第99.1展示文本
the one group報告2024年第三季度財務結果
營業收入增加152%，達到19400萬美元，得益於有效的成本管理
實現年度節省1900萬美元，將在未來一年內實現，未來兩年內總共節省2000萬美元
專注於公司自有增長和資產輕量化發展的下一個階段
優先考慮自由現金流產生、資產負債表靈活性和最大化股東收益
科羅拉多州丹佛市 – (業務線) 2024年11月7日 - The ONE Group Hospitality, Inc.（「The ONE Group」或「公司」）（納斯達克：STKS）今天報告了截至2024年9月30日的第三季度財務業績。
2024年第三季度的亮點與2023年同期相比如下 (去年同期不包括因2024年5月收購Benihana Inc.而產生的任何貢獻):
| ● | 總GAAP營業額 從7690萬美元增加了152.3%，達到19400萬美元； |
| ● | 可比銷售* 減少了8.8%； |
| ● | 營業虧損爲300萬美元，比200萬美元增加710萬美元的過渡、交易和整合費用； |
| ● | 餐館營業利潤** 從910萬美元增長了175.6%，至2510萬美元；並且 |
| ● | 餐館營業利潤率** 基礎點提高90個，從12.3%提高到13.2% |
通過引入Benihana和RA Sushi，我們將營業收入增加了11700萬美元，創下了19400萬美元的紀錄，同時繼續發展具有激動人心的VIBE和以娛樂爲中心的餐飲品牌的可伸縮平台。在本季度，我對我們團隊有效管理成本的能力感到鼓舞。營業利潤增長超過營收增長，因爲我們通過供應鏈協同效應改善了Benihana的年度邊際，受益於他們較高的利潤貢獻，並在現有業務中展示了緊密的成本管理。在過去的六十天裏，我們開設了三家公司自營門店，所有這些門店都起步良好，” Emanuel「Manny」 Hilario，總裁和首席執行官說。
「我們很高興看到我們在整合Benihana和RA Sushi方面取得的進展，已經通過消除重複管理成本和利用運營和供應鏈協同效應實現了1900萬美元的年度節約，這些節約將在明年實現。在未來的兩年裏，我們預計將實現額外的效益，使我們的總節約至少達到2000萬美元，」 Hilario 追加說。
「我們將專注於我們的資產負債表，本季度末現金流量強勁，超過了7000萬美元。展望未來，我們即將邁進下一個增長階段，並計劃每年開設五到六家公司自營門店，同時致力於以資產輕型模式發展受管理和特許經營的STKs和Kona Grills，以及特許經營的Benihanas。我們將優先考慮產生自由現金流、資產負債表靈活性以及最大化股東回報，」 Hilario總結道。
*可比銷售代表成立時間至少24個月的在美國擁有和管理的食品和飲料銷售總額，這是一項非GAAP財務衡量指標。該指標包括我們擁有和管理的地點的總收入。公司會監控其已建立的餐廳基地的銷售增長，以及由餐廳收購和新餐廳開業導致的增長。請參閱本新聞稿中的GAAP收入與在擁有和管理的單位總食品和飲料銷售之間的調解。
**我們定義餐廳營業利潤爲自有餐廳淨收入減自有餐廳銷售成本和自有餐廳營運費用。餐廳營業利潤已在本新聞稿中提出，並且是財務表現的一個補充措施，不受GAAP要求或按照GAAP展示。請參閱本新聞稿中營業利潤與餐廳營業利潤的調解。
餐廳發展
到目前爲止，今年我們已經開設了五家新的公司自營餐廳。 其中包括兩家STK、一家Kona Grill、一家RA Sushi和一家Salt Water Social。
截至本報告日期，今年已開業以下餐廳:
在華盛頓特區擁有STk餐廳 | 2024年3月 |
在佛羅里達州普蘭特申擁有RA Sushi餐廳 | 2024年7月 |
在俄勒岡州泰加德擁有Kona Grill餐廳 | 2024年9月 |
(2) Benihana已經調整爲the one group在8個月的所有權（從五月到十二月） | 2024年10月 |
在科羅拉多州丹佛市擁有Salt Water Social餐廳 | 2024年11月 |
在2024年第四季度的其餘時間，我們預計將在尼亞加拉瀑布開設一家STk經營的餐廳
目前有兩家公司自營的STk餐廳和一家公司自營的Benihana餐廳正在施工，預計將於2025年開業。它們位於以下城市：
| ● | |
| ● | 在加利福尼亞州西木區擁有STk餐廳（遷移現有STK） |
| ● | 在加利福尼亞州聖馬特奧擁有Benihana餐廳 |
作爲Kona Grill和RA Sushi融合過程的一部分，我們正在通過優化餐廳投資組合實現協同效應，並於10月關閉了四家RA Sushi店鋪，其中三家位於已有Kona Grills的市場。我們預計將保留這些餐廳通過附近Kona Grill店鋪帶來的大部分外賣生意，支持我們grill板塊利潤率的提升。
流動性和股份回購計劃
我們季度結束時有3620萬美元的現金和短期信用卡應收款，以及3410萬美元的可用額度。在當前條件下，我們的信貸機構沒有任何財務契約。
2024年3月，我們的董事會授權了一個500萬美元的股份回購計劃。2024年第三季度，我們花費了230萬美元購回60萬股。
