時点で、 当社の事業に関連するドメイン名 1 件とソーシャルメディアアカウント 79 件を登録しました。

季節性

オーディオ制作事業では、しかし ビデオゲーム制作の放送スケジュールは季節に影響され、私たちが主に関与する日本のアニメ制作は オーディオプロダクションコンポーネントでは、年間を通して生産されています。また、アニメーション制作委員会の活動も、 アニメ制作会社と当社を含む他の投資家で構成され、季節によって変動しないこと、 著作権を所有する会社の活動からの利益と分配は、年のいつでも発生する可能性があります。

VTuber 管理事業では、 視聴するコンテンツの選択は、個々のユーザーの興味や好み、ビデオコンテンツの回数によって大きく決まります 視聴者は、夏季、年末、年末年始の休暇中に増加すると予想されます。 年の他の時期ですまた、各シーズンにイベントが開催され、売上に影響を与えます。

声優のワークショップ事業は高度に専門化 長期にわたってスキルを向上させることを目指していますしたがって、参加者数の季節性はありません。 年だしかし、顧客誘致のためのマーケティングは、日本の新会計年度が始まる 4 月により効果的である傾向があります。

法律訴訟

時々、私たちは様々なパーティーになる可能性があります。 知的財産権に関する訴訟を含む、通常の業務遂行中に生じる法的または行政的手続 侵害、第三者のライセンスまたはその他の権利の侵害、契約違反、および労働および雇用の請求。日付の時点で 当社は、本目論見書において、いかなる法的または行政的手続の当事者でもなく、いかなる脅威も認識していません。 経営陣の意見が事業、財務状況、キャッシュフロー、業績に重大な悪影響を及ぼす可能性が高い場合 オペレーションです

法規制

サービスを規制する主な日本の法律 当社が提供するものは、不当プレミアム及び誤解を招く表現の防止法、特定商業法、 取引、下請負業者への下請負収益等の支払遅延防止法、著作権法、労働関連法、 個人情報の保護に関する法律です。

不当プレミアム · 誤解防止法 代表

デジタルコンテンツの販売に関する事業 不当プレミアム及び誤解を招く表現の防止法 （ 1962 年 5 月 15 日法律第 134 号 ） の対象となります。 改正 ） 。この法律に基づき、当社は、製品の内容が、 実際よりもはるかに優れ、一般消費者に私たちの製品の内容が 競合他社に属するものよりも優れている。

また、この法律は規制を定めている。 事業者による保険料の提供については、保険料の提供を防止するための保険料の上限制限など 過剰なプレミアム。

この法律に違反した事業者は 監督当局から特定の行動をとるか行政指導を受けるよう命じられた。

また、事業者が 虚偽表示の行為では追加料金の支払いを命じられるかもしれません

指定された商業取引に行動する

デジタル商品のインターネット販売事業 特定商取引法 （ 改正 1976 年 6 月 4 日法律第 57 号 ） の対象となります。アンダ この法律では、インターネット販売業者は、インターネット経由で提供されるサービスの対価を広告に示す義務があります。 対価の支払い方法等、販売契約の申請を顧客に誘導することを禁じます 意思に反して通信販売に関するサービス契約です

2022 年 6 月の改正の下で、インターネット 販売者は、インターネット注文システムの最終確認画面に、サービスの対価、 対価の支払い方法、その他の事項は、お客様が最終確認を簡単に確認できるようにします。 注文が確認される直前の段階です。

規制に違反する事業者 この法律は、業務改善命令、業務停止命令、業務停止命令などの行政罰の対象となる場合があります。 役員の業務を禁止し、罰則も科せられる可能性があります。

下請けの支払遅延防止法 下請け事業者への収益等

コンテンツ制作のアウトソーシング業務 下請負業者に対する下請負収益等の支払遅延防止法 （ 1956 年 6 月 1 日法律第 120 号 ） の対象となる場合があります。 改正 ） 。この法律に基づき、当社は下請け業者に注文フォームを配達し、下請け金の支払期限を設定する義務があります。 収益を上げまた、下請け業者に下請けを行った後、下請け業者に受け取りさせることが禁止される場合があります。 仕事に関連する項目など、下請け業者が下請け業者の行為に責任を負わない限り。

