ビアトリスは2024年第3四半期の財務結果を報告しました
•総収入は38億ドルで、除外調整基準による営業収益成長率は約3％増で、会社の基礎ビジネスの強さを示しています
•新製品の収入が1億3300万ドルとなり、各セグメントで成長を牽引しました
•米国会計基準（GAAP）による純利益は9500万ドルで、除外調整基準による調整後EBITDAは13億ドルで約4％成長しました；米国GAAP希薄化後epsは1株当たり0.08ドルで、調整後epsは1株当たり0.75ドルで約6％成長しました
•約19億ドルの債務を償還し、年末までに約3.0倍の長期粗レバレッジ目標を達成する見込みです
•心血管疾患の革新的ポートフォリオを拡大するためのSotagliflozinの独占ライセンス契約を締結しました
•2024年の通年の見通しを再確認し、除外調整的な運用基準による2024年の通年収益成長率は約2％増であると引き続き期待しています
ピッツバーグ – 2024年11月7日 – ビアトリス（Nasdaq: VTRS）は、2024年第三四半期の堅調な財務結果を発表しました。会社は、戦略の全ての柱に対するポジティブな勢いによって推進され、ベースビジネスの成長能力を示し続け、約38億ドルの総収入（130億3000万ドルの新製品収入を含む）を達成しました。また、約19億ドルの債務返済により財務力を強化し、米国およびヨーロッパ以外でのsotagliflozinに関するLexicon Pharmaceuticalsとの独占ライセンス契約により革新的なポートフォリオを拡大しました。
「今年一年を通じて見られている勢いを継続する強い第三四半期の結果を報告できて非常にうれしく思います」と、ビアトリスの最高経営責任者であるスコット・A・スミス氏は述べました。「私たちは強力なグローバル実行の時期にあり、着実なベースビジネスの成長につながり、この勢いが来年にも続くと期待しています。会社は、資本配分を中心とする明確で焦点を絞った展望を持ち、株主に配当金と株式の取り消しを通じて価値を還元することは最適化と株主価値の最大化の中心的な要素となります。このバランスを保ちながら、地域およびグローバルなビジネス開発を通じて営業済みまたは後期資産に対して原則的な投資を行い、将来の成長を推進していく予定です。
「私たちは債務の増加率目標を実現するために優秀な進捗を遂げ続けており、年末までの~3.0倍の長期貸借比率目標の達成を目指しています」と、ビアトリスの最高財務責任者であるドレッタ・ミストラス氏は述べました。「セクターをリードするキャッシュフローと強固な財務基盤を背景に、着実なベースビジネスの成長を実現し、同時にビジネスへの投資と株主に著しい資本を還元するための十分な体制が整っていると信じています。
[1] 2024年9月30日の四半期末時点で、総収入は米国会計基準（U.S. GAAP）に基づき約5％減少しました。
[2] 2024年9月30日の四半期末時点で、米国会計基準（U.S. GAAP）に基づく純利益は3億3200万ドルから9500万ドル、また希薄化後EPSは0.27ドルから0.08ドルにそれぞれ減少しました。
[3] Debt repayment of ~$19億 includes the impact of the make-whole call of €29200万(~$325M) of remaining 2025 Euro Senior Notes on October 16, 2024. The Company has not quantified future amounts to develop its long-term gross leverage target, which does not reflect company guidance, but has stated its goal to manage notional gross debt and adjusted EBITDA over time in order to generally maintain or reach the target. See “Non-GAAP Financial Measures” and “Long-Term Gross Leverage Target” for additional information.
[4] U.S. GAAP total revenues for 2024 as of November 7, 2024, are estimated to be between $14.60 and $151億, with a midpoint of $148.5億 or a full-year decrease of ~(4)%. See “Financial Guidance” and “Non-GAAP Financial Measures” for additional information.
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第3四半期の結果
| 終了した三ヶ月間 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | |||||||||||||||||||||||||||||
(Unaudited; in millions, except %s and per share amounts) | 2024 | 2023 | 報告された変更 | Operational Change(1) (2) | 売却調整運用変更(2)(3) | ||||||||||||||||||||||||
| 総売上高 | $ | 3,738.0 | $ | 3,933.9 | (5)% | (5)% | 3% | ||||||||||||||||||||||
| 先進国市場 | 2,298.7 | 2,408.5 | (5)% | (5)% | 3% | ||||||||||||||||||||||||
| 新興市場 | 533.2 | 642.5 | (17)% | (14)% | 2% | ||||||||||||||||||||||||
| JANZ | 344.3 | 334.5 | 3% | 6% | 8% | ||||||||||||||||||||||||
| グレーターチャイナ | 561.8 | 548.4 | 2% | 3% | 3% | ||||||||||||||||||||||||
| 製品カテゴリー別の純売上高 | |||||||||||||||||||||||||||||
| ブランド | $ | 2,362.2 | $ | 2,533.1 | (7)% | (6)% | 2% | ||||||||||||||||||||||
ジェネリックス (4) | 1,375.8 | 1,400.8 | (2)% | (2)% | 4% | ||||||||||||||||||||||||
| 米国会計基準の粗利益 | $ | 1,459.2 | $ | 1,691.3 | (14)% | ||||||||||||||||||||||||
| 米国会計基準の粗利益率 | 38.9 | % | 42.9 | % | |||||||||||||||||||||||||
調整後の粗利益 (2) | $ | 2,192.9 | $ | 2,333.9 | (6)% | ||||||||||||||||||||||||
調整後の粗利益率 (2) | 58.5 | % | 59.2 | % | |||||||||||||||||||||||||
米国会計基準の純利益 | $ | 94.8 | $ | 331.6 | (71)% | ||||||||||||||||||||||||
米国会計基準の1株当たり利益 | $ | 0.08 | $ | 0.27 | (70)% | ||||||||||||||||||||||||
調整後の純利益 (2) | $ | 897.6 | $ | 952.8 | (6)% | ||||||||||||||||||||||||
調整後のEPS(2) | $ | 0.75 | $ | 0.79 | (5)% | (5)% | 6% | ||||||||||||||||||||||
499.7億ドル、1,814万ドル(2) | $ | 905.8 | $ | 1,223.1 | (26)% | ||||||||||||||||||||||||
売上高 調整後 EBITDA の貢献度(2) | $ | 1,284.6 | $ | 1,360.1 | (6)% | (5)% | 4% | ||||||||||||||||||||||
米国会計基準による営業活動からの純現金の提供 (5) | $ | 826.5 | $ | 835.2 | (1)% | ||||||||||||||||||||||||
資本支出 | 77.0 | 95.9 | (20)% | ||||||||||||||||||||||||||
フリーキャッシュフロー(2)(5)(6) | $ | 749.5 | $ | 739.3 | 1% | ||||||||||||||||||||||||
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(1) 純売上、調整EBITDA、および調整EPSのためのオペレーション変更を表し、外国通貨翻訳の影響を除外しています。詳細は、このリリースの「特定の重要用語とプレゼンテーション事項」を参照してください。
(2) 非米国会計基準財務指標。詳細は、「非米国会計基準財務指標」を参照してください。
(3) 2023年および2024年に閉鎖された売却の比例結果の影響の調整を示し、2023年期の運用ベースで行われた。詳細については、本リリースの「一部の主要用語とプレゼンテーションに関する事項」を参照してください。
(4) 複雑なGx、以前は前年期には別の項目として提示されていたComplex Gxは今やGenericsに含まれています ジェネリックス。前期における再分類は、現在期のプレゼンテーションに合わせるために行われました。
(5)2024年以降、事業組合以外の取引によって直接取得された外部開発IPR&Dプロジェクトに関連する前払い金およびマイルストーンペイメントは、過去の状態連結キャッシュ・フロー計算書において営業活動からのキャッシュ・フローとして含まれていたものが、現在のキャッシュ・フローから投資活動へのキャッシュ・フローとして分類されるようになりました。前期の状態連結財務諸表を現在期のプレゼンテーションに合わせるため、一部の再分類が行われました。こうした調整により、2023年9月30日終了の3ヶ月間で、営業活動による純現金流入額、フリーキャッシュフロー、および投資活動による純現金流出額がそれぞれ100万ドル増加しました。
(6)2024年9月30日終了の3ヶ月間における、売却に主に関連する取引費用を除いた場合、フリーキャッシュフローは8億6600万ドルでした。売却に主に関連する取引費用とアイケア取得に関連する取引費用を除いた場合、2023年9月30日終了の3ヶ月間のフリーキャッシュフローは7億8700万ドルでした。
