第99.1展示文本
| 8226 Philips Highway, Suite 101 | 投資者關係聯繫人： | |||||||
| Jacksonville, FL 32256 美國 | investorrelations@redwirespace.com | |||||||
Redwire Corporation報告2024年第三季度財務業績
2024年第三季度營業收入同比增長9.6%，達到6860萬美元
完成收購航天器發展公司Hera Systems; 此次收購擴展了Redwire的航天器組合，以支持專門的國家安全任務
簽約待處理訂單1 2024年9月30日相比於2023年9月30日，營業收入同比增長了30.2%，達到33010萬美元
總流動資產爲567,5712 截至2024年9月30日，資產達到6110萬美元，較2013年9月30日增長了98.0%
2024年第三季度淨虧損爲-(21.0)百萬美元，調整後的EBITDA3 2024年第三季度的淨利潤爲240萬美元
佛羅里達州傑克遜維爾/2024年11月6日 Redwire Corporation (紐交所: RDW)，作爲下一代太空經濟中空間基礎設施的領導者，今天宣佈截至2024年9月30日的第三季度業績。
Redwire將於2024年11月7日上午9:00通過幻燈片進行網絡直播演示。請使用以下鏈接參與直播：https://event.choruscall.com/mediaframe/webcast.html?webcastid=NUi3LwfF
「合併與收購是Redwire的核心優勢，對於我們的增長策略至關重要。在第三季度，Redwire通過完成對Hera Systems的收購，重返我們的併購發展道路——這是我們的第十項收購。Hera Systems帶來了一個高素質的團隊和兩個新平台，將Redwire的航天器組合擴展到能夠執行更大任務的能力，尤其是在我們的國家安全領域。」Redwire董事長兼首席執行官Peter Cannito表示。「年度遞交的競標數量和積壓訂單的顯著增長表明我們的增長戰略正顯示出越來越多的潛力。」
2024年第三季度業績亮點
•2024年第三季度的營業收入同比增長9.6%，達到6860萬美元，而2023年第三季度爲6260萬美元。
•2024年第三季度的淨損失增加了1460萬美元，達到負2100萬美元，而2023年第三季度爲負630萬美元。2024年第三季度的淨虧損包括800萬美元的損失準備金。
1 承包後續訂單是一個關鍵的業務指標。請參考本新聞稿中包含的「關鍵因子」和表格以獲取更多信息。
2 2024年9月30日的總流動性爲6110萬美元，其中現金及現金等價物2780萬美元，現有信貸額度提供的可用借款1800萬美元，受限現金1530萬美元（其中包括從第三方收到的可退款的780萬美元，除了一定有限的情況外可以退還）。受限現金包括用於已提交提案的備用信用證的現金擔保。
3 調整後的EBITDA並非美國通用會計準則下的結果衡量標準。有關這一非美國通用會計準則的詳細信息，請參閱「非GAAP財務信息」及本新聞稿中包含的對賬表。
第1頁
與Lemen v. Redwire Corp.證券訴訟相關，2023年第三季度沒有可比成本。
•Adjusted EBITDA4 截至2024年第三季度，與2023年第三季度的490萬相比，下降了250萬至240萬。
•按最近十二個月（LTM）計算，訂貨金額與出貨金額比率5 截至2024年第三季度，訂貨金額與出貨金額比率爲1.25，而2023年第三季度爲1.38。按季度計算，截至2024年第三季度，訂貨金額與出貨金額比率爲0.65，而2023年第三季度爲0.74。5 截至2024年第三季度，訂貨金額與出貨金額比率爲0.65，相較於2023年第三季度的0.74。
•2024年第三季度經營活動中使用的淨現金增加了1440萬美元，達到(17.7)百萬美元，相比2023年第三季度的淨現金使用額爲(3.3)百萬美元。
•自由現金流4 2024年第三季度的貨幣減少了1450萬美元，降至(20.5)百萬美元，相比於2023年第三季度的(5.9)百萬美元。
2024年預測
•對於截至2024年12月31日的整個年度，Redwire確認預測收入爲31000萬美元。
「Redwire在第三季度繼續保持強勁的營收表現，截至2024年9月30日的九個月內，收入達到了23450萬美元，同比增長30.1%,」 Redwire的首席財務官Jonathan Baliff表示。「我們在該季度實現了調整後的EBITDA爲240萬美元的正值，同時繼續大舉投資增長。我們看到遞交投標書金額同比增長逾三倍，達到了2024年9月30日的九個月內的290億美元，並且 backlog 達到了33010萬美元，同比增長30.2%，我們將強勁勢頭帶入2024年的最後一個季度和2025年全年。」4 在2024年第三季度，淨利潤達240萬美元，繼續進行重大投資以促進增長。在截至2024年9月30日的九個月內，投標書提交數同比增長了三倍以上，達到29億美元， backlog 同比增長了30.2%，達到33010萬美元。5 在2024年的最後一個季度和2025年整個年度之際，我們以強勁的勢頭前進，帶着30.2%的回報和33010萬美元的收入進入。
網絡直播和投資者電話會議
管理層將於2024年11月7日星期四上午9點（東部時間）開始召開電話會議，審查截至2024年9月30日第三季度的財務業績。本公告及最新的投資者幻燈片演示可在我們網站的投資者關係區域查看 redwirespace.com.
