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附件99.1

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TreeHouse食品公司报告2024年第三季度业绩
实现预期供应链节省
更新2024展望

•净销售额为83910万美元。除去自愿召回煎锅产品后，调整后的净销售额为85440万美元。
•持续经营的净亏损为（3.4）百万美元。
•调整后的息税折旧及摊销前利润1 10250万美元的现金流营业位于公司98到10800万美元的指导范围内。
•更新后的2024年展望预计调整后的净销售额为33.7亿到34亿美元，调整后的EBITDA为3.35亿到34500万美元，自由现金流至少为1.2亿美元。2 至少为12000万美元。

2024年11月12日，伊利诺伊州奥克布鲁克 — 树屋食品公司（纽约证券交易所：THS）今天报告了2024年第三季度的财务业绩。

“我们的第三季度业绩参差不齐，艰难的运营环境和消费者购买意愿下降导致销售额低于预期。然而，我很高兴我们的供应链节约措施带来了利润率改善，并且盈利位于我们的指导范围内，” 树屋食品公司董事长、首席执行官和总裁史蒂夫·奥克兰表示。“就在季度结束后，我们在例行产品测试中发现潜在污染，并启动了我们冷冻烤盘产品的自愿召回。我们对食品安全和质量始终不渝，并将继续秉持价值观认真应对这一持续发展的局势，重点关注客户和消费者的安全。”

奥克兰先生继续说道：“展望未来，我们仍然期待有机成交量增长的逐步改善，尽管具有挑战性的消费者背景和召回的影响导致我们降低了期望。我依然对我们未来的竞争定位充满信心，并相信我们的策略，其中包括在供应链和利润率管理机会方面的举措，可以推动盈利的显著提升。”

2024年第三季度财务结果

净销售额 2024年第三季度的净销售额为83910万美元，而去年同期为86330万美元，下降2420万美元，或2.8%。从2023年到2024年净销售额的变化是由以下原因引起的：
 三个月九个月
 (未经审计)（未经审计）
产品召回返还
(1.4)%(0.6)%
成交量/产品组合(0.8)(1.5)
定价(0.5)(2.0)
设施修复影响
— (1.0)
有机净销售总变化1
(2.7)%(5.1)%
外汇(0.1)(0.1)
业务收购
— 2.3 
净销售总变化(2.8)%(2.9)%
 
净销售下降2.8%主要是由于自愿召回冷冻烤锅产品。此外，由于飓风赫莲，东南部地区的配送受阻，造成了大约500万至1000万美元的不利成交量/组合表现负面影响。选定类别的有针对性商品驱动定价调整也导致了销量下降。


毛利润 — 毛利润占净销售的比例在2024年第三季度为15.6%，而2023年第三季度为15.9%，下降了0.3个百分点。毛利润下降主要是由于对冷冻烤锅产品的自愿召回，导致毛利润下降了3.2个百分点。调整后的毛利润1 占调整后净销售比例的调整毛利润在2024年第三季度为18.9%，而2023年第三季度为17.3%，提高了1.6个百分点。调整后毛利润增加主要是由于供应链计划的执行。
Total Operating Expenses — Total operating expenses were $9940万 in the third quarter of 2024 compared to $10390万 in the third quarter of 2023, a decrease of $450万. The decrease is due to lower freight costs, lower costs for growth, reinvestment, and restructuring programs, and lower employee incentive compensation expense. This was partially offset by the lapping of TSA income.
Total Other Expense — Total other expense was $3610万 in the third quarter of 2024 compared to $2010万 in the third quarter of 2023, an increase in expense of $1600万. This was primarily due to a $17.5 million unfavorable change in non-cash mark-to-market impact from hedging activities, largely driven by interest rate swaps. Additionally, there was a decrease in interest income of $10.9 million from the Seller Promissory Note, which was repaid in the fourth quarter of 2023. This was partially offset by a favorable currency exchange rate impact of $5.4 million between the U.S. and Canada, a decrease of $4.9 million in interest expense due to a decrease in borrowings on our Revolving Credit Facility, and a decrease of $1.7 million in costs related to the Receivables Sales Program due to decreased usage.
Income Taxes — Income taxes were recognized at an effective rate of 20.9% in the third quarter of 2024 compared to 27.4% recognized in the third quarter of 2023. The change in the Company’s effective tax rate is primarily driven by changes in the amounts of executive compensation that is not deductible for tax purposes, the research and development tax credit, and the effect of cross-border tax laws.
Net (Loss) Income from Continuing Operations and Adjusted EBITDA — Net loss from continuing operations for the third quarter of 2024 was $340万, compared to net income from continuing operations of $980万 for the same period of the previous year. Adjusted EBITDA1 from continuing operations was $10250万 in the third quarter of 2024, compared to $8990万 in the third quarter of 2023, an increase of $1260万. The increase is primarily due to supply chain savings initiatives.
已停止的业务 自2023年第三季度相比2024年第三季度，已停止业务的净亏损减少了270万美元。这一减少主要是由于由于2023年9月29日剥离零食酒吧业务导致的一次性净亏损。
持续经营活动产生的净现金流量使用量 —— 2024年前九个月持续经营活动产生的净现金流量使用量为3040万美元，而在2023年前九个月持续经营活动中则为1100万美元的净现金流入，净现金的增加为4140万美元。净现金流量使用量增加主要是由于应收账款出售计划现金流量减少，因为保理利用率降低。另外，净现金流量使用增加主要是由于现金收益下降。这在一定程度上被应付账款现金流量增加所抵消，这归因于改善的营运资本管理。




