展示99.2
曼寧國際公司。
第三季度報告
2024
MAGNA INTERNATIONAL INC.
管理對經營業績和財務狀況的討論與分析
除非另有說明，本管理層對經營業績和財務狀況的討論與分析中的所有金額均以美元計，所有表格金額均以億美元計，每股數字除外，每股數字以美元計。 當我們使用"我們"，"我們"，"我們"或"Magna"一詞時，我們指的是Magna International Inc.及其附屬公司和合資實體，除非上下文另有要求。
應當閱讀本MD&A與本年度報告中截至2024年9月30日包含的未經審計的中期合併財務基本報表以及截至2023年12月31日包含在我們2023年股東年度報告中的已審計合併財務基本報表和MD&A一併閱讀。
本管理層討論與分析可能包含具有前瞻性的聲明。請參閱本管理層討論與分析中「前瞻性聲明」部分，以獲取有關我們使用前瞻性聲明的更詳細討論。
本管理層討論與分析已準備截至2024年10月31日。
亮點
比較2024年第三季度和2023年第三季度：
| · | 全球輕型車生產減少4%，主要受到北美和中國的生產降低6%以及歐洲的2%下降的影響。 | |
| · | 總銷售額下降了4%，主要反映了全球輕型車生產的減少，某些項目的生產結束以及我們在印度金屬成型業務的處置，部分抵消了新項目的推出。 | |
| · | 2024年第三季度，我們確認了19600萬美元的其他收入，用於之前推遲的與我們的菲斯克汽車製造協議有關的營收，因爲我們製造菲斯克Ocean SUV的協議已終止。 | |
| · | 主要是由於其他(收入)費用增加，稀釋後的每股收益增加至1.68美元，而不是1.37美元。 | |
| · | 調整後的稀釋每股收益(1)爲1.28美元，而不是1.46美元。下降反映了銷售額降低，淨生產成本提高，股權收入降低，所得稅率提高，部分抵消了更高的有利商業項目和運營卓越活動的好處。 | |
| · | 經營活動現金減少了7000萬美元，至72700萬美元。 |
此外，在2024年第三季度我們支付了13800萬美元的分紅派息。
經多倫多證券交易所批准，我們的董事會批准了一項新的普通股回購計劃["NCIB"]，以購買多達2850萬股我們的普通股，約佔我們公開流通的普通股的10%。這項NCIB預計將於2024年11月7日左右啓動，並將在一年後終止。
概述
我們的業務(2)
曼格納不僅是全球最大的汽車供應商之一。我們是一家致力於創新的移動科技公司，擁有超過17.5萬名全球化、具有創業精神的團隊。(3)公司擁有來自28個國家共343個製造業務、107個產品開發、工程和銷售中心的員工。憑藉65年的經驗，我們互連產品的生態系統以及我們完整的車輛專業知識使我們在擴展的運輸領域中推動出行方式的發展。有關Magna（紐交所：MGA；tsx：mg）的更多信息，請訪問www.magna.com或在社交媒體上關注我們。
1 調整後的稀釋每股收益 是一項非GAAP的財務指標。請參閱「非GAAP財務指標使用」部分。
2 製造業操作、產品研發、工程和銷售中心包括按權益法覈算的特定操作.
3 員工人數包括我們全資或受控實體的超過162,000名員工，以及被納入權益法覈算的運營中的超過13,000名員工。
| 2024 年第三季度報告，Magna International Inc。 | 1 |
行業板塊趨勢與風險
我們的運營成果主要取決於我們的客戶在北美、歐洲和中國的乘用車和輕型卡車生產水平。雖然我們向每家主要的原始設備製造商["OEM"]供應系統和元件，但我們並不爲每輛車提供系統和元件，而且我們的價值從一輛車到另一輛車也沒有一致性。因此，相對於市場趨勢，我們的客戶和項目組合，以及我們在特定車輛生產項目上的價值，也是影響我們成果的重要因素。
通常情況下，OEm生產量與車輛銷量保持一致，因此受到這些水平變化的影響。除了車輛銷售水平外，生產量通常受到一系列因素的影響，包括：勞工停工；自由貿易安排和關稅；貨幣價值的相對關係；大宗商品價格；供應鏈和製造行業；熟練勞動力的可用性和相對成本；監管框架；以及其他因素。
整體車輛銷售水平受消費者信心水平變化的顯著影響，這可能受到消費者感知和與工作、住房和股票市場以及其他宏觀經濟和政治因素相關的一般趨勢的影響。通常影響車輛銷售水平和生產量的其他因素包括：車輛的購買力；利率和/或信貸可用性；燃料和能源價格；相對貨幣價值；消費者對新能源車["EVs"]的接受程度是否存在不確定性；政府向消費者提供購買低排放和零排放車輛的補貼；以及其他因素。
儘管前述的經濟、政治和其他因素是全球汽車行業運營背景的一部分，但有許多重要的行業趨勢正在塑造汽車行業的未來，併爲汽車供應商創造機遇和風險。我們繼續執行一項業務策略，該策略根植於我們對汽車行業變化速度和方向的最佳評估，包括與車輛電氣化、高級駕駛輔助系統、互聯性以及未來移動業務模式相關的趨勢。我們的短期和中期營運成功，以及通過我們的業務策略創造長期價值的能力，取決於許多風險和不確定性。重要的行業趨勢、我們的業務策略以及我們面臨的主要風險，都在我們截至2023年12月31日的年度信息表[AIF]和年度報告表40-F[Form 40-F]中討論，以及後續的申報文件。就2024年9月30日結束的第三季度而言，那些行業趨勢和風險因素基本保持不變，除非：
| · | 增加的 貿易保護主義： 到2024年和2025年，我們運營的28個國家中，有19個將舉行或已經舉行選舉。選舉結果可能導致政策轉變，影響汽車行業，包括對CO2排放、安全標準、軟體和數據隱私以及稀土礦等範疇實施關稅和貿易壁壘，和/或修改監管方法。貿易保護主義持續增加-例如，美國和歐盟都對進口其市場的中國電動汽車徵收了重大關稅。作為回應，中國對從這些地區進口的奢侈內燃機車輛徵收了相應的關稅。在北美，即將於2024年11月的美國總統選舉中，兩位主要候選人都表明他們打算利用美墨加協定的現有重新談判程序，為美國爭取更好的貿易條件。其中一名候選人的政綱包括對所有美國貿易夥伴徵收重大關稅的潛在措施，這可能升級為全球貿易/關稅戰爭。雖然現在還太早去判斷對瑪格納具體的影響，但貿易和關稅戰爭可能帶來風險，如通貨膨脹和借貸成本上升、經濟增長減緩，以及股市下跌。 |
| · | 菲斯克破產： 於2024年9月17日，奧地利法院批准了Fisker GmbH【“Fisker Austria”】的重整計劃，並且於2024年10月16日，美國一家破產法院批准了其母公司Fisker Inc.【“Fisker”】的第11章破產清算計劃。儘管牽涉到Fisker和Fisker Austria的破產程序已告結束，Magna仍然面臨與其供應商約$5000萬有關的合同義務和取消索賠風險，這涉及到Fisker Ocean SUV停產的終止。此外，作為該車輛的承包製造商和各種元件供應商，Magna可能會面臨涉及保固、召回和其他第三方產品相關索賠的風險。目前尚無法估計Magna潛在風險的完整程度。然而，如果這些索賠額顯著，可能會對Magna的盈利能力產生重大不利影響。 |
| 2 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
非GAAP財務指標的使用
除了按照美國公認的會計原則【"U.S. GAAP"】展示的結果外，本報告還包括調整後的利息和稅前盈利【"Adjusted EBIT"】、調整後的EBIt占銷售額的百分比、調整後的稀釋每股收益和調整後的投資資本報酬率【總稱"非美國公認會計原則之財務指標"】。我們認為這些非美國公認會計原則的財務指標提供了額外信息，有助於投資者通過我們管理層所採用的相同財務指標來了解我們的基本表現和趨勢。讀者應該知道，非美國公認會計原則的財務指標在U.S. GAAP下沒有標準化的含義，因此可能無法與其他公司計算類似指標相比較。我們認為，調整後的EBIt、調整後的EBIt占銷售額的百分比、調整後的稀釋每股收益和調整後的投資資本報酬率提供了對我們的投資者有用的信息，以衡量我們的營運表現，因為它們排除了某些不反映持續營運利潤的項目，並方便與之前期間進行比較。任何非美國公認會計原則的財務指標的呈現都不應僅僅孤立地考慮，也不應作為我們根據U.S. GAAP編製的相關財務結果的替代品。非美國公認會計原則的財務指標與最直接可比的U.S. GAAP財務指標一起呈現，並且可以在本MD&A的"非美國公認會計原則財務指標調解"部分找到與最直接可比的U.S. GAAP財務指標的調解。
營業成果報告
平均匯率期貨
| 在三個月內 截至9月30日結束， | 對於這九個月
截至9月30日結束， | ||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||||||
| 1 加幣等於美元 | 0.733 | 0.746 | - | 2 | % | 0.735 | 0.744 | - | 1 | % | |||||||||
| 1 歐元指數等於美元 | 1.099 | 1.088 | + | 1 | % | 1.087 | 1.083 | — | |||||||||||
| 1人民幣等於美元 | 0.140 | 0.138 | + | 1 | % | 0.139 | 0.142 | - | 2 | % | |||||||||
前表反映了我們業務中最常用的貨幣與我們的美元報告貨幣之間的平均外匯匯率。
那些使用美元之外货币的业务运营结果会使用相应时期的平均汇率转换成美元。在本管理层讨论与分析中，会涉及外国业务的翻译对相关美元金额的影响。
我们的结果也可能受到汇率波动对外币交易（例如以外币计价的原材料购买或销售）的影响。 然而，由于我们采用的套期保值计划，本期的外币交易并未完全受到汇率波动的影响。我们根据情况将外币交易以套期汇率记录。
最後，報告的結果受控制項功能貨幣以外貨幣計價的貨幣項目再評估和／或結算產生的匯率期貨收益和損失影響。這些收益和損失記錄在銷售、一般和管理費用中。
輕型車生產量
我們的營運結果主要取決於下表所反映的地區的輕型車生產：
輕型車輛生產量 (千輛 單位)
| 在截至九月三十日的三個月內 在截至九月三十日結束時 | 在截至九月三十日的九個月內 在截至九月三十日結束時 | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | 2024 | 2023 | 變動 | |||||||||||
| 北美 | 3,688 | 3,930 | - | 6 | % | 11,833 | 11,894 | - | 1 | % | ||||||
| 歐洲 | 3,761 | 3,838 | - | 2 | % | 12,488 | 13,093 | - | 5 | % | ||||||
| 中國 | 7,165 | 7,628 | - | 6 | % | 20,812 | 20,371 | + | 2 | % | ||||||
| 其他 | 6,795 | 6,998 | - | 3 | % | 20,032 | 20,697 | - | 3 | % | ||||||
| 全球貨幣 | 21,409 | 22,394 | - | 4 | % | 65,165 | 66,055 | - | 1 | % | ||||||
| 2024年第三季度Magna International Inc.報告 | 3 |
營運結果 - 截至2024年9月30日三個月
銷售
2024年第三季度，銷售額較2023年第三季度的106.9億美元減少4%，降至10.28億美元，主要原因是：
| · | 全球輕型車生產量下降； | |
| · | 某些項目的生產結束； | |
| · | 於2023年第三季度期間或之後進行的賣出淨額減少，對銷售額造成5500萬美元的負面影響； | |
| · | 完成車輛組裝量下降；而 | |
| · | 2023年第三季度後的顧客價格折讓淨額。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 於2023年第三季度期間或其後推出新方案； | |
| · | 顧客價格提升以彌補部分較高的生產投入成本； | |
| · | UAW勞資罷工對2023年第三季度銷售額造成負面影響，約$5000萬；和 | |
| · | 外幣對美元匯率的凈強化，增加了報告的美元銷售額$3300萬。 |
營業成本
| 在三個月內 | ||||||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||
| 物料 | $ | 6,157 | $ | 6,512 | $ | (355 | ) | |||||
| 直接人工 | 757 | 745 | 12 | |||||||||
| 營業費用 | 1,914 | 2,007 | (93 | ) | ||||||||
| 營業成本 | $ | 8,828 | $ | 9,264 | $ | (436 | ) | |||||
營業成本在2024年第三季減少了43600萬美元，至88.3億美元，較2023年第三季的92.6億美元低，主要原因是：
| · | 較低的生產銷售相關之材料、直接人工和間接費用； | |
| · | 我們完整車輛部門因銷售減少而降低的材料、直接人工和間接成本，該部門與我們整體平均水平相比具有較高的材料含量； | |
| · | 在2024年第三季和2023年第三季的商業項目，對年度基礎產生了淨利影響； | |
| · | 操作卓越和成本措施的影響；和 | |
| · | 在2023年第三季或隨後的剔除項目中，減值了營業成本。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 生產投入成本增加，扣除顧客應付的部分，包括勞動力和某些商品成本； | |
| · | 2023年第三季度UAW勞工罷工對業績的負面影響； | |
| · | 外幣對美元匯率走強，導致報告的美元商品銷貨成本增加了2700萬美元；和 | |
| · | 產品保固成本增加了1400萬美元。 |
折舊
折舊在2024年第三季增加2600萬至38400萬美元，相比於2023年第三季的35800萬美元主要是由於投資新的和現有設施以支持2023年第三季後推出的計劃增加，部分抵銷了某些計劃生產結束。
| 4 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
取得之無形資產攤銷
收購的無形資產攤銷在2024年第三季度減少 400萬美元，降至2800萬美元，相較於2023年第三季度的3200萬美元。
銷售、總務及行政 ["SG&A"]
2024年第三季度，與2023年第三季度的49100萬相比，SG&A費用下降了400萬至487 百萬美元，主要原因是：
| · | 下修法律費用，包括2023年第三季度由於收購Veoneer AS和融資活動而產生的成本；以及 | |
| · | 下修對某些應收帳款和其他餘額的提撥。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 在2024年第三季度，相對於2023年第三季度，與重新衡量以非本功能货币計值的净递延税款資產有关的更高外汇亏损不利影响为负900万美元； | |
| · | 2024年第三季度净交易外汇收益較2023年第三季度減少；以及 | |
| · | 在新設施發生的更高預營運成本。 |
利息費用，淨額
2024年第三季，我們記錄到利率期貨支出為5400萬美元，較2023年第三季的4900萬美元增加了500萬美元，主要是由於更高的短期借款利息支出，以及在2024年第一季和第二季發行的債券利率高於在2024年第二季和2013年第四季償還的債券。這些因素部分被由於利率較高，現金和投資所賺取的較高利息收入所抵銷。
股息收入
對比2023年第三季的4000萬美元，2024年第三季的股本收益下降了2700萬至1300萬美元，主要是由於第三季商業項目的減少收益導致的，這在年度基礎上對2024年和2023年第三季產生了不利影響，以及產品組合不利和由於部分股權計入的實體銷售額下降導致的收入減少。這些因素部分抵消了較低的推出成本。
其他（收入）費用，淨額
| 在三個月內 | ||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 與菲斯克相關的影響 (1) | $ | (189 | ) | $ | — | |||
| 投資 (2) | 1 | (19 | ) | |||||
| 重組活動 (3) | — | (1 | ) | |||||
| 俄羅斯業務 (4) | — | 16 | ||||||
| $ | (188 | ) | $ | (4 | ) | |||
| (1) | 與菲斯克相關的影響 |
菲斯克在2024年向美國申請破產保護第11章，並在奧地利尋求類似保護。相關聯，我們在當年記錄了與我們的Fisker相關資產的減值費用，以及在2024年第一季度的重組費用。在此破產程序中，我們於2024年第三季度終止了我們對Fisker Ocean SUV的製造協議，因此我們承認了先前延遲收入中的19600萬美元，該收入與我們的Fisker認股權有關。
菲斯克相關資產的減損
2024年第一季度，我們對與菲斯克相關的資產，包括生產應收款、庫存、固定資產和其他資本支出進行了26100萬美元的減損處理[稅後為20500萬美元]。與菲斯克計畫相關的購買義務和供應商結算相關，我們在2024年第二季度另外記錄了1900萬美元的費用[稅後1500萬美元]，並在2024年第三季度記錄了700萬美元的費用[稅後500萬美元]。截至2024年9月30日的九個月，我們與菲斯克有關的資產減損費用總計28700萬美元[稅後22500萬美元]。
| 2024年第三季度Magna International Inc.報告 | 5 |
以下表格概括了截至2024年9月30日的九個月中各部門的淨資產減值：
| 身體 | ||||||||||||||||||||
| 外觀與 | 動力與 | 座椅 | 總費用 | |||||||||||||||||
| 結構 | 願景 | 系統 | 車輛 | 總計 | ||||||||||||||||
| 應收帳款 | $ | 3 | $ | 4 | $ | 2 | $ | 14 | $ | 23 | ||||||||||
| 存貨 | 5 | 53 | 8 | 2 | 68 | |||||||||||||||
| 其他資產，淨額 | — | 54 | — | 90 | 144 | |||||||||||||||
| 固定資產，扣除累計折舊和攤銷 | 1 | 49 | 5 | 3 | 58 | |||||||||||||||
| 其他應計負債 | (5 | ) | 1 | 6 | (10 | ) | (8 | ) | ||||||||||||
| 營運租賃權使用資產 | 1 | — | 1 | — | 2 | |||||||||||||||