STk是美國牛排館概念的現代轉折，位於美國、歐洲和中東主要大都市，以高檔氣氛和優質牛排，海鮮和特色雞尾酒爲特色。
我們正在更新我們2024年的目標，其中包括收購Benihana。
財務業績和其他精選數據 以百萬美元爲單位 | | 2024年度指導原則 1/1/2024-12/31/2024 | 2024運行速率 |
總GAAP營收 | $660至$680 | $844至$864 | |
第四季度的綜合可比銷售額 | | -4%至-8% | |
管理、許可和特許費收入 | | $15 到 $16 | |
總擁有經營費用佔擁有餐廳淨收入的百分比 | | 83.0% 到 83.6% | |
合併總G＆A，不包括股權補償 | | 約$39 | |
合併調整後的EBITDA* | $71至$76 | $111至$116 | |
合併調整後的EBITDA*，不含預開業費用 | | 80至85美元 | 120至125美元 |
餐廳預開業費用合併 | | 8至9美元 | |
合併有效所得稅率 | | 約30% | |
融資批准後房東折讓，淨資本支出總額 | 50到60美元 | | |
全系統新場所的合併數量 | | 六 | |
2024年營業收入運營率細節 百萬美元 | | 2024年營業收入運營率 |
總GAAP收入指引 | 660到680美元 | |
Benihana和RA Sushi的營業收入（2024年1月1日至2024年4月30日） | | $170 |
新開業場所（208個店鋪運營周）(1) | | $21 |
關閉的RA Sushi門店 | | ($7) |
營業額的運行率 | | $844至$864 |
2024年運行率調整後的稅前息稅折舊及攤銷費用詳情 百萬美元 | | 2024年運行率 |
調整後的EBITDA指導總額 | $71至$76 | |
Benihana和RA Sushi的攤薄後的EBITDA（2024年1月1日-2024年4月30日） | | $22 |
新場所開業（208家店鋪運營周）(1) | | $5 |
關閉的RA Sushi門店 | | $1 |
捕獲的協同效應將在接下來的12個月中實現 | | $12 |
運行調整後的EBITDA** | | $111 到 $116 |
開店前費用 | | $9 |
運行速率調整後的EBITDA**不包括預開業費用 | | $120至$125 |
| (1) | 包括2024年第四季度開業的一家管理位置 |
*我們未將調整後的合併EBITDA指引與相應的GAAP財務指標進行調和，因爲我們不提供有關各種調和項目的指引。我們無法爲這些調和項目提供指引，因爲我們無法判斷它們的可能重要性，因爲某些項目超出我們的控制範圍，無法合理預測，因爲這些項目可能會在不同時期有顯著變化。因此，未經不合理的努力，無法提供與相應的GAAP財務指標的調和結果。
**我們將調整後的EBITDA定義爲利息費用、所得稅準備、折舊和攤銷、非現金減值損失、非現金租金費用、非經常性收益和損失、股份補償、交易和退出成本以及過渡和整合費用之前的淨利潤。從2024年第三季度開始，預開業費用將不再從調整後的EBITDA中扣除。調整後的EBITDA已在本新聞稿中呈現，並且是一項不符合或不按照通用會計準則要求的財務業績補充衡量指標。請參考本新聞稿中將淨利潤調整爲調整後EBITDA的對賬。
電話會議和網絡直播
Emanuel「 Manny」 Hilario，總裁兼首席執行官，和首席財務官Tyler Loy將於今天下午4:30在東部時間主持電話會議和網絡直播。
可通過撥打412-542-4186號碼現場接入電話電話會議。. 通話結束後將提供重播功能，可通過撥打412-317-6671接入；密碼爲10192106。重播將持續至2024年11月21日星期四。
可以從the one group hospitality網站的投資者關係選項卡中訪問網絡廣播： www.togrp.com 位於「新聞/事件」下方。
關於The ONE Group
| ● | STk是一種對美國牛排餐廳概念進行現代改良的餐廳，位於美國、歐洲和中東的主要大都市，提供優質牛排、海鮮和特色雞尾酒，在充滿活力的高檔氛圍中享用。 |
| ● | Benihana是一個互動式的餐飲場所，高技能廚師在客人面前現場烹飪食物，並在充滿活力的氛圍中供應新鮮壽司和創新雞尾酒。該公司在美國、加勒比地區、中美洲和南美洲特許經營Benihana餐廳。 |
| ● | Kona Grill是一個優雅的休閒，以酒吧爲中心的燒烤概念，在美國擁有餐廳，提供美國美食，屢獲殊榮的壽司和特色雞尾酒，氣氛高雅而休閒。 |
| ● | RA壽司是一個日本料理概念，提供充滿樂趣、以酒吧爲主導、充滿活力的餐飲氛圍，在美國設有餐廳，以創意壽司、創新飲品和出色的服務爲特色。 |
| ● | ONE Hospitality是The ONE Group的餐飲款待服務業務，開發、管理和經營高級餐廳和一站式餐飲服務，在美國和歐洲運營場所。 |
有關The ONE Group的更多信息，請訪問 www.togrp.com.
