美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549

形式 20-F

(标记一)

☐ 根据部分的登记声明 1934年证券交易所法第12（b）或（g）条

或

☒ 根据第13条或 1934年证券交易所法第15（d）条

截至本财政年度止6月30日, 2024

或

☐ 根据第13条提交的过渡报告 或1934年证券交易所法第15（d）条

或

☐ 壳牌公司根据部分报告 1934年证券交易所法第13或15（d）条

从_

佣金文件编号001-38505

CLPS成立

（注册人的确切名称 宪章）

开曼群岛

(注册成立或组织的司法管辖权)

c/o Unit 1000，10^这是地板，千禧 城市三

官塘官塘道370号, 九龙

香港 特区

电话：（852）37073600

(主要行政办公室地址)

林明辉，首席执行官

c/o Unit 1000，10^这是地板，千禧 城市三

官塘官塘道370号, 九龙

香港 特区

电话：(852) 37073600

(Name、电话、电子邮件和/或传真号码 和公司联系人地址）

已登记或将登记的证券 根据该法案第12（b）条：

已登记或将登记的证券 根据该法案第12（g）条： 没有。

有报告义务的证券 根据该法案第15（d）条： 没有。

在……上面九月 2024年24日，发行人已 27,840,669 已发行股份。

如果注册人是 根据《证券法》第405条的定义，知名经验丰富的发行人。

是的 不是 ☒

如果本报告是年度或过渡报告， 根据证券交易法第13或15（d）条，注册人是否无需提交报告，请勾选标记 1934年。

是的 不是 ☒

通过检查注册人是否 (1)在过去12个月内已提交1934年证券交易法第13或15（d）条要求提交的所有报告 (or登记人被要求提交此类报告的较短期限），并且（2）已遵守此类提交要求 在过去的90天里。

是 ☒ 没有预设

通过检查注册人是否 已以电子方式提交了根据S-t法规第405条（§232.405）要求提交的所有交互数据文件 本章）在过去12个月内（或登记人被要求提交此类文件的较短期限内）。

是 ☒ 没有预设

通过检查注册人是否 是大型加速文件夹、加速文件夹、非加速文件夹或“新兴增长公司”。见定义 《交易法》第120亿.2条规则中的“加速备案人和大型加速备案人”。

新兴成长型公司☐

如果一家新兴成长型公司准备好 根据美国GAAP的财务报表，通过勾选标记表明注册人是否选择不使用延长过渡 遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订的财务会计准则的期限。☐

用复选标记表示注册人是否 已提交报告，并证明其管理层对其财务内部控制有效性的评估 根据《萨班斯-奥克斯利法案》(《美国法典》第15编第7262(B)条)第404(B)条提交报告的注册会计师事务所 发布了审计报告。☐

如果证券是根据第条登记的 该法案第12（b）条，通过勾选标记表明文件中包含的注册人的财务报表是否反映了更正 先前发布的财务报表存在错误。 ☐

检查是否有任何这些错误 更正是重述，需要对注册人的任何高管收到的激励性补偿进行回收分析 根据§240.10D-1（b），在相关恢复期内的官员。☐

用复选标记表示哪种会计基础 注册人曾用于编制本申请文件中包含的财务报表：

如果在回应中勾选了“其他” 对于上一个问题，通过勾选标记指明登记人选择遵循的财务报表项目。

项目17

如果这是年度报告，请勾选注明 标记注册人是否是空壳公司（定义见《交易法》第120亿.2条）。

是的 没有 ☒

表 内容

某些信息

除非另有说明，否则 本年报20-F表格(“年报”)所载的数字会作四舍五入的调整。 因此，在各种表格中显示为总计的数字可能不是它们之前的数字的算术聚合。

为了清楚起见，这一点 年度报告遵循英文命名惯例，即先命名名后命名姓氏，无论个人的名字 是中文还是英文。本年度报告中包含的某些市场数据和其他统计信息基于 来自独立的行业组织、出版物、调查和预测。部分市场数据及统计资料载于 这份年度报告也是基于管理层的估计和计算，这些估计和计算是根据我们的审查和解释得出的 在上述独立来源中，我们的内部研究和我们对中国信息技术行业的了解。当我们 相信这些信息是可靠的，我们没有独立核实任何第三方信息，我们的内部数据也没有被 由任何独立消息来源核实。

根据上下文， 术语“我们”、“我们”、“我们的公司”和“我们的”指的是开曼群岛的CLPS公司 公司及其子公司和关联公司。除文意另有所指外，并为本年度报告的目的 仅限：

除非另有说明，否则所有 这份文件中的货币数字是以美元计算的。任何表格中确定为总金额的金额与 其中所列金额的总和应为四舍五入。我们的报告货币是美元，我们的功能货币是人民币。 为了方便读者，本年度报告包含某些外币金额到美元的折算。其他 根据相关会计规则和另有规定，本年度所有人民币兑换成美元 报告是按人民币汇率进行的7.2672兑美元，6月30日中午买入价1.00， 2024年，根据美国联邦储备委员会发布的H.10统计数据。在这里，我们对运营中的数据进行周期比较 衡量标准，此类计算是基于人民币金额，而不是折算后的美元等值。我们不做任何陈述， 本年度报告中所指的人民币或美元金额可以或可以折算成美元或人民币， 视属何情况而定，以任何特定的比率或完全如此。

前瞻性陈述

本年度报告包含 “前瞻性陈述”，代表我们对未来事件的信念、预测和预测。所有其他语句 对历史事实的陈述是“前瞻性陈述”，包括对收益、收入或其他方面的任何预测。 财务项目，任何关于未来业务的计划、战略和目标的报表，任何有关下列事项的报表 建议的新项目或其他发展，任何关于未来经济状况或业绩的声明，任何管理层的声明 信念、目标、战略、意图和目的，以及任何前述假设的陈述。像这样的词 “可能”，“将”，“应该”，“可能”，“将”，“预测”，“潜在”， “继续”、“预期”、“预期”、“未来”、“打算”、“计划”、 “相信”、“估计”和类似的表达方式，以及将来时态的陈述，都表示具有前瞻性。 发言。

这些声明是必要的 主观性，涉及已知和未知的风险、不确定性和其他可能导致实际结果、业绩的重要因素 或成就，或行业结果，与文中描述或暗示的任何未来结果、业绩或成就有实质性差异 通过这样的声明。实际结果可能与我们的前瞻性陈述中描述的预期结果大不相同，包括 关于正确衡量和识别影响我们业务的因素或其可能影响的程度，准确性 与我们的商业战略赖以取得成功的因素有关的公开可用信息的完整性 我们的生意。

前瞻性陈述 不应被解读为对未来业绩或结果的保证，也不一定是是否或 我们的业绩或结果可能会达到的时间。前瞻性陈述基于当时可获得的信息。 这些声明是根据当时管理层对未来事件的看法而作出的，可能会受到风险和不确定性的影响 这可能导致实际业绩或结果与前瞻性陈述中所表达或暗示的大不相同。 可能造成这种差异的重要因素包括但不限于在“风险”标题下讨论的那些因素。 《因素》、《经营和财务回顾与展望》、《关于公司的信息》以及 本年度报告。

本年度报告应 请与我们的已审计财务报表及其附注一并阅读，这些报表包括在本报告第18项中 年度报告。

第一部分

项目1.董事、高级管理人员和顾问的身份

不是必需的。

项目2.报价统计数据和预期时间表

不是必需的。

项目3.密钥信息

一个。[预留]

B.资本化和负债

不是必需的。

C. 提供和使用收益的原因

不是必需的。

D.风险因素

你应该仔细考虑一下 以下风险因素，以及本年度报告中包含的所有其他信息。对我们证券的投资涉及 高度的风险。您应该仔细考虑下面描述的风险以及 在作出投资决定之前，请先提交这份年度报告。下面描述的风险和不确定性代表我们已知的重大风险。 为了我们的生意。如果实际发生以下任何风险，我们的业务、财务状况或经营结果都可能受到影响。 在这种情况下，您可能会损失全部或部分投资。以下是风险因素的简要摘要：

与我们的 业务

与企业相关的风险 结构

在中国做生意的相关风险

与我们的业务相关的风险

我们可能无法 有效管理我们的增长，这可能会给我们的管理人员、系统和资源带来巨大压力。我们可能不是 能够实现预期的增长，这可能会对我们的业务和前景产生实质性的不利影响。

我们的收入从2022年财年的15200美元万下降到150.4美元 2023财年为100万美元，2024年万为14280美元，这主要是由于对我们的it咨询服务的需求减少所致 来自银行和其他金融机构的资金。我们拥有20个交付和/或研发中心，其中10个位于大陆中国 (上海、北京、大连、天津、xi、成都、广州、深圳、杭州和海南)，10个分布在全球(香港 香港特别行政区、美利坚合众国、日本、新加坡、澳大利亚、马来西亚、印度、菲律宾、加拿大和阿拉伯联合酋长国)， 服务于不同地理位置的不同客户。我们的员工总数在2022财年为3824人，在2022财年为3509人 2023财年。截至2024年6月30日，我们有3325名全职员工。我们正在积极寻找更多的地点来设立新的办事处 并扩大我们现有的办事处以及销售和交付中心。我们打算在可预见的未来继续我们的扩张 现有的和潜在的市场机会。我们的增长已经并将继续对我们的管理和 我们的行政、业务和金融基础设施。持续的扩张增加了我们在以下方面面临的挑战：

此外，正如我们介绍的那样， 新服务或进入新市场，我们可能会面临新的市场、技术和运营风险和挑战，我们对此并不熟悉， 它可能需要大量的管理努力和技能来缓解这些风险和挑战。由于这些挑战中的任何一个 与扩张相关，我们的业务、经营结果和财务状况可能会受到实质性的不利影响。此外， 我们可能无法实现预期的增长，这可能会对我们的业务和前景产生实质性的不利影响。

经济环境的不利变化， 无论是在中国还是在全球，都可能减少我们客户从我们这里的采购，并增加定价压力，这可能会在物质上和 对我们的收入和运营结果产生不利影响。

资讯科技服务业是 对经济环境特别敏感，无论是在中国还是在全球，在经济普遍低迷时往往会下降。 因此，我们的经营业绩、财务状况和前景在很大程度上受到经济环境的影响， 尤其是在我们和我们的客户开展业务的地区。在经济低迷期间，我们的客户可能会取消、减少或推迟他们的 IT支出或改变他们的IT外包战略，并减少他们从我们那里的采购。最近的全球经济放缓和任何未来 经济放缓，以及由此导致的IT支出减少，也可能导致我们客户的定价压力增加。该事件的发生 这些事件中的任何一项都可能对我们的收入和运营结果产生实质性的不利影响。

我们面临着来自陆上的激烈竞争 以及离岸it服务公司，如果我们不能有效竞争，我们可能会失去客户，我们的收入可能会下降。

信息技术服务市场 竞争非常激烈，我们预计竞争将持续并加剧。我们相信，我们市场上的主要竞争因素 是行业专业知识、所提供服务的广度和深度、所提供服务的质量、声誉和记录、市场营销 以及销售技能、基础设施的可扩展性和价格。此外，离岸外包的趋势，国际化扩张 国内外竞争对手和持续不断的技术变革将导致新的和不同的竞争对手进入我们的市场。 在it外包市场中，客户倾向于聘用多个外包服务提供商，而不是使用独家服务提供商， 这可能会减少我们的收入，以至于客户从其他竞争对手那里获得服务。客户可能更喜欢服务 那些在全球拥有工厂或总部设在比中国更具成本竞争力的国家的供应商。我们的竞争能力 还部分取决于一些我们无法控制的因素，包括我们的竞争对手招募、培训、发展和 留住高技能的专业人员，我们的竞争对手提供类似服务的价格和我们竞争对手的反应能力 以满足客户的需求。因此，我们不能向您保证，在与这些竞争对手竞争的同时，我们能够留住我们的客户。 竞争加剧、我们无法成功地与竞争对手竞争、定价压力或失去市场份额可能会造成损害 我们的业务、财务状况和经营结果。

由于对高技能人才的激烈竞争 人员，我们可能无法吸引和留住足够训练有素的人员来支持我们的运营；因此，我们的能力 竞标和获得新项目可能会受到负面影响，我们的收入可能会下降。

资讯科技服务业有赖技术人才，而我们的成功 在很大程度上取决于我们招聘、培训、发展和留住合格人才的能力，特别是有经验的中级人才 和高级管理人员。中国的it服务业经历了大量的员工流失。我们一年一度的自愿 2022财年和2023财年的流失率分别为15.4%和18%；2024财年，这一比例为18.6%。我们可能会遇到 未来会有更高的流失率。中国对技术人才的竞争非常激烈，特别是有经验的中层和中层 高级管理人员，具备执行我们为客户提供的服务所需的技能。对这些人员的竞争加剧， 无论是在IT业还是其他行业，都可能对我们产生不利影响。由提供持续教育的机构带头 面向所有CLPS员工，并从合作大学培养新的人才，以进一步推动公司的增长(CLPS学院)， 我们已经建立了人才创造计划和人才发展计划，以增加我们的人才 资本和员工忠诚度，然而，我们流失率的显著增加可能会降低我们的运营效率和生产率 并可能导致对我们服务的需求下降。此外，未能招聘、培训、发展和留住 满足我们现有和未来客户的需求或成功吸收新员工所需的资质可能具有 对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响。未能留住客户的关键人员 项目或在关键人员离职后找到合适的替代人员可能会导致我们的一些客户合同终止 或取消我们的一些项目，这可能会对我们的业务造成实质性的不利影响。

我们的成功在很大程度上取决于 如果我们失去他们的服务，我们的业务可能会严重中断。

我们未来的成功很大程度上 有赖于我们的高级管理人员和其他关键员工的持续服务。特别是，我们依靠专业知识、经验、 客户关系和董事会主席肖峰·杨的声誉。我们目前不维持关键人物人寿保险 对于我们管理团队的任何高级成员或其他关键人员。如果我们的一名或多名高级管理人员或关键员工 无法或不愿意继续担任目前的职位，这可能会扰乱我们的业务运营，我们可能无法取代 它们很容易或根本不存在。此外，我们行业对高级管理人员和关键人员的竞争激烈，我们可能无法 留住我们的高级管理人员和关键人员，或吸引和留住新的高级管理人员和关键人员，其中 如果我们的业务可能受到严重干扰，我们的财务状况和经营业绩可能会受到实质性的不利影响。 如果我们的任何高级管理人员或关键人员加入竞争对手或成立竞争对手的公司，我们可能会失去客户、供应商和技术诀窍 以及关键的专业人员和工作人员。此外，如果我们的任何业务开发经理，他们通常保持密切的关系 对于我们的客户，加入竞争对手或组建竞争对手，我们可能会失去客户，我们的收入可能会受到实质性的不利影响 受影响。此外，此类人员可能未经授权披露或使用我们的技术知识、实践或程序。 我们的大多数高管和关键人员都与我们签订了包含竞业禁止条款、竞业禁止条款的雇佣协议。 和保密契约。但是，如果我们的高管和关键人员与我们之间出现任何纠纷，这种非竞争， 不征求意见和不披露条款可能不会为我们提供有效的保护，特别是在中国身上，因为存在不确定性 与中国的法律体系。

我们创造了很大一部分我们的 来自相对较少的主要客户的收入以及这些客户的业务损失可能会减少我们的收入，并显著 损害我们的生意。

我们相信在可预见的情况下 未来，我们将继续从少数主要客户那里获得很大一部分收入。截至以下财政年度 2024年6月30日、2023年6月30日和2022年6月30日，花旗银行及其附属公司占16.7%、21.4%和 分别占公司总收入的20.6%。在2024财年和2023财年，公司提供的几乎所有服务 对于花旗银行来说，它是咨询服务，并通过时间和费用合同开具账单。本公司已很久没有签订任何材料 与花旗银行签订定期合同。我们与这些和其他主要客户保持密切关系的能力对我们的增长至关重要 以及我们业务的盈利能力。然而，为特定客户执行的工作量可能每年都有所不同，尤其是 由于我们通常不是我们客户的独家it服务提供商，并且我们没有从我们的任何 客户购买我们的服务。我们服务协议的一般期限为一至三年。一年内成为大客户 可能不会在随后的任何一年为我们提供相同水平的收入。我们为客户提供的it服务，以及 以及来自这些服务的收入，可能会随着我们提供的信息技术服务的类型和数量随着时间的推移而下降或变化。此外, 我们收入的很大一部分依赖于任何个人客户，这可能会给该客户带来一定程度的定价杠杆。 在谈判合同和服务条款时对我们不利。此外，除了我们的表现外，还有其他一些因素可能会导致 客户业务或收入的损失或减少，而这些因素是不可预测的。这些因素可能包括企业 重组、定价压力、改变外包战略、转向另一家服务提供商或返回内部工作。 在未来的任何时期，少数客户可能会继续占我们总收入的很大一部分。 失去我们的任何一个主要客户都可能对我们的财务状况和运营结果产生不利影响。

如果我们无法收回应收账款 对于我们的客户来说，我们的运营结果和现金流可能会受到不利影响。

我们的业务有赖于我们能否成功获得付款 从我们的客户那里得到他们所完成的工作所欠我们的金额。截至2024年和2023年6月30日，我们的应收账款余额，扣除 津贴，分别约为3 880万和4 850万。截至2024年6月30日和2023年6月30日的年度，花旗银行 分别占公司应收账款余额的14.5%和32.3%。由于我们通常不需要抵押品或 对于客户提供的其他担保，我们根据估计、历史经验和其他因素建立信用损失准备金。 围绕特定客户的信用风险。然而，客户应收账款余额的实际损失可能与我们 预计，因此我们可能需要调整我们的津贴。不能保证我们会准确地评估信用状况 我们的客户。宏观经济状况，包括全球金融体系的相关动荡，也可能导致财政困难。 对于我们的客户来说，包括进入信贷市场的机会有限，资不抵债或破产，因此可能导致客户推迟 付款给我们，要求修改他们的付款安排，以增加我们的应收账款余额，或拖欠他们的付款 对我们的义务。因此，与重大账户相关的长期延迟或拖欠付款将产生重大和不利的影响 对我们应收账款的账龄计划和周转天数的影响。如果我们无法从客户那里收回应收账款 根据与我们客户的合同，我们的运营结果和现金流可能会受到不利影响。

我们业务的增长和成功取决于 关于我们预测和开发新服务和加强现有服务的能力，以跟上技术的快速变化 在我们关注的行业中。

我们的服务市场 其特点是快速的技术变革、不断发展的行业标准、不断变化的客户偏好以及新的产品和服务 自我介绍。我们未来的增长和成功在很大程度上取决于我们预测信息技术服务的发展、开发和 提供新的产品和服务，以满足客户不断变化的需求。我们可能在预期或回应上不成功 如果我们及时对这些发展做出回应，或者如果我们做出回应，我们开发的服务或技术可能在市场上不成功。 一些服务和技术的开发可能涉及大量的前期投资，以及这些服务的失败 技术可能会导致我们无法部分或全部收回这些投资。此外，以下服务或技术 由我们的竞争对手开发的服务可能会使我们的服务失去竞争力或过时。此外，可能会开发新技术，以 使我们的客户能够更具成本效益地执行我们提供的服务，从而减少对我们服务的需求。如果我们失败了 以适应瞬息万变的资讯科技服务市场，或未能发展合适的服务以应付日新月异的 及时满足客户的复杂要求，我们的业务和经营结果可能会对我们造成实质性的不利影响 受影响。

我们可能不会成功地进入 战略联盟或寻找和获得合适的收购候选者，这可能会阻碍我们的增长并产生负面影响 我们的收入和净收入。

我们一直在追求，而且可能会继续 寻求战略联盟和战略收购机会，以扩大我们的规模和地理位置，扩大我们的服务 产品和能力，并增强我们的行业和技术专长。然而，未来我们可能不会成功 在确定合适的联盟或收购候选人方面。即使我们找到了合适的人选，我们也未必能做到尽善尽美 这些安排的条款在商业上为我们所接受，或在收购的情况下获得必要的监管批准。许多 我们的竞争对手可能正在寻求达成类似的安排或收购我们正在寻求进入的相同目标 进入或获得。这些竞争对手可能比我们拥有更多的财务资源，可能对我们的战略更具吸引力 合作伙伴或能够出价高于我们的目标。此外，我们也可能无法及时部署我们现有的现金余额以实现 潜在的收购，因为使用位于中国的在岸现金余额可能需要特定的政府批准或导致扣留 和其他纳税方式。如果我们无法达成合适的战略联盟或完成合适的收购，我们的增长战略 可能会受到阻碍，我们的收入和净收入可能会受到负面影响。

如果我们不能整合或管理收购的 如果公司效率低下，或者如果被收购的公司没有达到我们的预期，我们可能无法实现预期的好处 对于此类收购，我们的整体盈利能力和增长计划可能会受到不利影响。

从历史上看，我们已经扩大了 我们的服务能力，并通过有选择的收购获得了新客户。我们成功整合被收购实体的能力 要实现任何收购的好处，除其他外，还需要成功整合技术、运营和人员。 我们在收购和整合过程中面临的挑战包括：

此外，主要的价值是 外包行业的许多潜在目标之一在于他们熟练的专业人员和建立的客户关系。转型 由于不同的企业文化和价值观、地理距离，这些类型的资产对我们的业务来说可能特别困难 以及其他无形的因素。例如，一些新获得的员工可能会决定不与我们合作或在离职后不久离开 转移到我们的公司，一些被收购的客户可能会决定终止他们与我们的商业关系。这些挑战可能 扰乱我们正在进行的业务，分散我们的管理层和员工的注意力，并增加我们的费用，包括导致我们招致巨额 一次性支出和核销，使我们的管理层更难和更复杂地有效管理我们的业务。如果我们 不能成功地整合被收购的实体及其运营并实现为这种收购所设想的好处， 我们的整体增长和盈利计划可能会受到不利影响。

如果我们不能成功地吸引新客户 对于我们的服务和或来自现有客户的收入不断增长，我们可能无法实现收入增长目标。

我们计划扩大我们服务的客户数量，使我们的客户多样化 为我们的收入奠定基础并实现增长。来自新客户的收入通常会在我们最初接触后的头几年迅速增长 随着我们扩展我们向该客户提供的服务。因此，获得新客户对我们实现快速收入增长非常重要。 我们还计划通过识别并向现有客户销售更多服务来增加现有客户的收入。我们吸引人的能力 新客户，以及我们从现有客户增加收入的能力，取决于许多因素，包括我们提供 高质量的服务，具有竞争力的价格，我们竞争对手的实力，以及我们销售和营销团队的能力。如果 我们无法在未来继续吸引新客户或从现有客户那里增加收入，我们可能无法 我们的收入增长速度与我们预期的一样快，或者根本没有增长。

