Marqeta报告2024年第三季度财务业绩
全球现代卡发行商在2024年第三季度报告总处理量增长30％，毛利润增长24％。
美国加利福尼亚州奥克兰-2024年11月4日 - Marqeta, Inc.（纳斯达克代码：MQ）全球现代卡发行平台Marqeta今天报告了截至2024年9月30日的第三季度财务业绩。
公司报告的总处理量（TPV）为740亿美元，较去年同期增长30％。公司报告的净收入为1.28亿美元，毛利润为0.9亿美元，分别较去年同期增长18％和24％。本季度根据美国通用会计原则（GAAP）计算的净损失为2900万美元，调整后的EBITDA为900万美元。
公司报告的总处理量（TPV）为740亿美元，较去年同期增长30％。公司报告的净收入为1.28亿美元，毛利润为0.9亿美元，分别较去年同期增长18％和24％。本季度根据美国通用会计原则（GAAP）计算的净损失为2900万美元，调整后的EBITDA为900万美元。
Marqeta的CEO Simon Khalaf表示：“在第三季度，我们真正的增长轨迹再次展现出来，当我们超越区块合同的续约时，同时继续展现出操营能力，为强劲的调整后EBITDA提供动力。我们结合了几项新产品发布，进一步增强了Marqeta平台，为扩大的客户群提供规模化的转型支付解决方案。”
Marqeta突出了几个最近的业务更新，展示了其目前的业务动力：
•Marqeta推出了一个Portfolio Migration服务，为客户升级现有卡计划到Marqeta平台带来了复杂性降低，而不影响其现有持卡人体验。这种能力使客户可以顺利从竞争对手平台迁移到Marqeta。到十月底，Marqeta成功地将欧洲数百万Klarna卡从Klarna的现有处理器转移到其平台。
•Marqeta推出了Marqeta Flex，这是一个领先业界的解决方案，可以使BNPL贷款在支付应用程序和钱包内提供。 Marqeta Flex旨在增加BNPL的接受性，并为消费者提供在他们最常使用的支付应用程序内访问个性化BNPL选项。 Marqeta 还宣布Affirm和Klarna为第一个集成到Marqeta Flex和Branch的BNPL提供商，大量Uber司机使用的Branch是第一个支持Marqeta Flex的应用程式。
•UX Toolkit也在本季度推出，是Marqeta卡计划管理工具系列的一部分。UX Toolkit包括可定制和增强的用户界面元件，以改善持卡人的触点。 UX Toolkit将使Marqeta的客户能够使用更少的开发资源从头开始创建现代前端支付体验。这将进一步增强Marqeta在计划管理方面的领导地位，并使其客户为他们的持卡人提供更好的用户体验。
1
营运亮点
| 以千为单位，除百分比和每股数据外。％变化是根据可比去年同期计算的（未经审核） | 截至9月30日的三个月 | % 变化 | 截至9月30日的九个月 | % 变化 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 财务指标: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 营业收入 | $ | 127,967 | $ | 108,891 | 18% | $ | 371,205 | $ | 557,349 | (33%) | |||||||||||||||||||||||||
| 毛利润 | $ | 90,132 | $ | 72,508 | 24% | $ | 253,646 | $ | 246,281 | 3% | |||||||||||||||||||||||||
| 毛利率 | 70 | % | 67 | % | 3 百分点 | 68 | % | 44 | % | 24 百分点 | |||||||||||||||||||||||||
| 营业费用总计 | $132,363 | $142,334 | (7%) | $240,687 | $472,960 | (49%) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 净（亏损）收益 | ($28,643) | ($54,990) | 48% | $54,405 | ($182,587) | 130% | |||||||||||||||||||||||||||||
| 净(亏损)利润率 | (22 | %) | (51 | %) | 29 个百分点 | 15 | % | (33 | %) | 48 个百分点 | |||||||||||||||||||||||||
每股基本(损)益 | ($0.06) | ($0.10) | 40% | $0.11 | ($0.34) | 132% | |||||||||||||||||||||||||||||
每股稀释(损)益 | ($0.06) | ($0.10) | 40% | $0.10 | ($0.34) | 129% | |||||||||||||||||||||||||||||
| 关键营运指标和非GAAP财务指标： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
总处理量（TPV） （以百万为单位） 1 | $ | 73,899 | $ | 56,650 | 30% | $ | 211,192 | $ | 160,285 | 32% | |||||||||||||||||||||||||
调整后的EBITDA 2 | $9,019 | ($2,062) | 537% | $16,429 | ($5,586) | 394% | |||||||||||||||||||||||||||||
