证券 交易委员会
华盛顿， 特区20549
形式
为
季度结束
或
为 的过渡期 到
委员会
文件号
（确切的 章程中规定的注册人名称）
| (述明或其他司法管辖权 公司或组织） | （国税局雇主 识别号） |
（地址 主要行政办公室）（邮政编码）
收件箱（注册人的 电话号码，包括地区代码）
不 适用
（前 姓名、前地址和前财年，如果自上次报告以来发生了变化）
证券 根据该法案第12（b）条登记的：
| 每个班级的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 | ||
证券 根据该法案第12（g）条登记的：
没有一
指示
勾选注册人（1）是否已提交证券交易所第13或15（d）条要求提交的所有报告
在过去12个月内（或要求注册人提交此类报告的较短期限内）的1934年法案，警告和
(2)过去90天内一直遵守此类提交要求
表明
通过复选标记，注册人是否已经以电子方式提交了要求提交的每个交互数据文件
在前12个月内(或在注册人
需要提交此类文件)。
表明 通过勾选标记注册者是大型加速文件服务器、加速文件服务器、非加速文件服务器、较小的报告 公司，或新兴的成长型公司。请参阅“大型加速文件服务器”、“加速文件服务器”、 “较小的报告公司”和“新兴成长型公司”--《交易法》第120条亿2中的规定。
| 大型加速文件服务器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
| ☒ | 规模较小的报告公司 | ||
| 新兴成长型公司 |
如果
新兴成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守
根据《交易法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。
表明
通过勾选标记注册人是否为空壳公司(如法案第120条第2款所定义)。是☐否
截至2024年11月15日。
完成 SOLARIA，Inc.和子公司
表 内容
| 页面 | ||
| 特别 关于前瞻性陈述的注意事项 | ii | |
| 总结 危险因素 | iii | |
| 第一部分： | 金融 信息 | 1 |
| 项目1. | 金融 报表 | 1 |
| 未经审核 精简合并资产负债表 | 1 | |
| 未经审核 简明合并经营报表和综合损失 | 2 | |
| 未经审核 简明合并报表股东赤字 | 3 | |
| 未经审核 简明综合现金流量表 | 5 | |
| 注意到 至未经审计的简明合并财务报表 | 6 | |
| 项目2. | 管理层的 财务状况和经营业绩的讨论与分析 | 39 |
| 项目3. | 定量 市场风险的定性披露 | 55 |
| 项目4. | 控制 和程序 | 55 |
| 第二部分。 | 其他信息 | 57 |
| 项目1. | 法律诉讼 | 57 |
| 第1A项。 | 危险因素 | 57 |
| 项目2. | 股票证券的未登记销售 及所得款项用途 | 85 |
| 项目3. | 高级证券违约 | 85 |
| 项目4. | 煤矿安全信息披露 | 85 |
| 第五项。 | 其他信息 | 85 |
| 第六项。 | 陈列品 | 85 |
| 签名 | 87 | |
i
特别 关于前瞻性陈述的注释
某些 本季度报告中表格10-Q的陈述可能构成联邦政府的“前瞻性陈述” 证券法。我们的前瞻性陈述包括但不限于有关我们和我们的管理团队的陈述 对未来的期望、希望、信念、意图或策略。此外，任何提及预测、预测的陈述 或对未来事件或情况的其他描述，包括任何基本假设，均为前瞻性陈述。的 词语“预期”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“期望” “打算”、“可能”、“可能”、“计划”、“可能”、“可能”、“潜在”、“预测” “项目”、“应该”、“将”、“将”和类似的表达可以识别前瞻性 声明，但没有这些词语并不意味着声明不具有前瞻性。
| ● | 我们辨认的能力 企业合并的预期收益(定义如下)，可能受到竞争等因素的影响 以及我们在完成业务合并后实现盈利增长和管理增长的能力； |
| ● | 我们的财务和业务 业务合并后的业绩，包括财务预测和业务指标； |
| ● | 我们战略的变化， 未来业务、财务状况、预计收入和损失、预计成本、前景和计划； |
| ● | 我们有能力满足 对新客户和现有客户的期望，以及我们的产品获得市场接受的能力； |
| ● | 我们的期望和预测 在市场机会和市场增长方面； |
| ● | 我们利用与SunPower Corporation的资产购买协议下的收购和其他收购的能力，包括我们整合被收购业务、为被收购企业提供资金并满足其流动性需求、留住被收购企业的关键员工、利用增长机会以及实现此类收购的预期收益的能力； |
| ● | 我们产品的能力 以及满足客户合规和监管需求的服务； |
| ● | 我们吸引人的能力 并留住合格的员工和管理层； |
| ● | 我们发展的能力 维护自己的品牌和声誉； |
| ● | 发展和预测 与我们的竞争对手和行业相关； |
| ● | 变化 在总体经济和金融状况、通胀压力和由此产生的影响需求方面，以及我们为 并对这些变化的影响作出反应； |
| ● | 我们的 对我们获得和维护知识产权保护以及不侵犯他人权利的能力的期望； |
| ● | 我们未来的资本需求 以及现金的来源和用途； |
| ● | 我们有能力为我们的运营和未来的增长获得资金，包括与我们的收购整合有关的资金；以及 |
| ● | 我们的业务，扩张 计划和机会。 |
实际 事件或结果可能与前瞻性陈述中表达的不同。您不应依赖前瞻性陈述，因为 对未来事件的预测。本季度报告中包含的前瞻性陈述主要基于Form 10-Q 根据我们目前对未来事件和趋势的预期和预测，我们认为这些事件和趋势可能会影响我们的业务、财务状况 和经营业绩。这些前瞻性陈述中描述的事件的结果受风险、不确定因素和 “风险因素”一节和本季度报告10-Q表其他部分所描述的其他因素。此外， 我们在竞争非常激烈、变化迅速的环境中运营。新的风险和不确定因素时有出现，而不是 我们有可能预测可能对本新闻稿所载前瞻性陈述产生影响的所有风险和不确定因素 Form 10-Q季度报告。前瞻性陈述中反映的结果、事件和情况可能无法实现 如果实际结果、事件或情况可能与前瞻性陈述中所描述的大不相同，则可能发生或发生重大变化。
在……里面 此外，“我们相信”的声明和类似的声明反映了我们对相关主题的信念和意见。这些 这些陈述是基于截至本季度报告10-Q表格之日我们所掌握的信息。虽然我们相信这些信息 为这些陈述提供了合理的基础，信息可能是有限的或不完整的。我们的声明不应宣读给 表明我们已对所有相关信息进行了详尽的调查或审查。这些陈述本质上是不确定的， 并告诫投资者不要过度依赖这些声明。
这个 本季度报告中关于Form 10-Q的前瞻性陈述仅涉及截至陈述日期的事件 制造。我们没有义务更新本季度报告中关于Form 10-Q的任何前瞻性陈述，以反映事件 或在本季度报告10-Q表日期之后的情况，或反映新信息或意外情况的发生 活动，但法律另有规定的除外。我们可能不会真正实现我们前瞻性报告中披露的计划、意图或期望 您不应过分依赖我们的前瞻性陈述。我们的前瞻性陈述并不反映 未来任何收购、合并、处置、合资或投资的潜在影响。
ii
摘要 风险因素
| ● | 我们的管理层已经确定 令人对我们继续经营下去的能力产生重大怀疑的条件。 |
| ● | 我们的生意有赖于 部分原因是退税、税收抵免和其他财政激励措施的可获得性。到期、取消或减少这些 返点、积分或奖励或将其货币化的能力可能会对业务产生不利影响。 |
| ● | 现有法规和 政策以及对这些法规和政策的更改可能会对购买和 使用太阳能产品，这可能会显著减少对我们产品和服务的需求。 |
| ● | 与以下项目相关的风险 高度复杂的全球供应链，包括中断、延误、贸易紧张或短缺。 |
| ● | 我们依靠的是净计量 和相关政策，以便在我们当前的许多市场中向客户提供具有竞争力的定价以及对净计量政策的更改 可能会显著减少住宅太阳能系统对电力的需求。 |
| ● | 我们利用有限的数量 与太阳能电池板和其他系统组件供应商合作，以充分满足对我们太阳能服务产品的预期需求。任何 这些供应商的短缺、延误或部件价格变化，或与产品运输相关的延误和价格上涨 物流可能会导致销售和安装延迟、取消和失去市场份额。 |
| ● | 我们为以下产品提供保修 可能对整体盈利产生负面影响的太阳能系统安装、太阳能电池板和其他系统组件。 |
| ● | 我们利用第三方 销售和安装合作伙伴，他们的表现可能导致销售和安装延迟、取消和失去市场 分享。 |
| ● | 与太阳能相关的风险 系统安装和连接延迟，包括融资伙伴可能收回或追回付款。 |
| ● | 由于一般的经济状况 环境和任何会压低太阳能产品平均售价的市场压力等因素， 我们可能无法产生足够的现金流，或无法获得必要的外部融资，为业务提供资金，并使 按计划进行资本投资。 |
| ● | 我们的业务实质上 专注于与住宅客户的太阳能服务协议和交易。 |
| ● | 我们已经蒙受了损失 并可能无法实现或维持未来的盈利能力。 |
| ● | 我们的业务很集中 在某些市场，包括加利福尼亚州，这使我们面临特定地区中断的风险。 |
| ● | 我们依赖于一个有限的 客户数量和销售合同占收入的很大一部分，以及任何客户的流失或任何 合同可能会导致收入大幅波动或下降。 |
| ● | 我们可能无法实现过去或未来收购的预期收益，包括SunPower资产购买协议下的交易，而这些收购的整合可能会扰乱我们的业务。 |
| ● | 我们已经发现了财务报告内部控制中的重大弱点。如果我们不能对财务报告和披露控制和程序保持有效的内部控制，我们的财务和运营报告的准确性和及时性可能会受到不利影响，可能会对我们的运营和披露失去信心。 |
| ● | 偿还债务需要大量现金，而我们的业务可能没有足够的现金流来支付我们的巨额债务。 |
| ● | 可转换优先票据的转换功能可能会对我们的财务状况和经营业绩产生不利影响。 |
| ● | 可转换优先票据的转换可能会稀释我们股东的所有权权益，或者可能压低我们普通股的价格。 |
iii
部分 I.财务资料
项目 1.财务报表
完整 Solaria，Inc.