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| 終了した9か月間 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | |||||||||||||||||||||||||||||
(未監査; 百万単位、%と1株当たり金額を除く) | 2024 | 2023 | 報告された変更 | 業務変更(1) (2) | 売却調整後の業務変更(2)(3) | ||||||||||||||||||||||||
| 総売上高 | $ | 11,177.4 | $ | 11,562.5 | (3)% | (2)% | 2% | ||||||||||||||||||||||
| 先進国市場 | 6,783.3 | 6,932.7 | (2)% | (2)% | 1% | ||||||||||||||||||||||||
| 新興市場 | 1,737.7 | 1,932.5 | (10)% | (5)% | 6% | ||||||||||||||||||||||||
| JANZ | 1,011.7 | 1,052.2 | (4)% | 3% | 4% | ||||||||||||||||||||||||
| グレーターチャイナ | 1,644.7 | 1,645.1 | —% | 3% | 3% | ||||||||||||||||||||||||
| Net Sales by Product Category | |||||||||||||||||||||||||||||
| ブランド | $ | 7,034.4 | $ | 7,398.1 | (5)% | (3)% | 1% | ||||||||||||||||||||||
Generics (4) | 4,143.0 | 4,164.4 | (1)% | —% | 4% | ||||||||||||||||||||||||
| U.S. GAAP Gross Profit | $ | 4,408.6 | $ | 4,842.1 | (9)% | ||||||||||||||||||||||||
| U.S. GAAP Gross Margin | 39.3 | % | 41.8 | % | |||||||||||||||||||||||||
調整後の粗利益 (2) | $ | 6,551.6 | $ | 6,916.5 | (5)% | ||||||||||||||||||||||||
調整後の粗利率 (2) | 58.4 | % | 59.7 | % | |||||||||||||||||||||||||
| 米国会計基準純利益（損失） | $ | (117.7) | $ | 820.3 | コスト | ||||||||||||||||||||||||
| 米国会計基準利益（損失）1株当たり | $ | (0.10) | $ | 0.68 | コスト | ||||||||||||||||||||||||
調整後純利益 (2) | $ | 2,536.8 | $ | 2,791.1 | (9)% | ||||||||||||||||||||||||
調整後のEPS(2) | $ | 2.11 | $ | 2.32 | (9)% | (7)% | —% | ||||||||||||||||||||||
499.7億ドル、1,814万ドル(2) | $ | 2,480.1 | $ | 3,586.2 | (31)% | ||||||||||||||||||||||||
売上高 調整後 EBITDA の貢献度(2) | $ | 3,685.9 | $ | 4,006.7 | (8)% | (7)% | —% | ||||||||||||||||||||||
米国公定会計原則における営業活動からの純キャッシュフロー (5) | $ | 1,820.2 | $ | 2,331.5 | (22)% | ||||||||||||||||||||||||
資本支出 | 185.6 | 211.5 | (12)% | ||||||||||||||||||||||||||
フリーキャッシュフロー (2)(5)(6) | $ | 1,634.6 | $ | 2,120.0 | (23)% | ||||||||||||||||||||||||
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(1) 外国為替の影響を除いた調整済み売上高、調整後EBITDA、および調整後EPSのための運営変更を表します。詳細については、このリリースの「一定の主要用語およびプレゼンテーションに関する事項」を参照してください。
(2) 非米国公定会計原則財務指標。詳細については、「非米国公定会計原則財務指標」を参照してください。
(3) 2023年および2024年に完了した売却からの比例的結果の影響の調整を表します。2023年期は運用ベースで。詳細については、このリリースの「一定の主要用語およびプレゼンテーションに関する事項」を参照してください。
(4) 複合Gx前年度期間で個別の行項目として提示されていた、は、現在 ジェネリックスに含まれるようになりました。前期については、現在期間の表現に合わせるために再分類が行われました。
(5)2024年から、事業の組み合わせとは異なる取引で直接取得された外部開発IPR&Dプロジェクトに関連する一時金およびマイルストーンペイメントは、これまでに現金フローに含まれていたが、現在は投資活動からの現金フローに分類されるようになりました。前期の要約された連結財務諸表が現在期間の表現に合わせるために一部再分類が行われました。これらの調整により、2023年9月30日までの9か月間における運用活動から提供される純現金、フリーキャッシュフロー、および投資活動による純現金が合計1100万ドル増加しました。
(6)2024年9月30日までの9か月間の売掛金に関連する主に売却に関連する取引費用の影響を除外した場合、2024年9月30日までのフリーキャッシュフローは19億ドルでした。売り出しに主に関連する取引コストと眼科の買収に主に関連する取引コストの影響を除外した場合、2023年9月30日までの9か月間のフリーキャッシュフローは22億ドルでした。
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財務ハイライト
•2024年第3四半期の累計正味売上高は37億ドルで、第3四半期2013年の結果と比較して、売却調整済みオペレーションベースで約3%増加しました。全セグメントで売却調整済みのオペレーションベースでの正味売上高が成長しました。
•ブランドの純売上高は、新興市場とJANZでのポートフォリオの拡大、ヨーロッパとグレーターチャイナでの堅調な成長を反映しています。これは、北アメリカにおける不利なチャネルダイナミクスと、日本と豪州における政府の価格規制の影響に一部相殺されました。
•ジェネリック医薬品の純売上高は、新製品の好調なパフォーマンスによる先進国市場、複雑な製品からの持続的な成長、および幅広いヨーロッパポートフォリオ全体での堅調なパフォーマンスを反映しています。
•同社は、新製品の収益がBreyna™、リスデキサンフェタミン、その他新製品のグローバルで主に駆動された四半期において約13300万ドルを生み出しました。同社は、2024年に新製品の売上高約50000万ドルから60000万ドルを提供することを期待しています。
•米国会計基準（U.S. GAAP）の純利益は9500万ドルで、調整後EBITDAは13億ドルで、売却調整済みの事業基盤において約4%増加しました。米国会計基準の希薄化後epsは株当たり0.08ドルで、調整後epsは株当たり0.75ドルで、売却調整済みの事業基盤において約6%増加しました。
•今四半期の結果は、同社の財務力を示しており、U.S. GAAPの営業活動による純現金流は82700万ドル、売却に関連する取引コストを除いたフリーキャッシュフローは86600万ドルを生成しました。
その他のアップデート
•同社は2025年の債務をすべて償還し、2026年の債務の約四半期の部分を含む合計約19億ドルの債務を解消しました。これには、10月に解決した2025年のノートの償還要求を含んでいます。
•8月に、同社はシネリモドの第2相研究の日本の患者における臨床活動に関するアジア太平洋関節リウマチ協会年次大会で、口頭発表を行いました。データによると、他のグローバルなシネリモドの第2相研究と一致した臨床的に有意な疾患活動の改善が示されました。この研究では、中等度から重度の全身性エリテマトーデス症状の治療において、シネリモドが安全でよく耐容性があるとされました。
•10月に、同社は一日一回のエフェクサー®（ベンラファキシン）治療が広汎性不安障害（GAD）を持つ日本の成人において安全性と有効性を評価する第3相研究の前期結果を発表しました。一日一回のエフェクサー®治療は、主要なすべての二次有効性エンドポイントを達成し、非日本人患者の既知の安全性プロファイルと一致するプロファイルで一般的によく耐容されました。日本においてGADの承認治療はまだありません。同社は、製薬医療機器庁への申請を2025年に目指しています。
•10月、会社はLexicon Pharmaceuticalsとのsotagliflozinに関する米国とヨーロッパ以外の全セクターでの独占的なライセンス契約を発表しました。このライセンス契約は、Viatrisの心血管疾患における専門知識と同社のグローバルヘルスケアゲートウェイを活用しています。
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− 合弁企業固有のグローバルインフラへのパートナーのすぐれたアクセスを提供します。® sotagliflozinは2023年5月に米国食品医薬品局によって承認され、心不全または2型糖尿病、慢性腎臓病、その他の心血管リスク因子を持つ成人における心血管死亡、心不全に対する入院、緊急の心不全訪問のリスクを減少させることが目的です。
•10月、会社は『Forbes』誌の2024年の世界で最も優れた雇用企業リストに選ばれました。これでViatrisは4年連続でこの認識を受けています。2024年の世界で最も優れた雇用企業は、50の異なる国々で30万人以上の広範な参加者を対象にした独立調査によって選出されました。
•10月、会社は『Forbes』誌の2024年の世界で女性にとって最高の企業リストに選ばれました。2024年の女性向け最高企業は、37カ国の約10万人の女性を対象とした多数のグローバルに実施された独立調査で評価された多国籍企業の中から選ばれました。
•10月、持続可能な運営と責任ある実践、およびESG情報開示をさらに前進させるための取り組みを認識して、年次MSCI ESGレーティングおよびISS ESG企業レーティングで会社は格上げされました。後者において、会社はPrime ratingをさらに強化しました。
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財務指針
