附件99.1
未经审计的简明合并中期财务报表
2024年9月30日
内容
未经审计的精简
合并中期报告
基本报表
| 简明合并利润表 |
2 | |||
| 综合收益表简明合并财务报表 |
3 | |||
| 压缩合并财务状况表 |
4 | |||
| 简明合并股东权益变动表 |
6 | |||
| 现金流量表简明合并 |
7 | |||
| 未经审计的简明合并中期财务报表注释 |
9 |
压缩的合并利润表
| 截至9月30日的九个月 以欧元百万计，除非另有说明 |
附注 | 2024 | 2023 | |||||||||
| 收入 |
4 & 5 | 1,214.7 | 1,273.4 | |||||||||
| 销售成本 |
(773.4 | ) | (835.2 | ) | ||||||||
| 毛利润 |
441.3 | 438.2 | ||||||||||
| 销售和营销费用 |
(188.4 | ) | (186.0 | ) | ||||||||
| 一般和行政费用 |
(104.7 | ) | (98.9 | ) | ||||||||
| 研发费用 |
(87.3 | ) | (85.5 | ) | ||||||||
| 运营结果 |
60.9 | 67.8 | ||||||||||
| 财务成本 |
(53.0 | ) | (43.3 | ) | ||||||||
| 财务收入 |
1.2 | 3.6 | ||||||||||
| 净财务费用 |
(51.8 | ) | (39.7 | ) | ||||||||
| 关联企业的结果分享 |
(0.3 | ) | (0.4 | ) | ||||||||
| 税前利润 |
8.8 | 27.7 | ||||||||||
| 所得税费用 |
6 | (6.1 | ) | (5.4 | ) | |||||||
| 本期盈利 |
2.7 | 22.3 | ||||||||||
| 其中: |
||||||||||||
| - 归属于公司股东的净结果 |
2.7 | 22.3 | ||||||||||
| 在此期间归属于公司股东的每股收益（以欧元分计）： | ||||||||||||
| - 基本 |
7 | 0.36 | 2.96 | |||||||||
| - 稀释 |
7 | 0.36 | 2.96 | |||||||||
2
综合收益的压缩综合收入表
| 截至9月30日的九个月 以百万欧元计 |
附注 | 2024 | 2023 | |||||||||
| 本期盈利 |
2.7 | 22.3 | ||||||||||
| 可能重新分类为损益的项目： |
||||||||||||
| 外币翻译差异 |
(3.6 | ) | 1.3 | |||||||||
| 现金流对冲 |
(0.2 | ) | 7.3 | |||||||||
| 递延所得税 |
0.0 | (1.7 | ) | |||||||||
| 248,227 |
(3.8 | ) | 6.9 | |||||||||
| 本期综合收益/（损失） |
(1.1 | ) | 29.2 | |||||||||
| 其中: |
||||||||||||
| - 归属于公司股东的总综合收益 / （损失） |
(1.1 | ) | 29.2 | |||||||||
3
简明合并财务状况表
| 30/09 | 31/12 | |||||||||||
| 以欧元计的百万 |
附注 | 2024 | 2023 | |||||||||
| 资产 |
||||||||||||
| 物业、厂房和设备 |
8 | 331.9 | 345.8 | |||||||||
| 使用权资产 |
38.6 | 39.3 | ||||||||||
| 商誉 |
9 | 856.7 | 859.0 | |||||||||
| 无形资产 |
9 | 522.0 | 541.2 | |||||||||
| 对联营企业投资 |
3.5 | 3.3 | ||||||||||
| 其他 非流动 金融资产 |
3.5 | 3.5 | ||||||||||
| 衍生金融工具 |
12 | — | 0.6 | |||||||||
| 递延所得税资产 |
41.9 | 38.9 | ||||||||||
| 非当前 资产 |
1,798.1 | 1,831.6 | ||||||||||
| 存货 |
334.8 | 352.5 | ||||||||||
| 合同资产 |
51.0 | 36.3 | ||||||||||
| 应收账款 |
215.1 | 215.2 | ||||||||||
| 衍生金融工具 |
12 | 1.2 | 1.1 | |||||||||
| 当前所得税应收款 |
7.3 | 7.3 | ||||||||||
| 其他应收款和预付款 |
92.4 | 85.9 | ||||||||||
| 现金及现金等价物 |
62.7 | 69.9 | ||||||||||
| 流动资产 |
764.5 | 768.2 | ||||||||||
| 总资产 |
2,562.6 | 2,599.8 | ||||||||||
| 股东权益和负债 |
||||||||||||
| 股本 |
10 | 6.7 | 6.7 | |||||||||
| 股本溢价储备 |
10 | 438.5 | 439.3 | |||||||||
| 其他储备金 |
10 | (48.2 | ) | (44.4 | ) | |||||||
| 留存收益 |
10 | 639.3 | 640.0 | |||||||||
| 股东权益合计 |
1,036.3 | 1,041.6 | ||||||||||
