基本报表-中期合并财务报表-摘要

（未经审计 - 以美元千位计）

截至三个月和九个月结束

2024年9月30日和2023年

(1) Comparative information has been re-presented due to a retrospective change in accounting policy. Refer to Note 2(c) for more information. 

These condensed interim consolidated financial statements were authorized for issuance by the Board of Directors on November 13, 2024.

董事会已批准

附注是这些简化中期合并财务报表的一部分。

附注是这些简化中期合并财务报表的一部分。

关于现金流的补充披露 （附注12）

附注是这些简化中期合并财务报表的一部分。

附注是这些简明中期合并财务报表的一个组成部分。

1. 经营范围

Metalla黄金和流通有限公司（"Metalla"或"公司），成立于加拿大不列颠哥伦比亚省，是一家负责黄金、白银和铜黄金和流通权利的企业，致力于收购和管理黄金、白银和铜的权利，并提供类似基于生产的利益。该公司的普通股（"普通股）已在TSX Venture Exchange（"TSX-V")，股票代码"MTA和纽约美国证券交易所（"纽交所")，股票代码"MTA。总部和主要地址在加拿大不列颠哥伦比亚省温哥华格兰威尔街501-543号。

到2024年9月30日为止，公司累计赤字达到了6780万美元，多年来经营亏损。公司的持续经营取决于公司未来能否产生正现金流、继续得到财务支持和/或完成外部融资。管理层预计其现金余额、经营活动现金流和可用信贷额度将足以支持公司至少未来十二个月的经营。

2. 基本报表会计政策摘要

(a) 合规声明

利用国际财务报告准则（"国际财务报告准则）编制了精简的中期综合财务报表，符合国际会计准则理事会（"国际会计准则委员会）发布的适用于编制中期财务报表的会计政策，包括国际会计准则（"IAS")34号，中期财务报告。

(b) 编制和计量基准

这些简化的中期合并财务报表是以历史成本为基础编制的，除了财务工具外，其余部分均已按公允价值计量。此外，这些简化的中期合并财务报表是采用权责发生制编制的，除现金流信息外。

除另有说明外，这些简化的中期合并财务报表以美元呈现。

(c) 会计政策变更

编制这些简化的中期合并财务报表所应用的会计政策与公司截至2023年12月31日最近一个年度合并财务报表中披露的政策保持一致，除下述变更。

2. 主要会计政策摘要 (续…)

IAS 1 - 财务报表呈现

IASB发布了一项修订: IAS 1 - 财务报表呈现 ("国际会计准则第1号修订内容澄清了确定负债是否应直接进行分类为流动负债或非流动负债的某些要求，并要求对于在报告日期后的12个月受到约束的非流动负债进行新的披露。修订将于2024年1月1日或之后开始的年度周期生效，并要求追溯应用。修订要求根据报告期末现存权利直接将负债分类为流动或非流动，并澄清了管理层对结算期望不影响分类。根据报告期末管理层有权将至少推迟12个月结算的实质性权利将负债分类为非流动。'结算'被定义为通过现金、其他经济资源或实体自有权益工具来清偿负债。对于可能转换为权益的可转换证券存在例外，但仅适用于转换选择权被分类为混合金融工具的权益组成部分的那些证券。

这一变更导致了公司自有股份可以偿还的负债分类会计政策的变更。在修改前的政策中，对手转换选择权在将相关负债分类为流动或非流动时并未考虑。根据修订后的政策，在负债中包括可能通过转让公司股份来偿还的对手转换选择权时，公司必须在将该负债分类为流动或非流动时考虑转换选择权，除非将其分类为混合工具的权益部分时。

公司审查了接受IAS 1后会计政策变更对公司财务报表的影响，确定公司的可转换A&R贷款设施（如下定义）受修订政策影响，相关负债已被重新分类为流动负债，因为借款人拥有随时转让的无条件权利，包括在接下来的十二个月内。可转换债务的预期现金流出无变化，公司的流动性和债务到期日仍为2027年5月10日。公司的其他负债未受IAS 1变更影响。