非通用會計原則定義更改
我們從2024年第三季度開始調整了非通用會計準則財務指標的定義。我們在分析運營績效中使用了某些非通用會計準則指標，並相信這些指標的呈現爲投資者和分析師提供了有助於理解公司財務結果的信息。不應將非通用會計準則披露視爲根據通用會計準則確定的財務結果的替代。
我們從調整的淨利潤、調整後每股淨收益和調整後的EBITDA中排除管理在評估其持續核心運營績效中不考慮的項目。
從2024年第三季度開始，我們將不再從調整後的EBITDA中扣除預開業費用。
在本新聞稿中，「財務非依據美國通用會計準則的調和」包括在「財務非依據GAAP措施的調和」中。
關於前瞻性聲明的警示聲明
本發佈包括根據美國1995年《私人證券訴訟改革法》的「安全港」規定所涉及的「前瞻性陳述」，其中包括對Benihana收購、餐廳開業和2024年財務目標的影響。前瞻性陳述可能通過使用「目標」、「打算」、「預計」、「相信」、「期望」、「估計」、「計劃」、「展望」和「項目」等詞語進行識別，以及其他類似的表達，預測或指示未來事件或趨勢，或不是歷史事實的陳述。許多因素可能導致實際結果或結果與此類前瞻性陳述所指示的結果有實質差異，包括但不限於： 165,949
聯繫方式：
投資者:
ICR
(646) 277-1224
19,215
媒體:
ICR
(646) 277-1272
38,070
綜合收益（損失）及綜合收益（損失）貫徹落實表
以千爲單位，除每股收益及相關股份信息外)
| | 截至9月30日止三個月的情況， | | 截至9月30日止九個月的情況， | ||||||||
|
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
營收： |
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | $ | 190,587 | | $ | 73,700 | | $ | 441,116 | | $ | 232,202 |
| |
| 3,388 | | | 3,184 | |
| 10,348 | | | 10,631 |
總收入 | |
| 193,975 | |
| 76,884 | |
| 451,464 | |
| 242,833 |
成本和費用： | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
( | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
| |
| 39,880 | | | 18,230 | |
| 94,471 | | | 56,300 |
| |
| 125,634 | | | 46,372 | |
| 278,464 | | | 141,983 |
| |
| 165,514 | |
| 64,602 | |
| 372,935 | |
| 198,283 |
總部及行政管理費用（包括2024年和2023年9月30日結束的三個和九個月的股票補償分別爲1,580美元、1,244美元、4,433美元和3,798美元） | |
| 12,785 | | | 7,280 | |
| 30,941 | | | 22,803 |
折舊與攤銷 | |
| 9,416 | | | 3,732 | |
| 22,701 | | | 10,894 |
| |
| 850 | | | — | |
| 9,199 | | | — |
所得稅及相關事項 | |
| 6,274 | | | — | |
| 10,068 | | | — |
開店前費用 | |
| 2,110 | | | 3,097 | |
| 7,528 | | | 6,005 |
其他支出 | |
| 46 | | | 128 | |
| 78 | | | 480 |
總成本和費用 | |
| 196,995 | |
| 78,839 | |
| 453,450 | |
| 238,465 |
營業（虧損）收入 | |
| (3,020) | |
| (1,955) | |
| (1,986) | |
| 4,368 |
其他費用，淨額： | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
利息費用，利息收入淨額 | |
| 10,679 | | | 1,673 | |
| 20,622 | | | 5,102 |
提前償還債務的損失 | |
| — | | | — | |
| 4,149 | | | — |
其他開支, 淨額 | |
| 10,679 | |
| 1,673 | |
| 24,771 | |
| 5,102 |
稅前虧損 | |
| (13,699) | |
| (3,628) | |
| (26,757) | |
| (734) |
所得稅收益 | |
| (4,644) | | | (375) | |
| (8,180) | | | (227) |
淨損失 | |
| (9,055) | |
| (3,253) | |
| (18,577) | |
| (507) |
扣除歸屬於非控制股權的淨虧損後的淨收益/(虧損) | |
| (165) | | | (155) | |
| (689) | | | (583) |
$ | | $ | (8,890) | | $ | (3,098) | | $ | (17,888) | | $ | 76 |