Redwire將在電話會議期間通過幻燈片進行實況直播。請使用以下鏈接跟蹤實況直播：https://event.choruscall.com/mediaframe/webcast.html?webcastid=NUi3LwfF。實況電話會議的撥入號碼是800-715-9871（免費）或646-307-1963（收費），會議ID爲1891293。
電話會議錄音將在活動結束後的兩週內提供，撥打877-660-6853（免費）或201-612-7415（收費），並輸入訪問代碼13749718即可收聽。相關的投資者演示將於2024年11月7日在Redwire公司網站的投資者部分提供 redwirespace.com.
除了通過撥打以上號碼和訪問網站獲取的錄音副本之外，任何關於此電話會議的重播、轉播、抄本或其他傳輸未經Redwire Corporation授權均嚴格禁止。投資者應該知曉，任何未經授權的重播可能不完全反映其內容
關於Redwire Corporation
Redwire Corporation (紐交所:RDW) 是一家全球太空基礎設施和創新公司，致力於支持民用、商業和國家安全項目。 Redwire的成熟可靠能力包括航空電子、傳感器、動力解決方案、關鍵結構、機構、射頻系統、平台、任務以及微重力有效載荷。 Redwire將幾十年的飛行傳統和經驗與敏捷創新文化相結合。 來自美國和歐洲16個設施的大約700名員工緻力於爲人類在太空中建設美好未來，推動探索和科學的界限，同時在地球上創造一個更美好的世界。 欲了解更多信息，請訪問 www.redwirespace.com.
4 調整後的EBITDA和自由現金流不是美國普遍公認的會計原則下的結果衡量標準。 請參閱本新聞稿中包括的「非GAAP財務信息」及協調錶，了解有關這些非GAAP指標的詳細信息。
5 訂單額與積壓訂單是關鍵的業務衡量指標。 請參閱本新聞稿中包括的「關鍵績效指標」和表格，以獲取更多信息。
第2頁
關於前瞻性聲明的警示聲明
讀者應注意，本新聞稿中包含有關我們績效期望或可能影響我們業務、運營結果或財務狀況的內容爲「前瞻性聲明」，根據1995年《私人證券訴訟改革法案》「安全港」規定定義。 此類聲明根據1933年證券法第27A條和1934年證券交易法第21E條的安全港規定做出。 本新聞稿中包含或併入的所有聲明（除歷史事實聲明外），包括關於我們的策略、財務狀況、指導、持續運營資金、現金儲備、流動性、預期成本、計劃、項目、獎項和合同以及管理目標等的聲明，都是前瞻性聲明。 「expect」、「anticipate」、「should」、「believe」、「hope」、「target」、「continued」、「project」、「plan」、「goals」、「opportunity」、「appeal」、「estimate」、「potential」、「predict」、「demonstrates」、「may」、「will」、「might」、「could」、「intend」、「shall」、「possible」、「forecast」、「trends」、「contemplate」、「would」、「approximately」、「likely」、「outlook」、「schedule」、「on track」、「poised」、「pipeline」等詞彙及其變體或否定形式等表達方式旨在識別這些前瞻性聲明，但這些詞的缺席並不意味着一項聲明不是前瞻性。 這些前瞻性聲明不代表未來績效、狀況或結果的保證。 前瞻性聲明受多項風險和不確定因素影響，其中許多涉及超出我們控制範圍的因素或情況。
這些因素和情形包括但不限於：(1)與經濟不確定性相關的風險，包括高通脹、供應鏈挑戰、勞工短缺、高利率、外匯波動、擔憂經濟放緩或衰退以及減少支出或暫停對新項目或改進項目的投資；(2)金融機構或交易對手的倒閉；(3)公司的有限運營歷史以及迄今爲止的虧損歷史；(4)無法成功整合最近完成和未來收購；(5)公司衆多的專有技術、產品和服務的開發和持續改進；(6)與新公司或現有公司的競爭；(7)公司關於未來業績的預測、期望和假設可能被證明是不正確的可能性；(8)源自涉及Redwire或我們競爭對手的任何事件或 perceived risk 的負面宣傳；(9)由於太空環境、極端太空天氣事件或其他原因導致產品表現不佳；(10)太空基礎設施服務市場的新興性質；(11)無法從新產品或技術的應用中獲得好處；(12)無法將積壓訂單轉化爲營業收入；(13)我們依賴於美國政府合同的部分資助和可能立即終止的情況；(14)受美國嚴格的經濟制裁以及貿易管制法律和法規的約束；(15)需要大量額外資金來資助我們的業務運營，這些資金可能在我們需要時無法獲得，或者條件不接受，甚至根本無法獲得；(16)我們的A系列可轉換優先股發行和銷售降低了普通股持有人的相對錶決權，並稀釋了持有我們股本的股東的所有權；(17)AE Industrial Partners和Bain