| $ | 5 | $ | 161 | $ | 22 | $ | 99 | $ | 287 | |||||||||||
我們仍然面臨與菲斯克Ocean SUV生產終止相關的約定義務和來自供應商約5000萬美元的取消索賠風險。
菲斯克warrants的減損及相關透過收入的認列
菲斯克向我們發行了約1950萬股的認股權證，用於與我們在菲斯克關於共享平台、工程和菲斯克Ocean SUV製造業協議中的訂定。這些認股權證於2021年和2022年根據特定里程碑條件累積，並在每季度進行市值核算。
在2024年第一季度，我們記錄了一筆3300萬美元【稅後2500萬美元】對這些認股權的減值費用，使認股權的價值減至零。
當認股權證發行並與授予條款實現時，我們將相應金額記錄為其他應計負債和其他長期負債中的透過營業收入抵銷的金額。隨著履約義務的完成，部分這些透過營業收入的透過收入得以確認為收入。在2024年第三季度，製造菲斯克威風SUV的協議被終止，我們將先前透過延遲收入中剩餘的1億9600萬美元收入確認為收入。相關的破產保護法阻止了我們早期終止協議和相應透過延遲收入的確認。
| (2) | 投資 |
| 在三個月內 | ||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 重新評估公共和股權投資 | $ | 8 | $ | (1 | ) | |||
| 重新評估上市公司warrants | (7 | ) | (18 | ) | ||||
| 其他（收益）費用，淨 | 1 | (19 | ) | |||||
| 截至2024年6月30日及2023年同期六個月，其他綜合損益中累積額變動組成為： | 2 | 5 | ||||||
| 歸屬於Magna的淨虧損（收益） | $ | 3 | $ | (14 | ) | |||
| (3) | 重組活動 |
2023年第三季，我們記錄了總值700萬美元的重組費用[稅後500萬美元]，以及由於我們Power & Vision部門的重組活動而出售一幢大樓而獲得了800萬美元[稅後700萬美元]的收益。
| (4) | 在俄羅斯的運營 |
在2023年第三季，我們完成了所有在俄羅斯的投資轉讓，導致損失1600萬美元【經稅後為1600萬美元】，包括2300萬美元的淨現金流出。
| 6 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
收益稅前營運
2024年第三季度稅前營業收入為70000萬美元，較2023年第三季度的53800萬美元有所增加。這1600萬美元的增加乃源於上述各項變化：
| 三個月 | ||||||||||||
| 截至九月三十日 | ||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變更 | ||||||||||
| 銷售 | $ | 10,280 | $ | 10,688 | $ | (408 | ) | |||||
| 成本和開支 | ||||||||||||
| 出售商品成本 | 8,828 | 9,264 | (436 | ) | ||||||||
| 折舊 | 384 | 358 | 26 | |||||||||
| 已獲取的無形資產攤銷 | 28 | 32 | (4 | ) | ||||||||
| 銷售、一般及行政 | 487 | 491 | (4 | ) | ||||||||
| 利息費用淨額 | 54 | 49 | 5 | |||||||||
| 股權收入 | (13 | ) | (40 | ) | 27 | |||||||
| 其他（收入）費用，淨值 | (188 | ) | (4 | ) | (184 | ) | ||||||
| 所得稅前營業所得收入 | $ | 700 | $ | 538 | $ | 162 | ||||||
所得稅
| 截至九月三十日為止的三個月 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||||||||||
| 依報告收入扣稅 | $ | 192 | 27.4 | % | $ | 121 | 22.5 | % | ||||||||
| 對其他(收益)費用、淨值及已取得之無形資產攤銷的稅效應 | (45 | ) | (0.2 | ) | 3 | (0.6 | ) | |||||||||
| $ | 147 | 27.2 | % | $ | 124 | 21.9 | % | |||||||||
在除去其他收益/費用（不包括稅務影響）的淨額和取得之無形資產攤銷之後，我們2024年第三季的有效所得稅率上升至27.2%，相較於2023年第三季的21.9%，主要是因為為美國通用會計準則目的所確認的不利匯率調整和收入組合變更。
歸屬於非控制性權益的收入
非控股權益應佔溢利在2024年第三季度為2400萬美元，較2023年第三季度的2300萬美元增加了100萬美元，這是因為中國的非全資企業的凈利潤提高。
歸屬於magna international inc的凈利潤。
2024年第三季度，對Magna International Inc.歸屬的凈利潤為4,8400萬美元，較2023年第三季度的3,9400萬美元有所增加。這9,000萬美元的增長是由於營運收入增加了16,200萬美元，部分抵消了所得稅增加的7,100萬美元以及對非控制權益的所得增加了100萬美元。
| 2024年第三季度Magna International Inc.報告 | 7 |
每股盈利
 |
| 在三個月內 | ||||||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||
| 每股普通股盈利 | ||||||||||||
| 基礎 | $ | 1.68 | $ | 1.37 | + | 23 | % | |||||
| 稀釋 | $ | 1.68 | $ | 1.37 | + | 23 | % | |||||
| 普通股權重平均流通股數（百萬） | ||||||||||||
| 基礎 | 287.3 | 286.3 | — | |||||||||
| 稀釋 | 287.3 | 286.8 | — | |||||||||
| 調整後稀釋每股收益 | $ | 1.28 | $ | 1.46 | - | 12 | % | |||||
2024年第三季每股稀釋盈利為1.68美元，較2023年第三季的1.37美元增加了0.31美元，這是因為凈利潤歸屬於如上所述的magna international inc。
其他（收入）支出，凈額及取得之無形資產攤提費用，均經過稅後處理，正面影響2024年第三季稀釋每股收益0.40美元，分別在2013年第三季及2014年第三季對稀釋每股收益產生負面影響0.09美元。自"非GAAP財務指標協調"部分調和後，認為2024年第三季調整後的稀釋每股收益為1.28美元，較2013年第三季的1.46美元降低了0.18美元。
| 8 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
非依據通用會計準則的績效指標 2024年9月30日結束的三個月
銷售額調整後息稅前利潤佔比
下表顯示2024年第三季相較於2023年第三季，Magna各部門銷售額和調整後EBIt的變化，以及每個部門變化對Magna調整後EBIt銷售額的影響百分比。
| 調整後的息稅前利潤 | |||||||||||
| 調整後的 | 作為百分比 | ||||||||||
| 銷售額 | 息稅前淨收益 | 銷售額的 | |||||||||
| 2023年第三季 | $ | 10,688 | $ | 615 | 5.8 | % | |||||
| 與以下增加（減少）相關： | |||||||||||
| 車身外部和結構 | (316 | ) | (85 | ) | - | 0.6 | % | ||||
| 動力與視覺 | 92 | 58 | + | 0.5 | % | ||||||
| 座椅系統 | (150 | ) | (19 | ) | - | 0.1 | % | ||||
| 完整車輛 | (26 | ) | 32 | + | 0.3 | % | |||||
| 公司及其他 | (8 | ) | (7 | ) | - | 0.1 | % | ||||
| 2024年第三季度 | $ | 10,280 | $ | 594 | 5.8 | % | |||||
調整後的EBIt占銷售額的百分比分別為2024年和2023年第三季度的5.8%。增加調整後的EBIt佔銷售額百分比的因素包括：
| · | 在2024年第三季和2023年第三季的商業項目，對年度基礎產生了淨利影響； | |
| · | 生產力和效率的提升，包括在某些表現不佳設施降低成本； 和 | |
| · | 在2023年第三季度UAW勞工罷工帶來的負面影響。 |
這些因素被以下因素抵銷：
| · | 銷售下降導致收入減少； | |
| · | 生產投入成本增加，扣除顧客應付的部分，包括勞動力和某些商品成本； | |
| · | 股權收益減少； | |
| · | 擴大淨保固成本； | |
| · | 製造量下降導致收入減少； | |
| · | 供應鏈溢價，部分原因是供應商破產； | |
| · | 新設施的預營運成本增加；並 | |
| · | 發布成本增加。 |
| 2024年第三季度Magna International Inc.報告 | 9 |
投資資本調整後收益率
調整後資本投資回報率於2024年第三季度下降至9.0%，相比於2023年第三季度的10.3%，這是因為調整後稅後營運利潤減少以及平均投資資本增加。
平均投入資本於2024年第三季增加了59600萬美元，達到192.4億美元，相較於2023年第三季的186.4億美元，主要原因如下:
| · | 固定資產平均投資超過固定資產折舊支出的平均值; | |
| · | 2023年第三季度期間或之後的收購, 減除出售; 以及 | |
| · | 外幣對美元的凈增值。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 資產和負債的平均營運降低； | |
| · | 2024年前九個月涉及菲斯克的減損和重組；和 | |
| · | 公共和私人股權公司以及公共公司warrants的投資減少。 |
| 10 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
分析部門
我們是一家全球汽車供應商，具有完整的車輛工程和承包製造專業知識，以及產品能力包括車身、底盤、外觀、座椅、動力傳動系統、主動駕駛輔助、電子、機電一體化、鏡子、照明和車頂系統。我們在許多領域也擁有電子和軟件能力。
我們的報告分部包括：車身外觀與結構；動力與視覺；座椅系統；以及完整車輛。
| 三個月 截至九月三十日 | ||||||||||||||||||||||||
| 銷售 | 調整後利潤 | |||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變更 | 2024 | 2023 | 變更 | |||||||||||||||||||
| 車身外觀及結構 | $ | 4,038 | $ | 4,354 | $ | (316 | ) | $ | 273 | $ | 358 | $ | (85 | ) | ||||||||||
| 力量與願景 | 3,837 | 3,745 | 92 | 279 | 221 | 58 | ||||||||||||||||||
| 座椅系統 | 1,379 | 1,529 | (150 | ) | 51 | 70 | (19 | ) | ||||||||||||||||
| 完整車輛 | 1,159 | 1,185 | (26 | ) | 27 | (5 | ) | 32 | ||||||||||||||||
| 企業及其他 | (133 | ) | (125 | ) | (8 | ) | (36 | ) | (29 | ) | (7 | ) | ||||||||||||
| 可報告區段總計 | $ | 10,280 | $ | 10,688 | $ | (408 | ) | $ | 594 | $ | 615 | $ | (21 | ) | ||||||||||
外觀和結構
| 在三個月內 | ||||||||||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||||||
| 銷售額 | $ | 4,038 | $ | 4,354 | $ | (316 | ) | - | 7 | % | ||||||
| 調整後的息稅前利潤 | $ | 273 | $ | 358 | $ | (85 | ) | - | 24 | % | ||||||
| 調整後的EBIt佔銷售額的百分比 | 6.8 | % | 8.2 | % | - | 1.4 | % | |||||||||
銷售 - 車身外部與結構
2024年第三季度和2023年第三季度相比，銷售額下降了7%，從43.5億下降到40.4億主要原因是：
| · | 某些節目的製作結束，包括： |
| · | 道奇 充電器; | |
| · | 雪佛蘭 Bolt EV; 而 | |
| · | 福特 邊緣; |
| · | 某些節目的生產量有所下降； | |
| · | 在2023年第三季度期間或隨後進行出售，導致銷售額減少6100萬美元； 和 | |
| · | 2023年第三季度後的顧客價格折讓淨額。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 自2023年第三季度期間或其後開展的項目包括： |
| · | 雪佛蘭 鳴叫和刀鋒EV; | |
| · | 沃爾沃 EX90; and | |
| · | 寶馬 X2; |
| · | UAW勞工罷工帶來了負面影響，使2023年第三季銷售額大約下降了3500萬美元； | |
| · | 通過提高價格來彌補某些生產原材料成本增加；並且 | |
| · | 2024年和2023年第三季的商業項目對年度基準條件有淨利影響。 |
| 2024年第三季度Magna International Inc.報告 | 11 |
 |
調整後的EBIT和調整後的EBIT佔銷售額百分比 – 車身外部和結構
調整後的EBIt在2024年第三季度下降了8500萬美元，至2億7300萬美元，相較於2023年第三季度的3億5800萬美元，調整後的EBIt佔銷售額的比例下降至6.8%，而非8.2%。這些下降主要是由於：
| · | 銷售下降導致收入減少； | |
| · | 生產投入成本增加，扣除顧客應付的部分，包括勞動力和某些商品成本； | |
| · | 供應鏈溢價，部分原因是供應商破產；以及 | |
| · | 在新設施發生的更高預營運成本。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 2023年第三季度UAW勞工罷工對業績的負面影響； | |
| · | 生產力和效率的提升，包括在某些表現不佳設施降低成本； 和 | |
| · | 2024年第三季和2023年商業項目對年度基礎具有淨有利影響。 |
POWER＆VISION
| 在三個月內 | ||||||||||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||||||
| 銷售額 | $ | 3,837 | $ | 3,745 | $ | 92 | + | 2 | % | |||||||
| 調整後的息稅前利潤 | $ | 279 | $ | 221 | $ | 58 | + | 26 | % | |||||||
| 調整後的EBIt佔銷售額的百分比 | 7.3 | % | 5.9 | % | + | 1.4 | % | |||||||||
銷售 - 力量與願景
2024年第三季度，銷售增長2%，或增加9200萬至38.4億美元，較2023年第三季度的37.5億美元主要原因是：
| · | 自2023年第三季度期間或其後開展的項目包括： |
| · | 奇瑞 捷途旅人; | |
| · | 寶馬 X2; and | |
| · | Mini Countryman; |
| · | 顧客價格提升以彌補部分較高的生產投入成本； | |
| · | 外幣對美元的加強，導致美元銷售額增加1600萬美元；和 | |
| · | 2024年第二季度進行的收購，增加了600萬美元的銷售額。 |
| 12 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 某些節目的製作結束，包括： |
| · | 菲斯克 海洋; | |
| · | 道奇 收割者; 和 | |
| · | 菲亞特 500; |
| · | 某些節目的製作規模較低；並且 | |
| · | 2023年第三季度後的顧客價格折讓淨額。 |
 |
調整後的EBIT和調整後的EBIT作為銷售額的百分比 – Power & Vision
調整後的EBIt在2024年第三季增加了5800萬至27900萬美元，相比之下，2023年第三季的數字為22100萬美元，調整後的EBIt佔銷售額的比例從5.9%增至7.3%。這些增長主要是由於：
| · | 銷售增加，包括由於運營卓越和成本倡議的影響改善了利潤率，導致盈利增加；以及 | |
| · | 2024年第三季和2023年商業項目對年度基礎具有淨有利影響。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 股權收益減少； | |
| · | 生產成本增加，包括某些商品、勞動力和 能源 的客戶收回，扣除生產輸入成本； | |
| · | 維修保養成本增加1500萬美元。 |
座椅系統
| 在三個月內 | ||||||||||||||||
| 截至9月30日的 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||||||
| 銷售額 | $ | 1,379 | $ | 1,529 | $ | (150 | ) | - | 10 | % | ||||||
| 調整後的息稅前利潤 | $ | 51 | $ | 70 | $ | (19 | ) | - | 27 | % | ||||||
| 調整後的EBIt佔銷售額的百分比 | 3.7 | % | 4.6 | % | - | 0.9 | % | |||||||||
| 2024年第三季度Magna International Inc.報告 | 13 |
銷售-座椅系統
2024年第三季度銷售額較2023年第三季度減少10%，從15.3億美元降至13.8十億美元，主要原因是：
