報告者ら間の合同提出契約に関するもので、2024年4月19日付けです。

新規買は、最大€34800万の資金を確保して、NATiV3第3フェーズのMASHスタディを推進することを発表します。

インベンティバーは、指定された条件の達成に基づく最大€34800万の多段式株式調達を確保し、新規および既存の投資家からの、さらに$3000万のマイルストーン支払いを、CTTQとのライセンスおよび提携契約の改定に基づく株式調達に関する支払を受けます。

資金調達からの収益は、主にInventivaの第3フェーズNATiV3臨床試験を進めるために使用されます。これはMASH患者を対象としたlanifibranorの評価を行います。

NATiV3スタディでは、非肝硬変性MASH治療のためにlanifibranorを評価するために、1100人以上の患者が無作為化され、2025年上半期に収集完了が予定されています。

マーク・プルザンスキー博士が議長に、Srinivas Akkaraju博士/博士が理事に任命される予定で、次回の株主総会の承認を受けます。

フランスのダイエックス、アメリカ合衆国ニューヨーク州ロングアイランドシティ、2024年10月14日 - Inventiva（ユーロネクスト・パリおよびナスダック：IVA）（インベンティバーランブル会社）医療関連の代謝機能障害性脂肪性肝炎（MASH）の治療に焦点を当てた臨床段階のバイオ製薬会社であるMASHその他の医療ニーズの未解決の疾患と、本日、新規買€9410万、最高€34800万（「」）の資金調達を発表しました。本取引に基づき、特別目的会社としてのBCSAの完全子会社は、Linqtoと合併し、LinqtoはBCSAの完全子会社として存続します。Linqtoの現在の普通株式は取り消され、株主は特定の調整を受けて、BCSAの新しい株式と引き換えに受け取ります。その際の企業価値は約7億ドルと推定されます。指定された条件の達成に応じて、第3フェーズNATiV3 MASH試験の完了とlanifibranorの承認申請および商業化の準備を資金化するために、「」が用意している34800万まで

ニューエンタープライズアソシエイツ、BVFパートナーズLP、サムサラバイオキャピタルを中心に、Andera Partners、Deep Track Capital、Eventide Asset Management、Great Point Partners、LLC、Invus、Perceptive Advisors、 Schonfeld Strategic Advisors、Sofinnova Crossover I SLPを含む追加の既存および新しい投資家の参加によりリードされました。

取引に基づき、2024年12月16日までに招集される次回の株主総会において株主の承認を条件に、会社はMark Pruzanski, MDを会社の議長に、およびSrinivas Akkaraju, MD、PhDを取締役に任命しました。ほかの4つの主要投資家それぞれによって最大4人の追加取締役が任命される予定で、独立した資格を持つ少なくとも2人が新規の取締役となり、現在の取締役（Frederic Cren、Mark Pruzanski、およびSrini Akkarajuを除く）の代わりに就任します。

Dr. Mark Pruzanskiは述べています: “私はMASHにおけるlanifibranorの治療的可能性を長年信じており、Inventivaの会長として加わることを光栄に思っています。これまでに公表された第20獲得NATIVE研究結果に基づいて、lanifibranorは、インスリン感作作用および直接抗線維化効果を持つことから、可能性、「ベスト・イン・カテゴリー」の経口薬としての地位にあります。進行性のMASHによる高度の線維症を有するタイプ2糖尿病患者の大規模な集団にとって、肝不全に進展するリスクが最も高い患者にとって理想的な治療法と位置付けられます。

本日発表された最大4億1000万ドルの資金調達のうち、フレデリックや取締役会の他のメンバーと協力して移行を支援できることを楽しみにしています会社はラニフィブラノールの約束を果たす能力を最大限に発揮します.”

JPモルガン、TDコーウェン、グッゲンハイム証券、 LifeSCI Capitalは資金調達のプレースメントエージェントとして、ナムセン・キャピタルはエクイティ・キャピタル・マーケット・アドバイザーを務めています。

フレデリックさん Inventivaの最高経営責任者であるCrenは、次のように述べました。 「この重要な資金調達について発表できることを非常に嬉しく思います会社にとって重要な分岐点です。これは、参加している投資家とパートナーのCTTQの価値に対する信頼を反映しています MASHに苦しむ患者のための画期的な治療法としてのラニフィブラノール。資金調達による収益総額は、MASHプログラムを支援しますそして、その後の販売承認の申請、およびラニフィブラノールの潜在的な商品化に向けた準備をしています。私もそうしますマークのMASH分野での深い専門知識がもたらすメリットを強調したいと思います。彼と協力して次のことを実現することを楽しみにしていますラニフィブラナーを患者に届ける可能性が最も高いです。”

ネザム博士（「ニッド」）、アフダール、チーフハーバード大学医学部医学教授のベス・イスラエル・ディーコネス・メディカルセンターの胃腸病学では、次のように述べました。「調査員そして、臨床医は、線維症の改善と消失の両方の改善に効果があるため、MASHのラニフィブラノールの可能性に引き続き期待していますマッシュ。ラニフィブラナーによるPPARアゴニズムは、私たちの代謝プロファイルと心血管リスク因子を改善することも実証されていますマッシュの患者。この二重の利点は、ラニフィブラナーがMASH患者にとって最適な選択肢であることがわかる可能性を秘めています。意義深いです線維症、糖尿病。」

取引について

この取引の構成は次のとおりです。

（i）増資なしでの発行特定のカテゴリーの受益者に留保されている優先購読権（」人というカテゴリーで」)、当社の普通株式34,600,507株の発行による総額9410万ユーロ、額面価格は1株あたり0.01ユーロですシェア（の）T1 新株」）T1新株1株あたり1.35ユーロ、35,399,481株のワラントを前払いで購入できます新しい普通株式1株あたり0.01ユーロの行使価格での当社の普通株式。行使の際には、それぞれが権利を与えます。 1株の新普通株に（「T1 ベース」)、慣習的なクロージング条件が満たされていることを条件とします。

（ii）発行は、第2段階で、優先購読なしの新たな増資による、T1bis条件判例（以下に定義）の充足を特定の投資家に留保される権利（」名前付きの人に」) の記事によるとフランス商法のL.225-138、新普通株式、額面価格1株あたり0.01ユーロ、または購入前払いの新株予約権新普通株式1株あたり0.01ユーロの行使価格での当社の普通株式。行使の際には、それぞれが権利を与えます。 1株の新普通株に（「」t1biの新株式」)、総額は2140万ユーロです。

（iii）発行、第三段階で、特定の投資家に優先的な新株予約権を留保しない新しい資本増強を通じて (“に被指名人”)、対象は T2条件普通株式（この用語は以下に定義されています）の前例（この用語は以下に定義されています）、または各投資家の要求に応じて、新株予約権が添付されている事前積立型新株予約権（「バサス」) の合計金額は11600万ユーロです。それぞれ ABSAは、額面金額が0.01ユーロ（または前払いの新株予約権）の多数の新普通株式で構成され、会社が決定します取締役会（「T2 新株」）そこには、行使時に行使可能な多数のワラントが添付されます 1.50ユーロの価格（「T3 ベース」)、T3トリガーイベント（以下に定義）の発生を条件として、最大総額11600万ユーロの新規普通株式の購読について。