由于对IAS 1修订的追溯采纳要求，截至2023年12月31日的资产负债表已重新呈现，将1360万美元从非流动负债重新分类为流动负债。在2023年进行具体修改A&R贷款安排（以下定义）之前，以前可转换贷款安排的权益转换特性被分类为复合工具的权益组成部分。因此，政策变更未对2023年1月1日的公司资产负债表产生影响。对于比较损益表、全面损益表、权益变动表和现金流量表没有追溯影响。

如上所述，IAS 1的变更不会对公司现金流或流动性产生影响，唯一的变更在于将可转换债务工具的分类从非流动负债更改为流动负债，因此公司不认为采用IAS 1会对未来报告期的公司产生重大影响。

(d) 未来会计政策变更

IFRS 18 - 财务报表中的呈现和披露 ("IFRS 18IFRS 18 是一项新标准，将提供新的表述和披露要求，并取代IAS 1。IFRS 18对损益表结构进行了改变；为特定利润或损失绩效指标在财务报表之外报告要求提供了必需的披露；并提供了财务报表中集聚与分解的增强原则。IAS 1中许多其他现有原则已得到保留。IFRS 18于2027年1月1日或之后开始年度适用，允许较早实施。公司目前正在评估新标准的影响。

3. 应收账款

截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司没有任何滞纳的特许权、衍生特许权和流转应收款项。截至2024年9月30日和2014年12月31日，公司的坏账准备为$Nil。

4. 特许权、流转和其他权益

(1) 固定的版税支付与特定的勘探和开发资产相关。已根据预计将根据每项合同收到的固定版税支付总额记录与这些支付相关的耗损。

(a) 截至2024年9月30日的九个月期间，公司完成了以下交易:

从开发资产再分类为生产资产

在该期间，公司将以下资产从开发资产重新分类为生产资产:

• Tocantinzinho；和
• La Guitarra。

4. 提取权利金和其他利益 (续...)

(b) 在截至2023年12月31日的一年内，公司完成了以下交易:

Nova提取权利金收购

于2023年12月1日，公司完成了一项安排协议，公司收购了Nova Royalty Corp. (TSXV: NOVR)的全部已发行股份nova根据安排计划的规定。根据2023年9月7日公司与Nova之间安排协议的条款与条件（"安排协议"），Nova股东收到0.36个普通股，以换取收购Nova之前持有的每个Nova普通股，共发行33,893,734普通股。根据安排协议，每个Nova受限制股单位在Nova收购结束时转换为一股Nova普通股，并以0.36 Metalla普通股的比率兑换为741,597普通股，每个Nova股票期权被取代为完全归属的Metalla期权。所有替代期权均根据安排协议的条款进行了调整，并可行权转为Metalla普通股。

与2023年12月1日关闭Nova收购同时，公司从其与Beedie Investments Ltd.（"Beedie"）（注6）的贷款安排中借入了与Beedie与Nova的可转换贷款协议中未偿的本金、利息和费用相等的金额（"Nova贷款机构"），以重融和偿还Nova贷款机构（注6）。完成Nova收购后，现有Metalla和Nova股东分别拥有合并公司约60.41%和39.59%的股份。完成收购后，Nova成为Metalla的全资子公司。

For accounting purposes, the Company determined the acquisition of Nova did not meet the definition of business combination under IFRS 3 - 商业组合. Accordingly, the transaction was accounted for as an asset acquisition under relevant IFRS standards with a closing date of December 1, 2023.  Under this method the Company is required to recognize identifiable assets and liabilities at their individual fair values and any transaction costs are capitalized as part of the acquisition, with no goodwill recognized.

To estimate the fair value of the mineral interest acquired, management used discounted cash flow models and a market-based approach. Management applied significant judgment in determining the fair value of the mineral interests, including the use of significant assumptions, such as discount rates, long-term forecast commodity prices, and future production of operator mineral reserves and resources information for the portfolio of mineral stream and royalty agreements. Future production and operator mineral reserves and resources information are based on information compiled by appropriately qualified persons. The assets and liabilities acquired included mineral interests of $13100万, current assets of $100万, and current liabilities of $620万. Below is a reconciliation of the purchase consideration for the Nova acquisition along with the total assets acquired, net of liabilities assumed.