| · | 在某些節目中降低生產 包括： |
| · | 克萊斯勒 Pacifica; | |
| · | 吉普 Grand Cherokee; 和 | |
| · | 奧迪 A3; |
| · | 某些節目的製作結束，包括： |
| · | 福特 邊緣; | |
| · | 雪佛蘭 Bolt EV; 而 | |
| · | Škoda Superb；並 |
| · | 2023年第三季度後的顧客價格折讓淨額。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 自2023年第三季度期間或其後開展的項目包括： |
| · | Mini Countryman; | |
| · | 斯柯達 科迪亞克; 而 | |
| · | 沃爾沃 EX30; |
| · | 2024年第三季和2023年的商品，在年度基礎上產生了有利影響；並且 | |
| · | 外幣對美元的汇率走强，使报告中的美元销售额增加了$700萬。 |
 |
調整後的EBIt和調整後的EBIt佔銷售額百分比-座椅系統
調整後的EBIt從2024年第三季度的7000萬下降到5100萬，與2023年第三季度的7000萬相比，調整後的EBIt佔銷售額的百分比下降到3.7%，低銷售額主要是由於收入減少而導致這些下降。
這些因素部分被抵銷：
| · | 在2024年第三季和2023年第三季的商業項目，對年度基礎產生了淨利影響； | |
| · | 生產力和效率提升，包括在某些先前表現不佳的設施降低成本；和 | |
| · | 降低推出成本。 |
| 14 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
完整車輛
| 在三個月內 | ||||||||||||||||
| 截至9月30日結束。 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變動 | ||||||||||||||
| 完成 車輛組裝量 (以千計單位)(i) | 15.5 | 22.9 | (7.4 | ) | - | 32 | % | |||||||||
| 銷售額 | $ | 1,159 | $ | 1,185 | $ | (26 | ) | - | 2 | % | ||||||
| 調整後的息稅前利潤 | $ | 27 | $ | (5 | ) | $ | 32 | — | ||||||||
| 已調整息稅折與銷售額之比率 | 2.3 | % | (0.4 | )% | + | 2.7 | % | |||||||||
(i)在我們的完整車輛業務生產的車輛已包含在歐洲輕型車輛生產量中。
銷售 - 完整車輛
第三季度2024年的銷售額較2019年第三季度的11.9億減少了2％或2,600萬美元至11.6億，組裝量減少了32％。銷售額下降主要是由於組裝量較低，包括Fisker Ocean，部分抵消了有利的方案組合和由於歐元對美元升值而使美元報告銷售增加了1,200萬美元。
調整後的EBIT和銷售額佔比 - 完成車輛
2024年第三季度調整後的EBIt為2700萬美元，而2023年第三季度的虧損為500萬美元，調整後的EBIt佔銷售額的比例增至2.3%。這些增加主要是由於：
| · | 在2024年第三季和2023年第三季的商業項目，對年度基礎產生了淨利影響； | |
| · | 較低的 推出、工程和其他成本；以及 | |
| · | 較低的 循環重組成本。 |
這些因素部分被抵銷：
| · | 降低工程銷售佣金率；和 | |
| · | 低裝配量導致收入減少。 |
| magna international inc. 2024年第三季度報告 | 15 |
企業和其他
調整後的EBIt在2024年第三季度為損失3600萬美元，而2023年第三季度為損失2900萬美元。這700萬美元的減少主要是由於：
| · | 2024年第三季度相對於2023年第三季度，由於以其功能貨幣以外的貨幣計量的淨進延期稅資產重測而導致的較高外匯虧損不利影響約900萬美元；和 | |
| · | 我們各部門收到的費用下降。 |
These factors were partially offset by:
| · | lower legal fees, including costs incurred during the third quarter of 2023 due to the acquisition of Veoneer AS and financing activities; and | |
| · | lower net transactional foreign exchanges losses in the third quarter of 2024 compared to the third quarter of 2023. |
| 16 | Magna International Inc. Third Quarter Report 2024 |
FINANCIAL CONDITION, LIQUIDITY AND CAPITAL RESOURCES
OPERATING ACTIVITIES
| 三個月 | ||||||||||||
| 截至9月30日結束 | ||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||
| 淨利潤 | $ | 508 | $ | 417 | ||||||||
| 不涉及目前現金流的項目 | 277 | 404 | ||||||||||
| 785 | 821 | $ | (36 | ) | ||||||||
| 經營資產和負債的變動 | (58 | ) | (24 | ) | (34 | ) | ||||||
| 經營活動提供的現金 | $ | 727 | $ | 797 | $ | (70 | ) | |||||
經營活動產生的現金流量
將2024年第三季度與2023年進行比較，主要由於運營活動提供的現金減少了7000萬美元，主要原因是：
| · | a $18200萬來自客戶的現金減少; | |
| · | a $5600萬現金稅增加; 和 | |
| · | a $600萬現金利息增加。 |
These factors were partially offset by:
| · | 現金支付原材料和製造費用減少了13400萬美元; | |
| · | 支付勞動力現金減少了2400萬美元；和 | |
| · | 更高的從股權投資中收到的分紅派息達到了1300萬美元。 |
營運資產和負債的變化
在2024年第三季度，我們用於運營資產和負債的資金爲5800萬美元，主要包括：
| · | 應付賬款減少了$19900萬; | |
| · | 生產庫存增加了$10900萬; | |
| · | 其他應計負債減少了$1200萬。 |
這些因素部分被以下因素抵消：
| · | 增加12200萬的應交稅款； | |
| · | 增加8100萬的應計工資和薪金； | |
| · | 減少2500萬的生產和其他應收款項； | |
| · | 當前和即將推出的項目發起的工裝投資減少2200萬； 和 | |
| · | 預付款和其他資產減少1100萬。 |
| Magna International Inc. Third Quarter Report 2024 | 17 |
投資活動
| 三個月 | ||||||||||||
| 截至9月30日結束 | ||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||
| 固定資產增加 | $ | (476 | ) | $ | (630 | ) | ||||||
| 投資、其他資產和無形資產增加 | (115 | ) | (176 | ) | ||||||||
| 公共和私人股權投資增加 | (1 | ) | (7 | ) | ||||||||
| 處置所得 | 38 | 32 | ||||||||||
| 處置設施產生的淨現金流入（流出） | 78 | (23 | ) | |||||||||
| 用於投資活動的現金 | $ | (476 | ) | $ | (804 | ) | $ | 328 | ||||
2024年第三季度用於投資活動的現金比2023年第三季度減少了32800萬美元。2024年第三季度與2023年第三季度的變化主要是由於固定資產使用現金減少了15400萬美元，印度銷售我們的車身外部和結構業務帶來的淨現金流入，以及用於投資、其他資產和無形資產的現金減少了6100萬美元。
籌資活動
| 三個月 | ||||||||||||
| 截止到九月 30號， | ||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||
| 分紅派息 | $ | (138 | ) | $ | (128 | ) | ||||||
| 短期借款減少 | (36 | ) | (145 | ) | ||||||||
| 還款債務 | (20 | ) | (14 | ) | ||||||||
| 支付給非控股股東的分紅派息 | (10 | ) | (18 | ) | ||||||||
| 債務問題 | 9 | 24 | ||||||||||
| 在行使期權時發行普通股 股票期權 | — | 8 | ||||||||||
| 用於融資活動的現金 活動 | $ | (195 | ) | $ | (273 | ) | $ | 78 | ||||
Cash dividends paid per Common Share were $0.475 for the third quarter of 2024 compared to $0.46 for the third quarter of 2023.
Short-term borrowings decreased $36 million in the third quarter of 2024 primarily due to the repayment of $64 million in notes under the euro-commercial paper program, partially offset by a $46 million increase in notes outstanding under the U.S. commercial paper program.
| 18 | Magna International Inc. Third Quarter Report 2024 |
FINANCING RESOURCES
| 截至 | 截至 | |||||||||||
| 9月30日, | 2023年12月31日, | |||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||
| 負債 | ||||||||||||
| 短期借款 | $ | 828 | $ | 511 | ||||||||
| 一年內到期的長期債務 | 65 | 819 | ||||||||||
| 經營租賃負債流動部分 | 319 | 399 | ||||||||||
| 長期債務 | 4,916 | 4,175 | ||||||||||
| 營運租賃負債 | 1,458 | 1,319 | ||||||||||
| $ | 7,586 | $ | 7,223 | $ | 363 | |||||||
截至2024年9月30日，金融負債增加了36300萬美元，達到75.9億，主要是因爲在2024年第一季度發行了40000萬美元的高級票據，在2024年第二季度發行了45000萬加元的高級票據，以及在美國商業票據計劃下未償還票據的增加。這些增加部分被2024年第二季度償還75000萬美元的高級票據和在歐元商業票據計劃下的票據償還所抵消。
現金資源
在2024年第三季度，我們的現金資源 增加了1億美元，總額達到11億美元，主要是由於來自經營活動的現金流入，部分被用於投資和融資活動的現金所抵消，如上文所述。至2024年9月30日，除了我們的現金資源外，我們還擁有總計41億美元的定期和運營信用額度，其中27億美元未使用且可用。
最大可發行股份數
以下表格顯示，如果截至2024年10月31日的所有期權被行使，可能產生的最大流通股數爲：
| 普通股 | 287,342,204 | |||
| 股票期權 (i) | 6,031,358 | |||
| 293,373,562 |
| (i) | 根據歸屬條款，持有人可以行使購買普通股的期權，需支付根據我們股票期權計劃不時確定的行使價格。 |
合同責任
截至2023年10月，關於2024年第三季度要求年度支付的合同義務，沒有重大變化，這些變化不在我們業務的正常範圍內。有關詳情請參閱我們2023年年度報告中的管理層討論與分析（MD&A）。
| 2024年第三季度報告 - Magna International Inc. | 19 |
運營結果- 2024年9月30日結束的九個月
| For the nine months ended September 30, | ||||||||||||||||||||||||
| Sales | Adjusted EBIT | |||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | Change | 2024 | 2023 | Change | |||||||||||||||||||
| Body Exteriors & Structures | $ | 12,932 | $ | 13,333 | $ | (401 | ) | $ | 912 | $ | 1,024 | $ | (112 | ) | ||||||||||
| Power & Vision | 11,605 | 10,530 | 1,075 | 575 | 437 | 138 | ||||||||||||||||||
| Seating Systems | 4,289 | 4,618 | (329 | ) | 156 | 174 | (18 | ) | ||||||||||||||||
| Complete Vehicles | 3,784 | 4,337 | (553 | ) | 74 | 81 | (7 | ) | ||||||||||||||||
| Corporate and Other | (402 | ) | (475 | ) | 73 | (77 | ) | (36 | ) | (41 | ) | |||||||||||||
| Total reportable segments | $ | 32,208 | $ | 32,343 | $ | (135 | ) | $ | 1,640 | $ | 1,680 | $ | (40 | ) | ||||||||||
BODY EXTERIORS & STRUCTURES
| 在這九個月中 | ||||||||||||||||
| 截至九月 30日， | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||||||
| 銷售額 | $ | 12,932 | $ | 13,333 | $ | (401 | ) | - | 3 | % | ||||||
| (105,481) | $ | 912 | $ | 1,024 | $ | (112 | ) | - | 11 | % | ||||||
| 調整後的EBIT佔銷售額的百分比 | 7.1 | % | 7.7 | % | - | 0.6 | % | |||||||||
銷售 - 車身外飾及結構
截至2024年9月30日的九個月內，銷售額下降了3%，或40100萬美元，降至129.3億美元，相較於截至2023年9月30日的九個月內的133.3億美元，主要原因是：
| · | 某些程序的生產結束，包括： |
| · | 道奇 充電器; | |
| · | 雪佛蘭 Bolt EV; 及 | |
| · | 雪佛蘭 Camaro; |
| · | 降低了某些節目的製作，包括： |
| · | 吉普 大切諾基； | |
| · | 克萊斯勒 太平洋；以及 | |
| · | 奧迪 A3； |
| · | 剝離資產 在2023年前九個月期間或之後，導致銷售額減少了8000萬美元； | |
| · | 外幣兌美元的淨貶值，導致報告的美元銷售額減少了3700萬美元；以及 | |
| · | 在2023年前九個月之後的淨客戶價格讓步。 |
這些因素部分被以下因素抵消：
| · | 在2023年前九個月期間或之後推出的程序，包括： |
| · | 福特 F系列超強版; | |
| · | 雪佛蘭 Silverado EV 和 gmc Sierra EV; | |
| · | gmc Hummer EV SUV；以及 | |
| · | 雪佛蘭 Equinox 和 Blazer EV. |
| 20 | 2024 年第三季度報告，Magna International Inc。 |
調整後的EBIt和銷售額佔比 - 車身外飾與結構
調整後的EBIT在截至2024年9月30日的九個月中減少了11200萬美元，降至9.12百萬美元，而截至2023年9月30日的九個月則爲102400萬美元。 調整後的EBIT佔銷售額的百分比由7.7%降至7.1%。這些下降主要是由於：
| · | 生產成本更高，主要是勞動力和某些商品的淨值，扣除了顧客的回收成本； | |
| · | 銷售額下降，導致利潤減少； | |
| · | 供應鏈溢價，部分原因是供應商破產所致； | |
| · | 員工利潤分享和獎勵補償增加；以及 | |
| · | 重組成本持續增加。 |
這些因素在一定程度上被生產力和效率的改善所抵消，包括在某些表現不佳設施降低成本。
力量與視野
| 在這九個月中 | ||||||||||||||||
| 截至9月 30日， | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||||||
| 銷售額 | $ | 11,605 | $ | 10,530 | $ | 1,075 | + | 10% | ||||||||
| (105,481) | $ | 575 | $ | 437 | $ | 138 | + | 32% | ||||||||
| 調整後EBIT佔銷售額的百分比 | 5.0 | % | 4.2 | % | + | 0.8 | % | |||||||||
銷售 - 力量與視野
銷售額增長了10%，即10.8億美金，達到了116.1億美金， 與截至2023年9月30日的九個月的105.3億美金相比， 主要原因是：
| · | 2023年前九個月期間或之後推出的項目，包括： |