第1四半期の新株と第1四半期のBSAの決済 2024年10月17日に開催される予定です（「決済日」）、慣習的な締めくくりの満足度を条件としています条件。

Chiaと締結した修正条項に従って泰天清製薬 (広州) 有限公司(」CTTQ」) 取引と同時に（会社が受領した場合） 2024年12月31日までに、総額での株式調達を2、3回に分けて申し込むという投資家のコミットメント少なくとも18000万ユーロ（エクイティレイズ」）、CTTQは30日以内に会社（i）に1,000万ドルを支払うものとします支払われるべき株式調達の最初のトランシェが発行された場合の、T1新株とT1 BSAの決済-引き渡し CTTQによって、（ii）株式調達の第2トランシェの完了時に1,000万ドル、（iii）公開時に1000万ドル第3相グローバルトライアルの主要な主要評価項目または主要な副次的評価項目を発表した、ポジティブなトップラインデータを持つ会社試験でテストされたどの投与計画も満たされました。改正の条件では、マイルストーンの支払い総額は変わりません変更はありませんが、Inventivaが受け取る資格のあるロイヤリティは1桁台前半に減りました。

発行の理由と取引の収益の使用

会社はからの純収入を使うつもりです総額9410万ユーロ、純額8660万ユーロの第1期新株および第1期BSAの発行を、利用可能な現金とともに次へ：MASHの治療薬としてラニフィブラノールを評価する臨床プログラムの約85％が（」ネイティブ 3」) と、 NaTiV3の結果が陽性の場合は、新薬申請書の提出用、残りは約15％は一般用企業目的。当社は、予定より前にこれらの収益を金融負債の早期償還に使用しないことを約束しました流動性契約の履行を条件として、満期または取引の一環として発行された有価証券の買戻しケプラー・シューヴルーと一緒に。

会社は総収益を使うつもりです第1四半期新株および第1期BSAの発行から（総額9410万ユーロ、純額8660万ユーロ）、 T1biSの新株の発行から（総額2140万ユーロ）、このトランシェが満足のいく条件で発行された場合 T1bis条件判例について、そしてこのトランシェが次の場合は、T2新株の発行（総額11600万ユーロ）から T2条件判例を満たすことを条件として発行されます。つまり、これら2つの場合の最大総額は23200万ユーロですトランシェは、当社のNatiV3第3相試験の継続資金として、また代償性肝硬変の開始資金として発行されます 2026年後半に予定されているNatiV3のトップライン結果が発表されるまでの調査です。該当する人の満足度を条件とします前提条件であり、すべてのT3 BSAの行使を前提として、当社は総収入11,600万ユーロを以下に使用する予定です規制当局の承認申請を含む、会社の商業化前の活動に資金を提供するためのT3 BSAの行使必要に応じて、ラニフィブラナー用です。

運転資本明細書

このプレスリリースの日付の時点で、当社は取引前は、純運転資本では今後12か月間の債務を履行するには不十分だったと考えています。として 2024年6月30日現在、当社の現金および現金同等物は1010万ユーロでしたが、現金および現金同等物は26.9ユーロでした 100万ユーロと900万ユーロの長期預金¹ 2023年12月31日に。

2024年7月、Inventivaはロイヤリティ証明書を発行しました約2010万ユーロの金額で（「」2024ロイヤリティ証明書」)。現在の状態を考慮に入れてコスト構造と予想される経費、そして2024年のロイヤリティ証明書の発行による収益と当社が実施している短期的な現金保存措置は、取引による収益を除いたものですが、会社の見積もりではその現金、現金同等物および預金により、2024年10月中旬まで事業資金を調達できるということです。取引の前に、そのため、会社は今後12か月間、現在の義務を果たすことができません。

開始までの義務を賄うために 2025年10月、現在の事業計画に基づいて、当社は、追加の現金要件は130ユーロの間になると予測しています。百万ユーロと1350万ユーロ。

¹ 長期預金の期限は2年で、利用できました期間の満了前に通知期間が31日で、会社によって流動性とみなされました

取引前に、NATiV3試験のトップライン結果が2026年下半期に予定されているまで、会社は活動を資金調達するために約€25000万が必要であると推定しています。この見積もりには、上記の12か月間に会社の活動を資金調達するために必要な約€130から€13500万が含まれています。

T1新株およびT1 BSAsの発行を受けて（T1bis新株、ABSAsの発行は除く）、€94.1百万の総収益または推定純収益€8660万に対して、会社は次の12か月間の現在の義務を満たすために十分な純運転資金がなくなり、T1新株およびT1 BSAsの決済および引き渡し後30日以内にCTTQから受領予定の€860万（$1000万）の支払いを考慮に入れると、2025年第2四半期末までの財務的透明性が延長されるでしょう。会社は、T1新株およびT1 BSAsの発行後、CTTQからの支払いを考慮に入れると、T1新株およびT1 BSAsの決済および引き渡し後30日以内に行われる支払いを除き、ABSAsの発行およびT3 BSAsの行使を除き、次の12か月間に現在の義務を達成するために必要な追加の現金要件は€4000万になると推定しています。

T1bis条件履行およびT2条件履行に準拠して（該当する場合）、T1bis新株（総額€2140万）およびABSAs（総額€11600万）が発行される場合、会社は12か月を超える財務的透明性を拡張できます。

T1bis条件履行および/またはT2条件履行が満たされず、T3誘発事態が発生せず、したがってT1bis新株とABSAsが発行されず、T1bis新株またはABSAsの発行から概ねの収益を受領したり、T3 BSAsの行使から受領したりしない場合、会社は現在計画されているビジネスおよび研究開発プログラムをサポートするために追加資金調達が必要となります。

その他の潜在的な公開募集または株式または債務証券の民間配置 ; または

ビジネス開発パートナーシップや/またはライセンス契約などの潜在的な戦略的オプション。

取引の主な特徴

取締役会は、2024年6月20日株主総会の決議（特定の受益者カテゴリに対する優先新株予約権なしの資本増加が付いている）によって与えられた権限に基づいて、^階会社の取締役会は、2024年6月20日株主総会の決議（優先新株予約権なしの特定の受益者カテゴリに対する資本増加）に基づいて、²L. 225-138条に従って(c) 事由による会社の解雇。会社は、事由により役員の雇用を終了することができます。この契約において、「事由」とは、次のいずれかを意味します：（i）会社、当社の関連会社、または会社が取引を行っている現在または将来の顧客、サプライヤー、ベンダー、または他の第三者に関する役員の不誠実な陳述または行為、（ii）役員の犯罪又は不道徳性、詐欺行為、不誠実行為又は詐欺のある軽犯罪、（iii）本契約に定められた役員への割り当てられた職務群を合理的な満足度で果たしていない場合、且つ、治癒可能な場合、会社から役員に書面で通知された後、役員がこのような通知を受けた（iv）役員の重過失、故意または会社または当社の関連会社に対する不服従、または（v）当社によって採用された役員とのいかなる規定に関する違反、役員との雇用、福利厚生、または報酬に関する重要な合意を含む手順があります。フランス商業法典（Code de commerce）は2024年10月11日にT1新株とT1 BSAsの発行を実施することを決定し、T1新株とT1 BSAsの最終数、申込価格、行使価格を決定しました。

