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新聞發佈會

BayCom 公司報告2024年第三季度收益爲600萬美元

WALNUt CREEk, CA, 2024年10月17日，加利福尼亞州核桃溪--（商業線報道）BayCom公司（「BayCom」或「公司」）（納斯達克股票代碼：BCML），作爲聯合商業銀行（「銀行」或「UBB」）的控股公司，宣佈2024年第三季度淨利潤爲600萬美元，每股攤薄普通股盈利爲0.54美元，較2024年第二季度的560萬美元，每股攤薄普通股盈利爲0.50美元，以及2023年第三季度的660萬美元，每股攤薄普通股盈利爲0.56美元相比略有增加。

2024年第三季度的淨利潤較2024年第二季度增加了417,000美元，增長了7.4%，主要是由於淨利息收益增加了570,000美元，非利息收入增加了130萬美元，部分抵消了信貸損失準備增加110萬美元，非利息支出增加62,000美元及所得稅準備增加279,000美元。2024年第三季度的淨利潤較2023年第三季度減少了613,000美元，下降了9.2%，主要是由於淨利息收入減少190萬美元，信貸損失準備增加571,000美元，部分抵消了非利息收入增加100萬美元，非利息支出減少445,000美元，以及所得稅準備減少366,000美元。

2024年9月30日結束的九個月中的淨利潤較2023年同期減少了350萬美元，下降了16.8%，主要是由於淨利息收益減少680萬美元，信貸損失準備增加200萬美元，部分抵消了非利息收入增加200萬美元，非利息支出減少140萬美元，以及所得稅準備減少180萬美元。

公司創始人、總裁兼首席執行官喬治·瓜里尼表示：「根據2024年第三季度的業績，我們的淨利息收益率已經穩定下來，貸款需求開始恢復，我們的信貸質量保持強勁，得益於強大的存款基礎。在這一季度，我們主動管理了某些問題資產，減少了逾期貸款。總體而言，我們的信貸質量穩固，我們在貸款組合中沒有發現任何系統性信貸問題。」

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Guarini總結道："我們專注於通過增加收入和優化流程來提高效率比率，取得了積極成果。此外，我們致力於提升有形賬面價值，並通過盈利增長和股份回購爲股東創造長期價值。"

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第三季度業績亮點：

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收益

2024年第三季度，淨利差增加57萬美元，或2.6%，至2290萬美元 上一季度爲2230萬美元，較去年同期的2480萬美元減少190萬美元，淨利差增加了，主要反映貸款利息收入增加，投資證券利息收入略有增長，部分抵消了聯邦資金出售收入和銀行結欠帶來的減少，以及存款利息支出的增加。與2023年同季度相比，淨利差減少，主要反映存款利息支出增加，貸款利息收入減少，部分抵消了聯邦資金出售和銀行結欠的利息收入增加，投資證券的利息收入和FHLb股票的分紅。平均利息收益資產較第二季度和2013年第三季度相比分別增加了850萬美元，或0.35%，和減少了300萬美元，或0.12%。 2024年第三季度利息收益資產的平均收益率（年化）爲 5.45%， 2024年第二季度爲5.37%，2023年第三季度爲5.34%。 2024年第三季度利息負債的年化平均支付率爲2.62%，相比於2024年第二季度的2.54%，以及2023年第三季度的2.04%。2024年第三季度相較於2024年第二季度和一年前的同一季度，在利息收入資產的平均收益率和利息負債的平均支付率上的增長反映了市場利率的上升。

包括費用在內的貸款利息收入增加120萬美元，增長4.9%，至2024年9月30日結束的三個月爲2620萬美元，相比於上一季度的2500萬美元，主要是由於貸款平均餘額增加了2720萬美元，以及平均貸款收益率增加了12點子。包括費用在內的貸款利息收入減少99.7萬美元，減少3.7%，至2024年9月30日結束的三個月爲2720萬美元，相比於2013年9月30日結束的三個月的2720萬美元，主要是由於貸款平均餘額減少10530萬美元，部分抵消了平均貸款收益率增加了11點子。貸款的平均餘額爲2024年第三季度和第二季度均爲19億美元，相比於2013年第三季度的20億美元。 2024年第三季度貸款平均收益率爲5.53%，相比於2024年第二季度的5.41%，以及2023年第三季度的5.42%。 從2024年第二季度和2013年第三季度看，貸款平均收益率的增加是由於變動利率貸款利率增加的影響，以及以更高市場利率發放的新貸款。