| · | 奇瑞 捷途旅行者; | |
| · | 梅賽德斯-奔馳 E級; 和 | |
| · | 寶馬 X2; |
| · | 收購， 扣除剝離的資產，在2023年前九個月期間或之後，銷售增長了60900萬美元； | |
| · | 某些項目的生產量增加；以及 | |
| · | 客戶價格上漲以彌補某些較高生產投入成本。 |
這些因素在一定程度上被部分抵消：
| · | 某些節目的製作已經結束，包括： |
| · | 道奇 挑戰者; | |
| · | 菲斯克 海洋; | |
| · | 雪佛蘭 卡馬羅; |
| · | 外幣對美元匯率的淨弱化，使得報告的美元銷售額減少了6900萬美元；以及 | |
| · | 2023年前九個月後淨客戶價格優惠。 |
| 馬格納國際公司 2024 年第三季度報告 | 21 |
調整後的息稅折舊攤銷前利潤（EBIt）和銷售額佔比 – 電力與視覺
截至2024年9月30日的九個月內，調整後EBIT增加了13800萬美元，達到了575 百萬美元，而截至2023年9月30日的九個月內爲43700萬美元。 調整後EBIT佔銷售額的百分比從4.2%上升至5.0%。這些增長主要是由於：
| · | 由於運營卓越和成本舉措的影響，銷售額增加，利潤增加，包括改善的利潤率。 | |
| · | 2024年和2023年前九個月的商業項目對比去年有利影響。 | |
| · | 淨工程成本減少，包括與我們的電氣化和主動安全業務相關的支出。 | |
| · | 客戶回收淨額減少，包括運費和能源等生產投入成本增加部分抵消了勞動力成本的增加； | |
| · | 涉及收購Veoneer AS於2023年前九個月產生的費用。 |
這些因素部分被抵消了：
| · | 較低 股本收入; | |
| · | 較高 發射成本; | |
| · | 2023年頭九個月期間或期間後的收購， 淨減及併購； | |
| · | 高 淨保修費用爲2200萬美元; 和 | |
| · | 較高 經常性重組費用。 |
座椅系統
| 在這九個月中 | ||||||||||||||||
| 截至九月 30日， | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||||||
| 銷售額 | $ | 4,289 | $ | 4,618 | $ | (329 | ) | - | 7 | % | ||||||
| (105,481) | $ | 156 | $ | 174 | $ | (18 | ) | - | 10 | % | ||||||
| 調整後的EBIT佔銷售額的百分比 | 3.6 | % | 3.8 | % | - | 0.2 | % | |||||||||
| 22 | 2024 年第三季度報告，Magna International Inc。 |
銷售 – 座椅系統
銷售額下降7%，即32900萬美元，降至42.9億 截至2024年9月30日的九個月與截至2023年9月30日的九個月相比爲46.2億，主要 由於：
| · | 某些程序的生產結束，包括： |
| · | 雪佛蘭 Bolt EV; | |
| · | 斯柯達 Superb; 和 | |
| · | 林肯 鸚鵡螺體育; |
| · | 在某些項目上降低生產； | |
| · | 外幣對美元匯率的淨貶值，導致報告的美元銷售額減少1400萬美元；和 | |
| · | 2023年前九個月後的淨客戶價格讓步。 |
這些因素在一定程度上被部分抵消：
| · | 2023年前九個月期間或之後的程序發佈，包括： |
| · | 迷你 Countryman; | |
| · | 沃爾沃 EX30; 和 | |
| · | 領克 Co 08; 和 |
| · | 2024年和2023年前九個月的商業 項目，對同比產生了淨正面影響。 |
調整後的EBIT及其佔銷售額的百分比 座椅系統
調整後的EBIT減少了$1800萬，降至$15600萬 截至2024年9月30日的九個月，而截至2023年9月30日的九個月爲$17400萬，調整後的EBIT佔銷售額的百分比從3.8%降至3.6%。這些下降主要由於：
| · | 銷售額減少 收入下降；和 | |
| · | 較高 經常性重組成本增加。 |
這些因素部分被抵消了：
| · | 降低 啓動成本； | |
| · | 客戶 回收，扣除主要與阿根廷業務相關的更高生產輸入成本； 以及 | |
| · | 2024年和2023年前九個月的 商業 項目，年比年產生了淨有利的影響。 |
整車
| 在這九個月中 | ||||||||||||||||
| 截至9月30日結束 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 變化 | ||||||||||||||
| 完成車輛總裝量 (數千單位)(i) | 56.4 | 83.7 | (27.3 | ) | - | 33 | % | |||||||||
| 銷售額 | $ | 3,784 | $ | 4,337 | $ | (553 | ) | - | 13 | % | ||||||
| (105,481) | $ | 74 | $ | 81 | $ | (7 | ) | - | 9 | % | ||||||
| 調整後的銷售額利潤率 | 2.0 | % | 1.9 | % | + | 0.1 | % | |||||||||
(i) 在我們的完整車輛生產業務中生產的車輛被納入歐洲輕型車輛生產量。
| 麥格納國際公司2024年第三季度報告 | 23 |
銷售 - 完整車輛
銷售額下降了13%，或$55300萬，至2024年9月30日結束的九個月內爲$3.78億，與2023年9月30日結束的九個月的$43.4億相比，組裝量下降了33%。銷售額的下降主要是由於組裝量減少，包括寶馬5系的生產結束。這個因素部分被以下因素抵消：
| · | 有利的 程序組合； | |
| · | 2024年前九個月和2023年前九個月的商業 商品，對同比年度產生淨有利影響；和 | |
| · | 由於歐元指數走強導致美元銷售額增加 1200萬美元。 |
調整後的EBIT和銷售額佔比 - 完整車輛
調整後的EBIT在截至2024年9月30日的九個月中減少了700萬美元，降至7400萬美元， 而截至2023年9月30日的九個月中爲8100萬美元，同時調整後的EBIT佔銷售額的比重從1.9%提高到2.0%。調整後EBIT的減少主要是由於由於裝配量減少導致的收益下降。
較低交易量的負面影響部分被以下因素抵消：
| · | 2024年前九個月和2023年商業項目，對年同比產生了淨利好影響； | |
| · | 減少持續重組成本；及 | |
| · | 較低的發佈、工程和其他成本。 |
公司和其他
截至2024年9月30日的九個月中，調整後的EBIT損失爲7700萬美元，而截至2023年9月30日的九個月中損失爲3600萬美元。4100萬美元的減少主要是由於：
| · | a $5000萬 2024年前九個月因匯率期貨損失產生的不利影響 相較於2023年前九個月因爲重新計量 與其功能貨幣不同的貨幣所 denominated 的淨遞延稅資產獲得的匯率期貨收益； | |
| · | 增加 在研究、開發和新移動上的投資；以及 | |
| · | a 我們各個部門收到的費用減少。 |
這些因素部分被以下因素抵消：
| · | 降低激勵補償; | |
| · | 降低法律費用，包括2023年前九個月因收購Veoneer AS和融資活動而產生的成本; | |
| · | 2024年前九個月淨交易外匯收益相對於2023年前九個月淨交易外匯損失; 和 | |
| · | 2024年第一季度出售股權投資的收益。 |
| 24 | 2024 年第三季度報告，Magna International Inc。 |
非公認會計原則 表現指標 - 截至2024年9月30日的九個月
調整後的息稅折舊攤銷前利潤佔銷售額的百分比
下表顯示了馬格納各個部門銷售額和調整後的息稅前利潤（EBIT）的變化，以及各部門變化對馬格納調整後的息稅前利潤佔銷售額百分比的影響，比較了截至2024年9月30日的九個月與截至2023年9月30日的九個月：
| (105,481) | ||||||||||||
| 調整後 | 作爲一個百分比 | |||||||||||
| 銷售額 | EBIT | 銷售額 | ||||||||||
| 截至2023年9月30日的九個月中， | $ | 32,343 | $ | 1,680 | 5.2 | % | ||||||
| 與以下內容相關的增加（減少）： | ||||||||||||
| 車身外部與結構 | (401 | ) | (112 | ) | - | 0.3 | % | |||||
| Power & Vision | 1,075 | 138 | + | 0.3 | % | |||||||
| 座椅系統 | (329 | ) | (18 | ) | — | |||||||
| 整車 | (553 | ) | (7 | ) | + | 0.1 | % | |||||
| 公司及其他 | 73 | (41 | ) | - | 0.2 | % | ||||||
| 截至2024年9月30日的九個月 | $ | 32,208 | $ | 1,640 | 5.1 | % | ||||||
截至2024年9月30日的九個月，銷售額調整後的EBIt佔比下降至5.1％，與2023年9月30日結束的九個月相比5.2％，主要是因爲：
| · | 更高的生產投入成本減去客戶追償，包括勞動力成本的部分補償，部分抵消了能源價格的下降； | |
| · | 裝配數量減少導致收入降低； | |
| · | 2023年前九個月及之後的收購淨額，減去剝離淨額； | |
| · | 較低的股權收入； | |
| · | 2024年前九個月匯率損失不利影響，相比於2023年前九個月的匯率收益，涉及以非本功能貨幣計價的淨遞延稅款資產的重新計量； | |
| · | 更高的淨保修費用； | |
| · | 供應鏈溢價，部分因供應商破產導致； | |
| · | 更高的經常性重組成本； |
這些因素被抵消了：
| · | 生產力 和效率提升，包括某些表現不佳的設施降低成本； | |
| · | 2024年和2023年前九個月的商用 項目，這對同比產生了淨積極影響；並且 | |
| · | 較低的 淨工程成本，包括與我們電氣化和主動安全 業務相關的支出。 |
| 2024年第三季度報告 Magna International Inc. | 25 |
調整後的投資回報率
截至2024年9月30日的九個月，調整後的投資資本回報率下降至8.7%，相比之下，截至2023年9月30日的九個月爲10.0%。這主要是由於投資資本的平均值增加，以及調整後的稅後經營利潤減少。
截至2024年9月30日的九個月，平均投入資本增加了15.7億美元，達到190.6億美元，而截至2023年9月30日的九個月爲174.8億美元，主要是由於：
| · | 平均 固定資產的投資超過固定資產的平均折舊費用； | |
| · | 收購， 減去剝離，2023年前九個月及隨後期間；以及 | |
| · | 外幣對美元的 淨升值。 |
這些因素部分被抵消：
| · | 2024年前九個月與菲斯克相關的減值 和重組； | |
| · | 運營資產和負債的平均值 下降；以及 | |
| · | 對公共和股權投資公司及公共公司warrants的投資淨額 下降。 |
| 26 | 2024 年第三季度報告，Magna International Inc。 |
非通用會計原則財務指標調解
非GAAP財務指標的調整如下：
調整後的息稅折舊前利潤（EBIT）
| 三個月 | 在這九個月中 | |||||||||||||||
| 截至9月30日 | 截至9月30日 | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 淨利潤 | $ | 508 | $ | 417 | $ | 862 | $ | 988 | ||||||||
| Add: | ||||||||||||||||
| 取得的無形資產攤銷 | 28 | 32 | 84 | 57 | ||||||||||||
| 利息費用，淨額 | 54 | 49 | 159 | 103 | ||||||||||||
| 其他（收益）費用，淨額 | (188 | ) | (4 | ) | 236 | 224 | ||||||||||
| 所得稅 | 192 | 121 | 299 | 308 | ||||||||||||
| (105,481) | $ | 594 | $ | 615 | $ | 1,640 | $ | 1,680 | ||||||||
銷售額調整後EBIT佔比
| 三個月 | 在這九個月中 | |||||||||||||||
| 截至9月30日 | 截至9月30日 | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 銷售額 | $ | 10,280 | $ | 10,688 | $ | 32,208 | $ | 32,343 | ||||||||
| (105,481) | $ | 594 | $ | 615 | $ | 1,640 | $ | 1,680 | ||||||||
| 調整後的EBIt佔銷售額的百分比 | 5.8 | % | 5.8 | % | 5.1 | % | 5.2 | % | ||||||||
每股攤薄調整後盈利
| 三個月 | 在這九個月中 | |||||||||||||||
| 截至9月30日 | 截至9月30日 | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 歸屬於Magna International Inc.的淨利潤 | $ | 484 | $ | 394 | $ | 806 | $ | 942 | ||||||||
| 加（扣除）： | ||||||||||||||||
| 取得的無形資產攤銷 | 28 | 32 | 84 | 57 | ||||||||||||
| 其他（收益）費用，淨額 | (188 | ) | (4 | ) | 236 | 224 | ||||||||||
| 資產攤銷和其他(收益)費用的稅收影響 | 45 | (3 | ) | (57 | ) | (34 | ) | |||||||||
| 調整後的淨利潤歸屬於曼格納國際公司 | 369 | 419 | 1,069 | 1,189 | ||||||||||||
| 期間內普通股稀釋加權平均數(百萬) | 287.3 | 286.8 | 287.2 | 286.6 | ||||||||||||
| Adjusted diluted earnings per share | $ | 1.28 | $ | 1.46 | $ | 3.72 | $ | 4.15 | ||||||||
| 瑪格納國際公司2024年第三季度報告 | 27 |
投入資本調整後回報
調整後的資本回報率是根據調整後的稅後營運利潤除以期間內的平均投入資本來計算的。三個月期間的平均投入資本按兩個財政季度的基礎進行平均，九個月期間的平均投入資本按四個財政季度的基礎進行平均。
| 三個月 | 在這九個月中 | |||||||||||||||
| 截至九月 30日， | 截至九月 30日， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 淨利潤 | $ | 508 | $ | 417 | $ | 862 | $ | 988 | ||||||||
| 加（扣除）： | ||||||||||||||||
| 取得的無形資產攤銷 | 28 | 32 | 84 | 57 | ||||||||||||
| 利息費用，淨額 | 54 | 49 | 159 | 103 | ||||||||||||
| 其他（收益）費用，淨額 | (188 | ) | (4 | ) | 236 | 224 | ||||||||||
| 稅務 對利息費用的影響，淨額，已收購無形資產的攤銷和其他（收入）費用，淨額 | 30 | (14 | ) | (95 | ) | (56 | ) | |||||||||
| 調整後的稅後 運營利潤 | $ | 432 | $ | 480 | $ | 1,246 | $ | 1,316 | ||||||||
| 截至九月 30日， | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 總資產 | $ | 32,790 | $ | 31,675 | ||||
| 不包括： | ||||||||
| 現金及現金等價物 | (1,061 | ) | (1,022 | ) | ||||
| 遞延稅款資產 | (811 | ) | (527 | ) | ||||
| 減少流動負債 | (12,600 | ) | (13,165 | ) | ||||
| 不包括： | ||||||||
| 短期借款 | 828 | 2 | ||||||
| 一年內到期的長期債務 | 65 | 1,398 | ||||||
| 運營租賃負債的當前部分 | 319 | 384 | ||||||
| 投資資本 | $ | 19,530 | $ | 18,745 | ||||
| 三個月 | 在這九個月中 | |||||||||||||||
| 截至九月 30日， | 截至九月 30日， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 調整後的 稅後營業利潤 | $ | 432 | $ | 480 | $ | 1,246 | $ | 1,316 | ||||||||
| 平均投資資本 | $ | 19,240 | $ | 18,644 | $ | 19,055 | $ | 17,481 | ||||||||
| 調整後的 投資資本回報率 | 9.0 | % | 10.3 | % | 8.7 | % | 10.0 | % | ||||||||
| 28 | 2024 年第三季度報告，Magna International Inc。 |
隨後的事件
正常課程發行商買盤
根據多倫多交易所 ["tsx"]的批准，我們的董事會批准了一項新的正常回購計劃，購買最多2850萬股我們的普通股， 約佔我們公衆流通的普通股的10%。正常回購計劃的主要目的是用於回購註銷以及用於資助我們的股權激勵獎勵或計劃及/或履行其延遲 利潤分享計劃的義務。正常回購計劃預計將在2024年11月7日左右開始，並將在一年後終止。 所有普通股的購買將在購買時按照市場價格進行，以符合tsx的規則和政策，或按照美國證券 交易法1934年第100億.18條在紐約證券交易所["紐交所"]進行。