由于我们最近的发展，评估我们的业务和 前景可能很艰难，我们过去的业绩可能不能预示我们未来的表现。

我们未来的成功取决于我们增加收入和维持 我们运营的盈利能力。近年来，我们的业务有了显著的增长和发展。我们近年来的增长使我们 这很难评估我们的历史业绩，也使得对我们历史经营业绩的逐期比较变得没有意义。 我们可能无法在未来实现类似的增长率或保持盈利能力。因此，您不应该依赖我们的 过去的业绩或我们的历史增长率作为我们未来业绩的指标。你应该从长远的角度考虑我们的未来。 一家公司在竞争激烈的行业中寻求增长和扩张所遇到的风险和挑战 技术变革、不断发展的行业标准、不断变化的客户偏好以及新产品和服务的推出。这些风险 除其他外，挑战包括：

如果我们不能成功地 应对任何这些风险或挑战，我们的业务都可能受到实质性的不利影响。

我们面临着与长期 我们服务的销售和实施周期，要求我们在实现收入之前做出重大资源承诺 为那些服务。

我们的销售周期很长 对于我们的技术服务，这需要我们的客户和我们投入大量的资金、人力资源和时间。在……里面 在我们的it咨询服务请求中，我们按月和按季收取服务费；在我们的定制it解决方案服务部分 -通过履行义务来履行。在承诺使用我们的服务之前，潜在客户要求我们花费大量资金 时间和资源，教育他们我们的服务的价值和我们满足他们的需求的能力。因此，我们的销售周期 受到许多风险和延误的影响，我们对这些风险和延误几乎无法控制，包括我们的客户选择替代方案的决定 对于我们的服务(如其他提供商或内部资源)以及我们客户的预算周期和审批流程的时间安排，我们都很感兴趣。 实施我们的服务还涉及我们的客户和客户在较长时间内投入大量资源 我们。我们的客户在获得内部批准或与技术相关的延迟方面可能会遇到延误，从而进一步延误 实施过程。我们现在和未来的客户可能不愿意或没有能力投入必要的时间和资源来实施 我们的服务，我们可能无法完成与潜在客户的销售，而我们已经在这些客户上投入了大量时间和资源，这可能 对我们的业务、经营结果、财务状况和现金流有实质性的不利影响。

我们的盈利能力将受到影响，如果我们是 无法维持我们的资源利用率水平，并继续提高我们的生产率水平。

我们的毛利率和盈利能力 受人力资源及其他资源，例如电脑、资讯科技基础设施等的使用率影响很大。 和办公空间，以及我们提高生产力水平的能力。近年来，我们通过以下方式显著扩大了我们的业务 有机增长和外部收购，这导致我们的员工人数和固定间接成本大幅增加。我们可以 我们面临着保持高利用率的困难，特别是对于我们新成立或新收购的企业和资源。 与我们客户的主服务协议通常不会强制规定最低或最高购买量，并允许我们的客户 随时根据自己的判断提供服务订单。客户需求可能会降至零或激增到我们无法经济高效地达到的水平 满足感。尽管我们尝试使用所有商业上合理的努力来准确估计服务订单和资源需求， 我们可能高估或低估我们的客户，这可能会导致意想不到的成本和人力资本的紧张或冗余，以及 对我们的利用率水平产生不利影响。此外，我们的一些专业人员经过专门培训，为特定客户或 我们的一些销售和交付中心设施是专门为特定客户或特定项目服务的。我们的 持续提高生产力水平的能力在很大程度上取决于我们招聘、培训、发展和留住高绩效员工的能力 专业人员，适当配置项目人员，并优化我们的服务组合和交付方法。如果我们遇到了减速或停顿 对于任何客户的工作或我们有专门专业人员或设施的任何项目，我们可能无法有效地重新分配 将这些专业人员和设施提供给其他客户和项目，以保持他们的利用率和生产力水平。如果我们不是 在没有相应的成本降低或价格上涨的情况下，如果我们能够保持较高的资源利用率水平，我们的盈利能力将受到影响。

我们的收入的一部分是产生的， 未来将继续以固定价格在项目基础上产生；我们可能无法准确估计成本和 确定与我们的项目相关的资源需求，这将降低我们的利润率和盈利能力。

我们收入的一部分是 从我们为我们的项目收取的固定价格的费用中产生，并将在未来继续产生。我们的项目经常 涉及复杂的技术，需要协调多个地点的运营和劳动力，利用不同地点的劳动力 技能集和能力以及地理分布的服务中心，必须在压缩的时间框架内完成并满足 客户要求可能会发生变化，并日益严格。此外，我们的一些固定价格项目是多年项目 需要我们进行与资源利用和成本相关的重大预测和规划的项目。如果我们不能准确地 评估完成项目所需的时间和资源，并对我们的项目、我们的业务、运营结果进行有利可图的定价 财务状况可能会受到不利影响。

年专业人员工资增加 中国可能会阻止我们保持竞争优势，并可能降低我们的利润率。

我们最重要的成本 是我们专业人员和其他员工的工资和其他补偿费用。中国专业人员的工资成本是 低于更发达的国家和印度。然而，由于经济增长，生产力水平提高，并增加了 中国争夺技术人才，中国争夺高技能员工，特别是中高级管理人员的工资， 正在以比过去更快的速度增长。我们可能需要比过去更快地提高雇员补偿水平。 在吸引和留住我们业务所需的员工的质量和数量方面，我们过去一直保持竞争力。增加了 我们支付给中国员工的工资和其他补偿可能会削弱我们的竞争优势，除非我们能够提高效率 我们的专业人员的工作效率以及我们可以为我们的服务收取的价格。此外，价值的任何升值 人民币相对于美元和其他外币的汇率会导致中国的相对工资水平上升，这 可能会进一步降低我们的竞争优势，并对我们的利润率造成不利影响。

我们业务的国际性质 使我们面临可能对我们的财务状况和运营结果产生不利影响的风险。

我们自始至终都在做生意 在多个地点的世界。因此，我们面临着通常与在国际上开展业务有关的风险，许多 其中一些是我们无法控制的。这些风险包括：

其中任何一种情况的发生 事件可能会对我们的运营结果和财务状况产生实质性的不利影响。

我们的净收入和经营业绩 受季节性趋势的影响。

我们的业务受到 季节性趋势。特别是，我们的净收入通常在每年的第二、第三和第四季度逐渐增加 与每年第一季度相比，由于季节性趋势，例如：(1)业务活动普遍放缓和减少 每年第一季因农历新年假期而为专业人士提供的工作天数， 以及(Ii)我们的客户一般倾向于在今年下半年，特别是第四季度花费他们的IT预算。 其他可能导致本公司季度经营业绩波动的因素包括，整体经济状况的变化。 在中国和突发事件的影响下。我们相信，未来我们的净收入将继续受到季节性因素的影响 趋势。因此，您可能不能依赖对我们经营业绩的逐期比较来预测我们的未来 我们相信，每年对我们的业务进行评估更有意义。

我们可能会被迫降价。 由于竞争加剧和与客户讨价还价的能力降低，我们的服务可能会导致收入和盈利能力下降。

服务外包产业 在中国发展迅速，相关技术趋势也在不断演变。这导致了新的 服务和来自竞争对手的激烈的价格竞争。我们可能无法抵消平均销售价格下降的影响 通过增加销售量和/或降低我们的成本。此外，我们可能会被迫降低我们的服务价格 对我们竞争对手提供的产品做出回应。最后，我们可能不再拥有过去享有的议价能力。 在谈到我们服务的价格时。

如果我们对我们的客户造成干扰 如果企业或提供的服务不充分，我们的客户可能会向我们索赔，从而导致我们的利润 可能会大幅减少。

如果我们的专业人士 在向我们的客户提供服务的过程中出现的错误或未能始终如一地满足客户的服务要求，这些错误 或者失败可能会扰乱客户的业务，这可能会导致我们的净收入减少或索赔 对我们的损害赔偿。此外，未能或无法满足合同要求可能会严重损害我们的声誉和影响 我们吸引新业务的能力。我们提供的服务往往对我们客户的业务至关重要。我们一般会提供 我们的定制应用程序交付后，客户支持时间从三个月到一年不等。我们的某些客户合同要求 美国遵守安全义务，包括维护网络安全和备份数据，确保我们的网络无病毒，维护 业务连续性规划程序，并通过开展背景工作来验证与客户合作的员工的诚信 支票。客户系统的任何故障或与我们向客户提供的服务相关的安全漏洞都可能损害我们的 名誉或导致对我们的重大损害索赔。我们的设备或系统的任何重大故障，或任何重大 我们运营所在地区的电力和电信等基本基础设施中断，可能会阻碍我们 为客户提供服务，对我们的声誉造成负面影响，导致我们失去客户，减少我们的收入，损害我们的 公事。根据我们与客户的合同，在某些情况下，我们违反义务的责任被限制在一定的百分比内。 合同价的。此类限制可能无法强制执行，或者可能无法保护我们免于承担损害赔偿责任。此外，某些 责任，例如第三方的索赔，我们可能被要求赔偿我们的客户，通常不限于我们的 合同。我们目前没有商业、一般或公共责任保险。一项或多项大额索赔的成功主张 这可能会对我们的业务、声誉、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。 即使这样对我们的指控不成功，我们也可能招致声誉损害和巨额法律费用。

我们可能对我们的客户承担损害赔偿的责任。 由未经授权泄露敏感和机密信息造成的，无论是通过我们的员工还是其他方式。

我们通常需要 管理、利用和存储与我们提供的服务相关的敏感或机密客户数据。根据我们的条款 根据客户合同，我们被要求对此类信息严格保密。我们使用网络安全技术、监控设备 和其他方法来保护敏感和机密的客户数据。我们还要求我们的员工和分包商签订保密协议 限制访问和分发我们客户的敏感和机密信息以及我们自己的商业秘密的协议。 我们不能保证我们在这方面采取的步骤足以保护我们客户的机密信息。 如果我们的员工或我们的分包商或他们的员工盗用了我们客户的所有权，违反了 任何适用的保密协议或其他方面，我们的客户可能会认为我们对这些行为负有责任，并要求损害赔偿 从我们这里。任何此类行为都可能导致我们失去现有和未来的业务，并损害我们在市场上的声誉。此外，我们目前 对于我们的分包商或员工对此类信息的管理不善或挪用，我们不提供任何保险。任何诉讼 关于未经授权披露敏感和机密信息可能导致大量费用和转移资源 和管理层的关注。

我们可能无法阻止其他人 未经授权使用我们客户的知识产权，这可能会损害我们的业务和竞争地位。

我们依赖软件许可证 从我们的客户那里得到关于某些项目的信息。为了保护我们客户的专有信息和其他知识产权， 我们要求我们的员工、分包商、顾问、顾问和合作者与我们签订保密协议。这些 协议不得在任何未经授权的情况下为商业秘密、专有技术或其他专有信息提供有效保护 使用、挪用或泄露此类商业秘密、专有技术或其他专有信息。与知识产权有关的实施 中国历来缺乏法律，主要是因为中国法律含糊不清，执行困难。因此， 中国对知识产权和保密性的保护可能没有美国或其他国家那么有效 发达国家。监管未经授权使用专有技术是困难和昂贵的。我们所采取的步骤可能还不够 以防止我们客户的专有技术被盗用。反向工程、未经授权的复制或其他挪用 我们客户的专有技术可以使第三方免费受益于我们或我们客户的技术 我们和我们的客户这样做，我们的客户可能会要求我们对该行为承担责任，并向我们寻求损害赔偿，这可能 损害我们的业务和竞争地位。

我们可能无法阻止其他人 未经授权使用我们的知识产权，这可能会导致客户流失，减少我们的收入，并损害我们的竞争地位。

我们依靠的组合是 著作权、商标、软件注册、反不正当竞争和商业秘密法，以及保密协议和 其他保护我们知识产权的方法。为了保护我们的商业秘密和其他专有信息，员工， 客户、分包商、顾问、顾问和合作者必须签订保密协议。这些协议 在任何未经授权的情况下，可能无法为商业秘密、专有技术或其他专有信息提供有效保护 使用、挪用或泄露此类商业秘密、专有技术或其他专有信息。与知识产权有关的实施 中国历来缺乏法律，主要是因为中国法律含糊不清，执行困难。因此， 中国的知识产权和机密性保护可能不如美国或其他发达国家有效 在中国和其他国家开展业务，侵犯知识产权继续构成在中国做生意的严重风险。未经授权的警务 使用专有技术既困难又昂贵。我们所采取的步骤可能不足以防止挪用 我们的专有技术。反向工程、未经授权的复制、其他挪用、疏忽或意外泄漏 专有技术可以使第三方从我们的技术中受益，而无需获得我们的同意或支付我们所做的费用 因此，这可能会损害我们的业务和竞争地位。尽管我们目前没有卷入任何关于知识产权的诉讼 对于知识产权，我们可能需要通过诉讼来加强我们的知识产权。与我们的知识产权有关的诉讼 可能不会成功，并可能导致巨大的成本以及资源和管理层注意力的转移。

我们可能会面临知识产权侵权 这些主张可能既耗时又昂贵。如果我们不能针对这样的主张为自己辩护，我们可能会损失惨重 知识产权，可能无法继续提供我们现有的服务。

我们的成功在很大程度上取决于 关于我们在不侵犯第三方知识产权的情况下使用和开发我们的技术和服务的能力，包括 版权、商业秘密和商标。我们可能会受到涉及侵犯其他知识产权的诉讼 第三方的权利。我们通常对购买我们的服务和解决方案的客户进行赔偿，使其免受潜在的知识产权侵权 知识产权是我们服务和解决方案的基础，这使我们面临赔偿要求的风险。其他知识分子的持有者 可能与我们提供的服务相关的产权可能会使我们难以获得商业上可接受的许可证 条款。此外，我们可能不知道与我们的服务相关的知识产权注册或应用程序可能会产生潜在的 对我们的侵权索赔。也可能有授权给我们并由我们依赖的技术可能会受到侵权或其他 第三方可能损害我们依赖此类技术的能力的相应指控或索赔。我们要付额外的费用 由于我们最近和拟议的收购以及雇用可能挪用知识产权的新员工而产生的风险 从他们的前雇主那里。提出侵权索赔的当事人可能能够获得禁制令，以阻止我们 涉及涉嫌侵犯知识产权的服务或使用技术。知识产权诉讼费用高昂，而且 这很耗时，可能会分散管理层对我们业务的注意力。对我们的侵权索赔成功，无论是 或没有可取之处，除其他事项外，可能要求我们支付大量损害赔偿，开发非侵权技术，或重新命名我们的 命名或签订可能无法以可接受的条款获得的版税或许可协议，如果根本没有，则停止制造许可 或者使用侵犯第三人知识产权的产品。旷日持久的诉讼也可能导致现有的 或潜在客户推迟或限制他们购买或使用我们的产品，直到此类诉讼解决，或可能要求 在某些情况下，我们要求我们的客户赔偿侵权索赔。这一领域的任何知识产权索赔或诉讼， 无论我们最终是赢是输，都可能损害我们的声誉，并对我们的业务、运营结果产生实质性的不利影响 或财务状况。

我们可能需要额外的资本，如果有任何失败 我们以对我们有利的条款筹集额外资本，或根本不这样做，可能会限制我们增长业务、发展或增强业务的能力。 我们提供的服务是为了响应市场需求或竞争挑战。

我们相信我们目前的情况 现金、运营现金流和金融机构的可用信贷额度应足以满足我们的预期 至少在未来12个月内需要现金。然而，由于业务条件的变化或其他原因，我们可能需要额外的现金资源 未来的发展，包括我们可能决定进行的任何投资或收购。如果这些资源不足以满足 根据我们的现金需求，我们可能寻求出售额外的股权或债务证券或获得信贷安排。出售额外的股权 证券可能会导致我们股东的股权被稀释。债务的产生将导致偿债义务的增加。 并可能要求我们同意限制我们运营的运营和融资契约。我们有能力获得额外的 在可接受的条件下，资本受到各种不确定因素的影响，包括：

融资可能不可用 以我们可以接受的金额或条件，如果有的话。如果我们未能以对我们有利的条款筹集更多资金，或根本不能筹集额外资金，则可能 限制我们发展业务、开发或增强产品和服务以响应市场需求或竞争的能力 挑战。

未能遵守监管规定 我们客户的业务可能会导致违反与我们客户的合同。不遵守规定的规定 我们的业务可能导致我们无法有效地履行我们的服务。

我们客户的业务 在中国或其他地方的操作都要遵守一定的规章制度。我们的客户可能会根据合同要求我们履行 以使其能够遵守此类规章制度的方式提供服务。未能以这种方式履行我们的服务 可能导致违反与我们客户的合同，在某些有限的情况下，我们会被处以民事罚款和刑事处罚。在……里面 此外，根据中国的各种法律，我们必须获得和维护开展业务的许可证和执照。如果我们不这样做 保持我们的执照或其他资格来提供我们的服务，我们可能无法向现有客户提供服务或 能够吸引新客户，并可能损失收入，这可能会对我们的业务和运营结果产生实质性的不利影响。

我们可能会因经营而蒙受损失。 因自然灾害、卫生流行病和其他疫情或事件的发生而造成的中断。

我们的运营设施 可能在地震、洪水、暴雨和风暴、海啸和龙卷风等自然灾害或其他事件中受损 就像火一样。此类自然灾害或其他事件可能导致信息系统和电话服务持续中断。 中断我们提供外包服务的损坏或破坏可能会损害我们与客户的关系，并可能导致 美国将承担大量额外费用来维修或更换损坏的设备或设施。我们也可能对我们的客户负责 因此类损坏或破坏而造成的服务中断。由于自然灾害，我们的服务长期中断 或其他事件也可能使我们的客户有权终止与我们的合同。我们目前没有为业务投保。 被打断。

人民币币值波动 而其他货币可能会对你的投资价值产生实质性的不利影响。

我们的财务报表是 以美元表示。然而，我们的大部分收入和支出都是以人民币计价的。我们对外国的接触 汇兑风险主要涉及以每个实体的功能货币以外的货币计价的有限现金，以及 有限收益合约主要以新加坡元(SGD)、港元(HKD)、澳元(AUD)、印度卢比(INR)、马来西亚 马币(MYR)、日元(JPY)、菲律宾比索(PHP)和加拿大元(CAD)在我们的某些运营子公司。我们不相信我们目前 有任何重大的直接外汇风险，没有对冲以外币或任何其他衍生品计价的风险敞口 金融工具。然而，您对我们普通股的投资价值将受到以下汇率的影响 美元和人民币，因为我们业务的基本价值实际上是以人民币计价的，而普通股将进行交易 以美元表示。除其他因素外，人民币对美元和其他货币的价值受到中国汇率变化的影响 政治经济条件和中国的外汇政策。人民的中国银行定期介入 外汇市场要限制人民币汇率的波动，实现一定的汇率目标，并通过这种干预 保持美元对人民币汇率相对稳定。

因为我们可能依赖于红利 由我们的中国子公司支付给我们，人民币的任何重大升值都可能对我们的收入和财务产生实质性的不利影响。 条件以及我们普通股以外币计算的任何应付股息的价值。例如，在我们需要的程度上 如果将我们维持的美元兑换成人民币，人民币对美元的升值将对人民币产生不利影响 我们从转换中获得的金额。相反，如果我们决定将我们的人民币兑换成美元进行支付 对于我们普通股的分红或其他商业目的，美元对人民币的升值将产生负面影响 对我们可以使用的美元金额的影响。此外，人民币相对于美国的升值或贬值。 美元将影响我们以美元计价的财务结果，而不会影响我们业务的任何根本变化 或行动的结果。我们无法预测未来汇率波动对我们的运营结果的影响，并可能导致 未来净汇兑损失。此外，我们的外汇汇兑损失可能因中国的外汇管制而放大。 限制我们兑换成外币能力的规定。

汇率波动可能会带来不利影响 影响我们的业务和证券的价值。

的价值的变化 人民币对美元、欧元和其他外币的汇率受到中国政治变化等因素的影响 和经济状况。人民币的任何重大升值都可能对我们的收入和财务状况产生实质性的不利影响， 以及我们股票的价值和任何以美元计算的应付股息。相反，如果我们决定将人民币兑换成美元。 美元用于支付我们普通股的股息或用于其他商业目的，美元对 人民币将对我们可用的美元数量产生负面影响。自2005年7月起，人民币不再盯住美国。 美元，尽管人民中国银行定期干预外汇市场，防止短期大幅下跌 汇率波动，人民币兑美元可能在中期大幅升值或贬值 从长远来看。此外，未来中国当局可能会取消对人民币汇率波动的限制，并 减少对外汇市场的干预。中国的对冲交易非常有限，以减少我们对 汇率波动。到目前为止，我们还没有达成任何对冲交易。虽然我们可能会在以下时间进行对冲交易 未来，这些交易的可用性和有效性可能是有限的，我们可能无法成功对冲我们的 一点曝光率都没有。此外，我们的外汇汇兑损失可能会因中国外汇管理条例的限制而放大。 我们将人民币兑换成外币的能力。

某些国家/地区的立法 我们的客户可能会限制那些国家的公司将工作外包给我们。

离岸外包是一种 美国的政治敏感问题。例如，美国许多组织和公众人物公开 表示关切认为离岸外包服务提供者与其本国工作岗位流失之间存在关联。一个 美国多个州已通过立法，限制州政府实体将某些工作外包给离岸服务 供应商。其他美国联邦和州立法已经提出，如果通过，将为离岸外包提供税收抑制 或者要求披露外包到海外的工作。在我们有客户的其他国家，也可以制定类似的法律。任何 扩大现有法律或颁布新立法，限制或阻止美国公司进行离岸外包 美国或其他我们有客户的国家或地区可能会对我们的业务运营和财务业绩产生不利影响。此外, 不时有关于与离岸外包有关的负面经历的宣传，如盗窃和挪用公款 敏感的客户数据。因此，现有的或潜在的客户可能会选择自己执行此类服务，也可能会被劝阻 将这些服务从陆上服务提供商转移到离岸服务提供商。现有行业趋势向离岸转移的任何放缓或逆转 为了应对政治压力或负面宣传而进行的外包会损害我们与竞争对手有效竞争的能力，这些竞争对手 在陆上设施之外运营，并对我们的业务和财务业绩产生不利影响。