截至2024年9月30日結束的三個月，貸款利息收入中包括11.4萬美元的已收購貸款淨折扣攤銷，相比於11.2萬美元，以及截至2013年6月30日和2013年9月30日結束的三個月中分別爲37.2萬美元的已收購貸款淨折扣攤回。這些已收購貸款的淨折扣餘額分別爲2024年9月30日的44.9萬美元，2014年6月30日的54萬美元，以及2013年9月30日的41.9萬美元。 利息收入包括與提前償還罰金相關的費用，分別爲2024年9月30日三個月的12000美元。 截至2024年9月30日的三個月，利息收入分別爲70000美元和2024年6月30日和2023年9月30日的142000美元。

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投資證券利息收入增加了21.2萬美元，或9.7%，達到了240萬美元，截至2024年9月30日，與2024年6月30日三個月相比 220萬美元，相對於2023年9月30日三個月時的170萬美元，增加了68.9萬美元，或40.4%。投資證券的平均收益率上漲了10個點子，達到了4.60%，截至2024年9月30日三個月，相較於2024年6月30日三個月的4.50%，以及相對於2023年9月30日三個月的4.01%，上漲了59個點子。 平均收益率的增加是由於新購證券的市場利率較高。 投資證券的平均餘額截至2024年9月30日三個月爲20700萬美元，分別相對於2024年6月30日和2023年9月30日的19510萬美元和16860萬美元。. 此外，在2024年第三季度，我們從FRb和FHLb股票獲得了39.3萬美元現金分紅，略低於2024年第二季度的39.5萬美元，高於2023年第三季度的37.6萬美元。

聯邦資金出售和存於銀行的利息收入減少了40.5萬美元，或8.4%，至440萬美元 截至2024年9月30日三個月，相對於2024年6月30日三個月的480萬美元，下降至 440萬美元。 由於平均收益率和平均餘額的變化，截至2023年9月30日的三個月內，聯邦資金銷售的平均收益率和存放在銀行的計息餘額 與2024年9月30日結束的三個月相比，點子下降了4個，爲5.43％，而 2024年6月30日結束的三個月爲5.47％，與2023年9月30日結束的三個月的5.38％相比，點子上升了5個。 聯邦資金銷售和存放在銀行的計息餘額的平均餘額在截至2024年9月30日的三個月內總計爲32360萬美元，而截至2024年6月30日和2023年9月30日的三個月分別爲35430萬美元和25960萬美元。與前一個季度相比，本季度平均餘額的下降是由於本季度爲新貸款創業融資。 與一年前同期相比，本季度平均餘額增加是由於 低於2023年和2024年上半年期間較低的新貸款產量而產生的持有現金餘額較高。

截至2024年9月30日的三個月，利息支出增加了450,000美元，或4.5％，至1060萬美元，而截至2024年6月30日的三個月爲1010萬美元，較2013年9月30日的三個月的800萬美元增加了250萬美元，增長31.7％，反映了由於較高的市場利率而增加的存款利息相關的較高融資成本。存款的平均餘額總計爲2024年第三季度和第二季度的21億美元，而2023年第三季度爲22億美元。 2024年第三季度資金的平均成本爲2.62％，而2024年第二季度和2013年第三季度分別爲2.54％和2.04％。與2024年前一個季度和2013年第三季度相比，平均資金成本的增加是由於由於競爭加劇和價格壓力增加的貨幣市場和定期存款上支付的較高利率以及存款結構的變化，由於存款從不記息帳戶轉移到成本更高的貨幣市場和定期存款帳戶。截至2024年9月30日的三個月平均存款成本爲 與截至2024年6月30日的三個月相比，爲1.69%，截至2023年9月30日的三個月爲1.27%。非利息存款平均餘額降低460萬美元，或0.74%，至截至2024年9月30日的三個月爲61580萬美元，而截至2024年6月30日的三個月爲62050萬美元 降低5890萬美元，或8.7%，與截至2023年9月30日的三個月的67480萬美元相比。