Capital對我們有重大影響，這可能限制您影響關鍵交易結果的能力；(18)我們的設計證明書中關於A系列可轉換優先股的條款可能會延遲或阻止我們被第三方收購，這也可能降低我們的股本股票的市場價格；(19)我們的A系列可轉換優先股享有的權利、優先權和特權不屬於並且優於我們其他尚未實現的股本股票持有者的權利；(20)我們目前股東可能會大量出售我們的普通股，這些銷售可能導致我們的普通股和認股權證的價格下跌；(21)A系列可轉換優先股的發行對我們的普通股的價格和市場的影響；(22)我們的普通股和認股權證的交易價格目前可能存在波動，並且可能繼續波動；(23)與我們的普通股賣空者相關的風險；(24)由於財務報告的準確性或及時性受到財務報告內部控制方面已識別的重大弱點影響而無法按時或準確報告我們的財務狀況或業績；以及(25)在我們最近的年度報告10-k和季度報告10-Q中描述的其他風險和不確定性，以及公司隨時在SEC提供或將要提供的其他文件中指出的風險和不確定性。
本新聞稿中的前瞻性聲明基於我們對未來發展及其對我們潛在影響的當前期望和信念。如果前瞻性聲明的基礎假設被證明不準確，或者已知或未知的風險或不確定性出現，實際結果可能會與預期、估計或預測顯著不同。本新聞稿中的前瞻性聲明是根據本新聞稿日期進行的，公司除非受法律約束，否則不承擔更新的任何意圖或義務。
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或者修訂任何前瞻性聲明，無論是否由於新信息、未來事件或其他原因。閱讀本新聞稿的人被告別對前瞻性聲明過度依賴。
非依據GAAP制定的財務信息
本新聞稿包含未根據美國通用會計準則（「U.S. GAAP」）編制的財務指標。這些財務指標包括調整後的息稅折舊及攤銷前收益和自由現金流。
非通用會計準則財務指標用於補充以U.S. GAAP爲基礎呈現的財務信息，不應單獨或作爲相關U.S. GAAP措施的替代來考慮，並應結合以U.S. GAAP爲基礎呈現的信息一起閱讀。由於並非所有公司使用相同的計算，我們提供的非 GAAP 措施的呈現可能與其他公司的類似命名措施不可比。
Adjusted EBITDA 被定義爲調整後的淨收入（虧損），包括淨利息費用、所得稅費用（收益）、折舊及攤銷、減值費用、收購交易成本、收購整合成本、收購業績支付成本、與遞延收入相關的購買會計公允價值調整、裁員費用、資本市場和諮詢費用、與訴訟相關的費用、長期資產銷售損失、合併股權報酬、已承諾的股本計劃交易成本、債務融資成本以及認股權責任變動的公允價值調整。 自由現金流 根據經營活動產生的淨現金流量減去資本開支計算。
我們使用調整後的EBITDA來評估我們的經營績效，制定未來的經營計劃，做出戰略決策，包括與營業費用和內部資源分配有關的決策。我們使用自由現金流作爲評估流動性的有用指標，以評估我們按期產生的經營現金流，該現金流將用於償還債務，並可用於通過新業務發展活動和/或收購進行未來增長的投資，等等。自由現金流不代表我們現金餘額的總增加或減少，並不應推斷出整個自由現金流金額可用於自由支出，因爲我們有強制性的債務償還要求和其他非自由支出不會從此衡量中扣除。
主要業績指標-
管理層使用關鍵績效指標（「KPI」）評估公司的財務表現，監測相關趨勢，並支持財務、運營和戰略決策。管理層經常監視和評估關鍵績效指標與內部目標、核心業務目標以及行業同行進行比較，有時會更改關鍵績效指標的組合或計算方式，以更好地與業務、其運營環境、標準行業指標或其他考慮因素進行對齊。如果公司更改計算或呈現關鍵績效指標的方法，先前期間的披露將重新進行調整以符合當前呈現。
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REDWIRE 公司
簡明合併資產負債表
未經審計
(以千美元計，股份數據除外)
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||||
| 資產 | |||||||||||
| 流動資產： | |||||||||||
| 現金、現金等價物和受限制的現金 | $ | 43,094 | $ | 30,278 | |||||||
| 2,687,823 | 22,653 | 32,411 | |||||||||
| 合同資產 | 46,069 | 36,961 | |||||||||
| 庫存 | 2,055 | 1,516 | |||||||||
| 應收所得稅 | 636 | 636 | |||||||||
| 預付保險 | 1,291 | 1,083 | |||||||||
| 預付費用和其他流動資產 | 10,738 | 6,428 | |||||||||
| 總流動資產 | 126,536 | 109,313 | |||||||||
| 物業、廠房和設備，減去累計折舊分別爲$9,539和$6,538 | 16,929 | 15,909 | |||||||||
| 租賃資產 | 10,668 | 13,181 | |||||||||
| 無形資產，減去分別爲24,151美元和18,509美元的累計攤銷 | 62,516 | 62,985 | |||||||||