展望2
树屋食品更新了其先前发布的2024年全年指导方针：

•我们现在预计调整后的净销售额将在337亿美元至34亿美元之间，这大约相当于去年同期的-2%至-1%，这反映出消费趋势疲弱以及自愿召回煎锅的预估影响。

•我们正在调整调整后的EBITDA预期范围至3.35亿至34500万美元。这反映出消费趋势疲弱和产品结构较软，造成供应链的去杠杆化，以及自愿召回煎锅的预估影响。公司继续期望调整后的EBITDA有所改善，主要受以下因素推动：
◦由于新的分销项目获得，净销售额有所改善
◦成本节省举措
◦我们的骨汤业务恢复到正常的服务水平

•预计净利息费用将继续在5600万至6200万美元的区间内

•公司继续预计资本支出约为14500万美元

•公司现预计自由现金流至少为12000万美元

关于第四季度，树屋食品预计如下：

•第四季度调整后的净销售额预计在900到93000万美元的区间内，这代表了约-1%至2%的年同比增长。有机销量和产品组合预计将略微增长。价格预计将稍微拖累。

•第四季度来自持续经营的调整后的息税折旧摊销前利润（EBITDA）预计在116到12600万美元的区间内。
________________________________________________
1 调整后的息税折旧摊销前利润（EBITDA）、调整后的净销售额、调整后的毛利润、自由现金流和有机净销售额均为非通用会计原则（GAAP）财务指标。有关非通用会计原则措施的定义、相关的影响可比性的项目信息以及GAAP与非GAAP措施的调节，请参阅“非通用信息与GAAP信息的比较”。

2 由于预测对影响GAAP结果的某些项目的发生、财务影响和时间的内在不确定性和困难，公司无法在不经过不合理努力的情况下调和预期调整后的净销售额、来自持续经营的调整后的息税折旧摊销前利润（EBITDA）或自由现金流等非通用会计原则财务指标与最相近的GAAP财务指标。这些项目包括但不限于衍生品合同的按市场价调整、内部公司债务重估的外币兑换，或可能显著影响申报的GAAP结果的其他非经常性事件或交易。

电话会议网络广播

今天上午8:30（东部时间），将举行一次关于公司第三季度收入的网络广播。现场音频网络广播和支持幻灯片将在公司网站上提供 www.treehousefoods.com/investors/investor-overview/default.aspx.




已停用业务

2022年10月3日，公司完成了销售公司主要部分餐饮业务的交易，包括面食、易倒易挤食品调味品、果酱、红色调味汁、糖浆、干混合物和烘焙产品、干式晚餐、馅饼馅料、比达片和其他酱料（"交易"）。从2022年第三季度开始，该交易所涉及的业务被列为已中止经营，并因此在所有报告期内被排除在持续经营范围之外。

2023年9月29日，公司完成了出售其零食棒业务（"零食棒交易"或"零食棒业务"). 零食棒交易是公司战略审查过程中处置计划的组成部分，该过程还导致在2022年第四季度剥离了公司主要部分餐饮业务。从2023年第三季度开始，零食棒业务被列为已中止经营的组成部分，并因此在所有报告期内被排除在持续经营范围之外。