| |
| (7,125) | | | — | |
| (11,663) | | | — |
1,809 | | $ | (16,015) | | $ | (3,098) | | $ | (29,551) | | $ | 76 |
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
每股普通股淨（虧損）收益： | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
基本 | | $ | (0.52) | | $ | (0.10) | | $ | (0.95) | | $ | — |
攤薄 | | $ | (0.52) | | $ | (0.10) | | $ | (0.95) | | $ | — |
| | | | | | | | | | | | |
加權平均流通股數: | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
基本 | |
| 31,008,275 | |
| 31,515,011 | |
| 31,256,946 | |
| 31,657,761 |
攤薄 | |
| 31,008,275 | |
| 31,515,011 | |
| 31,256,946 | |
| 32,537,572 |
| | 截至9月30日的三個月 | | 截至9月30日的九個月 | ||||
|
| 2024 | | 2023 |
| 2024 | | 2023 |
營收： | | |
| | | |
| |
自營餐廳淨營業收入 |
| 98.3% | | 95.9% |
| 97.7% | | 95.6% |
管理、許可、特許和激勵費用收入 |
| 1.7% | | 4.1% |
| 2.3% | | 4.4% |
總收入 |
| 100.0% | | 100.0% |
| 100.0% | | 100.0% |
成本和費用： |
| | | |
| | | |
自有的營業費用: |
| | | |
| | | |
(1) | | 20.9% | | 24.7% | | 21.4% | | 24.2% |
自有餐廳營業費用 (1) | | 65.9% | | 62.9% | | 63.1% | | 61.1% |
(1) | | 86.8% | | 87.7% | | 84.5% | | 85.4% |
總務和行政費用（包括股票補償分別爲0.8％、1.6％、1.0％和1.6％，截至2024年和2023年9月30日止三個月和九個月） |
| 6.6% | | 9.5% |
| 6.9% | | 9.4% |
折舊與攤銷 |
| 4.9% | | 4.9% |
| 5.0% | | 4.5% |
交易和退出費用 |
| 0.4% | | —% |
| 2.0% | | —% |
過渡和整合費用 |
| 3.2% | | —% |
| 2.2% | | —% |
開店前費用 |
| 1.1% | | 4.0% |
| 1.7% | | 2.5% |
其他支出 |
| —% | | 0.2% |
| —% | | 0.2% |
總成本和費用 |
| 101.6% | | 102.5% |
| 100.4% | | 98.2% |
營業（虧損）收入 |
| (1.6)% | | (2.5)% |
| (0.4)% | | 1.8% |
其他費用，淨額: |
| | | |
| | | |
利息費用，利息收入淨額 |
| 5.5% | | 2.2% |
| 4.6% | | 2.1% |
提前償還債務的損失 |
| —% | | —% |
| 0.9% | | —% |
其他開支, 淨額 | | 5.5% | | 2.2% | | 5.5% | | 2.1% |
稅前虧損 |
| (7.1)% | | (4.7)% |
| (5.9)% | | (0.3)% |
所得稅收益 | | (2.4)% | | (0.5)% |
| (1.8)% | | (0.1)% |
淨損失 | | (4.7)% | | (4.2)% |
| (4.1)% | | (0.2)% |
扣除歸屬於非控制股權的淨虧損後的淨收益/(虧損) |
| (0.1)% | | (0.2)% |
| (0.2)% | | (0.2)% |
the one group hospitality淨損益 |
| (4.6)% | | (4.0)% |
| (4.0)% | | —% |
| (1) | 這些費用以所擁有的餐廳淨營業收入的百分比顯示。 |
基本報表
（以千爲單位，除股份信息外）
| | 2021年9月30日 | | 運營租賃負債： | ||
|
| 2024 | | 2023 | ||
資產 | | (未經審計) |
| |
| |
流動資產： |
| |
|
| |
|
現金及現金等價物 | | $ | 28,185 | | $ | 21,047 |
提前償還債務產生的損失 | | | 8,013 | | | 7,234 |
限制性現金及現金等價物 | | | 499 | | | — |
應收賬款 | |
| 9,211 | |
| 10,030 |
庫存 | |
| 9,047 | |
| 6,184 |
其他資產 | |
| 8,141 | |
| 1,809 |
應收關聯方款項 | |
| 376 | |
| 376 |
總流動資產 | |
| 63,472 | |