| 负债 |
||||||||||||
| 借款 |
11 | 840.7 | 819.8 | |||||||||
| 租赁负债 |
11 | 30.1 | 29.8 | |||||||||
| 递延所得税负债 |
82.9 | 84.9 | ||||||||||
| 备用金 |
4.7 | 5.5 | ||||||||||
| 其他应付款 |
2.7 | 2.7 | ||||||||||
| 衍生金融工具 |
12 | 3.7 | 3.4 | |||||||||
| 非当前 负债 |
964.8 | 946.1 | ||||||||||
4
| 30/09 | 31/12 | |||||||||||
| 以欧元百万计 |
附注 | 2024 | 2023 | |||||||||
| 合同责任 |
249.8 | 295.0 | ||||||||||
| 应付账款及其他 |
290.5 | 290.4 | ||||||||||
| 衍生金融工具 |
12 | 0.1 | 0.6 | |||||||||
| 流动所得税负债 |
0.3 | 4.9 | ||||||||||
| 借款 |
11 | 0.0 | 0.0 | |||||||||
| 租赁负债 |
11 | 11.1 | 11.2 | |||||||||
| 备用金 |
9.7 | 10.0 | ||||||||||
| 流动负债 |
561.5 | 612.1 | ||||||||||
| 总负债 |
1,526.3 | 1,558.2 | ||||||||||
| 所有板块权益和负债总计 |
2,562.6 | 2,599.8 | ||||||||||
5
综合股东权益变动表
| 以欧元为百万单位 |
分享 资本 |
分享 溢价 储备1 |
其他 留存收益 |
保留 收益2 |
总计 股东的 权益 |
|||||||||||||||
| 2024年1月1日的余额 |
6.7 | 439.3 | (44.4 | ) | 640.0 | 1,041.6 | ||||||||||||||
| 本期盈利 |
2.7 | 2.7 | ||||||||||||||||||
| 其他综合收益/(亏损) |
(3.8 | ) | (3.8 | ) | ||||||||||||||||
| 本期综合收益/（损失） |
— | — | (3.8 | ) | 2.7 | (1.1 | ) | |||||||||||||
| 与公司所有者的交易 |
||||||||||||||||||||
| 授予/行使/取消的期权 |
(0.8 | ) | 2.8 | 2.0 | ||||||||||||||||
| 股息 |
(6.2 | ) | (6.2 | ) | ||||||||||||||||
| 与公司所有者的全部交易 |
— | (0.8 | ) | — | (3.4 | ) | (4.2 | ) | ||||||||||||
| 截至2024年9月30日的余额 |
6.7 | 438.5 | (48.2 | ) | 639.3 | 1,036.3 | ||||||||||||||
| 以欧元计百万元 |
分享 资本 |
分享 溢价 储备1 |
其他 留存收益 |
保留 收益2 |
所有权益 | |||||||||||||||
| 截至2023年1月1日的余额 |
6.7 | 440.2 | (33.4 | ) | 614.6 | 1,028.1 | ||||||||||||||
| 本期盈利 |
22.3 | 22.3 | ||||||||||||||||||
| 其他综合收益 |
6.9 | 6.9 | ||||||||||||||||||
| 期间的总综合收益 |
— | — | 6.9 | 22.3 | 29.2 | |||||||||||||||
| 与公司所有者的交易 |
||||||||||||||||||||
| 授予/行使/取消的期权 |
0.0 | 2.3 | 3.5 | 5.8 | ||||||||||||||||
| 股息 |
(11.7 | ) | (11.7 | ) | ||||||||||||||||
| 与公司所有者的全部交易 |
0.0 | 2.3 | — | (8.2 | ) | (5.9 | ) | |||||||||||||
| 截至2023年9月30日的余额 |
6.7 | 442.5 | (26.5 | ) | 628.7 | 1,051.4 | ||||||||||||||
| 本期盈利 |
8.7 | 8.7 | ||||||||||||||||||
| 其他综合收益/(亏损) |
(17.9 | ) | (17.9 | ) | ||||||||||||||||
| 本期综合收益/（损失） |
— | — | (17.9 | ) | 8.7 | (9.2 | ) | |||||||||||||
| 与公司所有者的交易 |
||||||||||||||||||||
| 已授予/行使/取消的期权 |
0.0 | (3.2 | ) | 2.6 | (0.6 | ) | ||||||||||||||
| 与公司所有者的全部交易 |
0.0 | (3.2 | ) | — | 2.6 | (0.6 | ) | |||||||||||||
| 截至2023年12月31日的余额 |
6.7 | 439.3 | (44.4 | ) | 640.0 | 1,041.6 | ||||||||||||||
| 1 | 截至2024年9月30日，包括以欧元1260万计的股份支付准备金（截至2023年12月31日：欧元1350万）。 |