未经审计 简明综合资产负债表
(在……里面 千股，不包括股票和每股金额)
| 截至 | ||||||||
| 9月29日， | 12月31日， | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 应收账款净额 | ||||||||
| 库存 | ||||||||
| 与关联方的远期购买协议资产 | ||||||||
| 远期购买协议 | ||||||||
| 预付费用和其他流动资产 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 受限现金 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 经营性租赁使用权资产 | ||||||||
| 其他非流动资产 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债和股东赤字 | ||||||||
| 流动负债： | ||||||||
| 应付账款 | $ | $ | ||||||
| 应计费用和其他流动负债 | ||||||||
| 应付票据，净额 | ||||||||
| 应付关联方票据 | ||||||||
| 递延收入，当期 | ||||||||
| CS Solis的短期债务 | ||||||||
| 与关联方的安全协议 | ||||||||
| 与关联方的远期购买协议负债 | — | |||||||
| 远期购买协议负债 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 保修条款，非当前 | ||||||||
| 令状责任 | ||||||||
| 递延收入，非流动收入 | ||||||||
| 应付票据和衍生负债，扣除流动部分 | ||||||||
| 应付关联方票据 | ||||||||
| 经营租赁负债，扣除当期部分 | ||||||||
| 总负债 | ||||||||
| 承付款和或有事项(附注17) | ||||||||
| 股东(亏损)权益： | ||||||||
| 普通股，$ | ||||||||
| 额外实收资本 | ||||||||
| 累计其他综合损失 | ||||||||
| 累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股东总亏损额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 总负债和股东权益 | $ | $ | ||||||
的 随附附注是该等未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
1
完成 SOLARIA，Inc.
未经审核 简明合并经营报表和综合损失
(在 除股数和每股金额外，数千)
| 十三周结束 | 39周结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， | 10月1日， | 9月29日， | 10月1日， | |||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||
| 毛利(亏损) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 运营费用： | ||||||||||||||||
| 销售佣金 | ||||||||||||||||
| 销售和市场营销 | ||||||||||||||||
| 一般及行政 | ||||||||||||||||
| 总运营支出 | ||||||||||||||||
| 持续经营亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 利息支出(1) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 利息收入 | ||||||||||||||||
| 其他费用，净额(2) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 债务清偿收益 | ||||||||||||||||
| 其他(费用)合计 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 所得税前持续经营亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 所得税(拨备)优惠 | — | ( | ) | |||||||||||||
| 持续经营净亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 停止经营（注7）： | ||||||||||||||||
| 已终止业务亏损，扣除税款 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 已终止业务的减损损失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 非持续经营净亏损，税后净额 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 净亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他全面收入： | ||||||||||||||||
| 外币折算调整 | ||||||||||||||||
| 综合损失（扣除税款） | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 归属于普通股股东的每股持续经营净亏损，基本和稀释 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 普通股股东应占每股已终止业务净亏损，基本和稀释 | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 普通股股东应占每股基本亏损和稀释后每股净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 加权平均-用于计算基本和稀释后每股净亏损的股票 | ||||||||||||||||
| (1) |
| (2) |
的 随附附注是该等未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
2
完成 SOLARIA，Inc.
未经审核 股东赤字简明合并报表
(在 除股数外，数千)
| 为 十三周结束于2024年9月29日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可赎回或可兑换 优先股 | 共同 股票 | 额外 实收 | 积累 | 积累 其他 全面 | 总 股东 （赤字） | |||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 量 | 股份 | 量 | 资本 | 赤字 | 收入 | 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2024年6月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 锻炼 普通股期权 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 受限制股票单位的归属 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 股票型 补偿 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行普通 股票权证 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 服务普通股认购权 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 共同的行使 股票权证 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行普通 以股换债 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行普通 股票 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 改性 认股权证协议 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 净 损失 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2024年9月29日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 为 截至2023年10月1日的十三周 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可赎回可换股
优先股 | 共同 股票 | 额外 实收 | 积累 | 积累
其他 全面 | 总
股东 （赤字） | |||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 量 | 股份 | 量 | 资本 | 赤字 | 收入 | 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| 平衡 如之前报道的那样，截至2023年7月2日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||||
| 追溯 资本重组的应用 (3) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2023年7月2日，经调整 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 转换 2022年可转换票据转换为普通股 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 反向资本化后的普通股，扣除发行成本 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 改叙 预付费管道（1） | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 改叙 凭证负债与股权之比 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 改叙 遗产完整索拉利普通股转变为完整索拉利普通袜 | — | — | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 与远期购买协议相关的普通股（2） | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 与合并相关的普通股红股（3） | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 残余 合并收益 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 修改 凯雷逮捕令 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 股票型 补偿 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属 受限制股票单位 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 外国 货币兑换调整 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 净 损失 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2023年10月1日，经调整 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
的 随附附注是该等未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
3
完成 SOLARIA，Inc.
未经审核 股东赤字简明合并报表
(在 除股数外，数千)
| 为 截至2024年9月29日的39周 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可赎回或可兑换 优先股 |
共同 股票 | 额外 实收 |
积累 | 积累 其他 全面 |
总 股东 （赤字） |
|||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 量 | 股份 | 量 | 资本 | 赤字 | 收入 | 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2023年12月31日 | $ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | |
$ | ( |
) | |||||||||||||||||||||
| 锻炼 普通股期权 | — | |
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 受限制股票单位的归属 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 股票型 补偿 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行普通股认股权证 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 服务普通股认购权 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 SAFE转换后的普通股 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股认股权证的行使 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行普通股以换取债务 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行普通股 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 授权协议的修改 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | — | — | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
| 外国 货币兑换调整 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2024年9月29日 | $ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||||||||||||||||
| 为 截至2023年10月1日的39周 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可赎回可换股
优先股 | 共同 股票 | 额外 实收 | 积累 | 积累
其他 全面 | 总
股东 （赤字） | |||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 量 | 股份 | 量 | 资本 | 赤字 | 收入 | 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2022年12月31日，如之前报道 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 追溯 资本重组的应用（3） | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2022年12月31日，经调整 | — | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 转换 2022年可转换票据转换为普通股 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 反向资本化后的普通股，扣除发行成本 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 改叙 预付费管道（1） | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 改叙 凭证负债与股权之比 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 改叙 遗产完整索拉利普通股转变为完整索拉利普通袜 | — | — | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 与远期购买协议相关的普通股（2） | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行 与合并相关的普通股红股（3） | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 残余 合并收益 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 修改 凯雷逮捕令 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 锻炼 普通股期权 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 股票型 补偿 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属 受限制股票单位 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 外国 货币兑换调整 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 净 损失 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 平衡 截至2023年10月1日，经调整 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| (1) |
| (2) |
| (3) |
的 随附附注是该等未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
4
完成 SOLARIA，Inc.