调整后的EBITDA利润率 2 | 7 | % | (2 | %) | 9 个百分点 | 4 | % | (1 | %) | 5 个百分点 | |||||||||||||||||||||||||
Non-GAAP 营业费用 2 | $ | 81,113 | $ | 74,570 | 9% | $ | 237,217 | $ | 251,867 | (6%) | |||||||||||||||||||||||||
1 TPV代表透过我们平台处理的付款总金额，扣除退货和退款。我们认为TPV是我们平台市场采用、品牌增长、客户业务增长和业务规模的关键指标。
2 关于非GAAP措施的资讯，请参阅调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和非GAAP营业费用的定义，以及净亏损调整为调整后的EBITDA，和总营业费用调整为非GAAP营业费用的对帐。
2024年第三季度财务业绩：
总处理量 同比增长30％，从2023年第三季度的570亿美元上升至740亿美元。
营业收入净额 12800万美元的毛利润同比增加1900万美元，或18％，主要是由于交易量增加，部分抵销由于Powered by Marqeta交易量增长速度较快和2024年第一季度重新协商的平台合作伙伴关系不利的组合效应。
毛利润 2023年第三季度我们的营业收入同比增长24%，从7300万美元增至9000万美元，主要是由于我们的TPV增长。2024年第三季度的毛利率为70%。
净亏损 2024年第三季度净损额为2900万美元，较去年同期增长2600万美元，这主要是由于毛利润增长和营业费用降低所致。第三季度的净损率为22%，较去年同期改善29个百分点。
调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用 2024年第三季度我们的营业收入为900万美元，同比增长1100万美元。调整后的EBITDA利润率为7%，较去年同期增加9个百分点。
2
财务指导
我们第四季度的预测反映了最近几个月对银行环境和具体客户计划变化的加大审查。
以下总结了Marqeta对2024年第四季度的指引：
2024年第四季 | |||||
| 营业收入增长 | 10 - 12% | ||||
毛利润增长 | 13 - 15% | ||||
调整后EBITDA毛利率 (1) | 5 - 7% | ||||
(1) 查看"有关非依照中国GAAP计量的资讯"以获得调整后的EBITDA边际定义，以及有关前瞻性对数的不可用性的信息。 | |||||
看涨会议通话
Marqeta将在今天太平洋时间下午1:30（东部时间下午4:30）举行现场电话会议。要参加电话会议，请提前10分钟拨打：免费电话 1-877-407-4018或直拨 1-201-689-8471。电话会议也可以通过网络在线直播观看，网址为http://investors.marqeta.com。
电话重播拨打号码是1-844-512-2921和1-412-317-6671，将持续到2024年11月11日太平洋时间晚上8:59（东部时间晚上11:59）。重播的确认码为13748904。
前瞻性陈述
本新闻稿包含「预见性声明」，根据1995年《私人证券诉讼改革法》的「安全港」条款解释。本新闻稿中明示或暗示的预见性声明包括但不限于有关Marqeta季度指引的声明；有关Marqeta业务计划、业务策略以及客户持续成功和增长的声明；以及有关Marqeta合作伙伴、新产品推出和产品功能（包括信用卡发行）的声明和预期；以及Marqeta首席执行官和首席财务官发表的声明。由于风险和不确定性，这些声明中包含的期望与现实结果可能有显著差异，包括但不限于以下方面：与我们的业务、运营结果、财务状况和对我们平台的需求相关的不确定性的影响；Marqeta预期的会计处理可能会受到进一步变化或发展的风险；Marqeta无法进一步吸引、保留、多元化和扩大客户群的风险；Marqeta无法在其平台上带来增加的盈利交易的风险；消费者和客户将不认为Marqeta的产品（包括信用卡发行）的益处与Marqeta的期望相符的风险；Marqeta平台未按照预期运作导致系统故障的风险；Marqeta无法实现Marqeta目前预期的成本结构的风险；Marqeta的解决方案未达到预期市场接受度的风险；竞争可能降低对Marqeta服务（包括信用卡发行）的预期需求的风险；法规环境变化可能对Marqeta的运营和收入产生不利影响的风险，包括对银行环境和特定客户计划变更加强监管的风险；Marqeta可能无法与发卡银行和卡网路保持关系的风险；Marqeta可能无法辨识和认可任何收购的预期好处的风险；Marqeta无法成功整合任何收购业务和相关运作的风险；金融服务和银行业不稳定以及对金融科技公司的追溯效应的风险；宏观经济因素的影响，包括各种地缘政治冲突、与全球选举相关的不确定性、通货膨胀和利率变化以及全球经济状况的不确定性；以及由于Marqeta的国际业务活动可能会受到额外风险的影响。有关这些风险和可能对Marqeta业务、财务状况和运营结果产生影响的其他要素的详细信息包含或参照于Marqeta于2023年12月31日结束的年度报告第10-k表格中披露的“风险因素”中，以及随时更新的Marqeta与SEC提交的季度报告表格第10-Q中的风险因素，可在 www.sec.gov 和klarna(临时代码)的网站在此处 http://investors.marqeta.com.
