Celsius Holdings报告2024年第三季度财务业绩
季度业绩反映公司最大分销商供应链优化的影响
无糖能源类别的增长推动全年营业收入超过10亿美元
合作包装商的收购开启了创新和制造能力
佛罗里达州博卡拉顿，2024年11月6日 — Celsius Holdings, Inc. (纳斯达克股票代码: CELH)，CELSIUS的制造商®好市多的celsius holdings是一款专为注重健康生活方式的人士而设计的高级生活方式能源饮料，今天公布了2024年第三季度的财务业绩。
| 财务摘要 | 3Q 2024 | 3Q 2023 | 变动 | 截至今年底2024年 | 截至今年底2023年 | 变动 | |||||||||||||||||
| (单位：百万，除了百分比和每股收益) | |||||||||||||||||||||||
| 营业收入 | $265.7 | $384.8 | (31)% | $1,023.4 | $970.6 | 5% | |||||||||||||||||
| 北美洲 | $247.1 | $371.2 | (33)% | $969.0 | $930.5 | 4% | |||||||||||||||||
| 国际 | $18.6 | $13.6 | 37% | $54.4 | $40.1 | 36% | |||||||||||||||||
| 毛利率 | 46.0% | 50.4% | -440 基点 | 50.2% | 48.1% | +210 基点 | |||||||||||||||||
| 净利润 | $6.4 | $83.9 | (92)% | $164.0 | $176.7 | (7)% | |||||||||||||||||
| 净利润归属普通股股东 | $(0.6) | $70.4 | (101)% | $131.0 | $142.6 | (8)% | |||||||||||||||||
| 摊薄后每股收益 | $(0.00) | $0.30 | (100)% | $0.55 | $0.60 | (8)% | |||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA* | $4.4 | $103.6 | (96)% | $192.8 | $230.4 | (16)% | |||||||||||||||||
*The company reports financial results in accordance with generally accepted accounting principles in the United States (“GAAP”), but management believes that disclosure of Adjusted EBITDA and Adjusted EBITDA Margin, non-GAAP financial measures that management uses to assess our performance, may provide users with additional insights into operating performance. Please see “Use of Non-GAAP Measures” and reconciliations of these non-GAAP measures to the most directly comparable GAAP measures, both of which can be found below.
John Fieldly, Chairman and CEO of Celsius Holdings, Inc., said: “Celsius continued to drive energy drink category growth at retail in the third quarter and outpaced the category in dollar and volume sales gains despite overall category softness. Pronounced supply chain optimization by our largest distributor, which we believe has largely stabilized, had an outsized and adverse impact on our operating results during an otherwise solid quarter. We remain focused on our long-term growth strategy of expanding our consumer base, broadening our availability, and being the preferred beverage for more occasions.”
Jarrod Langhans, Chief Financial Officer of Celsius Holdings, Inc., said: “Gross and operating margins in the third quarter fell short due to significantly reduced orders because our largest distributor implemented a sizable, successful and efficient supply chain optimization program in the quarter, but we managed our sales and marketing spend to minimize interruptions while still turning a profit in the quarter. This activity did not impact customer sales at the retail level, which remain healthy. Our strong balance sheet enabled us to acquire a long-time Celsius co-packer, Big Beverages, which we believe will unlock innovation and other supply chain efficiencies.”
FINANCIAL HIGHLIGHTS FOR THE THIRD QUARTER OF 2024
截至2024年9月30日三个月的营业收入约为$26570万，较截至2023年9月30日三个月的$38480万有所下降。截至2024年9月30日三个月的最大经销商营业收入较去年同期下降$12390万，主要原因是
为平衡季度期间经销商代理卖出所需的量，相关零售商推广补贴创造了营收方面的逆风。与此同时，在截至2024年9月29日的过去13个星期的报告期间，美国MULO Plus和便利店中Celsius的零售销售 7.1报告国际销售在2024年第三季度年增%为澳元，较2023年第三季度的澳元增长37%。1.