T1bis新株の発行および申し込みの先決条件

会社によるT1bis新株の発行は、2024年12月16日までに開催される株主総会の承認を受けることに係り、当該T1bis新株の発行を許可する取締役会の決議および判断がなされること、およびランイフィブラノールの臨床開発段階または新薬の製造に影響を及ぼす可能性があるまたは合計して重大な悪影響を与えた出来事、違反、または事情（個別または合計で）がないこと、あるいはNATiV3試験を成功裏に完了し、FDAの承認を取得するための準備、または当該企業が医薬品、生物医薬品、医療技術分野において成功裏に活動を完了する能力に影響を与える可能性がある項目（これを「Material Adverse Change”))

² 2024年6月20日に開催された株主総会の第6号決議によって特定されたカテゴリーの人物には次のものが含まれます：（i）フランスまたは外国法下で設立された医薬品、バイオテクノロジー、医療技術部門に定期的に投資する自然人または法人、信託、投資ファンド、その他の投資手段を含む、あらゆる形態の、または（ii）フランスまたは外国で医薬品、化粧品、化学品、医療機器、技術のいずれかで活動の主要部分を行う企業、機関、または実体、あるいは（iii）フランスまたは外国の投資サービス会社、または同等の地位を有する外国機関、上記の（i）または（ii）に言及する人物に引き渡される発行物を保証することができる、およびこの文脈において、発行される証券を申込する。

T1新株とT1 BSAの発行とT1bis新株の決済と引渡しの間に（以下、「T1bisの成立条件）。2024年12月16日までに開催される株主総会で必要な決議の採択は、企業の情報開示義務に準拠して、プレスリリースの対象となります。T1bis新株の発行も、この発行について決定する会社の取締役会または代表取締役の開催日にプレスリリースの対象となります。

新株およびABSAの発行と申し込みの条件

企業によるABSAの発行および各投資家による申し込みは、以下の条件に従います：（i）T1bis新株の発行とABSAの決済と引渡しの間に重大な不利変化がないこと、（ii）NATiV3研究に登録された患者の安全性を監視する独立の専門家グループであるDMCが、通常特定の臨床試験に設定されているが、NATiV3研究を中止することを勧告しないこと、（iii）NATiV3主コホートの最後の患者の無作為割付が行われていること（これは2025年4月30日までに行われるべき）、（iv）72週前までの研究からの脱落率が30％未満であること（「T2誘引事象）、（v）T2新株の決済引渡し後にすべてのT2新株の投資家による申し込みと支払い、（vi）2024年12月16日までに開催される株主総会でT2新株と付随するT3 BSAの発行と取締役会の決議および決定を承認すること（それがその日までに実施されていない場合、会社の新しいガバナンスの実施を許可するもの）、および（vii）標準の決済引渡し条件（条件（i）から（vii）までを総称して、「T2成立条件取引所(　). (i) から (iv) の条件は、全 ABSAsの合計を代表する投資家の60%の同意により免除されることがあります。 ABSAsの発行は、取締役会の会合の日、もしくは会社の取締役会の代表者による指示により行われ、T2トリガーイベントの完了を通知し、この問題について決定されます。

T3 BSAsの行使の前提条件:

T2の前提条件の達成　およびABSAsの発行条件を満たす場合、T3 BSAsの行使はさらに、会社がトップラインデータを発表していることを条件にしています。 NATiV3の主要なプライマリエンドポイントまたは主要なセカンダリエンドポイント（NASHの改善と肝線維症の悪化なしでのNASHの解決、およびNASHの悪化なしでの肝臓の線維症の改善）、テストされた用量スケジュールに関わらず、2027年6月15日までに達成されたことを発表しています("T3 トリガーイベント　). T3 BSAsの行使は、2027年7月30日までに行われなければなりません（「T3 BSA満期日”).

変換イベント（以下で定義される）が発生した場合、行使の条件としてのT3トリガーイベントの免除は、T3 BSAsの全体の60%を代表する保持者の事前同意により免除されることができます。変換イベントは、次の場合に発生します：(i) 一人または連携して会社の支配権を取得する、(フランス商業コードの第L. 233-3条で規定された意味を持つ支配)235-3、（ii）買収の発表、公開交換オファー、代替オファー、または混合オファーの申し出、(iii) 株主の持分が30%以上希薄化する合併が発生した場合、または（iv）会社の資本の51%未満を保有する実体に対してlanifibranorに関する重要な権利を譲渡する、または（v）会社の業務、財務状況、または見通しに有意な影響を合理的に有する可能性があるlanifibranorに関する合意（a “イベントの変換BSAsの行使は、取締役会の会合日にプレスリリースの対象となります。会社の取締役会の決議により、トリガーイベントが発生したことを記録するか、投資家がこの条件を放棄したことについて。

ABSAsの申し込み期間:

2024年12月16日までに開催される株主総会での必要な決議の承認を条件に、ABSAsは発行および申し込まれる予定です。取締役会の決定に基づき、2025年3月31日（除外）から2025年5月31日の間に、少なくとも事前に十五営業日の通知を受ける必要があります。

T3 BSAの行使期間：

各投資家はT3を行使することができますそれが所有するBSAの全部または一部を現金で、早くても45の間です^番目の発生の翌暦日 T3トリガーイベントと、発生した場合はT3 BSA満期日の前の3営業日（含む） T3トリガーイベントの（」T3 BSA行使期間」) そして、T3トリガーイベントの発生が免除された場合は上記のとおり、権利放棄が認められた日から（含む）から開始し、第三事業で終了する期間 T3 BSA満期日の前の日（含む）。

T3トリガーイベントが成立しなかったり、定義された期間内に発生しない場合、T3 BSAはT3 BSA行使後3営業日に自動的に失効しますピリオド。

第1四半期の新株の購読価格、 T1 BSA、T3 BSAの行使価格、およびT3 BSAの行使価格:

2024年10月11日、取締役会は第1四半期の新株の購読価格は1.35ユーロ（「T1購読価格」) (0,01ユーロの名目価値と 1.34ユーロ (プレミアム)。

T1 BSAの特定の特性を考えると、各T1 BSAのサブスクリプション価格は1.34ユーロで、T1のサブスクリプション価格（つまり、1.35ユーロ）を次のように差し引いたものに相当します普通株式の名目価値（0.01ユーロ）。

に定められた価格制限に従って 25です^番目の 2024年6月20日に開催された総会の決議では、T1サブスクリプション価格（つまり、1.35ユーロ）はユーロネクストの規制市場における当社株式の出来高加重平均価格である1.5048ユーロに 10% 割引します第1四半期の新株の価格設定に先立つ最後の5取引セッション中にパリで（参考価格”).