| 商譽 | 72,572 | 65,757 | |||||||||
| 權益法投資 | — | 3,613 | |||||||||
| 其他非流動資產 | 724 | 511 | |||||||||
| 資產總額 | $ | 289,945 | $ | 271,269 | |||||||
| 負債，可轉換優先股和股權（赤字） | |||||||||||
| 流動負債: | |||||||||||
| 應付賬款 | $ | 19,936 | $ | 18,573 | |||||||
| 應付賣方票據 | 11 | — | |||||||||
| 短期債務，包括長期債務的當前部分 | 1,751 | 1,378 | |||||||||
| 短期經營租賃負債 | 3,518 | 3,737 | |||||||||
| 開空期內出租租賃負債 | 501 | 439 | |||||||||
| 應計費用 | 27,813 | 32,902 | |||||||||
| 遞延收入 | 56,684 | 52,645 | |||||||||
| 其他流動負債 | 20,807 | 2,362 | |||||||||
| 流動負債合計 | 131,021 | 112,036 | |||||||||
| 長期負債淨額 | 121,553 | 86,842 | |||||||||
| 長期經營租賃負債 | 9,790 | 12,302 | |||||||||
| 長期融資租賃負債 | 1,089 | 1,137 | |||||||||
| 認股權負債 | 11,436 | 3,325 | |||||||||
| 遞延稅款負債 | 2,379 | 2,402 | |||||||||
| 其他非流動負債 | 401 | 400 | |||||||||
| 負債合計 | $ | 277,669 | $ | 218,444 | |||||||
第5頁
紅線有限公司 簡明合併資產負債表 未經審計 (以千美元計，股份數據除外) | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||||
可轉換優先股，每股面值$0.0001，授權發行125,292.00股；截至2024年9月30日和2023年12月31日，已發行並流通100,912.65股和93,890.20股。2024年9月30日和2023年12月31日的清算優先權分別爲$239,860和$187,780。 | $ | 108,696 | $ | 96,106 | |||||||
| 股東權益（赤字）： | |||||||||||
優先股，面值$0.0001，授權99,874,708股；截至2024年9月30日和2023年12月31日，均未發行和流通 | — | — | |||||||||
普通股，面值$0.0001，授權500,000,000股；截至2024年9月30日和2023年12月31日，已發行和流通66,540,871股和65,546,174股 | 7 | 7 | |||||||||
| 庫存股，截至2024年9月30日和2023年12月31日的成本分別爲614,654股和353,470股 | (2,688) | (951) | |||||||||
| 股本帳戶賬餘額 | 184,325 | 188,323 | |||||||||
| 累積赤字 | (280,937) | (233,791) | |||||||||
| 累計其他綜合收益(虧損) | 2,873 | 2,903 | |||||||||
| 股東權益（赤字）總計 | (96,420) | (43,509) | |||||||||
| 非控制權益 | — | 228 | |||||||||
| 股東權益合計（赤字） | (96,420) | (43,281) | |||||||||
| 負債合計、可轉換優先股和股本（赤字） | $ | 289,945 | $ | 271,269 | |||||||
第6頁
紅線有限公司
綜合收益及損失的壓縮綜合報表（以千爲單位）
未經審計
（以千美元爲單位，股份和股份數據除外）
| 三個月結束 | 九個月結束 | ||||||||||||||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | ||||||||||||||||||||
收入 | $ | 68,638 | $ | 62,612 | $ | 234,541 | $ | 180,315 | |||||||||||||||
銷售成本 | 56,615 | 45,495 | 194,709 | 133,077 | |||||||||||||||||||
毛利潤 | 12,023 | 17,117 | 39,832 | 47,238 | |||||||||||||||||||
營業費用： | |||||||||||||||||||||||
銷售，總務及管理費用 | 17,521 | 18,302 | 52,971 | 52,026 | |||||||||||||||||||
