附录99.1

暂行综合财务报表

截至2024年和2023年9月30日的三个月和九个月

(以千美元为单位 - 未经审核)

应与中期简明合并基本报表的附注一起阅读

应与中期简明综合基本报表的附注一起阅读

应与中期简明合并基本报表的附注一起阅读

应与中期简明综合基本报表附注一同阅读

第1条： 业务性质

Bitfarms有限公司于2018年10月11日根据加拿大商业公司法成立，并于2021年8月27日根据安大略省的商业公司法持续运作。该公司的合并财务报表包括Bitfarms有限公司及其全资子公司的账户（统称为“公司”或“Bitfarms”）。公司的普通股在纳斯达克股票市场及多伦多证券交易所上市（纳斯达克/TSX: BITF）。其注册办事处位于加拿大安大略省多伦多市央街110号，套房1601，邮政编码M5C 1T4。

公司的活动主要是出售其用于哈希计算的计算能力，以便在多个司法管辖区内进行数字货币挖矿，如第24条“地理信息”中所述。公司目前的业务位于加拿大、美国、阿根廷和巴拉圭。Volta，是公司的全资子公司，协助公司建立和维护其数据中心，并向魁北克的商业和住宅客户提供电工服务。

Bitfarms拥有并运营数据中心，该中心容纳了为有效验证比特币区块链交易而设计的计算机（称为“矿工”）。Bitfarms一般24小时运营其矿工，以生产用于哈希计算的计算能力（以哈希率计算），Bitfarms根据一种在行业内被称为全额每股份支付（“FPPS”）的公式，将计算能力出售给挖矿池运营商。在FPPS下，挖矿池运营商根据其期望在给定时间内产生的收入，对矿业公司用于哈希计算的计算能力进行补偿，这些计算能力透过哈希率进行测量，且不涉及随机性。挖矿池运营商支付Bitfarms的计算能力费用可以是数字货币、美元或其他货币。然而，这些费用通常是以BTC（如下定义）每日支付给公司的。Bitfarms累积收到的数字货币费用或通过声誉良好且已建立的数字货币交易平台将其兑换为美元。

术语和定义

在这些基本报表中， 以下术语具有以下定义：

第2条：         流动性

Bitfarms主要从事比特币采矿 行业，这是一个高度波动的行业，存在重大固有风险。加密货币市场价格的下降、BTC采矿难度的增加、采矿设备交付的延迟、监管环境的变化及其他固有风险的不利变化，可能会对本公司的业务运营和现金流造成重大负面影响，并影响其维持足够流动性以履行财务义务的能力。上述因素的不利变化已影响到本公司的数字资产及固定资产（“PPE”）的可回收性，导致记录减值损失。

公司的 当前运营预算和未来预计现金流显示，该公司将在授权发行本中期简明综合基本报表后的十二个月内，产生超过公司现金承诺的正现金流（“十二个月期间”）。这些分析是基于包括价格、难度和网络算力在内的BTC市场因素，针对十二个月期间进行的。

BTC减半事件预定在每210,000个区块发生一次，约每四年发生一次，直到发放的BTC奖励总量达到2100万，预计将于2140年左右发生。最新的BTC减半事件发生在2024年4月19日，当时BTC区块奖励从每个区块6.25 BTC减少到3.125 BTC。一旦产生2100万BTC，网络将停止生产更多的BTC，行业便需要依赖交易手续费和/或其他收入来源。虽然BTC价格在BTC减半事件周围具有显著波动的历史，但没有保证价格变动会对减少的采矿奖励和来自采矿池的补偿进行补偿。与以往的BTC减半事件类似，BTC价格在2024年4月19日发生的BTC减半后并未立即产生利好影响。公司的每太哈希营业收入大约花了六个月时间才回升至2020年5月BTC减半事件之前的水平。自2024年4月19日的BTC减半以来，每太哈希的营业收入尚未恢复到减半前的水平。