T1bisの条件を満たすことを条件としています先例として、T1biS新株の引受価格は、第1四半期の新株引受価格（つまり、1.35ユーロ）と同じになります。

T2条件判例を満たすことを条件として、 ABSAのサブスクリプション価格は、(i) T1サブスクリプション価格（つまり、1.35ユーロ）と（ii）ボリューム加重の低い方に対応しますユーロネクスト・パリの規制市場における価格設定前の5回の取引セッションにおける当社の株価の平均 AbsAS（この平均には割引は適用されないと指定されています）。

T3トリガーイベントの完了を条件としますまたはトランスフォーミングイベントでは、T3 BSAの行使価格は参考価格に対応します（割引は適用されないと指定されています）この平均値まで）、つまり1.50ユーロ（T3 BSA行使価格").

取引と事業の配分会社の:

T1biの新株数、T2新株の数、 T3 BSAは各投資家が購読します 比例配分 この投資家が購読しているT1新株とT1BSAの数に。投資家がABSAに加入しなかった場合、会社は他の投資家に購読する権利を提供することを約束します債務不履行に陥った投資家が加入していないいくつかの追加ABSAについては、割り当てられます 比例配分 番号にの登録済みT1新株と、各投資家が購読していて、これらのABSAの購読を希望しているT1BSAの割合。

ガバナンス権:

取引の一環として、当社は、マーク・プルザンスキーとスリニバス・アッカラジュを会員に任命することを提案するための第1期新株と第1期BSAの決済を条件としています遅くとも2024年12月16日までに開催される総会の取締役会。

さらに、取締役を4人まで追加することができます既存の取締役（フレデリック・クレン、マーク・プルザンスキー、スリニバス・アッカラジュ以外）の後任として任命または採用されます。 BVF Partners LPの提案により、1人の取締役が任命または採用されることが明記されています（」BVF」) と3つ本取引における3大投資家のそれぞれからの提案に基づく取締役（第1四半期新株の決済-引き渡しを条件とします）とT1 BSAと株主

ABSAsの発行に関する決議の承認は、2024年12月16日までに開催される株主総会によって行われる.

取締役会は2024年10月11日に、2024年12月16日までに開催される株主総会によって会社の取締役マーク・プルザンスキー氏の任命が確定決定された場合、(議長)と(CEO)の職務を分離することを無効にすることを決定しました。現在、フレデリック・クレンは会社の社長兼最高経営責任者であり、マーク・プルザンスキー氏を任命することに président du conseil d’administration 委任された状態で、ボード議長と、会社の社長兼最高経営責任者であるフレデリック・クレンが現在 directeur général 会社のprésident directeur généralである。そして、マーク・プルザンスキー氏を任命することを決定します 会社のprésident directeur généralである。そして、マーク・プルザンスキー氏を 任命することに président du conseil d’administration and フレデリック・クレンとして directeur général、次回の取締役会議後に実施される株主総会日現在。

T1新株とT1 BSAsの形式：

T1新株はフランス法に基づく純精査名義で登録されます（au nominatif pur）2025年5月20日またはT2新株の決済納品日のいずれか早い日（x）までに、その後、T1新株は譲渡者の選択により、登録名義形式で保有されます（T1【株式】[Pre-Funded Warrants and if exercised, T1 Warrants Shares]は、その後、譲渡人の選択により(i)登録形式(又は名義株式形式でau porteur).

T1 BSAsは、フランス商業法典の第L. 228-91条の意味で資金へのアクセス権を付与する証券であり、無物質形式で発行され、純精査式の形式で保持されるau nominatif pur）まで、投資家名義で開設された証券口座に保管される。T1 BSAsの所有を証明する物理的文書は発行されず、T1 BSAsは上場されることはありませんが、Euroclearに登録されます

T1 BSAsの行使により発行される株式（「T1ワラント株式「）」は純粋な記名形式で保管されますau nominatif purロックアップの満期日まで受け取り人の選択に基づいて記名形式（に変換され、その後記名形式で又はT1【株式】[Pre-Funded Warrants and if exercised, T1 Warrants Shares]は、その後、譲渡人の選択により(i)登録形式(記名形式（に変換されるか、または無記名形式でau porteur).

T1新株、T2新株、T1ワラント株、及びT3 BSAsの行使により発行される株式（以下、「T3ワラント株なんらかあれば、会社の普通株式に自動的に組み込まれ、Euronext Parisの規制市場で取引が許可され、ISIN番号FR0013233012で取引対象となります。

T1bis新株式、T2新株式、T3 BSAの形式:

T1bis新株式は、T1新株式と同じ条件で登録されます。

T2新株式は、発行時から選択された者のオプションで、記名株式（T1【株式】[Pre-Funded Warrants and if exercised, T1 Warrants Shares]は、その後、譲渡人の選択により(i)登録形式(）または無記名株式（au porteur）とし、自由に譲渡できます。

The T3 BSAs will be securities giving access to the share capital within the meaning of article L. 228-91 of the French Commercial Code. They will be issued in dematerialized form and held in registered form (T1【株式】[Pre-Funded Warrants and if exercised, T1 Warrants Shares]は、その後、譲渡人の選択により(i)登録形式() in a securities account opened in the name of the investor in the books of the Company's account keeper. No physical document evidencing ownership of the T3 BSAs will be issued. The T3 BSAs will not be listed or admitted to Euroclear.

The shares issued upon exercise of the T3 BSAs (the “T3 Warrant Shares”) will be held, upon issuance and at the option of the holder, in registered form (T1【株式】[Pre-Funded Warrants and if exercised, T1 Warrants Shares]は、その後、譲渡人の選択により(i)登録形式() or in bearer form (au porteur).

運動比率とT3 BSAの調整行使価格：

T3 BSAの行使価格およびT3ワラント株の数量は、フランス商法コードおよびフランス市場基準によって定められた義務的な法的要件に従い、時折調整されます。

資本増強、吸収、合併、分割、新株の発行、株式資本にアクセス権を与える証券の発行、またはその他の株主優先割当権を有する金融取引または優先的な株式取得権を保留して会社株主の利益のために期間を定める場合、会社は権利を有します。

T3 BSAsの行使を停止する期間は、適用される規制で定められる期間を超えてはならない三か月まで、またはその他の期間にすることができます。

T1新株式、T1 BSAs、およびT1bis新株式のロックアップ:

取引に参加する投資家は、ABSAsの発行日（x）または2025年5月20日（y）のいずれか早い時点まで、T1新株式とT1 BSAsおよびT1ワラント株式を特定の例外（投資家への関係会社への譲渡、他の投資家への譲渡、または会社の独自の裁量に基づき同様のT1新株式およびT1 BSAsおよびT1ワラント株式に対する同じロックアップコミットメントを行った第三者への譲渡を含む）に従ってロックアップすることに同意しました。