非通用会计原则（"GAAP"）信息与GAAP信息的比较

公司在本发布中包含了未根据通用会计原则（"GAAP"）定义的财务绩效指标（"非GAAP"）. 非GAAP财务指标是一种数值化的财务绩效指标，排除或包括金额，使其与公司的资产负债表、损益表、综合收益（亏损）表、股东权益表和现金流量表按照GAAP计算和呈现的最直接可比的指标不同. 如下所述，公司认为这些指标为财务报表使用者提供了有用信息。

对于这些非GAAP财务指标，公司提供了最直接可比的GAAP指标和非GAAP指标之间的调节，解释为什么管理层认为非GAAP指标为财务报表使用者提供了有用信息，以及管理层使用非GAAP指标的任何其他目的。此非GAAP财务信息提供给财务报表使用者作为附加信息，而不是按照或替代GAAP. 这些非GAAP指标可能与其他公司使用的类似指标有所不同。

有机净销售

有机净销售额定义为扣除业务收购、剥离和外汇影响后的净销售额。提供此信息是为了让投资者能够对公司销售额在不同时期进行有意义的比较，并以与公司管理层相同的视角查看公司的业务。

持续经营业务的息税折旧及摊销前利润（EBITDA），持续经营业务的息税折旧及摊销前利润率，持续经营业务的调整后EBITDA，及持续经营业务的调整后EBITDA率，调整影响可比性的特定项目

持续经营业务的EBITDA率定义为持续经营业务的EBITDA占净销售额的百分比。调整后持续经营业务的EBITDA率定义为调整后持续经营业务的EBITDA占调整后净销售额的百分比。持续经营业务的EBITDA代表息税折旧及摊销前持续经营业务净（损）收入，调整后持续经营业务的EBITDA反映了对持续经营业务的EBITDA进行调整以识别在管理层判断中显著影响不同时期收益评估的项目。提供此信息是为了让投资者能够对公司的盈利表现在不同时期进行有意义的比较，并以与公司管理层相同的视角查看公司的业务。由于公司无法预测包括但不限于产品召回及相关成本、增长、再投资和重组计划、收购、整合、剥离及相关成本、资产减值、外汇汇率对公司内部往来票据重估的影响、衍生合约市值调整，以及可能不时出现并影响可比性的其他项目的定时和金额，因此管理层在评估公司业绩、在决定资源分配、确定激励报酬或确定盈利预期时并未考虑这些成本。持续经营的息税折旧及摊销前利润和调整后持续经营的EBITDA是管理层常用的业绩指标，用于评估经营绩效和激励报酬，公司认为它们是常用且广泛被投资者和其他利益相关方用作公司在不同时期的营运绩效以及我们债务契约计算的组成部分的指标。


调整后净销售额、调整后销售成本、调整后毛利、调整后总营业费用、调整后营业（亏损）收入、调整后其他总费用（收入）、调整后所得税费用（收益）、调整后持续经营活动净（亏损）收入和调整后摊薄后每股持续经营收益（亏损），调整以下因素影响可比性的特定项目
调整后净销售额、调整后销售成本、调整后毛利、调整后总营业费用、调整后营业（亏损）收入、调整后其他总费用（收入）、调整后所得税费用（收益）、调整后持续经营活动净（亏损）收入代表各自的GAAP呈现行项目，调整因产品召回及相关成本、增长、再投资和重组计划、收购、整合、出售及相关成本、资产减值、外币兑换对合并公司票据重新计量的影响、衍生工具合同的市价调整以及可能影响可比性的其他项目后的数值。管理层在评估公司绩效、在分配资源、决定激励报酬或确定收益预估时，不考虑这些成本。提供这些信息是为了让投资者能够在各个时期间进行有意义的公司盈利绩效比较，并从与公司管理层相同的角度查看公司业务。公司已将这些调整后的非GAAP指标各自作为调整后净销售额的百分比呈现，与其各自报告的GAAP呈现行项目百分比相比较。调整后持续经营活动每股摊薄收益（“调整后摊薄EPS”）是通过将持续经营活动调整后净（亏损）收入除以加权平均摊薄普通股而确定的。调整后摊薄EPS反映了对GAAP摊薄每股收益（亏损）的调整，以识别对评估各个时期收益结果显著影响的项目，证明管理层的判断。
附表中提供了截至2024年和2023年9月30日的三个月和九个月结束的持续经营业务的净利润(亏损)的相关GAAP措施，根据GAAP计算的调整后的持续经营业务净利润和调整后的持续经营业务EBITDA。鉴于将来任何时期关于调整项目的固有不确定性，将前瞻性财务指标与最直接可比的GAAP措施进行协调是不可行的。