購買可以通過加拿大和美國的其他交易系統進行，或者通過tsx允許的其他方式進行，包括通過私人協議或特定的股票回購計劃，以低於現行市場價格的折扣進行，依據由證券監管機構發佈的買盤豁免訂單。
承諾和 contingencies
我們可能不時地對訴訟、法律和/或監管行動和訴訟以及其他索賠承擔責任。請參閱我們截至2024年9月30日止三個月和九個月的未經審計的中期合併基本報表的附註14「事項」，其中描述了這些索賠。
關於與我們有關的法律和其他索賠/訴訟風險因素的討論，請參閱我們截至2023年12月31日的AIF和Form 40-F中的"第5項風險因素"。
控制和程序
截至2024年9月30日的三個月內，我們的內部控制 在財務報告方面沒有發生任何變化，這些變化在實質上影響了或合理可能影響我們的財務報告內部控制。
| 馬格納國際公司 2024 年第三季度報告 | 29 |
前瞻性聲明
本管理層討論與分析中的某些聲明可能構成"前瞻性信息"或"前瞻性聲明"（統稱"前瞻性聲明"）。此類前瞻性聲明旨在提供有關管理層當前期望和計劃的信息，可能不適用於其他目的。前瞻性聲明可能包括財務和其他預測，以及關於我們未來計劃、戰略目標或經濟表現的聲明，或者上述任何聲明所依據的假設，以及非歷史事實的陳述。我們使用"可能"、"將"、"可能"、"應當"、"將"、"很可能"、"預期"、"預計"、"假設"、"相信"、"意圖"、"計劃"、"旨在"、"預測"、"展望"、"項目"、"潛在"、"週期性"、"估計"、"目標"等類似表達來識別前瞻性聲明。
前瞻性 聲明基於目前可獲得的信息，並且基於我們根據經驗以及對歷史趨勢、當前狀況和預期未來發展的看法所做的假設和分析，以及我們認爲在此情況下合適的其他因素。雖然我們相信我們在作出任何此類前瞻性聲明時有合理依據，但它們並不能保證未來的表現或結果。實際結果和發展是否符合我們的預期和預測受許多風險、假設和不確定因素的影響，其中許多因素超出我們的控制範圍，其影響可能難以預測，包括但不限於：
宏觀經濟、 地緣政治和其他風險
· 通貨膨脹 壓力； · 利率； · 地緣政治 風險；
與汽車 行業相關的風險
· 經濟 週期性； · 區域型 生產成交量下降； · 惡化的 車輛可負擔性； ·生產與銷售的失調 在電動車生產與銷售之間； ·激烈的 競爭；
戰略風險;
·與"未來的汽車"的 一致性； ·不斷演變的 業務風險狀況； ·科技 和創新； ·對出行和科技公司的 投資；
客戶相關 風險
·客戶 集中度; ·增長 與亞洲OEM; ·增長 專注於電動車的OEM; ·與新興電動車OEM合作的風險; ·菲斯克的 破產; ·完整 車輛組裝業務; ·對外包的 依賴; ·客戶 合作與整合; · 程序 取消、延期和生產量減少； ·市場 變化； ·消費 匯率變化； ·季度 銷售波動； ·客戶 採購訂單； ·潛在 OEM 生產相關中斷；
供應 鏈風險
·半導體 芯片供給中斷和價格上漲； ·供應鏈中斷; ·區域型能源供應和定價; ·供給控件;
製造業-半導體/運營風險
·產品發佈; ·運營表現不佳; ·重組成本; ·減值; ·勞動力 中斷； ·技術 勞動力吸引/留存； ·領導 專業知識與繼任規劃； |
定價 風險
·報價/定價 假設； ·客戶 定價壓力/合同安排； ·商品 成本波動； ·廢料 鋼鐵/鋁價波動；
保修/召回風險
· 維修/更換 成本; · 保修 撥備; · 產品 責任;
氣候變化風險
· 過渡 風險和實體風險; · 戰略 和其他風險;
信息安全/網絡安全概念風險
· IT/網絡安全概念 違規; · 產品 網絡安全概念;
收購風險
· 戰略目標的 收購; · 固有的 併購風險; · 收購 整合與協同效應;
其他業務風險
· 合資 企業; ·知識產權； ·在外國市場開展業務的風險； ·相對匯率； ·阿根廷的貨幣貶值； ·養老金風險； ·稅務風險； ·資本投資的回報； ·財務靈活性； ·信用 評級變動; ·股票 價格波動; ·分紅派息;
法律、監管和其他風險
·反壟斷 訴訟; ·法律 和監管訴訟; ·法律 變更; ·貿易 協定; · 交易 爭端/關稅; · 日益增強的 貿易保護主義; 以及 · 環保母基 合規。 |
30 麥格納國際公司2024年第三季度報告
在評估 前瞻性聲明時，我們提醒讀者不要過度依賴任何前瞻性聲明。此外，讀者應該 特別考慮各種可能導致實際事件或結果與上述前瞻性聲明所指示的結果存在重大差異的因素，包括上述的風險、假設和不確定性。
| · | 在我們管理層的「行業趨勢與風險」部分進行討論'以及 | |
| · | 在我們向加拿大證券委員會提交的年度信息表中列出，在向美國證券交易委員會提交的40-F表年度報告中，以及後續的提交文件中。 |
讀者還應該考慮與某些風險因素相關的風險緩解活動的討論，這也可以在我們的年度信息表中找到。有關Magna的其他信息，包括我們的年度信息表，可通過系統進行電子數據分析和檢索+（SEDAR+）獲取 www.sedarplus.com.
馬格納國際公司 2024 年第三季度報告 31
MAGNA INTERNATIONAL INC.
綜合利潤表
[未經審計]
[以百萬美元計，每股 數據]
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | ||||||||||||||||||
| 九月 30日, | 九月 30日, | ||||||||||||||||||
| 備註 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||
| 銷售額 | 15 | $ | 10,280 | $ | 10,688 | $ | 32,208 | $ | 32,343 | ||||||||||
| 成本 和費用 | |||||||||||||||||||
| 銷售成本 | 8,828 | 9,264 | 27,964 | 28,224 | |||||||||||||||
| 銷售、一般及管理費用 | 487 | 491 | 1,526 | 1,484 | |||||||||||||||
| 折舊費 | 384 | 358 | 1,134 | 1,064 | |||||||||||||||
| 已獲得的無形資產攤銷費 | 28 | 32 | 84 | 57 | |||||||||||||||
| (3,106 | 54 | 49 | 159 | 103 | |||||||||||||||
| 股權收益 | (13 | ) | (40 | ) | (56 | ) | (109 | ) | |||||||||||
| 其他 （收入）費用，淨額 | 2 | (188 | ) | (4 | ) | 236 | 224 | ||||||||||||
| 稅前營運收入 | 700 | 538 | 1,161 | 1,296 | |||||||||||||||
| 所得稅 | 5 | 192 | 121 | 299 | 308 | ||||||||||||||
| 淨利潤 | 508 | 417 | 862 | 988 | |||||||||||||||
| 歸屬於非控制性權益的收入 | (24 | ) | (23 | ) | (56 | ) | (46 | ) | |||||||||||
| 歸屬於馬格納國際公司的淨收入 | $ | 484 | $ | 394 | $ | 806 | $ | 942 | |||||||||||
| 普通股每股收益： | 3 | ||||||||||||||||||
| 基本 | $ | 1.68 | $ | 1.37 | $ | 2.81 | $ | 3.29 | |||||||||||
| 攤薄 | $ | 1.68 | $ | 1.37 | $ | 2.81 | $ | 3.29 | |||||||||||
| 每普通股支付的現金分紅派息 | $ | 0.475 | $ | 0.460 | $ | 1.425 | $ | 1.380 | |||||||||||
| 在報告期內流通的普通股加權平均數 [以百萬計]: | 3 | ||||||||||||||||||
| 基本 | 287.3 | 286.3 | 287.2 | 286.1 | |||||||||||||||
| 攤薄 | 287.3 | 286.8 | 287.2 | 286.6 | |||||||||||||||
請參見附帶的 註釋
32 麥格納國際公司 2024年第三季度報告
MAGNA INTERNATIONAL INC.
綜合收益綜合表
[未經審計]
[以百萬美元計]
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||||
| 九月 30日, | 九月 30日, | |||||||||||||||||
| 備註 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 淨利潤 | $ | 508 | $ | 417 | $ | 862 | $ | 988 | ||||||||||
| 其他 綜合收益（損失），稅後： | 12 | |||||||||||||||||
| 淨 對外投資翻譯的未實現收益（損失） | 296 | (153 | ) | (12 | ) | (187 | ) | |||||||||||
| 淨 現金流對沖的未實現收益（損失） | 3 | (23 | ) | (16 | ) | 66 | ||||||||||||
| 現金流對沖的淨損失（收益）重新分類至淨利潤 | 4 | (21 | ) | (42 | ) | (38 | ) | |||||||||||
| 養老金的淨收益重新分類至淨利潤 | 1 | 1 | 2 | 2 | ||||||||||||||
| 養老金 和養老福利 | — | — | — | (4 | ) | |||||||||||||
| 其他 綜合收益（損失） | 304 | (196 | ) | (68 | ) | (161 | ) | |||||||||||
| 綜合收益 | 812 | 221 | 794 | 827 | ||||||||||||||
| 歸屬於非控制性權益的綜合 收益 | (37 | ) | (21 | ) | (56 | ) | (20 | ) | ||||||||||
| 歸屬於馬格納國際公司的綜合 收益 | $ | 775 | $ | 200 | $ | 738 | $ | 807 | ||||||||||
請查看附帶的 說明
Magna International Inc. 2024年第三季度報告 33
MAGNA INTERNATIONAL INC.
合併資產負債表
[未經審計]
[美國美元（百萬）]
| 截至 | 截至 | |||||||||
| 九月 30日, | 2023年12月31日, | |||||||||
| 備註 | 2024 | 2023 | ||||||||
| 資產 | ||||||||||
| 流動資產 | ||||||||||
| 現金及現金等價物 | 4 | $ | 1,061 | $ | 1,198 | |||||
| 應收賬款 | 8,377 | 7,881 | ||||||||
| 存貨 | 6 | 4,592 | 4,606 | |||||||
| 預付費用及其他 | 303 | 352 | ||||||||
| 14,333 | 14,037 | |||||||||
| 投資 | 7 | 1,165 | 1,273 | |||||||
| 固定資產， 淨值 | 9,836 | 9,618 | ||||||||
| 營業租賃負債-流動部分 | 1,780 | 1,744 | ||||||||
| 無形資產，淨額 | 812 | 876 | ||||||||
| 商譽 | 2,806 | 2,767 | ||||||||
| 遞延所得稅資產 | 811 | 621 | ||||||||
| 其他資產 | 8 | 1,247 | 1,319 | |||||||
| $ | 32,790 | $ | 32,255 | |||||||
| 負債 和股東權益 | ||||||||||
| 流動負債 | ||||||||||
| 開空期 借款 | 10 | $ | 828 | $ | 511 | |||||
| 應付賬款 | 7,608 | 7,842 | ||||||||
| 其他應計 負債 | 9 | 2,642 | 2,626 | |||||||
| 應計工資 和薪金 | 962 | 912 | ||||||||
| 應交所得稅 應交 | 176 | 125 | ||||||||
| 一年內到期的 長期負債 | 65 | 819 | ||||||||
| 營業租賃負債-長期部分 | 319 | 399 | ||||||||
| 12,600 | 13,234 | |||||||||
| 長期債務 | 10 | 4,916 | 4,175 | |||||||
| 經營租賃負債 | 1,458 | 1,319 | ||||||||
| 長期員工福利責任 | 571 | 591 | ||||||||
| 其他長期負債 | 2 | 339 | 475 | |||||||
| 遞延稅款負債 | 219 | 184 | ||||||||
| 20,103 | 19,978 | |||||||||
| 股東權益 | ||||||||||
| 股本 | ||||||||||
| 普通股 | ||||||||||
| [發行: 287,342,204; 2023年12月 31日 – 286,552,908] | 11 | 3,404 | 3,354 | |||||||
| 公積金 剩餘 | 145 | 125 | ||||||||
| 保留收益 | 9,691 | 9,303 | ||||||||
| 累計其他綜合損失 | 12 | (966 | ) | (898 | ) | |||||
| 12,274 | 11,884 | |||||||||
| 非控制權益 | 413 | 393 | ||||||||
| 12,687 | 12,277 | |||||||||
| $ | 32,790 | $ | 32,255 | |||||||
請參閱附註
34 曼加國際公司2024年第三季度報告
MAGNA INTERNATIONAL INC.
合併現金流量表
[未經審計]
[以百萬計的美元]
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||||
| 九月 30日, | 九月 30日, | |||||||||||||||||
| 備註 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 現金 用於（提供）: | ||||||||||||||||||
| 經營活動 | ||||||||||||||||||
| 淨利潤 | $ | 508 | $ | 417 | $ | 862 | $ | 988 | ||||||||||
| 項目 不涉及當前現金流量 | 4 | 277 | 404 | 1,195 | 1,280 | |||||||||||||
| 785 | 821 | 2,057 | 2,268 | |||||||||||||||
| 經營性資產和負債變動 | 4 | (58 | ) | (24 | ) | (333 | ) | (697 | ) | |||||||||
| 經營活動提供的現金 | 727 | 797 | 1,724 | 1,571 | ||||||||||||||
| 投資活動 | ||||||||||||||||||
| 固定 資產增加 | (476 | ) | (630 | ) | (1,469 | ) | (1,556 | ) | ||||||||||
| 收購 | — | — | (86 | ) | (1,475 | ) | ||||||||||||
| 投資、其他資產和無形資產增加額 | (115 | ) | (176 | ) | (410 | ) | (373 | ) | ||||||||||
| 處置設施 的淨現金流入（流出） | 4 | 78 | (23 | ) | 82 | (48 | ) | |||||||||||
| 公共和私人股權投資的增加 | (1 | ) | (7 | ) | (22 | ) | (10 | ) | ||||||||||
| 處置收入 | 38 | 32 | 182 | 95 | ||||||||||||||
| 用於投資活動的現金 | (476 | ) | (804 | ) | (1,723 | ) | (3,367 | ) | ||||||||||
| 籌資活動 | ||||||||||||||||||
| 債務發行 | 9 | 24 | 767 | 2,067 | ||||||||||||||
| (短期借款減少)增加 | (36 | ) | (145 | ) | 324 | (5 | ) | |||||||||||
| 償還債務 | (20 | ) | (14 | ) | (797 | ) | (17 | ) | ||||||||||
| 行使期權發行普通股 | — | 8 | 30 | 14 | ||||||||||||||
| 股權激勵獎勵解禁時的稅款代扣 | — | — | (5 | ) | (10 | ) | ||||||||||||
| 普通股回購 | 11 | — | — | (5 | ) | (11 | ) | |||||||||||
| 支付給非控股權益的分紅派息 | (10 | ) | (18 | ) | (36 | ) | (49 | ) | ||||||||||
| 分紅派息 | (138 | ) | (128 | ) | (406 | ) | (389 | ) | ||||||||||
| 現金（用於）從融資活動提供 | (195 | ) | (273 | ) | (128 | ) | 1,600 | |||||||||||
| 匯率變動對現金及現金等價物的影響 | 6 | 21 | (10 | ) | (16 | ) | ||||||||||||
| 現金及現金等價物在期間內的淨增加（淨減少） | 62 | (259 | ) | (137 | ) | (212 | ) | |||||||||||
| 期初現金及現金等價物餘額 | 999 | 1,281 | 1,198 | 1,234 | ||||||||||||||
| 期末現金及現金等價物餘額 | 4 | $ | 1,061 | $ | 1,022 | $ | 1,061 | $ | 1,022 | |||||||||
請查看附帶的 註釋
美納國際公司2024年第三季度報告 35
MAGNA INTERNATIONAL INC.