交易費用 | 5,121 | — | 5,399 | 13 | |||||||||||||||||||
研發 | 1,893 | 1,532 | 4,681 | 3,990 | |||||||||||||||||||
業務利潤（虧損） | (12,512) | (2,717) | (23,219) | (8,791) | |||||||||||||||||||
利息費用，淨額 | 3,610 | 2,629 | 9,537 | 7,937 | |||||||||||||||||||
其他（收入）支出，淨額 | 5,309 | 1,232 | 14,734 | 2,689 | |||||||||||||||||||
稅前收益（虧損） | (21,431) | (6,578) | (47,490) | (19,417) | |||||||||||||||||||
所得稅費用（收益） | (472) | (253) | (348) | (369) | |||||||||||||||||||
| (20,959) | (6,325) | (47,142) | (19,048) | ||||||||||||||||||||
| 歸屬於非控制權益的淨收益（虧損） | — | (72) | 4 | (73) | |||||||||||||||||||
| 歸屬於Redwire Corporation的淨利潤（損失） | (20,959) | (6,253) | (47,146) | (18,975) | |||||||||||||||||||
| 減：可轉換優先股股利 | 3,383 | 2,874 | 16,125 | 12,040 | |||||||||||||||||||
| 可歸屬於普通股股東的淨收益（虧損） | $ | (24,342) | $ | (9,127) | $ | (63,271) | $ | (31,015) | |||||||||||||||
| 每股普通股淨收益（虧損）： | |||||||||||||||||||||||
基本和稀釋 | $ | (0.37) | $ | (0.14) | $ | (0.96) | $ | (0.48) | |||||||||||||||
| | |||||||||||||||||||||||
基本和稀釋 | 66,529,288 | 64,795,985 | 65,936,597 | 64,475,390 | |||||||||||||||||||
綜合收益（損失）： | |||||||||||||||||||||||
| 歸屬於Redwire公司的淨利潤（虧損） | $ | (20,959) | $ | (6,253) | $ | (47,146) | $ | (18,975) | |||||||||||||||
外幣兌換收益（損失），淨額，稅後 | 877 | (860) | 127 | (304) | |||||||||||||||||||
其他綜合收益（損失），淨所得稅後 | 877 | (860) | 127 | (304) | |||||||||||||||||||
總綜合收益（損失） | $ | (20,082) | $ | (7,113) | $ | (47,019) | $ | (19,279) | |||||||||||||||
第7頁
REDWIRE CORPORATION
現金流量表簡明綜合報表
未經審計
在2023年1月，公司向某些公司員工授予了一項總計爲312,830的策略性增長激勵2025獎項（即「SGI 2025獎項」），以表現歸屬股票單位的形式，金額高達
| 九個月結束 | |||||||||||
| 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | ||||||||||
| 經營活動現金流量： | |||||||||||
| $ | (47,142) | $ | (19,048) | ||||||||
| 調整爲符合經營活動提供的淨現金流的淨利潤（虧損）： | |||||||||||
| 折舊與攤銷費用 | 8,538 | 7,971 | |||||||||
| 債務發行成本和折扣攤銷 | 584 | 448 | |||||||||
| 股權補償費用 | 8,046 | 6,317 | |||||||||
| (合資公司)出售盈利/虧損 | (1,303) | — | |||||||||
| 承諾權益融資變動公允價值盈利/虧損 | — | 179 | |||||||||
| 權證變動公允價值盈利/虧損 | 8,111 | 2,475 | |||||||||
| 所得稅遞延負債（收益） | (47) | (1,012) | |||||||||
| 非現金租賃費用 | 23 | 248 | |||||||||
| 非現金利息費用 | — | 525 | |||||||||
| 其他 | (74) | 157 | |||||||||
| 資產和負債變動： | |||||||||||