持续经营业务的自由现金流

除了根据经营、投资和筹资等分类在简明合并现金流量表中的现金流量情况来衡量公司的现金流量情况外，我们还衡量了持续经营业务的自由现金流，该指标代表持续经营业务中的经营活动净现金流量减去资本开支。公司认为自由现金流是一项重要的流动性指标，因为它为管理层和投资者提供了一个衡量经营活动产生的可用于强制付款和投资机会的现金量，如资助收购、偿还债务、回购公共债务和回购普通股。截至2024年和2023年9月30日的九个月结束的持续经营活动中使用的现金组成的相关GAAP措施和持续经营业务的自由现金流的调和在附表中呈现。

关于树屋食品

TreeHouse Foods，Inc.是北美领先的私人品牌零食和饮料制造商。我们的目的是与顾客进行互动和愉悦 - 一次只为一个顾客。通过我们的客户关注和类别经验，我们努力提供优质服务，并构建能力和见解，推动TreeHouse和我们的客户的可持续增长。我们的目的得到深度，能力和运营效率的投资，旨在利用我们经营的类别的长期增长前景。

有关TreeHouse最新10-Q和10-k表格的其他信息可在TreeHouse的网站上找到。 http://www.treehousefoods.com.

联系方式：
Matt Siler
matthew.siler@treehousefoods.com




前瞻性声明

本新闻稿包含根据1995年《私人证券诉讼改革法案》含「前瞻性」言论的声明。这些前瞻性声明和其他信息是基于我们的信念，以及我们利用当前可用信息所作的假设。"相信"、"估计"、"预测"、"期望"、"预期"、"计划"、"意图"、"预见"、"应该"、"将会"、"可能"等表达，令我们可以识别前瞻性声明。这些声明反映了我们对未来事件的观点，并受到一定风险、不确定性和假设的影响。如果其中一个或多个风险或不确定性实现，或者基础假设被证明不正确，实际结果可能会大幅偏离此处描述的预期、信念、估计、预期或意图。我们无意在此新闻稿日期后更新这些前瞻性声明。由于这些前瞻性声明涉及未来事件，因此自然而然地受到许多重要因素的影响，这些因素可能导致实际结果与本新闻稿中包含的前瞻性声明所考虑的结果大相径庭，以及我们发布的其他公开声明。此类因素包括但不限于：与质量问题、供应链或业务中的中断或低效性有关的风险；关键供应商的丧失或整合；由于通货膨胀而导致的原材料及商品成本；劳资纠纷或工作停工；多雇主养老金计划；劳动力短缺和劳动力加剧竞争；我们的增长、再投资和重组计划的成功；我们的负债水平及相关义务；金融市场的中断；利率；外汇汇率变化；客户集中和整合；竞争；我们执行业务策略的能力；我们能否继续进行收购和对处置的执行或有效管理收购带来的增长；商誉或长期资产的减值；影响我们行业的变化和发展，包括客户偏好和减肥药的普遍性；关于诉讼和监管程序的结果，我们和/或我们的客户可能是其中一方的；产品召回；适用于我们的法律法规的变化；股东激活作用；我们的信息技术系统的中断或故障；地缘政治事件；天气条件变化、气候变化和自然灾害；以及在我们年度报告的《风险因素》部分、《法律诉讼》部分、《财务状况和经营成果管理讨论》部分以及其他部分中列出的风险，以及不时在我们提交给证券交易委员会（"SEC"）的备案中。在评估本新闻稿中呈现的信息时，谨慎不要过度依赖这些前瞻性声明，因为它们仅代表发布日期时的情况。TreeHouse明确否认有义务或承诺传播这里包含的任何前瞻性声明的任何更新或修订，以反映对其期望的任何变化，或者基于其中任何声明的任何其他事件、情况或环境的任何其他变化。





财务信息

树屋食品公司。
简明合并资产负债表
(未经审计，单位：百万美元，除每股数据外)