股東權益變動的彙總報表
[未經審計]
[以百萬美元計]
| 截至2024年9月30日的九個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 非- | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 說明 | 已繳資本 | 保留 | 控股 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||
| 備註 | 數字 | 價值 | 盈餘 | 收益 | AOCL[i] | 利息 | 股權 | |||||||||||||||||||||||
| [以百萬計] | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 2023年12月31日的餘額 | 286.6 | $ | 3,354 | $ | 125 | $ | 9,303 | $ | (898 | ) | $ | 393 | $ | 12,277 | ||||||||||||||||
| 淨利潤 | 806 | 56 | 862 | |||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | (68 | ) | (68 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 股票 在行使期權時發行的股數 | 0.7 | 36 | (6 | ) | 30 | |||||||||||||||||||||||||
| 股票 和股票單位的釋放 | 0.2 | 12 | (12 | ) | — | |||||||||||||||||||||||||
| 股權獎勵歸屬時的稅 扣留 | (0.2 | ) | (1 | ) | (4 | ) | (5 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 根據正常的買盤 回購和註銷 | 11 | (0.1 | ) | (1 | ) | (4 | ) | (5 | ) | |||||||||||||||||||||
| 基於股票的補償費用 | 38 | 38 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 分紅派息 支付給非控股股東 | (36 | ) | (36 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 分紅支付 | 0.1 | 4 | (410 | ) | (406 | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 餘額， 2024年9月30日 | 287.3 | $ | 3,404 | $ | 145 | $ | 9,691 | $ | (966 | ) | $ | 413 | $ | 12,687 | ||||||||||||||||
| 2024年9月30日止三個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 非- | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 說明 | 已繳資本 | 保留 | 控股 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||
| 備註 | 數字 | 價值 | 盈餘 | 收益 | AOCL[i] | 利息 | 股權 | |||||||||||||||||||||||
| [以百萬爲單位] | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額， 2024年6月30日 | 287.3 | $ | 3,404 | $ | 132 | $ | 9,345 | $ | (1,257 | ) | $ | 386 | $ | 12,010 | ||||||||||||||||
| 淨利潤 | 484 | 24 | 508 | |||||||||||||||||||||||||||
| 其他 綜合收益 | 291 | 13 | 304 | |||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的補償費用 | 13 | 13 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 分紅派息給非控股權益 | (10 | ) | (10 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 分紅支付 | (138 | ) | (138 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 餘額， 2024年9月30日 | 287.3 | $ | 3,404 | $ | 145 | $ | 9,691 | $ | (966 | ) | $ | 413 | $ | 12,687 | ||||||||||||||||
[i] AOCL是累積 其他全面收益損失。
詳見附註
36 曼加國際有限公司2024年第三季度報告
MAGNA INTERNATIONAL INC.
股東權益變動的綜合報表
[未經審計]
[以百萬美元計]
| 2023年9月30日結束的九個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 非- | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 備註 | 數字 | 說明 值 | 已繳資本 剩餘 | 保留 收益 | AOCL[i] | 控股 利息 | 總計 股權 | |||||||||||||||||||||||
| [以百萬爲單位] | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額，2022年12月31日 | 285.9 | $ | 3,299 | $ | 111 | $ | 8,639 | $ | (1,114 | ) | $ | 400 | $ | 11,335 | ||||||||||||||||
| 淨利潤 | 942 | 46 | 988 | |||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | (135 | ) | (26 | ) | (161 | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 行使期權而發行的股票 | 0.4 | 17 | (3 | ) | 14 | |||||||||||||||||||||||||
| 股票和股票單位的釋放 | 0.4 | 19 | (19 | ) | — | |||||||||||||||||||||||||
| 權益獎勵歸屬時的稅收扣繳 | (0.2 | ) | (2 | ) | (8 | ) | (10 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 根據正常的買盤迴購和註銷 | (0.2 | ) | (2 | ) | (9 | ) | (11 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 基於股票的補償費用 | 34 | 34 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 分紅派息 支付給非控股權益 | (48 | ) | (48 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 分紅支付 | 0.1 | 2 | (391 | ) | (389 | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 餘額， 2023年9月30日 | 286.4 | $ | 3,333 | $ | 123 | $ | 9,173 | $ | (1,249 | ) | $ | 372 | $ | 11,752 | ||||||||||||||||
| 截至2023年9月30日的三個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 非- | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 備註 | 數字 | 說明 值 | 已繳資本 剩餘 | 保留 收益 | AOCL[i] | 控股 利息 | 總計 股權 | |||||||||||||||||||||||
| [以 百萬爲單位] | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 2023年6月30日 資產負債表 | 286.2 | $ | 3,323 | $ | 113 | $ | 8,907 | $ | (1,055 | ) | $ | 368 | $ | 11,656 | ||||||||||||||||
| 淨利潤 | 394 | 23 | 417 | |||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合損失 | (194 | ) | (2 | ) | (196 | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 行使股票期權發行的股份數 | 0.2 | 10 | (2 | ) | 8 | |||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的補償費用 | 12 | 12 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 支付給非控股權益的分紅派息 | (17 | ) | (17 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 分紅支付 | (128 | ) | (128 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 餘額， 2023年9月30日 | 286.4 | $ | 3,333 | $ | 123 | $ | 9,173 | $ | (1,249 | ) | $ | 372 | $ | 11,752 | ||||||||||||||||
[i] AOCL是累積其他全面損失。
詳見附註
Magna International Inc. 2024年第三季度報告 37
MAGNA INTERNATIONAL INC.
臨時合併財務報表的附註
[未經審計]
[所有板塊 金額以美元計算，所有表格金額以百萬爲單位，除非另有說明]
| 1. | 重要的 會計政策 |
| [a] | 報告基礎 |
馬格納國際公司及其子公司的未經審計的 interim consolidated 基本報表 [統稱爲"馬格納"或"公司"] 是按照美國普遍接受的會計原則 ["GAAP"] 以美元編制的。這些未經審計的 interim consolidated 基本報表在所有方面均不符合 GAAP 對年度基本報表的要求。因此，這些未經審計的 interim consolidated 基本報表應與公司 2023 年年報中包含的 2023 年 12 月 31 日的經審計的 consolidated 基本報表和相關附註一起閱讀。
未經審計的中期彙總財務報表反映了截至2024年9月30日的財務狀況以及截至2024年和2023年9月30日爲止的三個月和九個月期間的營運、股本變動和現金流量的結果，這些調整由才普通和經常性調整組成，足以公正呈現財務狀況。
| [b] | 使用 估計 |
根據普通會計準則編制的未經審計的中期合併基本報表需要管理層進行估計和假設，這些估計和假設會影響中期合併財務報表和附註中報告和披露的金額。由於估計存在固有的不確定性，實際結果最終可能與這些估計有所不同。
2024年第三季度報告 - 瑪格納國際公司
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期合併財務報表附註
[未經審計]
[除非另有說明，否則所有金額以美元計算，所有表格中的金額以百萬美元計]
| 2. | 其他 (收入) 費用, 淨額 |
| 三個月結束了
9月30日， |
九個月結束 9月30日， |
|||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||
| 與菲斯克公司相關的影響 [「菲斯克」] | [a] | $ | (189 | ) | $ | — | $ | 146 | $ | — | ||||||||||
| 投資 | [b] | 1 | (19 | ) | 6 | 103 | ||||||||||||||
| 重組活動 | [c] | — | (1 | ) | 93 | 82 | ||||||||||||||
| 業務合併收益 | [d] | — | — | (9 | ) | — | ||||||||||||||
| 俄羅斯的運營 | [e] | — | 16 | — | 16 | |||||||||||||||
| 維寧主動安全業務交易成本 | [f] | — | — | — | 23 | |||||||||||||||
| $ | (188 | ) | $ | (4 | ) | $ | 236 | $ | 224 | |||||||||||
| [a] | 影響 與菲斯克相關 |
在2024年，菲斯克在美國申請了第11章破產保護，並在奧地利申請了類似的保護。與此相關，公司在年度內記錄了針對其菲斯克相關資產的減值損失，以及在2024年第一季度的重組費用。在此破產程序中，公司在2024年第三季度終止了與菲斯克Ocean SUV的製造業-半導體協議，因此公司確認了與其菲斯克 warrants相關的19600萬美元之前遞延營業收入。
菲斯克相關資產的減值
2024年第一季度，公司在菲斯克相關資產上記錄了26100萬美元的減值準備[稅後20500萬美元]，包括生產應收賬款、存貨、固定資產和其他資本支出。關於菲斯克項目的購買義務和供應商結算，公司在2024年第二季度額外記錄了1900萬美元的費用[稅後1500萬美元]，並在2024年第三季度額外記錄了700萬美元的費用[稅後500萬美元]。截至2024年9月30日的九個月，我們的菲斯克相關資產的減值準備總額達到28700萬美元[稅後22500萬美元]。
以下表格總結了截至2024年9月30日的九個月內，按部門劃分的淨資產減值情況：
| 主體 外部 & 結構 | 電源 & 視覺 | 座位 系統 | 完成 車輛 | 總計 | ||||||||||||||||
| 應收賬款 | $ | 3 | $ | 4 | $ | 2 | $ | 14 | $ | 23 | ||||||||||
| 存貨 | 5 | 53 | 8 | 2 | 68 | |||||||||||||||
| 其他資產，淨值 | — | 54 | — | 90 | 144 | |||||||||||||||
| 固定資產，淨值 | 1 | 49 | 5 | 3 | 58 | |||||||||||||||
| 其他應付負債 | (5 | ) | 1 | 6 | (10 | ) | (8 | ) | ||||||||||||
| 經營租賃使用權資產 | 1 | — | 1 | — | 2 | |||||||||||||||
| $ | 5 | $ | 161 | $ | 22 | $ | 99 | $ | 287 | |||||||||||
該公司繼續面臨與合同義務和供應商取消索賠相關的風險，約合5000萬美元，涉及終止菲斯克Ocean SUV生產。
菲斯克warrants的減值和 相關遞延營業收入的確認
菲斯克向公司發行了約1950萬 便士warrants，以購買普通股，作爲我們與菲斯克在平台共享、工程 和菲斯克Ocean SUV的製造業-半導體協議的一部分。這些warrants在2021年和2022年根據指定的里程碑進行歸屬，並在每個季度按市場價格計量。
在2024年第一季度，Magna 錄得了一項3300萬美元（稅後2500萬美元）的減值費用，導致這些warrants的價值降至零。
當warrants發行並實現了權益授予規定時，公司將對其他應計負債和其他長期負債的遞延營業收入金額進行抵消。隨着履行義務的完成，部分這些遞延營業收入被確認爲收入。2024年第三季度，菲斯克Ocean SUV的製造協議被終止，公司將先前遞延的1.96億美元營業收入確認爲收入。相關破產保護法阻止了公司早期終止協議以及相關遞延營業收入的確認。
Magna International公司2024年第三季度報告 39
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期合併財務報表附註
[未經審核]
[所有板塊 所有金額以美元計，所有表格金額以百萬爲單位，除非另有說明]
| 2. | 其他 （收入）費用，淨額（續） |
重組
2024年第一季度，公司在與其菲斯克相關的總成業務中錄得了2,200萬美元的重組費用[稅後1,700萬美元]。
| [b] | 投資 |
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 對上市公司 和股權投資的重估 | $ | 8 | $ | (1 | ) | $ | 12 | $ | 1 | |||||||
| 對上市公司 warrants的重估 | (7 | ) | (18 | ) | (6 | ) | 17 | |||||||||
| 非現金 減值費用 [i] | — | — | — | 85 | ||||||||||||
| 其他費用（收益），淨額 | 1 | (19 | ) | 6 | 103 | |||||||||||
| 稅項影響 | 2 | 5 | — | (4 | ) | |||||||||||
| 淨虧損 （收入）歸屬於馬格納 | $ | 3 | $ | (14 | ) | $ | 6 | $ | 99 | |||||||
[i] 非現金減值損失與對股權投資和其他開多期應收賬款的減值有關。
| [c] | 重組 活動 |
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 動力 & 願景 [i] | $ | — | $ | (1 | ) | $ | 55 | $ | 60 | |||||||
| 整車 | — | — | 26 | — | ||||||||||||
| 車身外觀 & 結構 | — | — | 12 | 22 | ||||||||||||
| 其他（收益）費用，淨額 | — | (1 | ) | 93 | 82 | |||||||||||
| 稅項影響 | — | (1 | ) | (16 | ) | (18 | ) | |||||||||
| 淨虧損 歸屬於馬格納 | $ | — | $ | (2 | ) | $ | 77 | $ | 64 | |||||||
[i] 在2023年第三季度，公司錄得700萬美元的重組費用[稅後500萬美元]，以及由於Power & Vision部門的重組活動而出售一棟建築物帶來的800萬美元的收益[稅後700萬美元]。
| [d] | 業務組合獲得 盈利 |
在2024年第二季度，公司以500萬美元收購了車身外部與結構部門的一項業務，產生了900萬美元的廉價購買收益【稅後90萬美元】。
| [e] | 在俄羅斯的運營 |
2023年第三季度，公司完成了對俄羅斯所有投資的出售，導致虧損1600萬美元[稅後1600萬美元]，其中包括淨現金流出2300萬美元。
| [f] | Veoneer 主動安全業務交易成本 |
2023年期間，公司因收購****爾主動安全業務而發生了2300萬美元的交易成本[稅後2200萬美元]。
| 40 | 2024年第三季度報告 美國麥格納國際公司 |
瑪格納國際公司
中期合併財務報表附註
[未經審計]
[所有金額均以美元計算，除非另有說明，所有表格金額均以百萬爲單位]
| 3. | 每股收益 |