根据目前比特币（BTC）价格，公司的现有现金资源以及从其BTC库存和BTC收益的销售所得，可能不足以支持其资本投资，无法全面支援其增长目标。如果BTC销售的收益不足，则公司需要从外部来源筹集额外资金以满足这些需求。公司无法保证能以可接受的条件筹集到此类额外资金。

如果公司通过发行证券来筹集额外资金，现有股东在公司的所有权可能会被稀释。如果公司无法获得融资，包括透过发行证券，或公司的营运资金和BTC持有的销售收益受到比特币价格的负面影响，则公司可能会难以履行其支付义务。

附注3：         报告基础及重大会计政策资讯

本公司的临时简明合并财务报表（以下简称「财务报表」）包含Bitfarms Ltd.及其全资子公司的账目。这些财务报表已根据国际会计准则理事会发布的国际财务报告准则（以下简称「IFRS会计准则」）编制，适用于临时财务报表的编制，包括国际会计准则第34条， 中期财务报告。这些财务报表已于2024年11月12日获董事会（以下简称「董事会」）批准。

这些财务报表未包含编制完整年度财务报表所需的所有信息，应与本公司截至2023年12月31日经审核的年度合并财务报表及其附注一起阅读。

这些财务报表的编制遵循截至2023年12月31日经审核的年度合并财务报表中使用的相同会计政策，除了公司所发布及采纳的新会计准则外，如下所述。公司的实体在这些财务报表中已一致地应用会计政策及所有报告期间，除非另有声明。

这些财务报表是根据历史成本基础编制的，除了某些按公允价值记录的金融工具和数字资产的重估，以及以其帐面价值和减去销售成本的公允价值中较低者计量的待售资产。

附注3： 报告基础和重要会计政策信息 （续）

以下修订 to 现有标准已由公司于2024年1月1日采纳：

修订 to IFRS 16， Leases （“IFRS 16”）

对IFRS 16的修订要求卖方承租人在后续测量租回所产生的租赁负债时，以不承认与保留使用权相关的任何收益或损失的方式进行。新要求并不妨碍卖方承租人在损益中确认与部分或完全终止租赁相关的任何收益或损失。

对IAS 1的修订， 财务报表的呈报 （“IAS 1”）

对IAS 1的修订澄清了如何将负债和其他负债分类为流动负债或非流动负债。这些修订有助于判断在临时综合财务状况表中，具有不确定偿付日期的负债和其他负债应分类为流动负债（到期或可能到期在一年内偿付）或非流动负债。修订还包括澄清一个实体可能通过转换为权益来偿还的负债的分类要求。

对IAS 1的修订明确指出，报告日后需要遵守的契约不影响报告日负债的流动或非流动分类。相反，这些修订要求在财务报表附注中披露有关这些契约的信息。

对IAS 7的修订， 现金流量表 （「IAS 7」）和IFRS 7， 金融工具：披露 （「IFRS 7」）

对IAS 7和IFRS 7的修订引入了披露要求，以提高供应商融资安排的透明度及其对实体负债、现金流量和流动性风险暴露的影响。

公司对上述修订的采纳对公司的基本报表没有重大影响。

以下对现有标准的修订已发布，并适用于公司于2025年1月1日开始的年度期间，允许提前应用：

修订 于IAS 21， 外汇变动的影响 (“IAS 21”)

对IAS 21的修订要求实体在评估一种货币是否能够兑换成另一种货币时，应采用一致的方法，并在无法兑换时，确定所使用的汇率及所需提供的披露。

本公司目前正在评估采纳这些修订对本公司基本报表的影响。

注意事项3： 报告基础 及重大会计政策信息 （续）

以下 现行标准的修订已发布，并适用于该公司自2026年1月1日起的年度期间， 并允许提前应用：

对IFRS 9的修订， 金融工具 (“IFRS 9”)及IFRS 7

对IFRS 9及IFRS 7的修订澄清，金融资产及金融负债于结算日进行确认及注销，除了符合新例外条件的金融资产及金融负债的正常交易。新的例外允许公司选择在结算日之前更早注销某些透过电子支付系统结算的金融负债。