| 46,680 |
| |
|
| |
|
|
經營租賃權使用資產 | | | 267,610 | | | 95,075 |
資產和設備，淨值 | |
| 270,444 | |
| 139,908 |
商譽 | |
| 155,331 | |
| — |
無形資產，淨額 | | | 133,076 | | | 15,306 |
| |
| 53,124 | |
| 14,757 |
其他 | |
| 8,779 | |
| 4,636 |
安防-半導體按金 | |
| 1,635 | |
| 883 |
資產總額 | | $ | 953,471 | | $ | 317,245 |
| |
|
| |
|
|
| |
|
| |
|
|
流動負債: | |
|
| |
|
|
應付賬款 | | $ | 31,110 | | $ | 19,089 |
應計費用 | |
| 67,014 | |
| 28,333 |
經營租賃負債流動部分 | | | 15,757 | | | 6,897 |
) | |
| 4,032 | |
| 2,077 |
開多次數 | |
| 4,812 | |
| 1,500 |
其他流動負債 | |
| 295 | |
| 266 |
流動負債合計 | |
| 123,020 | |
| 58,162 |
| |
|
| |
|
|
( | |
| 329,489 | |
| 70,410 |
經營租賃負債，淨值超過流動資產 | | | 296,163 | | | 120,481 |
其他長期負債 | |
| 5,256 | |
| 832 |
負債合計 | |
| 753,928 | |
| 249,885 |
| |
|
| |
|
|
承諾和或有事項（第17注） | |
|
| |
|
|
| |
|
| |
|
|
A系列優先股，面值$0.0001，授權160,000股；2024年9月30日已發行和流通160,000股，2023年12月31日已發行和流通0股 | | | 150,606 | | | — |
| | | | | | |
股東權益: | |
|
| |
|
|
普通股，面值$0.0001，授權發行75,000,000股；截至2024年9月30日發行33,822,191股，流通30,802,537股；截至2023年12月31日發行33,560,428股，流通31,283,975股 | |
| 3 | |
| 3 |
除A系列優先股外，優先股0.0001美元面值，已授權9,840,000股；截至2024年9月30日和2023年12月31日，均未發行和流通股份 | |
| — | |
| — |
庫存股成本爲2024年9月30日的3,019,654股和2023年12月31日的2,276,453股 | |
| (18,202) | |
| (15,051) |
額外實收資本 | |
| 72,554 | |
| 58,270 |
保留盈餘 | |
| — | |
| 28,884 |
累計其他綜合損失 | |
| (2,913) | |
| (2,930) |
股東權益總額 | |
| 51,442 | |
| 69,176 |
非控制權益 | |
| (2,505) | |
| (1,816) |
股東權益總額 | |
| 48,937 | |
| 67,360 |
| | $ | 953,471 | | $ | 317,245 |
非GAAP衡量的調和
餐廳營業利潤
$ 29,952
| | 截至9月30日的三個月內， | | 截至9月30日的九個月內， | ||||||||
| | 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
|
| (未經審計) |
| (未經審計) |
| (未經審計) |
| (未經審計) | ||||
(1) | | $ | 190,587 | | $ | 73,700 | | $ | 441,116 | | $ | 232,202 |
管理、許可、特許經營和激勵費用收入 | |
| 3,388 | | | 3,184 | | | 10,348 | | | 10,631 |
通用會計原則營業收入 | | $ | 193,975 | | $ | 76,884 | | $ | 451,464 | | $ | 242,833 |
| |
| | | | | |
|
| |
|
|
(1) | | | 32,282 | | | 28,513 | |
| 92,476 | | | 89,219 |
| |
|
| |
|
| |
| | | | |
| | $ | 222,869 | | $ | 102,213 | | $ | 533,592 | | $ | 321,421 |
我們將調整後的淨利潤定義爲扣除交易和退出成本、過渡和整合費用、租約終止費用、一次性股權酬金、非經常性費用、開業前的非現金租金和任何調整的所得稅影響之前的淨利潤。
| 2023對2022年 | | 2024年與2023年 | ||||||||||||||
| Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 年累計銷售量 | | Q1 | Q2 | Q3 | ||||||||
（11,467） | 1.0% | (10.1)% | (7.8)% | (6.5)% | (6.0)% | | (6.0)% | (11.9)% | (11.4)% | ||||||||