未经审核 简明综合现金流量表
(在 除股数外，数千)
| 39周 结束 9月29日， 2024 | 39周 结束 10月1日， 2023 | |||||||
| 持续经营的经营活动现金流量 | ||||||||
| 净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 非持续经营亏损，扣除所得税后的净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 持续经营净亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 将持续经营业务的净亏损与经营活动中使用的净现金进行调节的调整： | ||||||||
| 基于股票的补偿费用 | ||||||||
| 非现金利息费用 | ||||||||
| 非现金租赁费用 | ||||||||
| 折旧及摊销 | ||||||||
| 债务发行成本摊销 | ||||||||
| 其他融资成本 | ||||||||
| 资产减损损失 | ||||||||
| 将SAFE协议转换为普通股的损失 | ||||||||
| 与为供应商服务发出的授权令有关的非现金费用 | ||||||||
| 衍生负债发行损失 | ||||||||
| 衍生负债的公允价值变动 | ||||||||
| 信贷损失准备金 | ||||||||
| 债务贫困（收益）损失 | ( | ) | ||||||
| 超额和废弃库存准备金变化 | ||||||||
| 远期购买协议的发布 | ( | ) | ||||||
| 远期购买协议负债公允价值变化 | ( | ) | ||||||
| SAFE协议公允价值变更 | ||||||||
| 与远期购买协议相关的普通股发行 | ||||||||
| 认股权证负债的公允价值变动 | ( | ) | ||||||
| 索利斯债务的增加 | ||||||||
| 与合并相关的普通股红股发行 | ||||||||
| 与供应商服务相关的限制性股票单位的发行 | ||||||||
| 经营资产和负债变化： | ||||||||
| 应收账款 | ( | ) | ||||||
| 库存 | ( | ) | ||||||
| 预付费用和其他流动资产 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他非流动资产 | ||||||||
| 应付账款 | ( | ) | ||||||
| 应计费用和其他流动负债 | ( | ) | ||||||
| 经营租赁负债 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 保修条款，非当前 | ||||||||
| 递延收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 持续经营中用于经营活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 已终止业务的经营活动提供的净现金 | ||||||||
| 用于经营活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 持续经营投资活动产生的现金流量 | ||||||||
| 购置财产和设备 | ( | ) | ||||||
| 内部使用软件成本的资本化 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 持续经营中用于投资活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 持续经营融资活动产生的现金流量 | ||||||||
| 发行应付票据的收益，净额 | ||||||||
| 应付票据本金偿还 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 发行可转换票据所得款项 | ||||||||
| 发行可转换票据应付关联方的收益 | ||||||||
| 发行普通股所得款项 | ||||||||
| 行使普通股期权所得收益 | ||||||||
| 合并和PIPE融资的收益 | ||||||||
| 合并收益和关联方PIPE融资 | ||||||||
| 发布SAFE协议的收益 | ||||||||
| 持续经营筹资活动提供的现金净额 | ||||||||
| 汇率变动的影响 | ||||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金净增(减) | ( | ) | ||||||
| 期初现金、现金等价物和限制性现金 | ||||||||
| 期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | $ | ||||||
| 现金流量信息的补充披露： | ||||||||
| 期内支付的利息现金 | $ | $ | ||||||
| 缴纳所得税的现金 | ||||||||
| 非现金融资和投资活动的补充披露： | ||||||||
| 取消交换协议中现有债务 | $ | $ | ||||||
| 交换协议中可转换票据的发行 | ||||||||
| 交换协议中普通股发行 | ||||||||
| SAFE协议转换为普通股 | ||||||||
| 凯雷授权修改 | ( | ) | ||||||
| 通过租赁义务获得的经营使用权资产 | ||||||||
| 将负债分类认股权证重新分类为股权分类认股权证 | ||||||||
| 发行普通股认股权证 | ||||||||
| 2022年可转换票据转换为普通股 | ||||||||
| 向关联方发行的2022年可转换票据转换为普通股 | ||||||||
| 将优先股转换为普通股 | ||||||||
| 发行与远期购买协议有关的普通股 | ||||||||
| 与合并有关的普通股红股发行 | ||||||||
| 将遗产完全Solaria普通股资本重组为完全Solaria普通股 | ||||||||
| 将投资者存款重新分类为管道基金 | ||||||||
的 随附附注是该等未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
5
注意到 至未经审计的简明合并财务报表
| (1) | 组织 |
(A) 业务说明
完成 Solaria，Inc.(“公司”或“Complete Solaria”)是一家总部位于弗里蒙特的住宅太阳能安装公司， 该公司由Complete Solar Holding Corporation收购Solaria Corporation(“Solaria”)而成立。
Complete Solar，Inc.(“Complete Solar”)
在特拉华州注册成立于
在……里面 2022年10月，本公司签订了经2022年12月26日和2023年1月17日修订的企业合并协议(原文为 《企业合并协议书》)，并于2023年5月26日修订(《修订和重新签署的企业合并协议书》)， 与Jupiter合并Sub I Corp.，特拉华州的一家公司和Freedom Acquisition I Corp.的全资子公司(“FACT”) (“第一合并子公司”)，Jupiter Merger Sub II LLC，特拉华州有限责任公司，FACT的全资子公司 (“第二合并子公司”)、特拉华州的Complete Solar Holding Corporation和特拉华州的Solaria。
这个 经修订及重订的业务合并协议拟进行的交易已于2023年7月18日完成(“成交 日期“)。合并在截止日期完成后，FACT更名为“Complete Solaria，Inc.”。
AS 经修订及重订的业务合并协议所拟进行的部分交易，已根据 《开曼群岛公司法》和《特拉华州公司法》第388条规定的本地化。 或“驯化”)。截止日期，在驯化后，First Merge Sub与Complete Solaria合并并成为Complete Solaria， Complete Solaria作为FACT的全资子公司在此次合并中幸存下来(“第一次合并”)，紧随其后 第一次合并，Complete Solaria与第二次合并Sub合并，第二次合并Sub作为全资子公司继续存在 事实上(第二次合并)，第二次合并子公司更名为CS，LLC，紧随第二次合并之后， Solaria与一家新成立的特拉华州有限责任公司和FACT的全资子公司合并，并更名 至Solaria Corporation LLC(“Third Merge Sub”)，Third Merge Sub作为FACT的全资子公司继续存在 (“额外合并”，与第一次合并和第二次合并一起称为“合并”)。
在……里面 与合并结束的联系：
| ● | 本公司每股股本，包括由2022年可换股票据转换而成的股份，在紧接交易结束前已发行及已发行的股份(“遗留完整Solaria股本”)已注销，并兑换为合共 |
| ● | 2023年7月，(I)气象局特别机会基金I，LP(“MSOF”)、气象局资本合伙公司(“MCP”)和气象局精选交易机会大师有限公司(“MSTO”)(与MSOF、MCP和MSTO统称为“气象局”)；(Ii)Polar多策略总基金(“Polar”)，及。(Iii)Diameter True Alpha市场中性总基金，LP、Diameter True Alpha Enhanced Market Neual Master Fund，LP及Pinebridge Partners Master Fund，LP(统称为“Sandia”)(统称为“FPA Funding Funding Three Investors”)订立独立认购协议(“FPA Funding Amount PIPE认购协议”)，据此，于截止日期认购的FPA资金管道投资者合共认购 |
6
| ● | 所有特定投资者(“管道投资者”)从本公司购买的合计 |
| ● | 于截止日期当日或前后，根据新钱管认购协议，若干与新钱管认购协议有关连的投资者(“新钱管投资者”)同意认购及购买，而Complete Solaria则同意向新钱管投资者发行及出售合共 |
| ● | 在结束后，Complete Solaria发布了另一份 |
| ● | 2023年3月，持有 |
| ● | 每股已发行和已发行的事实b类普通股按一对一的基础转换为 |
在 2022年11月，Complete Solar Holdings收购Solaria，并更名为Complete Solaria，Inc.于2023年8月18日，公司 签订了一份不具约束力的意向书，将Solaria在北美的某些完整太阳能电池板资产出售给Maxeon， (“Maxeon”)。2023年10月，本公司完成将其太阳能电池板业务出售给Maxeon。请参阅注1(B) -资产剥离和注7-资产剥离。
(B) 资产剥离
在……里面
2023年10月，根据资产购买协议的条款，本公司完成向Maxeon出售其太阳能电池板业务
(“处置协议”)。根据出售协议的条款，Maxeon同意收购若干资产和员工
，总收购价约为$
7
这 剥离代表了Complete Solaria业务的战略转变，符合持有出售和非持续经营的条件。 根据持有待售资产的分类，本公司将处置集团的账面价值降至其公允价值。 减去出售成本，并计入与持有待售无形资产和商誉相关的减值损失。结果, 该公司在其未经审计的简明合并报表中对其太阳能电池板业务的非持续运营结果进行了分类 列报的所有期间的运营和综合亏损。与非持续经营有关的现金流与 列报所有期间未经审计的简明综合现金流量表内的持续经营。除非另有规定 注意到，未经审计的简明综合财务报表附注中的讨论仅涉及持续经营 并不包括北美面板业务的历史活动。有关更多信息，请参阅附注7-资产剥离。