| 應收賬款增加（減少） | 14,496 | 2,031 | |||||||||
| 合同資產增加（減少） | (8,754) | (9,008) | |||||||||
| 存貨的（增加）減少 | (537) | (221) | |||||||||
| 預付保險費用增加減少 | (208) | 936 | |||||||||
| 預付費用及其他資產增加（減少） | (4,039) | 255 | |||||||||
| 應付賬款和應計費用的增加(減少) | (4,964) | (2,202) | |||||||||
| 遞延營收的增加（減少） | (7,448) | (2,734) | |||||||||
| 經營租賃負債的增加（減少） | (256) | (241) | |||||||||
| 其他負債增加（減少）額 | 10,551 | (979) | |||||||||
| 賣方應付票據增加減少 | 11 | (557) | |||||||||
| 經營活動產生的淨現金流量 | (24,412) | (14,460) | |||||||||
| 投資活動現金流量： | |||||||||||
| 收購企業，扣除現金淨額 | (796) | — | |||||||||
| 合資企業銷售淨收益 | 4,598 | — | |||||||||
| 購置固定資產淨額 | (4,064) | (3,524) | |||||||||
| 收購成本（b） | (2,788) | (1,690) | |||||||||
| 投資活動產生的淨現金流量 | (3,050) | (5,214) | |||||||||
| 籌集資金的現金流量： | |||||||||||
| 從債務獲得的收益 | 42,971 | 23,696 | |||||||||
| 還款債務 | (8,183) | (19,890) | |||||||||
| 向第三方支付債務發行費用 | (780) | — | |||||||||
| 償還融資租賃 | (357) | (282) | |||||||||
| 來自第三方預付款項 | 7,820 | — | |||||||||
| 普通股的發行收益 | 546 | 84 | |||||||||
| 支付承諾的權益融資交易費用 | — | (571) | |||||||||
| 支付與可轉換優先股發行成本相關的費用 | — | (52) | |||||||||
| 回購股份以解決員工股權獎勵中的稅收代扣 | (1,737) | (248) | |||||||||
| 支付附帶盈利分成 | — | (443) | |||||||||
| 籌集資金的淨現金流量 | 40,280 | 2,294 | |||||||||
| 外幣匯率變動對現金、現金等價物和受限制現金的影響 | (2) | (77) | |||||||||
| 現金，現金等價物和受限現金淨增加（減少） | 12,816 | (17,457) | |||||||||
| 期初現金、現金等價物及受限制的現金餘額 | 30,278 | 28,316 | |||||||||
| 期末現金、現金等價物及受限制的現金餘額 | $ | 43,094 | $ | 10,859 | |||||||
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REDWIRE 公司
補充非GAAP信息
未經審計
Adjusted EBITDA
在2024年第三季度，我們將補充非GAAP信息更改爲只展示調整後的EBITDA，而之前的披露也包括假定調整後的EBITDA。管理層認爲，假定調整後的EBITDA的呈現不再如公司初期形成期間那樣提供相同有意義的見解。之前的期間披露被重新調整以符合當前的呈現。調整後的EBITDA的計算沒有發生變化。
下表展示了根據美國通用會計準則計算的調整後EBITDA與淨利潤（損失）之間的對賬情況。
| 三個月結束 | 九個月結束 | ||||||||||||||||||||||
| (以千爲單位) | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||
| $ | (20,959) | $ | (6,325) | $ | (47,142) | $ | (19,048) | ||||||||||||||||
| 利息費用，淨額 | 3,610 | 2,629 | 9,537 | 7,937 | |||||||||||||||||||
| 所得稅費用（收益） | (472) | (253) | (348) | (369) | |||||||||||||||||||
| 折舊和攤銷 | 2,860 | 2,887 | 8,538 | 7,971 | |||||||||||||||||||
| 收購交易成本 (i) | 5,121 | — | 5,399 | 13 | |||||||||||||||||||
| 收購整合成本 (i) | 96 | — | 96 | 546 | |||||||||||||||||||