2024年11月7日時点で、会社の2024年の財務ガイダンスを要約した表が以下に示されています。会社は2024年の調整後EBITDAや調整後epsのガイダンスを最も直接的な米国GAAP基準である米国GAAP純利益（損失）または米国GAAP希薄化後epsに対する数量的な調整を提供していません。これは一定の重要な項目の最終結果を合理的な確実性で予測することができないためであり、これらの項目には統合、買収および売却関連経費、リストラ費用、資産減損、訴訟和解、および他の不確実性が含まれます。これらの項目のいくつかは発生していない、会社のコントロール外である、または過度な努力なしに合理的に予測することができません。これらの項目は不確実であり、さまざまな要因に依存し、ガイダンス期間の米国GAAP報告結果に対して重大な影響を与える可能性があります。2024年8月8日時点で提供された見積り範囲と2024年11月7日時点の見積り範囲に関して、2024年の営業活動による現金流入は、26.2億ドルから29.2億ドルの間で推定され、中間点は約27.7億ドルです。2024年8月8日時点で提供された見積り範囲に関して、ヴィアトリスは2024年の米国GAAP純利益や希薄化後epsに向けた見通しや2024年の調整後EBITDAや調整後epsのガイダンスに対する数量的な調整を提供していませんでした。詳細については、「非GAAP財務措置」を参照してください。会社は現在、2024年11月7日のガイダンス範囲の中間点にあると予想しています。
| （百万ドル、調整後epsを除く） | 見積り範囲 (2) 2024年8月8日 | 中間点 (2) 2024年8月8日 | 取得したIPR&D (3) | 見積り範囲 (4) 2024年11月7日 | 中間点 (4) 2024年11月7日 | ||||||||||||||||||||||||
| 総売上高 | $14,600 - $15,100 | $14,850 | $14,600 - $15,100 | $14,850 | |||||||||||||||||||||||||
売上高 調整後 EBITDA の貢献度(1) | $4,600 - $4,870 | $4,735 | ($25) | $4,575 - $4,845 | $4,710 | ||||||||||||||||||||||||
フリーキャッシュフロー (1) | $2,170 - $2,570 | $2,370 | $2,170 - $2,570 | $2,370 | |||||||||||||||||||||||||
調整後EPS (1) | $2.58 - $2.73 | $2.66 | ($0.02) | $2.56 - $2.71 | $2.64 | ||||||||||||||||||||||||
(1) 非GAAP財務指標。詳細については、「非GAAP財務指標」を参照してください。
(2)2024年8月8日時点で提供された2024年の財務ガイダンスは、売却に関連する税金や取引コストの影響、および将来のいかなる期間にも発生するIPR＆Dの影響を除外しました。なぜなら、それは合理的に予測できなかったからです。
(3)2024年10月に締結されたsotagliflozinライセンス契約に関連する取得したIPR＆Dの影響。
(4) 2024年11月7日時点で提供された2024年の財務ガイダンスは、売却に関連する税金や取引コストの影響を除外しています。また、合理的に予測できない未締結の取引に起因する将来のいかなる期間にも発生するIPR＆Dの影響も除外しています。
会議通話と収益資料
ヴィアトリスは、本日午前8時30分（東部時間）に、2024年第3四半期の財務結果をレビューするための会社の電話会議とライブウェブキャストを開催します。
投資家や一般の方々は、investor.viatris.comでの生中継や、国際電話向けに844.308.3344か412.317.1896に電話することで通話の生中継を聴くよう招待されています。通話中に言及される「ヴィアトリスQ3 2024収益プレゼンテーション」は、investor.viatris.comで入手できます。ウェブキャストのリプレイもウェブサイトでご覧いただけます。
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ビアトリスについて
ヴィアトリス株式会社（ナスダック：VTRS）は、ジェネリックとブランドの伝統的な分野を結ぶように特別に位置付けられたグローバルヘルスケア企業であり、両者の長所を組み合わせて、世界中の医療ニーズにより全般的に対応しています。生活のあらゆる段階で世界中の人々に健康な生活を提供する使命を掲げ、年間約10億人の患者に高品質な医薬品を供給し、出産から死産まで、急性疾患から慢性疾患まで、人生のすべての瞬間に触れています。特異に豊富かつ多様な医薬品のポートフォリオ、より多くの人々に必要なときと場所に到達するために設計された世界唯一のグローバルサプライチェーン、世界で最も持続的な健康課題のいくつかに対処する科学的専門知識を持って、「アクセス」はヴィアトリスで深い意味を持っています。米国を拠点とし、ピッツバーグ、上海、インドのハイデラバードにグローバルセンターを置く当社については、viatris.comおよびinvestor.viatris.comで詳細をご覧いただき、「LinkedIn」、「Instagram」、「YouTube」、およびX（旧Twitter）と連携してください。
非GAAP財務指標
このプレスリリースには、米国で一般的に受け入れられている会計原則（"米国GAAP"）に報告される内容とは異なる一部の財務情報のプレゼンテーションおよび議論が含まれています。調整後の粗利益、調整後の粗利率、調整後の純利益、調整後のEPS、EBITDA、調整後のEBITDA、フリーキャッシュフロー、買収からの主に売却に関連する取引コストの影響を除いたフリーキャッシュフロー、調整されたR＆Dおよび全収益の％としての調整されたSG＆A、調整された営業利益、調整された利子費用、調整されたその他の利益純額、調整された法人事業税率、為替レートの売上高、為替レートの純売上、為替レートに調整されたEBITDA、為替レートに調整されたEPS、および売却に調整された運用変更が含まれています。これらの非米国GAAP財務指標は、Viatris Inc.（"Viatris"または"会社"）の財務業績を投資家および他の読者の理解と評価を補完するために提示されています。フリーキャッシュフローとは、U.S. GAAPによる営業活動から提供される純キャッシュを資本支出を差し引いたものを指します。管理部門では、これらの措置を内部で予測、予算編成、営業業績の測定、インセンティブベースの報奨を目的に使用しています。主に買収、売却、その他の重要なイベントによる周期的な営業結果の可比性に影響を与えることがあるため、Viatrisは、その財務結果の開示が米国GAAPに準拠して準備された財務措置にのみ制限される場合、当該経営活動の評価（および現在の経営活動と歴史的および将来の経営活動との比較）が困難であると考えています。非米国GAAP財務措置は、投資家にとって有用な補足情報であり、米国GAAP財務措置と併せて検討した場合、および最も直接的に比較される米国GAAP財務措置に対する調整の提供により、経営に影響を与える要因やトレンドを理解するためのより完全な情報を提供します。会社の財務業績は、上級管理職によって、この中に含まれる調整された指標を一部用いて計られ、他のパフォーマンスメトリックと共に使用されています。さらに、会社は、調整後のEBITDAの提示に適用されたEBITDAおよび補足的な調整を含めることが適切であると考え、財務負債特約に遵守可能であること、追加負債を負う能力を評価可能であることを投資家に追加情報を提供することが適切であると信じています。会社は、為替レートによる販売業績を"為替レート"の非GAAP財務指標を使用して報告し、また売上高、純売上、調整されたEBITDA、調整されたEPSで報告された為替レートを使用します。これらの措置は、前年の外国為替レートが変化していないと仮定した売上高、純売上、調整されたEBITDA、調整されたEPSの変化について情報を提供します。為替レートの一定の通貨レートで提示された比較は、前年の為替レートで比較した現地通貨売上高を反映しています。当社は、外国為替レートの影響を受けない売上結果を表示し、外国為替レートの影響を受けないため、外国為替レートの影響を受けることなく期間比較を行うことができ、経営活動の期間比較を容易にするため、ネット売上、総売上、調整されたEBITDA、調整されたEPSのパフォーマンスを一定の通貨レートで評価しています。売却に調整された運用の変更は、2023年および2024年に閉じられた売り切られた事業の比例の純売上を過去の期間と比較したものから除外することにより、さらに調整された運用変更を指します。
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下記の「セグメント別売上高の概要」表は、2024年9月30日及び2023年9月30日に終了した四半期および9カ月間について、各報告セグメントごとの実際の通貨ベースと一定の通貨ベースでの純売上高を比較しており、売上高および売上高の売却調整後の運用変化を提供しています。また、以下にヴィアトリスは、これらの非GAAP財務指標を最も適切な米国GAAP財務指標に調整する和解を提供しています。投資家やその他の読者は、関連する米国GAAP財務指標と、非GAAP指標を最も適切な米国GAAP指標に調整する和解を以下に示したものを参照するよう奨められており、投資家やその他の読者は、米国GAAPに準拠して準備された財務業績の指標に対する補足的なものとしてのみ非GAAP指標を検討すべきです。非GAAP財務指標の構成要素および使用法に関する詳細情報については、2024年9月30日に終了した3か月間のヴィアトリスのフォーム10-Q四半期報告書の「財務状態および業績の結果の管理による分析--非GAAP財務指標の使用」セクションを参照してください。
2024年8月8日時点の見積り範囲に関して、当時会社は2024年の調整後EBITDAまたは調整後EPS見通しを最も適切な米国GAAP指標である米国GAAP純利益（損失）や米国GAAP希薄化後EPSと数量的に調整する和解を提供していませんでした。なぜならば、統合、買収および売却関連費用、リストラ費用、資産減損、訴訟解決およびその他の未定の事象に関する最終的な結果を合理的な確実性で予測できなかったため、これらの項目は、米国GAAP純利益（損失）や米国GAAP希薄化後EPSに、再編を含む統合、取得されたIPR&Dおよび非公開株式投資の公正価値会計を含むさまざまな要因に依存していて、結果として、米国GAAP報告結果に重大な影響を与え得ました。先行開示されたように、その見積り範囲には、売却に関連する税金や取引コスト、不明な取得されたIPR&Dが含まれていませんでした。 将来の期間に発生する可能性がありますので、合理的に予測することができませんでした。
特定の主要用語およびプレゼンテーションの事項
新製品販売、新製品の立ち上げ、または新製品の収益： 2024年に立ち上げられた新製品および最後の12か月以内に立ち上げられた新製品の収益を指します。