(C) 流动资金和持续经营
自成立以来，公司发生了经常性的
运营亏损和负现金流。该公司持续经营产生净亏损#美元。
管理层获得了额外的资金并进行了重组 其在截至2024年9月29日期间的债务，摘要见附注13--借款和衍生负债。从历史上看， 该公司的活动一直通过私募股权证券、债务和合并收益来筹集资金。 如果公司无法在需要时获得足够的额外资金，公司将需要重新评估其运营计划，并 可能被迫削减开支，延长与供应商的付款期限，尽可能清算资产，或暂停或削减 计划的项目或完全停止运营。这些行动可能会对公司的业务、运营结果产生实质性影响 以及未来的前景。虽然该公司已经能够筹集到多轮融资，但不能保证在 该公司需要额外的融资，这种融资将以优惠的条款或根本不存在的条款提供。生成失败 充足的运营现金流、筹集额外资本或减少某些可自由支配的支出将产生实质性的不利影响 对公司实现预期业务目标的能力的影响。
因此， 很大程度上怀疑实体是否有能力在下列日期后一年内继续作为持续经营的企业 未经审计的简明综合财务报表已印发。随附的未经审计的简明综合财务报表 已经准备好假设公司将继续作为持续经营的企业运营，该企业考虑变现资产和 在正常业务过程中清偿债务。它们不包括任何反映未来可能影响的调整 关于不确定性可能导致的资产的可回收性和分类或负债的数额和分类 与其作为一个持续经营的企业继续存在的能力有关。
(D) 关于纳斯达克退市的通知
打开
2024年4月16日，本公司收到来自纳斯达克证券市场的书面通知(“纳斯达克通知”)。
通知本公司其未遵守纳斯达克上市规则第5450(A)(1)条所订的最低投标价格要求
继续在纳斯达克全球市场上市。纳斯达克上市规则第5450(A)(1)条要求上市证券维持最低投标
价格：$
8
The the the
纳斯达克公告不影响公司普通股在纳斯达克全球市场上市。按照纳斯达克上市
根据第5810(C)(3)(A)条，公司有180个历日重新遵守最低投标价格要求。为了重新获得顺从，
该公司普通股的收盘价必须至少为$
还有
2024年4月16日，本公司收到纳斯达克员工的来信(“纳斯达克函”)，通知本公司，为
纳斯达克函发出日期前连续30个交易日，公司普通股交易价格低于
最低$
在
根据纳斯达克上市规则第5810(C)(3)(C)条，本公司有180个历日，即至2024年10月14日，重新获得合规。
纳斯达克的信中指出，为了重新获得合规，该公司的普通股交易水平必须达到或高于该公司的
MVLS收盘价达到或高于美元
公司相信它已经满足了要求 在截止日期之前完成纳斯达克的信件。纳斯达克的工作人员没有提供公司已恢复合规的书面通知 满足这一要求。
| (2) | 重要会计政策摘要 |
| (a) | 陈述的基础 |
The the the 未经审计的简明综合财务报表和附注已按照公认的原则编制 美国的会计原则(“GAAP”或“美国GAAP”)，并根据规则和条例 并反映美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)认为的所有正常和经常性调整 这是公平列报所列中期成果所必需的。未经审计的简明合并 财务报表包括公司及其全资子公司的账目。所有重大的公司间余额和 在合并中，交易已被取消。
上期财务报表中的某些数额 重新分类，以符合公司综合资产负债表中的本期列报，附注3- 公允价值计量和附注9-应计费用和其他流动负债。这些重新分类没有效果。 根据报告的合并净亏损计算。
The the the 公司的会计季度由一个标准日历年度内的13周期间组成。每个年度报告期开始 1月1日至12月31日结束。
| (b) | 预算的使用 |
The the the 按照公认会计准则编制公司未经审计的简明合并财务报表需要管理层 作出影响资产、负债、收入、费用以及相关披露的报告金额的估计和假设 或有资产和负债。管理层作出的重大估计和假设包括但不限于 地址为：
| ● | 交易的分配 确定的履约义务的价格； | |
| ● | 权证负债的公允价值； |
9
| ● | 远期合约的公允价值 采购协议； | |
| ● | 储备方法论 用于库存陈旧； | |
| ● | 储备方法论 产品保修； | |
| ● | 储备方法论 用于信贷损失拨备； | |
| ● | 衍生负债的公允价值；以及 | |
| ● | 以股票为基础的计量 补偿。 |
至 这些估计与实际结果之间存在重大差异的程度、公司的财务状况或 经营业绩将受到影响。公司的估计是基于过去的经验和公司认为的其他假设 在此情况下，该等估计属合理，本公司会持续评估该等估计。该公司已评估了影响， 管理层不知道任何需要更新公司估计和假设的具体事件或情况 或在本报告发布之日对公司资产或负债的账面价值造成重大影响。这些 随着新事件的发生和获得更多信息，估计可能会发生变化。
| (c) | 细分市场信息 |
这个 该公司在一个运营部门开展业务，该部门通过标准化平台向其住宅提供定制太阳能解决方案 太阳能供应商和公司为单一产品组下的太阳能系统的销售和安装提供便利。该公司的 首席执行官(CEO)是首席运营决策者(CODM)。CODM分配资源 并根据综合基础上列报的财务信息作出经营决策。该公司的盈利能力 产品组不是分配资源的决定性因素，CODM不评估低于 合并公司。该公司的所有长期资产都保存在美利坚合众国。
| (d) | 风险集中 |
潜在的受制于
本公司的信用风险主要集中在现金及现金等价物和应收账款上。该公司的
现金和现金等价物存放在主要金融机构。这类存款有时可能会超过保险限额。
为了时间。本公司认为，持有本公司现金的金融机构财务状况良好，因此，
与这些余额相关的信用风险最低。本公司并无因机构倒闭或
破产了。该公司的客户主要是住宅业主。该公司对其进行信用评估
客户和一般不需要抵押品的信用销售。许多住宅客户通过以下方式为他们的交易融资
本公司向其收取应收账款的第三方融资实体。公司审核应收账款余额以确定
如果任何应收账款可能无法收回，并在准备中包括被确定为无法收回的任何金额
为信用损失赔偿。截至2024年9月29日，三个实体的未偿还余额代表
浓度 %的客户
不是 在截至9月29日的13周和39周内，客户占持续运营毛收入的10%以上， 2024年和2023年10月1日。
浓度 供应商的数量
为
截至2024年9月29日的13周，三家供应商代表
10
| (e) | 现金和现金等价物 |
这个 公司将所有在购买之日起三个月内到期的高流动性证券视为现金。 等价物。该公司在商业银行的大部分现金余额都存入计息账户。现金和现金 等价物包括支票和储蓄账户中持有的现金，以及由高流动性证券组成的货币市场账户 原到期日为自原定购买之日起三个月或更短的时间。
| (f) | 受限现金 |
这个
公司将所有受合同规定限制使用的现金归类为限制性现金。受限现金余额为
$
| 9月29日， 2024 | 12月31日， 2023 | |||||||
| 现金及现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 受限现金 | ||||||||
| 现金总额、现金等价物和限制性现金 | $ | $ | ||||||
| (g) | 收入确认 |
分类 收入
| 十三周结束 | 39周结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， | 10月1日， | 9月29日， | 10月1日， | |||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 太阳能系统安装 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 软件增强服务 | ||||||||||||||||
| 总收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
所有 根据客户所在地在十三周和二十九周按地理位置确认的公司收入的多少 截至2024年9月29日和2023年10月1日的期间在美国。
剩余 履约责任
的
公司已选择实际权宜之计，不披露少于一年合同的剩余履行义务
长的截至2024年9月29日，公司已递延美元
增量 获得客户合同的成本
增量
获得客户合同的成本包括销售佣金，销售佣金是支付给采购住宅的第三方供应商的成本
本公司销售太阳能系统的客户合同。该公司递延销售佣金并确认以下费用
按照相关收入确认的时间安排。递延佣金的摊销记为销售佣金。
在随附的未经审计的简明综合经营报表和全面亏损中。截至2024年9月29日和
2023年12月31日，递延佣金为$
11
延期 收入
这个
公司通常在完成设定的里程碑后向客户开具发票，通常是在安装太阳能系统时
剩余余额在通过最终建筑检查时开具发票。对客户的标准付款期限从30天到60天不等。
当公司收到对价，或客户在交货前无条件支付对价时
根据客户协议的条款，本公司记录递延收入。由于安装项目是
通常在12个月内完成，公司的递延收入在随附的未经审计的
压缩合并资产负债表。在截至2024年9月29日的39周内确认的收入金额
在本期间开始时列入递延收入的费用为#美元。
| (h) | 公允价值计量 |
这个 公司利用估值技术，最大限度地利用可观察到的投入，并最大限度地减少使用不可观察到的投入 有可能。公司根据市场参与者在为资产或负债定价时使用的假设来确定公允价值 在主要的或最有利的市场。
什么时候 考虑到公允价值计量中的市场参与者假设，以下公允价值等级区分了可观察到的 和不可观察到的输入，这些输入被归类为以下级别之一：
| ● | 级别1输入：未调整 报告实体在计量日可获得的相同资产或负债在活跃市场的报价。 |
| ● | 第2级输入：非 包括在第1级投入中的报价，该报价可以直接或间接地观察到资产或负债的主要 资产或负债的完整期限。 |
| ● | 级别3输入：观察不到 用于计量公允价值的资产或负债的投入，在没有可观察到的投入的情况下，从而允许 用于资产或负债在计量之日几乎没有市场活动的情况。 |
公司持有的金融资产和负债 截至2024年9月29日和2023年12月31日，按公允价值经常性计量的权证负债、衍生品 负债、外管局协议和FPA负债。
这个 现金、应收账款、应付账款和应计费用的账面金额因其短期性质而接近其公允价值。 自然(分类为1级)。
某些认股权证债务、衍生债务、 外管局协议和FPA负债使用第3级投入按公允价值计量。公司记录后续调整以反映 未经审计简明综合经营报表内每个报告日的估计公允价值增减 综合损失作为其他费用的一个组成部分，净额。
| (i) | 直接发售成本 |
直接
发售成本指与合并相关的法律、会计和其他直接成本，合并于2023年7月完成。会计学专业
对于合并，直接发售成本约为$
| (j) | 认股权证负债 |
本公司根据下列规定对其认股权证负债进行会计处理 《会计准则编撰指南》(《ASC》)815-40，衍生品和套期保值-实体的合同 自有股权，在这种情况下，不符合股权分类标准的权证必须记录为负债。 权证负债在开始时和每个报告日期根据ASC 820的指导原则按公允价值计量。 公允价值计量，任何随后的公允价值变动在其他费用中确认，在未经审计的简明合并中净额 经营报表和全面亏损报表。请参阅附注3-公允价值计量和附注12-认股权证。
| (k) | 远期购买协议 |
公司按照#年的指导原则对其财务会计制度进行会计核算。 ASC 480，区分负债与股权，因为协议体现了转移资产以结算远期合约的义务 合同。FPA负债在初始和每个报告日期按照ASC的指导原则按公允价值计量。 820，公允价值计量，以及在其他费用中确认的公允价值的任何后续变化，在未经审计的简明合并中净额 经营报表和全面亏损报表。请参阅附注3--公允价值计量和附注5-远期购买协议。