截至2024年9月30日三个月的国际销售收入为$1860万，较2023年第三季度的$1360万增加37%。
2024年9月30日三个月的毛利润下降$7190万，或37%，从2023年9月30日三个月的$19410万降至$12220万。2024年9月30日三个月的毛利率为46.0%，较2023年同期的50.4%下降440个基点。毛利润下降是由于促销补贴、激励措施和其他退款占毛收入的比例。这些计划源于消费者购买以及我们的经销商向零售商销售，这两者均与我们本季度向经销商的销售不一致，这是由我们最大的经销商进行的供应链优化所致。虽然毛利润占营业收入的比例较前年同期下降，但截至2024年9月30日三个月，我们出厂运输成本和材料占毛收入的比例较去年同期有所下降。
第三季度每股摊薄收益为$(0.00)，较去年同期的$0.30有所下降。
2024年迄今财务亮点
截至2024年9月30日的前九个月营业收入较去年同期增长5%，达到10.2亿美元，较去年同期的97060万美元增长36%。 。 PUs的数量最终将根据公司实现奖励中设定的绩效目标以及相对于S＆P 400 Midcap Index（“Peer Group”）开始表现期时的包括公司在内的公司的TSR，受某些条件和限制的影响. 上年度期间为4010万美元。
截至目前的毛利润增加至51350万美元。 10% 1-4482 51350万美元 46690万美元 在信用卡条款中，“信用卡”指的是信用卡账户、借记卡、特许借记卡、借记卡、定期储蓄账户或其他资产，这有助于资产投资或利息。截至2024年9月30日的九个月，毛利占营收的比例为50.2%，高于去年同期的48.1%。
1 Circana Total US MULO+ w/C L13W于9/29/24结束，即时消费能源
业务运营和公司亮点
分享增长
其在截至2024年10月6日的过去四周的MULO Plus连便利店能量饮料类别的市场份额为11.6%，较去年同期增加了0.1个百分点2截至2024年9月29日的季度，其市场份额为11.8%3.
替代增长驱动因素
2024年第三季度向Costco的销售增加了15％；然而，由于促销和创新装载时间与去年同期不同，导致对Sam's Club和BJ's的销量受到负面影响。整体俱乐部销售下降 2024年第三季度，收入从6320万美元增长4%至6050万美元。 过去一年的万美元为6300万美元。period.
截至2024年9月30日的季度，Celsius在亚马逊的销售额同比增长21%，达约2700万美元。. Celsius在截至2024年10月5日的三个月内在亚马逊的市占率为20.4%。4.
Celsius在2024年10月5日结束的三个月期间，约12.3% Celsius在2024年第三季度将约12.3%的总美国销售额转向百事可乐的餐饮服务渠道。
创新与市场营销
在2024年的NACS展会上，Celsius推出了CELSIUS ESSENTIALS系列的两种新口味，包括西瓜冰和葡萄冰沙，并公布了CELSIUS Vibe和核心产品线中每款两种新口味的计划，预计将在2025年上半年推出。
组织卓越
Celsius在11月收购了Big Beverages Contract Manufacturing（“Big Beverages”）。这笔战略交易为Celsius提供了一个占地17万平方英尺的现代化制造和仓储设施，预计将提供更强大的供应链控制、更快的创新周期和更大的生产灵活性。这个设施将继续主要用于制造Celsius产品，并提供在业务规模扩大和增长时增加生产能力的选择。
国际扩展
截至2024年第三季度，Celsius在加拿大、英国和爱尔兰的销售继续超出公司对第三季度的初始期望。2024年第三季开始在澳大利亚和新西兰透过主要全国零售商进行销售。
2024年第三季度收益网络研讨会
管理层将于2024年11月6日（周三）美东时间上午8时举行网络研讨会，与投资社区讨论公司第三季度的财务业绩。投资者可以加入从该网页访问的网络研讨会。 https://ir.celsiusholdingsinc.com. Downloadable files, an audio replay and transcript will be made available on the Celsius Holdings investor relations website.
About Celsius Holdings, Inc.
Celsius Holdings, Inc. (Nasdaq: CELH) is the maker of energy drink brand CELSIUS®, a lifestyle energy drink born in fitness and a pioneer in the rapidly growing energy category. For more information, please visit www.celsiusholdingsinc.com.