規制に違反する事業者 この法律は、勧告、公表などの対象となります。規制当局によって罰則の対象となる可能性があります

知的財産権法律法規

日本には多くの法規制があります。 特許法 （ 1959 年法律第 121 号、改正 ） 、実用新案法 （ 1959 年法律第 123 号 ） を含む知的財産権。 改正 ） 、意匠法 （ 1959 年法律第 125 号、改正 ） 、著作権法 （ 1970 年法律第 48 号、改正 ） 。

特許法は発明の権利を保護する。 実用新案法は、物品の形状などの発明に対する権利を保護し、意匠法は、 著作権法は、文学、芸術、音楽、番組などの精神的 · 創造的活動に関する権利を保護しています。 演奏者の権利も同様です。

当社の事業は様々な制限の対象となります。 これらの法令に基づく様々な権利の行使について

特に、コンテンツを販売するので、 著作権の妥当性が問題となり、第三者の著作権を侵害した場合、請求の対象となる場合があります。 差止令や損害賠償のために

労働法

日本には様々な労働関連法があります。 労働基準法 （ 1947 年 4 月 7 日法律第 49 号、改正 ） 、労働安全衛生法 （ 6 月 8 日法律第 57 号、改正 ） 労働契約法 （ 2007 年 12 月 5 日法律第 128 号 ） 。労働基準法では 労働時間、休日、残業賃金、その他の労働条件の最低基準。労働安全衛生法では、 とりわけ、従業員の安全確保と職場における労働者の健康保護のための措置の実施。The Labor 契約法は、雇用契約、労働規則の変更、解雇、懲戒処分に関する規制を定めている。

特に、日本では労働契約法が 従業員の解雇を制限し、従業員の適切な管理と監督が必要です。

また、「総合振興法」は 労働対策及び雇用の安定化及び労働者の労働生活改善 （ 略称 ： 「総合労働法」 ） 2020 年 6 月 1 日に施行された「労働振興措置」は、事業者に安全な労働環境を確保する義務を課しています。

個人情報保護法

個人情報保護法について (Act 2003 年第 57 号 （ 改正 ） および関連ガイドラインは、個人情報とその利用を行う事業者に様々な規制を課しています。 データベース、当該情報の適切な取得、安全な管理、その他の目的への利用の禁止、制限 第三者との情報共有について、情報漏洩した場合の適切な対応について。

2022 年 4 月の修正案は明確なカットを課す 個人情報の不適切な使用を禁止する企業の義務。個人情報保護に関する規則 ウェブサイトの閲覧履歴や個人位置情報などの非個人情報も変更されます。 個人のプライバシーを考慮する必要がある場合によっては、個人情報保護法の対象となります。

規制に違反する事業者 この法律は勧告などの対象となり、規制当局によって罰則の対象となる可能性があります

結論.結論

当社は、これらの規定に従ってサービスを運営します。 規制だ

我々は引き続き法的な強化を行いますが コンプライアンスシステムと社内研修の実施、新しい法令の制定または改定、およびサービスの運営場所 新しい法令の対象となり、事業、業績、財務状況に影響を及ぼす可能性があります。

管理する

以下は、当社に関する情報です。 取締役と執行役員

以下は執行役員です。 取締役会メンバーと

以下は各人の略歴である。 執行役員と取締役は

アラナミ和草さん 創業者であり、 2023 年 4 月の創業以来、取締役、最高経営責任者、会長を務め、 BloomZ Japan の代表者を務めました。 2017 年 10 月の創業以来、取締役兼最高経営責任者を務める。BloomZ ジャパンと当社を設立する前、アラナミさん JTb エンターテインメント、キティプロダクション、 4 つの異なる声優マネジメント会社で声優や女優として働いた。 株式会社アプトプロ、株式会社クアトレステラ株式会社2008 年 4 月から 2011 年 12 月、 2013 年 5 月から 2015 年 3 月、 2015 年 4 月 2015 年 7 月、 2015 年 8 月、 2017 年 9 月です。フリーランスの声優としても活躍し、 2012 年 1 月から 2013 年 4 月まで出演。洋木アニメーションにて声優の学位を取得。 2007 年のアカデミー。