| 2 | 截至2024年9月30日，包括资本化无形资产的法定准备金，涉及产品开发项目，以欧元1086万计（截至2023年12月31日：欧元10630万）。 |
6
现金流量表简明合并报表
| 截至9月30日的九个月 以欧元计的百万 |
附注 | 2024 | 2023 | |||||||||
| 来自经营活动的现金流 |
||||||||||||
| 本期盈利 |
2.7 | 22.3 | ||||||||||
| 调整原因： |
||||||||||||
| 物业、厂房及设备和使用权资产的折旧 |
8 | 32.4 | 31.8 | |||||||||
| 物业、厂房及设备和使用权资产的减值 |
8 | 1.7 | — | |||||||||
| 无形资产的摊销和减值 |
9 | 38.1 | 37.0 | |||||||||
| 净财务费用 |
51.8 | 39.7 | ||||||||||
| 对联营公司的业绩和减值损失的分享 |
0.3 | 0.4 | ||||||||||
| 所得税费用 |
6.1 | 5.4 | ||||||||||
| 其他的调整 非现金 收入和 支出 |
1.9 | 6.8 | ||||||||||
| 来自经营活动的现金流 |
135.0 | 143.4 | ||||||||||
| 变动内容: |
||||||||||||
| 存货以及合同资产和负债 |
(42.7 | ) | 2.9 | |||||||||
| 应收账款及其他 |
(12.2 | ) | 10.9 | |||||||||
| 应付账款及其他 |
0.1 | (31.3 | ) | |||||||||
| 备用金 |
(0.9 | ) | (2.1 | ) | ||||||||
| 营运资产和负债的变化 |
(55.7 | ) | (19.6 | ) | ||||||||
| 经营活动产生的现金 |
79.3 | 123.8 | ||||||||||
| 所得税已付款项 |
(17.3 | ) | (30.5 | ) | ||||||||
| 利息收入 |
1.3 | 1.1 | ||||||||||
| 支付的利息 |
(45.9 | ) | (41.0 | ) | ||||||||
| 经营活动产生的现金流量净额 |
17.4 | 53.4 | ||||||||||
| 投资活动的现金流 |
||||||||||||
| 购买固定资产和设备 |
8 | (11.5 | ) | (41.0 | ) | |||||||
| 无形资产投资 |
9 | (20.8 | ) | (27.1 | ) | |||||||
| 出售固定资产收益 |
8 | 0.9 | 0.8 | |||||||||
| 子公司收购，扣除现金收购净额 |
4 | — | (11.7 | ) | ||||||||
| 投资活动产生的净现金流量 |
(31.4 | ) | (79.0 | ) | ||||||||
| 融资活动现金流 |
||||||||||||
| 期权行使 |
— | (1.1 | ) | |||||||||
| 分红派息 |
10 | (6.2 | ) | (11.7 | ) | |||||||
| 借款收入 |
11 | 50.0 | 65.0 | |||||||||
| 借款偿还 |
11 | (26.3 | ) | (27.2 | ) | |||||||
| 租赁负债支付 |
11 | (11.9 | ) | (10.7 | ) | |||||||
| 筹资活动提供的净现金流量 /（使用的净现金流量） |
5.6 | 14.3 | ||||||||||
| 现金及现金等价物净增加/（减少） |
(8.4 | ) | (11.3 | ) | ||||||||
| 现金及现金等价物的汇兑收益 / (损失) |
1.2 | (4.4 | ) | |||||||||
| 期间初现金及现金等价物余额 |
69.9 | 75.7 | ||||||||||
| 期末现金及现金等价物余额 |
62.7 | 60.0 | ||||||||||
7
•
1. 一般信息
报告实体
Marel hf.（“公司”）是一家在冰岛注册和成立的有限责任公司。其注册办公室地址为Austurhraun 9, Gardabaer。
截至2024年9月30日的九个月期间的公司缩减合并基本报表包括公司及其子公司（统称为“集团”或“Marel”）。
该集团是全球领先的爱文思控股、软件和服务提供商，专注于食品加工行业，并参与这些行业解决方案的制造、开发、分销和销售。
截至2024年9月30日的九个月期间的这些缩减合并基本报表及比较期间未经过外部审计。
公司在纳斯达克冰岛（“纳斯达克”）和欧元茨特（“欧元茨特”）交易所上市。
2. 编制基础及判断和估算的使用
准备基础
本公司及其子公司的合并简明基本报表是截至2024年9月30日的九个月期间的报表，已根据IAS 34“中期财务报告”编制。
合并简明基本报表应与集团截至2023年12月31日的年度合并基本报表一起阅读，后者于2024年5月9日发布，并根据国际财务报告准则（“IFRS”）编制。集团截至2023年12月31日的合并基本报表可根据请求从本公司的注册办公室获得，地址为冰岛加尔达贝尔，奥斯图尔华龙9号。
这些合并简明基本报表并未包含完整的IFRS财务报表所需的所有信息。然而，包含了一些选定的解释性说明，以解释对理解集团财务状况和业绩变化重要的事件和交易，自上次年度财务报表以来。
合并简明基本报表是根据历史成本原则编制的，除非对被分类为“其他综合收益公允价值”或“损益公允价值”的金融资产进行重估，这些资产根据集团截至2023年12月31日的年度合并基本报表的第2条会计政策进行报告。
9