本新闻稿中的前瞻性陈述基于截至本日Marqeta所获得的信息，Marqeta放弃更新任何前瞻性陈述，除非法律有要求.
3
揭露资讯
投资者和其他人应该注意，Marqeta使用其投资者关系网站、SEC文件、新闻稿、公开电话会议和网络广播向投资者宣布重要财务信息。Marqeta还使用社交媒体与客户和公众沟通有关Marqeta、其产品和服务以及其业务和市场相关事项。Marqeta在社交媒体上发布的信息可能被视为重要信息。因此，Marqeta鼓励投资者、媒体和其他对Marqeta感兴趣的人查阅我们在社交媒体频道上发布的信息，包括Marqeta X feed( @Marqeta ) 、Marqeta Instagram页面( @lifeatmarqeta ) 、Marqeta Facebook页面和Marqeta LinkedIn页面。这些社交媒体频道可能不时更新
使用非GAAP财务指标
根据GAAP确定的非GAAP财务指标与随附财务数据后面的本新闻稿结尾处的和解表。有关这些非GAAP财务指标的描述，包括管理层使用每个指标的原因，请参见表格中标题为“有关非GAAP财务指标的资讯”的部分
关于Marqeta, Inc.
Marqeta让公司有可能将金融服务整合到其品牌体验中，开启新的业务增长和用户满意方式。Marqeta平台让企业掌控构建金融解决方案，使他们能够将实时数据转化为个性化、优化的解决方案，从消费者忠诚度到资本效率的各个方面。凭借内置的合规性和安全性，Marqeta的平台已得到规模验证，在2023年处理的年度支付量超过2000亿美元。Marqeta已获准在全球40多个国家运营，而且持续增长。请访问www.marqeta.com了解更多。
Marqeta®是Marqeta, Inc.的注册商标。
IR联系：Marqeta投资者关系部门 IR@marqeta.com
4
Marqeta, Inc.
损益综合表简明合并报表
（以千为单位，除每股金额外）
（未经审计）
| 截至9月30日的三个月 | 截至9月30日的九个月 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 营业收入 | $ | 127,967 | $ | 108,891 | $ | 371,205 | $ | 557,349 | |||||||||||||||
| 营业成本 | 37,835 | 36,383 | 117,559 | 311,068 | |||||||||||||||||||
| 毛利润 | 90,132 | 72,508 | 253,646 | 246,281 | |||||||||||||||||||
| 营业费用（收益）： | |||||||||||||||||||||||
| 薪资和福利 | 100,964 | 102,433 | 299,120 | 350,592 | |||||||||||||||||||
| 科技 | 16,317 | 13,930 | 44,204 | 41,674 | |||||||||||||||||||
| 专业服务 | 4,759 | 4,197 | 13,437 | 14,507 | |||||||||||||||||||
| 入住率 | 1,178 | 1,074 | 3,476 | 3,285 | |||||||||||||||||||
| 折旧与摊提 | 4,448 | 3,108 | 11,941 | 7,582 | |||||||||||||||||||
| 市场营销和广告 | 582 | 346 | 1,688 | 1,348 | |||||||||||||||||||
| 其他营业费用 | 4,115 | 3,833 | 11,438 | 14,171 | |||||||||||||||||||
| 执行董事长长期表现奖励 | — | 13,413 | (144,617) | 39,801 | |||||||||||||||||||
| 营业费用总计 | 132,363 | 142,334 | 240,687 | 472,960 | |||||||||||||||||||
| 营运(亏损)收入 | (42,231) | (69,826) | 12,959 | (226,679) | |||||||||||||||||||
| 其他收益，净额 | 13,703 | 15,074 | 41,845 | 37,508 | |||||||||||||||||||
| (亏损) 税前收入 | (28,528) | (54,752) | 54,804 | (189,171) | |||||||||||||||||||