| 購買會計公允價值調整與遞延收入有關 (ii) | — | — | — | 15 | |||||||||||||||||||
| 解僱費用 (iii) | 365 | 62 | 532 | 382 | |||||||||||||||||||
| 資本市場和諮詢費用 (iv) | 1,071 | 2,536 | 5,503 | 6,891 | |||||||||||||||||||
| 訴訟相關費用 (v) | 9,096 | 249 | 11,329 | 317 | |||||||||||||||||||
| 股權激勵 (vi) | 3,593 | 2,451 | 8,046 | 6,317 | |||||||||||||||||||
| 承諾的股權設施交易成本 (vii) | — | 245 | — | 179 | |||||||||||||||||||
| 債務融資成本（第八條） | — | — | — | 17 | |||||||||||||||||||
| 合營企業出售收益，減去發生費用（第九條） | — | — | (1,255) | — | |||||||||||||||||||
| 權證責任變動的公允價值調整（第十條） | (1,941) | 464 | 8,111 | 2,475 | |||||||||||||||||||
| Adjusted EBITDA | $ | 2,440 | $ | 4,945 | $ | 8,346 | $ | 13,643 | |||||||||||||||
i.Redwire承擔了收購成本，包括盡職調查、整合成本以及與收購前活動相關的額外費用。
ii.Redwire記錄了與確認延期收入公允價值相關的調整，作爲先前收購的購買會計的一部分。
iii.Redwire承擔了與已離職員工簽訂的分離協議有關的離職費用。
iv.Redwire承擔了與輔助過渡活動的顧問相關的資本市場和諮詢費用，這些活動包括成爲一家上市公司時首次實施內部控制，並且企業服務內聚，包括但不限於實施增強版企業資源規劃系統。
v.Redwire發生了與證券訴訟相關的費用，包括2024年確認的800萬美元的損失準備。
vi.Redwire發生了與Redwire的股權激勵計劃相關的費用。
vii.Redwire發生了與向b. Riley許諾的股本設施相關的費用，其中包括支付用於進入購買協議的費用以及在各期間確認的公允價值變動作爲盈利或損失。
viii.Redwire發生了與債務融資協議相關的費用，包括根據美國通用會計準則支出的支付給第三方的修訂相關費用。
ix.Redwire確認了與出售其兩個合資企業所有權相關的收益，扣除了產生的交易成本。
x.Redwire調整了私募認股權責任以反映在各期間確認的公允價值變動作爲盈利或損失。
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REDWIRE 公司
非依據通用會計準則的補充信息
未經審計
自由現金流
以下表格顯示了自由現金流與按照美國通用會計準則計算的營業活動中提供的淨現金之間的調節
| 三個月結束 | 九個月結束 | 過去12個月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| (以千爲單位) | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 經營活動產生的淨現金流量 | $ | (17,670) | $ | (3,256) | $ | (24,412) | $ | (14,460) | $ | (8,721) | $ | (19,288) | |||||||||||||||||||||||
| 減：資本性支出 | (2,798) | (2,666) | (6,852) | (5,214) | (9,965) | (5,934) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 自由現金流 | $ | (20,468) | $ | (5,922) | $ | (31,264) | $ | (19,674) | $ | (18,686) | $ | (25,222) | |||||||||||||||||||||||
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紅線公司
關鍵績效指標
未經審計
訂單與營收比率
我們的訂單到賬比率如下所示：
| 三個月結束 | 過去12個月 | ||||||||||||||||||||||
| (以千爲單位，除比率外) | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | 2024年9月30日 | 2023年9月30日 | |||||||||||||||||||
合同授予 | $ | 44,503 | $ | 46,523 | $ | 372,249 | $ | 322,837 | |||||||||||||||