联络我们
Paul Wiseman
Investors: investorrelations@celsius.com
媒体查询：press@celsius.com
前瞻性陈述
本新闻稿包含非历史事实的声明，属于1995年《私人证券诉讼改革法案》意义内的前瞻性声明。这些前瞻性声明包含Celsius Holdings未来营运或财务状况的预测，或表明其他前瞻性信息。你可通过使用“预期”，“相信”，“可能”，“估计”，“期望”，“打算”，“可能”，“应该”，“将”，“会”，“可能”，“项目”，“计划”，“潜力”，“设计”，“寻找”，“目标”等词及其变体，以及这些词的否定形式和类似表达来辨认这些声明。由于一系列重要因素的影响，你不应依赖于前瞻性声明，因为Celsius Holdings的实际结果可能与前瞻性声明所指示的结果有重大差异。这些因素包括但不限于：
2 Circana Total美国MULO+ w/C L4W截至10/6/24，RTD能源
3 Circana Total美国MULO+ w/C L13W截至9/29/24，RTD能源
4 Stackline，Total美国L13W截至10/5/24，能源饮料
你应不依赖前瞻性陈述，因为Celsius Holdings的实际结果可能与前瞻性陈述所指示的结果存在重大差异，原因是一系列重要因素所致。这些因素包括但不限于： 我们实现从收购所预期的好处的能力，例如对Big Beverages的收购；我们成功管理和整合收购的营运、内部控制、流程、财务报告和会计系统的能力等有关收购的运营挑战和风险，其中包括（i）成本增加、负债、契约义务和/或其他负债；（ii）整合已收购业务的费用；（iii）留住或招聘完成所收购业务和一般扩展业务运营所需的人员的能力；（iv）保留所收购业务的商业关系的能力；（v）管理层注意力的转移；及（vi）为满足增加的资本需求提供足够资金，等等； 百事可乐公司的战略投资和长期合作；管理层对国际扩张和未来全球运营的计划和目标；一般经济和商业条件；我们在行业板块扩大存在的业务策略；我们对收入、营运成本和盈利能力的期望；我们对策略和投资的期望；我们对业务的期望，包括市场机遇、消费者需求和竞争优势；预期财务状况和营业业绩中的趋势；竞争和科技变革的影响；现有和未来影响我们业务的法规；公司能否及时满足证券交易委员会（「SEC」）要求的文件和《萨班斯-奥克斯利法》（Sarbanes-Oxley Act of 2002）第404条及该条下采纳的规则和法规的要求；以及在Celsius Holdings先前向SEC提交的报告中讨论的其他风险和不确定性，如其在10-k表格上的年报、10-Q表格上的季报以及8-k表格上的当前报告。前瞻性陈述仅于陈述发表之日起尽效。 Celsius Holdings不会对前瞻性信息进行更新，除非适用法律要求。
celsius holdings公司 - 财务表格
缩表合并资产负债表
（以千为单位，除面值外）
(未经查核)
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||||
| 资产 | |||||||||||
| 流动资产: | |||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 903,748 | $ | 755,981 | |||||||
应收账款-净额1 | 208,774 | 183,703 | |||||||||
| 应收票据-流动资产净额 | 1,025 | 2,318 | |||||||||
| 存货-净额 | 197,572 | 229,275 | |||||||||
透过其他成本-流动2 | 14,124 | 14,124 | |||||||||
| 预付费用及其他流动资产 | 38,227 | 19,503 | |||||||||
| 全部流动资产 | 1,363,470 | 1,204,904 | |||||||||
| 房地产及设备-净额 | 38,370 | 24,868 | |||||||||
| 递延税款贷项 | 24,186 | 29,518 | |||||||||
| 使用权资产-营业租赁 | 5,506 | 1,957 | |||||||||
| 使用权资产-融资租赁 | 214 | 208 | |||||||||
递延其他成本-非流动2 | 237,746 | 248,338 | |||||||||
| 无形资产-净额 | 11,877 | 12,139 | |||||||||
| 商誉 | 14,360 | 14,173 | |||||||||
| 其他长期资产 | 8,594 | 291 | |||||||||
| 总资产 | $ | 1,704,323 | $ | 1,536,396 | |||||||
| 负债、夹层权益及股东权益 | |||||||||||
| 流动负债： | |||||||||||
应付账款3 | $ | 30,938 | $ | 42,840 | |||||||
应计费用4 | 73,024 | 62,120 | |||||||||
| 应纳所得税款 | 739 | 50,424 | |||||||||
应计推广津贴5 | 158,810 | 99,787 | |||||||||
| 租赁负债 - 营运性 - 流动 | 1,358 | 980 | |||||||||
| 租赁负债-融资-流动 | 99 | 59 | |||||||||
透过票据收入-流动性2 | 9,513 | 9,513 | |||||||||
| 其他流动负债 | 14,979 | 10,890 | |||||||||
| 流动负债合计 | 289,460 | 276,613 | |||||||||
| 租赁负债-营运-非流动 | 4,193 | 955 | |||||||||