12
| (l) | 衍生负债 |
该公司评估其财务义务 为了根据ASC 815确定这种工具是否是衍生品或包含符合分叉衍生品的特征， 衍生工具和套期保值。衍生负债最初按发行日的公允价值入账，然后重新估值。 在每个报告日期，公允价值变动在其他费用中报告，在未经审计的简明综合报表中净额 运营成本和综合亏损。请参阅附注3-公允价值计量和附注13-借款和衍生负债。
| (m) | 每股净亏损 |
本公司根据ASC 260计算每股净亏损，盈利 每股。每股基本净亏损为普通股股东应占亏损除以普通股加权平均亏损。 期内已发行的股份。每股摊薄净亏损指的是潜在行权在每股基础上产生的摊薄效应 期权、安全协议、认股权证和/或可转换票据。期权、外管局协议或认股权证的潜在稀释效应 是使用IF转换方法计算的。可能具有反稀释作用的证券(即增加收入的证券 每股或每股减少亏损)不包括在每股摊薄亏损计算内。
| (n) | 尚未采用的会计公告 |
2023年11月，财务会计准则委员会(FASB) 发布的会计准则更新(ASU)第2023-07号“分部报告(主题280)：对可报告分部的改进 披露“(”ASU 2023-07“)。ASU通过要求披露以下信息来扩大公共实体的部门披露 定期向CODM提供并包括在每次报告的分部损益衡量中的重大分部费用， 其他分部项目的金额和构成说明，以及应报告分部利润或中期披露 损失和资产。本指导意见适用于2023年12月15日之后的财政年度以及财政年度内的过渡期 从2024年12月15日之后开始，并需要追溯采用。该公司目前正在评估ASU 2023-07。
在 2023年12月，FASB发布了ASU 2023-09，所得税(主题740)：改进所得税披露。ASU 2023-09的目标 加强与所得税有关的披露，包括列入收入表披露的具体门槛 税率对账和已缴纳所得税的特定信息。ASU 2023-09对上市公司有效 2024年12月15日之后开始的年度期间。该公司目前正在评估ASU 2023-09。
| (3) | 公允价值计量 |
| 截至2024年9月29日 | ||||||||||||||||
| 1级 | 2级 | 3级 | 总 | |||||||||||||
| 金融资产 | ||||||||||||||||
| 受限现金 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 远期购买协议(1) | ||||||||||||||||
| 总 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 金融负债 | ||||||||||||||||
| 衍生负债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 公开认股权证 | ||||||||||||||||
| 私募认股权证 | ||||||||||||||||
| 营运资金认股权证 | ||||||||||||||||
| 外管局协议 | ||||||||||||||||
| 总 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 截至2023年12月31日 | ||||||||||||||||
| 1级 | 2级 | 3级 | 总 | |||||||||||||
金融资产 | ||||||||||||||||
| 限制 现金 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 金融负债 | ||||||||||||||||
| 凯雷逮捕令 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 公开认股权证 | ||||||||||||||||
| 私募认股权证 | ||||||||||||||||
| 流动资金授权书 | ||||||||||||||||
| 替换令 | ||||||||||||||||
| 远期购买协议负债 (1) | ||||||||||||||||
| 总 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| (1) |
13
衍生负债
公司在发行的同时发行了衍生负债
于2024年7月及2024年9月发行若干可转换票据(请参阅附注13-借款及衍生负债)。“公司”(The Company)
使用二叉点阵模型对截至发行日期和2024年9月29日的衍生债务进行估值，该模型包括
3级无法观察到的输入。使用的关键输入是股息率、公司普通股价格、波动率、无风险率
以及衍生负债的预期期限。
| 9月29日， 2024 | ||||
| 预期期限 | ||||
| 预期波幅 | % | |||
| 无风险利率 | % | |||
| 普通股价格 | $ | |||
| 预期股息收益率 | % | |||
凯雷 认股权证
AS
公司与CRSEF Solis Holdings，LLC及其关联公司(凯雷)修订和重述的部分认股权证协议，
该公司向凯雷公司发出认股权证，以每股$1的价格购买Complete Solaria普通股。
| 12月31日， 2023 | ||||
| 预期期限 | ||||
| 预期波幅 | % | |||
| 无风险利率 | % | |||
| 预期股息收益率 | % | |||
与债务交换有关的有效债务 2024年7月1日，如附注13-借款和衍生负债中所述，预计将发行的股份数量与 有了凯雷，权证变得固定，凯雷权证从负债重新分类为股权。因此，凯雷的认股权证 截至2024年9月29日不受公允价值计量。
公开认股权证
公开招股说明书按公允价值计量 定期进行。公开招股说明书的估值基于公开交易工具的收盘价。
14
私募和流动资本令
私募股权和流动资金授权书
按公允价值计量。
| 9月29日， 2024 | ||||
| 预期期限 | ||||
| 预期波幅 | % | |||
| 无风险利率 | % | |||
| 预期股息收益率 | % | |||
向前 购买协议
向前
购买协议使用蒙特卡洛模拟分析按经常性的公允价值计量。
| 9月29日， 2024 | 12月31日， 2023 | |||||||
| VWAP股价 | $ | $ | ||||||
| 模拟期间 | ||||||||
| 无风险利率 | % | % | ||||||
| 波动率 | % | % | ||||||
安全 协议
这个
安全协议基于以下转换概率进行估值
更换 认股权证
那里
截至2024年9月29日，没有替代认股权证。
| 12月31日， 2023 | ||||
| 预期期限 | ||||
| 预期波幅 | % | |||
| 无风险利率 | % | |||
| 预期股息收益率 | % | |||
15
| (4) | 反向资本重组 |
AS 在附注1-组织中讨论，公司于2023年7月18日根据经修订和重新确定的 企业合并协议。这些合并被视为反向资本重组，而不是业务合并 财务会计和报告目的。因此，Complete Solaria被视为会计收购人(和合法被收购人)，以及 事实被视为会计上的获得者(和合法获取者)。Complete Solaria被确定为会计收购人的基础 对下列事实和情况进行评估：
| ● | 完整的Solaria 合并前股东在合并后的公司中拥有多数投票权； |
| ● | 遗留的完整Solaria 股东有能力任命完整的Solaria董事会的大多数成员； |
| ● | 遗留的完整Solaria 管理团队被认为是合并后公司的管理团队； |
| ● | 遗留的完整Solaria 以前的业务包括合并后公司的持续业务； |
| ● | 完整的Solaria是 基于历史收入和业务运营的更大实体；以及 |
| ● | 合并后的公司 采用了完整的Solaria的经营名称。 |
在……下面 这种会计方法，将反向资本重组等同于完全发行净资产的Solaria股票 事实上，伴随着资本重组。事实净资产按历史成本列报，没有商誉或其他无形资产。 已记录的资产。合并前未经审计的简明综合资产、负债和经营业绩如下 继承完整的太阳宫。合并前的所有期间均已根据经修订及重订的 企业合并协议紧随合并生效后发行的等值数量的优先股或普通股 反向资本重组。
vt.在.的基础上
于2023年7月完成合并及管道融资后，本公司收到现金收益净额#美元
| 资本重组 | ||||
| 从事实中获得的现金收益，扣除赎回 | $ | |||
| 管道融资的现金收益 | ||||
| 减去：现金支付事实交易费用和承销费 | ( | ) | ||
| 减少：向FPA投资者支付现金，以换取回扣和回收股票 | ( | ) | ||
| 减去：本票的现金付款 | ( | ) | ||
| 合并和管道融资结束时的现金净收益 | ||||
| 减去：根据事实承担的非现金净负债 | ( | ) | ||
| 合并和管道融资在完成时的净供款 | $ | |||
立马
完成合并后，本公司拥有
| 资本重组 | ||||
| 事实A类普通股，合并前已发行 | ||||
| 事实b类普通股，合并前已发行 | ||||
| 向保荐人发行的红股 | ||||
| 向管道投资者发行的红股 | ||||
| 向FPA投资者发行的红股 | ||||
| 通过管道融资发行的股票 | ||||
| 根据FPA协议发行的股份，扣除回收股份后的净额 | ||||
| 减：赎回事实A类普通股 | ( | ) | ||
| 从合并和管道融资中获得的总股份 | ||||
| 遗留完整Solaria股份 | ||||
| 2022年可转换票据股票 | ||||
| 紧随合并后的完整Solaria普通股 | ||||
在……里面
与合并有关，本公司产生了约#美元的直接和增量成本
16
| (5) | 远期购买协议 |
在……里面 2023年7月，事实和遗产完整太阳能公司与(I)气象局;(Ii)极地和(Iii)Sandia(各自)签订了FPA 单独的“卖方”，以及共同的“FPA卖方”)。
根据
根据FPA的条款，FPA卖方打算但没有义务购买一些FACT的普通股，面值
共$
这个 远期合同的主要条款如下：
| ● | FPA卖方可以在可选的提前终止(“OET”)日期之后终止交易，该日期应指定股票数量将减少的数量(该数量，“终止的股票”)。卖方应终止在到期日或之前出售的任何股票的交易。对手方有权从卖方获得一笔金额，该金额等于终止的股票数量乘以重新设定的价格。重新设置的价格最初是$ |
| ● | 《和平协议》包含多项和解结果。根据协议条款，FPA将(1)在本公司在FPA卖方结算时到期现金的情况下以现金结算，或(2)在结算金额调整超过结算金额时以现金或股票结算，由本公司酌情决定。如果公司选择通过股票结算，股权将以完整的Solaria普通股发行，每股价格基于15个预定交易日的成交量加权平均价格(VWAP)价格。和解金额是基于结算金额，该金额等于以下乘积：(1)根据FPA向FPA卖方发行的股份数量减去终止股份数量乘以(2)评估期内的VWAP价格。结算金额将通过结算调整而减少，金额等于(1)定价日期通知中的股份数量减去终止股份数量乘以$ |
| ● | 结算的方式如下 估值日期，以下列日期中较早者为准：(A)估值结束日期后两年 合并(B)卖方在书面通知中指定的日期，由卖方自行决定交付给交易对手 (估值日期不得早于通知生效之日)在某些触发事件发生后； 以及(C)如果在连续30个交易日内的任何20个交易日内，交易对手交付书面通知后90天 交易日-收盘日期后至少6个月的期间(“测算期”)，VWAP价格为 低于当时适用的重置价格。 |
该公司签订了四个独立的FPA，三个