4. 特许权、流量和其他权益 （续…）

Details of some of the royalties the Company holds through Nova are discussed below, based on information publicly filed by the applicable owner.

阿兰萨苏

The Company acquired a 1.0% NSR royalty on the producing Aranzazu copper-gold-silver mine owned by Aura Minerals Inc. ("SII Aura系统"). Aranzazu is a copper-gold-silver deposit located within the Municipality of Concepcion del Oro in the State of Zacatecas, Mexico. Aura is the sole owner and operator of Aranzazu. The Company is entitled to 1.0% of the net smelter returns on all metals sold at Aranzazu, less certain allowable deductions, provided that the monthly average price per pound of copper, as quoted by the London Metals Exchange, equals or exceeds $2.00/lb. The fair value ascribed to the Aranzazu NSR royalty upon the acquisition of Nova was $1040万.

塔卡塔卡

The Company acquired a 0.42% NSR royalty on the Taca Taca copper-gold-molybdenum project, owned by First Quantum Minerals Ltd. ("第一量子"). Taca Taca is a porphyry copper-gold-molybdenum project located in northwestern Argentina in the Puna (Altiplano) region of Salta Province. The Company is entitled to 0.42% of the net smelter returns on all metals sold at Taca Taca. The Taca Taca royalty is subject to a buyback right based on the proven reserves at Taca Taca in a feasibility study completed by a recognized, international consulting firm that is contracted by mutual consent of all parties, including royalty holders. The buyback amount will be based on the amount of the proven reserves multiplied by the prevailing market prices of all applicable commodities within Taca Taca. The fair value ascribed to the Taca Taca NSR royalty upon the acquisition of Nova was $3460万.

Vizcachitas

The Company acquired a 0.98% NSR royalty on the open pit operations and a 0.49% NSR royalty on underground operations at Vizcachitas. Vizcachitas is a large copper-molybdenum porphyry deposit in central Chile, owned by Los Andes Copper Ltd. ("Los Andes"). The fair value ascribed to the Vizcachitas NSR royalty upon the acquisition of Nova was $3310万.

NuevaUnión

该公司收购了Cantarito矿权未来铜产量的2.0%净 sm 释权，这部分构成了位于智利阿塔卡马地区华斯科省的劳温纳铜金项目的一部分。NuevaUnión由纽曼矿业公司和泰克资源有限公司共同拥有。在2020年，在安排协议之前，该公司与nova合作共同购买了NuevaUnión的净 sm 释权，从而使Metalla获得了净 sm 释权下与黄金生产相关的所有支付的权利，nova获得了与铜生产相关的所有支付的权利，而Metalla和nova都获得了净 sm 释权下所有其他支付均分的权利。 通过收购nova，该公司现在持有NuevaUnión所有金属的2.0%净 sm 释权。在收购nova时，对nova在NuevaUnión净 sm 释权中所占比例的公允价值为2120万美元。NuevaUniónMetalla净 sm 释权与流 straming有限公司 截至2024年和2023年9月30日三个和九个月 （除非另有说明，金额均以千美元计，除每股，盎司，每盎司和每股金额外） 释权，流 straming和其他权益

4. 净 sm 释权、流 straming和其他权益 (cont'd…)

Copper World Complex

The Company acquired a 0.315% NSR royalty on the Copper World Complex project in Arizona, USA, 100% owned by Hudbay Minerals Inc. ("Hudbay"). The Copper World NSR covers all metals, including copper, molybdenum, silver, and gold extracted from the majority of mining claims covering the Copper World Complex. The Company also retains a right of first refusal with respect to an additional 0.360% NSR royalty on the Copper World Complex. The fair value ascribed to the Copper World NSR royalty upon the acquisition of Nova was $1270万.

