6-K 1 tnk6-kq3x24.htm 6-K

目录

美国

证券交易委员会

华盛顿特区20549

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6-K表格

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外国私人发行人报告

根据13a-16或15d-16条款

《1934年证券交易所法案》

截至2024年9月30日的季度期

佣金文件编号1-33867

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teekay tankers 有限公司。

（根据其章程规定的准确名称）

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百慕大汉密尔顿市维多利亚街26号天鹅楼2楼，邮编HM12

请选择注册人是否按Form 20-F或Form 40-F覆盖提交年度报告。 Form 20-F [X] Form 40-F []

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请勾选指示符，指明申报人是否在20-F或40-F表格的覆盖下提交或将要提交年度报告。

20-F表格ý表格40-F¨

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目录

teekay tankers有限公司。

2024年9月30日结束的季度报告6-k报告

指数

 

第I部分：财务信息						页码
项目1。			基本报表
			2024年和2023年9月30日三个月和九个月未经审计的综合利润表			1
			2024年9月30日和2023年12月31日未经审计的合并资产负债表			2
			2024年9月30日和2023年截至九个月的未经审计的合并现金流量表			3
			2024年9月30日和2023年未经审计的合并股东权益变动表，包括三个月和九个月的期间			4
			未经审计的合并财务报表附注			5
项目2。			分销计划			13
第II部分：其他信息						27
签名						28

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目录

第一部分 - 财务信息

项目1 – 基本报表

teekay tankers有限公司及其子公司

未经审计的合并利润表（以美元计，除股份和每股数据外，单位为千）

营业收入（附注3）

 

						截至9月30日的三个月，												截至9月30日的九个月
						2024						2023						2024						2023
						$						$						$						$
航次租船收入 （备注3）						231,665						274,774						848,580						1,019,484
定期租船收入 （注3）						8,184						8,119						18,355						23,124
其他收益（注3）						3,429						2,965						11,276						8,553
总收入						243,278						285,858						878,211						1,051,161
航次开支 （注7）						(93,984)						(113,274)						(310,612)						(355,543)
（注11b）						(38,091)						(36,366)						(113,942)						(112,348)
时间租赁费用 （附注6）						(18,465)						(19,378)						(57,651)						(51,014)
折旧和摊销						(23,445)						(24,565)						(69,136)						(72,924)
总务及行政管理费用 （附注10和11b）						(10,876)						(10,700)						(38,678)						(35,087)
船只出售收益 （附注12）						—						—						11,601						—
重组费用 （附注13）						(5,952)						—						(5,952)						(1,248)
营业利润						52,465						81,575						293,841						422,997
利息支出						(825)						(6,440)						(6,670)						(23,565)
利息收入						5,772						3,119						16,972						7,120
衍生工具实现和未实现收益 （附注8）						—						—						—						449
股权（亏损）收益						(121)						666						2,152						2,916
其他收入（支出）(注释 14)						942						(82)						1,628						(65)
税前净利润						58,233						78,838						307,923						409,852
所得税收入（费用） （附注15）						582						2,528						2,633						(7,875)
净利润						58,815						81,366						310,556						401,977
每股基本金额 （附注16）
- 普通股每股基本收益						$1.70						$2.38						$9.03						$11.77
每股摊薄收益						$1.69						$2.35						$8.95						$11.63
现金股息宣告						$0.25						$0.25						$2.75						$1.50
未注资生股A和B类股份的加权平均数附注16
基本						34,496,757						34,201,415						34,381,247						34,145,219
- 稀释的						34,765,008						34,571,439						34,706,817						34,552,933
关联方交易 （附注11）

附注是未经审计的合并基本报表的组成部分。

1

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目录

teekay tankers有限公司及其子公司

未经审计的合并资产负债表

（单位：美元千元）

						下面包括了开多期债务和总债务的对比:						下面包括了开多期债务和总债务的对比:
						2024年9月30日						2023年12月31日
						$						$
资产
当前
现金及现金等价物						462,851						365,251
限制性现金-流动 (备注17)						667						691
应收账款净额，扣除准备金$4.7百万（2023年- $5.6百万）						79,576						99,940
持有待售的资产						37,239						11,910
从关联方应收 (注11c)						83						130
燃油和润滑油库存						45,440						53,219
预付费用						10,000						12,332
已计入营业收入的收入						46,394						70,026
其他流动资产(注意 4)						4,908						—
总流动资产						687,158						613,499
Total liabilities and equity
按成本核算，减少累计折旧$55340万（2023年 - $44090万）						1,151,862						929,237
融资租赁相关船舶的成本，减去累计折旧 $nil（2023年 - $92.40 million） （注6）						—						228,973
经营租赁权利资产 （附注6）						53,999						76,314
船舶和设备总计						1,205,861						1,234,524
对权益法核算的合资企业的投资和预付款项						15,382						15,731
其他非流动资产						5,037						6,656
无形资产的成本减累计摊销$530万 (2023 - $500万) (注释4)						390						658
商誉						2,426						2,426
资产总额						1,916,254						1,873,494
负债和股东权益
当前
应付账款						21,217						29,872
应计负债 (备注7和9)						45,069						43,715
与融资租赁相关的当前义务 (备注6)						—						20,517
经营租赁负债的应付款(备注6)						27,646						35,882
归属于关联方的负债 （附注11c）						2,886						5,013
其他流动负债 （附注3）						4,275						4,289
流动负债合计						101,093						139,288
与融资租赁相关的长期债务 （附注6）						—						119,082
长期经营租赁负债 (注释 6)						26,354						40,432
其他开多期负债(注释 15)						43,869						48,907
负债合计						171,316						347,709
承诺和事项 (注释 5, 6, 8和9)
股权
普通股和额外资本(58500万股授权，截至2024年9月30日发行和流通2970万A类股和460万B类股，58500万股授权，截至2023年12月31日发行和流通2950万A类股和460万B类股) (备注10)						1,309,252						1,305,764
累积盈余						435,686						220,021
股东权益总计						1,744,938						1,525,785
负债和所有者权益总额						1,916,254						1,873,494

后续事件(备注19)

附注是未经审计的合并基本报表的组成部分。

2

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目录

teekay tankers有限公司及其子公司

未经审计的现金流量表

（单位：美元千元）

 

						截至9月30日的九个月
						2024						2023
						$						$
现金、活期存款和受限制资金提供的（使用的）
营业收入
净利润						310,556						401,977
非现金项目：
折旧和摊销						69,136						72,924
船舶出售利润 （注12）						(11,601)						—
衍生工具未实现损失 （注8）						—						3,709
股权收益						(2,152)						(2,916)
所得税（收入）费用						(3,452)						6,566
其他						9,647						4,013
经营性资产和负债的变动:						31,843						13,651
船坞停泊支出						(19,633)						(6,209)
净营业现金流						384,344						493,715
筹资活动
Foreign currency						—						50,000
短期债务预付款						—						(50,000)
获得长期债务 （附注5）						—						1,000
与长期债务相关的发行成本 (注释5)						—						(4,536)
长期债务的预付款 (注释5)						—						(1,000)
计划偿付与融资租赁相关的债务 (注释6)						(5,213)						(28,900)
偿还与融资租赁相关的债务预付款 (注释6)						(136,955)						(364,201)
股票期权行权后的普通股发行						2,858						—
支付现金分红派息						(94,230)						(50,995)
其他						(4,103)						(2,386)
净融资现金流						(237,643)						(451,018)
投资活动
出售船舶所得款项 (附注12)						23,425						—
购买船舶和设备的支出						(4,546)						(5,975)
从股权法取得的合资企业贷款偿还						2,500						3,900
船舶购买						(70,504)						—
净投资现金流						(49,125)						(2,075)
现金、现金等价物和受限制的现金的增加						97,576						40,622
期初现金、现金等价物及限制性现金余额						365,942						187,361
期末现金、现金等价物及限制性现金余额						463,518						227,983

补充现金流信息 （附注17）

附注是未经审计的合并基本报表的组成部分。

3

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目录

teekay tankers ltd.及其子公司

未经审计的资产负债表中的股东权益变动表

（以美元千为单位，股份除外）

 

						普通股和其他附加股 实收资本
						千 普通股份 股份 #						A类普通股 $						B类普通股 $						累计盈余 $						总计 $
2023年12月31日余额						34,093						1,217,232						88,532						220,021						1,525,785
净利润						—						—						—						144,771						144,771
分红宣布						—						—						—						(8,623)						(8,623)
以股票为基础的补偿						165						3,334						—						—						3,334
2024年3月31日的余额						34,258						1,220,566						88,532						356,169						1,665,267
净利润						—						—						—						106,970						106,970
3,341,700						—						—						—						(77,637)						(77,637)
以股票为基础的补偿						60						1,343						—						—						1,343
截至2024年6月30日的余额						34,318						1,221,909						88,532						385,502						1,695,943
净利润						—						—						—						58,815						58,815
3,341,700						—						—						—						(8,631)						(8,631)
以股票为基础的补偿						38						(1,189)						—						—						(1,189)
2024年9月30日的余额						34,356						1,220,720						88,532						435,686						1,744,938

						普通股和附加股份 实收资本
						千 的普通股 股份 #						A类普通股 $						B类普通股 $						累积的 （赤字）盈余 $						总计 $
截至2022年12月31日的余额						33,939						1,215,078						88,532						(233,604)						1,070,006
净利润						—						—						—						169,368						169,368
以股票为基础的补偿						20						901						—						—						901
2023年3月31日的余额						33,959						1,215,979						88,532						(64,236)						1,240,275
净利润						—						—						—						151,243						151,243
宣布分红派息						—						—						—						(42,890)						(42,890)
以股票为基础的补偿						88						161						—						—						161
截至2023年6月30日的余额						34,047						1,216,140						88,532						44,117						1,348,789
净利润						—						—						—						81,366						81,366
宣布分红派息						—						—						—						(8,569)						(8,569)
以股票为基础的补偿						33						129						—						—						129
2023年9月30日的结余						34,080						1,216,269						88,532						116,914						1,421,715

附注是未经审计的合并基本报表的组成部分。

4

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目录

teekay tankers有限公司及附属公司

未经审计的合并财务报表注释

（所有表格金额均以美元数千计，除股份或每股数据外）

1.报告范围

未经审计的中期合并财务报表（或 未经审计 合并财务报表。根据美国通用会计准则准备了这些财务报表（或 通用会计原则(GAAP)）。这些未经审计的合并财务报表包括了 teekay tankers 的账户。 teekay tankers）的全部子公司和股权会计合营企业（合称为 公司).