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||
| 9月30日, | 九月30日 | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 每股普通 期權基本收益： | ||||||||||||||||
| 歸屬於瑪格納國際公司的淨利潤。 | $ | 484 | $ | 394 | $ | 806 | $ | 942 | ||||||||
| 流通在外的普通股加權 平均數量 | 287.3 | 286.3 | 287.2 | 286.1 | ||||||||||||
| 每股普通 期權基本收益 | $ | 1.68 | $ | 1.37 | $ | 2.81 | $ | 3.29 | ||||||||
| 攤薄每股收益 普通股[a]: | ||||||||||||||||
| 歸屬於馬格納國際公司的 淨利潤 | $ | 484 | $ | 394 | $ | 806 | $ | 942 | ||||||||
| 加權平均普通股流通在外的數量 調整 | 287.3 | 286.3 | 287.2 | 286.1 | ||||||||||||
| 股票期權 和限制性股票 | — | 0.5 | — | 0.5 | ||||||||||||
| 287.3 | 286.8 | 287.2 | 286.6 | |||||||||||||
| 攤薄每股收益 普通股 | $ | 1.68 | $ | 1.37 | $ | 2.81 | $ | 3.29 | ||||||||
| [a] | 截至2024年9月30日的三個月和九個月，每股攤薄收益中排除了公司激勵股票期權計劃下發行610萬和500萬[2023年爲140萬和230萬]股普通股，因爲這些期權不在「實值」範圍內。使用兩類股票方法排除了參與證券的攤薄效應，因爲該效應微不足道。 |
| 馬格納國際公司2024年第三季度報告 | 41 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期綜合財務報表附註
[未經審計]
[所有板塊 所有金額以美元計算，所有表格金額以百萬爲單位，除非另有說明]
| 4. | 經營活動現金流量的詳細情況 |
| [a] | 現金， 及現金等價物： |
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 銀行 定期存款和銀行承兌匯票 | $ | 350 | $ | 502 | ||||
| 現金 | 711 | 696 | ||||||
| $ | 1,061 | $ | 1,198 | |||||
| [b] | 項目 不涉及當前現金流量的項目: |
| 截至三個月結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 折舊費 | $ | 384 | $ | 358 | $ | 1,134 | $ | 1,064 | ||||||||
| 已收購無形資產的攤銷費用 | 28 | 32 | 84 | 57 | ||||||||||||
| 其他資產攤銷 | 68 | 53 | 160 | 171 | ||||||||||||
| 遞延收入攤銷 | (35 | ) | (42 | ) | (191 | ) | (131 | ) | ||||||||
| 超過股權收益的分紅派息 | 29 | (11 | ) | 51 | 26 | |||||||||||
| 遞延所得稅（收回）支出 | (13 | ) | 28 | (165 | ) | (44 | ) | |||||||||
| 其他非現金費用 | 4 | 2 | 1 | 31 | ||||||||||||
| 其他收入（支出）淨額的非現金部分 [注2] | (188 | ) | (16 | ) | 121 | 21 | ||||||||||
| 減值損失 | — | — | — | 85 | ||||||||||||
| $ | 277 | $ | 404 | $ | 1,195 | $ | 1,280 | |||||||||
| [c] | 營運資產和負債變動： |
| 三個月 結束 | 九個月 結束 | |||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 應收賬款 | $ | (11 | ) | $ | (35 | ) | $ | (463 | ) | $ | (1,616 | ) | ||||
| 存貨 | (68 | ) | (160 | ) | (116 | ) | (438 | ) | ||||||||
| 預付費用及其他 | 11 | 25 | (16 | ) | 32 | |||||||||||
| 應付賬款 | (181 | ) | 33 | (209 | ) | 832 | ||||||||||
| 應計工資和工資 | 81 | 61 | 55 | 27 | ||||||||||||
| 其他應計負債 | (12 | ) | (14 | ) | 317 | 542 | ||||||||||
| 應付所得稅 | 122 | 66 | 99 | (76 | ) | |||||||||||
| $ | (58 | ) | $ | (24 | ) | $ | (333 | ) | $ | (697 | ) | |||||
投資活動現金流量
2024年第三季度，公司以現金7800萬美元和可轉換票據1400萬美元的形式出售了印度的車身外觀和結構業務。在本季度的出售中未確認盈利或虧損。
| 42 | 2024年第三季度報告 大陸國際有限公司 |
曼娜國際公司。
中期合併財務報表註釋
[未經審計]
[所有金額以美元表示，所有表格中的金額單位均爲百萬，除非另有說明]
| 5. | 所得 稅 |
截至2024年9月30日的三個月和九個月期間，本公司的有效所得稅率未反映出通常的稅率，因爲由於公認會計原則（GAAP）原因而確認的不利匯率期貨調整影響了該稅率。三個月的稅率也因公司不確定稅務情況的準備金的不利變化而受到負面影響。
| 6. | 存貨 |
庫存 由以下組成：
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 原材料和 供應品 | $ | 1,822 | $ | 1,861 | ||||
| 在製品 | 465 | 450 | ||||||
| 成品 | 612 | 569 | ||||||
| 工裝 和工程 | 1,693 | 1,726 | ||||||
| $ | 4,592 | $ | 4,606 | |||||
工裝 和工程存貨代表用於工裝和工程服務合同的成本，超出已開具和未開具賬單的金額 包括應收賬款。
| 7. | 投資 |
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 權益法投資 | $ | 889 | $ | 987 | ||||
| 公開和股權投資 | 236 | 230 | ||||||
| 債務投資 | 31 | 22 | ||||||
| 認購權證 | 9 | 34 | ||||||
| $ | 1,165 | $ | 1,273 | |||||
截至2024年9月30日，持有的股票證券的累計未實現收益和損失分別爲5100萬美元和5500萬美元【截至2023年12月31日，分別爲2800萬美元和32300萬美元】。
| 8. | 其他 資產 |
其他 資產包括:
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 與長期供應協議相關的前期生產成本 | $ | 739 | $ | 835 | ||||
| 長期應收款 | 348 | 321 | ||||||
| 養老金超額資金狀況 | 44 | 41 | ||||||
| 現金流量對沖未實現收益 | — | 4 | ||||||
| 其他，淨數 | 116 | 118 | ||||||
| $ | 1,247 | $ | 1,319 | |||||
| 2024年第三季度報告Magna International Inc. | 43 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
臨時合併財務報表附註
[未經審計]
[所有金額以美元表示，除非另有說明，所有表格中的金額均以百萬爲單位]
| 9. | 保修 |
以下是公司保修費用的續表，包括在其他應計負債中：
| 2024 | 2023 | |||||||
| 一月一日餘額 | $ | 270 | $ | 257 | ||||
| 淨費用 | 33 | 49 | ||||||
| 結算 | (18 | ) | (23 | ) | ||||
| 外匯和其他 | (1 | ) | 1 | |||||
| 餘額，3月31日 | 284 | 284 | ||||||
| 淨費用 | 39 | 5 | ||||||
| 結算 | (21 | ) | (20 | ) | ||||
| 收購 | — | 3 | ||||||
| 外匯和其他 | (4 | ) | 22 | |||||
| 餘額，6月30日 | 298 | 294 | ||||||
| 費用，淨額 | 28 | 14 | ||||||
| 結算 | (26 | ) | (11 | ) | ||||
| 外匯和其他 | 5 | (11 | ) | |||||
| 餘額，9月30日 | $ | 305 | $ | 286 | ||||
| 10. | 債務 |
短期借款
商業 票據計劃
截至 2024年9月30日，未償還的票據金額爲82700萬 [$29900萬 截至2023年12月31日]，加權平均利率爲5.29% [2023年 - 5.57%]。截至2024年9月30日，歐元商業票據計劃下沒有未償還的票據 [$21000萬 截至2023年12月31日，加權平均利率爲4.02%]。未償還金額的到期時間少於三個月。
信貸設施
在2024年5月10日， 公司將其80000萬美元364天聯合循環信用額度的到期日從2024年6月24日延長至2025年6月24日。該信用額度可用美元或加拿大元提款。公司在此信用額度下沒有借款。
長期借款
高級 筆記
公司 在2024年發行了以下高級票據：
| 發行 日期 | 淨 現金收益 | 到期日 | ||||
| 4.80% 的 Cdn$45000萬 高級票據 | 2024年5月30日 | Cdn$44800萬 | 2029年5月30日 | |||
| $40000萬 的高級票據 5.050% | 2024年3月14日 | 39700萬美元 | 2029年3月14日 |
高級票據發行是爲了一般公司用途，包括於2024年6月17日償還75000萬美元的高級票據。
高級票據是無擔保債務，不包含任何財務契約。公司可以在任何時間、也可以不時地以根據高級票據合約條款確定的特定贖回價格全部或部分贖回票據。
| 44 | 2024年第三季度Magna International Inc.報告 |
曼恩國際有限公司。
中期綜合財務報表註釋
[未經審計]
[所有金額均以美元計，除非另有說明，所有表格中的金額均以百萬美元爲單位]
| 11. | 資本 股票 |
| [a] | 在截至2024年9月30日的九個月期間，公司以500萬美元的現金回購了10萬股股票，以履行某些股權補償計劃的正常發行買盤。 |
| [b] | 以下表格展示瞭如果所有截至2024年10月31日爲止尚未行使或兌換的攤薄工具被行使或兌換，可能存在的最大股份數量: |
| 普通股 | 287,342,204 | ||
| 股票期權 [i] | 6,031,358 | ||
| 293,373,562 |
| [i] | 期權可以根據公司的股票期權計劃的規定，由持有人按照獲得的規定行使，支付行使價格。 |
| 2024年第三季度報告：Magna International Inc. | 45 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期綜合財務報表附註
[未經審計]
[所有金額以美元計，除非另有說明，所有表格金額以百萬美元爲單位]
| 12. | 累計 其他綜合損失 |
以下是累計其他全面損失的連續時間表:
| 2024 | 2023 | |||||||
| 累計 淨投資外匯業務的未實現匯兌損失 | ||||||||
| 餘額， 1月1日 | $ | (836 | ) | $ | (1,018 | ) | ||
| 淨 未實現（損失）收益 | (235 | ) | 43 | |||||
| 在正常的買盤下回購股份 | — | 1 | ||||||
| 餘額， 3月31日 | (1,071 | ) | (974 | ) | ||||
| 在正常的買盤下回購股份 | — | (1 | ) | |||||
| 淨 未實現損失 | (60 | ) | (53 | ) | ||||
| 餘額， 6月30日 | (1,131 | ) | (1,028 | ) | ||||
| 淨 未實現的收益（損失） | 283 | (151 | ) | |||||
| 餘額， 9月30日 | (848 | ) | (1,179 | ) | ||||
| 現金流套期保值的 累計淨未實現收益（損失） [i] | ||||||||
| 餘額， 1月1日 | 43 | 5 | ||||||
| 淨 未實現的（損失）收益 | (13 | ) | 41 | |||||
| 重新分類 到淨利潤 | (29 | ) | (3 | ) | ||||
| 餘額， 3月31日 | 1 | 43 | ||||||
| 淨 未實現的（損失）收益 | (6 | ) | 48 | |||||
| 重新分類 到淨利潤 | (17 | ) | (14 | ) | ||||
| 餘額， 6月30日 | (22 | ) | 77 | |||||
| 未實現的淨 收益（損失） | 3 | (23 | ) | |||||
| 重新分類 到淨利潤 | 4 | (21 | ) | |||||
| 餘額， 9月30日 | (15 | ) | 33 | |||||
| 養老金的 累計未實現損失 | ||||||||
| 餘額， 1月1日 | (105 | ) | (101 | ) | ||||
| 重估 | — | (5 | ) | |||||
| 重分類 到淨利潤 | 1 | 1 | ||||||
| 餘額， 3月31日 | (104 | ) | (105 | ) | ||||
| 重估 | — | 1 | ||||||
| 餘額， 6月30日 | (104 | ) | (104 | ) | ||||
| 重分類 到淨利潤 | 1 | 1 | ||||||
| 餘額， 9月30日 | (103 | ) | (103 | ) | ||||
| 累計其他綜合損失總額 | $ | (966 | ) | $ | (1,249 | ) | ||
| [i] | 在累計未實現現金流套期收益中，已淨化的所得稅費用金額如下： |
| 2024 | 2023 | |||||||
| 一月一日餘額 | $ | (16 | ) | $ | — | |||
| 未實現的淨利潤（損失） | 4 | (15 | ) | |||||
| 重分類至淨利潤 | 10 | 1 | ||||||
| 餘額，3月31日 | (2 | ) | (14 | ) | ||||
| 未實現的淨利潤（損失） | 2 | (17 | ) | |||||
| 重新分類至淨利潤 | 7 | 4 | ||||||
| 餘額，6月30日 | 7 | (27 | ) | |||||
| 未實現的（損失）利潤 | (1 | ) | 7 | |||||
| 重分類至淨利潤 | (1 | ) | 7 | |||||
| 餘額，九月30日 | $ | 5 | $ | (13 | ) | |||
預計在接下來的12個月內將重新分類爲淨利潤的其他綜合損失金額爲1400萬美元。
| 46 | Magna International Inc. 2024年第三季度報告 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期合併財務報表附註
[未經審計]
[所有板塊 金額以美元計，所有表格金額以百萬爲單位，除非另有說明]
| 13. | 金融工具 |
| [a] | 財務資產和負債 |
該公司的金融資產和金融負債包括以下內容：
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 金融 資產 | ||||||||
| 現金及現金等價物 | $ | 1,061 | $ | 1,198 | ||||
| 應收賬款 | 8,377 | 7,881 | ||||||
| warrants 以及公共和股權投資 | 245 | 264 | ||||||
| 債務 投資 | 31 | 22 | ||||||
| 包括在其他資產中的長期 應收款 | 348 | 321 | ||||||
| $ | 10,062 | $ | 9,686 | |||||
| 財務 負債 | ||||||||
| 短期 借款 | $ | 828 | $ | 511 | ||||
| 長期 債務（包括一年內到期部分） | 4,981 | 4,994 | ||||||
| 經營 租賃負債（包括當前部分） | 1,777 | 1,718 | ||||||
| 應付賬款 | 7,608 | 7,842 | ||||||
| $ | 15,194 | $ | 15,065 | |||||
| 指定爲有效對沖的 衍生工具，按公允價值計量 | ||||||||
| 外匯合同 | ||||||||
| 預付費用 | $ | 4 | $ | 78 | ||||
| 其他資產 | — | 4 | ||||||
| 其他應計負債 | (13 | ) | (13 | ) | ||||
| 其他 其他 開多 | (4 | ) | (8 | ) | ||||
| $ | (13 | ) | $ | 61 | ||||
| [b] | 供應商 融資計劃 |
公司與第三方金融機構建立了供應商融資計劃，這些機構向與工具相關材料供應商提供融資。這些安排允許供應商選擇在應收賬款到期日前以折扣提前由金融機構支付，期限可能爲6至18個月。公司將在到期日支付給金融機構的全部應付金額。截至2024年9月30日，這些計劃下的未償金額爲11300萬美元[2023年12月31日爲13200萬美元]，列示在應付賬款中。
| 馬格納國際公司 2024 年第三季度報告 | 47 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期合併財務報表註釋
[未經審計]
[所有金額均以美元計算，除非另有說明，所有表格金額以百萬美元爲單位]
| 13. | 金融工具（續） |
| [c] | 公允 價值 |
公司確定其金融工具的預估公允價值，基於其認爲合適的估值方法；然而，制定這些估計值需要相當大的判斷。因此，這些預估的公允價值未必能反映公司在當前市場交易中可能實現的金額。不同假設或方法的使用可能會對預估的公允價值金額產生重大影響。用於估計金融工具公允價值的方法和假設如下所述：
現金及現金等價物，應收賬款，應付賬款和開空期借款
由於工具成熟期短，所以合併資產負債表中呈現的賬面價值是合理的公允估值。
公開交易和股權投資證券
公司對公開交易的股票投資的公允價值是根據測量日期收盤價確定，報告於證券交易所上該證券交易的。[Level 1根據GAAP公允價值層次做出的輸入。]
公司根據可觀察到的交易價格和公司持有的股權和義務等其他可觀察輸入，基於估值方法估計其股權投資證券的價值。[根據GAAP公允價值層次的Level 3輸入。]
認購權證
公司 根據普通股的活躍市場報價估算其warrants的價值，[基於GAAP公允價值層次結構的第二級輸入]，並進行減值審查，考慮可能對投資對象公允價值產生重大影響的定性和定量因素。
期限 貸款
公司的 定期貸款由1、3或6個月的貸款組成，可在3年和5年的期限結束前續期。 由於每筆貸款的到期時間爲開空，合併資產負債表中所列的賬面價值是其公允價值的合理估計。
高級 筆記
截至2024年9月30日，公司的高級票據淨賬面價值爲45億，估計公允價值爲46億。當活躍市場中可獲得報價時，高級票據的公允價值被歸類爲一級，而當報價來自不太活躍的市場或使用其他可觀察輸入來判斷公允價值時，則歸類爲二級。