Pine Valley Mineral Claims Sale

In June 2023, the Company sold the JR mineral claims that make up the Pine Valley property, which is part of the Cortez complex in Nevada, for $500万 in cash to Nevada Gold Mines, LLC, an entity formed by Barrick Gold Corporation ("巴里克）和纽曼矿业。作为购买和销售协议的一部分，公司保留了3.0%的净冶炼回报（"NSR）对Pine Valley物业的皇家的权利。公司确认了矿权出售收益500万美元。公司通过收购Genesis Gold Corporation（"Genesis）在2020年收购了Pine Valley矿权，公司在Genesis收购时将Pine Valley矿权的公允价值确定为不到10万美元。

拉玛版权收购

2023年3月，公司以总额为650万美元从巴里克黄金位于阿根廷的Lama项目的大部分（除黄金和白银之外的所有金属）上获得了一项现有的2.5%-3.75%滑动比例的毛收益皇家，和一个0.25%-3.0%的所有金属（除黄金和白银之外）的NSR皇家，从一家有独立关系的卖方处获得。收购费用包括现金250万美元，截止日起的常股210万美元，并在公司之前的90天内通过现金或常股支付额外250万美元，取决于选择自行决定在皇家区域估计2百万盎司黄金矿物储量还是在结束日期后36个月。公司于2023年3月9日向有独立关系的卖方发行了466,827股普通股（按每股4.44美元计价）。未偿还的250万美元付款（"拉玛应付款“）”在初始时以10.0%的折现率和36个月自关闭之日起的预估支付日期的公允价值入账，并记为190万美元。 Lama应付款项被披露为公司财务状况表上的一项非流动负债，作为收购应付款项，并该金额将透过有效利息方法在应付款项期间增加至250万美元。公司为与此交易相关的交易成本支出了20万美元。 截至2024年9月30日的三个月和九个月，公司分别确认了Lama应付款项的压缩费用，分别为10万美元和20万美元（2023年9月30日-低于10万美元和10万美元）。

Alamos Portfolio Acquisition

2023年2月，公司从alamos gold公司（"）收购了一个银流和三项专利。 支付的总价为420万美元。 闭合公司向Alamos发行了939,355股普通股（于2023年2月23日以每股4.42美元的价格价定）。 该交易的交易成本为10万美元。 此交易中收购的流与专利包括：Alamos）

• 位于墨西哥Morales的Esperanza项目的20%银流，由Zacatecas Silver Corp.拥有；
• 位于安大略省Timmins的Fenn Gibb South项目的1.4%NSR专利，由Mayfair Gold Corp.拥有；
• 位于安大略省Shining Tree的Ronda项目的2.0% NSR专利，由Platinex Inc.拥有；
• 位于安大略省桑德贝市的北海岸西财产上的2.0% NSR特许权，由New Path Resources Inc.拥有。

5. 交易及其他应付款项

6. 应付贷款

A&R贷款设施

2019年3月，公司与Beedie签署了一项可转换贷款协议，用于收购新的特许权和流量，并且随后不时进行修订。 贷款设施对预支金额收取利息，并对可用资金收取备用费用。 预先提供的资金可按照Beedie的选择转换为普通股，转换价格由每笔提款的日期或转换日期（在转换已计息但未支付利息的情况下）确定。

2022年8月，公司与Beedie签署了首份补充贷款协议，将贷款设施的到期日从2023年4月22日延长至2024年1月22日。 作为延期的考虑，公司支付了20万加币的费用（"贷款延期费用)可按每股7.34加币的转换价格转换为普通股。 结账时，公司确认获利30万美元，以反映使用更长时间的有效利率方法对负债的摊销成本所需的变更。

6. 应付贷款 (续)