Certain information and footnote disclosures required by GAAP for complete annual financial statements have been omitted and, therefore, these unaudited consolidated financial statements should be read in conjunction with the Company’s audited consolidated financial statements for the year ended December 31, 2023, filed on Form 20-F with the U.S. Securities and Exchange Commission (or the SEC) on March 15, 2024. In the opinion of management, these unaudited consolidated financial statements reflect all normal recurring adjustments necessary to present fairly, in all material respects, the Company’s unaudited consolidated financial position, results of operations, cash flows and changes in equity for the interim periods presented. The results of operations for the interim periods presented are not necessarily indicative of those for a full fiscal year. Intercompany balances and transactions have been eliminated upon consolidation. The preparation of financial statements in conformity with GAAP requires management to make estimates and assumptions that affect the amounts reported in the unaudited consolidated financial statements and accompanying notes. Actual results could differ from those estimates.

On October 1, 2024, Teekay Tankers transferred its legal domicile by changing its jurisdiction of incorporation from the Republic of the Marshall Islands to Bermuda. Following the redomiciliation, Teekay Tankers is registered with the Bermuda Registrar of Companies as an exempted company.

As of January 1, 2024, the European Union (or 欧盟) expanded the existing European Union Emissions Trading System (or EU ETS) to the maritime industry. Under the EU ETS requirements, the Company acquires EU allowances (or EUAs) related to greenhouse gas emissions from its vessels and those third-party vessels subject to revenue sharing agreements (or RSA) that trade to, from, and within the EU and European Economic Area. These EUAs are recorded as intangible assets which are presented as other current assets in the unaudited consolidated balance sheet as at September 30, 2024, as they will be surrendered within one year from the balance sheet date (see note 4). The Company classifies these EUAs as indefinite-lived intangible assets, which are not subject to amortization, and they are evaluated for impairment annually and whenever events and changes in circumstances indicate that the value of the assets may be impaired. In addition, the Company has recorded an obligation related to its emissions level for the nine months ended September 30, 2024, as part of accrued liabilities in the unaudited consolidated balance sheet as at September 30, 2024 (see note 7), and voyage expenses in the unaudited consolidated statements of income for the three and nine months ended September 30, 2024. The measurement of both the accrued liability and voyage expenses is determined on a first-in, first-out method based on the cost of the EUAs that are acquired by the Company. If the Company has insufficient EUAs to cover emissions of its vessels and third-party vessels subject to RSAs, an accrual representing the difference between the total emissions liability and the carrying value of the EUAs held will be recorded based on the fair market value of an EUA that is traded on a regulated energy exchange at the end of the reporting period. The Company is required to surrender EUAs through its Union Registry account in September 2025 to cover its vessels' annual emissions for the year ending December 31, 2024.

2.    Recent Accounting Pronouncements

In November 2023, the Financial Accounting Standards Board (or FASB发布了会计准则更新2023-07， 分部报告 - 改进报告分部披露，该修订要求企业在年度和中期基础上披露增量分部信息股权。该修订还要求只有一个报告分部的公司提供所有由本修订要求的披露以及财务会计准则法规编号280《分部报告》的所有现有分部披露。该修订自2023年12月15日后开始实施，并从2024年12月15日后开始实施中间期间。公司预计采用这一标准将导致额外的分部细节披露。 $ ASU 2023-07）。ASU 2023-07引入了更新，用于披露每个可报告部门的重要部门费用类别和金额。重要的部门费用被定义为：

a.对该部门来说重要，

b.定期提供给或可从定期提供给首席经营决策者的信息中轻松计算出，以及

c.包含在所报告的部门利润或损失度量中。

分部报告的补充披露旨在为财务报表用户提供额外信息，因为现在需要将直接费用、共享费用、分配的公司管理费用或重大利息费用等费用进行细分并分别报告给每个部门。ASU 2023-07适用于2023年12月15日后开始的财政年度和2024年12月15日后开始的财政年度的中期时段，并允许提前采用。一旦采用，公众实体将在呈现的最早时期的开始日期起采纳ASU。公司将在2024年12月31日止年度财务报表中采用此标准。预计ASU 2023-07的采纳不会对公司的综合财务报表和相关披露产生重大影响。

5

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目录

teekay tankers有限公司及附属公司

未经审计的合并财务报表注释

（所有以美元千位显示的表格金额，除了股份或每股数据）

2023年12月，FASB发布了会计准则更新2023-09 所得税披露改进 $ ASU 2023-09要求提供关于报告实体有效税率对账与所缴所得税信息的细分信息。这项额外披露旨在通过提供一致的类别和更大的信息细分来提供额外信息和透明度，包括对税率对账的信息进行更加细分，同时按司法管辖区对所缴所得税信息进行了细分。ASU 2023-09适用于2024年12月15日之后开始的年度期间。允许提前采纳并应用前瞻性且允许追溯性应用。公司预计将在2025财年开始的年度期间采纳这一标准。公司目前正在评估这一标准对其合并财务报表的影响。

3. 营业收入

公司的主要营业收入来源于向客户租赁其船舶（Suezmax油轮、Aframax油轮和长程2型（或其他）油轮）。公司采用两种主要形式的合同，包括航次租船和时间租船。 LR2公司将船舶用于航次租船和时间租船的程度取决于公司的租船策略和时间租船的可用性。航次租船的现货市场价格在不同期间波动较大，而时间租船提供了稳定的月度收入来源。公司还提供船对船（或其他）

船舶的价格取决于公司的租船策略和时间租船的可用性。航次租船的现货市场价格在不同期间波动较大，而时间租船提供了稳定的月度收入来源。公司还提供船船（或其他） STS支持服务包括管理货物在海上船舶之间转运的过程，以及向第三方船东提供管理服务。有关这些类型合同的描述，请参阅公司年度报告提交的审计合并财务报表中的“项目18-财务报表: 注释3”。

以下表格详细列出了截至2024年9月30日和2023年9月30日止三个月和九个月的公司按合同类型划分的营业收入。公司的租赁收入包括来自其航次租船和期租合同的收入。

			截至9月30日的三个月，												截至9月30日的九个月
			2024						2023						2024						2023
			$						$						$						$
航次租船收入
Suezmax			114,111						136,500						431,355						527,991
Aframax / LR2			114,098						128,263						380,996						432,591
全程轻轻松松冲浪服务			3,456						10,011						36,229						58,902
总计			231,665						274,774						848,580						1,019,484
时间租赁收入
超大型油轮			3,654						3,657						10,777						10,717
Aframax / LR2			4,530						4,462						7,578						12,407
总计			8,184						8,119						18,355						23,124
其他营业收入
船对船支持服务			2,831						2,054						8,558						5,312
船舶管理			598						911						2,718						3,241
总计			3,429						2,965						11,276						8,553
总收入			243,278						285,858						878,211						1,051,161

租出

截至2024年9月30日，公司有两艘（2023年12月31日-两艘）船舶采用固定费率的定期租船合同运营，分别定于2025年2月和2025年5月到期。截至2024年9月30日，根据现有定期租船合同，公司将收到的最低未来计划收入约为$940万（2024年剩余部分），$1730万（2025年），$800万（2026年），$800万（2027年），$800万（2028年）和$260万（以后）（2023年12月31日- $1210万（2024年）），包括公司于2024年9月签订的另一份长期租船合同，为一艘燃油罐船，在交付给公司后公司同意裸船租入四年半，预计在2024年第四季度交付至公司。租金支付不应被解释为对任何年度全面租金收入的预测。

6

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目录

teekay tankers有限公司及其附属公司

未经审计的合并财务报表注释

（所有数字金额均以美元千元为单位，股份数或每股数据除外）

所述期间。未来的租金支付不包括在2024年9月30日后进入的任何新合同产生的租金支付，或者在合同中存在的任何变量考虑因素。此外，上述的未来租金支付已经根据所需定期维护的估计脱工时进行了调整，不反映任何适用的营收分成安排的影响，根据其中与其他营收分成安排参与者分享租赁时间收入的营收分成安排。由于未来事件例如未经计划的船舶维护，实际金额可能会有所变化。

合同负债

截至2024年9月30日，公司预期会将其作为合同负债承认的330万美元（2023年12月31日 - 340万美元）预付款认定为随后期间将作为租赁收入或航次租船收入承认，并将其包含在公司未经审计的合并资产负债表中的其他流动负债中。

4. 无形资产

作为EU ETS要求的一部分，根据附注1的描述，在2024年9月30日结束的九个月中，公司以490万美元购买了欧盟排放配额（EUAs），将其记录为无定限生命周期的无形资产。截至2024年9月30日，这些无形资产被呈现为未经审计的合并资产负债表中的其他流动资产，因为EUAs将在资产负债表日起一年内被交出。

无形资产的账面价值（不包括EUAs）如下：

			下面包括了开多期债务和总债务的对比:
			2024年9月30日						2023年12月31日
			$						$
客户关系 成本为$570万美元，减少累计摊销$530万美元 (2023 - 成本为$570万美元，减少累计摊销$500万美元) (1)			390						658

(1)客户关系按10年加权平均摊销期限摊销。2024年9月30日三个月和九个月结束时客户关系的摊销分别为$10万和$30万（2023年为$10万和$30万）。2024年9月30日后的剩余年份中客户关系的预计摊销为$10万（剩余2024年）和$30万（2025年）

5.长期负债

截至2024年9月30日，公司有一个循环信贷设施（或 2023循环信贷额度截至该日期，提供了总金额最高为$28790万的借款（2023年12月31日为$32180万），其中$28790万（2023年12月31日为$32180万）尚未动用。2023年到期日是2029年5月，利息支付基于担保隔夜融资利率（或 SOFR2024年9月30日，2023年可再融资金额总额预计将按照以下金额递减：$3390万（2024年余下部分），$6780万（2025年），$6640万（2026年），$5500万（2027年），$4330万（2028年）和$2150万（此后）。截至2024年9月30日，2023年可再融资金额由公司19艘船舶作为抵押，以及其他相关担保。

2023年可再融资要求公司维持总未动用余额的最低船体覆盖率为已动用余额的125%。此要求以半年为基准进行评估，参考由两个或更多约定的第三方编制的船舶估值。若该比率低于要求的数额，贷款人可能要求公司选择预付相应贷款部分或提供额外抵押品来弥补差额。截至2024年9月30日，由于无任何余额被动用，船体覆盖率不适用。此外，公司要求维持最低流动性（现金、现金等价物和至少剩余六个月到期的未动用循环信贷额度）为$35.0万美元和公司总债务的至少5%较大者。截至2024年9月30日，公司符合所有与2023年可再融资金额有关的契约。