集团中每个实体在合并简明基本报表中列示的项目是使用最能反映相关实体的基础事件和情况经济实质的货币（“功能货币”）计量的。合并简明基本报表以欧元（EUR）呈现，这是集团的报告货币。
截至2024年6月30日，包括到期在内的长期贷款共计XXXX美元。
在这些合并简明基本报表中采用的会计政策与截至2023年12月31日的年度合并基本报表中应用和描述的政策一致，该年度合并基本报表于2024年5月9日发布，并根据国际财务报告准则（“IFRS”）编制。会计政策在这些合并简明基本报表中所提及的所有期间内始终一致应用。
一系列新的和修订的标准在当前报告期内生效。由于采用这些新的和修订的标准没有实质性影响，集团不需要更改其会计政策或进行追溯性调整。
判断和估计的使用
在编制该简明合并基本报表时，管理层做出了影响会计政策应用和资产、负债、收入和费用报告金额的判断和估计。实际结果可能与这些估计有所差异。管理层在应用集团会计政策时所做的重要判断及关键估计不确定性的来源，与截至2023年12月31日的集团年度合并基本报表中描述的相同。
3. JBt要约
2024年6月24日，JBt对所有已发行和流通的Marel hf.（“Marel”）股份发起了一项自愿收购要约（“要约”）。该自愿收购要约最初计划于2024年9月2日到期，现在将于2024年11月11日或在所有要求的监管批准获得后3周内最早出现的日期到期，除非该要约期根据相关法律和JBt与Marel之间的交易协议条款进一步延长。
该要约基于由冰岛中央银行金融监督局批准并于2024年6月24日发布的要约文件中规定的条款和条件。JBt还就此要约发行了招股说明书。该要约和招股说明书可在Marel及Arion银行的网站上获得。
2024年8月8日，约翰宾技术公司（“JBT”）股东的特别会议就自愿收购Marel hf.所有流通股份的要约投票通过了与JBT待处理与Marel hf.的合并相关的JBt普通股发行。
10
JBt-Marel交易需获得所需的监管批准及其他 通常的交易条件。
截至2024年9月30日的九个月期间，Marel发生了与JBt相关的1300万欧元的并购费用。
4. 分部信息
运营 板块
根据截至2023年12月31日的年度合并财务报表，识别的运营板块 包括四个核心业务板块。这些运营板块构成了管理决策的基础。
以下摘要描述了 集团各报告板块的运营：
| • | 家禽加工：我们的家禽全系列产品提供自动化 in-line 为处理肉鸡、火鸡和鸭子的所有阶段提供解决方案、软件和服务; |
| • | 家畜肉类加工：我们的肉类板块是猪肉、牛肉、小牛肉和羊肉的全线供应商，提供初加工、二次加工以及进一步加工的设备、系统、软件和服务； |
| • | 鱼类加工：Marel提供先进的设备、系统、软件和服务，用于处理养殖和野生的三文鱼和白鱼， 在船上 和岸上; |
| • | 植物、宠物和饲料：植物、宠物和饲料板块为宠物食品、植物基蛋白和水产饲料市场提供解决方案和服务。 |
| • | ‘其他’板块包括任何不属于四个核心业务板块的收入、经营结果和资产。 |
报告实体根据客户使用Marel产品范围的板块报告其每个营业板块的收入。因此，不存在跨Segment收入，只有同一板块内的公司间收入。
结果在运营部门层面进行监控和管理，直至调整后的运营结果。调整后的运营结果用于衡量绩效，因为管理层认为这些信息在评估各自Marel部门与其他在同一业务部门运营的实体的结果时最为相关。调整后的运营结果是通过调整运营结果来计算的，以排除与PPA相关的成本影响（包括收购相关（非）有形资产的折旧和摊销）及收购相关费用。
集团的首席执行官每月审查各部门的内部管理报告。
季度之间的波动主要由于一般经济发展、接收和交付订单的时间、项目的利润率和业务组合。关于税务和融资结构（包括现金及现金等价物）的决策是在公司层级做出的，并未分配到各个运营部门。每个运营部门的利润或亏损为调整后的运营结果；融资成本、税收和联营公司的结果在列总中报告。
11
关联公司交易按照公平交易条款和条件进行，类似于对不相关方适用的条款和条件。每个运营部门的资产信息被报告；然而，关于负债的决策是在公司层级做出的，因此未包含在本披露中。
| 截至2024年9月30日的九个月 |
家禽 | 家畜肉类 | 鱼 | 植物，宠物 以及饲料 |
其他 | 总计 | ||||||||||||||||||
| 收入 |
615.5 | 306.1 | 117.7 | 157.5 | 17.9 | 1,214.7 | ||||||||||||||||||
| 调整后的运营结果 |
97.3 | (2.8 | ) | (9.0 | ) | 20.8 | 0.4 | 106.7 | ||||||||||||||||
| 与采购协议相关的费用 |
(0.3 | ) | (10.8 | ) | (1.2 | ) | (7.3 | ) | (0.7 | ) | (20.3 | ) | ||||||||||||
| 与收购相关的费用 |
(13.3 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 重组成本 |
(10.5 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 其他 |
(1.7 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 运营结果 |
60.9 | |||||||||||||||||||||||
| 净财务费用 |
(51.8 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 联营公司结果分享 |