| [d] | 信用風險 |
公司的 金融資產面臨信用風險，主要包括現金及現金等價物、應收賬款、債務投資，以及具有正公允價值的匯率期貨和商品遠期合約。現金及現金等價物由開空 投資組成，僅投資於信用評級爲投資級的銀行定期存款和銀行商業票據。通過限制在某些主要金融機構的投資金額，進一步降低了信用風險。
公司也存在匯率期貨合同中任何交易對手潛在違約所帶來的信用風險。公司通過與一些重要的金融機構進行交易來減輕這種信用風險，公司預計這些金融機構將履行其合同義務。
| 48 | 麥格納國際公司2024年第三季度報告 |
曼格納國際股份有限公司。
中期綜合財務報表附註
[未經審計]
[所有金額以美元計，除非另有說明，所有表格金額以百萬美元計]
| 13. | 金融 工具（續） |
在正常的業務過程中，公司面臨來自客戶的信用風險，其中絕大部分客戶屬於汽車行業並受到汽車行業相關信用風險的影響。截至2024年9月30日爲止的三個月和九個月，公司對其六家最大客戶的銷售佔公司總銷售額的73%和74%; 公司幾乎所有銷售額都來自公司與之有持續合約關係的客戶。公司與較新的專注於電動汽車的客戶開展業務，這增加了信用風險，因爲他們的運營歷史相對較短； 有限的財務資源； 產品開發和驗證流程不夠成熟； 產品/服務的市場接受度不確定； 以及未經測試的商業模式。這些因素可能增加公司與此類客戶打交道時的風險，特別是涉及到：預生產（包括工裝、工程和推出）和生產應收賬款； 庫存； 固定資產和資本化的預生產支出； 以及與這些項目相關的其他第三方義務。 截至2024年9月30日，公司資產負債表曝光的與較新的電動汽車客戶相關的金額約爲30000萬美元。 在確定預期信用損失準備金時，公司考慮了客戶信用評級的變化、流動性、客戶的歷史付款和損失經驗、當前經濟狀況，以及公司對未來經濟狀況的預期。
| [e] | 利率風險 |
公司 由於貨幣流動資產和流動負債的短期到期性，不會暴露於重大利率風險之下。 特別是，現金及現金等價物所賺取的利息收入金額更多受到所做的投資決策和爲保持現金流動性而需保留現金的影響，而不是在一定時期內利率的變化。
公司 對其貸款的利率變量存在利率期貨風險，但公司不會受到高級票據的利率期貨風險影響，因爲利率是固定的。
| [f] | 貨幣 風險和匯率期貨合同 |
公司 在製造設施已承諾交付產品、和/或 以非設施功能貨幣購買材料和設備時，受外匯匯率波動影響。爲了管理這種淨 外匯敞口，公司使用對沖計劃，主要通過使用外匯遠期合同。
截至2024年9月30日， 公司持有未到期的匯率期貨合約，代表着買入和賣出各種外幣的承諾。 重要的承諾如下：
| 用於 加拿大元 | 用於 美元 | 用於 歐元 | |||||||||||||||||||||||
| 加權 | 加權 | 加權 | 加權 | ||||||||||||||||||||||
| 美元 | 平均 | 披索 | 平均 | 加拿大人 | 平均 | 美元 | 平均 | ||||||||||||||||||
| ROCE 趨勢可以告訴我們什麼？比起 Enphase Energy，有更好的資本回報率選擇。在過去的五年中，該公司增加了 1,306% 的資本，而該資本的回報率保持穩定在 9.9%。這樣差的回報率現在並不令人信服，而且隨着資本的增加，很明顯企業並沒有將資金投入到高回報的投資中。 | 利率 | ROCE 趨勢可以告訴我們什麼？比起 Enphase Energy，有更好的資本回報率選擇。在過去的五年中，該公司增加了 1,306% 的資本，而該資本的回報率保持穩定在 9.9%。這樣差的回報率現在並不令人信服，而且隨着資本的增加，很明顯企業並沒有將資金投入到高回報的投資中。 | 利率 | ROCE 趨勢可以告訴我們什麼？比起 Enphase Energy，有更好的資本回報率選擇。在過去的五年中，該公司增加了 1,306% 的資本，而該資本的回報率保持穩定在 9.9%。這樣差的回報率現在並不令人信服，而且隨着資本的增加，很明顯企業並沒有將資金投入到高回報的投資中。 | 利率 | ROCE 趨勢可以告訴我們什麼？比起 Enphase Energy，有更好的資本回報率選擇。在過去的五年中，該公司增加了 1,306% 的資本，而該資本的回報率保持穩定在 9.9%。這樣差的回報率現在並不令人信服，而且隨着資本的增加，很明顯企業並沒有將資金投入到高回報的投資中。 | 利率 | ||||||||||||||||||
| 買入 | 5 | 0.74077 | 402 | 0.04449 | 443 | 0.77954 | 2 | 0.89171 | |||||||||||||||||
| (賣出) | (346 | ) | 1.28280 | — | — | (7 | ) | 1.34994 | (24 | ) | 1.09042 | ||||||||||||||
遠期 合同在2026年前的不同日期到期。外匯風險每季度審查一次。
| [g] | 股權價格風險 |
公衆 權益證券和warrants
公司的上市股票受市場價格風險影響，因爲普通股或基礎普通股市場價格下跌會導致價值損失風險。
| 萬秀國際有限公司2024年第三季度報告 | 49 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期綜合財務報表附註
[未經審計]
[所有金額以美元計算，所有表格中的金額以百萬美元計算，除非另有說明]
| 14. | 優莎娜健康科學公司及其子公司 |
公司可能偶爾捲入監管程序，或對各方（包括客戶、供應商、前僱員、集體訴訟原告和其他人）的法律、合同和其他索賠承擔責任。公司會定期嘗試評估可能的不利判決或結果，以及可能的成本和損失範圍。在分析每個個別問題之後，將確定是否需要爲這些 contingencies 提供撥備。由於每個問題的新進展或方法的變化（例如在處理這些問題時採取的解決策略變化），所需的撥備可能會在未來發生變化。
2023年12月，公司收到一封來自客戶的通知信【通知信】，通知公司客戶初步確定公司的一個運營組負責涉及兩起產品召回費用共計35200萬美元。該通知信引發了關於這兩起召回總費用財務分配的談判期，目前仍在進行中。如果此類談判未能成功達成，客戶根據其條款和條件有權要求馬格納支付實際與召回相關的零部件和人工成本高達50%。公司認爲涉及的產品符合客戶的規格要求，因此正在積極抗辯客戶的初步判斷。馬格納目前不預期存在任何重大負債。
2024年7月，一家二線供應商針對公司提起了索賠，稱由於某一OEm客戶的應用程序中部件的去掉和另一家OEm客戶的應用程序中包含該部件的成交量不足引起了損失。儘管供應商表示目前無法完全量化其索賠，但估計造成的財務損失總額約爲25000萬歐元。同一供應商還提起了多起專利侵權訴訟，要求法院頒發初步禁令，限制公司銷售據稱侵犯供應商專利的系統，並要求賠償金。2024年10月31日，有關法庭頒發了初步禁令，但明確允許公司繼續向所供應的車型提供該系統。公司不同意法院的裁決，並將提起上訴。公司繼續相信自己對供應商的索賠有有效的辯護，並正在積極抗辯所有索賠。由於訴訟處於早期階段，目前無法預測最終結果。
| 15. | 分段 信息 |
Magna是一家全球汽車供應商，擁有完整的汽車工程和合同製造專業知識，以及產品能力，包括車身、底盤、外部、座椅、動力總成、主動駕駛輔助、電子、鏡子和燈光、機電一體化以及車頂系統。Magna在許多領域還具有電子和軟件能力。
公司分爲四個運營部門：車身外部和結構、動力與視覺、座椅系統以及整車。這些部門是基於技術機遇、產品相似性、市場和運營因素確定的，也是公司的可報告部門。
公司首席運營決策者使用調整後的利息和所得稅前收益（"調整後的EBIT"）作爲細分利潤或虧損的衡量標準，因爲管理層認爲調整後的EBIT是其報告細分市場最合適的運營盈利或虧損指標。調整後的EBIT通過將淨利潤加上收購的無形資產攤銷、所得稅、利息費用淨額和其他（收入）費用淨額來計算。
| 50 | 馬格納國際公司2024年第三季度報告 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
NOTES TO INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
[Unaudited]
[All amounts in U.S. dollars and all tabular amounts in millions unless otherwise noted]
| 15. | Segmented Information (CONTINUED) |
| [a] | The following tables show segment information for the Company's reporting segments and a reconciliation of Adjusted EBIT to the Company's consolidated net income: |
| 2024年9月30日結束的三個月 | ||||||||||||||||||||||||
| Fixed | ||||||||||||||||||||||||
| 總計 | 外部 | 調整後 | 股權 | 資產 | ||||||||||||||||||||
| 銷售額 | 銷售額 | EBIT [ii] | 折舊費 | 淨利潤 | additions | |||||||||||||||||||
| 車身外飾與結構 | $ | 4,038 | $ | 3,981 | $ | 273 | $ | 186 | $ | (1 | ) | $ | 285 | |||||||||||
| 動力與視覺 | 3,837 | 3,769 | 279 | 145 | (4 | ) | 139 | |||||||||||||||||
| 座椅系統 | 1,379 | 1,376 | 51 | 25 | (6 | ) | 27 | |||||||||||||||||
| 完成 車輛 | 1,159 | 1,150 | 27 | 20 | (2 | ) | 17 | |||||||||||||||||
| 企業及 其他 [i] | (133 | ) | 4 | (36 | ) | 8 | — | 8 | ||||||||||||||||
| 總計 可報告部門 | $ | 10,280 | $ | 10,280 | $ | 594 | $ | 384 | $ | (13 | ) | $ | 476 | |||||||||||
| 截至2023年9月30日的三個月 | ||||||||||||||||||||||||
| 股權 | Fixed | |||||||||||||||||||||||
| 總計 | 外部 | 調整後 | 損失 | 資產 | ||||||||||||||||||||
| 銷售額 | 銷售額 | 息稅前利潤 [ii] | 折舊費 | (收入) | additions | |||||||||||||||||||
| 車身 外觀與結構 | $ | 4,354 | $ | 4,297 | $ | 358 | $ | 178 | $ | 2 | $ | 424 | ||||||||||||
| 動力 與 視覺 | 3,745 | 3,685 | 221 | 133 | (46 | ) | 156 | |||||||||||||||||
| 座椅 系統 | 1,529 | 1,526 | 70 | 20 | 5 | 24 | ||||||||||||||||||
| 完整 車輛 | 1,185 | 1,176 | (5 | ) | 24 | (1 | ) | 21 | ||||||||||||||||
| 企業 & 其他 [i] | (125 | ) | 4 | (29 | ) | 3 | — | 5 | ||||||||||||||||
| 可報告的 總Segment | $ | 10,688 | $ | 10,688 | $ | 615 | $ | 358 | $ | (40 | ) | $ | 630 | |||||||||||
| 九個月截至2024年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||
| 股權 | Fixed | |||||||||||||||||||||||
| 總計 | 外部 | 調整後 | (收入) | 資產 | ||||||||||||||||||||
| 銷售額 | 銷售額 | EBIT [ii] | 折舊費 | 損失 | additions | |||||||||||||||||||
| 車身外部& 結構 | $ | 12,932 | $ | 12,745 | $ | 912 | $ | 548 | $ | (2 | ) | $ | 902 | |||||||||||
| 動力與視覺 | 11,605 | 11,416 | 575 | 431 | (37 | ) | 443 | |||||||||||||||||
| 座椅系統 | 4,289 | 4,278 | 156 | 73 | (15 | ) | 65 | |||||||||||||||||
| 整車 | 3,784 | 3,760 | 74 | 63 | (5 | ) | 38 | |||||||||||||||||
| 公司及 其他 [i] | (402 | ) | 9 | (77 | ) | 19 | 3 | 21 | ||||||||||||||||
| 總報告部門 | $ | 32,208 | $ | 32,208 | $ | 1,640 | $ | 1,134 | $ | (56 | ) | $ | 1,469 | |||||||||||
| 截至2023年9月30日的九個月 結束 | ||||||||||||||||||||||||
| 股權 | Fixed | |||||||||||||||||||||||
| 總計 | 外部 | 調整後 | 損失 | 資產 | ||||||||||||||||||||
| 銷售額 | 銷售額 | 息稅前利潤 [ii] | 折舊費 | (收入) | additions | |||||||||||||||||||
| 車身外部及 結構 | $ | 13,333 | $ | 13,083 | $ | 1,024 | $ | 538 | $ | 3 | $ | 1,005 | ||||||||||||
| 動力與視覺 | 10,530 | 10,336 | 437 | 378 | (108 | ) | 422 | |||||||||||||||||
| 座椅系統 | 4,618 | 4,603 | 174 | 62 | (3 | ) | 64 | |||||||||||||||||
| 整車 | 4,337 | 4,310 | 81 | 75 | (3 | ) | 45 | |||||||||||||||||
| 企業與 其他 [i] | (475 | ) | 11 | (36 | ) | 11 | 2 | 20 | ||||||||||||||||
| 可報告的 合計部門 | $ | 32,343 | $ | 32,343 | $ | 1,680 | $ | 1,064 | $ | (109 | ) | $ | 1,556 | |||||||||||
| [i] | 公司和其他調整後的EBIT中包括向汽車部門收取的內部公司費用. |
| 瑪格納國際公司 2024 年第三季度報告 | 51 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
中期合併財務報表附註
[未經審計]
[所有板塊 所有金額均以美元計算，所有表格金額均以百萬爲單位，除非另有說明]
| 15. | 分段 信息（續） |
| [ii] | 以下表格將淨利潤調節爲調整後的息稅折舊及攤銷前利潤（Adjusted EBIT）。 |
| 三個月結束了 | 九個月 結束 | |||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 淨利潤 | $ | 508 | $ | 417 | $ | 862 | $ | 988 | ||||||||
| Add: | ||||||||||||||||
| 已獲得的無形資產攤銷費 | 28 | 32 | 84 | 57 | ||||||||||||
| (3,106 | 54 | 49 | 159 | 103 | ||||||||||||
| 其他 (收入) 費用，淨 | (188 | ) | (4 | ) | 236 | 224 | ||||||||||
| 所得稅 | 192 | 121 | 299 | 308 | ||||||||||||
| (105,481) | $ | 594 | $ | 615 | $ | 1,640 | $ | 1,680 | ||||||||
[b] 以下表格顯示了公司報告部門的商譽：
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 主體外觀 & 結構 | $ | 454 | $ | 452 | ||||
| 動力與視覺 | 1,964 | 1,928 | ||||||
| 座椅系統 | 259 | 258 | ||||||
| 整車 | 110 | 109 | ||||||
| 公司及其他 | 19 | 20 | ||||||
| 可報告的總段 | $ | 2,806 | $ | 2,767 | ||||
| [c] | 以下表格顯示了公司報告細分的淨資產： |
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 車身外部與結構 | $ | 9,191 | $ | 8,147 | ||||
| 動力與視覺 | 7,799 | 7,880 | ||||||
| 座椅系統 | 1,431 | 1,340 | ||||||
| 整車 | 413 | 574 | ||||||
| 公司和其他 | 802 | 1,066 | ||||||
| 總報告部門 | $ | 19,636 | $ | 19,007 | ||||
以下表格將總資產與淨資產進行對比：
| 9月30日, | 12月31日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 總資產 | $ | 32,790 | $ | 32,255 | ||||
| 扣除未包括在分部淨資產中的資產: | ||||||||
| 現金及現金等價物 | (1,061 | ) | (1,198 | ) | ||||
| 遞延所得稅資產 | (811 | ) | (621 | ) | ||||
| 與合資夥伴的長期應收款 | (70 | ) | (49 | ) | ||||
| 扣除包括在分部淨資產中的負債: | ||||||||
| 應付賬款 | (7,608 | ) | (7,842 | ) | ||||
| 應計的工資與薪水 | (962 | ) | (912 | ) | ||||
| 其他應計負債 | (2,642 | ) | (2,626 | ) | ||||
| 分部淨資產 | $ | 19,636 | $ | 19,007 | ||||
| 52 | 麥格納國際有限公司2024年第三季度報告 |
MAGNA INTERNATIONAL INC.
關於2023年10月的合併財務報表的說明
[未經審計]
[所有金額爲美元，所有表格金額以百萬計，除非另有說明]
| 16. | 隨後 事件 |
Normal Course Issuer Bid
經由多倫多證券交易所【"tsx"】批准，公司董事會批准了一個新的正常詞彙購買計劃，以購買公司至多2850萬股普通股，約佔公司公開流通的普通股的10%。正常詞彙購買計劃的主要目的是用於撤銷購買以及用於資助公司的以股票爲基礎的薪酬獎勵或計劃以及/或用於履行其延期利潤分享計劃的義務。預計正常詞彙購買計劃將於2024年11月7日前後啓動，並將於一年後終止。所有普通股的購買將根據購買時市場價格在多倫多證券交易所的規則和政策或根據美國1934年證券交易法第100億.18條在紐約證券交易所【"nyse"】進行，以便符合規定。
購買也可以通過加拿大和美國的替代交易系統進行，或者通過tsx允許的其他方式進行，包括根據發行人回購豁免訂單以優惠於市場現行價格私下協議或特定股票回購計劃。
| 2024年第三季度瑪格納國際有限公司報告 | 53 |