2024年9月30日2023年12月31日
资产  
流动资产：  
现金及现金等价物$102.0 $320.3 
应收款项，净额224.7 175.6 
存货617.3 534.0 
预付款项及其他流动资产55.5 24.9 
总流动资产999.5 1,054.8 
固定资产净额734.7 737.6 
经营租赁权使用资产163.0 193.0 
商誉1,823.2 1,824.7 
无形资产, 净额224.7 257.4 
其他资产净额24.3 39.1 
总资产$3,969.4 $4,106.6 
负债和股东权益  
流动负债:  
应付账款$547.1 $534.9 
预提费用168.2 169.0 
开多次数0.9 0.4 
流动负债合计716.2 704.3 
长期债务1,399.9 1,396.0 
经营租赁负债135.1 165.0 
递延所得税107.2 111.4 
其他长期负债58.4 65.1 
负债合计2,416.8 2,441.8 
承诺和 contingencies  
股东权益:  
普通股票，每股面值0.01美元，授权股数10.0股，未发行
— — 
普通股，每股面值0.01美元，授权股数90.0股，截至2024年9月30日和2023年12月31日分别流通股数为51.9股和54.1股0.6 0.6 
自家保管的股票(323.7)(234.2)
额外实收资本2,234.9 2,223.4 
累积赤字(280.7)(248.9)
累计其他综合损失(78.5)(76.1)
股东权益合计1,552.6 1,664.8 
负债和股东权益合计$3,969.4 $4,106.6 



树屋食品公司
简明合并利润表
(未经审计，以百万美元计算，每股数据除外)

截至
9月30日，		九个月结束了
9月30日
 2024202320242023
净销售额$839.1 $863.3 $2,448.3 $2,520.8 
销售成本707.9 725.8 2,076.8 2,096.5 
毛利润131.2 137.5 371.5 424.3 
营业费用：    
销售与分销36.0 44.5 114.4 128.9 
一般行政46.0 47.5 156.0 154.8 
摊销费用12.3 12.0 36.5 36.1 
资产减值— — 19.3 — 
其他经营费用（收入），净额5.1 (0.1)22.7 (0.3)
营业费用总计99.4 103.9 348.9 319.5 
营业收入31.8 33.6 22.6 104.8 
其他支出:    
利息支出16.0 20.9 47.2 57.9 
利率期货收入(0.1)(10.8)(4.2)(36.2)
货币兑换的利润（亏损）(1.7)3.7 3.2 0.7 
其他费用，净额21.9 6.3 16.9 9.8 
其他费用总计36.1 20.1 63.1 32.2 
（亏损）所得税前收入(4.3)13.5 (40.5)72.6 
所得税(受益)费用(0.9)3.7 (8.7)20.0 
持续经营净（损失）收益(3.4)9.8 (31.8)52.6 
终止业务带来的净损失— (2.7)— (7.0)
净（亏损）利润$(3.4)$7.1 $(31.8)$45.6 
每股收益（亏损）-基本：     
持续经营$(0.07)$0.18 $(0.60)$0.94 
已停止运营业务— (0.05)— (0.12)
基本每股收益（亏损） (1)
$(0.07)$0.13 $(0.60)$0.81 
摊薄后每股普通股收益（亏损）：
持续经营$(0.07)$0.17 $(0.60)$0.93 
已中止经营— (0.05)— (0.12)
每股摊薄后收益（亏损） (1)
$(0.07)$0.13 $(0.60)$0.80 
加权平均普通股数：    
基本51.9 55.9 52.7 56.1 
稀释51.9 56.4 52.7 56.7 
 
(1) 由于四舍五入，每股金额的总和可能不会准确相加。



树屋食品公司
现金流量表简明综合报表
（未经审计，单位：百万）
截至九个月
9月30日
20242023
经营活动现金流量：
净利润$(31.8)$45.6 
终止经营的净损失— (7.0)
持续经营中的净(损失)收入(31.8)52.6 
重分类和其他项目
折旧和摊销109.5 105.7 
资产减值19.3 — 
以股票为基础的补偿15.5 19.1 
衍生合约未实现损益11.0 (1.5)
递延所得税(4.0)1.7 
递延TSA收入— (12.3)
其他8.4 0.9 
除收购和出售以外的经营资产和负债的变化：
应收账款(48.8)(5.6)
存货(84.4)(32.4)
预付款项和其他资产(19.7)(1.4)
应付账款7.2 (90.5)
应计费用及其他负债(12.6)(25.3)
经营活动产生的净现金流量（用于）提供 - 持续经营(30.4)11.0 
经营活动中使用的现金流量净额-已停止运营业务— (0.7)
经营活动中提供的净现金流量（流出）(30.4)10.3 
投资活动现金流量：
资本支出(91.6)(77.1)
固定资产出售收益1.4 — 
收购，净现金收购— (102.2)
投资活动产生的现金流量净额 - 持续经营(90.2)(179.3)
终止经营活动的投资活动产生的净现金流量— 45.5 
投资活动产生的净现金流出(90.2)(133.8)
筹集资金的现金流量：
循环信贷设施下的借款212.5 2,692.3 
循环信贷工具下的付款(212.5)(2,537.0)
融资租赁义务的支付(0.6)(0.4)
从收购经验丰富的椒盐脆饼能力延期付款(4.0)— 
购回普通股(88.7)(50.0)
与股权奖励活动相关的支付(4.0)(6.2)
持续经营中的融资活动所提供的（使用的）净现金(97.3)98.7 
已中止经营的融资活动所提供的（使用的）净现金— — 
筹资活动的净现金流量(使用)/提供的净现金流量(97.3)98.7 
汇率变动对现金及现金等价物的影响(0.4)1.5 
现金及现金等价物净减少(218.3)(23.3)
现金及现金等价物期初余额320.3 43.0 
现金及现金等价物期末余额$102.0 $19.7 