截至2024年9月30日，公司长期债务的利率为6.8%（2023年12月31日为7.4%）。

6.经营租赁和与融资租赁相关的义务

营业租赁

公司从其他船东租赁船舶进行期租赁，其中船东提供公司使用和技术操作船舶的时间租赁合同，以及裸船租赁合同，其中注册船东在此期间将船舶提供给公司，公司完全负责船舶的运营，包括技术服务和运营所需的船员。时间租船合同和裸船租赁合同通常为固定期限，尽管在某些情况下，公司可能有选择延长租约的选项。公司通常根据租约期内固定的日租金率向船东支付费用。至于时间租赁合同，公司通常无需在船舶无法运营的时期支付日租金，而裸船租赁合同通常不适用该规定。

7

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目录

teekay tankers有限公司及其子公司

未经审计的合并财务报表注释

（所有表中金额均以美元的千为单位，除了股份或每股数据）

截至2024年9月30日，公司在期租合同和裸船租赁合同下将承担的最低承诺约1600万美元（2024年剩余部分）、4340万美元（2025年）、2110万美元（2026年）、1350万美元（2027年）、850万美元（2028年）和740万美元（以后），其中包括公司于2024年9月签订的一项裸船合同，用于租赁一艘油船，预计将于2024年第四季度交付给公司。

与融资租赁有关的义务

			下面包括了开多期债务和总债务的对比:						下面包括了开多期债务和总债务的对比:
			2024年9月30日						2023年12月31日
			$						$
与融资租赁有关的义务			—						140,811
减：未摊销的折扣和债务发行成本			—						(1,212)
与融资租赁有关的总义务			—						139,599
减：当前部分			—						(20,517)
与融资租赁有关的长期义务			—						119,082

截至2024年9月30日，公司没有剩余的售后租赁融资交易。公司截至2023年12月31日持有的八艘船舶已于2024年3月按相关租后回购安排的回购选择权回购并交付，总成本为13700万美元。

7. 欧盟排放交易系统相关义务

根据附注1中描述的欧盟排放交易系统要求，截至2024年9月30日止九个月，公司记录了480万美元的义务，作为2024年9月30日未经审计的资产负债表中应计负债的一部分。2024年9月30日止三个月和九个月，公司还分别认定了150万美元和480万美元的费用，作为未经审计的利润表中航次费用的一部分。

8. 衍生工具

利率掉期协议

根据需要，公司不时根据其整体风险管理政策使用衍生工具。公司签订利率互换协议，将浮动利率息票交换为固定利率息票，以减少公司在尚未清偿的浮动利率债务上受到的利率波动风险。截至2024年9月30日，公司尚未签订任何利率互换协议。

远期海运协议

根据需要，公司不时使用远期海运协议 (或FFAs 或海运远期协议公司在非套保相关交易中，通过增加或减少其暴露于现货油轮市场利率的途径，来调整限定的风险敞口。FFA的净收益和亏损记录在公司未经审计的损益明细表内的已实现和未实现衍生工具亏损中。截至2024年9月30日，公司维持与FFA相关的限制性现金存款（见备注17）；然而，公司没有承担任何FFA。

表格披露

与利率互换和FFA相关的已实现和未实现盈利（损失）将在收入中确认，并在公司未经审计的损益明细表中以已实现和未实现衍生工具盈利的形式报告，如下所示：

			截至九月底的九个月的营业租赁成本												截至九月底的九个月的营业租赁成本
			2024年9月30日												2023年9月30日
			实现收益（损失）			未实现收益（损失）。			总计						已实现收益 (亏损)			未实现亏损			总计
			$			$			$						$			$			$
利率掉期协议(1)			—			—			—						4,168			(3,709)			459
远期海运协议			—			—			—						(10)			—			(10)
			—			—			—						4,158			(3,709)			449

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目录

teekay tankers有限公司及附属公司

未经审计的合并财务报表注释

（所有表格金额均以美元千为单位，除股份或每股数据外）

(1)2023年6月，公司解除了其利率互换协议，获得了320万美元的现金支付，在公司未经审计的截至2023年9月30日的合并损益表中确认为衍生金融工具已实现收益 的九个月。

9. 公允价值衡量

有关公司如何估计公允价值以及公允价值分层级别的描述，请参阅2023年12月31日终了的公司年度报告在表格20-F中附上的已审计合并财务报表的“第18项 - 财务报表：注释10”中的说明。

以下表格包括估计的公允价值、账面价值和分类，使用公允价值层次对那些在重复和非重复基础上以其估计公允价值衡量的资产和负债进行分类，以及一些未以公允价值衡量的特定金融工具。

2024年9月30日

2023年12月31日

一般 数值 等级制度 等级

搬运 数量 资产 / (负债) $

一般 数值 资产 / (负债) $

搬运 数量 资产 / （负债） $

一般 数值 资产 / （负债） $

循环的：

现金、现金等价物和受限制的现金 (附注17)

一级

463,518

463,518

365,942

365,942

与欧盟排放交易系统相关的义务 （注7）

一级

(4,753)

备注（1）

—

—

其他:

对股权挂靠的合资企业的预付款

二级

380

财务租赁相关的义务，包括当前部分

2,880

财务租赁相关的义务，包括当前部分

Obligations related to finance leases, including current　 部分 （注6）

二级

—

—

(139,599)

(143,968)

(1)根据前一提示所述的欧盟ETS要求，在2024年9月30日结束的九个月中，公司记录了一项欧盟ETS相关的义务，这被纳入了截至2024年9月30日的未经审计的合并资产负债表中的预提负债部分。此金额可能包括代表期末报告期内总排放责任与所持有的欧盟排放配额（EUA）的账面价值之间差额的预提。预提的公允值估算使用的是报告期结束时在监管能源交易所交易的EUA的公允市场价值。截至2024年9月30日，并未形成此类预提，因为总排放责任小于所持有的EUA的账面价值。

(2)向其股权法核算的合资企业提供的预付款，连同公司对权益法核算的合资企业的投资，构成了本未经审计合并财务报表中公司对权益法核算的合资企业利益的净累计账面价值。截至2024年9月30日和2023年12月31日，此类净累计利益的各个构成部分的公允价值无法确定。

公司在其现金及现金等价物存放的金融机构发生违约事件时存在信用风险。为了减少信用风险，公司只向标准普尔评级为A-或更高或穆迪评级为A3或更高的交易对手存款。此外，为尽量降低集中风险，现金存款分别由不同的交易对手持有和签署。

10. 股本和基于股本的薪酬

截至2024年9月30日，公司的授权股本为1亿优先股（2023年12月31日-1亿股），每股面值为0.01美元（2023年12月31日-每股0.01美元），4.85亿A类普通股（2023年12月31日-4.85亿股），每股面值为0.01美元（2023年12月31日-每股0.01美元），以及1亿B类普通股（2023年12月31日-1亿股），每股面值为0.01美元（2023年12月31日-每股0.01美元）。每股A类普通股赋予持有人每股一票，而每股B类普通股赋予持有人每股五票，最高累计B类普通股表决权力不超过49%。截至2024年9月30日，公司发行和流通的A类普通股为2970万股（2023年12月31日-2950万股），B类普通股为460万股（2023年12月31日-460万股），优先股为零（2023年12月31日-零）。

在截至2024年9月30日的三个月和九个月内，公司分别确认与限制性股票单位和一般性股票期权相关的费用30万美元和310万美元（2023年-60万美元和200万美元）计入一般和行政费用。

11. 关联方交易

a.目前，公司的业务部分由其子公司进行，该子公司接受Teekay Corporation Ltd.（或 Teekay的）全资子公司Teekay Services Limited（或该经理),及其关联公司。管理人根据长期管理协议提供各种服务（或 管理协议)，如下所示。2024年10月，

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teekay tankers有限公司及其子公司

未经审计的合并财务报表注释

(所有表格金额均以美元记，除每股或每股数据外)

公司和teekay达成一项协议，其中包括转让由teekay拥有但目前不属于公司的所有管理服务公司（包括管理公司）。预计这些交易将在2024年12月31日前完成，视常规交割条件而定（详见注19）。

b.公司收到的相关方交易金额如下所示：

			截至9月30日的三个月												截至9月30日的九个月
			2024						2023						2024						2023
			$						$						$						$
船舶运营费用 - 技术管理费 (i)			—						(168)						(155)						(504)
战略和行政服务费 (ii)			(8,355)						(8,554)						(29,031)						(26,543)
技术管理费收回 (iii)			—						143						—						293
重组费用(iv) (附注13)			(5,952)						—						(5,952)						(100)

(i)第三方提供的船舶管理服务成本已被列为公司未经审计的合并利润表中的船舶运营费用。公司向经理支付此类第三方技术管理费，涉及到公司在2017年收购的Tanker Investments Ltd.此前拥有的某些船舶。截至2024年第二季度，根据与经理达成的协议，公司不再接受第三方提供的船舶管理服务。

(ii)经理的战略和行政服务费用已列入总务和行政费用，除了与技术管理服务有关的费用，该费用已列入公司未经审计的合并利润表中的船舶运营费用。目前，公司的执行官是teekay或其子公司的雇员，他们的报酬（除公司的长期激励计划下的任何奖励外）由teekay或其他teekay子公司制定并支付。公司目前通过管理费用的战略部分向teekay支付其执行官在公司管理事务上花费的时间。

(iii)目前，公司从teekay那里获得其子公司为teekay提供的技术管理服务的费用报销。这些报销已被列入公司未经审计的合并利润表的总务和行政费用中。

(iv)2024年9月30日止三个月和九个月期间，公司因重组其现任由teekay雇佣的高级管理团队而产生600万美元的重组费用。2023年9月30日止九个月期间，公司因对其由teekay雇佣的商业团队进行的组织改变而产生了10万美元的重组费用（见附注13）。

c.目前，公司经理和teekay的其他子公司收取某些现金收据并支付公司及其船舶发生的某些费用。这些金额以适用的方式列在公司未经审计的资产负债表中的"与关联方应收款项"或"与关联方应付款项"中，不带利息或规定的偿还条件。

12. 船舶销售

在截至2024年9月30日的九个月内，公司同意以6480万美元的组合销售价格出售一艘Aframax / LR2油轮和一艘Suezmax油轮，这两艘油轮作为2024年9月30日所有权转让（见附注19）。

在截至2024年9月30日的九个月内，公司以2350万美元的价格完成了一艘Aframax / LR2型油轮的出售，公司确认出售带来的1160万美元的相关收益。

13. 重组费用

在截至2024年9月30日的三个月内，公司因对其高级管理团队进行的变更而发生了600万美元的重组费用。

在截至2023年9月30日的九个月内，公司因对其商业和技术运营团队进行的组织变更而发生了120万美元的重组费用。

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蒂凯油轮有限公司及其子公司

未经审计的合并财务报表注释

(所有表格中的金额均以美元表示，除了股票或每股数据)

14. 其他收入（费用）

其他收入（费用）的组成如下：

			截至9月30日的三个月												截至9月30日的九个月
			2024						2023						2024						2023
			$						$						$						$
汇率期货（损失）收益			(249)						540						1,177						2,110
其他收入（支出）(1)			1,191						(622)						451						(2,175)
总计			942						(82)						1,628						(65)

(1)    Includes $60万 and $260万 related to the premiums paid in relation to the repurchase of certain vessels previously under sale-leaseback arrangements during the three and nine months ended September 30, 2023.