業務変化： 従来の通貨のパーセンテージ変化を指し、現在の期間の金額を前年同期の為替レートで換算することにより、2024年の従来の通貨ネット売上高、収益、調整後EBITDA、および調整後EPSから前年の対忖金額へのパーセンテージ変化を示します。
譲渡に調整された業務変化： 2023年と2024年に閉鎖された譲渡の比例的結果の影響をさらに調整した業務変化を指し、その譲渡事業からのネット売上を対象期間の過去と比較した期間から除外します。また、調整後EBITDAおよび調整後EPSに関しては、前述の文で説明されたように調整された業務変化をさらに調整し、Biocon Biologicsに提供されたTSAサービスのマークアップ調整も行われます。
SG&AおよびR&D TSAの払い戻しとDSAの払い戻し： 売却済みビジネス向けのTSAサービスに関連する費用は各機能の収支項目に記録されますが、それらの費用の払戻しとマークアップ額はその他の収益（ネット）に含まれます。比較可能性の目的のため、費用の払い戻しに関連する金額は調整後のSG&Aおよび調整
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R&Dに再分類されました。これは、2023年および2024年第1四半期のBiocon Biologicsトランザクションに主に関連しています。この再分類は、調整後純利益、調整後EBITDA、または調整後EPSに影響を与えませんでした。閉鎖された売却に関連するいかなるTSAの払戻しおよびDSAの払い戻しの金額も、運営費用の直接オフセットではなく、再分類されていません。
閉鎖された売却 または 2023年および2024年に閉鎖された売却済み事業：December 2023とAugust 2024に閉鎖された、特定の国における2つの女性向け医療製品の権利の売却、2023年および2024年に閉鎖されたUpjohn Distributor市場の一部での商業化権の売却、2024年3月に閉鎖された女性向け医療事業の売却、2024年6月に閉鎖されたインドにおけるAPI事業の売却、及び2024年7月に閉鎖されたOTC事業の売却に言及します。
将来を見据えた記述
このリリースには「将来を見据えた声明」が含まれています。これらの声明は、プライベート証券訴訟改革法（1995年）の安全港規定に基づいて行われています。このような将来を見据えた声明には、2024年の財務ガイダンスに関する声明、会社が年末までに長期の希薄化後レバレッジ目標である約3.0倍に到達することを期待しています。ソタグリフロジンの独占ライセンス契約を締結し、心血管疾患分野の革新的ポートフォリオを拡大します。2024年の通年見通しを再確認し、2024年の通年売上高成長率が約2％（売却調整後の運営ベース）であることを引き続き期待しています。2024年第3四半期の堅調な財務結果を発表し、戦略の3つの柱全てに対する前向きな勢いに支えられています。会社は基幹ビジネスを成長させる能力を示し続け、132億ドルの新製品売上を含む総収益38億ドルを達成しました。約19億ドルの債務返済により財務力を強化し、米国およびヨーロッパ以外でのソタグリフロジンに関するレキシコンファーマシューティカルズとの独占ライセンス契約を締結し、革新的ポートフォリオを拡大しました。強力な第3四半期の結果を報告しており、一年を通じて見た勢いを継続しています。我々は一貫した基幹ビジネスの成長につながる強力なグローバルな実行の期間にあり、この勢いが来年にも続くことを期待しています。当社は資本配分を中心にした明確かつ集中した見通しを持ち、株主に対する価値を配当と自己株式取得を通じて還元することが株主価値最大化の中心要素であることを維持します。この点を、地域およびグローバルビジネス開発を通じて実施済みまたは遅れたアセットへの投資を徹底的に行い、将来の成長を牽引します。債務返済への取り組みの素晴らしい進展を続け、年内に約3.0倍の長期の希薄化後レバレッジ目標を達成するペースにあります。セクターをリードするキャッシュフローと強固な財務基盤を礎に、我々は一貫した基幹ビジネスの成長を実現するために適切な立場にあると考えています。同時に、ビジネスへの投資を行い、株主に著しい資本を還元することでバランスを取るでしょう。2024年11月7日時点での米国会計基準（U.S. GAAP）による2024年の総収益は、146億ドルから151億ドルの間、中間点で148.5億ドル、または約4％減の通年になると見込まれています。2024年には約50000万ドルから60000万ドルの新製品売上を達成することを目標としています。エフェクサー（ベンラファキシン）のPMDAへの提出を2025年に目指しています。臨床試験の結果、2024年11月7日のガイダンス範囲の中間点になることを現在期待しています。会社の戦略的イニシアチブに関する目標や見通し、会社の2段階戦略ビジョンや潜在的な戦略的イニシアチブ・発表・完了した売却、買収、その他の取引の利益とシナジー、またはそのような売却、買収、その他の取引、再構築プログラムの将来の機会。また、会社とその製品の将来の営業、経済、運営結果、資本配分、配当ポリシーおよび支払、株式買い戻し、債務比率やカバナント、予測されるビジネス水準、将来の収益、計画された活動、予想される成長、市場機会、戦略、競争、コミットメント、将来の結果への信頼、同じようにグローバルプラットフォームの独自の価値を創造、向上、またはそれ以外の解除を行う努力、および将来の期間に関するその他の期待や目標}。
10
株価見通しに関するそのような前向きな見通しによって示唆されるものは、原因となるかまたは貢献する要因には次のようなものが含まれる可能性がありますが、これに限定されません：会社が戦略的な取り組み（譲渡、買収、その他の潜在的な取引を含む）を実現できない可能性、または意図された利益を実現しない可能性、または意図された目標や見通しを達成しない可能性があります。より複雑で革新的な商品に焦点を当て、より耐久性の高い高いマージンのポートフォリオを構築することで価値チェーンを上げることができない可能性；会社が、譲渡、買収、その他の取引、または再編プログラムに関連して、意図されたまたは予想される利益、目標、見通し、シナジー、成長機会、および運用効率を期待通りかつ予定通り、または全く実現できない可能性；譲渡に関しては、任意の条件での支払いへの移行が成功しない場合に、合計取引価値または収益の実現に失敗する可能性、これは任意の購入価格の調整や条件への準拠によるものである可能性があります。そのような買収企業または事業の譲渡または売却に関連する資産、無形資産または価値減少費用、その他の損失；会社が将来の財務および運用業績や結果を期待された通りまたは目標に達成できないこと；感染爆発、流行、およびパンデミックの潜在的な影響；医療および医薬品規制者の行動および決定；関連する法律、規制、および方針の変更または適用または実施に関する変更、およびそれらのグローバルレベルでの税金、医療および医薬品の法律、規制、および政策（米国での最近のおよび潜在的な税制改革の影響および中国の医薬品製品価格政策の影響を含む）を含む税金、医療および医薬品の法律、規制、および政策の変更；重要な従業員を引きつけ、奮い立たせ、保持する能力；会社の流動性、資本リソース、および融資を調達する能力；新製品を市場に導入するための会社の能力に対する規制上の、法的上の、またはその他の妨げ；臨床試験の成功および会社またはパートナーが新商品の機会を実行し、製造し、商品化する能力；会社の製造施設に関する変更や困難、検査、是正措置、再編活動、供給チェーンまたは在庫に関する問題、または予想される需要に対応する能力に関するスコープ、タイミング、および結果；任意の進行中の法廷手続き、政府による調査や捜査を含む、およびそのような手続が会社に及ぼす影響；重要なデータセキュリティまたはデータプライバシーの重大な侵害またはItシステムへの障害に関連するリスク；主要な事業をグローバルに展開するリスク；知的財産を保護し、知的財産権を維持する能力；第三者との関係の変更；会社またはパートナーの顧客およびサプライヤーとの関係、または顧客の購買パターンに変更が生じる影響、新規取得または譲渡に続く予想よりも大きな顧客の損失とビジネスの混乱に関するリスク、競争の影響、特定製品の市場独占権の喪失による売上高または収入の減少を含む；会社またはパートナーの経済および財務状況の変化；会社の製品に対する将来の需要、価格設定、払い戻しに関する不確実性；経営陣の制御範囲外の不確実性、特定の一般的な政治的および経済情勢、インフレ率、および世界的為替レートを含む、U.S. GAAPおよび関連基準に従い財務諸表の作成に用いられる推定値および判断の不確実性に伴うリスク、金額の見積り、または調整されたベースで提供された金融指標の見積りの提供に関連する不確実性も含む。
Viatrisに関連するリスクと不確実性についての詳細情報については、2023年12月31日までの会社の年次報告書の第I部、項目1Aに記載されているリスクを参照してください。修正後の書類とSECに提出されたその他の書類に記載されているリスクをご覧いただけます。SECのwebサイト（www.sec.gov）や当社のwebサイトでViatrisの書類にアクセスできます。Viatrisは、SECの規制公正開示（Reg FD）の目的において、重要な投資家向け情報を当社のwebサイト（investor.viatris.com）に定期的に掲載し、広範囲で排他的ではない方法で一般に公開します。当社のwebサイトの内容は、本リリースやSECへの提出書類に組み込まれていません。Viatrisは、法律によって要求される限りを除き、本日付以降の修正や変更について、ここに記載されている声明を更新する義務を負いません。
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IR問合せ先：
| メディア： | ||||||||||||||
| + | 1.724.514.1968 | |||||||||||||
| Communications@viatris.com | ||||||||||||||
| Jennifer Mauer | ||||||||||||||
| Jennifer.Mauer@viatris.com | ||||||||||||||
| Matt Klein | ||||||||||||||
| Matthew.Klein@viatris.com | ||||||||||||||
| 投資家： | ||||||||||||||
| + | 1.724.514.1813 | |||||||||||||
| InvestorRelations@viatris.com | ||||||||||||||
| ビル・スザブレフスキ | ||||||||||||||
| William.Szablewski@viatris.com | ||||||||||||||
ジル・ソーヤー | ||||||||||||||
Jill.Sawyer@viatris.com | ||||||||||||||
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ビアトリス株式会社および子会社