九个月结束了
9月30日，
20242023
补充现金流披露:
支付利息$69.6 $75.7 
所得税净支付5.7 17.5 
非现金投资和筹资活动:
已发生但未付的资本支出21.5 32.9 
在租赁责任交换中获得的使用权资产3.3 40.5 
应计未付融资成本0.2 — 
应收票据购买价格调整减少— (5.1)
来自以实物利息支付增加的应收票据— 3.2 
从收购成熟椒盐脆饼能力的递延支付— 4.0 




以下表列出了公司截至2024年9月30日和2023年3个和9个月的持续经营净（亏损）收入与持续经营EBITDA和调整后的持续经营EBITDA的调解表：

树屋食品公司。
持续经营净（亏损）收入与EBITDA以及调整后的持续经营EBITDA的对账表
（未经审计，金额单位为百万）

截至9月30日的三个月截至9月30日的九个月
2024202320242023
持续经营净利润（按照普通会计准则）$(3.4)$9.8 $(31.8)$52.6 
利息支出16.0 20.9 47.2 57.9 
利率期货收入(0.1)(10.8)(4.2)(36.2)
所得税(受益)费用(0.9)3.7 (8.7)20.0 
折旧和摊销36.7 36.0 109.5 105.7 
持续经营EBITDA（非普通会计准则）48.3 59.6 112.0 200.0 
产品召回和相关成本(1)
28.3 11.2 42.7 11.2 
按市场价值调整(2)
19.5 2.0 11.0 (1.5)
增长、再投资、重组计划和其他(3)
6.8 9.7 25.0 33.9 
收购、整合、拆分和相关成本(4)
0.9 4.9 6.9 13.5 
汇率调整导致的公司内部票据重新计量的外汇（盈利）损失(5)
(1.3)2.5 2.2 (0.2)
Impairment(6)
— — 19.3 — 
股东激励行动(7)
— — — 0.3 
税赔偿(8)
— — — 0.3 
持续经营调整后息税折旧及摊销（非GAAP）$102.5 $89.9 $219.1 $257.5 
销售净额的%
持续经营业务的净（亏损）利润率(0.4)%1.1 %(1.3)%2.1 %
持续经营业务的EBITDA利润率5.8 %6.9 %4.6 %7.9 %
调整后净销售额占比
持续经营业务的调整后EBITDA利润率12.0 %10.4 %8.9 %10.2 %



在2024年和2023年9月30日结束的三个月和九个月期间，公司进行了以下交易，影响其持续营运财务业绩的同比情况：

(1)
铁板煎烤机召回及相关成本

2024年10月18日，该公司启动了一项自愿召回在其加拿大安大略省布兰福德工厂生产的某些冷冻华夫饼产品，并于2024年10月22日，该公司将其自愿召回扩大到包括所有仍处于保质期内的布兰福德工厂生产的所有产品。截至2024年9月30日的三个月和九个月，公司确认了总计2710万美元的额外费用，其中包括约1530万美元用于估计产品退货、800万美元的非现金库存减值和约380万美元的估计物流费用。