| 租赁负债金融-非流动 | 189 | 193 | |||||||||
| 递延所得税负债 | 2,275 | 2,880 | |||||||||
透过收入-非流动2 | 160,092 | 167,227 | |||||||||
| 总负债 | 456,209 | 447,868 | |||||||||
| 承诺和条件（附注16） | |||||||||||
夹层股权2: | |||||||||||
A优先转换股份，面值$0.001，累积股息5％；2024年9月30日和2023年12月31日各发行并持有1,466,666股，2024年9月30日和2023年12月31日的总清偿优势为$550,000。 | 824,488 | 824,488 | |||||||||
| 股东权益： | |||||||||||
| 普通股，面值$0.001；授权发行3亿股，截至2024年9月30日和2023年12月31日分别发行并持有23,498,2044股和23,178,7482股。 | 79 | 77 | |||||||||
| 资本公积额额外增资 | 292,576 | 276,717 | |||||||||
| 累积其他全面损失 | (338) | (701) | |||||||||
| 保留收益（累积亏损） | 131,309 | (12,053) | |||||||||
| 股东权益总计 | 423,626 | 264,040 | |||||||||
| 负债总额、夹层权益和股东权益 | $ | 1,704,323 | $ | 1,536,396 | |||||||
[1] 包括截至2024年9月30日和2023年12月31日的相关方共计11810万和13000万美元。
[2] 这个行项中的金额与所有呈现期内的相关方有关。
[3] 包括截至2024年9月30日和2023年12月31日的相关方分别应付的80万和10万美元。
[4] 截至2024年9月30日，不包括与相关方的结余，截至2023年12月31日为0美元。
[5] 包括截至2024年9月30日和2023年12月31日的相关方应付款项分别为10130万和5180万美元。.
综合收入及综合损益结算表
(以千为单位，每股金额除外)
(未经查核)
| 截至9月30日三个月的数据： | 截至九月三十日止九个月内 | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
营业收入1 | $ | 265,748 | $ | 384,757 | $ | 1,023,433 | $ | 970,579 | |||||||||||||||
| 营业成本 | 143,519 | 190,675 | 509,899 | 503,685 | |||||||||||||||||||
| 毛利润 | 122,229 | 194,082 | 513,534 | 466,894 | |||||||||||||||||||
销售、一般及管理费用2 | 125,443 | 96,385 | 339,310 | 259,471 | |||||||||||||||||||
| 营运(亏损)收入 | (3,214) | 97,697 | 174,224 | 207,423 | |||||||||||||||||||
| 其他收入（费用）： | |||||||||||||||||||||||
| 应收票据利息收入 | — | 28 | 28 | 101 | |||||||||||||||||||
| 利息收入-净 | 11,112 | 7,197 | 31,371 | 17,666 | |||||||||||||||||||
| 汇率期货损益 | 277 | (177) | (356) | (1,226) | |||||||||||||||||||
| 其他收益合计 | 11,389 | 7,048 | 31,043 | 16,541 | |||||||||||||||||||
| 所得税前净收入 | 8,175 | 104,745 | 205,267 | 223,964 | |||||||||||||||||||
| 所得税费用 | (1,819) | (20,796) | (41,317) | (47,279) | |||||||||||||||||||
| 净利润 | $ | 6,356 | $ | 83,949 | $ | 163,950 | $ | 176,685 | |||||||||||||||
A系列可转换优先股股息3 | (6,913) | (6,875) | (20,588) | (20,512) | |||||||||||||||||||
分配给优先股的收益3 | — | (6,702) | (12,357) | (13,605) | |||||||||||||||||||
| 归属于普通股股东的净（亏损）收益 | $ | (557) | $ | 70,372 | $ | 131,005 | $ | 142,568 | |||||||||||||||
| 其他综合损益： | |||||||||||||||||||||||
| 汇率调整，税后净额 | 2,025 | (664) | 363 | (660) | |||||||||||||||||||
| 综合收益 | $ | 1,468 | $ | 69,708 | $ | 131,368 | $ | 141,908 | |||||||||||||||
*(亏损)每股盈利4: | |||||||||||||||||||||||
| 基础 | $ | (0.00) | $ | 0.30 | $ | 0.56 | $ | 0.62 | |||||||||||||||
| 稀释 | $ | (0.00) | $ | 0.30 | $ | 0.55 | $ | 0.60 | |||||||||||||||