截至2022年12月31日，公司拥有500万加币尚未偿还，每股转换价格为14.30加币（“第三笔提款”），300万加币尚未偿还，每股转换价格为11.16加币（“第四笔提款”），20万加币尚未偿还，每股转换价格为7.34加币，来自贷款展期费用，且在贷款额度下尚有1200万加币可用。第三笔提款第四笔提款截至2022年12月31日，公司拥有500万加币尚未偿还，每股转换价格为14.30加币（“第三笔提款”），300万加币尚未偿还，每股转换价格为11.16加币（“第四笔提款”），20万加币尚未偿还，每股转换价格为7.34加币，来自贷款展期费用，且在贷款额度下尚有1200万加币可用。截至2022年12月31日，公司拥有500万加币尚未偿还，每股转换价格为14.30加币（“第三笔提款”），300万加币尚未偿还，每股转换价格为11.16加币（“第四笔提款”），20万加币尚未偿还，每股转换价格为7.34加币，来自贷款展期费用，且在贷款额度下尚有1200万加币可用。

2023年5月，公司和比迪关闭了一项额外的补充贷款协议，以进一步修订贷款额度，其中包括将到期日延长至2027年5月10日，将贷款额度从2000万加币增加至2500万加币，并将年利率从8.0%调高至10.0%。

The amendment was considered a substantial modification of the loan facility, and for accounting purposes the existing debt instruments were extinguished and the new debt instruments were recognized at fair value on the amendment date. The difference in value between the amount that was retired for the old debt instrument and the amount recorded for the new debt instrument, taking into account the modification in conversion price to induce conversion of part of the old debt instrument, was recorded as a loss on extinguishment of loan payable of $140万. Transaction costs of $10万 incurred were included in the loss on extinguishment of loan payable.

The conversion feature, prepayment options, and availability of credit under the new loan facility (together the "Derivative Loan Liabilities") have all been determined to be non-cash embedded derivatives that are not closely related to the principal amounts due under the loan facility, and as such are bifurcated from the loan facility and the Derivative Loan Liabilities will be accounted for at fair value through profit and loss. The debt portion of the loan facility along with any transaction costs and fees directly attributable to the loan facility will be included in the respective effective interest rate calculation for the debt portion and will be measured at amortized cost. Upon initial recognition on May 19, 2023, the Derivative Loan Liabilities were assigned a fair value of $40万, and the debt portion of the liability was assigned a fair value at $270万 for a total face value of $310万 (C$420万), with an implied effective interest rate of 14.6%.  On May 19, 2023, the Derivative Loan Liabilities were valued using a Black-Scholes option pricing model with the following assumptions: risk free interest rate of 4.0%, expected dividend yield of 0.0%, expected volatility of 51%, and an expected life of 2.0 years.

Effective December 1, 2023, Metalla and Beedie entered into an amended and restated convertible loan facility agreement (the "A&R贷款融资继续通过")以进一步修改和重新规定贷款融资方式:

i. 将该融资方式的最大总本金金额从C$2500万增加到C$5000万;

ii. 将C$420万余额的转换价格修改为A&R贷款融资下每股C$6.00的转换价格;

iii. 从A&R贷款融资中再次提取C$1220万，转换价格为每股C$6.00，用于偿还新星贷款融资到期的本金金额（总计C$1640万由C$420万余额和C$1220万额外提取组成的"本金金额");

iv. 从A&R贷款融资中提取C$200万，用于偿还新星贷款融资收购新星期间未支付的利息余额，转换价格等于Metalla股票的市价（"应计利息金额");

v. 该公司决定提取80万加币用于重新资助纽瓦贷款项目尚未偿还的应计费用，这些费用将在纽瓦收购后不可转换为普通股（"应计费用金额");

vi. 设立一个为期18个月的期限，期间将按10.0%的年利率按月复利计入应计利息金额中，并于2025年6月1日恢复至以现金付款方式按月支付10.0%的利息，额外的应计利息金额按照Metalla股票的市价在转换时的相同转换价格转换；

vii. 支付10万加币的修订费以及任何未支付的成本和费用将由Metalla支付；

viii. 向现有安全安排中增加由纽瓦及Metalla及纽瓦的某些其他子公司提供的担保，用于A&R贷款项目。

6. 应付贷款 （续）

2023年12月1日，在对A＆R融资额度的更改和提取1220万加元后，衍生贷款负债进行了重新计量，并分配了90万美元的公允价值，本金金额的债务部分分配了1120万美元的公允价值，合计票面价值为1210万美元（1640万加元）。债务部分，包括任何直接可归因于交易的成本和费用，将以14.6%的隐含有效利率进行摊销。 A＆R融资额度下应计利息金额和应计费用金额均被视为应付贷款，初始时以公允价值计量，后续以摊销成本计量，并纳入总A＆R融资额度余额中。