电信中断或严重中断 我们的IT系统出现故障可能会损害我们的服务模式，这可能会导致我们的收入减少。

我们的一个重要元素 业务战略是继续利用和扩大我们位于中国的战略位置的销售和交付中心。我们相信 使用位于战略位置的销售和交付中心网络将为我们提供成本优势，即吸引 国家和世界各地区的高技能人才，以及在地区和全球范围内为客户提供服务的能力 基础。我们服务模式的一部分是保持活跃的语音和数据通信、财务控制、会计、客户服务 和其他数据处理系统之间，我们在上海的主要办事处，我们的客户办公室，我们的其他交付中心和 支持设施。如果其中任何一个发生部分或完全故障，我们的业务活动可能会受到严重干扰 IT或通信系统，可能由软件故障、计算机病毒攻击、转换错误等引起 由于系统升级、火灾、地震、断电、电信故障、未经授权进入或其他事件造成的破坏 我们的控制权。在一段时间内丢失全部或部分系统可能会阻碍我们的业绩或我们完成客户项目的能力 准时，这可能会导致我们的收入减少或对我们的业务和业务产生实质性的不利影响 声誉。我们还可能对我们的客户因服务中断而违反合同而承担责任。

我们的计算机网络可能是脆弱的 安全风险可能会扰乱我们的服务并对我们的运营结果产生不利影响。

我们的计算机网络可能 容易受到未经授权访问、计算机黑客、计算机病毒等安全问题的影响， 第三方或员工对系统的不当使用。绕过安全措施的黑客可能会盗用 信息或导致我们的运营中断或故障。虽然我们打算继续实施安全措施，但计算机 攻击或中断可能危及存储在我们的计算机系统中并通过其传输的信息的安全。实际的或感知的 担心我们的系统可能容易受到此类攻击或中断，可能会阻止我们的客户使用我们的解决方案或服务。 因此，我们可能需要花费大量资源来防范这些安全漏洞的威胁或减轻 这些违规行为造成的问题。数据网络也容易受到攻击、未经授权的访问和中断。例如，在 在一些公共网络中，黑客已经绕过防火墙，盗用机密信息。有可能，尽管 在现有的安全措施下，员工可能会盗用我们客户的专有信息或数据，使我们面临丢失的风险 或诉讼和可能的责任。因上述任何一项而招致的损失或负债，可能有重大影响 对我们的业务产生不利影响。

如果我们不能实现和维护 有效的内部控制制度，我们可能无法准确报告我们的经营结果，履行我们的报告义务 在及时的基础上，或防止欺诈，投资者的信心和我们的股票的市场价格可能会受到实质性的不利影响。

我们被要求评估 财务报告的披露控制和程序以及内部控制的有效性。如所建立的标准中所定义的 根据美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)的说法，“实质性缺陷”是一种缺陷，或 合并缺陷，在财务报告的内部控制，使有合理的可能性，一种材料 公司年度或中期财务报表的虚报将不会被及时防止或发现。

我们的 独立注册会计师事务所没有对我们的财务报告内部控制进行审计。这是有可能的 如果我们的独立注册会计师事务所对我们的财务报告的内部控制进行了审计， 公司可能已经发现了更多的实质性弱点和不足。

我们 是一家受2002年萨班斯·奥克斯利法案约束的美国上市公司。萨班斯·奥克斯利法案第404条，或称第404条 404，要求我们在年度报告中包括管理层关于财务报告内部控制有效性的报告。 表格20-F的报告虽然我们在2023年6月30日不再是一家“新兴成长型公司”，这一术语在 启动我们的企业创业法案(“JOBS法案”)，我们是非加速申请者，不受第404条的要求 要求审计师对财务报告的内部控制进行认证，从而为投资者提供较少的法律保障。 即使我们的管理层得出结论，我们对财务报告的内部控制在未来是有效的，我们的独立注册 会计师事务所在进行了自己的独立测试后，如果对我们的内部情况不满意，可以出具负面意见 控制或我们的控制被记录、设计、操作或审查的级别，或者它是否解释了相关要求 与我们不同。此外，我们的报告义务可能会对我们的管理、业务和财务造成重大压力。 可预见的未来的资源和系统。我们可能无法及时完成评估测试和任何所需的补救措施。

在.期间 在记录和测试我们的内部控制程序的过程中，为了满足第404节的要求，我们可以确定 我们在财务报告内部控制方面的其他弱点和不足。此外，如果我们不能保持充分性 我们对财务报告的内部控制，当这些准则被不时修改、补充或修订时，我们可以 不能持续地得出结论，认为我们对财务报告进行了有效的内部控制 404.此外，我们对财务报告的内部控制可能无法防止或发现所有错误和欺诈。一个控制系统，不要紧 它的设计和操作有多好，不能绝对保证由于错误或欺诈而导致的错误陈述不会发生，或者 所有控制问题和欺诈实例都将被检测到。

如果我们不能实现和 保持有效的内部控制环境，我们可能会遭受财务报表中的重大错报，从而无法满足 我们的报告义务，这可能会导致投资者对我们报告的财务信息失去信心。这可能会在 反过来，限制了我们进入资本市场的机会，损害了我们的经营成果，并导致我们普通股的市场价格下降。 此外，对财务报告的无效内部控制可能使我们面临更大的欺诈或滥用公司的风险。 资产，并使我们面临可能从我们上市的证券交易所退市、监管调查和民事或刑事 制裁。我们还可能被要求重述我们之前几个时期的财务报表。

我们的保险覆盖范围可能不够 以保护我们免受损失。

尽管我们维护着财产 承保我们的某些设施和设备，我们没有任何数据损失或业务中断保险承保 为我们的行动服务。如果对我们提出任何损害索赔，或者如果我们遇到任何业务中断、诉讼或自然 如果发生灾难，我们可能会招致巨大的成本和资源的转移。

与公司结构有关的风险

在可预见的未来，我们很可能不会派发红利。

股利政策受 由我们的董事会酌情决定，并将取决于我们的收益、财务状况、资本要求等 以及其他因素。尽管我们在2023年1月10日支付了普通股每股0.05美元的特别股息和另一笔特别现金 2023年12月13日每股派息0.10美元，不能保证我们的董事会将继续宣布派息 即使我们是盈利的。中国组织的实体的股息支付受到本文所述的限制。在……下面 根据开曼群岛法律，我们只能从本公司的利润或本公司股票溢价账户中的信用支付股息， 在支付股息之前和之后，我们必须有偿付能力，因为我们将能够在我们的债务变成 在正常业务过程中到期；并且我公司资产的可变现价值将不低于我们总负债的总和， 除我们账簿和资本上显示的递延税金外。根据中国企业所得税法，股息 外国投资实体向其外国投资者支付的款项，按10%的比例征收预扣税。同样，应付股息 外国投资实体向其持有该外国投资实体25%或以上股权的香港投资者 改为5%的预扣税。中国组织的实体分红，有限制、有程序、有手续。 中国的规定目前只允许从按照会计确定的累计利润中支付股息 中国中的标准和规定。向这一储备的转移必须在向股东分配任何股息之前进行。 在办理取得和汇出外币所需的行政手续时可能遇到困难。此外，如果 我们在中国的子公司将来会自己承担债务，管理债务的工具可能会限制他们的偿付能力 分红或支付其他款项。如果我们在大陆的子公司中国无法向我们支付股息或其他款项，我们可能 不能为我们的股票支付股息。

我们的业务可能会受到实质性的不利影响 如果我们的任何中国子公司宣布破产或受到解散或清算程序的影响。

《企业破产》 中国法规定，企业到期不清偿债务，符合下列条件的，可以清算。 该企业的资产不足以或明显不足以清偿此类债务。我们的中国子公司持有某些资产 这对我们的业务运营很重要。如果我们的任何中国子公司进行自愿或非自愿清算程序， 不相关的第三方债权人可能要求部分或全部这些资产的权利，从而阻碍我们经营业务的能力， 这可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大和不利的影响。

我们的Wofe需要分配一部分 将其税后利润拨入法定公积金，并按照董事会的决定，拨入工作人员福利和奖金基金， 可能不会分配给股权所有者。

根据《公司法》 《中华人民共和国中国(2024年修订)》、《中华人民共和国外商投资法》(2020年)和《中华人民共和国外商投资法实施条例》 根据《中华人民共和国外商投资法Republic of China(2020年)》，我们外商独资企业税后要拿出一部分 在这方面，工作人员应将其收入、利润、法定准备金以及酌情拨给工作人员福利和奖金基金。不低于企业收入的10% 税后利润应拨入法定公积金。法定准备金账户余额等于或大于等于时 超过注册资本的50%，则不需要进一步拨付到法定公积金账户。Wofe确定， 它自行决定将这笔款项用于工作人员福利和奖金基金。这些准备金是指留存的 根据中国法律确定的收益。

我们未能事先获得……的批准 中国证券监督管理委员会(“证监会”)，负责我们普通股在外国证券交易所的上市和交易 可能对我们的业务、经营业绩、声誉和我们普通股的交易价格产生重大不利影响。

2006年8月8日，六名中国人 包括人民商务部Republic of China在内的监管机构联合发布 2009年6月22日修订的《境外投资者并购境内企业条例》(以下简称《并购条例》) 规则“)。并购规则包含的条款要求离岸特殊目的载体(“SPV”)为 上市目的，由中国公司或者个人直接或者间接控制的，应当事先经中国证监会批准 该特殊目的机构的证券在境外证券交易所上市和交易。2006年9月21日，中国证监会发布了《办法》 明确申请中国证监会批准境外上市的特殊目的机构向其提交的文件和材料。但是，该应用程序 并购规则的范围和适用性尚不清楚，中国主要律师事务所目前还没有就其范围和适用性达成共识 符合中国证监会的审批要求。中国证监会没有发布任何此类明确的规则或解释，我们也没有自愿选择 根据并购规则申请批准。我们可能面临中国证监会或其他中国监管机构的监管行动或其他制裁。 这些部门可能会对我们在中国的业务处以罚款和处罚，限制我们在中国的业务特权，延误或限制 将首次公开募股所得资金汇回中国，或采取其他可能对我们的业务、财务产生实质性不利影响的行动 条件、经营结果、声誉和前景，以及我们普通股的交易价格。

2023年2月17日， 中国证监会公布了《境内公司境外证券发行上市试行管理办法》(《试行办法》)。 根据试行办法，“境外直接发行和上市”均实行备案监管制度。 中国境内公司的“境外间接发行和上市”。“境外间接发行上市” 境内公司是指以境外实体的名义在境外市场发行和上市的证券， 但基于在国内经营主营业务的国内公司的基础股本、资产、收益或其他类似权利。 发行人符合下列条件的，确定为境外间接发行上市 境内公司：(一)发行人境内经营实体的总资产、净资产、收入或利润 在最近会计年度占发行人经审计的综合财务中相应数字的50%以上 同期报表；(二)发行人负责业务经营管理的高级管理人员大多为中国人 公民或在中国有住所，且其主要营业地在中国或主要经营活动在中国 中国。根据试行办法，我们需要在提交相关文件后三个工作日内向中国证监会提交相关文件 我行向拟上市地相关监管机构提交上市申请文件，并填写备案程序 中国证监会就该等后续证券在我所发行并上市的同一境外市场发行的事宜 在发行完成后三个营业日内发行证券。未按照试行办法完成备案的，可能会受到 对一家中国境内公司处以警告和人民币100元万至人民币1000元万的罚款。严重违反《试行办法》的， 中国证监会可以对有关负责人实施证券市场禁入处分。任何此类违规行为均构成 依法追究刑事责任。

另外，在二月二十四号， 2023年，中国证监会公布了《关于加强境外证券发行保密和档案管理的规定》。 境内上市公司(《保密与档案管理规定》)。根据保密协议 和档案管理规定，境内公司寻求在境外市场发行和上市的，应当设立 保密和档案制度。中华人民共和国境内公司应当经主管机关批准，并向保密局备案。 提供或者公开披露涉及国家秘密的文件、资料时，同级行政主管部门 政府主管部门对证券公司、证券服务机构等有关个人或实体的秘密 或离岸监管机构或通过其离岸上市实体提供或公开披露该等文件和材料， 提供或者公开披露可能产生不利影响的文件、资料，应当履行相应的手续 涉及国家安全和公共利益的有关个人或者实体，包括证券公司、证券服务机构 或离岸监管机构或通过其离岸上市实体提供或公开披露此类文件和材料。 中国境内公司应当向相关证券公司提供实施上述规则的书面说明 提供会计档案或会计档案复印件的公司、证券服务机构和中国境内公司 对包括证券公司、证券服务提供者、境外监管机构和个人在内的任何单位 符合适用的国家法规的程序。

由于中国证监会认定我们需要完成规定的备案 在我们之前发行和上市证券的同一海外市场进行任何此类后续证券发行的手续， 或者如果这些政府当局颁布任何解释或实施任何规则，要求我们获得 中国证监会或其他监管机构或完成未来离岸证券所需的备案或其他行政程序 我们是否能够或需要多长时间才能获得批准或完成，这是不确定的。 这种提交或其他行政程序，或在程序建立后获得上述要求的任何豁免 以获得这样的豁免。未能获得或延误获得批准或完成备案或其他行政程序 对于未来的任何离岸证券发行，或撤销我们获得的任何此类批准，我们可能会受到 中国证监会或其他中国监管机构。在任何此类情况下，这些监管机构也可能对我们的运营处以罚款和处罚 在中国，限制我们在中国的操作特权，推迟或限制未来任何离岸证券的收益汇回 或采取其他可能对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响的行为 作为我们完成未来任何离岸证券发行的能力。中国证监会或任何其他中国政府机关也可以采取行动 要求我们停止未来的任何离岸证券发行，或使其对我们来说是明智的。因此，如果你从事市场交易 或在结算和交付之前或之前进行的其他活动，您这样做的风险是此类结算和交付可能 不会发生的。任何与审批要求有关的不确定性或负面宣传都可能对交易产生实质性的不利影响。 我们股票的价格。

如果我们中国公司和子公司的印章 没有妥善保管、被盗或被未经授权的人使用或用于未经授权的目的，这些实体的公司治理 可能会受到严重和不利的影响。

在中国，一家公司的印章或 印章作为公司对第三方的法律代表，即使没有签名也是如此。每一个合法注册的 中国的公司需要保留公司印章，必须在当地公安局登记。除了……之外 这种强制性的公司印章，公司可能有其他几个可以用于特定目的的印章。我们中国子公司的印章 通常由我们根据我们的内部控制程序指定或批准的人员安全地持有。在一定程度上 这些印章没有妥善保管、被盗或被未经授权的人使用或用于未经授权的目的，公司治理 这些实体中的一部分可能会受到严重和不利的损害，这些公司实体可能必须遵守任何文件的条款 即使他们是被一个缺乏必要权力和权威的人砍下的，也是如此。另外，如果排骨 如果被未经授权的人滥用，我们的正常业务运营可能会受到干扰。我们可能不得不采取公司或 法律行动，这可能需要大量的时间和资源来解决，同时分散管理层对我们运营的注意力。

如果我们不能保持持续合规 符合适用于我们行业的中华人民共和国国家监管规则、政策和程序，或者如果有任何政策或措施支持我们的 如果取消或修改优惠待遇，我们可能会失去某些可能产生不利影响的税收优惠和其他待遇 我们目前的公司结构、公司治理和业务运营的可行性。

根据目录 国家发展改革委、商务部印发《鼓励外商投资产业指导意见(2022年)》， 信息技术服务业属于鼓励外国投资的行业。国务院已经颁布了几项 自2000年以来，通知推出优惠政策的it服务，如税收优惠和信贷支持。根据规则和 中国各政府机构颁布的法规，符合规定标准并被认定为软件的企业 企业由中国有关政府部门给予优惠待遇，包括融资支持、优惠 税率、出口激励、在确定员工福利和薪酬方面的自由裁量权和灵活性。软件企业 资格须每年举行一次考试。未达到年审标准的企业将失去优惠待遇 企业所得税处理。经政府登记的出口软件或者生产软件产品的企业 当局还有权享受优惠待遇，包括政府的财政支持、优惠的进出口政策 和优惠税率。如果我们未能遵守这些适用的规章制度，我们的运营 而财务业绩可能会受到不利影响。

尽管如此，我们知道国务院 颁布了关于公平竞争审查的规定(“RFCR”)，于2024年8月1日生效。这个 RFCR禁止任何影响生产和运营成本的政策或措施，除非法律、行政法规、 或者经国务院批准的。这种情况包括但不限于，给予有选择或有区别的税收优惠。 财政奖励，或对特定实体的补贴。RFCR进一步授权市场监管机构建立和完善抽查 公平竞争机制对有关政策或措施进行审查和组织抽查。在违反RFCR的情况下， 市场监管机构应当督促有关政策、措施的起草单位改正。因此，我们不能 保证继续或永久获得这些优惠待遇。是否应该有任何政策或措施来支持我们的优惠 如果治疗被废除或修改，我们可能会失去这些优势，可能会对我们的运营和财务业绩造成不利影响。

在中国做生意的相关风险

政治、经济和环境方面的不利变化 中国政府的其他政策可能会对中国的整体经济增长产生实质性的不利影响，这可能会对 并对我们业务的增长和我们的竞争地位产生不利影响。

我们的大部分业务 手术在中国进行。因此，我们的业务、财务状况、经营结果和前景都受到了重大影响 受中国在经济、政治和法律方面的发展。尽管中国经济一直在从计划经济向更多的 自20世纪70年代末以来，中国政府继续对中国的经济发展实施重大控制 通过直接分配资源、货币和税收政策以及许多其他政府政策(如鼓励 或者限制外国投资者在某些行业的投资，控制人民币与外币的兑换，以及 规范一般或特定市场的增长。尽管中国经济在过去30年里经历了显著的增长， 无论是在地理上还是在经济的不同领域，增长都是不平衡的。此外，当前的全球经济危机 正对世界各地的经济体造成不利影响。随着中国经济与全球经济的联系日益紧密，中国 受到世界主要经济体低迷和衰退的各个方面的影响。各种经济和政策措施 中国政府为防止经济衰退或促进中国的经济增长而颁布的法律可能会对我们的业务产生实质性影响。 中国的经济状况、中国政府的政策或中国的法律法规的任何不利变化都可能 对中国整体经济增长和市场对我们外包服务的需求产生了实质性的不利影响。这样的发展可能会 对我们的业务造成不利影响，导致对我们服务的需求减少，并对我们的竞争地位产生不利影响。

在尊重方面存在很大的不确定性 网络安全法的解释和实施，以及它可能对我们的业务运营产生的任何影响。

2015年7月1日，站立 全国人大常委会发布《国家安全法》，并于当日起施行。《国家报》 《安全法》规定，国家维护国家主权、安全和网络安全发展利益，政府 建立国家安全审查监督制度，对外商投资、关键技术、 互联网和信息技术产品和服务以及其他可能影响国家安全的重要活动 中国的名字。

2016年11月7日，站立 全国人大常委会发布《网络安全法》，自2017年6月1日起施行。这是第一次 专门关注网络安全的中国法律。《网络安全法》规定，网络运营商必须建立内部安全保障 符合网络安全保密制度要求的管理制度，包括指定专门的网络安全人员 人员，采取技术措施防止计算机病毒、网络攻击和入侵，采取技术措施监控 并记录网络运行状态和网络安全事件，采取数据分类、备份等数据安全措施 和加密。《网络安全法》还规定了一项相对模糊但广泛的义务，即提供技术支持和援助 与刑事调查有关或出于国家安全原因，向公共和国家安全当局提出申诉。《网络》 安全法还要求提供网络接入或域名注册服务的网络运营商、固定电话或移动电话 网络接入，或向用户提供信息发布或即时通讯服务，要求用户提供真实身份 当他们签约的时候。

《网络安全法》出台 对被认为是中华人民共和国“关键信息基础设施”一部分的设施的运营安全要求很高。 这些要求包括数据本地化，即将个人信息和重要业务数据存储在中国中，以及国家安全 审查可能影响国家安全的任何网络产品或服务的要求。在其他因素中，“关键的” 信息基础设施“被定义为关键的信息基础设施，一旦遭到破坏，将失去功能 或数据泄露，对国家安全、国计民生或公共利益造成严重损害。 具体涉及公共通信和信息服务、能源、交通、水资源、 金融、公共服务和电子政务。

2021年7月30日，国家 Republic of China发布《关键信息基础设施安全保护条例》， 于2021年9月1日起施行。《关键信息基础设施安全保护条例》规定 “关键信息基础设施”应由“保护工作部门”(主管部门)确定 公共通信、信息等重要行业和领域的部门和监督管理部门 服务、能源、交通、水资源、金融、公共服务、电子政务、科技和工业 国防以及其他重要的网络设施和信息系统等被破坏、丧失功能 以及数据泄露可能严重危害国家安全、民生和公共利益)。A《保护工作》 部门“应根据有关行业或领域的实际情况，制定”危急事件“的认定规则 《信息基础设施》并报国务院公安部门备案， 在规则制定工作中考虑以下因素：1)网络设施和信息的重要程度 系统对相关行业或领域的关键和核心业务；2)一旦网络设施可能造成的损害程度 和信息系统等被破坏、丧失功能或泄露数据的；3)对其他行业和领域的关联影响。 然而，没有关于“关键信息基础设施”范围的官方准则或“关键信息基础设施”的识别规则 我国行业或领域的《信息基础设施》已经正式发布。

我们不相信我们 是《网络安全法》和《安全条例》所界定的“关键信息基础设施”运营者 保护关键信息基础设施。然而，不能保证我们不会被认为是“危急事件”的操作者 信息基础设施“的定义并不准确，最终的定义也有很大的不确定性 解读实施《网络安全法》和《关键信息基础设施安全保护条例》。 因此，如果我们被认定为“关键信息基础设施”的运营商，它可能会导致我们招致大量 成本或要求我们以对我们的业务有实质性不利的方式改变我们的业务做法。

2021年11月14日，CAC 公布的《网络数据安全管理条例(征求意见稿，以下简称《草案》)》。 草案第2条规定，“本条例也适用于通过网络进行的数据处理活动。 作为对人民Republic of China领域内网络数据安全的监督和规范。我们有 我不相信CLP目前的业务涉及任何“数据处理活动”。在可预见的未来，我们的理解是 CLP不会从事“数据处理活动”。因此，我们认为该草案不适用于CLP。《草案》 对CLP的业务没有实质性影响。

2021年12月，CAC 发布修订后的《网络安全审查办法》，要求网络空间经营者个人信息在1个以上 如果这些运营商计划在海外上市，将有100万用户向CRO申请网络安全审查。修订后的措施 《网络安全审查法》规定，网络安全审查的申请必须由一个属于网络的发行方提出 在发行人的证券在外国上市之前，如果发行人拥有 100多万用户的个人信息，中国有关政府部门可以启动网络安全 审查这些政府当局是否确定运营商的网络产品或服务或数据处理活动影响 或者可能会影响中国的国家安全。修改后的《网络安全审查办法》于2022年2月15日起施行。