*请参阅2024年9月30日结束的公司第10-Q季度报告中的附注3 每股盈利 调解
[1] 包括2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为12470万和54780万，分别为2023年9月30日结束的三个月和九个月分别为24860万和59000万，来源自相关方
[2] 包括2024年9月30日结束的三个月和九个月分别为50万和160万，分别为2023年9月30日结束的三个月和九个月分别为50万和110万，来源自相关方
[3] 这一行项目的金额与所呈现的所有期间相关的关系人有关。
[4] 前向股票拆分 - 附带的综合财务报表及附注已经经过回顾调整，以反映于2023年11月13日生效的每三股一股的股票拆分。请参阅注释2。 报告基础和重要会计政策摘要 有关更多信息，请参见At-the-Market Equity Issuance Program。
非债务扣除财务指标调和
将GAAP净收入与非GAAP调整后EBITDA及调整后EBITDA利润率进行调解
| 截至六月三十日止三个月的 九月三十日， | 截至九个月的期间 九月三十日， | ||||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 净利润（GAAP衡量标准） | $ | 6,356 | $ | 83,949 | $ | 163,950 | $ | 176,685 | |||||||||||||||
| 补回/(扣除)： | |||||||||||||||||||||||
| 净利息收益 | (11,112) | (7,225) | (31,399) | (17,767) | |||||||||||||||||||
| 所得税费用 | 1,819 | 20,796 | 41,317 | 47,279 | |||||||||||||||||||
| 折旧和摊销费用 | 2,241 | 875 | 4,888 | 2,121 | |||||||||||||||||||
| 非依照美国通用会计原则计算之EBITDA | (696) | 98,395 | 178,756 | 208,318 | |||||||||||||||||||
股份报酬1 | 5,377 | 4,979 | 13,685 | 16,221 | |||||||||||||||||||
| 汇率期货 | (277) | 177 | 356 | 1,226 | |||||||||||||||||||
经销商合约终止2 | — | — | — | (3,241) | |||||||||||||||||||
法律和解成本3 | — | — | — | 7,900 | |||||||||||||||||||
| 非依据通用会计原则调整后的EBITDA | $ | 4,404 | $ | 103,551 | $ | 192,797 | $ | 230,424 | |||||||||||||||
| 非GAAP调整后的EBITDA利润率 | 1.7 | % | 26.9 | % | 18.8 | % | 23.7 | % | |||||||||||||||
a5
b6
15与员工无纸化股票酬劳费用相关的销售、一般和行政费用。股票酬劳费用包括透露的份额限制股份单位和股票认股权按估计公平价值对员工和董事发放。公司认为排除此项费用可提供更准确的营运结果比较，并有助于投资者了解股票酬劳费用对其营运结果的影响。
26 2023年经销商终止代表已计提终止支付的返还。用于支付给旧经销商的终止费用的未使用资金已经退还给百事可乐，截至2023年6月30日。
3 2023年，有关McCallion诉Celsius Holdings集体诉讼的法律和解事宜是指在截至2023年6月30日的季度内，我们达成的和解协议。
USE OF NON-GAAP MEASURES
Celsius将调整后的EBITDA定义为扣除净利润、净利息收入、所得税费用（收益）、折旧及摊销费用后，进一步调整以排除股票报酬费用、汇率期货盈亏、分销商终止费用和法律和解费用。调整后的EBITDA利润率是公司调整后EBITDA与净收入之比率，表达为百分比。调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率是非GAAP财务指标。
Celsius用于营运和财务决策的调整后EBITDA和调整后EBITDA利润，并认为这些指标对评估其表现很有用，因为它们排除了管理层不认为是Celsius营运表现指标的某些项目。调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润也可能被许多Celsius的投资者、证券分析师和其他利益相关方用于评估其在不同报告期间的营运和财务表现。Celsius认为，提供调整后EBITDA和调整后EBITDA利润的呈现，通过允许投资者了解其在内部用于营运决策、预算编制和评估营运表现的指标，向投资者提供有用信息。
调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润并不是GAAP认可术语，不应视为净利润或任何其他符合GAAP的财务指标的替代品。非GAAP财务指标作为分析工具具有局限性，不应单独使用或作为对根据GAAP报告的Celsius结果进行分析的替代品。Celsius强烈鼓励投资者完整审阅其财务报表和公开提交的报告，不要仅依赖于任何单一财务指标。
由于非通用会计财务措施并未标准化，因此，Celsius所定义的调整后EBITDA和EBITDA利润率可能与其他公司报告的同样标题的措施不可比拟。因此，可能无法比较Celsius使用这些非通用会计财务措施与其他公司使用的措施。.