衍生贷款负债于2024年9月30日重新计量，分配公允价值20万美元（2023年12月31日-60万美元），并使用可转换债务和权利决定期权价格模型在2024年9月30日和2023年12月31日进行计算，主要市场输入和假设如下：

纽曼矿业于2024年2月20日选择将150万加元的应计利息金额转换为每股3.49加元的普通股，这是2024年2月20日纽曼矿业在TSX-V的收盘价，共发行了429,800股普通股，发行日期为2024年3月19日。

截至2024年9月30日，在A&R贷款计划下，公司从本金金额中未偿还1640万加元，每股6.00加元的转换价，从应计利息金额中未偿还200万加元，其转换价格等于转换时纽曼矿业股票的市场价格，从应计费用金额中未偿还80万加元，不可转换为普通股，并且在A&R贷款计划下可用金额为3090万加元，转换价格将由未来提款日期确定。

截至2024年9月30日止三个和九个月之后，公司分别确认了贷款计划相关成本的金融费用为10万美元和30万美元（2023年9月30日-10万美元和10万美元），这些费用涉及A&R贷款计划，包括A&R贷款计划未提款部分的保证金费用，以及设立和其他相关成本。

公司于2024年1月1日生效修订了IAS 1，要求将A&R贷款设施作为流动负债而不是非流动负债呈现。有关详细信息，请参阅注释2(c)。

6. 应付贷款 （续）

Castle Mountain借款

In connection with the Castle Mountain acquisition in October 2021, the Company entered into a $500万 loan agreement (the "Castle Mountain Loan") with the arm's length seller bearing interest at a rate of 4.0% per annum until fully repaid on June 1, 2023. On March 30, 2023, the Company signed an amendment to extend the maturity date of the Castle Mountain Loan from June 1, 2023, to April 1, 2024.  As part of the amendment, on March 31, 2023, the Company paid the $30万 accrued interest on the loan, effective April 1, 2023, the interest rate increased to 12.0% per annum, and the principal and accrued interest were to be repaid no later than April 1, 2024. On July 7, 2023, the Company paid all accrued interest due at the time on the Castle Mountain Loan and made a principal repayment of $430万.

On April 1, 2024, the Company made a payment of $70万 to fully repay and settle all of the accrued interest and outstanding principal on the Castle Mountain Loan.

7. 收入

公司经营一个行业，拥有一个报告分部，由首席运营决策者审查。

8. 一般和行政费用

9. 所得税

所得税费用与将加拿大所得税税率应用于税前收入所导致的金额不同。这些差异源自以下项目：

10. 股本

授权股本包括无面值的无限量普通股。

(a) 发行股本

截至2024年9月30日，公司已发行并流通普通股91748790股（2023年12月31日为90877231股）。

在2024年9月30日结束的九个月中，公司：

• 发行了429，800股普通股，用于将A&R贷款设施（附注6）的未计提利息金额部分转换为股份。
• 发行了25万股普通股与定向增发相关; 和
• 发行了191,759股普通股，与限制性股票单位的归属和股票期权行权有关。

在2023年12月31日结束的年度内，公司:

• 发行了944,396股普通股，在市场上以每股4.90美元的平均价格进行了募股，总收入为460万美元，支付给经纪人的总佣金为10万美元，以及其他股票发行成本40万美元，最终净收入合计410万美元;
• 发行了34,943,542股普通股，与nova的收购有关(Note 4);
• 发行了1,406,182股普通股，用于收购版税和其他利益(Note 4);
• 发行了2,835,539股普通股，与一份订阅协议有关，以每股5.29加币的平均价格完成了1.50亿加币的股权配售;
• 发行了545,702股普通股，与从A&R贷款设施 (Note 6) 第三预付款部分的转换有关;和
• 发行了733,993股普通股与股票期权行权有关。