| 所得税费用（利益） | 115 | 238 | 399 | (6,584) | |||||||||||||||||||
| 净（亏损）收益 | $ | (28,643) | $ | (54,990) | $ | 54,405 | $ | (182,587) | |||||||||||||||
| 归属于A类和B类普通股股东的每股税后（亏损）收益 | |||||||||||||||||||||||
基础 | $ | (0.06) | $ | (0.10) | $ | 0.11 | $ | (0.34) | |||||||||||||||
稀释 | $ | (0.06) | $ | (0.10) | $ | 0.10 | $ | (0.34) | |||||||||||||||
| 权重平均股份用于计算每股净（亏损）收益，归属于A类和B类普通股东。 | |||||||||||||||||||||||
基础 | 507,160 | 529,489 | 513,678 | 535,797 | |||||||||||||||||||
| 稀释 | 507,160 | 529,489 | 522,394 | 535,797 | |||||||||||||||||||
5
Marqeta, Inc.
缩短的合并财务报表
（以千为单位）
| 九月三十日， 2024 | 12月31日， 2023 | ||||||||||
| （未经审计） | |||||||||||
| 资产 | |||||||||||
| 流动资产: | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 886,417 | $ | 980,972 | |||||||
| 限制性现金 | 8,500 | 8,500 | |||||||||
| 短期投资 | 217,569 | 268,724 | |||||||||
| 应收帐款净额 | 26,373 | 19,540 | |||||||||
| 应收款项已结算，净额 | 11,817 | 29,922 | |||||||||
| 网络激励款项应收 | 46,667 | 53,807 | |||||||||
| 预付费用及其他流动资产 | 23,821 | 27,233 | |||||||||
| 全部流动资产 | 1,221,164 | 1,388,698 | |||||||||
| 营运租赁权利资产，净额 | 4,894 | 6,488 | |||||||||
| 物业及设备，扣除折旧后净值 | 35,791 | 18,764 | |||||||||
| 无形资产，扣除累计摊销 | 31,238 | 35,631 | |||||||||
| 商誉 | 123,523 | 123,523 | |||||||||
| 其他资产 | 19,226 | 16,587 | |||||||||
| 资产总额 | $ | 1,435,836 | $ | 1,589,691 | |||||||
| 负债及股东权益 | |||||||||||
| 流动负债 | |||||||||||
| 应付账款 | $ | 1,026 | $ | 1,420 | |||||||
| 应付营业收入份额 | 167,081 | 173,645 | |||||||||
| 应计费用及其他流动负债 | 165,466 | 161,514 | |||||||||
| 流动负债合计 | 333,573 | 336,579 | |||||||||
| 扣除当期偿还后之经营租赁负债净额 | 2,082 | 5,126 | |||||||||
| 其他负债 | 4,523 | 4,591 | |||||||||
| 总负债 | 340,178 | 346,296 | |||||||||
| 股东权益： | |||||||||||
| 优先股 | — | — | |||||||||
| 普通股票 | 50 | 52 | |||||||||
| 资本公积额额外增资 | 1,865,565 | 2,067,776 | |||||||||
| 其他综合收益累计额 | 833 | 762 | |||||||||
| 累积亏损 | (770,790) | (825,195) | |||||||||
| 股东权益总额 | 1,095,658 | 1,243,395 | |||||||||
| 负债总额及股东权益合计 | $ | 1,435,836 | $ | 1,589,691 | |||||||
6
Marqeta, Inc.