T1bis新株式は、発行された場合、T1新株式と同じ条件で投資家によって保持されます。

投票契約:

投資家は、T1bis新株式およびABSAsに応募し、2024年12月16日までに開催される株主総会の決議に賛成することを約束しました。これらはT1bis新株式およびABSAsの発行に関する決議（当該投資家の独自の投資に関する決議を除く）および会社のガバナンスに関する変更に関する決議を指します。

Frédéric Cren氏とPierre Broqua氏は、2024年12月16日までに開催される株主総会の決議に賛成することを約束しました。

T1 BSAsおよびT3 BSAsの保有者の代表:

T1 BSAs保有者およびT3 BSAs保有者は、その共通の利益のディフェンスのために自動的にグループ化されます。 masse群衆は、代理人を通じて一部、関係者の集団的な決定を通じて一部、行動します。

取引参加者：

BVFは、企業の株式資本の約16.4%および投票権の約13.1%を保有しており、取引を考慮しないで本日の日付時点で、約€1100万のT1 BSAsのうち8,231,034 T1 BSAsに申し込みました。T1 New SharesおよびT1 BSAsの発行を前提とすると、BVFは、取引の第1トランシュの終了直後に、稀薄化後のベースで、企業の株式資本の約9.8%を保有することになります。

New Enterprise Associates（“NEA”）NEA企業の株式資本の約10.7%および投票権の約8.5%を保有しており、取引を考慮しないで本日の日付時点で、T1 New Sharesに約€300万、T1 BSAsに約€1700万の金額でそれぞれ2,262,931 T1 New Sharesと12,823,276 T1 BSAsに申し込んでいます。T1 New SharesおよびT1 BSAsの発行を前提とすると、NEAは、取引の第1トランシュの終了直後に、稀薄化後のベースで、企業の株式資本の約9.0%を保有することになります。

Sofinnova Crossover I SLP（"ソフィノヴァCrossover I SLP）は、本日時点で会社の株式資本の約9.7%と議決権の約9.4%を保有し、取引を考慮しない場合、約1,369,827口の第1トランチ新株式を約180万ユーロで申し込みました。第1トランチ新株式と第1トランチBSAの発行を前提として、Sofinnovaは取引の最初のトランチの終了直後に、非希薄化のベースで会社の株式資本の約7.4%を保有します。ソフィノヴァ）が、本日時点で会社の株式資本の約7.4%と議決権の約5.9%を保有し、取引を考慮しない場合、約1,629,310口のT1新株式を約220万ユーロで申し込みました。第1トランチ新株式と第1トランチBSAの発行を前提として、Yihengは取引の最初のトランチの終了直後に、非希薄化のベースで会社の株式資本の約6.3%を保有します。

イイヘン・キャピタル・マネジメントLP（"Yiheng"）は、本日時点で会社の株式資本の約9.7%と議決権の約9.4%を保有し、取引を考慮しない場合、約1,369,827口の第1トランチ新株式を約180万ユーロで申し込みました。第1トランチ新株式と第1トランチBSAの発行を前提として、ソフィノヴァは取引の最初のトランチの終了直後に、非希薄化のベースで会社の株式資本の約7.4%を保有します。イイヘン）が、本日時点で会社の株式資本の約7.4%と議決権の約5.9%を保有し、取引を考慮しない場合、約1,629,310口のT1新株式を約220万ユーロで申し込みました。第1トランチ新株式と第1トランチBSAの発行を前提として、イイヘンは取引の最初のトランチの終了直後に、非希薄化のベースで会社の株式資本の約6.3%を保有します。

インバス・パブリック・エクイティ、（」インバス」)、 6,034,482株のT1新株を約810万ユーロで購読しました。第1四半期の新株の発行を想定して T1のBSAであるInvusは、会社の株式資本の約8.7％を、その直後に希薄化されていないベースで保有します取引の最初のトランシェのクローズ。

アンドレラ・パートナーズ、（」アンデラです」)、約670万ユーロで、5,008,620株のT1新株を購読しました。第1四半期の新株の発行を想定して T1のBSAでは、Anderaは会社の株式資本の約5.8％を、その直後に希薄化されていないベースで保有します取引の最初のトランシェのクローズ。

知覚アドバイザー、（」知覚力があります」)、約610万ユーロで4,525,862株のT1新株を、200万ユーロで1,508,620株のT1新株を購読しました。仮定します T1新株とT1 BSAの発行では、Perceptiveは、希薄化されていない状態で、会社の株式資本の約5.2％を保有します取引の最初のトランシェが終了した直後の基準。

取引が株式資本に与える影響

決済日に続いて、会社の株式資本は87077695万ユーロで、87,077,695株に分割されます。

説明のため、発行の影響を説明してください T1新株式、T1ワラント株式（完全行使を想定）、T1bis新株式、T2新株式、T3ワラント株式の取引前に会社の株式資本の 1% を保有していた株主の所有権について（完全行使を想定）、購読しない場合は以下のようになります（2024年9月30日現在の会社の株式資本に基づいて計算）：

	資本の割合
	希釈していないベース	希薄化ベース⁽¹⁾
第1四半期の新株の発行前に	1%	0.87%
第1期新株と第1期BSAの発行後	0.60%	0.45%
T1新株式、T1ワラント株およびT1bis新株の発行後	0.55%	0.41%
T1新株式、T1ワラント株式、T1bi新株およびT2新株の発行後*	0.29%	0.26%
T1新株式、T1ワラント株式、T1bis新株式、T2新株*、T3ワラント株式の発行後	0.20%	0.19%

(1) 計算は仮定に基づいていますすべての新株予約権（BSA）とビジネスクリエーター株の新株予約権（BSPCE）が行使されることそして、割り当てられたすべての自由株式（権利行動）が権利確定されるということです。

*計算は次の前提に基づいています（i）新T1bis株式および新T2株式の発行条件がすべて満たされました。（ii）T2新株のみ発行されますで、普通株で、（iii）ABSAの新株予約価格は、新しいT1株の購読価格と同等です（つまり 85,925,919株の数（新規T2株）。

この取引が株主資本に与える影響

この例を挙げるために、T1新株の発行、T1株券株式（全額行使を仮定）、T2新株およびT3株券株式（全額行使を仮定）が、2024年6月30日時点の企業の株主資本に与える影響（企業の株主資本に基づいて計算される）は、次の通りです。

	株ごとの株主資本（ユーロで）
	希薄化前の基礎	希薄化後の基礎⁽¹⁾
T1新株の発行前	-€1.88	-€1.04
T1新株およびT1 BSAの発行後	-€0.14	€0.18
T1新株、T1株券株式およびT1bis新株の発行後	€0.10	€0.30
T1新株、T1株券株式、T1bis新株およびT2新株の発行後*	€0.54	€0.56
T1 New Sharesの発行後、全てのT1 Warrant Shares、T1bis New Shares、T2 New Shares*、およびT3 Warrant Shares	€0.83	€0.80