| 15.4% | 2.5% | 0.7% | 0.7% | 4.9% | | (8.6)% | (7.4)% | (10.3)% | ||||||||
| 5.3% | (6.8)% | (5.5)% | (4.6)% | (3.0)% | | (6.8)% | (10.6)% | (11.1)% | ||||||||
Benihana自有餐廳 | | | | | | | | (1.0)% | (4.2)% | ||||||||
燒烤概念所擁有的餐廳 | (4.3%) | (1.5)% | 1.1% | (3.9)% | (2.2)% | | (9.7)% | (13.0)% | (17.0)% | ||||||||
| 1.6% | (4.7)% | (3.0)% | (4.3)% | (2.7)% | | (7.9)% | (7.0)% | (8.8)% | ||||||||
調整後的EBITDA。我們定義調整後的EBITDA爲利息開支、所得稅準備、折舊和攤銷、非現金減值損失、非現金租金費用、非經常性收益和損失、以股票爲基礎的報酬、某些交易和退出成本、過渡和整合費用前的淨利潤。並非所有上述定義調整後的EBITDA的項目均出現在每個報告期內，但基於我們的歷史活動，它們已被納入我們的術語定義中。調整後的EBITDA已在本新聞稿中呈現，這是一項財務績效的補充指標，不要求按照或按照GAAP進行報告。
| | 截至9月30日止三個月 | | 截至9月30日止，爲期九個月。 | ||||||||
|
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
歸屬於the one group hospitality，inc.的淨損益。 | | $ | (8,890) | | $ | (3,098) | | $ | (17,888) | | $ | 76 |
歸屬於非控股股權持有人的淨損失 | |
| (165) | |
| (155) | |
| (689) | |
| (583) |
淨損失 | |
| (9,055) | |
| (3,253) | |
| (18,577) | |
| (507) |
利息費用，淨額 | |
| 10,679 | |
| 1,673 | |
| 20,622 | |
| 5,102 |
所得稅收益 | |
| (4,644) | |
| (375) | |
| (8,180) | |
| (227) |
折舊與攤銷 | |
| 9,416 | |
| 3,732 | |
| 22,701 | |
| 10,894 |
EBITDA | |
| 6,396 | |
| 1,777 | |
| 16,566 | |
| 15,262 |
基於股票的報酬 | |
| 1,580 | |
| 1,244 | |
| 4,433 | |
| 3,798 |
交易和退出成本 | | | 850 | | | — | | | 9,199 | | | — |
過渡和整合費用 | |
| 6,274 | |
| — | |
| 10,068 | |
| — |
非現金租金費用 (1) | |
| (343) | |
| (126) | | | (1,034) | |
| (279) |
提前償還債務的損失 | |
| — | |
| — | |
| 4,149 | |
| — |
其他支出 | |
| 46 | |
| 128 | |
| 78 | |
| 480 |
Adjusted EBITDA | |
| 14,803 | |
| 3,023 | |
| 43,459 | |
| 19,261 |
歸屬於非控股股權的調整後EBITDA | |
| (54) | |
| (72) | |
| (387) | |
| (326) |
歸屬於the one group hospitality, inc.的調整後息稅折舊及攤銷前利潤 | | $ | 14,857 | | $ | 3,096 | | $ | 43,846 | | $ | 19,588 |
| (1) | 非現金租金費用包括在自有餐廳營業費用、總部和行政費用的合併利潤表和綜合收益表中。 |
以下表格顯示了淨利潤與EBITDA和調整後的EBITDA的調節情況(單位：千美元)：
Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | Q1 2024 | Q2 2024 | |||||||
歸屬於the one group hospitality, inc.的淨利潤（虧損） | $ | 2,606 | $ | 568 | $ | (3,098) | $ | 4,643 | $ | (2,069) | $ | (6,929) |
歸屬於非控股股權持有人的淨損失 | (276) | (152) | (155) | (109) | (361) | (163) | ||||||
淨損失 |
| 2,330 |
| 416 |
| (3,253) |
| 4,534 |
| (2,430) |
| (7,092) |
利息費用，淨額 | 1,787 | 1,642 | 1,673 | 1,927 | 2,078 | 7,865 | ||||||
所得稅收益 |
| 161 |
| (13) |
| (375) |
| (1,533) |
| (268) |
| (3,268) |