15.    Income Tax Recovery (Expense)

The following table reflects changes in uncertain tax positions relating to freight tax liabilities, which are recorded in other long-term liabilities in the Company's unaudited consolidated balance sheets:

			截至9月30日的九个月
			2024 $						2023 $
Balance as at January 1			47,813						42,046
Increases for positions related to the current year			1,695						8,438
Increases for positions related to prior years			5,448						6,145
减少的原因是之前年份的持仓减少			(3,303)						(5,155)
与时限结束有关的减少			(6,730)						(3,013)
汇率期货获利			(1,455)						(2,257)
截至9月30日的余额			43,468						46,204

公司当前所得税收入（支出）中包含与货运税有关的不确定税务立场的准备金。与货运税有关的立场每年可能会有所变化，具体取决于公司船舶的交易模式。

公司定期审查其货运税义务，可能根据当时可获得的信息更新其税务立场的评估。此类信息可能包括有关货运税在相关司法管辖区的适用性的法律意见。货运税法规可能会发生变化和解释；因此，公司记录的金额可能会相应更改。

16. 每股收益

可供普通股股东使用的净收益和每股普通股收益列于下表中：

			截至9月30日的三个月												截至9月30日的九个月
			2024						2023						2024						2023
			$						$						$						$
净利润			58,815						81,366						310,556						401,977
普通股加权平均股数-基本 (1)			34,496,757						34,201,415						34,381,247						34,145,219
股权激励计划的稀释效应			268,251						370,024						325,570						407,714
加权平均稀释后每股普通股数			34,765,008						34,571,439						34,706,817						34,552,933
每股收益:
-基本			1.70						2.38						9.03						11.77
– 摊薄			1.69						2.35						8.95						11.63

(1)     包括与不可抵押股票补偿相关的未发行普通股。

对于对摊薄每股收益计算产生反稀释效应的股权奖励不包括在此计算中。在发生归属于股东的损失的期间，所有股权奖励均为反稀释。对于

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目录

Teekay Tankers Ltd及其子公司

未经审计的合并财务报表注释

(所有表中金额均以美元千位计，股份或每股数据除外)

2024年和2023年截至9月30日的三个月和九个月，无被限制的股票单位对摊薄每股收益的计算产生反稀释效应。截至2024年9月30日的三个月和九个月，零期权对摊薄每股收益的计算产生反稀释效应。截至2023年9月30日的三个月和九个月，公司的A类普通股的7304份期权对摊薄每股收益的计算产生反稀释效应。

17. 补充现金流量信息

现金、现金等价物和受限现金总额如下：

			下面包括了开多期债务和总债务的对比:						下面包括了开多期债务和总债务的对比:						下面包括了开多期债务和总债务的对比:						下面包括了开多期债务和总债务的对比:
			2024年9月30日						2023年12月31日						2023年9月30日						2022年12月31日
			$						$						$						$
现金及现金等价物			462,851						365,251						227,292						180,512
流动限制现金 (1)			667						691						691						3,714
长期限制现金 (2)			—						—						—						3,135
			463,518						365,942						227,983						187,361

(1) 公司保留与FFA相关的限制现金存款(见注8)。

(2) 公司保留与2023年5月回购的某些船舶融资租赁相关的限制现金存款。

与经营租赁权利资产和经营租赁负债相关的非现金项目如下：

									截至9月30日的九个月
									2024						2023
									$						$
获得的租入资产以换取新的经营租赁负债									8,432						68,536

18. 区间

管理层应评估公司是否有足够的流动性，在未经审计的合并财务报表发行后的一年期内作为持续经营的基础。根据未经审计的合并财务报表发行当日公司的流动性，并根据公司运营在接下来一年中预计的现金流量，公司估计将有足够的流动性来满足其财务契约的最低流动性要求，并作为一家持续经营的公司至少在未经审计的合并财务报表发行后的一年期内。

19. 季后赛事件

a.2024年10月，公司完成了一艘Suezmax油轮的售出，售价为3400万美元。该船及其相关燃油和润滑油库存被归类为在2024年9月30日未经审计的合并资产负债表中的待售资产（见附注12）。

b.2024年10月，teekay与公司达成协议，涉及（a）向公司出售teekay在澳大利亚的业务，售价为6500万美元加上任何营运资本调整和（b）向公司转让所有teekay的管理服务公司（包括经理），目前尚未由公司拥有，价格等于被转让实体的营运价值。这些交易预计将在2024年12月31日之前完成，并受到习惯闭约条件的约束。

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目录

TEEKAY TANKERS LTD.及其子公司

2024年9月30日

第一部分 - 财务信息

项目2 – 管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析

以下财务状况和业绩讨论和分析应与本报告第6-k表中包含的未经审计合并财务报表及附注以及我们在本报告第18项 - 财务报表和经营结果中包含的经审计合并财务报表和我们在本年度报告第20-F - 成于2023年12月31日的“财务报表”和“管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析”中的“第5项 - 运营和财务回顾与前景”一起阅读。

概述

我们的业务是拥有和经营原油和成品油船舶，我们采用租约策略，旨在在轮船现货市场捕捉上行机会，同时使用固定利率的定期租约和全服务轻装运输（或简称FSL）。 FSL） 合同以减少潜在下行风险。我们在现货市场交易或受固定期租船租约约束的船舶组合会不时发生变化。除了我们的核心业务，我们还提供船对船支持服务，以及船舶商业管理和技术管理业务。 STS支持服务，以及我们的油轮商业管理和技术管理业务。截至2024年9月30日，我们的船队包括52艘船舶，其中包括8艘租入船舶和1艘拥有50%股权的超大型原油船。以下表格总结了截至2024年9月30日的船队情况: for the 非陆上生产设施。

			拥有股份 船舶			租船进口			总计
固定利率：
苏伊士驳船 (1)(2)			—			1			1
阿夫拉马克斯油轮 / LR2型油品船 (3)			1			—			1
固定利率船队总数			1			1			2
即期利率：
苏伊士油轮 (4)			25			—			25
阿夫拉马克斯油轮 / LR2型油品船 (5)(6)			17			5			22
超大型原油船 (7)			1			—			1
全部现货舰队 (8)			43			5			48
船舶供应船			—			2			2
全部teekay tankers 舰队			44			8			52

(1)目前，Suezmax 油轮以 54 个月的期限进行了租赁，截止日期为 2027 年 6 月，可以选择延长一年。

(2)租赁合同预计于 2025 年 2 月到期。

(3)租赁合同预计于 2025 年 5 月到期。

(4)包括一艘于 2024 年 10 月出售的 Suezmax 油轮。

(5)目前有四艘Aframax / LR2型油轮以期满日分别在2024年11月、2025年3月、2025年8月和2026年2月进行租赁，其中三艘有延长一年的选项。一艘2023年建成的Aframax / LR2型油轮目前以租赁形式期满日为2030年1月，有三个一年的延期期限以及在第二个延期期限结束时的购买选项。

(6)其中一艘Aframax / LR2型油轮被分类为待售，在2024年9月30日，并预计在2024年第四季度至2025年第一季度交付给买方。

(7)这艘VLCC是通过50/50的合资企业拥有的。截至2024年9月30日，这艘VLCC正在进行现货航次包租，由第三方经纪进行管理。 High-Q合资企业）。截至2024年9月30日，该VLCC正在进行现货包船，由第三方经纪管理。

(8)截至2024年9月30日，我们拥有和租入的46艘船舶，以及三艘不在我们舰队中且由第三方拥有的船舶，均受收入分成协议约束（或 RSA).

2024年10月1日，Teekay Tankers通过将其法定注册地从马绍尔群岛共和国更改为百慕大，将其法人管辖区从马绍尔群岛共和国更改为百慕大。重新设立后，Teekay Tankers注册在百慕大公司注册处作为一家免税公司。

在评估我们的结果时，您应考虑的事项

在评估我们的历史财务表现和评估我们未来前景时，有许多因素需要考虑，我们在分析经营业绩时使用各种财务和运营术语和概念。这些事项可以在我们截至2023年12月31日年度报告20-F的“项目5 - 经营和财务回顾与展望”中找到。

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2024年的重大事件

中东和乌克兰的冲突

自2023年12月中旬以来，也门胡塞武装叛军发动了许多针对红海地区船只的袭击，据称这是对以色列 - 哈马斯战争的回应。由于这些袭击，许多船运公司继续暂停通过红海的运输，这影响了交易模式、费率和费用。尽管无法预测这种情况将如何发展，但我们预计货物重新路由将导致近期散货油轮费率的额外波动。中东地区冲突的持续升级或扩大、其他团体或国家的干预、对任何主要石油产油国实施经济制裁、封锁霍尔木兹海峡或其他重要贸易路线的航运中断，如红海，或类似的结果可能会对油轮行业、我们服务的需求、我们的业务、经营业绩、财务状况和现金流产生负面影响。

乌克兰持续冲突已经扰乱了能源供应链，在全球经济中造成了不稳定和显著波动，并导致多个国家对俄罗斯实施经济制裁。这场持续的冲突对相关散货油轮费率的上升产生了重大影响。额外的制裁和行政命令已经实施，相关部门继续积极调查符合价格上限要求的情况。这可能进一步影响原油和石油产品的贸易，以及俄罗斯石油向全球市场的供应和对原油和石油产品的需求和价格。

请参阅我们截至2023年12月31日的年度报告20-F中“项目3-关键信息-风险因素”章节，了解更多关于我们和我们业务风险的信息，包括与政治不稳定、恐怖袭击或其他袭击、战争或国际敌对活动以及以色列和乌克兰冲突有关的风险。

高级管理团队变动

2024年8月，我们调整了高级管理团队，任命Kenneth Hvid为总裁兼首席执行官，任命Brody Speers为首席财务官，任命Mikkel Seidelin为首席商务官。 Hvid先生和Speers先生同时担任Teekay的总裁兼首席执行官和首席财务官。

船舶销售

在2023年第四季度，我们同意以2350万美元出售一艘Aframax / LR2型油轮，该销售交易导致2024年9月30日止九个月期间的出售收益达到1160万美元。这艘油轮在2023年12月31日被归类为待售资产，于2024年2月交付给新所有者。

2024年5月，我们同意以6480万美元的总售价出售一艘Aframax / LR2型油轮和一艘Suezmax型油轮。截至2024年9月30日，这两艘油轮都被归类为待售资产。Suezmax型油轮已于2024年10月交付给新所有者，Aframax / LR2型油轮预计将在2024年第四季度至2025年第一季度间交付给购买方。

船舶出售-回租回购

在2024年3月，我们完成了以总成本13700万美元回购八艘Suezmax型油轮的交易，根据相关的出售-回租安排下的回购选择权。目前，这八艘船舶没有负债。

船舶收购

2024年7月，我们以7050万美元的价格完成了对一艘2021年建造的Aframax / LR2油轮的收购。

时间租船船只

2024年5月，我们将一艘Aframax / LR2油轮的租入合同延长至12个月，日租金为34,000美元，并获得了额外的12个月选择期，日租金相同。

2024年第三季度，两艘Aframax / LR2油轮在租船合同期满后归还给拥有者。

时间租船出船只

在2024年第二季度，我们与一艘Aframax / LR2油轮签订了为期一年的时间租船合同，日租金为49,750美元，该合同于2024年6月初开始。

燃油油轮裸船租赁和时间租船协议

In September 2024, we entered into an agreement to bareboat-in a bunker tanker for a period of four and a half years. At the same time, we entered into a commercial, technical and crew management agreement with a subsidiary of Teekay, as well as an agreement to time charter-out this bunker tanker to a third party for a corresponding period at a rate that is equal to the bareboat cost plus an operational element,

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which is subject to certain escalations each year. The bunker tanker is expected to deliver during the fourth quarter of 2024, at which time the various agreements will commence.