(1) 計算は、全ての株式予約権(BSA)およびビジネス創業者株式の引受権(BSPCE)が行使され、全ての配当無料株式(配当 gratuites)が帰属されるという仮定に基づいています

*計算は、(i) 新T1bis株式と新T2株式の発行条件が全て満たされている、(ii) T2新株式が普通株式でのみ発行される、および(iii) ABSAsの引受価格が新T1株式の引受価格に相当することを前提としています（つまり85,925,919株の新T2株式）

取引に関連するシェアホールディング構造の変化

取引前の会社のシェアホールディング構造は以下の通りです：

	取引前のシェアホールディング
	希薄化後の基準に基づいて
株主	株式数	シェア資本の％	投票数権利	％投票権利
Frédéric Cren	5,612,224	10.8%	11,224,448	17.2%
ピエール・ブロッカ	3,882,500	7.4%	7,765,000	11.9%
サブトータル – コンサート	9,494,724	18.2%	18,989,448	29.1%
BVF Partners L.P.	8,545,499	16.4%	8,545,499	13.1%
New Enterprise Associates (NEA)	5,572,953	10.7%	5,572,953	8.5%
Sofinnova	5,070,266	9.7%	6,110,827	9.4%
Qatar Holding LLC	5,157,233	9.9%	5,157,233	7.9%
Yiheng	3,845,676	7.4%	3,845,676	5.9%
ISLS Consulting	111,000	0.2%	222,000	0.3%
David Nikodem	-	-	-	-
m. J GOLDBERG	-	-	-	-
Directors (non-executifs)	10,000	0.02%	10,000	0.02%
社員	1,338,127	2.6%	2,282,563	3.5%
自己株式	106,115	0.2%	-	-
フリーフロート	13,225,595	24.7%	14,602,674	22.2%
総計	52,477,188	100.0%	65,338,873	100.0%

T1新株の発行およびT1 BSAの発行は、会社の株式資本と議決権の割り当てに以下の影響を与えます。

	T1新株とT1 BSAの発行に続く株主
	希薄化後の基準で
株主	株式数	シェア資本の％	議決権の数議決権	投票権の割合権利
Frédéric Cren	5,612,224	6.4%	11,224,448	11.2%
Pierre Broqua	3,882,500	4.5%	7,765,000	7.8%
合計 - コンサート	9,494,724	10.9%	18,989,448	19.0%
BVF Partners L.P.	8,545,499	9.8%	8,545,499	8.6%
New Enterprise Associates (NEA)	7,835,884	9.0%	7,835,884	7.8%
Sofinnova	6,440,093	7.4%	7,480,654	7.5%
カタールホールディングLLC	5,157,233	5.9%	5,157,233	5.2%
Yiheng	5,474,986	6.3%	5,474,986	5.5%
パーセプティブ	4,525,862	5.2%	4,525,862	4.5%
Andera Partners	5,008,620	5.8%	5,008,620	5.0%
Invus	7,606,810	8.7%	7,606,810	7.6%
ISLS Consulting	111,000	0.1%	222,000	0.2%
デビッド・ニコデム	-	-	-	-
m. J GOLDBERG	-	-	-	-
取締役（非執行役員）	10,000	0.0%	10,000	0.0%
社員	1,338,127	1.5%	2,282,563	2.3%
自己株式	106,115	0.1%	-	-
フリーフロート	25,422,742	29.2%	26,799,821	26.8%
総計	87,077,695	100.0%	99,939,380	100.0%

T1新株、T1ワラント株（全額行使を仮定）、およびT1bis新株の発行は、会社の株式資本と議決権に以下の影響を及ぼします：

	T1新株、T1ワラント株の後におけるシェアホールディング T1bis新株
	希薄化前
株主	株式数	株式資本の%	投票数の権利	投票権の% 権利の%
フレデリック・クレン	5,612,224	5.9%	11,224,448	10.4%
ピエール・ブロカ	3,882,500	4.1%	7,765,000	7.2%
サブトータル – コンサート	9,494,724	10.0%	18,989,448	17.6%
BVFパートナーズLP	8,545,499	9.0%	8,545,499	7.9%
ニューエンタープライズアソシエイツ（NEA）	8,350,730	8.8%	8,350,730	7.7%
Sofinnova	6,751,746	7.1%	7,792,307	7.2%
カタールホールディングLLC	5,157,233	5.4%	5,157,233	4.8%
Yiheng	5,845,675	6.2%	5,845,675	5.4%
洞察力	5,555,555	5.9%	5,555,555	5.2%
アンデラ・パートナーズ	6,148,147	6.5%	6,148,147	5.7%
インヴァス	8,979,734	9.5%	8,979,734	8.3%
ISLSコンサルティング	111,000	0.1%	222,000	0.2%
デビッド・ニコデム	-	0.0%	-	0.0%
m. J ゴールドバーグ	-	0.0%	-	0.0%
取締役会メンバー（非執行役員）	10,000	0.0%	10,000	0.0%
社員	1,338,127	1.4%	2,282,563	2.1%
自己株式	106,115	0.1%	0	0.0%

フリーフロート	28,555,474	30.1%	29,932,553	27.8%
総計	94,949,759	100.0%	107,811,444	100.0%

T1新株およびT1ワラント株の発行（全額行使を想定）、T1bis新株およびT2新株による会社の株式資本および議決権への影響は以下の通りです：

	シェアホールディング T1新株の発行後、全セクターのT1ワラント株およびT2新株に従い。 T1新株、全てのT1ワラント株およびT2新株発行後*。
	希薄化後基準で
株主	株式数	シェア資本の％	投票数権利数	投票権の％権利の％
Frédéric Cren	5,612,224	3.1%	11,224,448	5.8%
Pierre Broqua	3,882,500	2.1%	7,765,000	4.0%
合計 - コンサート	9,494,724	5.2%	18,989,448	9.8%
BVFパートナーズL.P.	18,649,202	10.3%	18,649,202	9.6%
ニュー・エンタープライズ・アソシエイツ（NEA）	26,869,248	14.9%	26,869,248	13.9%
Sofinnova	8,433,227	4.7%	9,473,788	4.9%
カタールホールディングLLC	5,157,233	2.9%	5,157,233	2.7%
Yiheng	7,845,675	4.3%	7,845,675	4.0%
Perceptive	12,962,962	7.2%	12,962,962	6.7%
アンデラ・パートナーズ	12,296,295	6.8%	12,296,295	6.3%
Invus	16,387,141	9.1%	16,387,141	8.5%
ISLS Consulting	111,000	0.1%	222,000	0.1%
David Nikodem	-	-	-	-
m. J GOLDBERG	-	-	-	-
Directors (non-executifs)	10,000	0.0%	10,000	0.0%
社員	1,338,127	0.7%	2,282,563	1.2%
自己株式	106,115	0.1%	-	-
Free float	61,214,729	33.8%	62,591,808	32.3%
総計	180,875,678	100.0%	193,737,363	100.0%