2024年第三季度的年化淨利息收益率爲3.73%，而2024年第二季度爲3.69%，2013年第三季度爲4.03%。2024年第三季度利息賺取資產的平均收益率分別較2024年第二季度和2013年第三季度均增加了8個點子和11個點子。 2024年第三季度，利息負債的平均支付利率分別比2024年第二季度和2013年第三季度的平均支付利率增加了8個點子和58個點子。 2024年第三季度的淨利息收益率與2024年第二季度相比受到利息賺取資產平均收益率的正面影響，與2013年第三季度相比，由於融資成本上升，而貸款和投資證券收益的增長幅度在百分比基礎上超過了。 淨折扣的攤薄在2024年第三季度，2024年第二季度和2013年第三季度的貸款平均收益率中幾乎沒有任何影響。

公司在2024年第三季度計提了120萬美元的信貸損失準備金，而2024年第二季度和2013年第三季度的信貸損失準備金分別爲171,000美元和674,000美元。 2024年第三季度的信貸損失準備金主要由於由於經濟狀況預測變化導致的定量損失率增加，透支的見解恢復，以及對信貸損失準備金的增加。

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未融資承諾的信貸損失。未融資承諾的信貸損失準備金增加了390,000美元，主要是由於一項新的950萬美元的施工承諾和增加的定量損失率。2024年第三季度的淨覈銷總額爲150萬美元，其中包括商業非應計貸款的完全覈銷100萬美元，在2024年6月30日已全額準備，非應計商業房地產貸款的480,000美元的完全覈銷，在本季度內出售，和一筆88000美元的非應計農地貸款的完全減記，部分償還的50000美元的兩個回收款抵銷。定量準備金受到預測經濟條件下降和預測全國失業率上升的影響，這兩者都是用於估計信貸損失的關鍵因子。

2024年第三季度非利息收入增加130萬美元，增長85.1%，達到270萬美元，比2024年上一季度的150萬美元增加110萬美元，增長66.0%，與2023年第三季度的170萬美元相比增加110萬美元。 與2024年上一個季度相比，本季度非利息收入的增加主要是由於權益證券收益增加了170萬美元，這是由於股票市場條件變化的積極的公允價值調整所致，服務費和其他費用增加了164,000美元，其他收入和費用增加了85,000美元，部分抵消了當前季度沒有SBA貸款銷售，因此貸款銷售淨收益減少了287,000美元，由於基礎基金損失，SBIC基金投資收入減少了324,000美元，貸款服務費和其他費用收入由於較低的服務費收入減少了117,000美元。 與2023年同期相比，本季度的非利息收入增加主要是由於權益證券收益增加了170萬美元，部分抵消了對SBIC基金投資收入減少478,000美元，貸款服務費和其他費用減少107,000美元，因較低貸款發放量而導致的貸款服務費和其他費用減少75,000美元，服務費和其他費用減少主要是由於較少的客戶存款放入CDARS和ICS產品服務，以及貸款銷售淨收益減少了28,000美元。 與2023年同期相比，本季度的非利息收入增加主要是由於權益證券收益增加了170萬美元，部分抵消了對SBIC基金投資收入減少478,000美元，貸款服務費和其他費用減少107,000美元，因較低貸款發放量而導致的貸款服務費和其他費用減少75,000美元，服務費和其他費用減少主要是由於較少的客戶存款放入CDARS和ICS產品服務，以及貸款銷售淨收益減少了28,000美元。

2024年第三季度的非利息支出增加了62,000美元，或0.4％，至1610萬美元，而2024年前一個季度爲1600萬美元，與2023年第三季度的1650萬美元相比減少了445,000美元。 與2024年前一個季度相比，本季度非利息支出的增加主要是由於數據處理費用增加了32.3萬美元，這是由於2024年第二季度實施的新服務和供應商數據處理發票貸方，而本季度沒有類似的貸方，以及佔用和設備費用增加了7.6萬美元，這是由於折舊和物業維護費用增加，部分抵消了由於全職員工數量減少導致的薪酬和員工福利減少了7.3萬美元，以及其他支出減少了26.4萬美元，這是由於2024年第二季度記錄的法律成本增加和欺詐支票損失，而本季度沒有類似的活動。與2023年第三季度相比，2024年第三季度的非利息支出減少主要是因爲薪酬和員工福利減少了71.5萬美元，這是由於全職員工數量減少和由於貸款產量降低而導致獎勵積累減少，部分抵消了由於新增服務導致的數據處理費用增加了19.9萬美元和佔用設備費用增加了7.6萬美元。