三村裕比氏 私たちの役割を果たしました 2023 年 4 月の創業以来取締役、 2017 年 10 月の創業以来 BloomZ Japan の取締役を務める。Before BloomZ ジャパンおよび当社に入社後、アニメーション制作の進捗を担当するスタッフとして、アサヒ社に勤務 株式会社プロダクション2007 年 12 月から 2011 年 10 月までアニメーション制作会社、 I Link Co. のマネージャー。株式会社声だ 2011 年 11 月から 2014 年 2 月までアクセントのマネージャーを務めた。Co.Ltd.声優管理会社、 2014 年 3 月から 2015 年 9 月まで、 Quatrestella のオーディオ制作進捗を担当するマネージャーとスタッフ Co. 、株式会社2015 年 10 月から 2017 年 9 月まで声優マネージメント会社。ミムラさんは職業学位を取得しました。 2007 年洋木アニメーションアカデミーより色彩研究科にて。

村永美ノル氏 役目を果たした 2024 年 8 月から最高財務責任者を務め、 2023 年 7 月から BloomZ Japan の会計マネージャーに就任します。入会前 村永は、株式会社 FORUM8 でマネージャーとして勤務し、株式会社日本のソフトウェア開発者 · サプライヤーが 6 月に 2018 年 11 月と 2022 年 11 月1992 年に早稲田大学で社会科学の学士号を取得し、卒業証書を取得しました。 日本の公認会計士として。

杉本明先生 独立の役割を果たしました 2024 年 7 月から取締役。杉本氏は、 ActKnowledge 株式会社の創設者兼代表取締役です。株式会社日本企業が提供する 経営コンサルティングサービス。ActKnowledge 株式会社設立前、2023 年 4 月株式会社三菱 UFJ ファイナンシャルに勤務。 株式会社グループ(NYSE： MUFG ） 、日本の銀行ホールディングスおよび金融サービス会社、検査官を含む 20 年以上にわたり 三菱 UFJ リサーチ · アンド · コンサルティングのチーフコンサルタント、株式会社三菱 UFJ Financial Group， Inc. 」第 2 子会社で、 Plan and D Co. の取締役を務めました。株式会社日本のコンサルティング会社、 2014 年 1 月から 2023 年 3 月までの間。杉本氏は、 1989 年に東京大学で法学士号を取得しました。

当社の定款に従い、 その他、当社が総会で決定した場合、取締役 2 名以上と取締役の正確な数を必要とします。 取締役会によって随時決定されます。

定款に基づき、取締役は 通常の決議または取締役によって任命できます取締役の任命は、取締役が自動的に任命する条件で行うことができる。 次回またはその後の年次総会または特定の事象において退任する （ 早期に退任しない場合 ） 。 または当社と取締役との間の書面による合意 （ がある場合 ） に定める期間を経過した場合。ただし、そのような条項は暗示されません。 明示的な規定の欠如。通常の決議または取締役によるいずれにおいても、各取締役が任命されることが期待されます。 取締役の後任者の選任又は取締役の再任まで在任する条件について 取締役が早く退任しない限り次の年次総会で

詳細は「説明」を参照。 株式会社 — 取締役。

家族関係

取締役 · 執行役員はいずれも 規則 S—k の項目 401 で定義されている家族関係。

取締役会

我々の取締役会は現在3人のメンバーで構成されている 取締役には、独立した取締役が含まれている。取締役は以下の任意の契約、提案契約、または手配に投票することができます もし彼/彼女がその契約または手配において重大な利害関係がある場合、(A)その取締役は 取締役会で実行可能な最初の会議でその利益の性質を声明し、具体的には以下の通りである。 または一般的な通知の方法で行われる；および(B)契約または手配が関連する当事者との取引である場合、取引はすでに行われている。 監査委員会の承認を受ける。ナスダック社の管理規則の要求は、発行者取締役会の過半数のメンバーが必要です 独立役員で構成されています。しかし、ケイマン諸島がナスダックに上場している会社として、私たちは外国の個人発行者で、許可されています。 特定の会社の統治問題については母国の慣例に従っている。ケイマン諸島の法律は多数票は必要ありません 独立役員で構成された上場企業取締役会のことです。私たちはこの母国のやり方に依存しています 例外的に、私たちの取締役会にはほとんどの独立役員がいない。

当社の取締役会は、すべての権限を行使することができます。 当社の借金、事業、財産、無名資本を抵当し、債券その他の有価証券を発行すること 当社または第三者の義務の担保として借入または使用されます。役員はサービス契約を結んでいない サービス終了時の給付を提供するものです