2024年3月22日，CAC 颁布了《规范和促进跨境数据流动条例》(以下简称《条例》)。《规则》 主要是明确哪些场景不需要为境外提供的数据申请安全评估，以 签订对外提供个人信息的标准合同或通过个人信息保护认证。 值得注意的是，根据该条例第5条，在国外提供个人信息的数据处理者可以获得豁免 符合下列条件之一的，停止进行前述处理：(一)确需提供 为订立或履行有关个人为当事一方的合同而在国外提供的个人信息，例如 跨境购物、跨境送货、跨境汇款、跨境支付、跨境开户、机票 以及酒店预订、签证办理和审核服务；(二)确需提供员工个人信息的 为境外人员按照制定的用工规章制度进行跨境人力资源管理 依法和依法订立的集体合同；(三)确有必要提供的 在紧急情况下为保护自然人的生命、健康和财产安全而在国外提供的个人信息；或(4)数据处理者 除关键信息基础设施外，运营商向境外提供个人信息(不包括敏感个人信息) 截至当年1月1日累计不超过10万人。此外，就上一段而言， “在国外提供的个人信息”不包括关键数据。但是，根据《条例》第十条， 在境外提供个人信息的，数据处理者应当依照法律、行政法规的规定履行义务 如通知、征得个人同意、进行个人信息保护影响评估等。另请参阅文章 《条例》第二条规定，如果数据未被有关部门通报或公开为关键数据 或区域，数据处理者不需要申报跨境提供数据作为关键数据的安全评估。 在此基础上，明确了识别重要数据的标准。因此，我们理解，由于CLP尚未收到 来自相关部门或地区的任何此类通知，以及它处理的数据尚未公开宣布为关键 数据，CLP不应被视为“关键数据处理者”。

目前，网络安全的法律法规还没有直接 影响了我们的业务和运营。随着修订后的《网络安全审查办法》于2022年2月生效，我们可能会受到 在进行数据处理活动时进行审查，并在满足其要求和进行必要的更改方面可能面临挑战 我们在数据处理方面的内部政策和做法。截至本20-F表格日期，我们尚未参与任何调查 关于CAC在此基础上进行的网络安全审查，我们没有收到任何有关这方面的询问、通知、警告或制裁。 基于前述，我们和我们的中国法律顾问预计，截至本20-F表格的日期，当前适用的中华人民共和国 有关网络安全的法律将对我们的业务产生实质性的不利影响。

与中国法律制度有关的不确定性可能会 对我们造成了实质性的不利影响。

中华人民共和国法律制度的基础是 关于成文法规。以前的法院判决可供参考，但其先例价值有限。自20世纪70年代末以来，中华人民共和国 政府一直在建立全面的法律法规体系，从总体上管理经济事务。整体效果 已经大幅加强了对中国各种形式的外资的保护。我们主要经营我们的业务 通过我们在中国设立的子公司。这些子公司一般受适用于外国公司的法律和法规的约束 投资中国。然而，由于这些法律法规相对较新，而且中国的法律体系继续快速发展， 一些不确定因素可能会限制我们可以获得的法律保护。此外，我们可能不得不诉诸行政诉讼和法庭诉讼。 执行我们通过法律或合同享有的法律保护。然而，由于部分法定和合同条款可能会保留 合理的空白或不确定性由于演变迅速，可能很难预测行政和法院诉讼的结果 以及我们所享有的法律保护的水平。我们无法预测中国法律制度未来发展的影响，包括 颁布新法律、修改现行法律或解释或执行这些法律。这些不确定性可能会限制法律 为我们和包括您在内的其他外国投资者提供的保护。此外，中国的任何诉讼都可能导致实质性的 成本和分流我们的资源和管理层的注意力。

中国政府最近 发布了对某些行业产生重大影响的新政策，如教育和互联网行业，我们不能裁定 排除了未来发布有关我们行业的法规或政策的可能性，这可能对我们的 业务、财务状况和经营业绩。此外，中国政府最近也表示有意施加 加强对海外和外国投资的证券发行和其他资本市场活动的监督和控制 像我们这样以中国为基地的公司。一旦中国政府采取任何此类行动，可能会显著限制或完全阻碍我们的 向投资者提供或继续提供证券的能力，并导致此类证券的价值大幅下降或达到极端水平 箱子，变得一文不值。

我们面临着各种风险和 在内地中国及香港特别行政区经商的不明朗因素。我们的业务主要在内地进行。 中国和香港特别行政区，我们受到复杂和不断演变的中国和香港特别行政区法律和法规的约束。例如，反垄断 《人民Republic of China法(2022年修订)》(《反垄断法》)于2022年8月1日起施行。这个 “反垄断法”界定的“垄断行为”包括：(A)订立垄断协议；(B) 滥用市场支配地位；(C)集中消除或限制竞争，或可能消除或限制竞争。 根据公司的中国和全球市场份额，公司并不具有使公司能够 限制或消除竞争。中国发布关于数据安全和个人信息保护的若干法律法规 近两年来，主要是人民数据安全法Republic of China(《数据安全法》)的出台。 2021年9月1日起施行，《人民Republic of China个人信息保护法》(《个人信息保护法》)， 于2021年11月1日起施行。公司可能会收到一般的个人信息，甚至敏感的个人信息 因此，数据安全法和PIP法可能会相应地 适用于公司在中国的经营活动，因此，公司可能根据需要承担相关义务 因此。我们还面临着与离岸发行监管审批相关的风险，以及对我们的审计师缺乏检查 这可能会影响我们开展某些业务、接受外国投资或上市和进行股票发行的能力 美国外汇或其他外汇。这些风险可能导致我们的运营和我们的价值发生重大不利变化 普通股，大大限制或完全阻碍我们继续向投资者提供证券的能力，或导致 我们普通股的价值将会下降。

根据第十二条和 24.试行办法中，证券公司、证券服务机构和从事境外发行上市的人员 境内企业不得在出具或出具的歪曲文件中发表意见 或者对国家法律政策、营商环境、司法形势等采取贬损或者责令等措施 可以进行整改、督导谈话、发出警告信等。考虑到上述非官方的 根据《审判办法》的信息和规定，我们认为我们的中国律师可能会对中国的法律意见发表有限的意见 政策、营商环境和司法情况与此前提供的意见进行了比较。

针对中国证监会的回应 前款所述的2023年7月20日的报告行动，2023年8月16日，美国美国证券交易委员会发表公开声明，要求 中国发行人的“有意义的披露”。我们在遵守“有意义的披露”标准时可能会失败。 与中国证监会向中国法律顾问报告的指导意见一致。

中国干预或控制的风险 政府。

作为一家总部位于中国的上市公司 在美国的纳斯达克上，重要的是要承认中国行使的重大影响力和监管监督 政府对我们的行动进行监督。中国政府的参与可能会对我们的业务和我们的价值产生实质性影响 证券。我们按照中国的法律法规运作，这些法规可以改变，并接受当局的解释。 中国政府可能对我们业务的各个方面拥有权力，包括监管批准、许可和许可。变化 在政府政策中，地缘政治因素或其他外部影响可能会导致监管决策，从而影响我们的能力 有效运作或进入资本市场。投资者必须认识到与以下因素相关的潜在不确定性 中国政府的参与，这可能导致我们证券交易的波动性增加，并可能影响他们的 市场价值。我们鼓励投资者在评估我们的公司作为投资机会时考虑这些独特的挑战。

美国监管机构的行为能力 中国的调查或执行规则是有限的。

我们的大部分业务 在美国境外进行。因此，美国监管机构可能无法进行调查或检查， 或在美国境内或中国以外的其他地方向我们、我们的子公司、高级管理人员、董事和股东送达法律程序文件， 以及其他，包括与美国联邦或州证券法规定的事项有关的问题。中国没有条约规定 与美国和许多其他国家相互承认和执行法院的判决。此外，根据第#条， 2020年3月生效的《中华人民共和国证券法》第177条或第177条，境外证券监管机构不得直接 在中华人民共和国境内进行调查或者取证活动。虽然详细的解释或实施 根据第177条的规定尚未公布，海外证券监管机构无法直接进行调查 或者中国内部的取证活动可能会进一步增加您在保护自己利益方面面临的困难。结果, 中国承认并执行与任何事项有关的这些判决，包括美国证券法和 开曼群岛，可能是困难的，或者是不可能的。

我们面临着关于中国税收的不确定性 报告本公司股票的某些间接转让的义务和后果。

根据公告 国家税务总局关于非居民间接转让财产征收企业所得税若干问题的意见 2015年2月起施行的企业，或国家税务总局关于以下问题的通知7 2017年12月起施行的非居民企业所得税源头预提或《中华人民共和国企业所得税法第三十七号通知》 2018年12月29日Republic of China关于企业所得税和《企业所得税法实施条例》 2019年4月23日，非居民企业间接转让中国居民企业股权等财产的 以逃避缴纳企业所得税为目的的正当经营目的的，应当重新归类 根据《企业所得税法》第47条的规定，作为对中国居民企业股权的直接转让。中华人民共和国 税务机关将对转让的真实性质进行审查，转让所得可能被中华人民共和国扣缴 税率最高可达10%。此外，中国居民企业应当提供必要的协助，以支持执行。 法律和通告的一部分。中国税务机关可以要求我们的中国子公司对未缴税款承担间接责任， 如果有，是由于股东在公开发售我们的股票时没有获得他们的股份而产生的间接转移。

中华人民共和国关于设立的规定 中国居民持有离岸特殊目的公司可能会使我们的中国居民股东承担个人责任，并限制我们的能力 收购中国公司或向我们的中国子公司注资，限制我们中国子公司分配利润的能力 对我们来说，或以其他方式对我们产生实质性和负面影响。

中华人民共和国国家行政管理局 外汇局在2014年发布了一份名为37号通知的公开通知，要求中国居民，包括两个法人 和自然人，在中国境外设立或控股任何公司前，向当地适当的外汇局登记， 称为离岸特殊目的公司，目的是收购中国公司的任何资产或股权，以及 从海外筹集资金。中国居民将其持有的中国公司的资产或者股权转移到境外的 特殊目的公司，或将其资产或股权出让给境外特殊目的公司后从事境外融资 目的公司，该中国居民必须根据其在离岸特殊目的公司的权益修改其外汇局登记。 以及它的任何变化。此外，如果不遵守上述安全注册要求，可能会导致在中华人民共和国项下承担责任。 规避外汇限制的法律。

我们承诺遵守 根据第37号通函的要求，并确保身为中国公民或居民的我们的股东遵守这些要求。我们相信 我们目前的所有中国公民或居民股东和实益所有人已在外汇局完成了他们所需的登记。 然而，我们可能在任何时候都不能完全知晓或告知我们作为中国公民或居民的所有受益者的身份， 而且我们可能并不总是能够迫使我们的实益所有者遵守第37号通告的要求。因此，我们不能保证 您保证，作为中国公民或居民的我们的所有股东或实益所有人在任何时候或将来都将遵守 进行或获得第37号通告或其他相关法规所要求的任何适用的注册或批准。任何该等股东的失职 或受益所有人遵守第37号通知，可能会对我们处以罚款或法律制裁，限制我们的海外或跨境投资 活动，限制我们的中国子公司进行分配或支付股息的能力或影响我们的所有权结构，这 可能会对我们的业务和前景产生不利影响。

此外，中华人民共和国国家 2017年，发改委颁布了一项规定，要求对中国实体进行的海外投资项目进行审批。 但是，就适用于中华人民共和国个人的情况而言，这一规则的解释存在广泛的不确定性 海外投资，在实践中，我们并不知道中国个人的海外投资有任何先例 国家发展改革委批准或国家发展改革委基于 未经其批准的。我们目前的受益者是中华人民共和国个人，没有申请国家开发银行的批准 和改革委员会感谢他们对我们的投资。我们无法预测这将如何以及在多大程度上影响我们的业务运营或 未来战略。

中国对贷款和直接投资的监管 境外控股公司向中国实体提供资金，可能会延误或阻止我们向中国提供贷款或额外出资。 这可能会对我们的流动性以及我们为业务提供资金和扩大业务的能力产生重大不利影响。

我们可以向我们的中国提供贷款 或我们可能会向我们的中国附属公司作出额外的出资。对我们中国的任何贷款 子公司或受控的中国联属公司须遵守中国的法规和批准。例如，我们向中国子公司提供的贷款 在中国，每家都是外商投资企业，为其活动提供资金不能超过法定限额，必须登记 与外汇局或当地同行合作。

我们也可能决定资助 我们的中国子公司通过出资。这些出资必须经商务部批准在中国 或其当地的对应机构。我们不能向您保证，我们将能够及时获得这些政府注册或批准 对于我们未来向我们的中国子公司或受控的中国联属公司提供的贷款或我们的出资额，如果有的话， 给我们的子公司或他们各自的任何子公司。如果我们没有收到这样的注册或批准，我们能够利用 我们在中国的业务可能会受到负面影响，这可能会对我们的流动性以及我们的融资和扩张能力产生不利和实质性的影响。 我们的生意。

2015年，外汇局颁布 第19号通知，关于规范外商投资企业外币兑换人民币的通知 可以使用兑换后的人民币。第19号通知要求，外商投资企业的外币资本折算成人民币 企业应当在经营范围内如实用于企业自有经营目的，且仅限于外商投资企业 主营业务为投资的企业(包括外商投资投资公司、外商投资风险投资企业 或外商投资股权投资企业)可直接结汇或调拨人民币资金 其结汇账户待付金额按实际金额计入被投资企业账户 只要有关的国内投资项目是真实的和合规的。

我们不能向您保证 我们将能够及时完成必要的政府注册或获得必要的政府批准，如果 至于吾等未来向我们的中国附属公司或受控中国联营公司提供的贷款或未来的出资额 由我们提供给我们的中国子公司。如果我们未能完成这样的注册或获得这样的批准，我们的资本或其他能力 为我们在中国的业务提供资金可能会受到负面影响，这可能会对我们的流动性和我们的资金能力产生不利和实质性的影响 并扩大我们的业务。

政府对货币兑换的控制 这可能会限制我们有效利用收入的能力以及我们的中国子公司获得融资的能力。

中国政府强制要求 控制人民币兑换成外币，在某些情况下，控制中国的货币汇出。我们收到了 我们的大部分收入是以人民币计价的，目前人民币还不能自由兑换。对货币兑换施加限制 中国政府可能会限制我们使用以人民币计价的收入为以外币计价的支出提供资金的能力 或者我们在中国之外的商业活动。根据中国现有的外汇规定，人民币可以自由兑换 转换为外币，用于与经常账户交易有关的付款，其中除其他外包括股息支付和支付 对于货物和服务的进口，应遵守某些程序要求。我们在中国的子公司能够支付股息 在未经外汇局事先批准的情况下，按照一定的程序要求，以外币支付给我们。我们在中国的子公司 还可在其各自的经常账户银行账户中保留外币，用于支付国际经常账户 交易记录。然而，我们不能向您保证，中国政府今后不会采取措施限制外国游客进入 经常账户交易的货币。人民币兑换外币，外币兑换人民币， 与资本账户交易有关的付款，主要包括投资和贷款，通常需要批准 外汇局及其他相关中国政府部门。对人民币资本项目交易可兑换的限制 可能影响我们的中国子公司进行海外投资或通过债务或股权融资获得外汇的能力， 包括通过我们的贷款或出资的方式。我们不能向您保证注册过程不会延迟或阻止 我们将人民币兑换成在中国境外使用。

我们可能被归类为“居民” 适用于中国企业所得税；这种分类可能会对我们和我们的税收造成不利的后果 非中国股东。

企业所得税 法律规定，在中国以外设立的企业，其“事实上的管理机构”设在中国 中国税务居民企业，一般将按其全球收入缴纳统一的25%中国企业所得税税率。在……里面 此外，国家税务总局于2009年4月22日发布的税收通知，关于对某些类别的 中国境外设立的中资企业为居民企业澄清，此类企业支付的股息和其他收入 居民企业在确认时将被视为来自中国的收入，需缴纳中国预扣税，目前税率为10%。 非中国企业股东。最近的通知还要求这些居民企业遵守各种报告要求 中华人民共和国税务机关。在《企业所得税法实施细则》中，将事实上的管理主体定义为 对制造和业务运营、人员和人力资源、财务进行物质和全面管理和控制 和企业的其他资产。此外，上述税务通报详细说明，部分中资企业将 有下列情形的，归类为常驻企业：高级管理人员和部门： 负责日常生产经营管理；财务人事决策机构；关键财产、会计 董事会、股东大会的账簿、公章、会议纪要；高级管理人员或董事半数以上 有投票权的有投票权的

目前，还没有详细的 关于确定实际管理机构的程序和具体标准的规则或先例 我们公司或我们的海外子公司。如果我们的公司或我们的任何海外子公司被认为是中国税务居民企业 就中国企业所得税而言，若干不利的中国税务后果可能随之而来。首先，是我们公司还是我们的海外 子公司将按全球收入统一缴纳25%的企业所得税税率以及中国企业所得税 报告义务。第二，虽然根据《企业所得税法》及其实施细则，我国向我们支付的红利 子公司将有资格作为免税收入，我们不能向您保证此类股息将不被征收10%的预扣税， 由于执行预提税金的中国外汇管理部门尚未发布处理指导意见 就中国企业所得税而言，对被视为居民企业的实体的出境汇款。最后，红利 吾等应支付予吾等投资者的款项及出售吾等股份所得可能须缴交中国预扣税。有可能那个未来 就新的居民企业分类发布的指导意见可能会导致10%的预扣税 对于我们的非中国企业投资者，或对我们支付股息的个人投资者征收20%的潜在预扣税 以及这些投资者从转让我们的股票中获得的收益。除了不确定的新居民如何 如果可以适用企业分类，规则也有可能在未来发生变化，可能具有追溯力。 如果企业所得税法要求我们对支付给外国股东的股息代扣代缴中国所得税， 或者，如果在上述情况下，您需要为转让我们的股份缴纳中华人民共和国所得税，您的 对我们股票或美国存托凭证的投资可能会受到重大不利影响。目前还不清楚，如果我们被视为中国居民 企业，我们股票的持有者将能够要求受益于中国与企业之间签订的所得税条约或协议 其他国家或地区。

并购规则和某些其他中国 监管规定为外国投资者收购中国公司建立了复杂的程序，这可能会使交易变得更加困难 对于我们来说，通过收购中国实现增长。

关于合并的规定 和外国投资者收购国内公司，或并购规则，由六个中国监管机构于2006年8月通过 并于2009年修订，要求通过收购中国境内公司为上市目的而成立的海外特殊目的载体 并由中国公司或个人控制，事先获得中国证券监督管理委员会或中国证监会的批准 特别目的载体的证券在海外证券交易所上市和交易。2006年9月，中国证监会 在其官方网站上发布通知，规定特殊目的车辆须向其提交的文件和材料 寻求中国证监会批准其海外上市。并购规则的适用情况仍不明朗。这些并购规则和其他一些 有关合并和收购的法规和规则建立了额外的程序和要求，可以使合并和收购 外国投资者的收购活动更加耗时和复杂，包括在某些情况下要求商务部 外国投资者控制中国境内企业的控制权变更交易，事先予以通知。此外， 反垄断法要求，如果存在某些门槛，应在任何业务集中之前通知商务部 触发了。此外，交通部于2011年9月生效的安全审查规则规定，合并和 引起“国防和安全”担忧的外国投资者的收购和通过 有哪些外国投资者可能会获得对国内企业的实际控制权，这些企业引发了“国家安全”的担忧 须接受交通部的严格审查，规则禁止任何试图绕过安全审查的活动，包括通过构建 通过委托代理或合同控制安排进行的交易。在未来，我们可能会通过收购互补性公司来发展我们的业务 做生意。符合上述规定和其他有关规则的要求，完成此类交易 可能很耗时，任何所需的审批流程，包括获得交通部或其当地同行的批准，都可能 延迟或抑制我们完成此类交易的能力，这可能会影响我们扩大业务或维持市场的能力 分享。

任何不遵守中国法规的行为 关于员工股票激励计划的注册要求，可能会对中国计划参与者或我们处以罚款和其他 法律或行政制裁。

2012年2月，外汇局颁布 关于境内个人参与股票激励计划外汇管理有关问题的通知 海外上市公司，取代了2007年3月颁布的较早规则。根据本规则，中国公民和非中国公民 在中国境内连续居住满一年的公民参加境外机构股权激励计划 除少数例外情况外，上市公司必须通过国内合格的代理机构向外汇局注册。 成为该境外上市公司的中国子公司，并完成若干其他手续。此外，一家海外受托机构 必须保留，以处理与行使或出售股票期权以及买卖股份和权益有关的事项。 我们及我们的行政人员及其他属中国公民或在中国连续居住不少于一段时间的雇员 根据股权激励计划被授予期权或其他奖励的，将作为海外投资者遵守本条例 上市公司。未能完成外管局登记可能会受到罚款和法律制裁，也可能限制我们的能力 向我们的中国子公司注入额外资本，并限制我们的中国子公司向我们分配股息的能力。我们 还面临监管不确定性，这可能会限制我们为董事、高管采取额外激励计划的能力 以及中国法律规定的雇员。

加强对收购交易的审查 中国税务机关的披露可能会对我们未来可能寻求的潜在收购产生负面影响。

中国税务机关已经 加强对某些应税资产的直接或间接转让的审查，特别包括 中国居民企业非居民企业发布实施国家工商行政管理总局第59号通知 关于非居民企业间接转让财产征收企业所得税若干问题的意见 自2015年2月起施行，或国家税务总局关于代扣代缴有关问题的通知和公告 《非居民企业所得税源头管理办法》，于2017年12月起施行，即第37号通知。

在企业收入之下 税法，企业所得税法实施条例，通知7和通知37，非居民企业间接 无正当经营目的转移中国居民企业股权等财产，目的是避免 为缴纳企业所得税，应将这种间接转让重新归类为中国居民企业股权的直接转让 依照《企业所得税法》第四十七条的规定。作为转让方的非居民企业可以适用中华人民共和国 企业所得税，如果间接转让被认为是滥用公司结构而没有合理的商业行为 目的。因此，来自该等间接转让的收益可能须按最高10%的税率缴纳中国税项。

2015年2月，SAT 发布第7号通告，以取代第698号通告中有关间接转让的规则。第7号通告引入了一项新的税收制度， 与通告698下的情况有很大不同。第7号通知将其税收管辖权扩大到不仅包括所述的间接转移 根据第698号通告，但也包括涉及通过境外转移外国中间人转移其他应税资产的交易 控股公司。此外，第7号通告较第698号通告就如何评估合理商业用途及 为集团内部重组和通过公开证券市场买卖股权引入了安全港。 第7号通知也给外国转让人和受让人(或其他有义务支付转让费用的人)带来了挑战。 应纳税资产的一部分。非居民企业通过转移应税资产进行“间接转移”的 通过处置境外控股公司、作为转让人的非居民企业的股权，或 受让方或者直接拥有应税资产的中国单位可以向有关税务机关申报间接转让。 运用实质重于形式的原则，中国税务机关可以不理会境外控股公司的存在。 缺乏合理的商业目的，并且是为了减税、避税或递延中国税收而设立的。结果, 这种间接转让的收益可以缴纳中国企业所得税，受让人或者其他负有义务的人 支付转让的费用有义务预扣适用的税款，目前股权转让的税率为10%。 在中国境内的企业。