简明合并现金流量量表
（以千为单位）
（未经审计）
| 截至9月30日的九个月 | |||||||||||
| 2024 | 2023 | ||||||||||
| 经营活动现金流量： | |||||||||||
| 净利润（损失） | $ | 54,405 | $ | (182,587) | |||||||
调整净利润（亏损）以调节营运活动提供的净现金流量： | |||||||||||
| 折旧与摊提 | 11,941 | 7,582 | |||||||||
| 股份报酬费用 | 103,258 | 95,911 | |||||||||
执行董事长长期绩效奖 | (144,617) | 39,801 | |||||||||
| 非现金后续补偿支出 | — | 32,430 | |||||||||
| 非现金营运租赁支出 | 1,017 | 1,870 | |||||||||
| 折旧优惠（折价增值）的短期投资 | (2,650) | (5,525) | |||||||||
| 其他 | 328 | 1,068 | |||||||||
| 营运资产和负债的变化： | |||||||||||
| 应收帐款 | (7,285) | (1,108) | |||||||||
| 应收结算款 | 18,105 | (1,477) | |||||||||
| 网络奖励应收款 | 7,140 | 8,086 | |||||||||
| 预付费用及其他资产 | 3,195 | 7,760 | |||||||||
| 应付账款 | (3,274) | (4,350) | |||||||||
| 营业收入份额应付款 | (6,564) | 4,289 | |||||||||
| 应计费用及其他负债 | 545 | 3,331 | |||||||||
| 营业租赁负债 | (2,129) | (2,499) | |||||||||
经营活动产生的净现金流量 | 33,415 | 4,582 | |||||||||
| 投资活动之现金流量: | |||||||||||
| 购买不动产和设备 | (2,382) | (722) | |||||||||
| 员工购股计划下发行普通股所得款项 | (14,577) | (9,488) | |||||||||
| 业务组合，扣除取得的现金 | — | (135,630) | |||||||||
| 购买短期投资 | — | (972,430) | |||||||||
| 出售可交易证券 | — | 637,913 | |||||||||
| 短期投资到期 | 54,000 | 437,034 | |||||||||
投资实现收益（亏损） | — | (73) | |||||||||
投资活动提供的（使用的）净现金 | 37,041 | (43,396) | |||||||||
| 来自筹资活动的现金流量: | |||||||||||
| 行使股票期权所得款项，包括提前行使的股票期权，扣除提前行使未实现的选项的回购款 | 121 | 4,081 | |||||||||
支付与收购相关的条件性补偿 | — | (53,067) | |||||||||
| 发行与员工股票购买计划有关的股票所得款项 | 1,629 | 1,775 | |||||||||
| 与购回受限制股票单位的净股结算相关的税款 | (29,043) | (18,553) | |||||||||
| 回购普通股 | (137,718) | (131,519) | |||||||||
| 筹集资金的净现金流量 | (165,011) | (197,283) | |||||||||
| 现金、现金等价物和受限制现金的总体减少 | (94,555) | (236,097) | |||||||||
| 现金、现金等价物和受限现金-期初 | 989,472 | 1,191,646 | |||||||||
| 现金、现金等价物和受限现金-期末 | $ | 894,917 | $ | 955,549 | |||||||
7
Marqeta, Inc.
财务和营业亮点
(以千为单位，除每股数据或注明外)
（未经审计）
| 2024 | 2023 | Q3'24对Q3'23的年度变化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第三季 | 第二季 | 第一季 | 第四季 | 第三季 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 营运表现： | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 营业收入 | $ | 127,967 | $ | 125,270 | $ | 117,968 | $ | 118,822 | $ | 108,891 | 18 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 营收成本 | 37,835 | 45,917 | 33,807 | 35,589 | 36,383 | 4 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利润 | 90,132 | 79,353 | 84,161 | 83,233 | 72,508 | 24 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率 | 70 | % | 63 | % | 71 | % | 70 | % | 67 | % | 3 | 个百分点 | ||||||||||||||||||||||||||
| 营业费用（利益）： | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 薪资和福利 | 100,964 | 103,166 | 94,990 | 95,790 | 102,433 | (1 | %) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 科技 | 16,317 | 14,769 | 13,118 | 13,938 | 13,930 | 17 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 专业服务 | 4,759 | 4,808 | 3,870 | 7,172 | 4,197 | 13 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 占用和设备 | 1,178 | 1,204 | 1,094 | 1,076 | 1,074 | 10 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 折旧与摊提 | 4,448 | 3,956 | 3,537 | 3,159 | 3,108 | 43 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 市场营销和广告 | 582 | 728 | 378 | 1,219 | 346 | 68 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他营业费用 | 4,115 | 3,418 | 3,905 | 3,804 | 3,833 | 7 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 执行主席长期表现奖 | — | (157,738) | 13,121 | 13,413 | 13,413 | (100 | %) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 总营业费用（收益） | 132,363 | (25,689) | 134,013 | 139,571 | 142,334 | (7 | %) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 营运(亏损)收入 | (42,231) | 105,042 | (49,852) | (56,338) | (69,826) | 40 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他收益，净额 | 13,703 | 14,216 | 13,926 | 14,932 | 15,074 | (9 | %) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| (亏损) 税前收入 | (28,528) | 119,258 | (35,926) | (41,406) | (54,752) | 48 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税费用（利益） | 115 | 150 | 134 | (1,030) | 238 | (52 | %) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 净损益 | $ | (28,643) | $ | 119,108 | $ | (36,060) | $ | (40,376) | $ | (54,990) | 48 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 每股基本（亏损）收益 | $ | (0.06) | $ | 0.23 | $ | (0.07) | $ | (0.08) | $ | (0.10) | 40 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 每股稀释（亏损）收益 | $ | (0.06) | $ | 0.23 | $ | (0.07) | $ | (0.08) | $ | (0.10) | 309 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| TPV（以百万计） | $ | 73,899 | $ | 70,627 | $ | 66,666 | $ | 61,979 | $ | 56,650 | 30 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用 | $ | 9,019 | $ | (1,817) | $ | 9,228 | $ | 3,292 | $ | (2,062) | 537 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA利润率 | 7 | % | (1 | %) | 8 | % | 3 | % | (2 | %) | 9 | 个百分点 | ||||||||||||||||||||||||||
| 财务状况: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 886,417 | $ | 924,730 | $ | 970,357 | $ | 980,972 | $ | 947,749 | (6 | %) | ||||||||||||||||||||||||||
| 限制性现金 | $ | 8,500 | $ | 8,500 | $ | 8,500 | $ | 8,500 | $ | 7,800 | 9 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 短期投资 | $ | 217,569 | $ | 228,833 | $ | 228,324 | $ | 268,724 | $ | 349,395 | (38 | %) | ||||||||||||||||||||||||||
| 资产总额 | $ | 1,435,836 | $ | 1,488,283 | $ | 1,558,361 | $ | 1,589,691 | $ | 1,603,249 | (10 | %) | ||||||||||||||||||||||||||
| 总负债 | $ | 340,178 | $ | 345,908 | $ | 347,696 | $ | 346,296 | $ | 308,166 | 10 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 股东权益 | $ | 1,095,658 | $ | 1,142,375 | $ | 1,210,665 | $ | 1,243,395 | $ | 1,295,083 | (15 | %) | ||||||||||||||||||||||||||
ppts = 百分点
8
Marqeta, Inc.
GAAP至非GAAP措施的调解
（以千为单位）
（未经审计）
有关非GAAP措施的信息
除了按照美国通行会计原则（“GAAP”）准备的财务指标外，本新闻稿还包含某些非GAAP财务指标。 Marqeta认为调整后的EBITDA、调整后的EBITDA 毛利率 和非GAAP营业费用是公司表现的补充指标，并不要求或按照GAAP呈现。