役員の職責

ケイマン諸島の法律によると私たちのすべての役員は 私たちには3つの責任がある：(I)法定責任、(Ii)受託責任、(Iii)一般法責任。ケイマン会社法の強制要求 役員上の多くの法定職責。ケイマン諸島法律によると、役員が当社に対して負う受託責任は(A)を含む 取締役が最も会社の利益に合致すると考えた場合に誠実に行動する義務，(B)その権力を行使する義務 (C)行使を不適切に妨害する責任を回避する。 取締役の将来の裁量権は、(D)取締役と以下の当事者との間にいかなる利益衝突(実際にあっても潜在的であっても)を回避する義務 会社及び取締役の個人利益に対して負う義務又は第三者に対して負う義務、並びに(E)独立して行使する義務 判断力。役員の一般法義務は適切なスキルと慎重さを行使することです。相関閾値測定基準 このような基準は合理的で勤勉な人が同時に一般的な知識、技能と経験を持っていることであり、これらの知識、技能と経験は その会社が執行する機能と同じ職能を執行する者への期待、及び 技術や役員が持っている経験です私たちに対する義務を履行する時、私たちの役員は私たちの覚書を守ることを確実にしなければならない。 そして時々改正されて再説明された定款、そして私たちの株主決議。私たちは損害賠償を請求する権利がある。 もし私たちの誰かの役員の特定の義務が違反されたら。

取締役会の機能と権限 その他 ：

役員および行政職の任期

定款に基づき、取締役は 通常の決議または取締役によって任命できます取締役の任命は、取締役が自動的に任命する条件で行うことができる。 次回またはその後の年次総会または特定の事象において退任する （ 早期に退任しない場合 ） 。 または当社と取締役との間の書面による合意 （ がある場合 ） に定める期間を経過した場合。ただし、そのような条項は暗示されません。 明示的な規定の欠如。通常の決議または取締役によるいずれにおいても、各取締役が任命されることが期待されます。 取締役の後任者の選任又は取締役の再任まで在任する条件について 取締役が早く退任しない限り次の年次総会で

執行役員全員は 取締役会の裁量に従って勤務します

資格

定款に基づき、取締役は 資格により当社株式を保有する必要はありません。当社の株主でない取締役は、 総会に出席し発言する権利があります

雇用協定と賠償協定

私たちは以下の会社と雇用協定を締結しました 私たちのすべての執行官。雇用契約によれば，その形式は登録宣言の添付ファイル10.1としてアーカイブされる. 本募集説明書はその一部であり、特定の期間内に私たちのすべての幹部を採用することに同意します。この期間は継続することができます。 現在の雇用期限が終わる30日前に双方の同意を得た。私たちは雇用関係を終わらせることができます いつでも、通知または報酬なしに、実行幹事に対するいくつかの行動は、いかなる真剣またはたゆまない約束も含む。 雇用条項や条件に違反または従わず，刑事犯罪の判決を受け，故意に法律に従わない 秩序が合理的で、ごまかしをしたり、賄賂を受け取ったり、深刻な職務怠慢をしたりする。上級行政官は仕事を中止することができます 一ヶ月前に書面で通知した場合、彼または彼女はいつでも雇われることができる。各執行官は期間と後に開催することに同意した 雇用協定の期限が切れ，厳格に秘密にし，書面で使用してはならない，あるいはいかなる個人，会社あるいはその他の実体にも開示してはならない. どんな機密情報でも同意します。

補償契約も締結しています。 取締役や執行役員一人ひとりにこの契約に基づき、当社は取締役および執行役員に対して補償することに同意します。 当該者が取締役であることを理由に提出された請求に関連して発生した特定の負債および費用に対して 当社の役員です

役員および行政職の報酬

2023 年 9 月 30 日に終了した会計年度について、 執行役員 · 取締役への報酬として合計 1557.7 万円を支払いました。当社の非従業員は 取締役は解雇時の給付を規定するサービス契約を結んでいます。我々は脇に置かれず、発生していない 取締役および執行役員に年金、退職、またはその他の類似の給付を提供するための金額。