(0.3 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 税前利润 |
8.8 | |||||||||||||||||||||||
| 所得税费用 |
(6.1 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 本期盈利 |
2.7 | |||||||||||||||||||||||
| 不包括现金及现金等价物的资产 |
882.1 | 796.9 | 235.8 | 546.4 | 38.7 | 2,499.9 | ||||||||||||||||||
| 截至2023年9月30日的九个月 |
家禽 | 家畜肉类 | 鱼 | 植物，宠物 和饲料 |
其他 | 总计 | ||||||||||||||||||
| 收入 |
635.2 | 323.9 | 141.7 | 157.3 | 15.3 | 1,273.4 | ||||||||||||||||||
| 调整后的运营结果 |
95.6 | 2.4 | (5.9 | ) | 19.6 | (1.4 | ) | 110.3 | ||||||||||||||||
| 与PPA相关的费用 |
(0.3 | ) | (11.1 | ) | (1.2 | ) | (20.6 | ) | (0.7 | ) | (33.9 | ) | ||||||||||||
| 与收购相关的费用 |
(3.2 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 重组成本 |
(5.4 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 运营结果 |
67.8 | |||||||||||||||||||||||
| 净财务费用 |
(39.7 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 关联企业的结果分享 |
(0.4 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 税前利润 |
27.7 | |||||||||||||||||||||||
| 所得税费用 |
(5.4 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 本期盈利 |
22.3 | |||||||||||||||||||||||
| 不包含现金及现金等价物的资产 |
917.0 | 850.6 | 263.2 | 552.1 | 30.7 | 2,613.6 | ||||||||||||||||||
12
地理信息
集团的运营部门在三个主要地理区域开展业务，尽管它们是在全球范围内管理的。集团总部位于冰岛。
| 不包含现金和 |
30/09 | 31/12 | ||||||
| 现金等价物 |
2024 | 2023 | ||||||
| 欧洲、中东和非洲1 |
1,733.7 | 1,739.7 | ||||||
| 美洲 |
737.6 | 763.3 | ||||||
| 亚洲和大洋洲 |
28.6 | 26.9 | ||||||
| 总计 |
2,499.9 | 2,529.9 | ||||||
| 1 | 冰岛的金额为欧元286.5百万（2023年12月31日：欧元27680万）。 |
总资产不包括集团在企业层面管理的现金池。
5.营收
收入
集团的营业收入来源于与客户的合同。在各个细分市场和运营公司中，Marel并不依赖于任何个别主要客户。
报告对营收的分解不同服务类型，主要行业板块，合同类型和地理分布进行了分解。
在下表中，营业收入按照主要地理市场进行分类（营业收入根据客户所在的国家进行分配）：
| 截至9月30日的九个月 按地理市场划分的营业收入 2024 2023 |
2024 | 2023 | ||||||
| 欧洲、中东和非洲1 |
600.5 | 622.5 | ||||||
| 美洲 |
505.1 | 520.0 | ||||||
| 亚洲和大洋洲 |
109.1 | 130.9 | ||||||
| 总计 |
1,214.7 | 1,273.4 | ||||||
| 1 | 冰岛的金额为欧元7.3百万（2023年：900万欧元）。 |
以下表格中，营业收入按设备收入（包括来自绿地和大型项目、标准设备和 现代化设备的收入）和售后收入（包括维护、服务和备件）进行细分：
| 截至9月30日的九个月 | ||||||||
| 按业务组合的营业收入 |
2024 | 2023 | ||||||
| 设备营收 |
609.3 | 688.0 | ||||||
| 售后收入 |
605.4 | 585.4 | ||||||
| 总计 |
1,214.7 | 1,273.4 | ||||||
6. 所得税
所得税 费用是根据将中期报告期的税前利润（亏损）乘以管理层对全财年的加权平均所得税率的最佳估计而确认的， 调整中期确认的某些项目的税收影响。因此，压缩合并基本报表中的有效税率可能与年度合并基本报表中的有效税率不同。
13
集团认为，根据对多种因素的评估，包括对税法解读和以往经验的评估，其对于税务负债的计提是足够的，涵盖了所有未结税年。
集团的税前利润所需的税款与根据适用合并公司利润的加权平均税率计算的理论金额不同，如下表所示。
| 截至9月30日的九个月 | ||||||||||||||||
| 适用的所得税与有效所得税的调节 |
2024 | % | 2023 | % | ||||||||||||
| 税前利润 |
8.8 | 27.7 | ||||||||||||||