收入 | 68,638 | 62,612 | 298,026 | 234,020 | |||||||||||||||||||
訂單/賬單比率 | 0.65 | 0.74 | 1.25 | 1.38 | |||||||||||||||||||
訂單與銷售比率是指在同一期間內授予的總合同與記錄的收入之比。授予的合同平衡包括在該期間內授予的固定合同訂單，包括計件工時(「T&M」)合同，並不包括未行使的合同選擇權或無定量/無限量合同下的潛在訂單。儘管授予的合同餘額反映了固定合同訂單，但可能發生終止、修正或合同取消，這可能導致授予的合同餘額減少。
我們將訂單與銷售比率視爲未來營收增長潛力的指標。爲了推動未來的營收增長，我們的目標是在給定期間內授予的合同水平超過已記錄的營收，從而得到大於1.0的訂單與銷售比率。
我們截至2024年9月30日爲期三個月的訂單與銷售比率爲0.65，而2023年9月30日爲期三個月的訂單與銷售比率爲0.74。截至2024年9月30日爲期三個月的授予的合同包括從Hera Systems收購的2190萬美元的合同價值。而截至2023年9月30日爲期三個月，授予的合同餘額中沒有與收購合同價值有關。
截至2024年9月30日的LTm（「最近十二個月」）期間，我們的訂單與銷售比率爲1.25，而截至2023年9月30日的LTm期間爲1.38。截至2024年9月30日的LTm期間，授予的合同包括從Hera Systems在2024年第三季度完成的收購中獲得的2190萬美元的合同價值。而截至2023年9月30日的LTm期間，授予的合同中包括從Space NV在2022年第四季度完成的收購中獲得的10980萬美元的合同價值。
未完成訂單
以下表格呈現了截至2024年9月30日和2023年12月31日的合同積壓情況，以及截至2024年9月30日爲期九個月的活動，與截至2023年12月31日年度相比。
| (以千爲單位) | 2024年9月30日 | 2023年12月31日 | |||||||||
| 有機積壓，期初餘額 | $ | 372,790 | $ | 313,057 | |||||||
| 有機積壓，期間新增 | 172,101 | 300,042 | |||||||||
| 有機營業收入，期間確認 | (232,697) | (243,800) | |||||||||
| 外幣翻譯 | (2,229) | 3,491 | |||||||||
| 有機積壓，期末餘額 | 309,965 | 372,790 | |||||||||
| 併購相關合同價值，期初餘額 | — | — | |||||||||
| 期間獲得的與收購相關的合同價值 | 21,940 | — | |||||||||
| 期間的與收購相關的增值 | — | — | |||||||||
| 期間確認的與收購相關的營業收入 | (1,844) | — | |||||||||
| 相關的待定訂單，期末餘額 | 20,096 | — | |||||||||
| 合同待定訂單，期末餘額 | $ | 330,061 | $ | 372,790 | |||||||
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我們認爲待定訂單的增長是業務增長的關鍵指標。合同待定訂單代表尚未執行工作的預估美元價值的已撥款合同（也稱爲合同上的剩餘執行義務）。截至2024年9月30日和2023年12月31日，我們的合同待定訂單中分別包括來自計時工資合同的剩餘合同價值1690萬美元和1930萬美元。
有機待定訂單變化不包括自收購以來的頭四個完整季度的待定訂單活動。自收購實體的收購日期以來的頭四個完整季度的合同待定訂單活動包括在與收購相關的合同待定訂單變化中。經過四個財政季度的完成後，收購的實體在當前和可比歷史期間被視爲有機的。
有機合同價值包括截至1月1日尚未作爲營業收入確認的剩餘合同價值，以及在期間內授予的額外訂單，針對那些被視爲有機的實體。與收購相關的合同價值包括截至收購日期尚未作爲營業收入確認的剩餘合同價值，以及在期間內授予的額外訂單，針對那些未被視爲有機的實體。有機收入包括在所呈現期間內賺取的針對那些被視爲有機的實體的收入，而與收購相關的收入則包括所有其他實體的收入，不包括在期間內賺取的任何前收購收入。表中呈現的與收購有關的積壓活動與2024年第三季度完成的Hera Systems收購相關聯。
儘管合同積壓反映了與被視爲肯定的合同相關的業務，但可能會發生終止、修訂或合同取消，這可能會導致我們總積壓的減少。此外，我們一些多年合同需接受年度資金支持。管理層期望所有合同積壓中反映的金額最終全部得到充分資助。盧森堡和比利時的外國業務合同積壓分別爲$9320萬和$10600萬，截至2024年9月30日和2013年12月31日。這些金額需通過從歐元轉換爲美元的匯率進行換算，這可能會導致剩餘積壓餘額隨着測量時的匯率波動而波動。
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