其中，与发行义务相关的
此外，根据ASC 480，本公司 已确定远期合约是代表债务或与债务挂钩的股票以外的金融工具 通过转移资产回购发行人的股权，这里称为“远期购买负债”。 在其未经审计的精简合并资产负债表上。公司最初按公允价值计量远期购买负债 并随后按公允价值重新计量，并在收益中确认公允价值变动。
在……上面
2023年12月18日，本公司和FPA卖方分别对FPA进行了修订(“修订”)。修正案
将每个FPA的重置下限价格从$
17
在……上面
本公司分别于二零二四年五月七日及八日订立及签立对财务协议的修订(统称为
“第二修正案”)和桑迪亚(“桑迪亚第二修正案”)和极地(“极地第二修正案”)
修订“)。第二项修正案将每个FPA的重置价格从1美元下调至1美元。
2024年6月14日，本公司签订了
并与桑迪亚一起执行了FPA修正案(“桑迪亚第三修正案”)。桑迪亚第三修正案规定
将每个FPA的价格重置为$
在……上面
2024年7月17日，公司与Polar签订了对FPA的修正案，根据修正案，公司和Polar同意该条款
FPA的2(最惠国)适用于所有
至#年Solaria全部普通股发行之日
为履行本公司于合并完成时发行股份的责任，本公司录得$
远期购买负债的公允价值变动
至收入为$
| (6) | 预付费用和 其他流动资产 |
| 截至 | ||||||||
| 9月29日， 2024 | 12月31日， 2023 | |||||||
| 递延佣金 | $ | $ | ||||||
| 库存保证金 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 预付费用和其他流动资产总额 | $ | $ | ||||||
| (7) | 资产剥离 |
停止 操作
AS 如附注1--组织所述，本公司于2023年8月18日签订了一份不具约束力的销售意向书 Solaria北美部分完整太阳能电池板资产，包括知识产权和客户合同，以 马克森。根据出售协议的条款，Maxeon同意收购Complete Solaria的某些资产和员工。“公司”(The Company) 认定此次资产剥离代表着公司业务的战略转变，符合停产经营的条件。 因此，与Solaria有关的业务和现金流的结果在未经审计的 截至10月13周和39周的简明综合业务报表和全面收益(亏损) 2023年10月1日和截至2023年10月1日的39周未经审计的简明综合现金流量表。在10月份 于2023年，根据出售协议的条款，本公司完成向Maxeon出售其太阳能电池板业务。
18
这个
公司记录了因停止经营而产生的亏损
| 十三周 告一段落 | 三十八- 周 告一段落 | |||||||
| 10月1日， 2023 | 10月1日， 2023 | |||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
| 收入成本 | ||||||||
| 毛损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 运营费用： | ||||||||
| 销售和市场营销 | ||||||||
| 一般及行政 | ||||||||
| 总运营支出 | ||||||||
| 停产损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他收入，净额 | ||||||||
| 所得税前已终止业务的损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 所得税优惠(规定) | ( | ) | ||||||
| 已终止业务的减损损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 非持续经营的净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| (8) | 财产和设备，净额 |
| 估计 | 截至 | |||||||||
| 有用的生命 （年） | 9月29日， 2024 | 12月31日， 2023 | ||||||||
| 开发的软件 | $ | | $ | | ||||||
| 制造设备 | ||||||||||
| 家具和设备 | ||||||||||
| 租赁权改进 | ||||||||||
| 总资产和设备 | ||||||||||
| 减去：累计折旧和摊销 | ( | ) | ( | ) | ||||||
| 财产和设备合计(净额) | $ | $ | ||||||||
折旧
持续经营的摊销费用总计美元
该公司确认了一美元
19
| (9) | 应计费用和其他流动负债 |
| 截至 | ||||||||
| 9月29日， 2024 | 12月31日， 2023 | |||||||
| 应计薪酬和福利 | $ | $ | ||||||
| 应计法律和解 | ||||||||
| 专业费用 | ||||||||
| 应计定期贷款和循环贷款最终付款费 | ||||||||
| 递延融资费 | ||||||||
| 应计保修 | ||||||||
| 令状责任 | ||||||||
| 应计利息 | ||||||||
| 其他应计负债 | ||||||||
| 应计费用和其他流动负债总额 | $ | $ | ||||||
| (10) | 其他费用，净额 |
| 十三周结束 | 39周结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | |||||||||||||
| 衍生负债发行损失(1) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||
| 衍生负债的公允价值变动(2) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 可赎回可转换优先股证负债的公允价值变化 | ||||||||||||||||
| 凯雷股权公允价值变化 | ||||||||||||||||
| FACt公开、私募和流动资金证的公允价值变化 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 其他融资成本 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| CS Solis债务贫困损失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 与合并相关发行的红股(3) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 远期购买协议的发布(4) | ||||||||||||||||
| 远期购买协议负债公允价值变化(5) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 与远期购买协议相关的股份发行 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| SAFE协议公允价值变更(6) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 将SAFE协议转换为普通股的损失(6) | ( | ) | ||||||||||||||
| 其他，净 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 其他费用合计(净额) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| (1) | |
| (2) | |
| (3) | |
| (4) | |
| (5) | |
| (6) |
20
| (11) | 普通股 |
这个
公司已授权发行
普普通通 股票购买协议
2023年12月18日，本公司签订了
与罗杰斯·梅西自由和自由市场慈善机构签订的单独普通股购买协议(“购买协议”)
信托基金和罗杰斯·梅西可撤销生活信托基金(各自是“购买者”，合在一起是“购买者”)。根据
根据购买协议的条款，每个购买者购买
2024年7月16日，本公司签订了一份
与白狮资本有限责任公司(“白狮”)的股票购买协议，经2024年7月24日修订(“白狮SPA”)，
以及股权信贷额度融资安排的相关登记权协议。根据白狮SPA，公司
有权，但没有义务，要求白狮不时购买，最高可达$
于2024年8月14日，本公司于
白狮SPA(统称为白狮SPA“白狮修正SPA”)。白狮修订后的SPA规定，
公司可以通知白狮公司通过递送一小时快速购买的方式来行使公司出售普通股的权利
注意。如果公司发出一小时快速购买通知，公司应向白狮公司交付不超过普通股的股份
(I)一小时急购通知当日平均每日成交量的百分之五，两者以较少者为准
| 截至 9月29日， 2024 | ||||
| 普通股认股权证 | ||||
| 员工购股计划 | ||||
| 已发行和未发行的股票期权和受限制股票单位 | ||||
| 授权未来发行的股票期权和RSU | ||||
| 保留股份总数 | ||||
| (12) | 权证 |
| 截至 | ||||||||
| 9月29日， | 12月31日， | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 凯雷逮捕令 | $ | $ | ||||||
| 替换令 | ||||||||
| 公开认股权证 | ||||||||
| 私募认股权证 | ||||||||
| 营运资金认股权证 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
21
凯雷 搜查令
2022年2月，作为债务融资的一部分
从凯雷(见附注13-借款及衍生负债)，本公司发出认股权证购买
在…
发行时，认股权证的相对公允价值被确定为$
在……里面
2023年7月，随着合并的完成，凯雷的债务和认股权证进行了修改。根据兑换率
包括在合并中，
对逮捕令的修改导致重新分类
按照美国会计准则815和美国会计准则718进行会计核算的以前按股权分类的权证，补偿
-股票薪酬。该公司将经修订认股权证的公允价值记为认股权证负债#美元。
于2024年7月1日，与《交换协议》(定义见
在附注13--借款和衍生负债)中，对凯雷权证进行了修改，修改确定了
可能因行使凯雷认股权证而发行的公司普通股
《公司记录》
系列 D-7认股权证(转换为普通股认股权证“替代认股权证”)
在……里面
2022年11月，本公司发行认股权证购买
22
2023年10月，公司签订了一项
及承兑协议(“转让协议”)，(请参阅附注13-借款及衍生负债)。在连接中
通过转让协议，公司还与持有人签订了第一修正案，以购买股票协议
D-7系列搜查证。根据协议条款，购买认股权证
替换认股权证于2024年4月到期，公司发布
这一美元
公共的， 私募和营运资金认股权证
在……里面
与合并一起，Complete Solaria作为会计收购人，被认为承担了
该公司确定了公共和私人
权证将被归类为负债，并在发行日使用可公开获得的价格对权证进行公平估值
认股权证$
此外，在合并结束时，
公司发行
权益 分类认股权证
系列 B认股权证(转换为普通股认股权证)
2016年2月，本公司发出认股权证
购买
23
系列 认股权证(转换为普通股认股权证)
2016年7月，本公司发出认股权证，以
购买
系列 C-1认股权证(转换为普通股认股权证)
2020年1月，本公司发出认股权证，购买
SVB 普通股认股权证
于2021年5月及8月，本公司发出认购权证
期票 附注普通股认股权证