| 使用冰岛税率的所得税 |
(1.8 | ) | 21.0 | (5.5 | ) | 20.0 | ||||||||||
| 其他地区税率的影响 |
(2.5 | ) | 28.1 | (0.8 | ) | 2.7 | ||||||||||
| 加权平均适用税率 |
(4.3 | ) | 49.1 | (6.3 | ) | 22.7 | ||||||||||
| 冰岛的外汇效应 |
0.0 | (0.1 | ) | 0.5 | (1.8 | ) | ||||||||||
| 研究与开发税收激励 |
2.6 | (30.0 | ) | 2.4 | (8.7 | ) | ||||||||||
| 其他永久性差异 |
(3.5 | ) | 39.8 | (1.1 | ) | 4.0 | ||||||||||
| (减值)/税损的冲回 |
(1.5 | ) | 16.7 | (0.4 | ) | 1.4 | ||||||||||
| 其他 |
0.6 | (6.3 | ) | (0.5 | ) | 1.8 | ||||||||||
| 在合并损益表中包含的税费 |
(6.1 | ) | 69.2 | (5.4 | ) | 19.4 | ||||||||||
每股收益
基本每股收益是通过将归属股东的净利润除以在报告期内发行的普通股加权平均数计算得出，排除公司购买并作为库存股持有的普通股。
| 截至9月30日的九个月 | ||||||||
| 基本每股收益（欧元分每股） |
2024 | 2023 | ||||||
| 归属股东的净结果（欧元百万） |
2.7 | 22.3 | ||||||
| 已发行的加权平均流通股数（百万） |
754.0 | 753.4 | ||||||
| 基本每股收益（欧元分每股） |
0.36 | 2.96 | ||||||
稀释每股收益是通过调整流通在外的普通股加权平均数来计算的，以假设转换所有可稀释潜在普通股。
公司有一种可稀释潜在普通股类别：股票期权。对于股票期权，会进行计算以判断根据附加在已发行股票期权上的认购权利的货币价值，可以以公允价值（由公司股票的平均年市场价格确定）购买多少股票。按上述计算得出的股票数与假设行使股票期权时将发行的股票数进行比较。
14
| 截至九个月的2023年9月30日 | ||||||||
| 每股摊薄收益 (每股欧元分) |
2024 | 2023 | ||||||
| 归属于股东的净结果（欧元百万） |
2.7 | 22.3 | ||||||
| 流通在外的加权平均股份数（百万） |
754.0 | 753.4 | ||||||
| 股票期权的调整（百万） |
0.0 | 0.6 | ||||||
| 摊薄每股收益的加权平均流通股数（百万） |
754.0 | 754.0 | ||||||
| 摊薄每股收益（欧元分/每股） |
0.36 | 2.96 | ||||||
8. 物业、厂房与设备
| 土地及 建筑 |
厂房及 机械设备 |
车辆及 设备 |
正在建设中 正在建设中 |
总计 | ||||||||||||||||
| 截至2024年1月1日 |
||||||||||||||||||||
| 成本 |
315.0 | 185.5 | 77.8 | 30.1 | 608.4 | |||||||||||||||
| 累计折旧 |
(93.6 | ) | (110.4 | ) | (58.6 | ) | — | (262.6 | ) | |||||||||||
| 净账面价值 |
221.4 | 75.1 | 19.2 | 30.1 | 345.8 | |||||||||||||||
| 截至2024年9月30日的九个月 |
||||||||||||||||||||
| 开盘净账面价值 |
221.4 | 75.1 | 19.2 | 30.1 | 345.8 | |||||||||||||||
| 剥离 |
— | (0.3 | ) | (0.6 | ) | — | (0.9 | ) | ||||||||||||
| 汇率变动的影响 |
(1.6 | ) | (1.1 | ) | (0.4 | ) | (0.0 | ) | (3.1 | ) | ||||||||||
| 新增 |
1.3 | 4.7 | 2.5 | 3.0 | 11.5 | |||||||||||||||
| 类别之间的转移 |
18.8 | 7.1 | 2.7 | (28.6 | ) | — | ||||||||||||||
| 折旧费 |
(7.0 | ) | (10.3 | ) | (4.1 | ) | — | (21.4 | ) | |||||||||||
| 收盘净账面价值 |
232.9 | 75.2 | 19.3 | 4.5 | 331.9 | |||||||||||||||
| 截至2024年9月30日 |
||||||||||||||||||||
| 成本 |
332.2 | 191.3 | 81.1 | 4.5 | 609.1 | |||||||||||||||
| 累计折旧 |
(99.3 | ) | (116.1 | ) | (61.8 | ) | — | (277.2 | ) | |||||||||||
| 净账面价值 |
232.9 | 75.2 | 19.3 | 4.5 | 331.9 | |||||||||||||||
9. 商誉和无形资产
| 商誉 | 科技 & 开发 成本 |
客户 关系， 专利 & 商标 |
其他 无形资产 |
总计 无形资产 资产 |
||||||||||||||||
| 截至2024年1月1日 |
||||||||||||||||||||