*計算は以下の仮定に基づいています： (i) 新しいT1bis株および新しいT2株の発行条件がすべて満たされている、(ii) T2新株は通常株のみが発行される、および(iii) ABSAの申し込み価格が新しいT1株の申込価格と同等であること（すなわち、85,925,919株の新しいT2株の数）。

T1新株、T1ワラント株（完全行使を想定）、T1bis新株、T2新株およびT3ワラント株（完全行使を想定）の発行は、会社の株式資本と議決権に以下の影響を及ぼします：

	T1新株の発行後のシェアホールディング、全T1 ワラント株、T2新株*およびT3ワラント株
	希薄化後の基準で
株主	株式数	シェアシェアシェア株主	投票数権利の割合	投票権の% 権利
フレデリック・クレン	5,612,224	2.2%	11,224,448	4.1%
ピエール・ブロカ	3,882,500	1.5%	7,765,000	2.9%
サブトータル – コンサート	9,494,724	3.7%	18,989,448	7.0%
BVFパートナーズL.P.	27,713,529	10.7%	27,713,529	10.2%
New Enterprise Associates（NEA）	43,482,751	16.9%	43,482,751	16.1%
Sofinnova	9,941,733	3.9%	10,982,294	4.1%
Qatar Holding LLC	5,157,233	2.0%	5,157,233	1.9%

イヘン	9,639,933	3.7%	9,639,933	3.6%
気づきがある	19,608,363	7.6%	19,608,363	7.2%
アンデラ・パートナーズ	17,811,978	6.9%	17,811,978	6.6%
インヴス	23,032,542	8.9%	23,032,542	8.5%
ISLSコンサルティング	111,000	0.0%	222,000	0.1%
デイビッド・ニコデム	-	-	-	-
m. J. ゴールドバーグ	-	-	-	-
取締役会（非執行役）	10,000	0.0%	10,000	0.0%
社員	1,338,127	0.5%	2,282,563	0.8%
自己株式	106,115	0.0%	-	-
フリーフロート	90,514,301	35.1%	91,891,380	33.9%
総計	257,962,329	100.0%	270,824,014	100.0%

*計算は、(i) New T1bis株式とNew T2株式の発行条件がすべて満たされているものとし、(ii) T2 New株式は普通株式のみで発行されるものとし、および(iii) ABSSの申し込み価格がNew T1株式の申し込み価格に相当するものとする（すなわち、85,925,919株のNew T2株式）

ドキュメント

T1ニュー株式の上場申請がなされ、T1 BSAsの行使により発行される株式の最大数に関しては、フランス証券取引所ユーロネクストの規制市場に上場目論見書に基づき申請がなされます（フランス当局の承認が必要です） Autorité des marchés financiers (“AMF攫い取る」という意味で、2023年のユニバーサル登録書を含みます（Document d’enregistrement universel）AMFに提出された2024年4月3日の登録番号D.24-0227である2023年の年次財務報告書（rapport financier annuel）が完了した改定書類とともに、2024年の半期報告書を組み込んだこのユニバーサル登録書には引き続きrapport financier semestriel）が今日AMFに提出される予定です。また、証券ノート（目論見書）を含む、目論見書の要約がAMFの承認を受け、www.amf-france.orgで公開されます。このようなAMFへの申請から、修正された2023年の統一登録書のコピーおよび上場目論見書は、無料で入手できます。会社の本社はフランス、21121 Daix、Dijon通り50番にあり、会社のウェブサイト（www.inventivapharma.com）およびAMFのウェブサイト（www.amf-france.org).

本ハイパーリンクは、2017年6月14日の欧州議会および理事会の規則（EU）2017/1129（「目論見書規則）に定義される適格な投資家ではありません」）により、投資家の便宜のために含まれており、このウェブサイトの内容はこの報道発表書に参照として取り込まれていません。

インベンティバーについて

インベンティバーは、MASHやその他の疾患の治療のための経口小分子療法の研究開発に焦点を当てた臨床段階のバイオ製薬企業です。同社は核受容体、転写因子、エピジェネティック変異を標的とする化合物分野での強力な専門知識と経験を活かしています。インベンティバーは現在、1つの臨床候補を進めており、2つの臨床前プログラムを有し、そのパイプラインに追加する他の開発機会を引き続き探求しています。

インベンティバーの主力製品候補であるラニフィブラノールは、MASHと呼ばれる成人患者の治療のための第3相臨床試験NATiV3に現在参加しています。これは、一般的で進行性の慢性肝疾患です。

インベンティバーのパイプラインには、成人のMPS VI患者の治療薬候補であるオディパルシルも含まれています。ラニフィブラノールの開発に臨床活動を焦点化することを決定した一環として、同社は臨床活動を一時停止しました。

odiparcilに関連し、その潜在的なさらなる開発に関して利用可能なオプションを検討しています。インベンティバーはまた、ヒッポシグナル経路プログラムの候補者を選定する過程にあります。

同社には、生物学、医薬品および計算化学、薬物動態学、薬理学、臨床開発分野に深い専門知識を持つ約90人の科学チームがいます。同社は約24万の薬理学的に関連する分子の豊富なライブラリを所有しており、そのうち約60%が独自のものであり、完全に自社所有の研究開発施設も所有しています。

インベンティバーはユーロネクスト・パリの規制市場の区画bに上場しており（歩み値：IVA、ISIN：FR0013233012）、またアメリカのナスダック・グローバル・マーケットにも上場しています（歩み値：IVA）。

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ブランズウィック・グループ

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Patricia L. 銀行

投資家向け情報

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+1 415 513-1284

重要事項

このプレスリリースには、1995年の私的証券訴訟改革法の安全港条項の意味に基づく特定の「将来を見据えた声明」が含まれています。このプレスリリースに含まれる歴史的事実以外のすべての声明は、将来を見据えた声明です。これらの声明には、Inventivaの現金資源に関する予測と見積もり、取引から期待される収益、Inventivaがその収益をどのように利用するかに関する予想、取引の完了とタイミング、T1bis優先条件またはT2優先条件の一部または完全な成立、T3引き渡し事象の発生、および取引に関連する引当議決権および前払い済み議決権の行使、CTTQとの協力契約に関するInventivaの期待（当該契約の特定のマイルストーンの達成を含む）、特定の投資家によるInventivaの株式資本の所有に関するInventivaの期待、取引後のInventivaの現金状況、Inventivaの事前臨床プログラムおよび臨床試験に関する予想と見積もり（設計、期間、時期、募集費用、スクリーニングおよび参加者の登録など）、現在行われているMASHでのlanifibranorのNATiV3第3相臨床試験とMASHおよび補償性肝硬変患者に対する計画された第3相臨床試験を含むその試験に関する結果と時期、それに対する規制問題、臨床試験データの公開と出版物、臨床試験から得られる情報、洞察および影響、潜在的な規制申請、承認および商品化、Inventivaのパイプラインと事前臨床および臨床開発計画、将来の活動、期待、計画、成長、プロスペクトに関する期待などが含まれます。これらの一部の声明、予測および見積もりは、「信じる」、「予想する」、「期待する」、「意図する」、「計画する」、「追求する」、「見積もる」、「可能性がある」、「できる」、「ひょっとしたら」、「ターゲット」などの言葉の使用によって認識されます。これらの声明は歴史的事実ではなく、将来の期待および他の将来を見据えた声明であり、経営陣の信念に基づいています。これらの声明はその時点での見解と仮定を反映しており、将来の結果、パフォーマンス、または将来の出来事がそのような声明で表現された内容と異なる可能性があることを示しています。実際の出来事は予測が難しく、Inventivaの制御を超える要因に依存する可能性があります。臨床試験結果が予想される時期に利用可能になる保証があるわけでも、将来の臨床試験が予想通り開始される保証があるわけでも、製品候補が