这些修订亦提供评估金融资产合同现金流特征的指导方针，适用于所有或有现金流，包括那些来自于环境、社会及治理（esg）相关特征的现金流。

此外，对于以公允价值透过其他综合收益报告的权益工具投资的修订要求，需分开披露在期间内注销的投资的公允价值盈亏及持有的投资。这些修订增加了对具有或有特征的金融工具的披露要求，这些特征可能改变合同现金流的时间或金额，这些流动并不直接与基本贷款风险及成本相关。

公司目前正评估采用这些修订对公司基本报表的影响。

以下新的标准已发布，适用于公司自2027年1月1日起的年度期间，并允许提前应用:

IFRS 18， 基本报表中的报告及披露 （“IFRS 18”）

于2024年4月9日，国际会计准则理事会发布了IFRS 18，新标准关于财务报表中的呈现和披露，将取代IAS 1，重点在于损益表的更新。IFRS 18中引入的主要新概念涉及：

公司目前正在评估采用新标准对公司基本报表的影响。

注3：        报告基础 及重要会计政策资讯 （续）

在截至2023年12月31日的年度内，公司发现在2021年进行某些定向增发融资时，其对于所发行权证的会计处理存在错误。这些权证和经纪权证可按固定数量的普通股转换，但有一项有条件的无现金行使条款，导致权证和经纪权证被分类为金融负债，并按照公允价值计量，通过损益而非权益反映。

重新调整对于受影响的基本报表项目的影响如下：

截至2023年9月30日的三个及九个月的合并损益和全面损益报表摘录 - 重新调整

中期 合并现金流量表摘录 截至2023年9月30日的九个月 - R重述

附注4:         重要会计判断和估计

编制财务报表需要比特农场的管理团队（“管理层”）对资产、负债、收入和支出的确认和计量进行判断、估计和假设。这些估计和判断基于管理层对公司未来可能采取的事件或情况及行动的最佳认知。实际结果可能与这些假设和估计有所不同。

这些估计及基本假设会持续进行检讨。如假设或估计发生变更，则在该假设或估计被修订的期间内予以确认，若修订影响到当前和未来期间，则在修订及未来期间进行确认。

管理层在应用公司会计政策时所作的重要判断及估计不确定性的主要来源与截至2023年12月31日的经审核年度合并财务报表中描述的相同，除了以下情况外:

土地、 厂房及设备

有关使用寿命、残值及 折旧方法的估计每年都会进行检讨。根据额外可用信息所作的任何变更，将作为对会计估计的变更而前瞻性地进行会计处理。

在2024年第一季度，与根据第10号附注 - 财产、工厂和 设备所描述的公司变革性舰队升级替换旧采矿机有关，公司检讨并调整了将在2024年被新舰队替换的旧采矿机的使用寿命、残值和折旧方法。

对于这些采矿机，折旧被加速以使帐面价值在预期替换时达到估算的可回收价值。残值被调整以反映最终销售的预期收益，折旧方法已从年数总和改为直线法。

附注5：其他资产

第6条： 数字资产

BTC交易及2024 年和 2023 年截至 9 月 30 日的三个月和九个月对应值如下：

* 管理层估计每日获得的比特币的公允价值为收到的数字货币数量与当日Coinbase报价相乘之结果。管理层认为Coinbase报价属于IFRS 13之第二级输入。 公允价值衡量.