所得稅準備金在2024年第三季度增加了27.9萬美元，或14.0％，至230萬美元，而2024年第二季度爲200萬美元，與2023年第三季度的260萬美元相比減少了36.6萬美元。2024年第三季度的有效稅率爲27.4％，而2024年前一個季度爲26.3％，而2023年第三季度爲28.5％。由於股權證券收益增加，2024年第三季度的有效稅率較前一個季度有所增加，但與2023年第三季度相比較低，主要是由於本季度低收入住房稅抵免增加。

貸款和信用質量

截至2024年6月30日，貸款淨額增加了4790萬美元，比2023年9月30日減少了5670萬美元，截至2024年9月30日和2024年6月30日均爲19億美元，而2023年9月30日爲20億美元。2024年9月30日與2024年6月30日相比，貸款增加主要是由於新的貸款發放8530萬美元和貸款購買3680萬美元，部分抵消了6350萬美元的貸款償還以及本季度內出售930萬美元的貸款。

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不良貸款僅包括不應計貸款，截至2024年9月30日，總額爲970萬美元，佔總貸款的0.51%，而在2024年6月30日是1610萬美元，佔總貸款的0.87%，2023年9月30日是1430萬美元，佔總貸款的0.73%。與上一季度末相比，不良貸款的減少主要是由於出售了總額爲810萬美元的三筆不應計貸款，支付了總額爲46萬美元的兩筆不應計貸款，一筆總額爲100萬美元的不應計貸款被完全沖銷，另一筆總額爲8.8萬美元，以及對其他不良貸款的部分償付減少，部分抵消了本季度新計入的兩筆總額爲350萬美元的不良貸款。

政府機構擔保的不應計貸款在2024年9月30日總額爲200萬美元，相比之下，2024年6月30日和2023年9月30日分別爲220萬美元和80.1萬美元。2024年9月30日，2024年6月30日，以及2023年9月30日均沒有超過90天仍在計提且處於收回過程中的貸款。到2024年9月30日，逾期30-89天仍在計提的貸款總額爲450萬美元，相比之下，2024年6月30日爲150萬美元，2023年9月30日爲260萬美元。2024年9月30日逾期30-89天仍在計提的貸款增加了300萬美元，主要是由於兩筆商業房地產貸款，總額爲290萬美元，截至2024年6月30日逾期不足30天。

截至2024年9月30日，公司貸款的信用損失準備爲1830萬美元，佔總貸款的0.96%，相比之下，2024年6月30日是1900萬美元，佔總貸款的1.02%，2023年9月30日是1980萬美元，佔總貸款的1.01%。 我們在2024年第三季度錄得淨沖銷爲150萬美元，相比之下，2024年前一季度淨沖銷爲76,000美元，2023年第三季度淨沖銷爲25,000美元。2024年第三季度淨沖銷額比前一季度增加主要是由於一筆100萬美元的商業不應計貸款被完全沖銷，該貸款在2024年6月30日已全額計提，一筆相關於該季度銷售的不應計貸款的48萬美元沖銷，以及一筆88,000美元的不應計貸款全額減值，部分被本季度兩筆合計50,000美元的收回所抵消，相比之下，上一季度只有一筆160,000美元的沖銷和一筆97,000美元的收回。這些行動是因爲認爲抵押品不足以收回。2023年第三季度的沖銷活動極小。