肉汤召回及相关成本

2023年9月22日，该公司启动了一项自愿召回在马里兰州剑桥工厂生产的某些肉汤产品。自自愿召回以来，公司正在执行一项扭亏为盈计划以恢复工厂运营。由于这些恢复活动，在截至2024年9月30日的三个月和九个月内，公司分别发生了120万美元和1560万美元的额外费用，其中包括非现金工厂停产费用分别为0美元和890万美元，非现金库存减值费用分别为0美元和260万美元，以及其他费用，包括退货和物流，分别为120万美元和410万美元。而在截至2023年9月30日的三个月和九个月内，公司因产品召回而发生了额外费用870万美元，其中包括非现金工厂停产费用300万美元，非现金库存减值费用160万美元，以及其他费用，包括退货和物流，410万美元。
(2)公司的衍生合约每个期间按市场价值计量。在“其他费用，净额”中确认的非现金未实现公允价值变动被视为非GAAP调整。合约结算时，已实现的收益和损失予以确认，而只有按市场价值计量的影响被视为非GAAP调整。
(3)公司的增长、再投资和重组活动是企业范围的转型的一部分，旨在为公司长期增长和盈利能力的改善。
(4)收购、整合、剥离和相关成本表示与完成和潜在收购、相关收购的整合、已完成和潜在的剥离以及业务剥离中的收益或损失相关的成本。在2024年9月30日结束的三个月和九个月期间，100万美元和470万美元分类为一般管理费用，在销售成本中分别为（0.1）百万美元和200万美元，其他营业费用（收入）净额中分别为无和20万美元。在2023年9月30日结束的三个月和九个月期间，分别为390万美元和1160万美元的一般管理费用，在销售成本中分别为100万美元和100万美元，其他营业费用（收入）净额中分别为无和90万美元。
(5)公司拥有以外币计价的公司之间贷款，并在季末重新计量这些贷款的外币收益/损失。这些金额为非现金交易，这些贷款在合并中被取消。
(6)在2024年第二季度，公司发生了1930万美元的与物业、厂房和设备相关的非现金减值损失。减值是由于饮料业务的预期现金流失导致做出退出此业务的决定。
(7)公司发生了与股东激活主义相关的费用，包括直接适用的第三方咨询和专业服务费。


(8)税务赔偿表示根据以前年度收购中记录的赔偿资产的非现金冲销。这些冲销是由于相关的不确定税务立场因诉讼时效终止或与税务机关达成和解而释放。



以下表格将公司的调整后净销售额、调整后销售成本、调整后毛利润、调整后总营业费用、调整后营业利润（亏损）、调整后总其他费用（收入）、调整后所得税费用（收益）和调整后净利润（亏损）与其最直接可比的美国通用会计准则衡量值进行了调和，截至2024年和2023年9月30日的三个月和九个月。
树屋食品公司
非GAAP度量协调表
（未经审计，单位：百万美元，除每股数据外）
 
2024年9月30日止三个月
净销售额销售成本毛利润营业费用总计营业收入其他费用总计所得税（收益）费用持续经营净（损失）收益
按照报告 (GAAP)$839.1 $707.9 $131.2 $99.4 $31.8 $36.1 $(0.9)$(3.4)
调整:
产品召回及相关成本(1)
15.3 (13.0)28.3 — 28.3 — — 28.3 
按市场价值调整(2)
— — — — — (19.5)— 19.5 
增长、再投资、重组计划及其他(3)
— (1.7)1.7 (5.1)6.8 — — 6.8 
收购、整合、剥离以及相关成本(4)
— 0.1 (0.1)(1.0)0.9 — — 0.9 
跨公司票据重新计量的外币获利(5)
— — — — — 1.3 — (1.3)
调整项目所得税— — — — — — 12.1 (12.1)
调整后（非普通会计准则）$854.4 $693.3 $161.1 $93.3 $67.8 $17.9 $11.2 $38.7 
按报告的净销售额百分比15.6 %11.8 %3.8 %4.3 %(0.1)%(0.4)%
调整后的净销售额百分比18.9 %10.9 %7.9 %2.1 %1.3 %4.5 %
每股来自持续经营的收益（损失）：
稀释$(0.07)
调整后稀释每股收益$0.74 
加权平均普通股数：
摊薄后的净亏损来自持续经营业务51.9
摊薄后的调整后净利润来自持续经营业务52.2