European Union Emissions Trading System (or EU ETS)

Since January 1, 2024, as part of our compliance with the EU ETS requirements, we have acquired EU allowances (or EUAs) related to greenhouse gas emissions from our vessels and those vessels subject to RSAs that trade to, from, and within the EU and European Economic Area. During the nine months ended September 30, 2024, we acquired EUAs for a cost of $490万, which were recorded as indefinite-lived intangible assets. As at September 30, 2024, these intangible assets are presented as other current assets in the unaudited consolidated balance sheet as the EUAs will be surrendered within one year from the balance sheet date, and we also recorded an accrued liability of $480万 in relation to our obligation under EU ETS. In addition, we recorded voyage expenses of $150万 and $480万 for the three and nine months ended September 30, 2024, respectively. Please see “Item 4 – Information on the Company – b. Business Overview – Regulations” in our Annual Report on Form 20-F for the year ended December 31, 2023, as well as “Item 1 – Financial Statements: Note 1 – Basis of Presentation”, “Item 1 – Financial Statements: Note 4 – Intangible Assets” and “Item 1 – Financial Statements: Note 7 – Obligation Related to EU ETS” in this Report on Form 6-k for information about EU ETS requirements and our obligation related to EU ETS.

Purchase of Teekay's Australian Operation and Management Service Companies

2024年10月，我们与teekay达成协议，涉及出售teekay母公司的澳大利亚业务给我们，购买价格为6500万美元，加上任何营运资本调整，并将teekay母公司所有的管理服务公司（包括经理）转让给我们，价格等于转让实体的营运资本价值。这些交易受习惯的完成条件约束，预计将于2024年12月31日完成。

经常亏损。我们的财务报表已经假定我们将继续作为一个持续经营的实体，并相应地不包括有关资产清收和实现以及负债分类的调整，如果我们无法继续经营，则可能需要这些调整。

根据GAAP，我们在未经审计的合并利润表中报告总收入，并将航次费用列为营业费用之一。然而，船东基于预期的时间租船等价值（或 是关键，以确保可持续运营的数据中心运营商。）率做出关于船舶部署的经济决策，该比率代表净收入（或营业收入中排除船舶营运费用、时间租金费用、折旧及摊销费用、一般及行政费用、资产出售损益和减值准备、重组费用之前的收入），其中包括航次费用，除以营收天数；此外，行业分析师通常根据TCE率衡量集装箱运输租金率。这是因为根据时间租船合同，客户通常支付航次费用，而根据航次租约，船东通常支付航次费用，这些费用通常以近似成本增加到租金率。因此，下面的收入讨论重点关注净收入和TCE率（这两者都是非GAAP财务指标），如果适用。

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Summary

截至2024年9月30日的九个月，我们的合并营业利润为29380万美元，相比去年同期的42300万美元有所下降。导致利润下降的主要原因如下：

•由于2024年前三个季度与前一年同期相比，我们的苏伊士max型油轮和Aframax / LR2油轮的实际平均现货TCE率降低导致我们的利润减少10890万美元；

•由于在2023年第四季度和2024年第一季度出售了两艘Afram​​ax / LR2油轮，导致下降2010万美元；

•由于2024年前三个季度更多的脱产天数和脱产燃油费用，主要是由于与上一年同期相比更多的定期船坞检修，导致下降710万美元；

•由于2024年前三个季度重组费用增加了470万美元，主要与我们的高级管理团队调整相关；以及

•由于在2024年前三个季度一般行政费用增加了360万美元，主要是由于与上一年同期相比与薪酬、福利和薪资税收相关的支出增加；

部分抵消的：

•由于在2024年第一季度出售了一艘Afram​​ax / LR2油轮而增加1160万美元。

有关我们截至2024年9月30日三个月和九个月的经营业绩变化，与截至2023年9月30日三个月和九个月相比的详细信息如下。

2024年9月30日截至三个月和九个月与2023年9月30日截至三个月和九个月的情况

我们拥有并经营原油和成品油轮，它们(i)受长期固定费率的定期租约合同约束（原始期限为一年或更长），(ii)在现货轮市场运营，或(iii)受到根据现货市场定价的定期租约或短期固定费率合同的约束（原始期限低于一年），包括那些用于FSL合同。此外，我们提供STS支持服务，以及我们的轮船商业管理和技术管理服务。

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下表展示了截至2024年和2023年9月30日的三个月和九个月的结果，并对净收入进行了比较(1)，非通用会计准则财务指标，针对这些期间将净营业收入进行了比较，这是最直接可比的通用会计准则财务指标：

			截至9月30日的三个月																		截至9月30日的九个月
（以美元千为单位，除了百分比变化）			2024						2023						% Change						2024						2023						% Change
收入			243,278						285,858						(14.9)		%				878,211						1,051,161						(16.5)		%
减：航次费用			(93,984)						(113,274)						(17.0)		%				(310,612)						(355,543)						(12.6)		%
净收入(1)			149,294						172,584						(13.5)		%				567,599						695,618						(18.4)		%
			(38,091)						(36,366)						4.7		%				(113,942)						(112,348)						1.4		%
时间租赁费用			(18,465)						(19,378)						(4.7)		%				(57,651)						(51,014)						13.0		%
折旧和摊销			(23,445)						(24,565)						(4.6)		%				(69,136)						(72,924)						(5.2)		%
一般及管理费用			(10,876)						(10,700)						1.6		%				(38,678)						(35,087)						10.2		%
船只出售收益			—						—						—		%				11,601						—						—		%
重组费用			(5,952)						—						—		%				(5,952)						(1,248)						376.9		%
营业利润			52,465						81,575						(35.7)		%				293,841						422,997						(30.5)		%
利息支出			(825)						(6,440)						(87.2)		%				(6,670)						(23,565)						(71.7)		%
利息收入			5,772						3,119						85.1		%				16,972						7,120						138.4		%
已实现和未实现盈利 衍生工具			—						—						—		%				—						449						(100.0)		%
股权（亏损）收益			(121)						666						(118.2)		%				2,152						2,916						(26.2)		%
其他费用收益			942						(82)						(1,248.8)		%				1,628						(65)						(2,604.6)		%
税前净利润			58,233						78,838						(26.1)		%				307,923						409,852						(24.9)		%
所得税收回（费用）			582						2,528						(77.0)		%				2,633						(7,875)						(133.4)		%
净利润			58,815						81,366						(27.7)		%				310,556						401,977						(22.7)		%

(1)这是一项非普遍接受会计原则的财务指标。请参阅“第二项 管理层对财务状况和经营结果的讨论 - 非通用会计原则财务指标” 来了解这一非通用会计原则财务指标的定义和与根据通用会计原则计算和呈现的最直接可比财务指标之间的调整。 – 净收入分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为14930万美元和56760万美元，而去年同期分别为17260万美元和69560万美元。与前一年同期相比，截至2024年9月30日的三个月和九个月的减少主要是由以下原因导致的：

净收入. 净收入分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为14930万美元和56760万美元，而去年同期分别为17260万美元和69560万美元。与前一年同期相比，截至2024年9月30日的三个月和九个月的减少主要是由以下原因导致的：

净收入分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为14930万美元和56760万美元，而去年同期分别为17260万美元和69560万美元。与前一年同期相比，截至2024年9月30日的三个月和九个月的减少主要是由以下原因导致的：

•由于与上一年同期相比，我们的苏伊士马克斯油轮和阿弗拉马克斯/LR2油轮的整体平均实现现货运价较低，导致2024年9月30日结束的三个月和九个月分别减少了1150万美元和10890万美元；

•由于在2023年第四季度和2024年第一季度出售了两艘阿弗拉马克斯/LR2油轮，以及在2024年第三季度将两艘租入油轮归还给所有者，部分抵消的同时，同时由于在2023年第一季度交付给我们三艘阿弗拉马克斯/LR2租入油轮以及在2024年第三季度完成的一艘阿弗拉马克斯/LR油轮收购，导致2024年9月30日结束的三个月和九个月分别净减少了730万美元和2020万美元；

•由于与上一年同期相比，由于与计划干船坞保养时间的关联，导致2024年9月30日结束的三个月和九个月分别减少了690万美元和710万美元；

部分抵消的：

•由于与上一年同期相比，由于多了一天的日历天数，导致2024年9月30日结束的九个月增加了220万美元；

•由于接受来自承租方的商业索赔，导致2023年第三季度结束的三个月和九个月分别增加了170万美元；

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•主要由于2023年第一季度和2024年第二季度部分船舶从定期租船合同中返回，并以较高的平均费率获得，导致2024年9月30日结束的九个月净增加了120万美元；

•由于与上一年同期相比，由于STS支持服务活动的数量增加，导致2024年9月30日结束的三个月和九个月分别增加了80万美元和320万美元。

船舶营业费用. 船舶营运费用分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为3810万和11390万美元，而去年同期分别为3640万和11230万美元。

2024年9月30日结束的三个月和九个月的增加与去年同期相比主要是因为:

•分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月增加了220万美元和360万美元，这主要是由于维护和通讯服务成本上升，以及船舶管理人员薪酬支出增加；

•2024年9月30日结束的九个月内有70万美元的增加，这与保险费和与船员相关的支出增加有关；

部分抵消的：

•分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月净减少了30万美元和260万美元，这是由于在2023年第四季度和2024年第一季度出售了两艘Aframax / LR2型油轮，以及在2024年第三季度收购了一艘Aframax / LR2型船舶。