** 在损益表中，已确认的数字资产处置收益及其未实现收益变动的一部分在逆转之前记录的数字资产重估损失后，列示于其他综合收益中。截止2024年九月三十日的三个月和九个月，分别在其他综合收益中呈现721美元的收益（已扣除260美元的递延所得税费用），及12699美元的收益（已扣除4579美元的递延所得税费用）（截至2023年九月三十日的三个月及九个月：824美元的损失，已扣除297美元的递延所得税回收，及1567美元的收益，已扣除565美元的递延所得税费用）。

*** 有关公司的长期债务及作为担保的比特币的详细信息，请参见第15条。在2024年第一季度，NYDIG贷款余额已全部偿还，之前作为担保的比特币已解除抵押。

附注 7:         衍生资产和负债

BTC期权合约

自2023年第一季起，公司 购买了BTC期权合约，该合约赋予其以固定价格出售数字资产的权利，但不承担义务。期权合约 用于降低BTC价格波动的风险，并减少未来数字资产销售产生的现金流变量。 公司未对这些合约采用对冲会计。

衍生品公平价值测量的调节（第2级）：

以下衍生品的损益在期间的综合损益表及全面损益中确认为净金融收入：

附注8： 持有待售资产

截至2024年9月30日和2023年12月31日，持有待售资产包括以下内容：

下表总结了持有待售的矿工的变动：

在2024年第二季度，公司停止使用2,609台比特大陆S19j Pro矿机，并计划在接下来的12个月内处置这些矿机。

在2024年第三季度，公司停止使用5,786台比特大陆S19j Pro矿机，并计划在接下来的12个月内处置这些矿机。

截至2024年9月30日的九个月内，公司售出了300台比特大陆S19j Pro矿机，帐面价值为205美元，并以205美元的净收益处置，结果未产生任何利润或损失。

在截至2024年9月30日的三个及九个月内，公司重新评估了Bitmain S19j Pro矿机的公允价值减去销售成本，并确认了300美元的减值损失。

注意 8: 待售资产 (续)

在2024年第一季度，该公司停止使用2,775台MicroBt WhatsMiner M30矿机和4,921台MicroBt WhatsMiner M31矿机，并计划在接下来的12个月内处置它们。

在2024年第二季度，该公司停止使用22,956台MicroBt WhatsMiner M30矿机、7,118台MicroBt WhatsMiner M31矿机和532台MicroBt WhatsMiner M50矿机，并计划在接下来的12个月内处置它们。

在2024年第三季度，该公司停止使用277台MicroBt WhatsMiner M30矿机，并计划在接下来的12个月内处置它们。

在截至2024年9月30日的九个月内，该公司以净值为$1,273的价值出售了总共5,760台MicroBt WhatsMiner M30和M31矿机，并以$1,338的净收益处置它们，结果获得$65的利润。

在截至2024年9月30日的三个和九个月内，该公司重新评估了MicroBt WhatsMiner M30、M31和M50矿机的净售价减去销售成本的公允价值，并认定$3,120的减值损失。

截至2024年9月30日的九个月内，本公司出售了258台MicroBt WhatsMiner M20S矿机，账面价值为108美元，并以净收入34美元处置，导致损失74美元。管理层判断截至2024年9月30日，剩余的MicroBt WhatsMiner M20S矿机仍符合分类为持有出售的标准。

截至2024年9月30日的三个月和九个月内，本公司重新评估了MicroBt WhatsMiner M20S矿机的公允价值减去销售成本，并确认了208美元的减值损失。

注意9:        减值

2024年减值损失

在截至2024年9月30日的三个月和九个月内，公司记录了$3,628的资产减值损失，该资产为待出售资产。详情请参见附注8。

2023年减值损失

2023年第二季度的短期预付款项减值

在2022年，公司与外部进口经纪商签订协议，以便将其矿工进口至阿根廷。根据协议，公司需要向外部进口经纪商支付预付款，这些款项被分类为合并财务状况表上的短期预付款项。在2023年第二季度，公司决定于2023年6月30日终止与外部进口经纪商的进口协议。

公司承担了终止与经纪商的进口协议的费用，以执行其新的进口策略，导致公司放弃了$6,982的存款余额。因此，在2023年第二季度，公司减值了$6,982的短期预付款项。此项减值在合并损益表及全面损益表中亦以“短期预付款项、设备及施工预付款、财产、工厂及设备及使用权资产的减值”列示。