2023年9月30日止三个月
净销售额销售成本毛利润总营业费用营业收入总其他费用所得税费用持续经营活动的净利润
根据（GAAP）报告$863.3 $725.8 $137.5 $103.9 $33.6 $20.1 $3.7 $9.8 
调整：
产品召回和相关成本(1)
3.0 (8.2)11.2 — 11.2 — — 11.2 
按市值调整(2)
— — — — — (2.0)— 2.0 
增长、再投资、重组计划和其他(3)
— — — (9.7)9.7 — — 9.7 
收购、整合、剥离和相关成本(4)
— (1.0)1.0 (3.9)4.9 — — 4.9 
外汇兑换公司间票据重新计量的损失(5)
— — — — — (2.5)— 2.5 
调整项目上的税收— — — — — — 7.7 (7.7)
调整后（非普通会计准则）$866.3 $716.6 $149.7 $90.3 $59.4 $15.6 $11.4 $32.4 
按报告的方式（占净销售额的百分比）15.9 %12.0 %3.9 %2.3 %0.4 %1.1 %
根据调整后的销售额百分比17.3 %10.4 %6.9 %1.8 %1.3 %3.7 %
来自持续经营活动的每股收益：
每股摊薄$0.17 
调整后摊薄$0.57 
加权平均普通股数量：
摊薄后的净利润股数56.4 
调整后净利润摊薄股数56.4 

2024年9月30日止九个月
净销售额销售成本毛利润总营业费用营业利润总其他费用所得税（收益）费用持续经营业务净（损失）收入
如报告(GAAP)所述$2,448.3 $2,076.8 $371.5 $348.9 $22.6 $63.1 $(8.7)$(31.8)
调整:
产品召回及相关成本(1)
17.6 (25.1)42.7 — 42.7 — — 42.7 
市场调整(2)
— — — — — (11.0)— 11.0 
增长、再投资、重组计划及其他(3)
— (1.7)1.7 (23.3)25.0 — — 25.0 
收购、整合、剥离及相关成本(4)
— (2.0)2.0 (4.9)6.9 — — 6.9 
跨公司票据重新计量的外币损失(5)
— — — — — (2.2)— 2.2 
减值(6)
— — — (19.3)19.3 — — 19.3 
调整项目税收— — — — — — 23.4 (23.4)
调整后（非通用会计准则）$2,465.9 $2,048.0 $417.9 $301.4 $116.5 $49.9 $14.7 $51.9 
如报告（净销售额的百分比）15.2 %14.3 %0.9 %2.6 %(0.4)%(1.3)%
如调整后（调整后净销售额的百分比）16.9 %12.2 %4.7 %2.0 %0.6 %2.1 %
继续经营的每股盈利（亏损）：
摊薄$(0.60)
调整后摊薄$0.98 
加权平均普通股份：
摊薄后净损失持续经营业务52.7
摊薄后调整后的净利润持续经营业务53.0


2023年9月30日止九个月
净销售额销售成本毛利润总营业费用营业收入其他总费用所得税费用持续经营的净收入
按照报告的（GAAP）$2,520.8 $2,096.5 $424.3 $319.5 $104.8 $32.2 $20.0 $52.6 
调整：
产品召回及相关成本(1)
3.0 (8.2)11.2 — 11.2 — — 11.2 
按市场价调整(2)
— — — — — 1.5 — (1.5)
增长、再投资、重组计划及其他(3)
— — — (33.9)33.9 — — 33.9 
收购、整合、剥离及相关成本(4)
— (1.0)1.0 (12.5)13.5 — — 13.5 
跨公司票据重估的外汇收益(5)
— — — — — 0.2 — (0.2)
股东激活主义(7)
— — — (0.3)0.3 — — 0.3 
税收补偿(8)
— — — — — (0.3)— 0.3 
调整项目税费— — — — — — 13.7 (13.7)
调整后（非依据美国通用会计原则）$2,523.8 $2,087.3 $436.5 $272.8 $163.7 $33.6 $33.7 $96.4 
按报告数（占净销售额的百分比）16.8 %12.7 %4.2 %1.3 %0.8 %2.1 %
调整后（调整后净销售额的百分比）17.3 %10.8 %6.5 %1.3 %1.3 %3.8 %
持续经营部门每股收益：
摊薄$0.93 
调整后摊薄$1.70 
加权平均普通股数量：
摊薄，反映持续经营部门的净利润56.7
摊薄，反映持续经营部门的调整后净利润56.7


树屋食品股份有限公司
持续经营活动产生的净现金（使用）投入与持续经营活动自由现金流的调解
(未经审计，以百万计)

  截至九月三十日的九个月
九月30日
 20242023
 
来自持续经营活动的经营活动现金流量
$(30.4)$11.0 
减：资本支出(91.6)(77.1)
持续经营活动的自由现金流$(122.0)$(66.1)