取締役会各委員会

監査委員会

監査委員会を設立しました Kazusa Aranami、Yuhi Mimura、Akira Sugimotoを含む3人の監督で構成されている。杉本明だけが満足できることは確認しました。 ナスダック上場規則第5605条(A)(2)条及び取引所法案第10 A−3条の“独立性”要件。だから、 発売後90日と1年以内に、新浪と三村裕一はそれぞれ独立役員が引き継ぐ。 ナスダック資本市場は、このように上場1年後、監査委員会は完全に独立役員で構成されるだろう。私たちは 杉本明は米証券取引委員会のルールに基づいて監査委員会の金融専門家になる資格があり、金融ベテランとしての資格があることも決定した。 ナスダック上場規則監査委員会のメンバー。杉本明は監査委員会の議長。私たちの監査委員会は採択されました 監査委員会の各メンバーが独立しており、該当することを要求する書面(“憲章”) 取引法第10 A-3条の要件及びナスダック株式市場又はその他の証券取引所の規則 われわれのどの証券もすでに発売されており，監査委員会のいかなるメンバーも当社の参加はできない またはその任意の子会社の過去3年間の任意の時間の財務諸表。憲章の要求 委員会のすべてのメンバーは会社の残高を含む基本財務諸表を読んで理解することができなければならない 財務諸表、損益表と現金フロー表によると、委員会の少なくとも一人のメンバーは過去の財務従業経験を持たなければならない。 又は会計、必要な会計専門証明書、又はその他の類似の経験又は背景、財務に至る 成熟し、監査委員会の少なくとも1人のメンバーは“監査委員会財務専門家”でなければならない。 S-k条例第407(D)(5)(Ii)項。約章の規定によると、監査委員会の目的は会社の会計を監督することである。 財務報告手続及び会社財務諸表の監査、監査委員会の主な役割 財務報告書と開示過程を監督することだ。

憲章は、監査委員会が 以下の権限と責任があります。

報酬委員会

「外国民間発行者」であるため ナスダックのコーポレート · ガバナンス基準の意味において、当社は補償を義務付けられず、現在も期待していません。 委員会。当社が「外国民間発行者」ではなくなった場合、補償委員会を設置することが求められます。 このような報酬委員会は、規則の下で「独立」となる 3 人の取締役で構成されるものと予想されます。 NASDAQ のルールに従って許可される「段階的導入」期間を条件とします。補償委員会を設置すると、 報酬委員会憲章を採択し、委員会の主な職務を、 SEC と Nasdaq の基準です

報酬委員会は

補償委員会を設立すると、 委員会の主な職務を規則と整合的な方法で定義する報酬委員会憲章を採択することを期待する SEC と Nasdaq の基準です。

指名と会社管理委員会

「外国民間発行者」であるため ナスダックのコーポレート · ガバナンス基準の意味において、当社は指名を行う必要はなく、現在も期待していません。 コーポレート · ガバナンス委員会当社が「外国民間発行者」ではなくなった場合、 指名委員会とコーポレートガバナンス委員会。このような指名 · コーポレートガバナンス委員会が、 SEC の規則の下で「独立」となる 3 人の取締役が、許容される「段階的な導入」期間を条件とします。 ナスダックのルールに従って指名委員会及びコーポレートガバナンス委員会が設置されれば、指名委員会が採択されることを期待します。 コーポレート · ガバナンス委員会および憲章は、委員会の主な職務を規則に適合して定義します。 SEC と Nasdaq 規格。

株主は一人以上を指名することができる。 株主が通知 · 情報規定を遵守した場合の定例株主総会での取締役選出 細則に記載されています当社への通知は、記念日の 90 日前かつ 120 日前までに書面によるものとする。 前年の年次株主総会の開催日、または取引法の要件により要求される場合。さらに、 当該通知を提出する株主は、当該通知の届出日及び記録日の両方で記録保持者でなければならない。 議決権を有する株主の決定について

ビジネス行為と道徳的基準

「外国民間発行者」であるため ナスダックのコーポレート · ガバナンス基準の意味において、当社は、 1 つまたは 1 つを採用する必要はなく、現在期待していません。 すべての取締役役役員従業員に適用される行動規範を増やすもし、私達がもはや「外国の民間発行者」ではない場合、 すべての取締役、役員および従業員に適用される 1 つ以上の行動規範を採用することを求められます。 公開されますこのようなコードは、当社の取締役、役員、従業員 （ 執行役員を含む ） に適用されることを期待しています。 役員、最高財務責任者、および類似の機能を遂行する他の人々 ） 、および当社の代理人、および公開されるでしょう 私たちのウェブサイトで

主要株主

以下の表は以下の情報を示します。 取引法第 13 d—3 条の意味において、当社普通株式の実質所有権に関して 本目論見書の日付と、本募集で提供された転売株式の売却を反映して調整されたもの：