| 成本 |
859.0 | 487.5 | 385.4 | 109.0 | 981.9 | |||||||||||||||
| 累计摊销 |
— | (231.6 | ) | (121.0 | ) | (88.1 | ) | (440.7 | ) | |||||||||||
| 净账面价值 |
859.0 | 255.9 | 264.4 | 20.9 | 541.2 | |||||||||||||||
15
| 商誉 | 科技 & 开发 成本 |
客户 关系, 专利 & 商标 |
其他 无形资产 |
总计 无形资产 资产 |
||||||||||||||||
| 截至2024年9月30日的九个月 |
||||||||||||||||||||
| 开盘净账面价值 |
859.0 | 255.9 | 264.4 | 20.9 | 541.2 | |||||||||||||||
| 汇率变动的影响 |
(2.3 | ) | (0.7 | ) | (1.1 | ) | (0.1 | ) | (1.9 | ) | ||||||||||
| 新增 |
— | 15.6 | — | 5.2 | 20.8 | |||||||||||||||
| 减值损失 |
— | (1.7 | ) | — | — | (1.7 | ) | |||||||||||||
| 摊销 |
— | (17.4 | ) | (14.1 | ) | (4.9 | ) | (36.4 | ) | |||||||||||
| 收盘净账面价值 |
856.7 | 251.7 | 249.2 | 21.1 | 522.0 | |||||||||||||||
| 截至2024年9月30日 |
||||||||||||||||||||
| 成本 |
856.7 | 500.6 | 383.6 | 114.5 | 998.7 | |||||||||||||||
| 累计摊销 |
— | (248.9 | ) | (134.4 | ) | (93.4 | ) | (476.7 | ) | |||||||||||
| 净账面价值 |
856.7 | 251.7 | 249.2 | 21.1 | 522.0 | |||||||||||||||
10. 股本
分红派息
在2024年3月，宣布向股东发放620万欧元（每股0.82欧元分红派息），作为2023年度的分红。这 相当于2023年度约20%的净利润（在2023年，宣布并支付1170万欧元（每股1.56欧元分红派息）作为2022年度的分红）。分红在2024年第二季度全额支付。
11. 借款和租赁负债
| 30/09 | 31/12 | |||||||
| 借款和租赁 负债 |
2024 | 2023 | ||||||
| 借款 |
840.7 | 819.8 | ||||||
| 租赁负债 |
30.1 | 29.8 | ||||||
| 非当前 |
870.8 | 849.6 | ||||||
| 借款 |
0.0 | 0.0 | ||||||
| 租赁负债 |
11.1 | 11.2 | ||||||
| 当前 |
11.1 | 11.2 | ||||||
| 总计 |
881.9 | 860.8 | ||||||
| 借款 |
840.7 | 819.8 | ||||||
| 租赁负债 |
41.2 | 41.0 | ||||||
| 总计 |
881.9 | 860.8 | ||||||
集团贷款协议包含与利息覆盖率和杠杆相关的限制性条款。到2024年9月30日 和2023年12月31日，集团遵守所有限制性条款。
16
集团在承诺的融资中有以下余地：
| 30/09 | 31/12 | |||||||
| 可用的头部空间 |
2024 | 2023 | ||||||
| 一年内到期 |
— | — | ||||||
| 超过一年到期 |
286.0 | 313.7 | ||||||
| 总计 |
286.0 | 313.7 | ||||||
12. 财务工具和风险
公平价值与账面价值
集团使用以下公平价值等级来衡量公平价值，该等级反映了在进行测量时所用输入的重要性：
一级
在活跃市场中交易的金融工具的公允价值基于报告日期的报价市场价格。集团持有的金融资产所使用的报价市场价格是当前买盘价格。
二级
不在活跃市场中交易的金融工具的公允价值是通过使用估值技术来确定的。集团使用多种方法，并根据每个报告日期存在的市场条件做出假设。这些估值技术基于可观察输入，直接（即价格）或间接（即源自价格）。衍生品由独立第三方根据市场条件进行估值，考虑到信用价值调整和借记价值调整的修正。
3级
使用显著不可观察输入的估值技术。
| 金融资产和负债的公允价值 |
账面价值 ROCE 趋势可以告诉我们什么？比起 Enphase Energy，有更好的资本回报率选择。在过去的五年中，该公司增加了 1,306% 的资本，而该资本的回报率保持稳定在 9.9%。这样差的回报率现在并不令人信服，而且随着资本的增加，很明显企业并没有将资金投入到高回报的投资中。 |
公平价值 | 第1级 | 第2级 | 第3级 | |||||||||||||||
| 截至2024年9月30日 |
||||||||||||||||||||
| 现金及现金等价物 |
62.7 | 62.7 | — | — | — | |||||||||||||||
| 应收账款、其他应收款和预付款 |
307.5 | 307.5 | — | — | — | |||||||||||||||
| 其他 非流动 金融资产 |
3.5 | 3.5 | — | — | 3.5 | |||||||||||||||
| 利率互换 |