截至2024年9月30日，扣除折扣後的貸款總額爲17670萬美元剩餘的貸款折扣金額爲449,000美元，相比之下，已獲得貸款金額爲18630萬美元截至6月底，剩餘的淨折扣爲540,000美元 30, 2024，以及截至2023年9月30日的已獲得貸款22440萬美元 ，截至2023年9月30日，剩餘的淨折扣爲419,000美元 從2024年6月30日開始淨折扣的變化是由於當季的償付活動。淨折扣包括基於預計的已獲得貸款虧損的信貸折扣，部分抵消基於收購日期的市場利率的溢價（如有）。

存入資金和借款

存款在2024年9月30日達到了21億美元，相比之下，2024年6月30日和2023年9月30日均爲22億美元。存款組合的變化部分是由於敏感於利率的客戶將他們部分非運營存款餘額從成本較低的存款中，包括無息存款，轉移到成本更高的貨幣市場和定期存款。截至2024年9月30日，無息存款總額爲61830萬美元，佔總存款的28.9%，相比之下，2024年6月30日爲61860萬美元，佔總存款的28.4%，2013年9月30日爲66730萬美元，佔總存款的30.9%。

我們認爲我們的存款基礎經過長時間檢驗，穩定且分散，我們的非保險存款中沒有任何重要的行業板塊集中。我們還提供一種保險現金掃描產品（ICS），允許客戶爲超過FDIC保險限額的存款提供保險。在2024年9月30日和2024年6月30日，我們的平均存款帳戶規模（不包括公共基金），通過將期末存款與帶有餘額的帳戶的人口進行劃分計算，分別約爲60,000美元和59,000美元。

銀行已獲得舊金山FHLb批准的擔保借款額度，最高可達總資產的25%，期限不超過五年，在某些類型貸款的全面留置權下，截至2024年9月30日，2024年6月30日或2013年9月30日，沒有FHLb未結項。銀行與四家對應銀行有聯邦基金額度，這些額度的總可用承諾爲6500萬美元，截至2024年9月30日，這些額度下未有任何餘額，包括2024年9月30日，2024年6月30日或2013年9月30日。在2024年第一季度，銀行已獲得了由舊金山FRb批准的貼現窗口預支，抵押爲

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在2024年9月30日和2024年6月30日，該銀行沒有舊金山FRb的未償餘額。

截至2024年9月30日和2024年6月30日，公司以前收購中隨附的未償利息債券淨值調整爲860萬美元，而2023年9月30日爲850萬美元。 到2024年9月30日和2024年6月30日，公司未償債務，淨值減去發行成本，合計6370萬美元，分別比2010年9月30日和2010年6月30日的6380萬美元少。

截至2024年9月30日、2024年6月30日和2023年9月30日，公司沒有其他未償借款。

股東權益

股東權益於2024年9月30日達到32170萬美元，而2024年6月30日和2023年9月30日分別爲31530萬美元和30730萬美元。2024年9月30日的增長與2024年6月30日相比，反映出當季600萬美元的淨收入以及淨稅收其他綜合損失費下降190萬美元，部分抵消了對普通股回購110萬美元和應付股利110萬美元的回購。到2024年9月30日，公司當前股票回購計劃仍剩餘465598股可用於未來回購。

股東權益在過去三個月活動期間增加 截至2024年9月30日的三個月的活動與截至2023年9月30日的三個月的活動相比，主要是由於累積其他綜合損失稅後減少330萬美元，部分抵消了淨利潤減少613,000美元。 主要是由於累積其他綜合損失減少330萬美元，部分抵消了淨利潤減少613,000美元。

關於BayCom Corp

該公司通過其全資擁有的經營子公司United Business Bank，向加利福尼亞、華盛頓、新墨西哥、科羅拉多和內華達的企業及其關聯公司提供包括SBA、CalCAP、FSA和USDA等擔保貸款在內的全套貸款產品和存款產品和服務。該銀行是平等住房貸款機構，是FDIC的成員。該公司的普通股在納斯達克全球精選市場上以「BCML」爲標的掛牌。欲了解更多信息，請訪問www.unitedbusinessbank.com。