我们面临着经济上的不确定性 关于未来私募股权融资交易、换股或涉及转让的其他交易的报告和后果 非中国居民企业的投资者持有我公司股份。中国税务机关可以对非居民企业进行追查 关于预扣义务的申请或受让人，并要求我们的中国子公司协助 归档。因此，我们和此类交易中的非居民企业可能面临被备案义务或 根据第59号通告和第7号通告征税，并可能需要花费宝贵的资源来遵守第59号通告和第7号通告 7或确定我们和我们的非居民企业不应根据本通知征税，这可能会对我们和我们的非居民企业产生重大不利影响 对我们的财务状况和经营结果的影响。

中国税务机关已经 根据星期六通告第59号及第7号通告，酌情根据 转让的应税资产的公允价值和投资成本。尽管我们目前没有进行任何收购的计划 在中国或世界其他地方，我们未来可能会寻求收购，可能涉及复杂的公司结构。如果我们是 根据中国企业所得税法被视为非居民企业，如果中国税务机关对应纳税所得额进行调整 根据Sat通告59或通告7的交易收入，我们与该等潜在收购相关的所得税成本将 增加，这可能会对我们的财务状况和经营业绩产生不利影响。

我们可以依靠子公司支付的股息。 对于我们的现金需求，以及我们子公司向我们付款的能力的任何限制都可能产生实质性的不利影响 关于我们开展业务的能力。

作为控股公司，我们进行 我们几乎所有的业务都是通过我们在中国内地中国、香港特别行政区和新加坡注册的合并子公司完成的。 我们可能依赖这些中国子公司支付的股息来满足我们的现金需求，包括支付任何股息和其他所需的资金 现金分配给我们的股东，偿还我们可能产生的任何债务，并支付我们的运营费用。通过以下方式支付股息 在中国设立的实体受到限制。中国的规定目前只允许从积累中支付股息 利润按照中国会计准则和规定确定。我们的每一家中国子公司都需要设置 每年至少将按中国会计准则计算的税后利润的10%拨入一般储备或法定资本储备 基金，直至该储备的总额达到其各自注册资本的50%。因此，我们在中国的子公司 限制了他们以股息的形式将一部分净资产转移给我们的能力。此外，如果我们的任何中国子公司 在未来为自己招致债务，管理债务的工具可能会限制其支付股息或使其他 分发给我们。对我们中国子公司向我们转移资金的能力的任何限制都可能对我们造成实质性和不利的限制 我们有能力发展，进行对我们的业务有利的投资或收购，支付股息，以及以其他方式为我们的业务提供资金和进行 我们的生意。

我们目前的雇佣做法可能是 受《中华人民共和国劳动合同法》限制，我们的劳动力成本可能会因此而增加。

《中华人民共和国劳动合同法》 其实施细则对雇主和雇员之间签订的合同提出了要求，并确立了 试用期的时间限制以及固定期限劳动合同中员工可以被安排的时间。因为劳动合同 法律及其实施规则生效时间不长，因为其实施缺乏明确性 以及潜在的惩罚和罚款，这将如何影响我们目前的就业政策和做法尚不确定。我们不能保证 您保证我们的雇佣政策和做法不会或不会违反《劳动合同法》或其实施细则，并且 我们不会受到相关的处罚、罚款或律师费。如果我们受到与劳动合同相关的巨额罚款或费用 法律或其实施细则，我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到实质性的不利影响。在……里面 另外，根据《劳动合同法》及其实施细则，如果我们打算与员工执行竞业禁止条款， 在劳动合同或竞业禁止协议中，我们必须在限制期限内按月补偿员工。 劳动合同终止或终止后的一段时间，这可能会给我们带来额外的费用。此外，劳动合同法 它的实施规则要求某些解雇是基于资历而不是功绩，这大大影响了 雇主裁员的成本。如果我们决定大幅改变或减少我们在中国的劳动力，劳工 合同法可能会对我们以最有利于我们的情况或最有利的方式实施此类变化的能力产生不利影响 如果采取及时和具有成本效益的方式，我们的业务结果可能会受到不利影响。

有不确定的因素 关于PCAOB与中国监管机构在PCAOB与中国监管机构签署的议定书声明下的监管合作 中国证监会，人民Republic of China，2022年8月26日。

在……上面 2022年8月26日，PCAOB与中国证监会、财政部签署议定书声明 人民代表Republic of China，迈出了开放准入的第一步，PCAOB对注册人员进行了检查调查 会计师事务所总部设在大陆、中国和香港。在2021年做出决定后，采取的立场 被中国当局完全阻止了PCAOB在内地中国和香港的检查和调查，PCAOB确定 它可以检查或调查内地中国和香港的注册会计师事务所，因此，在 2022年12月15日，PCAOB将中国内地和香港从其无法检查或调查的司法管辖区名单中删除 完全注册的会计师事务所。因此，根据《高频交易法案》，我们没有被确定为美国证券交易委员会的发行人 在2023年。然而，PCAOB与中国监管机构之间的监管合作存在不确定性。 

我们的审计师，独立审计师 出具本年报其他部分所列审计报告的注册会计师事务所，作为以下公司的审计师 在美国公开交易，在PCAOB注册的公司受美国法律约束，根据这些法律 PCAOB进行定期检查，以评估其是否符合适用的专业标准。审计师位于 大陆的中国，这个司法管辖区的PCAOB历来无法在2022年前完全进行检查和调查。 因此，我们和普通股投资者被剥夺了PCAOB这种检查的好处。PCAOB的无能 过去对中国审计师进行检查，增加了对我国独立注册的有效性进行评估的难度 会计师事务所的审计程序或质量控制程序与中国以外的审计师相比 对PCAOB的检查。2022年12月15日，PCAOB发布了一份报告，撤销了2021年12月16日的裁决，并删除了 内地中国和香港从无法检查或调查完全登记公众的司法管辖区名单中 会计师事务所。然而，如果PCAOB未来确定它不再拥有完全的检查和调查权限 中国会计师事务所和香港的会计师事务所，我们使用总部设在这些司法管辖区之一的会计师事务所发布 如果我们向美国证券交易委员会提交了财务报表审计报告，美国证券交易委员会随后可能会禁止我们的普通股交易。 禁止交易我们的普通股将大大削弱投资者出售或购买我们的普通股的能力，并且 与禁令相关的风险和不确定性将对我们普通股的股价产生负面影响。

控股外国佬 公司问责法案可能导致我们的普通股从纳斯达克资本市场退市，缺乏一个现成的市场 为了我们的普通股。

2020年12月18日， 《追究外国公司责任法案》(HFCAA)成为法律。除其他外，HFCAA要求美国证券交易委员会确定 已聘请注册会计师事务所的上市公司在该会计师事务所设有分支机构或办事处的情况下出具审计报告 即：(1)位于外国司法管辖区，以及(2)上市公司会计监督委员会(PCAOB)已确定 由于外国管辖当局采取的立场，它无法进行彻底的检查或调查。PCAOB 已确定内地中国和香港特别行政区的几家会计师事务所，PCAOB无法全面检查或调查 因为那个外国政府所采取的立场。PCAOB对审计财务报告的公共会计师事务所有监督权 受1934年《证券交易法》(“交易法”)约束的公司的业绩。2021年12月16日，PCAOB发布 HFCAA确定报告，其中包括PCAOB无法访问的位于美国以外的公共会计师事务所的名单 检查或调查完全是因为外国司法管辖区内的某一当局(每一人都是一名“上市审计师”)所采取的立场。 我们2022财年审计的审计师，安永会计师事务所(以下简称“审计师”)，目前是我们的公共审计师 是一家上市审计师，受到PCAOB于2021年12月16日宣布的决定的制约。我们的审计师在中国。

HFCAA表示，如果美国证券交易委员会 确定我们提交了由注册会计师事务所出具的审计报告，该审计报告没有受到PCAOB的检查 自2021年起连续三年，作为上市审计师，美国证券交易委员会禁止我们的股票在全国范围内交易 美国证券交易所或场外交易市场。2021年12月2日，美国证券交易委员会通过了对其 实施HFCAA的规则(《最终修正案》)。最终的修正案包括披露信息的要求， 包括审计师名称和地点，发行人由政府实体拥有的股份百分比，无论是政府实体 在适用的外国司法管辖区内，核数师对发行人拥有控股权， 发行人董事会成员中的每一位中共官员的姓名，以及公司章程是否 发行人的文件包含任何中国共产党章程，包括任何此类章程的文本。

美国证券交易委员会公布一份清单 《交易所法案》报告保留已发布会计年度审计报告的上市审计师的公司(列出的每一家公司 为HFCAA的目的而指定的“委员会确定的发行人”)。如果委员会确定发行人有上市审计师问题审计 连续三个会计年度报告，则美国证券交易委员会将对证监会上市交易的证券实施初步交易禁令 指定发行人，如果委员会指定发行人保留非上市审计师的公共审计师，则可以解除交易禁令 而该公共审计师为委员会指定的发行人发布了一份财政年度的审计报告。美国证券交易委员会在现阶段的作用 这一过程的唯一目的是识别使用上市审计师审计其财务报表的发行人。

我们的审计师是独立的 注册会计师事务所，出具我们20-F表格中其他地方的审计报告，并对我们的年度 财务业绩。作为一家股票在美国公开交易的公司的审计师，我们的审计师注册为 并由PCAOB监督，受美国法律约束。根据这些法律，PCAOB进行定期检查或 审计以评估作为审计师的会计师事务所，包括我们的审计师，遵守适用的PCAOB规则和专业人员 标准。由于我们的审计师位于中国，在这个司法管辖区，PCAOB一直无法完全进行审计和检查 在未经中国当局批准的情况下，我们的审计员目前没有完全接受PCAOB的审计或检查，因此 列名核数师。

2022年12月15日， PCAOB宣布，它能够确保完全访问在PCAOB注册的总部注册的会计师事务所 2022年，中国在内地和香港。PCAOB撤销了之前2021年关于PCAOB无法检查或调查的决定 完全注册会计师事务所，总部设在内地、中国和香港。出于这个原因，我们并不期望 在提交本年度报告后被确定为委员会确定的发行人。然而，目前还不确定PCAOB是否会 继续令人满意地检查在PCAOB注册的总部设在内地的会计师事务所中国 以及未来的香港，这种能力取决于我们和我们的核数师无法控制的一些因素，包括 围绕中国和美国关系的不确定性。如果未来PCAOB发现它无法 全面检查和调查总部设在内地或香港的注册会计师事务所中国，PCAOB可能会采取行动 立即考虑发布与HFCAA一致的新决定的必要性，我们可能被确定为委员会确定的 又是发行商。根据经《2023年综合拨款法》修正的《HFCAA》，如果PCAOB无法继续 检查或调查总部设在内地或香港的注册会计师事务所中国，包括我们的独立会计师事务所 注册会计师事务所，我们的证券将连续两年从纳斯达克退市，并将被禁止 美国其他证券交易所的交易和美国的“场外交易”。这种潜在的缺乏全面的审计和检查 可能会剥夺我们普通股投资者从PCAOB监督和检查中获得的好处。PCAOB的潜在无能 在内地中国和香港特别行政区对核数师进行检查，可能会增加评估 我国审计师的审计程序或质量控制程序与内地以外的审计师中国和香港特别行政区的比较 接受PCAOB的全面审计和调查。对PCAOB审计和检查的这种潜在限制可能会导致 我们普通股的投资者和潜在投资者对我们的审计程序和报告的财务信息和 我们财务报表的质量。这种潜在的信心缺失或丧失不仅可能导致投资者避免交易 我们的普通股或出售我们普通股的头寸，但也可能破坏公司获得股权或债务融资的努力， 阻碍将普通股提升至国家证券交易所的任何努力，对第三方的决定产生不利影响 与我公司开展业务，或有其他不利的业务或财务后果。我们的证券交易可能被禁止。 根据HFCAA，如果PCAOB应该确定它不能检查或完全调查我们的审计师，那么结果是，纳斯达克 可能决定将我们的证券退市。

在……下面 在当前版本的HFCAA中，如果我们有上市审计师(A)，美国证券交易委员会就可能禁止在美国交易普通股 PCAOB连续两个财政年度不能完全审计和调查的公共审计师)。如果发生这种情况， 我们是否能够在美国以外的交易所上市或以其他方式交易我们的股票，或者我们的普通股是否有一个市场，并不确定 股票将在美国以外的地方发展。禁止在美国交易我们的股票，或威胁要禁止他们在美国交易。 可能会对我们股东的投资价值产生重大不利影响。 

如果公司受制于 由于美国的交易禁令，它可能无法将其普通股在非美国公开股票市场上市，或者即使上市 在非美国公开股票市场上，普通股将享有任何流动性或投资者支持。因此，普通股可以 难以或无法在外国公开股票市场或报价系统上建立的。公众的缺席 普通股的市场可能会使普通股的股票成为一种缺乏流动性、可能毫无价值的投资。

HFCAA或其他努力 增加美国监管机构对审计信息的访问可能会给受影响的发行人(如我们公司)带来投资者的不确定性，以及 这些股票的市场价格可能会受到不利影响。此外，虽然PCAOB在2022年12月宣布，它确保完成 访问检查和调查总部设在中国的注册会计师事务所，我们不能向您保证，PCAOB将 在未来继续拥有这样的访问权限。如果审计署不能对中国的审计人员进行全面检查和调查 原因，如未来政府当局在中国的立场发生任何变化，美国证券交易委员会随后可能会对其施加 禁止交易我们的普通股。禁止交易我们的普通股将大大削弱您出售或购买的能力 当您希望这样做时，我们的股票以及与禁令相关的风险和不确定性将对 我们普通股的股份。交易禁令还将严重影响我们以我们可以接受的条款筹集资金的能力。 或者根本不会，这将对我们的业务、财务状况和前景产生实质性的不利影响。如果我们的股票被禁止 从在美国的交易来看，我们不能确定我们是否能够在美国以外的交易所上市，或者我们的股票市场是否会 在美国以外的地区发展

努力增加 美国监管机构获取内地中国或香港特别行政区公司信息以提高投资者透明度 在美国股市上市但在大陆或香港特别行政区有大量业务的美国公司，如中国公司， 而中国对美国这些努力的反对和反应可能会催生更多限制进入美国资本市场的措施 或加快此类公司的证券从美国股票市场和报价系统退市的速度。成文法则 《加速追究外国公司责任法案》将不检查年数从三年减少到两年 根据HFCAA，从而缩短了我们的普通股可能被禁止在美国交易的时间段。

加速式控制 12月23日，美国众议院通过了外国公司责任法案，作为综合支出法案的一部分， 2022年，并由总统签署成为法律。拜登之后不久，从而缩短了美国证券交易委员会退市不合规公司的时间 如果PCAOB确定它无法检查或调查上市公司的独立审计师，则为三年至两年 在外国司法管辖区。如果上市公司审计署因任何原因不能全面检查和调查我们在中国的审计师，美国证券交易委员会 随后将禁止我们的普通股在任何美国证券交易所上市或在两年内进行场外交易 在PCAOB测定之后，而不是HFCAA下的三年。

如果该公司 成为近期涉及在美上市中国/香港特区公司的审查、批评和负面宣传的直接对象， 我们可能不得不花费大量资源来调查和解决问题。调查的任何不利结果都可能 损害我们的业务运营和我们的声誉。

2021年及以后，美国 在中国有业务的上市公司一直是投资者密切关注、批评和负面宣传的对象。 财经评论员和监管机构，如美国证券交易委员会和某些国会议员。大部分的审查、批评和 负面宣传集中在所谓的财务和会计违规行为，缺乏有效的财务内部控制 报告、公司治理不足和执行不力，以及在许多情况下对欺诈的指控。结果就是 在加强审查、批评和负面宣传的情况下，许多在美上市的中国公司的上市股票有所下降 在价值上，在某些情况下，已经变得几乎一文不值或缺乏流动性。股东诉讼和美国证券交易委员会的调查与执法 公众对中国内地或香港特别行政区公司的强烈负面关注可能会助长行动。本公司不相信 自本年度报告之日起，该公司将受到上述任何指控、调查或执法行动的影响。*如果公司 成为任何不利指控的对象，无论这些指控被证明是真实的还是不真实的，公司将不得不 花费大量资源调查此类指控并为公司辩护。如果这样的指控没有被证明是毫无根据的， 公司将受到严重阻碍，公司股票价格可能大幅下跌。如果这样的指控是 事实证明，调查是没有根据的，可能会严重分散公司管理层的注意力。这仅仅是 由美国证券交易委员会这样的监管机构启动调查，即使没有任何不当行为或违法的证据，也可能会破坏 投资者对公司的信心是一种投资，即使调查没有发现任何不当行为或违法行为或 规章制度。监管机构的调查可能需要数月或更长时间才能解决，并可能需要公司投入大量资源才能充分 对此做出回应。调查。

最近的政府 对在美上市中国公司商业活动的监管可能会对我们的运营产生负面影响。 

中国监管部门 于2021年7月6日发布《关于严厉打击非法证券活动的意见》，其中 进一步强调他们的目标是加强跨境监管合作，完善有关数据的法律法规 安全、跨境数据传输和机密信息管理，并规定将努力修订 关于加强证券境外发行上市保密和档案管理的规定， 落实境外上市公司信息安全责任，加强跨境规范管理 信息提供机制和程序。这些意见是在2021年年中发布的，目前还没有已知的进一步解释 或有关该意见的细则或细则，解释和实施仍存在不确定性 这些观点。中国拟完善跨境数据流动监管和安全，打击境内非法活动 证券市场，惩治欺诈证券发行、操纵市场和内幕交易。中国还将核查消息来源 为证券投资提供资金，控制杠杆率。如果中国政府的监管介入扩大，我们 尽管截至本年度报告的日期，我们的业务可能会受到负面影响，但如果我们受到这种扩大参与的影响， 目前尚无已知的本段所述性质的监管参与，也不会对我们的 公司根据本段所述的最新监管事态发展。

我们面临着各种风险和 在内地中国及香港特别行政区经商的不明朗因素。我们的业务主要在内地进行。 中国和香港特别行政区，我们受到复杂和不断演变的中国和香港特别行政区法律和法规的约束。例如， 《人民Republic of China反垄断法(2022年修订)》(《反垄断法》)8月1日起施行 1,2022年。《反垄断法》界定的“垄断行为”包括：(A)订立垄断协议； (B)滥用市场支配地位；及。(C)集中消除或限制竞争，或可能消除或限制竞争。 竞争。根据公司的中国和全球市场份额，公司并不具有主导市场地位，从而能够 本公司限制或消除竞争。中国发布关于数据安全和个人信息的若干法律法规 最近两年的保护，主要是人民Republic of China的数据安全法(《数据安全法》)， 于2021年9月1日起施行，《人民Republic of China个人信息保护法》(以下简称《PIP》) 法律》)，于2021年11月1日起施行。在公司的日常业务运营中，敏感的客户数据 不会从公司的客户那里收到个人信息。这一事实的法律后果是，无论是 数据安全法或PIP法适用于公司在中国的经营活动。我们还面临与以下方面相关的风险 离岸发行的监管批准，以及PCAOB对我们的审计师缺乏检查，这可能会影响我们的能力 从事某些业务，接受外国投资，或在美国或其他外汇市场上市和进行股票发行。 这些风险可能导致我们的业务和我们普通股的价值发生重大不利变化，显著限制 或完全阻碍我们继续向投资者提供证券的能力，或导致我们的普通股价值下降。

与中国法律有关的不确定性 制度，包括法律执行方面的不确定性，以及政策、法律和条例的突然或意外变化 在中国身上，可能会对我们产生不利的影响。

中华人民共和国法律制度的基础是 关于具有有限先例价值的成文法规和法院裁决。中国的法律体系正在迅速演变，因此 许多法律、法规和规则的解释和执行可能包含合理的不确定性。

时不时地，我们可能 不得不诉诸行政和法院程序来维护我们的合法权利。然而，由于部分法定和合同 条款可能会由于快速演变而保持合理的空白或不确定性，可能很难预测司法审判的结果 或行政诉讼。

中国政府最近 发布了对某些行业产生重大影响的新政策，如教育和互联网行业，我们不能裁定 排除了未来发布有关我们行业的法规或政策的可能性，这可能对我们的 业务、财务状况和经营业绩。此外，中国政府也表示有意施加更多监督 以及对中国在海外和外商投资进行的证券发行和其他资本市场活动的控制权 像我们这样的公司。一旦中国政府采取任何此类行动，可能会严重限制或完全阻碍我们提供 或继续向投资者提供证券，并导致此类证券的价值大幅下降，或在极端情况下成为 一文不值。

需要获得中国当局的许可 为我们的运营服务

我们主要经营我们的业务 通过我们在中国的子公司。我们在中国的业务受中国法律法规管辖。截至本年度报告之日， 我们的中国子公司已经从中国政府当局获得了对业务至关重要的必要许可证和许可。 我们在中国的子公司的经营情况，包括营业执照、人力资源服务许可证。鉴于以下方面的不确定性 相关法律法规的解释和实施以及有关政府部门的执法实践，我们 可能需要在将来获得更多许可证、许可证、备案或服务审批。

此外，在与 根据中国现行法律、法规和监管规则，我们向外国投资者发行证券，截至 在年报中，我们，我们的中国子公司，(I)不需要获得中国证券监督管理委员会的许可， 或中国证监会，(Ii)中国网信办或CAC不要求进行网络安全审查，以及(Iii) 未被任何中国当局要求获得此类许可。

然而，中国政府 最近表示有意对在海外和/或外国投资进行的发行施加更多监督和控制 在以中国为基础的发行人中。

如果我们公司的任何人，我们的 子公司没有获得或维护我们运营所需的许可或批准，或无意中得出这样的结论 不需要许可或批准，相关的中国监管当局将在处理此类违规行为时拥有广泛的自由裁量权 或者不作为，包括罚款，没收我们的收入和被认为是通过非法经营获得的产品， 并停止或限制我们的业务。这可能会导致大量的额外成本，对我们进行 我们的业务，与其他公司的竞争，我们的财务业绩，并负面影响投资者对我们财务的信心 业绩和业务前景。即使最终授予此类权限或批准，我们也可能无法成功维护或 续签，他们可能会被撤回。由于许可或批准的适用法律、法规或解释可能会发生变化 并且我们可能需要在将来获得更多权限或批准，但我们不能向您保证我们可能会获得此类权限 或及时批准，或根本不批准。这可能会导致我们的运营发生实质性变化，我们可能需要召回一些 我们目前或未来的产品，甚至部分暂停或完全关闭我们的生产。此外，监管方面的变化 可能会放松某些对我们的竞争对手有利的要求，或者降低市场进入门槛，增加竞争。此外， 它可能会大大限制或完全阻碍我们向投资者提供或继续提供证券的能力，并导致 我们的证券大幅缩水或变得一文不值。