2021年10月，公司发布了购买权证
24
7月 2023年普通股认股权证
在……里面
2023年7月，本公司向第三方服务提供商发出认股权证
搜查令 考虑事项
在……里面
2023年7月，关于合并事宜，本公司发布
艾娜 搜查令
在……上面
2024年6月17日，签署了购买公司普通股的认股权证(“Ayna认股权证”)，证明
Ayna.AI LLC(“Ayna”)有权购买
在……上面
或在(I)2024年9月9日之后；及(Ii)2024年3月12日后的第一个交易日，收市价为
大于或等于$的普通股
25
在……里面 代替行使Ayna认股权证以换取现金，Ayna可能会不时将Ayna认股权证全部或部分转换为数字 公司普通股的总市值通过以下方式确定：(A)公司普通股的总公平市值 普通股或其他可在行使Ayna认股权证时发行的证券减去该等股份的总认股权证价格 (B)一股公司普通股的公允市值(“Ayna认股权证FMV”) 普通股。
如果 公司普通股定期在公开市场交易，Ayna认股权证FMV应为加权平均 在Ayna向本公司递交行使通知之前的30个交易日结束的30个交易日的价格。如果 公司普通股不定期在公开市场交易的，由公司董事会决定 Ayna认股权证FMV在其合理善意判断中。尽管如此，如果Ayna为公司董事会提供建议 如果Ayna不同意该决定，则公司和Ayna应立即就信誉良好的协议达成一致 由投资银行公司或第三方独立评估师承担此类估值。如果这样的投资银行的估值 投行的所有费用和开支均由董事会支付 由本公司提供。在所有其他情况下，此类费用和开支应由Ayna支付。
发行时，Ayna认股权证的公允价值被确定为
$
康托授权书
2024年7月，公司发行了认股权证(“康托权证”)
向第三方服务提供商购买
26
| (13) | 借款和衍生负债 |
交换 协议
在……上面 于2024年7月1日，本公司与凯雷及Kline Hill订立交换协议(“交换协议”)，提供 用于：
| (i) | 取消所有#美元的债务 |
| (ii) | 发行原始本金为#美元的可转换票据 |
| (iii) | 取消所有#美元的债务 |
| (iv) | 发行可转换票据，原始本金总额为$ |
| (v) | 发行 |
七月 2024年笔记
2024年7月，该公司发行了美元
27
2024年7月票据确认的利息支出
是$
7%可转换优先票据
2024年9月，该公司发行了美元
在7.0%的票据上确认的利息支出
是$
2018年桥梁笔记
2018年12月，Solaria Corporation发布了高级
附属可转换担保票据(“2018年票据”)，总额约为$
2022年12月，本公司签订了一项
修订2018年债券将到期日由
2018年的桥梁笔记是作为
上文披露的交换协议。就交换协议而言，余额为$
2024年7月，该公司发行了美元
28
左轮手枪 贷款
在 2020年10月，Solaria与Structure Capital Investments III，LP(“SCI”)签订了一项贷款协议(“SCI贷款协议”)。
The the the
SCI贷款协议包括两项贷款，一项定期贷款(“定期贷款”)和一项循环贷款(“循环贷款”)。
贷款“)(连同”原协议“)为$
The the the
循环贷款期限为36个月，本金在期限结束时到期，年利率为
在
截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度，Solaria签订了几项修订和重新签署的贷款和担保协议
由于公司不满足某些财务要求，SCI禁止SCI行使其可获得的任何权利和补救措施
原协议所要求的契约。由于这些修正，对《财政契约》和《Solaria》进行了修改。
总共记录了$
茄子 历史上曾发行认股权证购买Solaria E-1系列可赎回可转换优先股(SCI系列 E-1逮捕令“)。在原协议期限内的任何时间，认股权证均可全部或部分完全行使。 作为与Complete Solar业务合并的一部分，所有未偿还的SCI系列E-1认股权证均由母公司承担。 完整的索拉里亚。
2023年10月，公司签订了一项
结构资本投资协议III，LP将SCI债务转让给Kline Hill Partners Fund LP，Kline Hill Partners IV
SPV LLC、Kline Hill Partners Opportunity IV SPV LLC(统称为Kline Hill)和罗杰斯·梅西可撤销生活信托基金
购买总价为$
利息
截至2024年9月29日和2023年10月1日的13周期间确认的费用为
安全 信贷安排
在……里面
于2022年12月，本公司与Kline Hill Partners IV SPV LLC及Kline Hill Partners订立担保信贷安排协议
机会四SPV LLC(“担保信贷安排”)。担保信贷融资协议允许公司借入
至
29
本公司确认利息支出为
极地 和解协议
在……里面
2023年9月，就合并事宜，本公司与极地多策略订立和解及解除协议
主基金(“Polar”)，用于结算Polar之前向赞助商提供的营运资金贷款
完成合并。和解协议要求公司向Polar支付#美元。
债务 在CS Solis中
作为附注1(A)所述的重组的一部分-
业务简介，公司收到现金并记录了凯雷投资的债务。这项投资是根据
认购协议，根据该协议，凯雷出资美元
在……上面 2023年7月17日和7月18日，为了获得合并的同意，Legacy Complete Solaria、FACT和凯雷进入 一份经修订及重新签署的商业合并协议同意书(“凯雷债务修改协议”)及 经修订及重述的认股权证协议(“凯雷认股权证修订”)，修改了可强制赎回的 凯雷对Legacy Complete Solaria的投资。
凯雷债务修改协议加速
修改后的投资赎回日期至2024年3月31日。提早赎回日期
投资导致总赎回金额为2023年12月31日本金的1.3倍。赎回金额增加
至2024年3月31日原始投资的1.4倍。此外，作为修正案的一部分，双方签订了经修订的
和重述的认股权证协议。作为凯雷认股权证修正案的一部分，Complete Solaria向凯雷发出认股权证，最多购买
30
*2024年7月，该公司发行了$
在截至9月29日的13周内，
2024年和2023年10月1日，公司将负债的增加记录为利息支出
在截至9月29日的13周内，
2024年和2023年10月1日，公司将发行成本的摊销计入利息支出
| (14) | 外管局协议 |
第一 安全
第二 安全
31
第三 安全
截至2024年9月29日，公司估计
第三个保险箱的公允价值为#美元。
| (15) | 基于股票的薪酬 |
在……里面
2023年7月，公司董事会通过并股东批准了2023年股权激励计划(《2023年计划》)。
2023年计划在修订和重新签署的业务合并协议结束后立即生效。最初，一个
最大数量
从历史上看， 根据修订和重新修订的完整太阳能综合激励计划(“2022年计划”)--完整太阳能--颁发奖项 2011年股票计划(“2011年计划”)、Solaria公司2016年股票计划(“2016计划”)和Solaria公司 2006年股票计划(“2006年计划”)(连同完整的Solaria，Inc.2023年激励股权计划(“2023年计划”)， 《计划》)。2022年计划是完整的太阳能2021年股票计划的后续计划，该计划被修订并假设与 收购Solaria。2011年计划是完整的2011年太阳能股票计划，由Complete Solaria在所需的 交易。2016年计划和2006年计划是Complete Solaria在所需交易中承担的Solaria股票计划。
在 根据这些计划，公司已授予服务和业绩股票期权以及限制性股票单位(“RSU”)。
32
| 未完成的期权 | ||||||||||||||||
| 数量 股份 | 加权 平均 行使 单价 分享 | 加权 平均 合同 任期（年） | 骨料 内在 价值 (in数千） | |||||||||||||
| 未偿还-2023年12月31日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 授予的期权 | ||||||||||||||||
| 行使的期权 | ( | ) | ||||||||||||||
| 选项已取消 | ( | ) | ||||||||||||||
| 出色-2024年9月29日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 已获授权并预计将获授权-2024年9月29日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 既得且可行使-2024年9月29日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 数量 RSU | 加权 平均 授出日期 公允价值 | |||||||
| 未归属于2023年12月31日 | $ | |||||||
| 授予 | $ | |||||||
| 既得和获释 | ( | ) | $ | |||||
| 取消或没收 | $ | |||||||
| 于2024年9月29日未归属 | $ | |||||||
以股票为基础 补偿费用
| 十三周结束 | 39周结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | |||||||||||||
| 收入成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 销售和市场营销 | ||||||||||||||||
| 一般及行政 | ||||||||||||||||
| 持续运营的股票薪酬支出总额 | ||||||||||||||||
| 基于股票的停产补偿，税后净额 | ||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬总支出 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
AS
截至2024年9月29日，总共有$
| (16) | 员工购股计划 |
公司采取员工购股的方式
与2023年7月完成合并有关的计划(“ESPP计划”)。所有符合条件的雇员都可以自愿
登记购买公司普通股，通过工资扣除，价格等于
33
| (17) | 承付款和或有事项 |
保修 规定
The the the
公司通常会提供
这个 当确认太阳能系统销售和电池板销售的收入时，公司应计保修成本，主要基于数量 包含保修的新销售、保修索赔的历史经验和预测，以及估计的太阳能系统 以及更换面板的成本。本公司在收入成本中记录了预计保修费用的准备金 未经审计的简明合并经营报表和全面亏损。保修成本主要包括更换材料 以及服务人员的设备和人力成本。
| 三十九岁 周数 告一段落 9月29日， 2024 | 止年度 12月31日， 2023 | |||||||
| 保修条款，期间开始 | $ | $ | ||||||
| 签发新保修的应计项目 | ||||||||
| 聚落 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 保修条款，期限结束 | $ | $ | ||||||
| 保修条款，现行 | $ | $ | ||||||
| 保修条款，非现行 | $ | $ | ||||||
赔偿 协定