折舊與攤銷 | 3,656 | 3,506 | 3,732 | 4,770 | 5,260 | 8,025 | ||||||
EBITDA |
| 7,934 |
| 5,551 |
| 1,777 |
| 9,698 |
| 4,640 |
| 5,530 |
基於股票的報酬 | 1,320 | 1,234 | 1,244 | 1,234 | 1,358 | 1,495 | ||||||
交易和退出成本 |
| — |
| — |
| — |
| 207 |
| 1,523 |
| 6,826 |
過渡和整合費用 | — | — | — | — | — | 3,794 | ||||||
非現金租金費用 (1) |
| (31) |
| (123) |
| (126) |
| (61) |
| (248) |
| (429) |
提前償還債務的損失 | — | — | — | — | — | 4,149 | ||||||
其他支出 |
| 157 |
| 195 |
| 128 |
| 543 |
| 32 |
| 0 |
Adjusted EBITDA |
| 9,380 |
| 6,857 |
| 3,023 |
| 11,621 |
| 7,305 |
| 21,365 |
調整後的歸屬於非控股權益的EBITDA |
| (189) |
| (65) |
| (72) |
| (13) |
| (262) |
| (71) |
調整後的歸屬於The ONE Group Hospitality, Inc.的EBITDA | $ | 9,569 | $ | 6,922 | $ | 3,096 | $ | 11,634 | $ | 7,567 | $ | 21,436 |
| (1) | 非現金租金費用包括在所擁有的餐廳運營費用和綜合損益表上的一般行政費用中。 |
以下表格顯示了經管理調整後的經合併淨利潤與所示期間的EBITDA和調整後的EBITDA的調和。
| 2023年12月31日結束的年度(1) | |
| ||
經管理調整後的經合併淨利潤 | $ | 21,928 |
歸屬於非控股股權持有人的淨損失 |
| (692) |
淨利潤 |
| 21,236 |
利息費用，利息收入淨額 |
| 37,800 |
所得稅費用 |
| 683 |
折舊與攤銷 |
| 31,872 |
EBITDA |
| 91,591 |
基於股票的報酬 | | 5,065 |
交易成本 |
| 1,955 |
減值損失 |
| 8,946 |
非現金租金 |
| 214 |
其他支出 |
| 2,908 |
Adjusted EBITDA |
| 110,679 |
歸屬於非控股股權的調整後EBITDA |
| (339) |
歸屬於the one group hospitality的調整後EBITDA | $ | 111,018 |
| (1) | 從公司於2024年7月17日提交的8-K/A文件中修訂了公司對調整後息稅折舊及攤銷前利潤（Adjusted EBITDA）的定義。 |
餐廳營業利潤。我們將餐廳營業利潤定義爲自營餐廳淨收入減自營餐廳成本和自營餐廳營業費用。
我們認爲餐廳營業利潤是財務結果的重要組成部分，原因有：（i）它是餐飲行業內廣泛使用的度量單位，用於評估餐廳層面的生產力、效率和表現，以及（ii）我們使用餐廳營業利潤作爲一個關鍵指標來評估我們餐廳的財務表現與競爭對手的比較。我們利用這些指標在不同時間段之間進行一致的經營表現比較，分析影響我們業務的因素和趨勢，以及評估我們餐廳的表現。
以下表格顯示了營業收入與餐廳營業利潤的調解情況，所示期間（以千爲單位）：
| | 截至9月30日結束的三個月內， | | 截至9月30日結束的九個月內， | |||||||||||||||||||
|
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | |||||||||||||||
報告的營業收入 | | $ | (3,020) | | $ | (1,955) | | $ | (1,986) | | $ | 4,368 | |||||||||||
管理、許可和激勵費收入 | |
| (3,388) | | | (3,184) | | | (10,348) | | | (10,631) | |||||||||||
一般和行政管理 | |
| 12,785 | | | 7,280 | | | 30,941 | | | 22,803 | |||||||||||
折舊和攤銷 | |
| 9,416 | | | 3,732 | | | 22,701 | | | 10,894 | |||||||||||
交易及退出成本 | | | 850 | | | — | | | 9,199 | | | — | |||||||||||
過渡和整合費用 | | | 6,274 | | | — | | | 10,068 | | | — | |||||||||||
預開業費用 | |
| 2,110 | | | 3,097 | | | 7,528 | | | 6,005 | |||||||||||
其他費用 | |
| 46 | | | 128 | | | 78 | | | 480 | |||||||||||
餐廳營業利潤 | | $ | 25,073 | | $ | 9,098 | | $ | 68,181 | | $ | 33,919 | |||||||||||