簡約化された連結損益計算書
（未監査）
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
| （百万ドル、1株当たり金額は除く） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 収益: | |||||||||||||||||||||||
| 売上高 | $ | 3,738.0 | $ | 3,933.9 | $ | 11,177.4 | $ | 11,562.5 | |||||||||||||||
| その他の収入 | 13.2 | 8.0 | 33.8 | 27.1 | |||||||||||||||||||
| 収益合計 | 3,751.2 | 3,941.9 | 11,211.2 | 11,589.6 | |||||||||||||||||||
| 売上原価 | 2,292.0 | 2,250.6 | 6,802.6 | 6,747.5 | |||||||||||||||||||
| 粗利益 | 1,459.2 | 1,691.3 | 4,408.6 | 4,842.1 | |||||||||||||||||||
| 営業費用： | |||||||||||||||||||||||
| 研究開発 | 198.4 | 211.2 | 602.2 | 602.4 | |||||||||||||||||||
| 知的財産権の取得 | — | 1.0 | (1.7) | 11.2 | |||||||||||||||||||
| 販売・一般管理費用 | 1,003.4 | 1,053.5 | 3,378.9 | 3,044.3 | |||||||||||||||||||
| 訴訟解決及びその他の費用（純額） | 31.5 | (26.1) | 239.3 | (36.5) | |||||||||||||||||||
| 営業費用合計 | 1,233.3 | 1,239.6 | 4,218.7 | 3,621.4 | |||||||||||||||||||
| 営業利益 | 225.9 | 451.7 | 189.9 | 1,220.7 | |||||||||||||||||||
| 利子費用 | 145.6 | 141.5 | 429.8 | 432.2 | |||||||||||||||||||
| その他の収入、純額 | (10.2) | (92.0) | (143.2) | (269.4) | |||||||||||||||||||
| 税引前利益（損失） | 90.5 | 402.2 | (96.7) | 1,057.9 | |||||||||||||||||||
| 法人税（調整前） | (4.3) | 70.6 | 21.0 | 237.6 | |||||||||||||||||||
| 当期純利益（損失） | $ | 94.8 | $ | 331.6 | $ | (117.7) | $ | 820.3 | |||||||||||||||
| ビアトリス株主に帰属する一株当たりの利益（損失） | |||||||||||||||||||||||
| Basic | $ | 0.08 | $ | 0.28 | $ | (0.10) | $ | 0.68 | |||||||||||||||
| 希薄化後 | $ | 0.08 | $ | 0.27 | $ | (0.10) | $ | 0.68 | |||||||||||||||
| 発行済み株式の加重平均数: | |||||||||||||||||||||||
| Basic | 1,193.5 | 1,199.5 | 1,193.3 | 1,200.4 | |||||||||||||||||||
| 希薄化後 | 1,200.4 | 1,207.6 | 1,193.3 | 1,205.6 | |||||||||||||||||||
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ビアトリス社および子会社
簡易合算貸借対照表
(未監査)
| （百万単位で） | 9月30日, 2024 | 12月31日 2023 | |||||||||
| 資産 | |||||||||||
| 資産 | |||||||||||
| 流動資産: | |||||||||||
| 現金及び現金同等物 | $ | 1,878.7 | $ | 991.9 | |||||||
| 売掛金の純額 | 3,717.4 | 3,700.4 | |||||||||
| 在庫 | 4,084.6 | 3,469.7 | |||||||||
| 前払費用およびその他の流動資産 | 1,627.0 | 2,028.1 | |||||||||
| 売却予定資産 | — | 2,786.0 | |||||||||
| 流動資産合計 | 11,307.7 | 12,976.1 | |||||||||
| 無形資産、純額 | 17,978.9 | 19,181.1 | |||||||||
| のれん | 9,561.7 | 9,867.1 | |||||||||
| その他の固定資産 | 5,905.8 | 5,661.2 | |||||||||
| 総資産 | $ | 44,754.1 | $ | 47,685.5 | |||||||
| 負債および純資産 | |||||||||||
| 負債 | |||||||||||
| 流動負債及びその他の長期負債の現在の部分 | $ | 1,446.7 | $ | 1,943.4 | |||||||
| 売却予定の負債 | — | 275.1 | |||||||||
| その他の流動負債 | 6,065.7 | 5,558.9 | |||||||||
| 新規買債務 | 14,303.4 | 16,188.1 | |||||||||
| その他の長期負債 | 3,145.9 | 3,252.6 | |||||||||
| 負債合計 | 24,961.7 | 27,218.1 | |||||||||
| 株主資本 | 19,792.4 | 20,467.4 | |||||||||
| 負債および純資産合計 | $ | 44,754.1 | $ | 47,685.5 | |||||||
14
| ビアトリス及び子会社 | ||||||||||||||||||||||||||
| 主要製品の純売上、連結基準による | ||||||||||||||||||||||||||
| (未監査) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2023年9月30日終了の3か月間期間 | 9月30日までの9か月間 | |||||||||||||||||||||||||
| （百万単位で） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||
| 主要なグローバル製品を選択 | ||||||||||||||||||||||||||
リピトール ® | $ | 375.6 | $ | 381.6 | $ | 1,112.9 | $ | 1,179.5 | ||||||||||||||||||
| ノルバスク ® | 168.9 | 175.5 | 507.1 | 560.6 | ||||||||||||||||||||||
| リリカ ® | 129.9 | 141.7 | 368.4 | 423.1 | ||||||||||||||||||||||
| エピペン® オートインジェクター | 123.2 | 131.9 | 318.9 | 355.2 | ||||||||||||||||||||||
| Viagra ® | 100.2 | 110.5 | 307.0 | 336.5 | ||||||||||||||||||||||
| Creon ® | 84.6 | 77.5 | 237.8 | 224.3 | ||||||||||||||||||||||
Celebrex ® | 74.1 | 84.7 | 218.5 | 255.5 | ||||||||||||||||||||||
Effexor ® | 66.3 | 65.5 | 188.4 | 194.9 | ||||||||||||||||||||||
Zoloft ® | 60.6 | 62.7 | 177.5 | 173.7 | ||||||||||||||||||||||
| Xalabrands | 41.2 | 47.9 | 129.3 | 145.0 | ||||||||||||||||||||||
| Select Key Segment Products | ||||||||||||||||||||||||||
| Influvac ® | $ | 121.3 | $ | 137.2 | $ | 126.0 | $ | 137.5 | ||||||||||||||||||
| ユペリ ® | 62.2 | 58.3 | 171.9 | 160.3 | ||||||||||||||||||||||
| ダイミスタ ® | 43.5 | 44.1 | 146.7 | 155.0 | ||||||||||||||||||||||
| ザナックス ® | 38.6 | 28.2 | 108.5 | 119.7 | ||||||||||||||||||||||
| アミチザ ® | 38.2 | 37.7 | 108.1 | 115.8 | ||||||||||||||||||||||
____________
(a) 企業は競争上機密とされる製品の売上高を開示しません。
(b)将来の期間に開示される製品は季節変動、競争、新製品の発売などの影響を受ける可能性があります。
(c)2024年9月30日終了の3ヶ月および9ヶ月の金額には、前年同期との外国為替換算の影響が含まれています。
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ヴィアトリス社および子会社
非GAAP財務指標の調整
(未監査)
米国GAAP純利益（損失）の調整純利益および米国GAAP純利益（損失）1株当たりの調整
2024年9月30日に終了した3か月および9か月の米国GAAP純利益（損失）および希薄化後1株当たり利益（損失）を、前年同期と比較した調整純利益および調整EPSの調整表が以下に示されています。
| 9月30日までの3か月間 | 9月30日までの9ヶ月間 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （百万ドル、1株当たり金額は除く） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 米国GAAP純利益（損失）および米国GAAP希薄化後1株当たり利益（損失） | $ | 94.8 | $ | 0.08 | $ | 331.6 | $ | 0.27 | $ | (117.7) | $ | (0.10) | $ | 820.3 | $ | 0.68 | |||||||||||||||||||||||||||||||