前瞻性聲明

本披露文件以及該公司發佈的其他公開或股東通信可能包含前瞻性陳述，包括但不限於：（i）關於公司的財務狀況、運營結果和業務的陳述；（ii）關於公司計劃、目標、期望和意圖以及其他不屬於歷史事實的陳述；（iii）以「可能導致」的詞語或短語，「預計會」，「將繼續」，「預期」，「估計」，「項目」，「打算」或類似表達的其他陳述，旨在識別1995年《私人證券訴訟改革法》意義上的「前瞻性陳述」。前瞻性陳述不是歷史事實，而是基於公司管理層當前信念和期望，並且天然地受到重大商業、經濟和競爭性的不確定性和意外事件的影響，其中許多情況超出公司的控制。此外，這些前瞻性陳述應植於公司未來商業戰略和決策的假設之上，而這些假設可能發生變化。

有許多因素可能導致未來結果與歷史表現以及這些前瞻性陳述有顯著差異。可能導致實際結果與我們前瞻性陳述預期或暗示的結果有所不同的因素包括但不限於：我們當地市場區域以及公司具有放貸聯繫的其他市場中經濟狀況的不利影響，以及公司業務運營或金融市場的其他方面，包括但不限於就業水平、勞動力短缺、通脹影響、經濟衰退或增速減緩的影響；包括聯儲局基準利率的上升和下降以及維持此類利率水平的持續時間在內的利率環境變化，這可能對我們的收入和支出、資產和負債的價值以及資本和流動性的可用性和成本造成不利影響；通脹影響以及現在和未來的貨幣政策的影響。

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對於聯邦儲備系統的回應；任何聯邦政府停擺的影響；銀行倒閉或其他銀行出現不利發展，以及關於銀行業的負面報道對投資者和存款人情緒的影響；對公司會計、會計政策和財務報告內部控制的審查；與最近重新整理我司某些歷史財務合併報表有關的風險和不確定性；公司對其他存款機構或業務線進行未來收購的風險；利率波動；貸款和投資活動的風險，包括貸款拖欠和核銷水平變化以及信貸損失準備金充足性的估計變化；公司獲取具有成本效益的資金的能力；房地產價值和住宅及商業房地產市場情況的波動；對公司市場地區貸款和存款需求的影響；競爭壓力增加；管理業務策略的變化，包括關鍵增長計劃和戰略重點的預期；信息技術系統遭遇中斷、安全漏洞或其他不利事件，或針對爲我們執行關鍵處理功能的第三方廠商的攻擊；環保、社會和公司治理目標；氣候變化、極端天氣事件、自然災害、大流行、流行病和其他公共衛生危機，戰爭行爲或恐怖主義行爲，民族動亂以及其他外部事件對我司業務的影響；以及公司最新年度報告第10-k表格和季度報告第10-Q表格以及提交給或提供給美國證券交易委員會（「SEC」）的其他報告中描述的其他因素，這些報告可在我們的網站www.unitedbusinessbank.com和SEC的網站上查看 www.sec.gov.

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BAYCOM CORP

綜合收益表（未經審計）

(金額以千元爲單位，除每股數據外)

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BAYCOM CORP

資產負債表（未經審計）

(以千美元計)

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BAYCOM CORP

財務亮點（未經審計）

(金額以千元爲單位，除每股數據外)

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非依據GAAP的財務指標：

除了根據美國通行的公認會計准則（"GAAP"）提供的結果外，本收益發布還包括每股有形賬面價值和有形股東權益佔有形資產的比例，這兩者都是非GAAP財務指標。每股有形賬面價值是通過將有形普通股股東權益除以期末普通股總數計算得出的。有形權益和有形普通股股東權益不包括股東權益中的無形資產，有形資產不包括總資產中的無形資產。對於這些財務指標，公司的無形資產是商譽和核心存款無形資產。公司認爲這些指標與我們的銀行監管機構的資本處理方式一致，即將無形資產排除在風險資本比率的計算之外，並呈現這些指標以便比較公司資本質量和構成隨時間的變化與同行進行比較。非GAAP財務指標具有固有的侷限性，不要求一致應用，並不經過審計。此外，這些非GAAP財務指標不應被單獨考慮或作爲依照GAAP確定的可比財務指標的替代，可能與其他公司報告的同類指標不可比。

以下是GAAP和非GAAP財務指標的調節：

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聯繫人：

BayCom公司

Keary Colwell, 925-476-1800

kcolwell@ubb-us.com

來源: BayCom Corp

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