作爲擁有餐廳淨收入的一部分的餐廳營業利潤的百分比 | | | 13.2% | | | 12.3% | | | 15.5% | | | 14.6% | |||||||||||
餐廳營業利潤按組成部分如下（以千爲單位）:
| | 截至9月30日的三個月 | | 截至9月30日的九個月 | ||||||||
| | 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
STk餐廳營業利潤（公司所有） | | $ | 6,547 | | $ | 6,796 | | $ | 26,769 | | $ | 25,050 |
STk餐廳營業利潤（公司擁有）佔STk營業收入（公司擁有）的百分比 | | | 14.6% | | | 16.6% | | | 18.4% | | | 18.8% |
Benihana 餐廳營業利潤（公司所有） | | $ | 17,708 | | $ | — | | $ | 34,442 | | $ | — |
Benihana 餐廳營業利潤（公司所有）佔 Benihana 營業收入（公司所有）的百分比 (1) | | | 17.0% | | | — | | | 18.9% | | | — |
Grill Concepts餐廳營業利潤 | | $ | 1,602 | | $ | 2,254 | | $ | 8,271 | | $ | 8,149 |
Grill Concepts餐廳營業利潤佔Grill Concepts營業收入的百分比 | | | 4.4% | | | 10.7% | | | 8.3% | | | 9.4% |
非核心餐廳營業利潤 | | $ | (783) | | $ | 39 | | $ | (1,291) | | $ | 39 |
非核心餐廳營業利潤佔非核心營業收入的比例 | | | (15.0)% | | | 0.3% | | | (9.8)% | | | 0.3% |
| (1) | 經調整後，於2024年9月30日和2023年9月30日結束的九個月中，只考慮非現金租金$20萬和($0.2)百萬，Benihana餐廳的營業利潤佔營業收入的比例從2023年9月30日結束的三個月的17.0%增加了20個基本點，提高到2024年9月30日結束的三個月的17.2%。 |
調整後的淨利潤。 我們將調整後的淨利潤定義爲在交易和退出成本之前的淨利潤, 過渡和整合費用, 租約終止費用，一次性股權補償，非經常性成本和任何調整的所得稅影響.
我們認爲調整後的淨利潤是衡量運營績效的合適指標，因爲它通過消除某些一次性費用，提供了我們運營結果的清晰圖景，這些費用不反映基礎業務績效。 調整後的淨利潤包含在本新聞稿中，因爲它是管理層使用的關鍵指標，我們認爲它提供了有用的信息，便於從一個時期到另一個時期的業績比較。 調整後的淨利潤作爲分析工具有侷限性，我們的計算可能與其他公司報告的不可比擬; 因此，您不應將其孤立使用，也不應將其視爲對我們根據GAAP報告的結果進行分析的替代。
| | 截至9月30日的三個月內， | | 截至9月30日的九個月內， | ||||||||
|
| 2024 |
| 2023 |
| 2024 |
| 2023 | ||||
普通股股東可得的淨（損失）收入報告 | | $ | (16,015) | | $ | (3,098) | | $ | (29,551) | | $ | 76 |
調整： | |
| | |
| | |
| | | | |
| |
| 850 | | | — | | | 9,199 | | | — |
過渡和整合費用 | | | 6,274 | | | — | | | 10,068 | | | — |
提前償債所導致的損失 | | | — | | | — | | | 4,149 | | | — |
其他支出 | | | 46 | | | 128 | | | 78 | | | 480 |
所得稅前調整後的淨利潤 | | | (8,845) | | | (2,971) | | | (76,057) | | | 555 |
調整對所得稅的影響(1) | |
| (538) | |
| (6) | |
| (1,762) | | | (24) |
按照報告調整後的可供普通股東獲得的淨（虧損）收益 | | $ | (9,383) | | $ | (2,977) | | $ | (7,819) | | $ | 531 |
| | | | | | | |
| | | | |
每股調整後淨利潤：基本 | | $ | (0.30) | | $ | (0.09) | | $ | (0.25) | | $ | 0.02 |
每股調整後淨利潤：稀釋 | | $ | (0.30) | | $ | (0.09) | | $ | (0.25) | | $ | 0.02 |
| | | | | | | | | | | | |
用於計算基本每股收益的股份 | |
| 31,008,275 | |
| 31,515,011 | |
| 31,256,946 | |
| 31,657,761 |
在計算每股稀釋收益時使用的股份 | |
| 31,008,275 | |
| 31,515,011 | |
| 31,256,946 | |
| 32,537,572 |
| (1) | 反映了截至2024年9月30日和2023年9月30日三個月和九個月的調整所涉及的稅費支出。公司使用其估計的標準化年度稅率。 |