定期租船费用租凭时间费用分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为1850万和5770万美元，而去年同期分别为1940万和5100万美元。

与去年同期相比，2024年9月30日结束的三个月和九个月的波动主要是由以下原因导致：

•2024年9月30日结束的三个月和九个月因将两艘租借的油轮归还给所有者导致减少160万美元；

•2024年9月30日结束的三个月和九个月分别增加了90万美元和290万美元，这是因为在2013年下半年和2014年上半年延长了某些Aframax/LR2型油轮的租用合同后，这些油轮的日租金率增加；

•2024年9月30日结束的九个月由于在2013年第一季度交付的三艘Aframax/LR2类型的租入油轮增加了420万美金；

•2024年9月30日结束的九个月由于在2014年前三个季度租入油轮的雇佣天数更多，这是由于计划干船坞的时间安排导致的。

折旧与摊销. 折旧和摊销分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为2340万和6910万美元，而去年同期分别为2460万和7290万美元。这些减少主要是由于自2024年第一季度以来将一艘Aframax/LR2型油轮和一艘Suezmax型油轮归类为待售状态，以及在2013年第四季度和2014年第一季度出售了两艘Aframax/LR2型油轮，部分抵消了在2024年第三季度完成的一艘Aframax/LR2型油轮的收购。

一般行政费用一般和行政开支分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为1090万美元和3870万美元，而去年同期分别为1070万美元和3510万美元。2024年9月30日结束的九个月增加主要是由于与薪酬、福利和工资税相关的支出增加。

船舶出售获利. 截至2024年9月30日的九个月，船舶出售收益为1160万美元，与2024年2月出售一艘Aframax/LR2型油轮有关。

重组费用. 重组费分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月为600万美元，而去年同期分别为零和120万美元。2024年9月30日结束的三个月和九个月的重组费与我们高级管理团队的变动有关。截至2023年9月30日的九个月的重组费与我们商业和技术运营团队的组织变更有关。

利息费用. 利息费用分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月为80万美元和670万美元，而去年同期分别为640万美元和2360万美元。这主要是由于2023年和2024年第一季度回购了11艘Aframax/LR2型油轮和16艘Suezmax型油轮，这些油轮先前都是根据出售后租回安排持有的。

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利息收入. 截至2024年9月30日的三个月和九个月，利息收入分别为580万和1700万美元，而去年同期分别为310万和710万美元。增长主要是由于更高现金余额带来的利息收入增加。

衍生工具的实现和未实现收益. 截至2024年9月30日的三个月和九个月，衍生工具的实现和未实现收益分别为零，而去年同期分别为零和40万美元。

我们不时进行利率互换协议，将浮动利息的收入交换为固定利息的支付，以减少我们在未偿付浮动利率债务上的利率变动风险。 2023年，我们终止了2020年3月签订的利率互换协议。截至2024年9月30日，我们没有签署任何利率互换协议。

在截至2023年9月30日的九个月中，我们在一项现已终止的利率互换协议下确认了420万美元的实现收益和370万美元的未实现损失。

股权（亏损）收入。股权亏损和股权收入分别为三个月和截至2024年9月30日的九个月220万美元和70万美元，而去年同期分别为290万美元。2024年9月30日的三个月和九个月的减少主要是由于我们在一艘VLCC的50%股权所实现的较低现货运价，该船舶一直在由第三方管理的VLCC共用安排中交易，以及由2024年第三季度完成的维修工作导致的维修天数增加引起的。

其他收益（费用）. 其他收入分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为90万美元和160万美元，而去年同期分别为8.2万美元和6.5万美元的其他支出。2024年9月30日结束的三个月和九个月的波动主要是由于2024年第三季度与一项索赔解决有关的回收以及在2023年前三个季度与回购先前通过出售及回租安排的某些船舶有关的保费支付所致，部分抵消了与我们计提的税款和营运资金余额有关的外币兑换率变化。

所得税追回（支出）. 所得税收回分别为2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为60万美元和260万美元，而去年同期分别为250万美元和790万美元的所得税收回和所得税费用。这些波动主要是由于根据对某些司法管辖区税务立场的评估，对某些货物税负债的撤销和更低的计提，一个司法管辖区限制期限届满导致的更高收回，以及船舶交易活动的变化。更多信息，请参阅本报告的"第1项 - 财务报表：附注15 - 所得税收回（费用）"。

油轮市场

2024年第三季度中型原油轮即期运费率季节性下降，但仍远高于长期平均水平。由于季节性和各种短期因素导致的较低原油出口量导致整个夏季原油轮的吨英里需求降低，而秋季开始炼油厂的维护也影响了季度末的需求。然而，随着2024年第四季度的开始，原油轮即期运费率已在季节性规范范围内稳固，并且我们预计运费率将在冬季保持良好。

根据短期和各种因素，2024年第三季度海运原油贸易量每日下降约100万桶， mb/d) during the third quarter of 2024. OPEC+ supply cuts continued to weigh on volumes from the Middle East, compounded by reduced exports from Saudi Arabia as more oil was used domestically for power generation. Lower exports from the North Sea and Brazil due to offshore oilfield maintenance and lower volumes from the U.S. Gulf due to adverse weather and high domestic demand also weighed on crude tanker demand. Finally, volumes from Libya declined during September as a dispute between the two regional governments cut exports in half. However, most of these supply issues seem to be in the process of being resolved, and we expect a steady increase in seaborne crude oil trade volumes through the remainder of the year which, coupled with normal seasonal weather delays, should support crude tanker spot rates in the coming months.

Global oil demand is projected to grow by 1.2 mb/d in 2024 and 1.3 mb/d in 2025 as per the average of forecasts from the International Energy Agency (or IEA), the U.S. Energy Information Administration (or EIA是环境影响评估的缩写。) and OPEC. This is lower than last quarter’s forecast, primarily due to lower-than-expected Chinese oil demand. However, the Chinese government recently announced an economic stimulus package which could lead to a recovery in local oil demand and, therefore, increases in crude oil import volumes by China.

Oil supply from non-OPEC+ countries is projected to increase by 1.5 mb/d in both 2024 and 2025 as per the IEA, with the majority of growth led by the United States, Brazil, Guyana, and Canada. Export growth from Canada is being supported by the commencement in May 2024 of operations of the Trans Mountain Pipeline Expansion (or TMX), which has averaged around 20 Aframax loadings per month, with volumes largely flowing to the U.S. West Coast and Asia. In addition to higher non-OPEC+ supply, volumes from the OPEC+ group could rise from December 2024 onwards as the group has announced plans to start unwinding 2.2 mb/d of voluntary production cuts over the course of the next 12 months, although the pace of the unwind will likely depend on future oil demand and price developments.

Geopolitical events continue to shape crude oil trade flows, particularly in the Middle East where ongoing attacks on shipping in the Red Sea region are causing a large number of tankers, particularly in the product sector, to divert around the Cape of Good Hope, thereby adding to voyage distances and boosting tanker tonne-mile demand. Recent events in the Middle East have the potential to further destabilize the region, which could impact oil production and shipping should they escalate. The full effects of any such disruption are uncertain, but they have the potential to further add to tanker market volatility in the near term.

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2024 remains on track to be one of the lowest years for new tanker deliveries in recent history, with just 530万 deadweight tons (or mdwt) delivered during the first nine months of the year. Deliveries are set to increase in 2025 and 2026 due to new vessel orders placed over the past 18-24 months; however, at just under 13% of the existing fleet, the global orderbook is still well below the long-term average of around 20%. Furthermore, forward orderbook cover at the major shipyards currently stretches three years or more with a lack of available shipyard capacity until the second half of 2027. In addition, the global tanker fleet continues to get older, with the average age of the tanker fleet currently at its highest level since 2002. We believe the combination of a modest orderbook, limited shipyard capacity, and an aging fleet should ensure that tanker fleet growth remains at relatively low levels over the next two to three years.

总体而言，我们预计未来几个月的油轮租金将保持稳定，因为全球海上原油交易量有望反弹，并通过冬季的季节性正常化。我们认为中期前景仍然乐观，因为支持油轮需求和供应基本面的因素，地缘政治事件进一步增加了波动性的层面。

船队和TCE价格

截至2024年9月30日，我们拥有43艘双壳油船和产品油船，计划租入5艘Aframax / LR2型油船，1艘Suezmax型油船和2艘STS支援船。我们还拥有1艘VLCC的50%股权，其业绩包括在股本收益中。

下表突出了我们租期船舶和受RSA协议约束的现货船舶的运营表现，以每个营业日的净航次收入或TCE价格为衡量标准，不包括脱航燃油费用：

			2024年9月30日止三个月
			收入 (1)			航行费用 (2)			调整项(3)			TCE营业收入			营收天数			平均TCE每个营收天 (3)
			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）
航次租船合同-超大型油轮			$	114,111		$	(50,447)		$	1,591		$	65,255		2,103			$	31,024
航次租船合同 - Aframax / LR2 (4)			$	117,554		$	(44,049)		$	329		$	73,834		2,058			$	35,876
时间租船合同 - Suezmax			$	3,654		$	(193)		$	(10)		$	3,451		92			$	37,513
时间租船合同 - Aframax / LR2			$	4,531		$	(11)		$	—		$	4,520		92			$	49,123
总计			$	239,850		$	(94,700)		$	1,910		$	147,060		4,345			$	33,842

(1)不包括与我们STS支持服务业务相关的280万美元收入，获得的30万美元燃油佣金以及从雇佣受RSA约束的船舶责任中获得的30万美元收入。

(2)包括与为我们的FSL业务提供轻载支持服务相关的70万美元营业费用。

(3)调整主要包括不包括在每日平均TCE中的空闲燃油费用。

(4)包括与我们的FSL业务相关的340万美元收入和180万美元航次费用，其中包括前文(2)注释中提到的与FSL业务相关的70万美元营业费用。

			2023年9月30日止三个月
			收入 (1)			航行费用 (2)			调整项(3)			时间信租金收入			收入天数			每收入天时间总成本 (3)
			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）
航次租船合同 - 超级巴拿马型			$	136,500		$	(58,067)		$	256		$	78,689		2,251			$	34,954
航次租船合同 - 半干散货船 / LR2 (4)			$	138,274		$	(57,148)		$	1,400		$	82,526		2,256			$	36,579
定期租船合同 - 超级巴拿马型			$	3,657		$	(202)		$	(4)		$	3,451		92			$	37,513
定期租船合同 - 半干散货船 / LR2			$	4,462		$	(117)		$	6		$	4,351		92			$	47,288
总计			$	282,893		$	(115,534)		$	1,658		$	169,017		4,691			$	36,028