备案、审批或其他行政管理 中国证监会或其他中国政府机构的要求可能需要维持我们的上市地位或未来在海外进行 证券或债券发行。

中华人民共和国政府机关 可能会加强对境外发行和/或外国投资境外上市中国发行人的监管 就像我们一样时不时地。中国政府当局采取的此类行动可能会在任何时候干预我们的行动，这超出了 我们的控制权。例如，中华人民共和国有关政府颁布了《关于严厉打击非法证券活动的意见》， 其中提到，将加强对境外上市中国公司的管理和监管，以及 修改国务院关于中小企业境外发行上市的特别规定，明确 国内行业主管部门和监管部门的职责。然而，由于缺乏进一步的解释， 或主管部门就此类意见提出申请的，其解释和实施仍存在不确定性 这些意见，以及未来颁布的任何新的规章制度可能会对我们提出额外的要求。

2023年2月17日， 中国证监会发布《境内公司境外发行上市试行管理办法》(试行 措施“)。根据试行办法，对境外直接发行和境外直接发行均实行备案监管制度 中国境内公司的“和上市”及“间接海外发行和上市”。“间接海外发行” 中国境内公司上市是指以中国境内公司名义在境外市场发行上市的证券 境外实体，但以经营的境内公司的基本权益、资产、收益或其他类似权利为基础 它在国内的主营业务。发行人符合下列条件的，确定为间接发行上市 境内公司境外上市：(一)境内经营单位的总资产、净资产、收入或者利润 发行人最近会计年度的一个或多个单位占发行人最近会计年度相应数字的50%以上 同期经审计的合并财务报表；(2)大多数负责业务经营和管理的高级管理人员 发行人中有中国公民或在中国有住所，且主要营业地位于中国或主要经营活动 都是在中国进行的。根据试行办法，我们需要在三个业务范围内向中国证监会备案相关文件 于向拟上市地点的有关监管机构递交上市申请文件后数日，并填妥 向中国证监会提交与该等后续证券发行相关的备案程序，该等证券发行在我们之前 在发行完成后三个营业日内发行并上市的证券。未能根据审判完成立案 中国境内公司可被处以警告和人民币100元万至人民币1000元万的罚款。在发生严重违规的情况下 试行办法中，中国证监会可以对有关责任人实施证券市场禁入。任何这样的 构成犯罪的，依法追究刑事责任。

此外，在二月份， 2023年24日，证监会发布《关于加强境外证券发行保密和档案管理的规定》 以及境内公司上市(《保密与档案管理规定》)。根据保密协议 和档案管理规定，境内公司寻求在境外市场发行和上市的，应当设立 保密和档案制度。中华人民共和国境内公司应经主管机关批准，并报 提供或者公开与国家有关的文件和资料的同级保密管理部门 政府当局向证券公司、证券公司、证券公司等有关个人或实体保密或保密 服务机构或离岸监管机构或通过其 离岸上市实体，并应在提供或公开披露符合以下条件的文件和材料时完成相应的手续 可能对包括证券公司在内的有关个人或者单位的国家安全和社会公共利益造成不利影响， 证券服务机构或境外监管机构或通过以下方式提供或公开披露该等文件和材料 其离岸上市实体。中国境内公司应当就上述规定的实施情况提供书面说明 有关证券公司和证券服务机构及提供会计档案的中国境内公司的规则 或向包括证券公司、证券服务提供商和海外监管机构在内的任何实体提供会计档案副本 个人应当按照国家有关规定履行正当手续。

由于中国证监会认定我们需要完成规定的备案 在我们之前发行和上市证券的同一海外市场进行任何此类后续证券发行的手续， 或者如果这些政府当局颁布任何解释或实施任何规则，要求我们获得 中国证监会或其他监管机构或完成未来离岸证券所需的备案或其他行政程序 我们是否能够或需要多长时间才能获得批准或完成，这是不确定的。 这种提交或其他行政程序，或在程序建立后获得上述要求的任何豁免 以获得这样的豁免。未能获得或延误获得批准或完成备案或其他行政程序 对于未来的任何离岸证券发行，或撤销我们获得的任何此类批准，我们可能会受到 中国证监会或其他中国监管机构。在任何此类情况下，这些监管机构也可能对我们的运营处以罚款和处罚 在中国，限制我们在中国的操作特权，推迟或限制未来任何离岸证券的收益汇回 或采取其他可能对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响的行为 作为我们完成未来任何离岸证券发行的能力。中国证监会或任何其他中国政府机关也可以采取行动 要求我们停止未来的任何离岸证券发行，或使其对我们来说是明智的。因此，如果你从事市场交易 或在结算和交付之前或之前进行的其他活动，您这样做的风险是此类结算和交付可能 不会发生的。任何与审批要求有关的不确定性或负面宣传都可能对交易产生实质性的不利影响。 我们股票的价格。

我们在大陆的子公司中国是 受制于向我们的控股公司支付股息和其他付款的限制。

CLPS公司是我们的 在开曼群岛注册成立的控股公司，没有自己的业务。由于控股公司的结构，它 目前依赖我们内地子公司的股息支付中国。然而，中国的法规目前允许支付股息。 乃根据中国会计准则及法规厘定之累计溢利。我们在大陆的子公司 根据中国会计准则和规定，中国还必须从其税后利润中提取一部分 为某些储备基金提供资金。中国政府还对人民币兑换外币和汇款实行管制。 外币走出内地中国。我们可能会在完成必要的行政程序方面遇到困难 取得并汇出外币。本公司认为近期有关外汇管制的任何新规定都不会导致 中国内地的CLP实体中国在向外国股东分配利润时遇到限制或障碍。此外， 如果我们在大陆的子公司中国将来自己发生债务，管理债务的工具可能会限制他们的能力 支付股息或支付其他款项。如果我们在大陆的子公司中国不能支付股息或其他款项 在美国，我们可能无法为我们的股票支付股息。

该公司提供现金 根据公司业务发展计划，为子公司提供支持。在2022、2023和2024财年，公司提供了现金 为其在内地的子公司中国、新加坡和香港特别行政区提供支持。该等款项于本公司合并时抵销 编制了财务报表。子公司欠本公司的余额分别为22.8美元、2,470美元万和3,620美元万 截至6月30日，分别为2022财年、2023财年和2024财年。子公司根据公司业务情况向公司提供现金支持 发展规划。截至6月，公司应付子公司的余额为710美元万、760美元万和2,480美元万 2022、2023和2024财年分别为30。余额反映在“母公司仅压缩财务”一节。 在我们2022财年、2023财年和2024财年的财务报表中分别有“信息”。

中国近期的监管动态 可能使我们受到额外的监管审查和披露要求，使我们受到政府干预，或以其他方式限制 或者完全阻碍我们在中国之外发行证券和筹集资本的能力，所有这些都可能产生实质性的不利影响 我们的业务，并导致我们的证券价值大幅下降或变得一文不值。

2021年12月，CAC 发布修订后的《网络安全审查办法》，要求网络空间经营者个人信息在1个以上 如果这些运营商计划在海外上市，将有100万用户向CRO申请网络安全审查。修订后的措施 《网络安全审查法》规定，网络安全审查的申请必须由一个属于网络的发行方提出 在发行人的证券在外国上市之前，如果发行人拥有 100多万用户的个人信息，中国有关政府部门可以启动网络安全 审查这些政府当局是否确定运营商的网络产品或服务或数据处理活动影响 或者可能会影响中国的国家安全。修改后的《网络安全审查办法》于2022年2月15日起施行。

在当前中华人民共和国网络安全的背景下 中国法律规定，关键信息基础设施运营商有意购买可能影响全国的互联网产品和服务 安全必须接受网络安全审查。2021年7月30日，中华人民共和国国务院公布了《关于 《关键信息基础设施安全保护》，于2021年9月1日起生效。条例要求，其中 在其他方面，某些主管当局应确定关键的信息基础设施。如果有任何关键的信息基础设施 一旦查出，应当及时通知相关经营者和公安部。

目前，网络安全的法律法规还没有直接 影响了我们的业务和运营。随着修订后的《网络安全审查办法》于2022年2月生效，我们可能会受到 在进行数据处理活动时进行审查，并在满足其要求和进行必要的更改方面可能面临挑战 我们在数据处理方面的内部政策和做法。截至本年度报告之日，我们尚未参与任何调查 关于CAC在此基础上进行的网络安全审查，我们没有收到任何有关这方面的询问、通知、警告或制裁。 基于上述，我们和我们的中国法律顾问预计，截至本年度报告日期，当前适用的 中国有关网络安全的法律将对我们的业务产生重大不利影响。

我们可能不符合监管要求，无法充分做好准备 网络安全事件。

2023年7月26日，美国证券交易委员会 颁布的最终规则要求上市公司有足够的措施应对网络安全事件，包括某些公司 治理和报告要求。如果我们不能在12月31日之前落实符合美国证券交易委员会规则的相关措施， 2023年，我们可能会因为不遵守美国证券交易委员会规则而被评估为监管处罚。有关网络安全披露的讨论，请参见第1.6项万。

我们可能达不到继续在纳斯达克全球上市的标准 市场。

如果我们的股票被摘牌 晚些时候从纳斯达克全球市场上看，我们的股东可能会发现很难出售我们的股票。另外，如果我们共同的 如果我们的普通股在晚些时候从纳斯达克全球市场退市，我们可以申请在场外市场上市， 否则，他们将自动开始报价或在由国家报价局，Inc.维护的“粉单”上。 场外交易市场和粉单市场是效率低于纳斯达克全球市场的市场。另外，如果我们共同的 股票在以后的某个日期被摘牌，我们的普通股可能会受到“细价股”规则的约束。这些规则强制 对经纪交易商向现有客户以外的人出售低价证券的额外销售实务规定 和机构认可投资者，并要求提交一份披露时间表，解释便士的性质和风险 股票市场。因此，经纪自营商出售或做市我们普通股的能力或意愿可能会下降。 如果我们的普通股在晚些时候从纳斯达克全球市场退市，或者受到细价股监管的约束， 我们的股票价格很可能会下跌，我们的股东会发现很难出售他们的股票。

我们收到了纳斯达克的书面通知，日期为2024年6月10日，表明 我们普通股的收盘价连续30个交易日低于每股1.00美元，这是不符合规定的 符合纳斯达克上市规则第5450(A)(1)条。根据纳斯达克上市规则第5810(C)(3)(A)条，本公司获授180公历日 合规期至2024年12月9日，以重新遵守最低投标价格要求。我们收到了来自 纳斯达克日期为2024年9月6日，表明我们普通股的收盘价为每股1.00美元或更高 最近连续10个工作日，符合纳斯达克上市规则第5450(A)(1)条，因此，此案已结案。 然而，我们不能向您保证，我们未来能够继续满足纳斯达克持续上市的要求。

我们股票的市场价格可能会波动。

我们的交易价格 普通股可能会波动，可能会因为我们无法控制的因素而大幅波动。这可能是因为广泛的 市场和行业因素，如市场价格的表现和波动，或表现不佳或财务状况恶化 总部位于中国的互联网或其他近年来在美国上市的公司的业绩。证券 其中一些公司自首次公开募股以来经历了巨大的波动，在某些情况下，包括 他们的交易价格下跌。其他中国公司股票发行后的交易表现可能会影响 投资者对在美上市的中国公司的态度，从而可能影响交易表现 我们的普通股，无论我们的实际经营业绩如何。此外，任何负面消息或对不充分的看法 其他中国公司的公司治理行为或会计舞弊、公司结构或其他事项也可能产生负面影响 影响投资者对包括我们在内的中国公司的总体态度，无论我们是否进行了任何不当的 活动。此外，证券市场可能不时经历与此无关的重大价格和成交量波动。 对我们的经营业绩，这可能会对我们的股票市场价格产生重大不利影响。除了上述因素外， 由于多种因素，我们普通股的价格和交易量可能会高度波动，包括以下因素：

我们是“外国私人发行人”， 我们的披露义务与美国国内报告公司的披露义务不同。因此，我们可能不会为您提供相同的信息 作为美国国内报告公司或我们可能会在不同时间提供信息，这可能会使您更难评估 我们的业绩和前景。

我们是一家外国私人公司 因此，我们不受与美国国内发行人相同的要求。根据交易法，我们将受制于 报告义务在某种程度上比美国国内报告公司的报告义务更宽松、更少发生。为 例如，我们将不需要发布季度报告或委托书。我们将不会被要求透露详细的个人信息 高管薪酬信息。此外，我们的董事和行政人员将不会被要求报告所持股权。 根据《交易法》第16条，该公司将不受内部人短期利润披露和追回制度的约束。作为一个外国人 对于私人发行人，我们也将不受FD(公平披露)法规的要求，这些要求通常是为了确保 特定的投资者群体不能比其他投资者更早地了解发行人的具体信息。然而，我们仍将 遵守美国证券交易委员会的反欺诈和反操纵规则，例如《交易法》下的第100亿.5规则。由于许多披露的信息 作为外国私人发行人对我们施加的义务与对美国国内报告公司施加的义务不同，您不应该 预计将收到与美国国内报告公司提供的信息相同的有关我们的信息。

我们是开曼群岛的一家公司，因为 关于股东权利的司法先例在开曼群岛法律下比在美国法律下更有限，你可能会有更少的 保护您的股东权利，而不是在美国法律下。

我们的公司事务是 受我们的组织章程大纲和章程细则《开曼群岛公司法(修订本)》(《公司法》)管辖 和开曼群岛的普通法。股东对董事提起诉讼的权利、小股东的诉讼 根据开曼群岛法律，我们董事对我们的受托责任在很大程度上受 开曼群岛。开曼群岛的普通法部分源于开曼群岛相对有限的司法判例 英国普通法对开曼群岛的法院拥有说服力但不具约束力的权威。这个 我们股东的权利和我们董事在开曼群岛法律下的受托责任没有得到明确的确立 正如美国某些司法管辖区的法规或司法判例所规定的那样。特别是，开曼群岛 与美国不同的证券法体系。此外，美国的一些州，如特拉华州，已经发展得更加充分 和司法解释的公司法机构比开曼群岛。开曼群岛没有法律承认 在美国获得的判决，尽管开曼群岛法院在某些情况下会承认和执行 由有管辖权的外国法院作出的非刑事判决，不对案情进行重审。由于以上所有原因，公共 面对管理层、董事会成员采取的行动，股东在保护自己的利益方面可能会遇到更多困难 董事或控股股东的身份比他们作为美国上市公司股东的身份更重要。

我们的股东获得对我们不利的判决 可能无法强制执行。

我们是开曼群岛的一家公司 我们所有的资产都位于美国以外的地方。我们目前的业务总部设在中国。另外，我们现在的董事 行政官员是美国以外国家的国民和居民。这些公司的几乎所有资产 人员分布在美国以外的地方。因此，您可能很难或不可能对我们或 如果您认为您的权利在美国受到了侵犯 联邦证券法或其他法律。即使你成功地提起了这类诉讼，开曼群岛和 对中国的指控可能导致您无法执行针对我们的资产或我们董事和高级管理人员的资产的判决。

我们是一家外国私人发行商，作为 因此，将不受美国委托书规则的约束，并将受到更宽松、更少频率的《交易法》报告义务的约束 而不是美国的发行人。

我们以证券的名义进行报告 《交易所法案》是一家外国私人发行人。因为根据《交易法》，我们有资格成为外国私人发行人，所以我们将不受 《交易法》中适用于美国上市公司的某些条款，包括：

此外，外国私人企业 发行人在每个财政年度结束后120天之前不需要提交20-F表格的年度报告，而美国国内 不是大型加速申报机构或加速申报机构的发行人必须在90天内以Form 10-k格式提交年度报告 在每个财政年度结束后。外国私人发行人也不受FD监管，旨在防止发行人 有选择地披露重大信息。本公司的组织章程大纲及章程细则并无正式规定 授权我们召开年度股东大会。然而，尽管如此，我们打算举行这样的会议。 在我们的年度会议上，除其他事项外，选举我们的董事。因此，你可能得不到向股东提供的同等保护。 非外国私人发行人的公司。

我们可能会失去外国私人发行人 未来的状态，这可能会导致显着的额外成本和费用。

我们的决心 作为外国私人发行人的资格每年在我们最近完成的第二财季的最后一个营业日获得， 因此，将在2024年12月31日或之后对我们进行下一次裁定。我们会失去我们的外国私人 如果(1)我们的大部分未偿还有投票权证券由美国居民直接或间接持有，则为发行人地位，以及 (2)我们的大多数股东或大多数董事或管理层是美国公民或居民，占我们资产的大部分 位于美国，或者我们的业务主要在美国管理。如果我们失去了我们的外国私人 作为美国国内发行人，根据美国证券法，我们作为发行人的监管和合规成本可能要高得多。 我们还可能被要求修改某些政策，以符合与美国国内相关的公司治理实践 发行人，这将涉及额外的成本。

我们可能会面临与以下方面相关的风险 对2002年《萨班斯-奥克斯利法案》要求的控制措施进行评估。

根据萨班斯-奥克斯利法案 2002年法令，我们的管理层被要求报告，我们的独立注册会计师事务所可能在未来被要求 为了证明我们对财务报告的内部控制的有效性。我们的内部会计控制可能不符合所有标准 适用于拥有上市证券的公司。如果我们未能对我们的披露控制实施任何必要的改进 和程序，我们可能有义务报告控制缺陷，如果需要，我们的独立注册会计师事务所 可能无法证明我们对财务报告的内部控制的有效性。不管是哪种情况，我们都有可能成为 监管机构的制裁或调查。此外，这些结果可能会损害投资者对数据准确性和可靠性的信心。 我们的财务报表。

我们继续答复关于豁免的问题 审核员作为非加速申报人员的认证要求。

尽管我们不再是一个 2023年6月30日“新兴成长型公司”根据《就业法案》中的定义，我们是非加速申请者，并且是 豁免第404条要求审计师对我们的财务报告进行内部控制，从而提供 投资者的法律保护较少。我们无法预测投资者是否会发现我们的普通股吸引力下降，因为我们可能依赖于 这些豁免。如果一些投资者因此发现我们的普通股吸引力下降，可能会有一个不那么活跃的交易市场 我们的普通股和我们普通股的交易价格可能会更加波动。此外，我们作为一家上市公司的运营成本 当我们不再是一家新兴的成长型公司时，可能会增加。

我们可能被归类为被动的外国人 投资公司，这可能会对我们普通股的美国持有人产生不利的美国联邦所得税后果。

以历史市场为基础 自IPO以来我们普通股的价格，以及我们的收入、资产和运营的构成，我们预计不会被视为 在本课税年度或在本课税年度为美国联邦所得税目的的被动型外国投资公司 可预见的未来。然而，PFIC规则的适用在几个方面存在不确定性，我们不能向您保证 美国国税局不会采取相反的立场。此外，这是必须每年作出的事实决定。 在每个课税年度结束后。如果我们是美国持有者持有我们普通股的任何纳税年度的PFIC，那么某些 不利的美国联邦所得税后果可能适用于这样的美国持有者。

如果证券或行业分析师不这么认为 发表关于我们的业务、普通股和交易的市场价格的不准确或不利的研究报告或发表研究报告 交易量可能会下降。

我们的交易市场 普通股将在一定程度上取决于证券或行业分析师发布的关于我们或我们业务的研究和报告。 如果研究分析师没有建立和保持足够的研究覆盖范围，或者如果报道我们的一个或多个分析师下调了评级 如果我们的普通股或发布关于我们业务的不准确或不利的研究报告，我们普通股的市场价格很可能 拒绝。如果这些分析师中的一位或多位停止对我们公司的报道，或未能定期发布有关我们的报告，我们可能会失去可见性 在金融市场，这反过来可能导致我们普通股的市场价格或交易量下降。

我们的公司结构，连同 适用的法律，可能会阻碍股东对我们和我们的委托人提出索赔。

我们所有的业务和 记录，我们所有的高级管理人员都位于中国。像我们这样的公司的股东断言的能力有限 并在针对此类公司及其委托人的诉讼中收取索赔。此外，中国有非常严格的保密法 禁止将中国一家企业保存的许多财务记录交付给没有中国人的第三方 政府批准。由于证据开示是在诉讼中证明索赔的重要部分，而且由于我们的大部分记录 在中国，中国的保密法可能会挫败向我们或我们的管理层提出索赔的努力。此外，为了开始 在美国针对个人的诉讼，如官员或董事，必须送达该个人。一般而言，服务 需要被告所在国家的合作。中国有过不配合努力影响 在中国为中国公民提供这样的服务。

如果我们直接受到最近 涉及在美上市中国公司的审查，我们可能不得不花费大量资源来调查和/或辩护此事， 这可能会损害我们的业务运营、股票价格和声誉，并可能导致您对我们的投资完全损失。

最近，美国上市公司 几乎所有业务都在中国的公司一直是投资者、金融评论员密切关注的对象 和监管机构。大部分审查都集中在财务和会计的违规和错误上，缺乏有效的 对财务报告的内部控制，以及在许多情况下对欺诈指控的内部控制。作为审查的结果，上市交易的 许多在美国上市的中国公司一直是此类审查的对象，它们的股价大幅下跌。其中许多 公司现在面临股东诉讼和/或正在进行内部和/或外部调查的美国证券交易委员会执法行动 对这些指控进行调查。如果我们成为任何此类审查的对象，无论任何指控是真是假，我们可能不得不花费大量资金 调查此类指控和/或为我们公司辩护的资源。这样的调查或指控将是昂贵和耗时的 并分散我们管理层对商业计划的注意力，可能导致我们的声誉受到损害，我们的股票价格可能会下跌 这种指控的结果，无论指控的真实性如何。

总体经济状况的变化， 地缘政治条件、美中国贸易关系以及公司无法控制的其他因素可能会对我们的业务产生不利影响 和经营业绩。

该公司的业务 业绩在很大程度上取决于全球和区域经济和地缘政治条件。美国-中国贸易政策的变化， 以及中国国内外的其他一些经济和地缘政治因素可能会对公司的 业务、财务状况、经营结果或现金流。这些因素可包括但不限于：