売上原価に主に含まれる買収会計の償却 (a) | 586.0 | 602.0 | 1,907.6 | 1,864.6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
のれんの減損（SG&Aに含まれる） (b) | — | — | 321.0 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 訴訟解決とその他のリスク負債合計 | 31.5 | (26.1) | 239.3 | (36.5) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利子費用（長期債務に関するプレミアムや割引の償却が主な項目） | 0.4 | (10.7) | (14.0) | (31.5) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
事業売却の損失（その他の収益等に含まれる） (c) | 107.4 | — | 295.8 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
買収および事業売却に関連する費用（SG&Aに主に含まれる） (d) | 98.2 | 115.7 | 290.8 | 230.1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
事業再編関連費用 (e) | 105.4 | 14.9 | 146.1 | 98.7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| シェアベースの報酬費用 | 32.4 | 43.1 | 113.8 | 124.9 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| その他特別項目含む: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
原価販売費用(f) | 45.2 | 16.7 | 92.5 | 91.9 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 研究開発費用 | — | 0.3 | 2.8 | 2.7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 販売、一般管理費用 | 15.5 | 2.7 | 43.1 | 34.0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
その他の手当て、純収益(g) | (43.9) | (26.4) | (322.1) | (114.0) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
上記アイテムの税効果およびその他の所得税関連アイテム (h) | (175.3) | (111.0) | (462.2) | (294.1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 調整後の純利益及び調整後EPS | $ | 897.6 | $ | 0.75 | $ | 952.8 | $ | 0.79 | $ | 2,536.8 | $ | 2.11 | $ | 2,791.1 | $ | 2.32 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 希薄化後株式平均発行株数 | 1,200.4 | 1,207.6 | 1,202.5 | 1,205.6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
____________
重要な項目は次のとおりです：
(a)2024年9月30日までの9か月間について、会社は、IPR&D資産の1つが不利な臨床結果と開発プログラムの中止により完全に減損されていると結論したため、102.0百万ドルのIPR&D無形資産の減損費用を含みます。
(b)2024年9月30日までの9か月間について、JANZ報告ユニットに関連する321.0百万ドルの資産の減損費用が含まれます。
(c)2024年9月30日までの3か月間は、OTC、API、および女性医療ビジネスの売却に関連する追加の税引前費用が主に約92.6百万ドル、15.1百万ドル、および2.0百万ドルで構成されています。2024年9月30日までの9か月間は、OTC、API、女性医療ビジネスの売却に関連する追加の税引前費用/(利益)が主に約340.2百万ドル、32.5百万ドル、および(77.6)百万ドルで構成されています。
(d)買収および売却に関連する費用は、主に法的およびコンサルティング料、統合活動などの取引コストで構成されています。
(e)2024年9月30日までの3か月および9か月分の費用には、それぞれ販売費用に約8270万ドルと98.3百万ドル、研究開発費用にそれぞれ約90万ドルと190万ドル、一般管理費用にそれぞれ約2180万ドルと45.9百万ドルが含まれています。
(f)2024年9月30日までの3か月および9か月間には、それぞれ2020年のリストラプログラムの工場での増分製造分差が約4.0百万ドルおよび15.5百万ドルが含まれています。
(g)2024年9月30日までの3か月および9か月間には、バイオコンバイオロジックスのCCPSを公正価値に再評価した結果として、それぞれ約39.4百万ドルと368.7百万ドルの利益を含んでいます。また、債務の完済に伴う利益が1670万ドル含まれています。
(h)不確実な税金対応の変更を調整しました。
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米国会計基準に適合し、EBITDAおよび調整後EBITDAに対する米国会計基準純利益（損失）の調整
2024年9月30日に終了した3か月と9か月にわたる米国会計基準における純利益（損失）とEBITDA、調整後EBITDAの調整を、前年同期と比較して以下に示します。
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
（百万単位で） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国会計基準（GAAP）純利益（損失） | $ | 94.8 | $ | 331.6 | $ | (117.7) | $ | 820.3 | |||||||||||||||
| 調整を追加/（控除）する： | |||||||||||||||||||||||
| 法人税（調整前） | (4.3) | 70.6 | 21.0 | 237.6 | |||||||||||||||||||
会社の利子費用は両期ともに約200,000ドルでした。(a) | 145.6 | 141.5 | 429.8 | 432.2 | |||||||||||||||||||
減価償却費および償却費(b) | 669.7 | 679.4 | 2,147.0 | 2,096.1 | |||||||||||||||||||
| EBITDA | $ | 905.8 | $ | 1,223.1 | $ | 2,480.1 | $ | 3,586.2 | |||||||||||||||
| 調整を追加/（控除）する： | |||||||||||||||||||||||
| シェアベースの報酬費用 | 32.4 | 43.1 | 113.8 | 124.9 | |||||||||||||||||||
| 訴訟解決金およびその他の負債処理、純額 | 31.5 | (26.1) | 239.3 | (36.5) | |||||||||||||||||||
| 事業売却に伴う損失 | 107.4 | — | 295.8 | — | |||||||||||||||||||
| 商標の価値の減損 | — | — | 321.0 | — | |||||||||||||||||||
リストラ、取得及び売却関連及びその他の特別項目 (c) | 207.5 | 120.0 | 235.9 | 332.1 | |||||||||||||||||||
| 調整後のEBITDA | $ | 1,284.6 | $ | 1,360.1 | $ | 3,685.9 | $ | 4,006.7 | |||||||||||||||
____________
(a)長期債務のプレミアムおよびディスカウントの償却を含む
(b) 購入会計関連の償却含む
(c) 米国会計基準の純利益（損失）と調整純利益に関する詳細はリコンサイリエーションで示されているアイテムを参照してください。
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セグメント別売上高の概要
| 終了した三ヶ月間 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （百万ドル、%を除く） | 2024 | 2023 | % 変更 | 2024年の為替の影響 (1) | 2024年の為替レート変動を考慮した売上高 | 為替レート
変動率 (2) | 閉鎖された売却 (3) | 2023年調整額 除外事業 (4) | 事業譲渡-調整後の運用変化 (5) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 売上高 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 先進国市場 | $ | 2,298.7 | $ | 2,408.5 | (5) | % | $ | (15.4) | $ | 2,283.3 | (5) | % | $ | 184.7 | $ | 2,223.8 | 3 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| グレーターチャイナ | 561.8 | 548.4 | 2 | % | 1.9 | 563.7 | 3 | % | — | 548.4 | 3 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| JANZ | 344.3 | 334.5 | 3 | % | 9.8 | 354.1 | 6 | % | 6.5 | 328.0 | 8 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 新興市場 | 533.2 | 642.5 | (17) | % | 18.3 | 551.5 | (14) | % | 99.5 | 543.0 | 2 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 合計純売上高 | 3,738.0 | 3,933.9 | (5) | % | 14.6 | 3,752.6 | (5) | % | $ | 290.7 | $ | 3,643.2 | 3 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