(1)不包括与我们STS支持服务业务相关的200万美元营业收入，以及从我们在雇用受RSA约束的船舶方面赚取的50万美元营业收入，以及赚取的40万美元燃油佣金。

(2)包括与向我们提供FSL业务相关的轻质支持服务相关的220万美元营业费用。

(3)主要调整包括与承租人提出的与一艘船舶机械问题有关的费用以及离港燃料费用相关的费用，这些费用不包括在每日营业收入TCE平均值中。

(4)包括与我们的FSL业务相关的980万美元营业收入和880万美元航次费用，其中包括参考注释（2）的与FSL业务相关的220万美元营业费用。

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			2024年9月30日止九个月
			收入 (1)			航次费用 (2)			调整项(3)			期租赁收入			收入天数			平均每日期租赁收入 (3)
			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）
航次租约合同 - 超巴拿马型船舶			$	431,355		$	(165,501)		$	2,948		$	268,802		6,514			$	41,264
航次租船合同 - Aframax / LR2 (4)			$	417,225		$	(148,428)		$	955		$	269,752		6,297			$	42,838
定期租船合同 - Suezmax			$	10,777		$	(512)		$	(9)		$	10,256		274			$	37,513
定期租船合同 - Aframax / LR2			$	7,578		$	(72)		$	5		$	7,511		154			$	48,748
总计			$	866,935		$	(314,513)		$	3,899		$	556,321		13,239			$	42,022

(1)不包括与我们的STS支持服务运营相关的850万美元的收入，赚取的160万美元的燃油佣金，以及从我们对RSA受托的船舶的责任中赚取的110万美元的收入。

(2)包括与为我们的FSL运营提供轻质支持服务相关的390万美元运营费用。

(3)调整主要包括不计入平均TCE每日营收的脱工费用。

(4)包括与我们的FSL业务相关的3620万美元的收入和1610万美元的航程支出，其中包括以上注释(2)中涉及的390万美元与FSL业务相关的运营费用。

			2023年9月30日止九个月
			收入 (1)			航次费用 (2)			调整项(3)			时间循环等价物（TCE）收入			营业日			平均每营业日时间循环等价物（TCE） (3)
			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）			（以千为单位）
航次租约合同 - 超巴拿马型			$	527,991		$	(193,623)		$	625		$	334,993		6,769			$	49,489
航次租约合同 - 非巴拿马型 / LR2 (4)			$	491,493		$	(169,602)		$	2,446		$	324,337		6,404			$	50,644
定期租船合同 - 超巴拿马型			$	10,717		$	(444)		$	(32)		$	10,241		273			$	37,513
定期出租合同 - 非巴拿马型 / LR2			$	12,407		$	(293)		$	8		$	12,122		290			$	41,802
总计			$	1,042,608		$	(363,962)		$	3,047		$	681,693		13,736			$	49,627

(1)除530万美元的营收与我们在STS支持服务业务中的业务相关外，还有由于承担RSAs所产生的190万美元的营收，以及赚取的130万美元的燃油佣金。

(2)包括840万美元的营业费用，用于为我们的FSL业务提供轻拽支持服务。

(3)调整主要包括非运力燃油费用和与一艘船上机械问题有关的承租人索赔费用，这些费用不计入每次营收日均TCE。

(4)包括5570万美元的营收和3110万美元的航次费用，这些费用与我们的FSL业务有关，其中包括了注释(2)中提到与FSL业务相关的840万美元的营业费用。

流动性和资本资源。我们现金流的主要来源是经营活动产生的现金流、手头的现金和从资本市场融资得到的借款，包括我们的循环信贷设施。截至2021年10月30日，我们拥有14亿美元的未受限制现金，以及我们的循环信贷设施下额外的2.024亿美元可用借款额度。2021年3月15日，我们偿还了到期的基于资产的循环信贷设施未偿还借款2500万美元（“循环信贷”）。

资本的来源和用途

我们主要通过租船来产生现金流。我们采用租船策略，旨在抓住油轮现货市场的上涨机会，同时利用固定费率包租和FSL合同来减少潜在的下行风险。我们的短期包租和现货市场油轮运营有助于形成我们的净营业现金流的波动性，因此可能影响我们产生足够现金流以满足短期流动性需求的能力。历史上，油轮行业一直是周期性的，利润波动大，资产价值受到供应和需求、船舶船位的变化的影响。此外，油轮现货市场历史上表现出包租率季节性变化。油轮现货市场通常在冬季较强，因为北半球的石油消费增加，而不可预测的气候模式可能会破坏船舶的计划。然而，还有其他因素可能会覆盖典型的季节性，例如全球石油贸易路线和顿-英里需求受到俄罗斯入侵乌克兰的影响。尽管暴露于波动的现货市场是导致我们的净营业现金流在各阶段之间变化最大的潜在原因，但净营业现金流的波动性也反映了利率变化、营运资本余额波动、停坞支出的时间和金额、维修和保养活动、处于使用中的船舶的平均数量（包括租入的船舶）以及船舶收购或处置情况的变化，以及其他因素。每个时期的船舶停坞次数会根据船舶维护计划的变化而有所不同。

我们现金的其他主要来源是长期银行借款、租赁或股权融资，以及出售旧船舶所得。

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截至2024年9月30日，我们有一项授信额度，即2023年循环信贷，没有船舶受融资租赁约束。我们的2023年循环信贷在本报告的“项目1-财务报表：注5-长期债务”中有描述。我们的2023年循环信贷包含我们认为是典型的抵押船舶的贷款融资的契约和其他限制，包括限制相关子公司：承担或担保额外债务；做出某些负面承诺或赋予某些留置权；以及出售、转让、转让或移交资产。我们的2023年循环信贷要求我们保持一定的财务契约。这些财务契约的条款和符合情况在本报告的“项目1-财务报表：注5-长期债务”中有进一步描述。如果我们没有达到这些财务或其他契约，贷款人可能立即宣布我们在协议项下的义务到期并终止任何进一步的贷款承诺，这取决于当时我们的其他流动性状况，可能会严重影响我们的短期流动性需求。截至2024年9月30日，我们符合我们2023年循环信贷下的所有契约。我们的2023年循环信贷要求我们进行基于SOFR加一个利差的利息支付。根据我们的浮动利率授信额度和随时可能的余额，利率显著上升可能会对我们的运营结果和偿还债务的能力产生不利影响。我们可能不时使用利率掉期以减少市场利率变化的风险敞口。截至2024年9月30日，我们没有对任何利率掉期协议进行承诺。

我们现金的主要用途包括支付营业费用、停泊费用支出、与我们船舶修改相关的成本、资助我们其他运营资本需求、普通股股息支付、在我们的股票回购计划下回购普通股、不时向我们股权核算的合资企业提供资金，债务服务成本以及长期债务的计划偿还款项。此外，我们可能使用现金购买新船舶或二手船舶。船舶购置的时间取决于许多因素，包括新船价格、二手船价值、我们现有船队的年龄、状况和规模、我们船舶的商业前景和其他考虑因素。因此，船舶购置活动可能会在年度间发生显著变化。

现金流量

下表总结了我们的综合现金及现金等价物，用于经营、融资和投资活动的情况。

						截至9月30日的九个月
						2024						2023
（单位：美元千元）						$						$
按经营活动产生的净现金流量						384,344						493,715
用于融资活动的净现金流出						(237,643)						(451,018)
用于投资活动的净现金流出						(49,125)						(2,075)

净经营现金流量

截至2024年9月30日的九个月净营业现金流减少了10940万美元，与2023年同期相比，主要原因是:

•现金流入净减少11410万美元，主要原因是2024年前三个季度低于预期的营业收入导致，其原因是实现的平均点船运费更低，以及在2023年第四季度和2024年第一季度出售了两艘Aframax / LR2型油轮，以及与计划干船坞检修时间相关的无法工作日增加，部分抵消了由于2023年及2024年第一季度回购之前以售后租购安排持有的27艘油轮导致的较低利息支出，以及更高的利息收入；和

•与前一年同期相比，2024年前三个季度干船坞活动支出增加了1340万美元;

部分抵消的：

•2024年前三个季度净营运资金流出减少了1820万美元。

净融资现金流量

截至2024年9月30日的九个月，用于融资活动的净现金流减少了21340万美元，与2023年同期相比。主要原因是:

•现金流出净减少25090万美元，主要原因是2024年前三个季度相比，与2023年同期相比，由于回购了以前根据售后租赁融资协议持有的8艘Suezmax型油轮，而这些油轮分别在2014年的第一至第三个季度回购了8艘Suezmax型油轮和11艘Aframax / LR2型油轮；

•现金流出减少450万美元，因为2023年首三个季度设立的2023 Revolver支付的债务发行费用；和

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•现金流入增加290万美元，因为在2024年前三个季度行使股票期权而获得的收入；

部分抵消的：

•现金流出增加4320万元，原因是2024年前三个季度支付的普通股股息。

净投资现金流量

截至2024年9月30日，用于投资活动的净现金流量较2023年同期增加4710万美元。主要原因是：

•由于在2024年前三个季度收购一艘Aframax / LR2油轮导致的现金流出增加7050万美元；和

•由于2024年前三个季度部分偿还股权投资合营企业的贷款减少140万美元，与前一年同期相比导致现金流入减少。

部分抵消的：

•2024年前三季度由于出售一艘Aframax / LR2型油轮获得的净收益，现金流入增加了2340万美元；以及

•2024年前三季度由于资本支出降低导致的现金流出减少140万美元。

流动性

我们的主要流动性来源包括现金及现金等价物、净营业现金流量、未动用的信贷额度以及通过融资交易筹集的资本。我们现金管理政策的主要目标是保留资金、确保现金投资能够迅速有效地出售，并提供适当的回报。我们2023年循环贷款（Revolver）可借款的性质和范围在本报告的“第1条 - 财务报表：附注5 - 长期债务”中有描述。

有关我们的股息政策和股份回购计划的信息，请参阅我们于2023年12月31日结束的年度报告20-F表中“第5项 - 经营和财务回顾与前景”中“管理层对财务状况和经营结果的讨论与分析 - 流动性和资本资源”。

截至2024年9月30日结束的九个月内，包括现金、现金等价物和未动用的信贷额度在内的我们总合流动性从2023年12月31日的68710万美元增加到2024年9月30日的75080万美元，增加了6370万美元。2024年前三季度的以下事件或变化主要导致了截至2024年9月30日的九个月内净增长：2024年前三季度的净营业现金流入38430万元；从出售一艘Aframax / LR2型油船获得的2340万美元；通过行权股票期权获得的290万美元；从我们权益法核算的合资公司处获得的250万美元贷款偿还部分偿付8艘Suezmax油轮回购支付的13700万美元；在已售后回租安排下的八艘Suezmax集装箱船的回购支付9420万美元；用于购买一艘Aframax / LR2型油轮支付7050万美元；2023年循环贷款（Revolver）借款额减少3390万元；资产负债表中与融资租赁有关的义务计划还款520万元；以及用于船舶和设备资本升级的支出450万元。