2023年第二季度的矿产资产减值

Suni矿产 资产是在2018年4月12日与Bitfarms Ltd（以色列）的反向收购相关联而获得的，当时其价值依据独立评估师的估值估计为9,000美元。Suni是一个位于加拿大的铁矿石矿床，为被收购方所持有。自从收购以来，随著减值因数的出现，Suni矿产资产于2022年12月31日被减记至净账面值3,000美元。

在2023年第二季度，鉴于计划处置Suni矿产资产，管理层对现金产生单位进行了减值测试，导致进一步的减值费用为3,000美元，并将账面金额减少至零。此减值费用在综合损益表和综合利润或损失下的短期预付存款、设备及施工预付款、物业、厂房与设备及使用权资产下呈现。2023年7月27日，公司以名义金额将Suni矿产资产卖给第三方。

注解 10: 不动产、计划和设备

截至2024年9月30日和2023年12月31日，PPE包括以下内容:

附注10：         财产、厂房与 设备 (续)

截至2024年9月30日及2023年12月31日公司持有的BTC BVVE的数量及型号详细资讯如下：

请参考备注 8以获得有关出售中资产的更多详情。

详情请参阅注释 8有关待售资产的更多信息。

注明10: 物业、计划及 设备 （续）

某些BVVE的使用寿命、残值和折旧方法变更

在2024年第一季度，公司行使购买选项，购买28,000台比特大陆T21矿机，并签订购买协议以获得 19,280台比特大陆T21矿机、3,888台比特大陆S21矿机及740台比特大陆S21水冷矿机。详情请参见注明12。公司计划 清算其预计将被比特大陆T21矿机、比特大陆S21矿机、比特大陆S21水冷矿机 及其他水冷矿机替代的旧矿机。详情请参见注明8，了解有关待售矿机的更多资讯。

旧矿机 将保持服务，直到新矿机安装以取代它们。公司已更改旧矿机的使用及保留策略，并相应地修订了其具体使用寿命、残值及折旧方法。

变更总结如下：

在截至2024年9月30日的三个和九个月内，公司对其旧型矿工记录了9,921美元和74,579美元的加速折旧。预计这些资产到2024年底将折旧至其残值。

更换旧矿工的决定，以及对其使用寿命、残值和折旧方法的审查，都是在2024年第一季度进行减值测试的指标。因此，公司对在魁北克、华盛顿州、阿根廷和巴拉圭运营数据中心的资产可回收金额进行了评估。根据其基于折现现金流模型的计算，公司确定不应记录减值损失。

注释11:         无形资产

与电力接入权相关的增加

在2023年4月，该公司获得了华盛顿州电力供应商对于6 MW扩建的批准。2023年第二季度，该公司开始在公司拥有的土地上施工一个额外的idc概念，并支付了912美元给电力供应商建立连接，此费用被资本化为长期存款、设备、预付款及其他。在截至2024年9月30日的九个月内，电力供应商建立了电力连接，允许该公司接入6 MW的水电容量。因此，912美元的余额从长期存款、设备、预付款及其他重新分类为无形资产。

附注11: 无形资产 (续)

新增 与电力使用权相关的权利 （续）

下表总结了电力使用权：

附注12：长期存款、设备预付款、 承诺及其他

截至2024年9月30日， 本公司拥有能源、保险和租金的安防存款，共计12,873美元，其中包括5,930美元和3,380美元的安防存款，分别用于其运营中的Paso Pe数据中心和未来在巴拉圭的Yguazu数据中心的能源消耗。 2024年5月13日，本公司修订了其Yguazu数据中心的电力购买协议（"PPA"），将合同电力从100 MW提高到200 MW，自2025年1月1日起生效。本公司需在2024年6月到2025年1月之间支付共计16,245美元的安防存款，以应对未来的电力消耗。支付给能源供应商的安防存款在合约期于2027年12月结束时可退还，前提是本公司根据约定的时间表用电，且不违反PPA的其他条款。

附注 12:         长期 存款、设备预付款、承诺及其他 (续)

以下 表格详细列出设备及施工预付款：