10. 股本（续…）

(b) 股票期权

公司已经制定了一项股票期权计划，经公司股东批准。该计划中可能用于发行的股份最大数量限制为公司已发行普通股的10%，减去为 RSUs 保留的数量。该计划允许无现金经纪人行使，或者在部分公司股票期权实现行权时进行净行使，但这两者都需要董事会批准。如有，实现条款由公司董事会于授予时确定。

2024年9月30日结束的九个月股票期权的连续性情况如下：

(1) 2024年9月30日结束的九个月内，以净行权基础行使了169,196份股票期权，共发布了99,319股普通股（2023年分别为581,226和264,988）。

2024年9月30日结束的九个月内，公司授予了160,000份股票期权（2023年12月31日为992,500份），加权平均行权价为每股C$4.14（2023年12月31日为每股C$4.05），每份期权的公允价值为20万美元或每份$1.18（2023年12月31日为110万美元或每份$1.24）。授予的股票期权的公允价值是使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型估算的，估算使用了以下加权平均值假设：

10. 股本（续）

截至2024年9月30日的三个和九个月末，根据授予的期权的归属条款，公司记录的股份支付费用为$20万和$70万，分别是（2023年9月30日为$10万和$70万），并进行抵消准备金。截至2024年9月30日，尚未行权的期权的加权平均剩余期限为1.57年（2023年12月31日为2.17年）。截至2024年9月30日，公司的尚未行权和可行权的期权及到期日期如下：

(c) 受限股份单位

公司已经采纳了公司股东批准的限制性股票计划。根据该计划，可用于发行的限制性股票的最大数量限制为公司已发行普通股的10%，减去为员工股票期权而保留的数量。兑现条款由公司董事会在发行时确定，标准的兑现方式是一半在一年内兑现，另一半在两年内兑现。2024年9月30日结束的九个月内，限制性股票的持续情况如下：

截至2024年9月30日的三个月和九个月，根据授予的RSUs的归属条件，公司分别记录了50万美元和120万美元的股份支付费用（2023年9月30日为40万美元和130万美元），并以对冲的形式计入储备。

11. 相关方交易和余额

关键管理人员相关交易和未结算余额的总价值如下：

截至2024年9月30日，公司对董事和管理层的薪酬和费用报销款项为10万元（2023年12月31日 - 60万元），已计入应付账款和预提费用。截至2024年9月30日，公司对董事和管理层无欠款（2023年12月31日 - 无）。

12. 现金流量的补充披露

重大的非现金投资和筹资活动

2024年9月30日结束的九个月内，公司：

a) 发行了429,800股普通股，价值110万美元，用于折算A&R贷款设施（注6）的未偿利息部分；

b) 从储备金中调拨了60万美元，用于结算92,440股已解冻限制股份；

c) 从储备金中调拨了40万美元，用于行使169,196股期权。

2023年12月31日结束的年度内，公司：

a) 发行了545,702股普通股，价值330万美元，用于折算第三次提款（注6）的部分；

b) 发行了34,943,542股普通股，价值11210万美元，用于收购Nova（注4）；

c) 发行了466,827股普通股，价值210万美元，用于收购Lama版税（注4）；

d) 发行了939,355股普通股，价值420万美元，用于收购Alamos版税组合（附注4）;

e) 将220万美元从储备金调拨给了结算的270,704 RSUs; 和

f) 将90万美元从储备金调拨用于行使了779,527股期权。

13. 公司持有各种不同的各种投资组合、类型和到期日。公司的共同基金是与公司根据员工延迟支付计划的义务有关的，被归类为交易证券。按照报价市场价格将被归类为交易证券的投资记录为公允价值。交易证券的成本和公允价值之间的差异，在合并利润表中按照其他收入(费用)，净额计入。公司的所有债务证券都被归类为可供出售，因此被记录在合并资产负债表中以公允价值。与市场估值变化无关的未实现收益或损失，减税后作为其他综合收益(亏损)，如果有任何信用损失，以其他收入(费用)，净额的形式认定。