— | — | — | — | — | |||||||||||||||
| 远期外汇合约 |
1.2 | 1.2 | — | 1.2 | — | |||||||||||||||
| 小计金融资产 |
374.9 | 374.9 | — | 1.2 | 3.5 | |||||||||||||||
| 利率互换 |
(3.7 | ) | (3.7 | ) | — | (3.7 | ) | — | ||||||||||||
| 远期外汇合约 |
(0.1 | ) | (0.1 | ) | — | (0.1 | ) | — | ||||||||||||
| 借款 |
(840.7 | ) | (840.7 | ) | — | — | — | |||||||||||||
| 应付账款及其他 |
(293.2 | ) | (293.2 | ) | — | — | — | |||||||||||||
| 小计财务负债 |
(1,137.7 | ) | (1,137.7 | ) | — | (3.8 | ) | — | ||||||||||||
| 总计 |
(762.8 | ) | (762.8 | ) | — | (2.6 | ) | 3.5 | ||||||||||||
17
| 金融资产和负债的公允价值 |
账面价值 ROCE 趋势可以告诉我们什么？比起 Enphase Energy，有更好的资本回报率选择。在过去的五年中，该公司增加了 1,306% 的资本，而该资本的回报率保持稳定在 9.9%。这样差的回报率现在并不令人信服，而且随着资本的增加，很明显企业并没有将资金投入到高回报的投资中。 |
公平价值 | 第1级 | 第2级 | 第3级 | |||||||||||||||
| 截至2023年12月31日 |
||||||||||||||||||||
| 现金及现金等价物 |
69.9 | 69.9 | — | — | — | |||||||||||||||
| 应收贸易款、其他应收款及预付款 |
301.1 | 301.1 | — | — | — | |||||||||||||||
| 其他 非流动 金融资产 |
3.5 | 3.5 | — | — | 3.5 | |||||||||||||||
| 利率互换 |
0.6 | 0.6 | — | 0.6 | — | |||||||||||||||
| 远期外汇合约 |
1.1 | 1.1 | 1.1 | — | ||||||||||||||||
| 金融资产小计 |
376.2 | 376.2 | — | 1.7 | 3.5 | |||||||||||||||
| 利率互换 |
(3.4 | ) | (3.4 | ) | — | (3.4 | ) | — | ||||||||||||
| 远期外汇合约 |
(0.6 | ) | (0.6 | ) | — | (0.6 | ) | — | ||||||||||||
| 借款 |
(819.8 | ) | (819.8 | ) | — | — | — | |||||||||||||
| 应付账款及其他 |
(293.1 | ) | (293.1 | ) | — | — | — | |||||||||||||
| 金融负债小计 |
(1,116.9 | ) | (1,116.9 | ) | — | (4.0 | ) | — | ||||||||||||
| 总计 |
(740.7 | ) | (740.7 | ) | — | (2.3 | ) | 3.5 | ||||||||||||
上表显示了金融资产和负债的账面金额及其估计公允价值，包括它们在公允价值层次中的级别。
现金及现金等价物、应收账款、其他应收款和预付账款的账面金额以及应付账款和其他应付款的账面金额接近其公允价值，因为这些工具具有短期特性。借款的公允价值根据借款的性质（包括到期和利息条件）接近其账面金额。
截至2024年9月30日的九个月期间，没有在公允价值层次的各个级别之间进行重大转移。
13. 或有事项
或有负债
截至2024年9月30日，集团在银行和其他保证及其他日常业务中产生的事项方面承担了或有负债，预计不会产生重大负债。在日常业务中，集团已对第三方提供了总金额为2810万欧元（2023年12月31日：2620万欧元）的担保。
法律诉讼
作为业务和收购的一部分，集团参与了索赔和诉讼，并在这类赔偿和保证的相关条款下进行。这些索赔处于待决状态，并且都是有争议的。当经济利益的流出在解决时是可能的，并且金额可以可靠估计时，将确认准备金。应理解的是，考虑到潜在的未来发展，例如（a）潜在的额外诉讼（b）可能的未来和解（c）正在进行的诉讼中的裁决或判决，某些案件可能导致额外的负债和相关成本。
目前，Marel无法准确估计损失的任何额外金额或超过记录金额的损失区间，因此无法使这些金额或金额范围具有实质性意义。
18
此外，如果和在某种程度上或有条件的负债变为现实，通常会在数年内解决，而这些支付的时间也无法准确预测。尽管这些案件、索赔和争议的结果无法确定预测，但我们相信，根据法律建议和收到的信息，最终结果不会对我们的合并财务状况产生重大影响，但可能对我们任何一个会计期间的运营结果或现金流产生重大影响。
环境修复
公司及其子公司须遵守环保法律法规。在这些法律下，公司和/或其子公司可能被要求修复某些事件对环境产生的影响。
14. 关联方交易
截至2024年9月30日及2023年12月31日，董事会成员和首席执行官没有贷款。此外，在截至2024年9月30日及2023年的九个月内，集团与董事会成员及首席执行官之间没有进行任何交易（商品和服务采购）。
15. 后续事件
自报告日期2024年9月30日以来，没有发生重大事件。
19