前述或类似的任何一种 这些因素可能会导致对我们服务的需求减少，进而可能对我们的业务和业绩产生重大不利影响。 行动计划。

项目4.关于公司的信息

我们是一个全球性的信息商 技术(IT)、咨询和解决方案服务提供商，专注于主要向全球机构提供服务， 包括中国和全球的银行、财富管理、电子商务和汽车领域。作为一项it服务已超过15年 为金融科技和金融服务行业内日益增长的客户网络提供服务，CLPS已将业务扩展到核心业务之外 IT服务，涉足贷款、电子商务、学术教育和旅游领域。通过其多元化的产品，CLP是 致力于为客户提供全面的服务和解决方案。我们通过以下方式创造和发展了一个特定的利基市场 提供交钥匙金融解决方案。

自成立以来，我们一直 旨在打造中国最大的IT服务和解决方案销售和服务交付平台之一。我们的服务性质 我们为我们的银行和信用卡客户提供大多数服务，以便建立新的或修改现有的客户 拥有自己的专有系统。我们全力致力于提供以金融科技为重点的数字化转型服务 银行、财富管理、电子商务和汽车等领域，通过利用创新技术实现 我们客户的目标。我们拥有20个交付和/或研发中心，其中10个位于中国大陆中国(上海， 北京、大连、天津、xi、成都、广州、深圳、杭州和海南)，10个分布在全球(香港特别行政区、 美利坚合众国、日本、新加坡、澳大利亚、马来西亚、印度、菲律宾、加拿大和阿拉伯联合酋长国)。我们的 广泛的网络使我们能够为不同地理位置的不同客户提供服务。通过将现场或本地支持与 咨询可扩展和高效的异地或离岸服务和处理，我们能够以经济高效的方式满足客户需求 在保持极大的业务灵活性的同时，也保持了良好的运作方式。通过在一个共同的平台上为中国和全球客户服务，我们能够 利用共享的资源、管理能力、行业专长和技术诀窍来吸引新业务并保持 具有成本竞争力。我们相信，保持我们公司作为中国和全球客户公认和可靠的合作伙伴 为我们在快速发展的全球IT咨询和解决方案市场中抓住更大的机会做好准备。

公司历史和背景

CLPS Inc.已注册成立 根据开曼群岛法律，2017年5月11日。我们的股本为10,000美元，分为100,000,000股普通股 授权，或每股面值0.0001美元。2017年12月7日，董事会批准了以下名义发行 对现有股东的股份：向秦瑞股份有限公司转让500万股，向秦辉股份有限公司转让500万股，向秦联股份有限公司转让430,823股。 秦梦股份有限公司持有430,804股，秦耀股份有限公司持有428,373股。这5名股东均为英国维珍集团的注册股东。 岛屿。

该公司拥有所有 秦恒(于2017年6月9日注册成立)和秦纳(于2017年4月21日注册成立)的已发行股本。琴恒拥有全部 CLPS QC(Wofe)的已发行股本(于2017年8月4日注册成立)。CLPS QC(Wofe)和Qiner分别拥有55.30%的股份 以及公司位于浦东新区的运营子公司CLPS Shanghai已发行股本的44.70%， 上海，中国，最初成立于二零零五年八月三十日。

2005年8月30日，CLP 上海是由潘静苏和邓晓春共同创立的一家中国有限责任公司。潘敬苏和邓晓春其实都是 以现金25万元人民币(约合30,881美元)收购CLP上海50%的股权，以及CLP的总注册资本 上海为人民币50万元(约合61763美元)。

2005年12月23日，CLP 上海的注册资本增至人民币1,000,000元(约合123,671美元)。潘景苏和邓晓春分别制作了 于二零零五年十二月二十一日缴足认缴股本人民币500,000元(约61,835美元)。

2010年3月29日，严攀 签订了一份股份购买协议与潘景苏收购潘景苏在上海CLPS的全部股份。根据 发送到股份购买协议，严攀以人民币50万元(约合61,835美元)收购CLPS Shanghai 50%的股份。在这之后 股份转让后，潘燕和邓晓春分别持有CLPS上海公司50%的股份。

2010年10月19日，雷蒙德 明慧琳进入了一场股份购买协议与邓晓春收购邓晓春在CLP的全部股份 上海。根据《股份购买协议，Raymond明辉林斥资50万元人民币(约合61,835美元)收购50%股份 CLPS上海分部。本次股权转让后，潘岩和林明辉分别持有CLPS上海公司50%的股份。自从雷蒙德 林明辉是一名香港居民，CLPS上海公司在一家中外合资企业中改变了形式。

2012年10月31日，CLP 上海的注册资本增至人民币5,000,000元(约合799,987美元)。潘艳和雷蒙德·明慧琳各有增长 他们的认购资本为人民币2,500,000元(约399,993美元)。严攀实际支付了100万元人民币(约合159,997美元)， 林明辉于二零一二年十月十八日实际支付出资额人民币1,008,120元(约161,296美元)。

2013年10月30日，肖某 冯阳进入了一场股份购买协议与燕攀收购燕攀在上海CLPS的全部股份。根据 发送到股份购买协议，肖峰杨支付人民币250万元(约合399,993美元)购买CLPS上海公司50%的股份。 本次股权转让后，肖峰和林明辉分别持有CLPS上海公司50%的股份。

2014年6月24日，CLPS上海 注册资本增至人民币30,000,000元(约4,759,004美元)。肖峰·杨和林明辉 将认购资本增至人民币15,000,000元(约2,379,502美元)。

2015年4月23日，雷蒙德 明惠林支付了人民币6,163,560元(约合994,523美元)的出资额。

2015年5月27日，雷蒙德 明慧琳支付了人民币3,391,883元(约合546,980美元)作为其出资。

2015年5月29日，肖峰 杨支付了人民币440万元(约合709906美元)，外加他所作出资的现金股息。

2015年8月5日，雷蒙德 明慧琳支付了人民币3,894,060元(约合627,103美元)作为其出资。

2015年8月27日，雷蒙德 明惠林为其出资支付了人民币42,377元(约合6,615美元)。

2015年7月21日，肖峰 杨支付了110万元人民币(约合177,147美元)作为他的出资额。

2015年8月14日，肖某 冯阳支付了人民币8,000,000元(约合1,251,799美元)，外加他已出资的现金股息。

2015年12月15日，CLP 上海改制为中华人民共和国股份有限公司。CLPS上海的股本为人民币30,000,000元，经分拆 换成30,000,000股，每股1元人民币。

2016年5月26日，三家有限责任公司 合伙企业认购了CLPS Shanghai发行的新股，并成为CLPS Shanghai的股东。这三家有限合伙企业 分别是：上海勤耀投资合伙企业(LLP)、上海勤智投资合伙企业(LLP)和上海勤商软件科技 律师合伙(LLP)。上述认购后，CLPS上海的股权结构如下：

2017年6月5日，琴恒 由CLPS有限公司在香港成立。中国中车股份有限公司将认购的秦恒股份股本总额 为港币10,000.00元及CLPS Inc.持有琴行100%股权。

2017年7月，其中三个 上述有限合伙企业将其在CLPS Shanghai的全部股权转让给其个人合伙人 按每个合伙人的出资比例计算。共有47人成为CLPS Shanghai的股东。

2017年8月，秦纳进入 分成三个股份购买协议与CLPS Shanghai的三名非中国籍个人股东。三名非华裔人士 股东为林明辉(香港)、Limpiada Zosimo(菲律宾)及Lin James de-Mou(台湾)。包括，雷蒙德·明 林辉出售了15,000,000股，Limpiada Zosimo出售了71,229股，林詹姆德谋出售了67,510股。上述份额 调动是该集团重组的一部分。

2017年8月4日，CLPS QC (外企)获得中国(上海)自由贸易试验区工商行政管理局颁发的营业执照，成立 秦恒作为一家中国有限责任公司。秦恒认购了200,000美元，并持有CLPS QC(Wofe)100%的股权。

2017年10月31日，CLP 成立为法团，订立售出票据与林明辉收购林明辉持有的全部启纳股份。 本次转让后，CLPS Inc.持有Qiner 100%的股份。Qiner已成为CLPS Inc.的全资子公司。

2017年10月，所有中国人 CLPS上海公司个人股东按规定办理境外投资外汇登记手续 与国家外汇管理局关于境外外汇管理有关问题的通知 国内居民通过特殊目的载体进行投融资和往返投资(外管局2014年第37号)。在这些之后 注册，CLPS QC(Wofe)进入46股份购买协议与所有46名中国个人股东 46名中国个人股东总共持有CLPS上海公司18,731,261股。上述股份转让是一项 集团的重组。

2017年11月2日， 46名中国个人股东与CLP QC(Wofe)之间的转让已完成外商投资变更备案 公司并拿到了记录收据。

2020年9月15日，上海 秦城信息技术有限公司和秦纳股份有限公司认购了CLPS上海公司发行的新股。在上述情况之后 认购时，CLPS Shanghai的股权结构如下：

截至本年度的日期 据介绍，中船上海有7家全资子公司：中船成都、中船深圳、中船xi安、中船杭州、中船大连、中船大连、上海中船、深圳中船、xi安、杭州中船、大连中船、 CLPS广州和CLPS北京。除上述七家全资子公司外，CLPS上海公司还参与了以下投资：

以IT咨询服务为主 包括为金融行业中的银行和机构提供的应用程序开发服务，这些服务按时间和费用计费 基础。定制it解决方案服务主要包括面向一般企业的定制解决方案开发和维护服务 而且是按固定价格收费的。以下实体提供咨询或解决方案服务或两者兼而有之，具体取决于 取决于我们客户的所在地。当前服务其中一项服务的实体可能会扩展到两项服务，如果我们的客户 出现了以下需求：

学术教育服务通过以下方式创造收入 正规教育服务的固定学费。从学生那里收到的学费通常在开学前预付。 每道菜都有。这些服务由CAE提供，这是一家总部位于新加坡的学习机构，CLPS在2024财年收购了它。建房 在CAE目前的课程中，CLP已经扩展了课程，将与IT相关的课程包括在内，如DevOps、ChatGpt、Python、Safe Scrum Master，以及更多。他说：

企业信息

我们的主要执行办公室 位于香港特别行政区九龙观塘观塘道370号千禧城三期10楼1000室。我们的电话号码 电话：(852)3707-3600。我们的网站如下：www.clpslobal.com。我们网站上的信息不是本年度报告的一部分。

下图说明了 我们的公司结构：

首次公开招股

2018年5月24日，公司 完成了200万股普通股的首次公开发行，每股面值0.0001美元。普通股在一次发行中出售 价格为每股5.25美元，产生的毛收入约为1,050美元万，净收益约为9，50美元万。这个 与本次IPO有关的登记声明还包括承销商的普通股认购权证和普通股 行使后可发行，总金额为83,162股普通股。每份五年期认股权证的持有人有权 以每股6.30美元的行使价购买公司股票，自180日起不得转让 2018年5月23日。2018年6月8日，本公司完成行使超额配售选择权，额外购买300,000,000股股份 本公司普通股由基准公司、有限责任公司、承销商代表及账簿运行 本公司IPO经理，招股价为每股5.25美元。因此，该公司筹集了大约 158万美元万，加上约1,050美元的首次公开募股总收益，或合并后的万总收益约 1,208美元万，不包括承销折扣和佣金以及发售费用。我们的普通股在纳斯达克开始交易 2018年5月24日上市，股票代码为“CLPS”。

我们已经指定并拥有 将首次公开募股所得资金用于以下用途：约441万美元万用于全球扩张，即扩张 我们现有的地点通过雇佣更多合格的人员、系统集成和营销工作来开发新客户；大约 331美元万用于营运资金和一般企业用途；约221美元万用于研发；约109美元万用于 为人才发展服务。

概述

我们是一个全球性的信息商 技术(IT)、咨询和解决方案服务提供商，专注于主要向全球机构提供服务， 包括中国和全球的银行、财富管理、电子商务和汽车领域。作为一项it服务已超过15年 为金融科技和金融服务行业内日益增长的客户网络提供服务，CLPS已将业务扩展到核心业务之外 IT服务，涉足贷款、电子商务、学术教育和旅游领域。通过其多元化的产品，CLP是 致力于为客户提供全面的服务和解决方案。我们通过以下方式创造和发展了一个特定的利基市场 提供交钥匙金融解决方案。

自成立以来，我们一直 旨在打造中国最大的IT服务和解决方案销售和服务交付平台之一。我们的服务性质 我们为我们的银行和信用卡客户提供大多数服务，以便建立新的或修改现有的客户 拥有自己的专有系统。我们全力致力于提供以金融科技为重点的数字化转型服务 银行、财富管理、电子商务和汽车等领域，通过利用创新技术实现 我们客户的目标。我们拥有20个交付和/或研发中心，其中10个位于中国大陆中国(上海， 北京、大连、天津、xi、成都、广州、深圳、杭州和海南)，10个分布在全球(香港特别行政区、 美利坚合众国、日本、新加坡、澳大利亚、马来西亚、印度、菲律宾、加拿大和阿拉伯联合酋长国)。我们的 广泛的网络使我们能够为不同地理位置的不同客户提供服务。通过将现场或本地支持与 咨询可扩展和高效的异地或离岸服务和处理，我们能够以经济高效的方式满足客户需求 在保持极大的业务灵活性的同时，也保持了良好的运作方式。通过在一个共同的平台上为中国和全球客户服务，我们能够 利用共享的资源、管理能力、行业专长和技术诀窍来吸引新业务并保持 具有成本竞争力。我们相信，保持我们公司作为中国和全球客户公认和可靠的合作伙伴 为我们在快速发展的全球IT咨询和解决方案市场中抓住更大的机会做好准备。

行业和市场背景

中国的银行业

根据2023年年度 中国银保监会报告称，中国的银行业金融机构总资产 2023年底为人民币417.3万亿(美元58.8万亿)，同比增长人民币37.9万亿(美元5.3万亿)，或9.9%。 总负债相当于人民币383.1万亿(54万亿)，同比增加35.1万亿万亿(4.9万亿万亿)， 或10.1%。2010年，银行业金融机构总资产为94.3万亿元万亿(13.3万亿美元万亿)。在过去10年里， 中国所在的银行业金融机构总资产年复合增长率超过10%.然而，银行业 行业面临着许多挑战，如与民营资本的竞争、科技型企业的参与、变化 在金融市场，监管政策的收紧，以及存款替代产品的更加多样化等。跟随 2006年取消对外资银行的地域和客户限制后，银监会继续开放中国的银行业务 鼓励外国竞争者进入行业，促进行业良性竞争。自2018年以来，银监会已经宣布了三轮 取消或放宽外资持股限制、放宽中国等34项进一步对外开放新举措 为境外机构和业务提供准入条件，扩大境外机构业务范围，优化监管 对外国机构的规则和简化行政许可程序。截至2023年底，外资银行在华设立外资银行52家 法人单位、外资银行分支机构116家、驻中国代表处132家，共有营业性机构888家。

软件和信息技术服务 中国的产业

根据2023年的经济调查 工业和信息化部《软件产业报告》、中国软件和 信息技术服务业稳步提升。软件业务收入快速增长，盈利能力保持不变 稳中向好，软件业务出口略有下降。

中国的软件和 近年来，信息技术服务业发展迅速。工信部的数据显示，该行业 2023年收入达到人民币12.3万亿(美元1.7万亿)，比2022年增长13.4%。盈利能力保持稳定。在……里面 2023年，行业实现利润总额1.5元万亿(2113美元亿)，同比增长13.6% 上年，增速比上年同期提高7.9个百分点。软件出口小幅下降， 2023年软件业务出口514美元亿，比上年下降3.6%。其中，软件出口 外包服务比上年增长5.4%。

数据来源：工业和信息化部 国家统计局科技部中国。

中国思想的发展历程 软件和信息技术服务业的总体特征是：

金融机构/银行业 It解决方案是指由专业it服务提供商利用自己的经验提供的软件或it相关服务。 和技术，以满足每个银行在业务发展、战略发展和管理效率方面的需求。市场 中国的银行IT解决方案行业2010年以来的份额如下：

数据来源：IDC

根据IDC的 2023年中国银行IT解决方案市场份额报告，中国的银行业进一步加快数字化转型，以商业 银行推出新的资讯科技解决方案，以优化业务流程、提升客户体验、降低营运成本及加强 风险控制能力。但受宏观经济环境下行压力和银行信息技术调整的影响 在投资预算优先事项方面，银行业对信息技术解决方案的增量需求已经放缓。

2023年，整体市场 中国的银行信息技术解决方案市场规模达到人民币693亿(美元98亿)，比2022年增长6.8%。IDC预测 到2028年，中国银行业的it解决方案市场将达到1021.7元人民币亿(144美元亿)，复合 2023年至2028年的增长率为8.1%。中国银行业IT解决方案投资的重点领域将继续包括分布式 改造核心业务系统，整合信贷业务系统，提供专注于存储、管理、 和数据的利用，以及综合风险管理能力的不断加强。

IDC研究发现， 整体银行业资讯科技解决方案市场呈现以下特点：

我们的主要关注点如下 主要业务领域：

银行业

CLPS提供具有竞争力的 通过提供专业的信息技术咨询和解决方案，在银行业占据优势。我们与以下公司建立了战略合作伙伴关系 全球金融机构提供全面的银行信息技术服务，包括系统实施、测试和增强 用于贷款、储蓄、存款、总账、账户管理、反洗钱、风险控制和信贷等各种功能 扑克牌。

无论你是否专注于 无论是传统银行还是网上银行，CLPS提供了广泛的业务模块和先进的金融科技解决方案。拥有超过15年的工作经验 以及与领先银行的合作伙伴关系，我们提供涵盖规划、开发、优化、软件 质量保证，IT人员配备。这确保了银行在成本和发展之间实现最佳平衡，以满足其IT需求。

我们对……的深刻理解 银行业使我们能够提供一流的金融科技解决方案。其中包括核心银行、信用卡、贷款、 集中系统运维和企业质量管理。利用我们的全球交付经验，我们提供 集成开发、大型机和开放平台集成、移动应用、质量管理、云和大数据解决方案。

CLP继续创新 并为重点银行领域开发了自己的知识产权保护产品。我们行业领先的核心产品，如CAKU信用卡 系统、贷款管理系统、数字货币支付平台、电子商务积分商城、决策引擎、统一运营平台， 整合我们丰富的项目经验和内部资源，提高客户的效率和竞争力。

CLPS推动金融科技创新，帮助客户在竞争中脱颖而出 市场，实现可持续增长。

我们银行业务的收入 截至2024年6月30日、2023年6月30日和2022年6月30日的年度，面积分别约为5,720美元万、6,150美元万和6,770美元万。 2024、2023和2022财年，来自银行领域的收入分别占我们总收入的40.0%、40.9%和44.5%。

我们的很大一部分 服务为银行客户提供服务。

信用卡专区

许多全球信用卡发行商 维护中国的分支机构和配套技术基础设施。这些平台的开发、测试、支持和维护 需要对基础业务流程有深入的了解和知识。由于缺乏合格的人员和资源， 大型信用卡平台对IT咨询服务的需求很大。CLPS提供超过十年的经验 提供信用卡主要业务领域的咨询服务，包括信用卡申请、账户设置、授权和激活、 结算、催收、促销、积分制、反欺诈、报表、报告、风险管理。近年来，我们成功地 帮助中国和全球客户管理他们的信用卡IT系统，如VisionPLUS。我们的专业知识延伸到定制这些信用 卡工具和平台，以适应各种商业模式。

我们经验丰富的团队拥有必要的专业知识来提供 信用卡相关服务。我们的it咨询专业人员遍布上海、大连和香港，提供各种不同的服务。 不同地理区域的货币，包括中国、新加坡、英国、菲律宾、印度尼西亚和拉丁美洲。至 为了更好地满足客户的需求，我们开发了一系列信用卡解决方案。这些解决方案充分利用了我们对 行业和我们已被证明的成功记录。“

来自我们信贷的收入 截至2024年6月30日、2023年6月30日和2022年6月30日的年度，信用卡面积分别约为250美元万、430美元万和660美元万。 在2024、2023和2022财年，来自信用卡领域的收入分别占我们银行收入的4.4%、7.0%和9.7%。

核心银行区

我们是 中国为全球银行提供最大的核心银行系统服务。随着许多全球银行建立信息技术开发中心 并扩大在中国的业务，对银行综合核心IT服务的需求越来越大。

拥有十多年的经验， 我们提供实施核心银行系统所需的支持和专业知识，包括业务分析、系统设计、开发、 测试、维护和全球运营支持。我们的服务涵盖贷款、存款、总账、财富等多种功能 管理、借记卡、反洗钱、报表和报告以及风险管理。

我们还提供架构 为核心银行系统、网上银行和手机银行提供咨询服务。我们成功地实现了集中核心银行的转型 将美国客户的系统集成到面向服务的架构中，将其集成到全球统一版本中，以满足其多样化的市场 需要。他说：

此外，我们利用具有微服务架构的云原生解决方案 针对核心银行系统。这种方式可以为中国和全球的银行提供高度的灵活性、可扩展性、可靠性、 和多渠道连接，以满足不断变化的市场需求。

我们核心银行业务的收入 截至2024年6月30日、2023年和2022年6月30日的年度，面积分别约为5,460美元万、5,720美元万和6,110美元万。

财富管理

这份报告定义了“财富” 管理包括银行业以外的金融行业，包括投资银行、基金、保险、证券、期货、 清算、消费融资、在线融资和供应链融资。CLP一直是财富管理领域的重要参与者 提供横跨系统构建咨询、系统开发和测试管理的解决方案 面向证券、基金、保险、信托等行业的客户。

利用其广泛的项目 经验和服务专业知识，CLPS提供涵盖核心业务、客户管理和外展、渠道的全面解决方案 财务管理领域内的建设、整体系统运维、公司内部管理。

CLPS已成功开发 并在专业领域实施了多个管理体系，包括风险管理、决策引擎、量化投资、 移动云测试、统一运营维护平台、企业数字化管理。2024年，CLPS制定了战略 与香港一家领先的保险科技公司合作。

此外，CLP继续为其全球人才库提供 客户。该公司目前拥有一支超过1000名财富管理领域的专业人员团队，涵盖研发、测试、 运维人员和资深业务专家。这支队伍战略分布在中国、东南亚、 和北美。

来自我们财富的收入 截至2023年6月30日的年度管理面积约为3,560美元万、3,740美元万和3,210美元万，以及 分别为2022年。财年，来自财富管理领域的收入分别占总收入的24.9%、24.9%和21.1% 分别为2024年、2023年和2022年。