公司将其金融工具分类如下：

公允价值

在合并财务报表中以公允价值计量的金融工具，根据反映评价所用输入要素重要性的公允价值层次分类。 公允价值层次包括以下层次：

a) 第1级 - 活跃市场中未经调整的相同资产或负债的报价价格；

b) 第2级 - 具有观察期的非报价价格的输入用于评估资产或负债，不论是直接还是间接的；和

c) 第三级 - 不基于可观察市场数据的资产和负债的输入。

公允价值层次结构要求在可观察的市场输入存在时使用这些输入。如果在衡量公允价值时考虑了重要输入，则金融工具被分类到层次结构的最低级别。

现金、应收账款（专利权、衍生专利权、收入款项及其他应收款项）和应付账款（贸易及其他应付款）按摊销成本计量。由于这些工具的短期性质或因其反映的金额是公司应收而无需进一步调整，它们的账面价值接近其公允价值。可交易证券按公允价值计量，并被归类为公允价值层次的第一级。在2024年9月30日止九个月及2023年12月31日止年度期间，公允价值层次间未进行转移。

贷款及收购应付款按摊销成本计量。公司贷款的公允价值近似于其账面价值，因为利率与市场利率相当。衍生贷款负债按公允价值计量，采用不可观察的输入（见附注6）进行估值。因此，衍生贷款负债被归类为公允价值层次的第三级。

13. 金融工具(cont'd…)

资本风险管理

The Company's objectives when managing capital are to provide shareholder returns through maximization of the profitable growth of the business and to maintain a degree of financial flexibility relevant to the underlying operating and metal price risks while safeguarding the Company's ability to continue as a going concern. The capital of the Company consists of share capital. The Board of Directors does not establish a quantitative return on capital criteria for management. The Company manages the capital structure and makes adjustments to it in light of changes in economic conditions and the risk characteristics of the underlying assets. The Company may issue new shares in order to meet its financial obligations. The management of the Company believes that the capital resources of the Company as at September 30, 2024, are sufficient for its present needs for at least the next twelve months. The Company is not subject to externally imposed capital requirements.

信用风险

Credit risk arises from cash deposits, as well as credit exposures to counterparties of outstanding receivables and committed transactions. There is no significant concentration of credit risk other than cash deposits. The Company's cash deposits are primarily held with a Canadian chartered bank. Receivables include value added tax due from the Canadian government. The carrying amount of financial assets recorded in the financial statements represents the Company's maximum exposure to credit risk. The Company believes it is not exposed to significant credit risk and overall, the Company's credit risk has not declined from the prior year.

流动性风险

The Company strives to maintain sufficient liquidity to meet its short-term business requirements, taking into account its anticipated cash flows from royalty interests, its holdings of cash, and its committed liabilities. The maturities of the Company's loan liabilities are disclosed in Note 4 and Note 6. All current liabilities with the exception of the convertible loan facility are settled within one year. The convertible loan facility has been disclosed as a current liability upon the adoption of the amendments to IAS 1 (see Note 2(c)), however any settlement of the liability within the next twelve months would be upon conversion into Common Shares and is not expected to be settled in cash within the next twelve months.

货币风险

公司面临着与外汇汇率波动有关的金融风险。该公司主要在加拿大、澳大利亚、阿根廷、墨西哥和美国进行业务，支出以美元以外的货币计价。因此，该公司存在来自货币敞口的外汇风险。该公司未对其货币波动敞口进行对冲。根据上述净敞口，截至2024年9月30日，并假设所有其他变量保持不变，美元对加币、澳币、阿根廷比索和墨西哥比索的1% 贬值或升值将导致公司税前收入或亏损约10万美元的增加/减少。

14. 承诺

截至2024年9月30日，公司存在以下合同义务：

(1) 根据截至2024年9月30日的结余，并假定在到期日之前未进行转换，应根据A&R贷款安排付款。

除上述承诺外，公司未来可能有额外的承诺要支付现金和/或股份，以履行有关版税和流播权收购。然而，这些支付受到某些触发或里程碑条件的约束，截至2024年9月30日尚未达成。