必要な規制承認が得られること、またはインベンティバまたはそのパートナーが予想されるマイルストーンに到達する見込みがあること、またはすべてが予定通りに達成される保証はないことについての声明、予測、および見積もりによって示唆される期待される将来の結果、パフォーマンス、または達成に関して、将来の結果は予想される将来の結果、パフォーマンス、または達成によって明示または暗示されたものと実質的に異なる可能性があるため、インベンティバが与えられたSUSARの影響についての保証を提供することができないこと、またはNATiV3試験またはそれに関連する規制問題の結果またはタイミングに対して、さらなる資本を調達する必要があること、その経営体制の限られた経営経験があり、製品販売から収益を得たことがなく、新規製薬承認および製品候補の成功期待は、前臨床研究またはこれまでの臨床試験が将来の結果を必ずしも予測しないことに依存していること、甲状腺機能亢進症の治療のlanifibranorの臨床開発計画に関するインベンティバの期待が実現されない可能性があり、新薬承認申請の承認をサポートしない可能性があること、また、インベンティバとそのパートナーが臨床試験で患者を募集し維持する能力、臨床研究における患者の参加および維持、インベンティバの製品候補が有害薬剤反応を引き起こす可能性があり、その承認を遅らせたり阻害したりする可能性があること、そしてその商業的潜在能力を制限したりさまたげたりする可能性があること、インベンティバが直面している医薬品競争だけでなく、そのビジネス、臨床前研究および臨床開発プログラム、タイムライン、金融状態および業績が地政学的イベント（ロシアとウクライナの紛争および関連する制裁、影響、および予期されるタイムライン、イスラエルとハマス間の戦争状態およびより大きな衝突のリスク、健康的大流行、および世界的インフレ、利上げ、不確実な金融市場、銀行システムの混乱など）によって実質的におよび不利に影響を受ける可能性があることによること、これらのリスクと不確実性を考慮すると、こうした予見についての正確さまたは公平さを保証しません。さらに、将来を見据えた声明、予測、見積もりは、このプレスリリースの日付にのみ有効であり、いずれの将来を見据えた声明にも過度な依存を置くべきではないこと、という点に関して、前向きな情報開示、予測、および見積のどれもが、このプレスリリースの日付をもって本質的なものです。

2023年12月31日に終了した年度に関するAutorité des Marchés Financiersに提出されたユニバーサル登録文書と、2024年4月3日に提出されたForm 20-Fに関する年次報告書については、“リスクファクター”という見出しの下に記載されているインベンティバに影響を与えるその他のリスクや不確実性について、SECに提出された報告書に加えてご参照ください。インベンティバ自体が現時点で認識していないその他のリスクと不確実性も、将来のSECへの提出書類に影響を及ぼす可能性があります。実際の結果や出来事のタイミングが予想と大きく異なる可能性があります。このプレスリリースに含まれる情報はリリース日時点のものです。法令による場合を除き、インベンティバは上記の将来を示す声明を更新またはレビューする意向はなく、また義務もありません。したがって、インベンティバは上記のいずれかの声明の使用から生じるいかなる結果についても責任を負いません。

免責事項

このプレスリリースはオファーではありません任意の法域における有価証券の売却または購入の申し出の勧誘であり、申し出、勧誘、売却とはみなされません有価証券の登録または資格取得前に、そのような申し出、勧誘、または売却が違法となる管轄区域ではその管轄区域の法律。

この文書の配布は、ある意味では管轄区域は、現地の法律によって制限されます。この書類を所持している人は、自分自身に知らせなければなりませんそのような潜在的な現地の規制についてと、遵守すること。

フランス

T1の新株、T1 BSA、T1BISの新株式とアブサ (「証券」）は、フランスで一般に提供または販売されたことはなく、今後も提供されません（一般公開を除く）フランス通貨金融法第L.411-2条第1項で定義されているサービス。

有価証券は、以下でのみ提供または売却できますフランス通貨金融法第L.411-1条に基づき、「適格投資家」へ（このような用語の定義は（目論見書規制）の第2（e）条で、自分のアカウントで機能し、L.411-1条、L.411-2条およびD. 411-2に従ってフランス通貨金融法のD.411-4へ。

この発表は広告ではなく、目論見書規則の意味における目論見書ではありません。

欧州経済地域

ヨーロッパの各加盟国との関係で経済地域（各、a」加盟国」）その会員の有価証券を一般に公開することはできません州以外の州:

「適格投資家」であるすべての法人に目論見書規則で定義されているとおり。

150人未満の自然人または法人（適格投資家を除く）目論見書規則で定義されているとおり）。いずれについても、プレースメントエージェントの代表者の事前の同意を得る必要がありますそのようなオファー。または

目論見書の第1（4）条に該当するその他の状況では規制。ただし、そのような有価証券の募集がない限り、当社または紹介代理人は、第9条に従って目論見書を発行する必要があります目論見書規則の第3条または目論見書規則第23条に基づく目論見書を補足するもの、および当初株式を取得する、またはオファーが行われた相手は、各プレースメントを代表し、承認し、同意したものとみなされます代理人と、それが目論見書規則で定義されている「適格投資家」である会社。

この規定の目的上、次の表現加盟国の有価証券に関する「一般市民へのオファー」とは、あらゆる形式でのコミュニケーションを意味しますそして、投資家が決定できるように、オファーの条件や提供される有価証券に関する十分な情報をあらゆる手段で普通株を購入できます。

イギリス

この文書は、にのみ配布されていますそして、（i）が第19条（5）に該当する「投資専門家」である英国の人のみを対象としています 2005年の金融サービス市場法（金融促進）命令（改正後、注文」)、(ii) は命令の第49条（2）（a）から（d）（「富裕企業、非法人団体など」）に該当する人、または（iii）は、投資活動（金融第21条の意味の範囲内）に従事するよう招待または誘発される人です有価証券の発行または売却に関連するサービスおよび市場法（2000年）は、それ以外の方法で合法的に伝達されたり、引き起こされたりする可能性があります。伝えるべき（そのような人をすべてまとめて「」と呼びます）関係者」)。この文書は対象外ですは関係者で、関係者以外の人が行動したり、信頼したりしてはいけません。あらゆる投資または投資活動この文書に関連する内容は、関係者のみが利用でき、関係者のみと契約することになります。