その他の収益(6) | 13.2 | 8.0 | コスト | (0.1) | 13.1 | コスト | — | 8.0 | コスト | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
FVPLで他の取引金融資産 (7) | $ | 3,751.2 | $ | 3,941.9 | (5) | % | $ | 14.5 | $ | 3,765.7 | (4) | % | $ | 290.7 | $ | 3,651.2 | 3 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 終了した9か月間 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (百万単位, %を除く) | 2024 | 2023 | % 変更 | 2024年の通貨影響 (1) | 2024年の一定為替売上高 | 一定為替%変化 (2) | 売却済不動産 (3) | 2023年調整後売却を除く (4) | 売却-調整後のオペレーショナル変更 (5) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 売上高 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 先進国市場 | $ | 6,783.3 | $ | 6,932.7 | (2) | % | $ | (13.6) | $ | 6,769.7 | (2) | % | $ | 231.3 | $ | 6,701.4 | 1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| グレーターチャイナ | 1,644.7 | 1,645.1 | — | % | 42.4 | 1,687.1 | 3 | % | — | 1,645.1 | 3 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| JANZ | 1,011.7 | 1,052.2 | (4) | % | 70.6 | 1,082.3 | 3 | % | 7.1 | 1,045.1 | 4 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 新興市場 | 1,737.7 | 1,932.5 | (10) | % | 91.5 | 1,829.2 | (5) | % | 207.0 | 1,725.5 | 6 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 合計純売上高 | $ | 11,177.4 | $ | 11,562.5 | (3) | % | $ | 190.9 | $ | 11,368.3 | (2) | % | $ | 445.4 | $ | 11,117.1 | 2 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
その他の収益(6) | 33.8 | 27.1 | コスト | (0.1) | 33.7 | コスト | — | 27.1 | コスト | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
合算売上総額 (7) | $ | 11,211.2 | $ | 11,589.6 | (3) | % | $ | 190.8 | $ | 11,402.0 | (2) | % | $ | 445.4 | $ | 11,144.2 | 2 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
____________
(1) 通貨の影響は不利（有利）で表示されています。
(2) 為替レートの影響を受けない一定通貨の比率変化は、当期の純売上高や収益を前年比較期の為替レートにて換算し、2024年の一定通貨純売上高や収益から前年の対応額の変化を示します。
(3)2023年および2024年に閉鎖された売却に関連する比例的純売上高を表し、関連期間におけるものです。
(4)2023年および2024年に閉鎖された売却に関連する比例的純売上高を差し引いた米国会計基準（U.S. GAAP）の純売上高。関連期間においてです。
(5)このリリースの「一部の主要用語とプレゼンテーションに関する事項」を参照してください。
(6)2024年9月30日までの3か月間、先進国市場、グレーターチャイナ、JANZ、および新興市場のその他の収入はそれぞれ約$9.5百万、$0.4百万, $1.2百万、および$2.1百万でした。2024年9月30日までの9か月間、先進国市場、グレーターチャイナ、JANZ、および新興市場のその他の収入はそれぞれ約$22.6百万、$0.8百万, $1.7百万、および$8.7百万でした。
(7)金額には、連結ベースで除外される部門間の収入が含まれていません。
18
貸借対照表の収支項目の調整
(未監査)
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
（百万単位、%sを除く） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国公認会計士協会による販売原価 | $ | 2,292.0 | $ | 2,250.6 | $ | 6,802.6 | $ | 6,747.5 | |||||||||||||||
| 差し引き： | |||||||||||||||||||||||
| 購買会計の償却および関連するその他の項目 | (586.2) | (602.0) | (1,907.6) | (1,864.7) | |||||||||||||||||||
| 買収および売却に関連する費用 | (18.8) | (14.1) | (42.1) | (26.7) | |||||||||||||||||||
| リストラ関連費用 | (82.7) | (9.1) | (98.3) | (88.9) | |||||||||||||||||||
| シェアベースの報酬費用 | (0.8) | (0.7) | (2.5) | (2.2) | |||||||||||||||||||
| その他特別アイテム | (45.2) | (16.7) | (92.5) | (91.9) | |||||||||||||||||||
| 調整後売上原価 | $ | 1,558.3 | $ | 1,608.0 | $ | 4,659.6 | $ | 4,673.1 | |||||||||||||||
調整後の粗利益 (a) | $ | 2,192.9 | $ | 2,333.9 | $ | 6,551.6 | $ | 6,916.5 | |||||||||||||||
Adjusted gross margin (a) | 58 | % | 59 | % | 58 | % | 60 | % | |||||||||||||||
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
（百万ドル単位、%を除く） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国会計基準 研究開発費 | $ | 198.4 | $ | 211.2 | $ | 602.2 | $ | 602.4 | |||||||||||||||
| 差し引き： | |||||||||||||||||||||||
| 買収および売却に関連する費用 | (1.6) | (2.2) | (9.3) | (9.2) | |||||||||||||||||||
| リストラクチャリングおよび関連費用 | (0.9) | — | (1.9) | — | |||||||||||||||||||
| シェアベースの報酬費用 | (1.7) | (1.5) | (5.4) | (4.0) | |||||||||||||||||||
SG&AとR&DのTSA払戻し (b) | — | (8.6) | (1.7) | (27.0) | |||||||||||||||||||
| その他特別項目 | — | (0.3) | (2.8) | (2.7) | |||||||||||||||||||
| 調整後R&D | $ | 194.2 | $ | 198.6 | $ | 581.1 | $ | 559.5 | |||||||||||||||
| 売上高に対する調整後R&Dの割合 | 5 | % | 5 | % | 5 | % | 5 | % | |||||||||||||||
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
(百万単位, %を除く) | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国会計基準SG＆A | $ | 1,003.4 | $ | 1,053.5 | $ | 3,378.9 | $ | 3,044.3 | |||||||||||||||
差し引き： | |||||||||||||||||||||||
| 買収および売却に関連する費用 | (77.9) | (99.4) | (239.3) | (194.1) | |||||||||||||||||||
| リストラクチャリングおよび関連費用 | (21.8) | (5.8) | (45.9) | (9.8) | |||||||||||||||||||
| 購買会計の償却費及びその他関連項目 | 0.2 | — | — | — | |||||||||||||||||||
| シェアベースの報酬費用 | (29.8) | (40.9) | (105.9) | (118.7) | |||||||||||||||||||
| 商標の価値の減損 | — | — | (321.0) | — | |||||||||||||||||||
SG&AおよびR&DTSAの払い戻し (b) | — | (27.6) | (5.7) | (79.8) | |||||||||||||||||||
| その他の特別項目および再分類 | (15.5) | (2.7) | (43.1) | (34.0) | |||||||||||||||||||
| 調整後SG＆A | $ | 858.6 | $ | 877.1 | $ | 2,618.0 | $ | 2,607.9 | |||||||||||||||
| 売上高全体に対する調整後SG&A | 23 | % | 22 | % | 23 | % | 23 | % | |||||||||||||||
19
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
（百万単位で） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国会計基準の総営業費用 | $ | 1,233.3 | $ | 1,239.6 | $ | 4,218.7 | $ | 3,621.4 | |||||||||||||||