电子商务

走在技术前沿 在创新和商业建模方面，CLP推动着电子商务领域的持续创新。CLPS的电子商务系统全面 支持多种商业模式，包括在线市场、跨境电商、直播、社交媒体和 更多。该系统具有范围广、适应性强的特点，能够有效地适应不断变化的业务需求，提供灵活的 0+1系统建设、现有系统优化、业务运营、市场营销等实施方案 计划。

有了全方位的电子商务 CLP的服务方式涵盖了系统建设+业务运营+营销规划，使客户能够 快速建立其系统、简化运营并提高营销活动的转换率。

我们电子商贸的收入 截至2024年6月30日、2023年6月30日和2022年6月30日的年度，面积分别约为2,120美元万、2,550美元万和2,940美元万。 2024、2023和2022财年，来自电子商务领域的收入分别占我们总收入的14.8%、17.0%和19.4%。

汽车

CLPS深度参与 汽车涵盖了广泛的领域，包括大数据治理、数据分析、智能驾驶舱、车内体验交互、 和车载市场。例如，我们使用多个车载传感器来监控人体健康指标，提供个性化的 通过车载云数据向用户提供车载系统应用，并通过整合车载数据创建基于云的竞争排名 设有赛车场地，可供互动体验。

利用大数据和人工智能技术，我们分析 车辆性能数据、驾驶行为等信息，为汽车行业提供有价值的洞察和优化解决方案 制造商和服务提供商。CLPS在智能领域的各个子领域培养了广泛的研发能力 并在汽车公司的实施中展示了其产品的价值。主要的专业领域包括自动停车 助力、车云互动体验、车辆安全技术、数据驱动智能分析、车对车通信、 以及安全监测和监视。

来自我们汽车行业的收入 截至2024年6月30日、2023年6月30日和2022年6月30日的年度，面积分别约为1,420美元万、1,420美元万和1,040美元万。 2024财年、2023财年和2022财年，来自汽车领域的收入分别占我们总收入的10.0%、9.4%和6.8%。

就我们的业务范围而言 服务的数量：

IT咨询服务

来自IT的收入 咨询服务从按时间和费用计算的合同中确认，因为相关服务是在假设所有其他服务的情况下提供的 符合基本收入确认标准。根据按时间和费用计算的合同，公司按实际工时报销 按预先商定的每小时计费费率产生。客户可以在工程完成前随时终止合同 但有义务按合同费率支付截至终止日期的实际服务时间。

我们为它提供咨询服务 我们为银行、财富管理、电子商务和汽车行业等行业的客户提供服务。

我们的it咨询收入 服务分别约为13680美元的万、14430美元的万和14410美元的万。我们的it咨询服务的收入占了 分别占我们2024、2023和2022财年总收入的95.8%、96.0%和94.8%。

定制的IT解决方案服务

来自以下方面的收入 固定价格定制it解决方案合同要求公司提供系统设计、规划和集成服务 基于客户的特定需求，这需要大量的生产和定制。所需的定制工作 期限一般不到一年。在服务交付后，通常要求客户接受。在相同的 根据合同，公司通常需要提供合同后客户支持(PCS)，期限为三年 自定制应用程序交付后数月至一年(“PCS期”)。PCS条款的服务类型为 通常没有在合同中规定，或在可用时随时待命的服务。

CLPS提供定制的 我们为银行、财富管理、电子商务和汽车等行业的客户提供IT解决方案服务。

我们将继续发展 我们的新资讯科技解决方案，以满足中国及全球金融机构客户不断发展的需要。 我们研发中心的研究。

来自我们的定制服务的收入 IT解决方案服务价格分别约为310美元万、460美元万和670美元万。来自我们定制的it解决方案的收入 在2024、2023和2022财年，服务分别占我们总收入的2.2%、3.0%和4.4%。

学术教育服务

由CAE提供的学术教育服务通过以下方式产生收入 正规教育服务的固定学费。在CAE现有课程的基础上，CLP扩展了课程，以包括 与IT相关的课程，如DevOps、ChatGPT、PYTHON、Safe®Scrum Master等。CAE一直在积极努力弥补这一差距 在学术教育和商业实践之间。拥有100多名教职员工，包括经验丰富的教授、行业专家、 和同事，致力于实现这一目标。此外，正在进行大量投资，以开发最先进的 位于新加坡金融商务区的城市园区。展望未来，CAE计划建立应用技能设施和 商业导师计划，为学生提供实习机会、项目合作和职业指导。这一战略 该计划将为学生提供所需的技能、知识以及宝贵的实习和工作机会，以促进他们的过渡 进入劳动力大军。

CLPS于2024年1月3日完全收购了CAE。 2024财年，学术教育产生的收入为100万美元万。来自学术教育服务的收入占 占我们2024财年总收入的0.7%。

其他服务

CLPS虚拟银行平台 (CLB)

CLB是一家独特而成功的 CLP拥有的IT人才培训平台。十多年来，我们一直专注于招聘、培训、开发和 留住人力资本和人才。我们一直在发展和不断升级我们的CLB，以培养专业的金融it人才。 为了让自己有别于一般的it开发者。CLB是我们传输控制协议的重要组成部分之一。它包含一套完整的 涵盖核心银行、信用卡和财富管理等领域的银行应用模块，与尖端技术相结合 Java、Android&iOS、HTML、区块链、云计算、大数据等技术。

招聘和猎头

根据客户的要求， 我们有能力为某一职位提供最合适的人选。公司拥有100多名人才引进人员，其中 丰富的行业背景和知识。我们的招聘中心配备了先进的技术，如云平台，大 数据和机器人流程自动化(RPA)，以加快人才获取过程。因此，CLP获得了合格的人才， 降低人才获取成本，满足现有和潜在客户对人才日益增长的需求，实现有意义的增长。

按服务收费培训

在按服务收费的情况下 在培训方面，我们根据客户的培训需求收取费用。一般而言，它包括领域知识、技术技能、数据 安全和管理合规培训，人员软技能；以及英语语言技能，包括口头和商业信函 适用于所有级别的客户，特别是那些需要每天直接与全球客户沟通的客户。不过，培训内容 并可根据客户的培训需求定制方法。

软件销售

软件销售细分市场重点 为我们的客户提供全面的软件解决方案。我们提供一系列服务，包括软件实施和持续 管理层。我们的专家团队与客户密切合作，确定他们的特定需求，并推荐合适的软件解决方案。

我们的战略

我们已经开发并打算 实施以下战略，以扩大和增长公司的收入、员工数量和服务地点数量 我们公司：

我们的竞争优势

我们相信这位校长 我们市场中的竞争因素是行业专业知识、所提供服务的广度和深度、所提供服务的质量、战略 与蓝筹客户的接触、声誉和业绩记录、营销和销售技能、基础设施的可扩展性和价格。

我们相信，有 使我们有别于竞争对手的几个关键优势，并将继续为我们的增长和成功做出贡献。

1.数字化转型的广度和深度 提供的服务

CLPS提供基于人员配置的服务 咨询服务、交钥匙金融解决方案和先进技术的实施，使客户能够构建新的或增强的 他们现有的系统。我们致力于提供专注于金融和科技的数字化转型服务 在银行、财富管理、电子商务和汽车等行业，通过利用创新技术 来实现我们客户的目标。

我们致力于提供 涵盖金融技术需求的全方位服务和解决方案。我们能够提供开发和实施 核心银行、信用卡、在线和电子商务系统，以及跨技术栈的专业知识。最近，我们测试了 并试行了云转型、机器人流程自动化、大数据和区块链等前沿技术。我们也在探索 人工智能中的应用。

2.人才创造计划、人才发展 课程和学术教育

带头的 通过CLPS学院，我们通过TCP和TDP计划的核心引擎建立了员工忠诚度，这两个计划都是 我们的供应链支持我们的服务线。自2008年以来，我们的人才培训服务提供了五个方面的培训课程， 包括领域知识、技术技能、数据安全和管理合规培训、人员软技能；以及英语 语言技能，包括所有级别的口头和商务通信，特别是那些需要与全球 每天直接为客户服务。我们相信，人才培训服务的深度和全面性是我们的主要特点。 使我们从竞争对手中脱颖而出。15年多来，公司一直在招聘、培训、开发和留住 人力资本和人才。我们一直在开发和升级我们的CLPS虚拟银行平台(CLB)，以培训专业的金融 IT专业人士。CLB是支持我们的人才创造计划的关键组成部分之一。它包含一整套银行应用程序 涵盖核心银行、信用卡和财富管理等领域的模块，结合了尖端技术，如 Java、Android和iOS、HTML和大数据。我们每年挑选合格的学生参加我们的培训计划。在他们的 在初中和高年级，学生学习如何实现我们的TCP平台所涵盖的概念以及他们的其他计算机科学 理论和课程。之后，学生们以实习生的身份加入我们，继续提高他们的软件开发技能，并最终 成为我们开发团队的一部分。因此，毕业生有相当于9个月的“在职”时间 培训和经验。在2024财年，我们培训了335名实习生。此外，CLPS还签订了战略合作协议 与东北财经大学在实践研究、企业案例研究和学术研究方面促进合作 生态系统建设。这一伙伴关系旨在提高大学生的就业能力，并使他们掌握必要的技能。 对于金融科技这个行业。CLPS还与国际商业学院和跨境学院签署了谅解备忘录 东北财经大学教育中心建立专门培养金融科技人才的培训基地。另外， CLPS因致力于提供就业机会而荣获阿德莱德大学颁发的最佳雇主奖 为学生的专业发展提供机会和有利的环境。

我们的TDP计划是一个连续的 为我们的专业技术人员提供内部培训计划，以便更好地服务我们的客户。TDP计划增加了我们专业人员的 各自领域和技术领域的技能和业务知识。自2005年以来，通过我们的TCP和TDP计划，我们已经 培养和留住了一大批熟练服务金融相关行业客户的专业人才。

由于我们的员工 忠诚度计划，我们已经建立了一个忠诚客户关系的生态系统。员工满意度和增强的职业发展 为我们的客户带来更好的服务。作为回报，客户的满意激励着我们的员工继续提供卓越的 为我们的客户服务。除上述优势外，本公司的优势还包括：

CLP在战略上进行了扩张 通过收购新加坡的学习机构CAE，进军学术教育领域。CAE是对CLPS现有业务的补充 通过提供垂直整合的平台。除了CAE目前提供的课程外，我们还推出了与IT相关的课程， 为毕业生创造宝贵的实习和就业机会。

3.金融领域领先的人力资本提供者 和科技产业

CLPS是领先的供应商 金融和科技行业的IT专业人员，如银行、财富管理、电子商务、汽车和其他领域的专业人员。 我们创造、发展和保持了一大批合格的、经验丰富的人才，具有双语或多种语言的能力，因此 支持客户的沟通需求，这对企业的成功至关重要。

截至2024财年，CLP 拥有员工3325多人，其中为客户服务的IT人才超过2885人。其中，超过99%的人从事全职工作 对于客户和其余1%的基于项目的工作，如it工程师、项目经理、业务分析师等，或 都参与了创新项目的研究。

我们最大的优势就是 人力资本是我们员工的英语沟通能力，熟悉国际金融业务 环境。在我们的整体it技能方面，我们保持了均匀的分布和相对充足的有能力的人才库资源。 在JAVA、COBOL、质量控制等前沿技术中进行数据分析。

顾客

我们的客户包括大型 总部设在中国和全球的公司包括：

通过同时服务于中国人和 全球客户在一个公共平台上，我们能够利用共享的资源、管理、行业专业知识和技术诀窍 以吸引新业务并保持成本竞争力。

销售和市场营销

我们已经投资建造了 一支广泛的销售队伍和营销团队。截至2024年6月30日，我们的业务开发团队由62名全职销售和营销人员组成 人员，包括37名销售经理，每人负责一个指定的销售区域或客户帐户。我们计划加强 我们通过在国内和海外招聘更多的销售人员来努力销售。

竞争

信息技术服务市场 竞争非常激烈，我们预计竞争将会加剧。我们相信，我们市场上的主要竞争因素是工业 专业知识、所提供服务的广度和深度、所提供服务的质量、声誉和记录、营销技能以及 价格。在国内，我们面临以下主要竞争对手的竞争：深圳市Forms Syntron信息有限公司、Sunline Tech、Amarsoft和CSII。这些竞争对手都是国内上市公司，在IT服务业占有相当大的市场份额。 深圳市Forms Syntron信息有限公司致力于为国内大型企业提供专业的it服务外包和咨询。 商业银行。Sunline Tech、Amarsoft和CSII拥有类似的商业模式，它们致力于提供IT解决方案和服务 主要面向国内银行等金融机构。而与上述竞争对手相比，作为it解决方案和咨询服务 作为提供商，我们一直专注于行业需求分析，并专注于为全球银行机构提供服务， 保险和金融行业，包括中国和全球。作为中国最早从事银行IT服务的公司之一， 我们在十多年的业务发展和市场发展中积累了丰富的行业经验和成功案例。 份额在逐步增加。随着利率市场化和互联网金融的兴起，银行业市场竞争更加激烈。 由于核心银行业务在整体银行资讯科技服务市场中占有重要地位，我们将提升核心市场竞争力。 通过利用我们现有的技术；在国际上，我们的竞争对手包括Wipro、TCS Consulting和Infosys Limited。 到目前为止，我们通常不会与埃森哲、凯捷等大型全球咨询和外包公司直接竞争。 惠普(Hewlett-Packard)和IBM，通常参与大型全球项目。然而，我们可能会与这些公司竞争。 如果他们寻求规模较小的业务，特别是与进入中国国内市场的战略相结合。此外， 离岸外包趋势、国内外竞争对手的国际扩张和持续的技术创新 将导致新的和不同的竞争对手进入我们的市场。我们相信，我们的交付能力与公司具有竞争力 如此，我们国内中国的市场经验和技术诀窍为我们在服务客户方面提供了竞争优势。

研究与开发

正式命名为CLP 作为创新实验室(“CLPS I-Lab)”，我们的研发是我们持续增长不可或缺的一部分。为了服务于我们的中国人和 更好地满足全球客户的需求，我们致力于研究和开发包括分布式在内的尖端技术 应用系统、云计算、微服务、开放API、机器人流程自动化(RPA)、区块链、人工智能 以及大数据等技术，专注于持续的科技创新，为客户提供更多 全面高效的信息技术服务。

大数据为企业提供 一个强大的工具，用于了解客户行为并相应地定制他们的产品。通过分析海量数据集，组织可以 洞察客户偏好、优化产品设计并预测未来趋势。CLPS研究提供全面的数据 服务和it解决方案，帮助企业利用大数据的潜力，包括数据工程、数据科学、数据治理、 数据创新，数据产品开发。CLP还提供数据平台、数据仓库、数据治理和数据科学功能 支持组织的大数据计划。

CLP提供丰富的经验 在云计算方面，专注于虚拟化和主要的云平台。我们的专业知识从产品开发延伸到建筑 定制私有云，提供全面的云服务。CLP专注于通过云迁移实现金融机构转型， 云本地应用程序开发、数据管理和多云集成。它们旨在为金融机构提供灵活、 可扩展的创新数字解决方案。关键技术包括分布式存储、微服务、云迁移、云监控 和运营、虚拟化技术、集装箱化技术、自动化管理、云安全、多云管理 和统一日志记录。云计算提高了数据处理效率，降低了IT成本，促进了可持续的商业实践。

CLPS提供了一个平台 开发自定义LLM代理，包括对话界面、代理管理和预建模板。该平台还提供 模型管理、数据管理、企业知识集成。CLPS专注于开发智能智能的高级算法 内容生成，应用自然语言处理、计算机视觉和神经网络。其目的是改变AIGC技术 转化为实际的商业应用，如智能客服和AI评分。CLPS致力于培育AIGC生态系统 通过与不同合作伙伴的合作，旨在创造一个开放的环境，加快AIGC的采用。它与微软的合作 行业领袖、学术界和协会帮助建立AIGC标准并促进技术采用。CLP是一支领先的力量 AIGC技术，专注于研究、应用开发和生态系统建设。它致力于开拓AIGC的进步 通过创新的算法和模型推动跨行业定制的AIGC解决方案的交付，使企业能够推动 数字化转型。

CLP专门研究区块链 技术，给银行和金融服务业带来革命性的变化。它的去中心化、不可变性和可追溯性确保了公平 和透明的交易。CLP与客户合作探索创新的区块链应用，改造传统银行 模型和提供尖端金融服务。CLPS致力于研究和开发创新的区块链应用 跨不同行业，提供快速、高效的区块链解决方案，以建立信任、推动数字转型并加速 企业迈向智能未来。CLP创建安全、高效和透明的区块链生态系统，帮助企业 在竞争激烈的市场中茁壮成长。

CLP一直致力于 推动数字化转型与安全、顺畅、高效的IT系统相结合。对定制和创新的需求不断增长 营销模式推动CLPS进一步提升其数字营销解决方案，以实现客户的业务目标 改进了营销绩效指标。

CLPS i-Lab坚持我们的 基于新技术和新研究、应用创新和领先人才的产品和解决方案推广战略 汇聚，同时提高我国的技术创新能力和市场竞争力。作为我们的研发中心 通过努力，它将继续成为CLP增长的最重要驱动力之一。

员工

我们相信资源管理 规划对于支持我们的发展至关重要，我们致力于有效地招聘、培训、发展和 保留我们的人力资本。截至2024年6月30日，我们的员工总数从2023年6月30日的3509人增加到3325人。 我们大约60%的员工致力于为我们的外国金融机构客户服务。这些人员保持最新状态 金融领域知识，Java，.Net，C，C++，测试工具，Android或iOS应用程序，区块链， 大数据、云计算和大型机COBOL。我们的员工中没有一个是工会或集体谈判协议的代表。 我们认为我们的员工关系很好。我们相信，吸引和留住经验丰富的员工以及销售和营销 人才是我们成功的关键。此外，我们相信，我们与员工保持着良好的工作关系，我们有 没有经历过任何重大的劳资纠纷，也没有在招聘员工方面遇到任何困难。

知识产权

中国有国内法。 保护著作权、商标和商业秘密的权利。中华人民共和国也是世界上所有主要贸易协定的签署国。 知识产权公约，包括：

《中华人民共和国商标法》通过 1982年修订，2019年修订，保护注册商标。国家工商行政管理总局商标局 负责商标注册，并批准为期十年的商标注册。

我们的知识产权 权利对我们的业务很重要。我们依赖于商业秘密、保密程序和合同条款的组合。 来保护我们的知识产权。我们还依赖和保护未获专利的专有技术、配方和配方，继续 创新和其他商业秘密来发展和保持我们的竞争地位。我们与MOST签订保密协议 管理我们的员工和顾问，并控制对我们文档和其他许可信息的访问和分发。尽管 这些预防措施，第三方可能未经授权复制或以其他方式获取和使用我们的技术，或者 自主开发类似技术。由于中国的整个法律体系，特别是知识产权制度， 相对薄弱，知识产权在中国身上往往难以强制执行。监管未经授权使用我们的技术 这是困难的，我们采取的步骤可能无法防止挪用或侵犯我们的专有技术。此外，诉讼 将来可能有必要执行我们的知识产权，保护我们的商业秘密或确定其有效性 其他人的专有权的范围和范围，这可能导致大量成本和我们的资源被挪用，并可能 对我们的业务、经营结果和财务状况产生重大不利影响。我们要求我们的员工遵守保密协议 限制访问和分发我们的专有和机密信息的协议。这些协议一般规定 由我们或代表我们开发的任何机密或专有信息都必须保密。这些协议还规定 在我们的业务过程中向第三方披露的任何机密或专有信息必须由 这样的第三方。如果发生商标侵权行为，国家工商行政管理总局有权处以罚款 并没收、销毁侵权产品。

我们的主要商标组合 由五个商标组成。我们的商标是宝贵的资产，可以加强品牌和消费者的好感 我们的产品。这些商标的当前注册在不同的时间段内有效，并且可以定期更新， 但作为登记车主，本行须遵守所有适用的续期规定，包括在有需要时继续 与类似商品相关的商标的使用。除了商标保护，我们还拥有3个URL名称和域名， 包括clps.com.cn、clpslobal.com和clpsgroup.com.cn。

我们已经注册了 以下商标：

标记		国家 的 登记		应用 Number		类别/描述		当前 所有者		状态
		中国		19288958		类别9：录制的计算机程序(程序) 计算机操作程序计算机外设；计算机软件(录制)；连接器(数据处理设备)；监控程序 (计算机程序)；电子出版物(可下载)；计算机程序(可下载软件)；可下载计算机应用程序 软件；计算机硬件		CLPS上海有限公司。		已注册
		中国		19289112		类别38：信息传输；计算机终端 通信；计算机辅助信息和图像传输；信息传输设备租赁；提供电信 与全球计算机网络连接的链路服务；电信路由和汇接服务；提供接入服务 为全球计算机网络用户提供数据库访问服务；数字文件传输电话会议服务		CLPS上海有限公司。		已注册
		中国		19289503		类别9：录制的计算机程序(程序) 计算机操作程序；计算机外设；计算机软件(录制)；连接器(数据处理设备)；监控程序 (计算机程序)；电子出版物(可下载)；计算机程序(可下载软件)；可下载计算机应用程序 软件；计算机硬件		CLPS上海有限公司。		已注册
		中国		19289341		商标注册类别42：技术研究；研究或开发新技术 代工产品；计算机编程；计算机软件设计；计算机硬件设计开发咨询；计算机 软件租赁；计算机软件维护；计算机系统分析；计算机软件安装；计算机软件咨询		CLPS上海有限公司。		已注册
		中国		19289214		类别41：教学；教育；培训；实践 培训(示范)；就业指导(教育或培训顾问)；安排和组织学术研讨会；安排 组织会议；安排和组织股东大会；安排和组织座谈会；安排和组织培训班		CLPS上海有限公司。		已注册

标记		国家 的 登记		应用 Number		类别/描述		当前 所有者		状态
		香港，中国		47628610		第三十六班：财务管理；财务咨询； 信用卡支付处理；借记卡支付处理；信用卡发行；网上银行服务；信用卡相关调查； 电子信用卡交易处理；信用卡发行；信用卡验证；信用卡交易处理 服务；银行服务		CLPS科技(香港)有限公司。		已注册
		香港，中国		47629542		商标注册类别41：教学；教育；培训；安排和 组织学术研讨会；安排和组织会议；安排和组织培训班；安排和组织现场教育 论坛；书面出版物(不包括广告文本)；图书出版；电子书和杂志的在线出版；提供 不可下载的在线电子出版物		CLPS科技(香港)有限公司。		已注册
		中国		54531262		商标注册类别42：技术研究；研发 对外新产品；信息技术咨询服务；工业产品设计；计算机软件更新； 计算机软件设计与开发；计算机软件维护；计算机硬件设计与开发咨询；云 计算；计算机编程		嘉吉(上海)有限公司		已注册

以下是该公司的 版权：