我们将调整后的EBITDA定义为净（亏损）收益调整后排除折旧和摊销；股份报酬费用；执行主席长期表现奖励；与股份报酬相关的工资税；重组费用；并购相关费用，包括与潜在或成功并购相关的尽职调查成本、交易成本和整合成本，以及现金和非现金后合并报酬费用；所得税费用（收益）；和其他收入（费用），即包括来自我们短期投资的利息收入、实现的外汇收益和损失、我们对权益法下评价的投资的利润或损失、权益法下投资的减值处理或其他金融工具以及对权益法下投资的出售盈利。我们认为调整后的EBITDA是一个重要的营运表现指标，因为它使管理层和我们的董事会能够评估和比较我们的核心营运结果，包括我们的营运效率，从一段时间到另一段时间。此外，我们将调整后的EBITDA用作我们年度员工奖金计划和表现为基础的限制性股票单位计算的输入。
调整后的EBITDA毛利率是调整后的EBITDA除以净收入计算得出。此指标被管理层和董事会用来评估我们的营运效率。
我们将非GAAP营业费用定义为总营业费用调整后排除折旧和摊销；股份报酬费用；执行主席长期表现奖励；与股份报酬相关的工资税；重组费用；和并购相关费用，包括与潜在或成功并购相关的尽职调查成本、交易成本和整合成本以及现金和非现金后合并报酬费用。我们认为非GAAP营业费用是一个重要的营运表现指标，因为它使管理层和我们的董事会能够评估和比较我们的核心营运结果，包括我们的营运效率，从一段时间到另一段时间。
调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和非GAAP营业费用不应孤立考虑，或被解释为是净损失的替代方案，或任何其他根据GAAP衍生的绩效指标，或作为营运活动现金流量的替代方案或作为公司流动性的衡量标准。此外，其他公司可能根据与Marqeta不同的方式计算调整后的EBITDA，这限制了它在比较Marqeta的财务结果与其他公司的财务结果时的有用性。
9
下表显示Marqeta的GAAP结果与本公告中包含的非GAAP结果之间的调解：
| 截至9月30日的三个月 | 截至9月30日的九个月 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
营业收入 | $ | 127,967 | $ | 108,891 | $ | 371,205 | $ | 557,349 | |||||||||||||||
净（亏损）收益 | $ | (28,643) | $ | (54,990) | $ | 54,405 | $ | (182,587) | |||||||||||||||
净（亏损）收入利润率 | (22 | %) | (51 | %) | 15 | % | (33 | %) | |||||||||||||||
营业费用总计 | $ | 132,363 | $ | 142,334 | $ | 240,687 | $ | 472,960 | |||||||||||||||
净（亏损）收益 | $ | (28,643) | $ | (54,990) | $ | 54,405 | $ | (182,587) | |||||||||||||||
| 折旧和摊销费用 | 4,448 | 3,108 | 11,941 | 7,582 | |||||||||||||||||||
股份报酬费用(1) | 35,654 | 32,135 | 103,258 | 98,802 | |||||||||||||||||||
执行董事主席长期绩效奖(1) | — | 13,413 | (144,617) | 39,801 | |||||||||||||||||||
| 与股份报酬相关的薪资税费支出 | 440 | 541 | 2,307 | 1,818 | |||||||||||||||||||
并购相关开支 (2) | 10,708 | 18,270 | 30,581 | 64,420 | |||||||||||||||||||
| 重组 | — | 297 | — | 8,670 | |||||||||||||||||||
其他收益，净额 | (13,703) | (15,074) | (41,845) | (37,508) | |||||||||||||||||||
| 所得税费用（利益） | 115 | 238 | 399 | (6,584) | |||||||||||||||||||
| 调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用 | $ | 9,019 | $ | (2,062) | $ | 16,429 | $ | (5,586) | |||||||||||||||
| 调整后的税前利润减除折旧及摊销后的费用利润率 | 7 | % | (2 | %) | 4 | % | (1 | %) | |||||||||||||||
营业费用总计 | $ | 132,363 | $ | 142,334 | $ | 240,687 | $ | 472,960 | |||||||||||||||
| 折旧和摊销费用 | (4,448) | (3,108) | (11,941) | (7,582) | |||||||||||||||||||
股份报酬费用(1) | (35,654) | (32,135) | (103,258) | (98,802) | |||||||||||||||||||
执行主席长期表现奖(1) | — | (13,413) | 144,617 | (39,801) | |||||||||||||||||||
| 与股份报酬相关的薪资税费支出 | (440) | (541) | (2,307) | (1,818) | |||||||||||||||||||
| 重组 | — | (297) | — | (8,670) | |||||||||||||||||||
并购相关开支 (2) | (10,708) | (18,270) | (30,581) | (64,420) | |||||||||||||||||||
| 非GAAP营业费用 | $ | 81,113 | $ | 74,570 | $ | 237,217 | $ | 251,867 | |||||||||||||||
(1) 有关执行主席长期绩效奖金的往期金额已重新分类，以符合目前期间的呈现形式。
(2) 收购相关费用，包括交易成本、整合成本以及现金和非现金后合并补偿费用，已从调整后的EBITDA中排除，因为这些费用不反映我们持续的核心业务运作，也不代表营运业务所需的持续成本；相反，这些费用是专门与具体交易相关联。
由于某些项目的估计面临挑战和不切实际的情况，将2024年第四季度的调整后EBITDA毛利率与可比的GAAP指标进行调和尚不具备，因为这些项目无法合理预测并可能显著。由于这些挑战，尚未提供此类前瞻性的非GAAP财务指标的调和，除非非常不合理的努力。
10