| 加算/(差し引き): | |||||||||||||||||||||||
| 訴訟和解金およびその他の懸念事項の純額 | (31.5) | 26.1 | (239.3) | 36.5 | |||||||||||||||||||
| 研究開発調整 | (4.2) | (12.6) | (21.1) | (42.9) | |||||||||||||||||||
| 営業一般および管理費調整 | (144.8) | (176.4) | (760.9) | (436.4) | |||||||||||||||||||
| 調整後の総営業費用 | $ | 1,052.8 | $ | 1,076.7 | $ | 3,197.4 | $ | 3,178.6 | |||||||||||||||
営業利益調整後 (c) | $ | 1,140.1 | $ | 1,257.2 | $ | 3,354.2 | $ | 3,737.9 | |||||||||||||||
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
（百万単位で） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国会計基準の利子費用 | $ | 145.6 | $ | 141.5 | $ | 429.8 | $ | 432.2 | |||||||||||||||
| 追加/(控除): | |||||||||||||||||||||||
| コンティンジェント・コンシデレーション債務の増加 | (11.4) | (2.0) | (22.6) | (6.3) | |||||||||||||||||||
| 長期債務の割賦払いおよび割引の償却 | 12.0 | 13.7 | 39.3 | 40.8 | |||||||||||||||||||
| その他特別項目 | (0.9) | (1.0) | (2.7) | (3.0) | |||||||||||||||||||
| 調整後利子費用 | $ | 145.3 | $ | 152.2 | $ | 443.8 | $ | 463.7 | |||||||||||||||
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
（百万単位で） | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国のGAAPその他の収入、純額 | $ | (10.2) | $ | (92.0) | $ | (143.2) | $ | (269.4) | |||||||||||||||
| 追加 / （控除）： | |||||||||||||||||||||||
| 非公開の株式投資に対する公正価値の調整 | 39.4 | 19.1 | 335.1 | 115.1 | |||||||||||||||||||
SG＆AおよびR＆D TSAの払い戻し (b) | — | 36.2 | 7.4 | 106.8 | |||||||||||||||||||
| 事業の売却に関する損失 | (107.4) | — | (295.8) | — | |||||||||||||||||||
| その他の項目 | 4.5 | 7.3 | (12.9) | (1.1) | |||||||||||||||||||
| 調整後その他の収入、純額 | $ | (73.7) | $ | (29.4) | $ | (109.4) | $ | (48.6) | |||||||||||||||
| 終了した三ヶ月間 | 終了した9か月間 | ||||||||||||||||||||||
| 9月30日, | 9月30日, | ||||||||||||||||||||||
(百万ドル単位, %除く) | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||
| 米国公認会計基準（U.S. GAAP）における税引き前の純利益(損失) | $ | 90.5 | $ | 402.2 | $ | (96.7) | $ | 1,057.9 | |||||||||||||||
| 税引き前の非GAAP調整の合計 | 978.0 | 732.1 | 3,116.7 | 2,264.8 | |||||||||||||||||||
| 調整後の税引き前純利益 | $ | 1,068.5 | $ | 1,134.3 | $ | 3,020.0 | $ | 3,322.7 | |||||||||||||||
| 米国公認会計基準（U.S. GAAP）所得税（負債）引当 | $ | (4.3) | $ | 70.6 | $ | 21.0 | $ | 237.6 | |||||||||||||||
| 調整後の税費用 | 175.3 | 110.9 | 462.2 | 294.0 | |||||||||||||||||||
| 調整された所得税引当 | $ | 171.0 | $ | 181.5 | $ | 483.2 | $ | 531.6 | |||||||||||||||
| 調整後実効税率 | 16.0 | % | 16.0 | % | 16.0 | % | 16.0 | % | |||||||||||||||
___________
(a)米国会計基準（U.S. GAAP）の粗利益は、合計収益から米国会計基準（U.S. GAAP）販売原価を差し引いた金額です。米国会計基準（U.S. GAAP）粗利率は、米国会計基準（U.S. GAAP）粗利益を合計収益で割った金額です。調整後の粗利益は、合計収益から調整された販売原価を差し引いた金額です。調整後の粗利率は、調整後の粗利益を合計収益で割った金額です。
(b)TSAの払い戻しに関連する再分類については、このリリース内の「特定の主要用語と表示に関する事項」セクションを参照してください。
(c)米国会計基準（U.S. GAAP）における営業利益は、米国会計基準（U.S. GAAP）粗利益から米国会計基準（U.S. GAAP）営業費用総額を差し引いた金額です。調整後の営業利益は、調整後の粗利益から調整後の営業費用総額を差し引いた金額です。
20
2024年11月7日時点の見積もり2024年U.S. GAAP営業活動による純現金利益をフリーキャッシュフローに合わせる調整の行程
(未監査)
2024年の米国GAAPによる営業活動からの現金収益の推定額とフリーキャッシュフローの調整は以下の通りです:
| （百万単位で） | |||||
見積もられた米国GAAPによる営業活動による現金収益 (a) | $2,620 - $2,920 | ||||
| 減：資本支出 | $(350) - $(450) | ||||
フリーキャッシュフロー(a) | $2,170 - $2,570 | ||||
___________
(a)売却関連税および取引コストの影響、また取得したIPR&Dを除外します。
2024年8月8日時点の推定された米国GAAPによる営業活動による現金収益をフリーキャッシュフローに調整したもの
(未監査)
2024年の米国GAAPによる営業活動による純現金の見積もりをフリーキャッシュフローにしたがって調整したものは以下の通りです:
| （百万単位で） | |||||
予想される米国GAAPによる営業活動による純現金 (a) | $2,620 - $2,920 | ||||
| 減: 資本支出 | $(350) - $(450) | ||||
フリーキャッシュフロー (a) | $2,170 - $2,570 | ||||
___________
(a)売却に関連する税金および取引コスト、および取得したIRP&Dの影響は除外されています。
21
粗レバレッジ比率
粗レバレッジ比率は、2024年9月30日時点のViatrisの名義金額の総負債を、2023年12月31日、2024年3月31日、2024年6月30日、及び2024年9月30日の四半期におけるViatrisの調整後EBITDAの合計に対する比率です。
| 終了した三ヶ月間 | 期間：12ヶ月 | ||||||||||||||||||||||||||||
| (比率を除く、百万単位) | 2023年12月31日 | 2024年3月31日 | 2024年6月30日 | 2024年9月30日 | 2024年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||
| 調整後のEBITDA | $ | 1,117.4 | $ | 1,193.4 | $ | 1,207.9 | $ | 1,284.6 | $ | 4,803.3 | |||||||||||||||||||
| 報告済みの負債残高： | |||||||||||||||||||||||||||||
| 長期債務（現在分も含む） | 15,742.1 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 短期借入金およびその他の流動債務 | 1.6 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 15,743.7 | |||||||||||||||||||||||||||||
減少：2024年10月付き戻しコール (a) | (325.0) | ||||||||||||||||||||||||||||
総計 | 15,418.7 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 追加／（控除）： | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務発行物における純保険料 | (498.6) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 繰延手数料 | 25.5 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 名義金額における総負債 | $ | 14,945.6 | |||||||||||||||||||||||||||
| 希薄化後ebitdaに対する粗負債 | 3.1 | x | |||||||||||||||||||||||||||
___________
(a)2024年10月16日に残りの2025年ユーロ優先債での€29200万（約$325M）のメイクホール・コール。
長期の粗レバレッジ目標
将来が予想される長期の粗レバレッジ目標の非GAAP財務指標は、目標名義金額の粗負債と目標調整後ebitdaの比率に基づく。ただし、当社はこの目標を開発するための未来の金額を定量化していないが、通常は目標を維持または達成することを推進し、目標を達成することを目標としている。この目標は会社のガイダンスを反映していない。2024年第4四半期において、2024年11月に2024年ユーロ優先債の償還時には、2024年10月16日に残りの2025年ユーロ優先債での€29200万（約$325M）のメイクホール・コールの影響に加え、同社は€10億（約$1.1B）の償還を予定しています。
22