我们预计，在2024年9月30日及本报告日期后12个月内我们预期产生的现金，将足以满足至少在本报告日期后一年的现金需求。

我们的2023年到期贷款在2029年5月到期，在2024年9月30日时尚未有任何未偿还金额。我们能否再融资我们的2023年到期贷款将取决于诸多因素，包括我们船舶的预估市场价值、我们的财务状况以及当时的信贷市场状况。此外，在2024年9月30日时，我们没有任何与新旧船舶采购相关的资本承诺。然而，我们目前拥有约50%的船队船龄在15岁以上，我们可能会在未来几年继续进行船队更新。我们预计任何船队更新支出将通过未动用的循环信贷额度、现金和新的融资安排（包括银行借款、融资租赁以及潜在的债务和股权证券发行）来筹资。

以下表格总结了截至2024年9月30日我们的其他合同义务：

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（以百万美元计）			总计			2024年9月30日后12个月			2025年剩余部分			2026			2027			2028			2028年之后
美元计价债务
包租船舶（经营租赁） (1)(2)			109.9			51.3			8.1			21.1			13.5			8.5			7.4
总计			109.9			51.3			8.1			21.1			13.5			8.5			7.4

(1)不包括如果我们行使截至2024年9月30日已签订的包租租赁条款延长期限的选项所需的支付。

(2)包括一艘储备航母，预计将在2024年第四季度根据期限为四年半的空载租船合同交付给我们。

与我们的流动性相关的其他风险和不确定性包括与货运税责任有关的所得税立法变化或不确定税务立场的解决，详情请参阅本报告的“项目1-财务报表：附注15-所得税收入（费用）”，这可能会对我们的业务产生重大的财务影响，这在目前我们无法确定。此外，截至2024年9月30日，High-Q合资企业与金融机构有一笔尚未偿还的贷款余额为1780万美元，我们担保未偿贷款余额的50%。最后，现有或未来的气候管制立法或其他限制温室气体排放的监管倡议可能会对我们的业务产生重大的财务和运营影响，目前我们也无法确定。这种监管措施可能会增加我们与经营和维护船舶相关的成本，并要求我们安装新的排放控制装置，取得津贴或支付与我们的温室气体排放相关的税款，或管理和运营温室气体排放计划。自2024年1月1日起，将海事行业纳入欧盟排放交易体系要求我们获取与我们的温室气体排放相关的津贴，详情请参阅本报告的“项目1-财务报表：附注1-介绍基础”、“项目1-财务报表：附注4-无形资产”和“项目1-财务报表：附注7-欧盟排放交易体系相关义务”。此外，对温室气体的增加管制可能长期导致对石油的需求减少，减少对我们服务的需求。

关键会计估计

我们根据GAAP的规定编制我们的合并财务报表，在应用会计政策的过程中需要根据我们最佳的假设、判断和意见进行估计。管理层定期审查会计政策、假设、估计和判断，以确保我们的合并财务报表公正地呈现并符合GAAP的要求。然而，由于未来事件及其影响无法确定，实际结果可能与我们的假设和估计不同，且这种差异可能是重大的。我们认为对于理解我们财务报表最为关键的会计估计和假设，因为它们固有地涉及重大的判断和不确定性，可在《第 5 条-营运和财务回顾与展望》中找到，截至2023年12月31日，我们在年度报告Form 20-F中讨论了这些会计估计和假设。截至2024年9月30日为止，这些估计和假设没有重大变化。

非GAAP财务指标

净收入

净收入是一项非GAAP财务指标。与航运行业的一般实践一致，我们使用“净收入”（定义为扣除船舶运营费用、定期租金支出、折旧和摊销、一般和行政费用、资产出售收益或损失以及重组费用前的营业收入）作为衡量从航程租金产生的收入与从时间租金产生的收入相匹配的指标，这有助于我们做出关于我船舶部署和性能的经营决策。由于根据时间租约，承租方支付航程费用，而根据航程租约，船东支付这些费用，我们在净收入中包括航程费用。一些航程费用是固定的，其余可以估计。作为船东，如果我们支付航程费用，我们通常通过向客户收取更高费用将这些费用的大致金额转嫁给客户。因此，尽管不同类型合同的收入可能有所不同，但不同类型合同的净收入是可比的。我们主要使用净收入，因为它为我们提供的信息比营业收入（最直接可比的GAAP财务指标）更有意义。净收入在航运行业中也被广泛用于比较公司之间以及与行业平均水平的财务绩效。以下表格将净收入与营业收入进行了调和。

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			截至9月30日的三个月												截至9月30日的九个月
（单位：美元千元）			2024						2023						2024						2023
营业利润			52,465						81,575						293,841						422,997
添加(减去)影响营业收入的特定项目:
			38,091						36,366						113,942						112,348
时间租赁费用			18,465						19,378						57,651						51,014
折旧和摊销			23,445						24,565						69,136						72,924
一般及管理费用			10,876						10,700						38,678						35,087
船只出售收益			—						—						(11,601)						—
重组费用			5,952						—						5,952						1,248
净收入			149,294						172,584						567,599						695,618

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目录

前瞻性声明

本2024年9月30日结束的三个和九个月的6-k表格报告包含某些前瞻性声明(如《证券法》1933年修订版第27A条和《证券交易法》1934年修订版第21E条中定义的)，涉及未来事件以及我们的业务、业绩和财务状况，特别是关于以下方面的声明:

 

•原油和成品油轮市场基本面，包括石油和轮船市场供需平衡以及这些市场的波动性;

•全球油轮船队增长或收缩的预测；

•全球石油需求和供应的预估变化；

•未来油轮运价和OPEC+石油产量或供应水平的影响，以及OPEC+集团预计于2024年10月开始解除自愿减产措施的影响；

•我方承租策略在抓住上行机会和降低下行风险方面的有效性；

•有关船舶收购和交付、船舶再融资、油轮合同和潜在船队更新方面的时间安排和我们的预期；

•一般国内外政治条件和地缘政治冲突；

•中东地区冲突对经济、我们的行业和业务产生的影响，包括以色列-哈马斯战争、红海地区船只持续遭受袭击或乌克兰战争的结果，以及因制裁、进口限制和其他相关行动而产生的变化贸易模式的持续性；

•油轮运价典型季节变化的影响；

•关于环境法规、责任和发展对我们和航运业的影响，包括气候变化;

•加入欧盟排放交易体系对我们和海事业的影响;

•未来12个月我们的流动性需求，包括预期资金和融资来源以应对流动性和资本支出需求，以及现金流和其他流动性来源的充分性;

•关于贷款协议中的基准利率和契约的预期，包括财务契约或限制的潜在影响;

•最近会计准则对我们的合并财务报表和相关披露的影响;

•关于我们的关于预期的、会计估计以及关于未来12个月与货物税相关的不确定税务处不确定性准备金水平的变化的期望;

•我们的股息政策以及在我们普通股上宣布或支付任何未来股息，我们的股份回购计划以及根据此类计划完成的任何未来回购;

•Teekay向我们出售其澳大利亚业务以及Teekay目前拥有的经理及其他管理服务公司的出售发生和完成时间; 和

•预期利息支付涉及我们的合同义务，以及如果我们行使续约租赁期权对我们付款义务的影响。

前瞻性声明包括但不限于任何可能预测、预测、提示或暗示未来结果、业绩或成就的声明，并可能包含“相信”、“预期”、“期望”、“估计”、“规划”、“将会”、“将继续”、“很可能导致”的字眼或类似含义的短语。这些声明涉及已知和未知风险，基于多个假设和估计，这些假设和估计天生受到重大不确定性和不可抗力的影响，其中许多超出了我们的控制范围。实际结果可能与这些前瞻性声明所表达或暗示的结果存在实质性差异，这些差异涉及风险和不确定性。可能导致实际结果产生重大差异的重要因素包括但不限于：现货油轮市场价格波动；船舶价值变化；原油或成品油的生产价格或需求变化；显著影响整体船舶吨位需求的交易模式变化；油轮报废的高于或低于预期水平；非欧佩克+和欧佩克+生产和供应水平；适用行业法律法规的变化和新法律法规实施的时间，包括那些可能进一步规范温室气体排放的法律法规，包括最近将海运业纳入欧盟排放交易体系的行业；租约合同提前终止的可能性，以及我们可能无法续签或替换租约合同的潜在困难；我们所在市场的竞争因素；任何客户、定期租约或船舶的损失；公司及 Teekay 是否能够满足与出售 Teekay 澳大利亚业务及 Teekay 目前拥有的管理服务公司相关的习惯性交割条件的能力；我们可能无法满足流动性需求；我们未来的资本支出需求；利率和资本市场的变化；我们的成本变化，如船员成本、入坞费用和相关的脱租日成本；入坞延迟；地缘政治紧张局势和冲突的影响，包括以色列-哈马斯战争、俄罗斯-乌克兰战争及相关制裁、进口和其他限制；全球经济情况的变化；我们可用现金和现金储备水平以及董事会宣布未来任何股息的水平；以及其他因素，这些因素时常在我们向美国证监会提交的周期性报告中详细披露，包括我们截至 2023 年 12 月 31 日止年度报告的 20-F 表格。我们无意为公众发布任何更新或修订本处包含的任何前瞻性声明，以反映我们对此的期望的任何变化或相关事件、状况或情况的任何变化。

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目录

teekay tankers有限公司及其子公司

2024年9月30日

第二部分- 其他信息

项目1 - 法律诉讼

无。

项目1A - 风险因素

除了在本6-k表格中列出的其他信息外，您还应认真考虑我们2023年12月31日结束的年度报告20-F中“第一部分-第3项-关键信息-风险因素”中讨论的风险因素，这些因素可能对我们的业务、财务状况或经营结果、证券的价格和价值以及我们支付普通股股利的能力产生实质影响。

项目2 - 未注册的股票出售和使用收益

无。

项目3 – 对优先证券的违约

无。

项目4 – 矿山安全披露

无。

项目5 – 其他信息

N/A。

项目6 - 附件

无。

本6-k表格的报告已通过参考纳入公司以下注册声明中：

•在2024年10月1日向美国证券交易委员会提交的S-8表格注册声明(文件号333-282449)。

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签名

innate pharma

 

teekay tankers 有限公司。

日期：2023年10月23日

2024年11月1日

签署：

/s/ Brody Speers

布罗迪·斯皮尔斯 首席财务官 （信安金融及会计主管）

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