从… 在正常业务过程中，公司可不时对与其订立合同关系的其他当事人进行赔偿， 包括客户、出租人和与公司进行其他交易的各方。本公司可能同意使其他各方不受损害 针对具体损失，如违反代表权、契约或第三方侵权索赔可能造成的损失。它 由于独一无二的事实，可能无法确定此类赔偿协议下的最高潜在责任金额 以及每一项特定索赔和赔偿条款中可能涉及的情况。从历史上看，曾经有过 没有这样的赔偿要求。在管理层看来，由这些协议产生的任何负债都不会有实质性的 对业务、财务状况、经营结果或现金流的不利影响。
法律 事项
本公司是各种法律程序和索赔的一方，这些诉讼和索赔
在正常的业务过程中出现。当很可能发生损失时，公司记录负债和金额
损失的多少是可以合理估计的。如果公司确定损失是合理可能的，并且损失或损失范围可能
经合理估计，本公司披露合理可能的损失。本公司调整其应计项目，以反映
谈判、和解、裁决、法律顾问的建议以及与特定案件有关的其他信息和事件。法律费用
在发生时计入费用。虽然索赔本身就是不可预测的，但公司并不知道任何可能存在重大影响的事项
对其业务、财务状况、经营结果或现金流产生不利影响。该公司已记录了$
太阳公园 诉讼
在……里面
2023年1月，Solarpark Korea Co.，Ltd.(“Solarpark”)要求大约$
34
在……上面
2023年3月16日，Solarpark在美国加利福尼亚州北区地区法院对Solaria和该公司提起诉讼
(“法庭”)。起诉书称，民事共谋涉及挪用商业秘密、诽谤、侵权
干涉合同关系，诱使违约，违反加州不正当竞争法。
起诉书表明，Solarpark遭受的损失超过了#美元。
2023年5月11日，Solarpark提交了一项动议 初步禁制令，寻求命令限制公司使用或披露Solarpark声称的商业秘密， 或销售Solarpark生产的瓦片组件，以及邀请太阳能组件制造商生产瓦片 使用Solaria的瓦片专利的模块。2023年5月18日，公司提出了部分解雇和留任的动议作为回应。 2023年5月25日，该公司对Solarpark要求初步禁令的动议提出反对。2023年6月1日，太阳公园 对公司的解雇和留任动议提出了反对意见，并提出了支持他们要求初步禁令的动议的答复。 2023年6月8日，该公司回复支持其部分解雇和留任的动议。2023年7月11日，法院进行了一次 举行听证会，审议Solarpark和本公司各自的动议。2023年8月2日，法院发布裁决，批准 关于任何据称挪用Solarpark所谓的商业秘密的初步禁令动议和命令 本公司出示本公司与任何制造商或潜在制造商之间交换的文件和通信 描述或引用Solarpark在案件中确定的任何大规模生产商业秘密。法院的 裁决并未禁止该公司生产瓦片模块或利用其自己的专利制造瓦片 模块。法院驳回了Solarpark寻求诽谤禁令的动议。法院驳回了该公司的驳回动议 并批准本公司暂停整个诉讼以待新加坡仲裁的动议。2023年9月1日，公司 提交了一份有限的上诉通知，对2023年8月批准Solarpark的初步禁令动议的命令提出上诉。在9月 2023年26日，公司提交了撤回上诉的通知，不会对法院的初步禁制令提出上诉。介于 2023年8月和2024年3月，双方正在进行发现谈判，公司向Solarpark出示了文件。“公司”(The Company) 它在2024年3月14日制作了最后一套文件。自那以后，Solarpark一直在审查这些文件，案件仍在继续 留了下来。
不是 负债已在公司未经审计的简明综合财务报表中记录为亏损的可能性 目前不太可能。
西门子 诉讼
打开
2021年7月22日，西门子政府技术公司(西门子政府技术公司)对Solaria提起诉讼
公司在弗吉尼亚州费尔法克斯的费尔法克斯巡回法院(“法院”)。2023年7月27日，西门子政府技术公司，
动议修改起诉书，将西门子工业公司添加为共同原告。这项动议于2023年8月25日获得批准。10月23日，
2023年，西门子政府技术公司和西门子工业公司(统称为西门子)和Solaria公司规定
增加SolarCA，LLC为共同被告。Solaria Corporation和SolarCA，LLC(统称为“子公司”)均为全资拥有
Complete Solaria，Inc.的子公司在诉讼中，西门子指控子公司违反了明示和默示保证
根据西门子向子公司下达的太阳能组件系统采购订单。西门子要求赔偿大约
$
打开
2024年2月22日，法院发布了一项针对西门子子公司的命令，判给西门子约美元
该公司确认了$
35
字母 信用
这个
公司有$
| (18) | 基本网和稀释网 每股亏损 |
公司采用两级法计算每股净亏损。 宣布或支付了截至2024年9月29日和2023年10月1日的13周和39周期间的股息。未分发 每个期间的收益分配给参与证券，包括可赎回的可转换优先股，基于 证券在当期收益中分享的合同参与权，就像本期收益已全部分配一样。 截至2024年9月29日，没有可赎回的可转换优先股。公司每股基本净亏损为 计算方法为普通股股东应占净亏损除以年度已发行普通股的加权平均股数 有未分配亏损的期间。
这个 截至2023年10月1日的13周和39周期间，未经审计的基本和稀释后股票以及每股净亏损为 追溯重述，以实施将合法被收购人的可转换票据的股份转换为合法的 被购买方普通股，就好像在期初发生了转换一样。追溯重述是一致的 介绍所附未经审计的简明合并股东亏损表。
| 13周结束 | 三十九周结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | |||||||||||||
| 分子： | ||||||||||||||||
| 持续经营净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 非持续经营的净亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 分母： | ||||||||||||||||
| 加权平均已发行普通股、基本普通股和稀释后普通股 | ||||||||||||||||
| 每股净亏损： | ||||||||||||||||
| 持续运营--基本运营和稀释运营 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 非连续性业务--基本业务和稀释业务 | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 每股净亏损--基本亏损和摊薄亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
这个 普通股股东应占每股基本净亏损和摊薄净亏损的计算方法与第十三和第三十九年度相同。 截至2024年9月29日和2023年10月1日的一周，因为纳入普通股的潜在股份将是 抗稀释剂，适用于所述时期。
| 截至 | ||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | |||||||
| 普通股认股权证 | ||||||||
| 可发行可转换票据的普通股 | ||||||||
| 已发行和未偿还的股票期权和RSU | ||||||||
| 排除在稀释后每股净亏损之外的潜在普通股 | ||||||||
36
| (19) | 关联方交易 |
从2022年10月到2023年6月，公司
发行约#美元的可转换本票(“2022年可转换票据”)
在……里面
2023年6月，公司收到美元
在……里面
2023年7月，本公司签订了附注5-远期购买协议中描述的一系列FPA。关于
FPA，公司确认了其他费用#美元
这个
公司已确认与FPA相关的一项资产为$
在……里面
于2023年9月，就合并事宜，本公司与关联方订立和解及解除协议
在合并结束前向发起人发放的营运资金贷款的结算。作为和解协议的一部分，
本公司同意向关联方支付$
2023年10月，本公司签订了一项
转让协议根据协议，结构性资本投资III，LP将SCI债务转让给Kline Hill Partners Fund LP，Kline Hill
Partner IV SPV LLC、Kline Hill Partners Opportunity IV SPV LLC(统称为Kline Hill)和Rodgers Massey Revocable
关联方Living Trust，总收购价为美元
37
三
如附注14--《外管局协议》所述，在截至2024年9月29日的39周内签订的保险箱是与
罗杰斯·梅西自由和自由市场慈善信托基金，一个关联方。该公司从保险箱收到的收益共计#美元。
2024年7月，本公司签署了一份照会
购买协议，并发布了
2024年9月，该公司发行了美元
那里 在截至2024年9月29日和10月的13周和39周期间，没有其他重大关联方交易 1,2023年。
| (20) | 后续事件 |
采办 SunPower Corporation精选资产
2024年8月5日，公司签订资产购买协议
本公司、SunPower Corporation及其直接和间接子公司(统称为SunPower)之间的合作
就出售和购买与SunPower的蓝鸦太阳能业务有关的某些资产以及与以下事项有关的某些资产作出规定
用于之前由SunPower运营的新住宅和非安装经销商网络活动(“收购资产”)。这个
《行政程序法》是根据《美国法典》第11章《美国法典》第11章，与SunPower提出的自愿请愿书有关的。
101-1532(“破产法”)。SunPower的出售于2024年9月23日获得美国破产法院的批准
前往特拉华州的地区。本公司自2024年9月30日起完成收购所收购资产的对价
现金购买价格为$
与交易的结束有关 根据APA，本公司与SunPower于2024年9月30日订立过渡服务协议(“TSA”)，内容如下 SunPower应使用商业上合理的努力执行与被收购方有关的特定向前过渡服务 在运输安全协议规定的期间内的资产。此外，在该过渡服务期内，公司应商业使用 合理努力向SunPower提供特定的反向过渡服务。运输安全管理局根据《破产法》第11章的规定终止 是SunPower的。
作为对向前过渡服务的考虑 由SunPower根据TSA提供，公司将向SunPower支付TSA附件A中定义的服务成本， 包括(A)指定的许可证续期和转让费用、软件许可证成本、员工成本、与保险范围相关的成本、 与银行服务相关的成本，某些设施成本，以及TSA中规定的某些其他成本，加上(B)所有实际或必要的成本 SunPower与提供过渡服务有关的成本和自付费用，包括Time SunPower人员和承包商执行TSA中定义的向前过渡服务所花费的费用，以及(C)任何其他 许可费、同意费、临时使用权费、特许权使用费或可能需要支付给任何第三方的其他金额 为SunPower提供向前过渡服务。公司将不会收到任何反向过渡的费用或报酬 本公司向SunPower提供的服务。
38
项目 2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
你 应阅读以下对我们的财务状况和经营结果的讨论和分析以及未经审计的摘要 合并财务报表和相关附注包括在本季度报告其他部分的Form 10-Q中，并与我们经审计的合并财务报表一起 我们向美国证券交易委员会提交的Form 10-k年度报告中包含的财务报表和相关附注 2024年4月1日，以及有关管理层在Form 10-k年度报告第7项中的讨论和分析。本讨论包含 涉及风险和不确定因素的前瞻性陈述。我们的实际结果可能与下面讨论的结果大不相同。 可能导致或促成这种差异的因素包括以下确定的因素和标题为“风险”一节中讨论的因素 因素“包括在本季度报告10-Q表的其他部分。另请参阅标题为“特别注意事项： 前瞻性陈述。“
概述
完成 Solaria成立于2022年11月，由特拉华州的Complete Solar Holding Corporation合并而成 Solaria“)和特拉华州的Solaria公司(这样的实体，”Solaria“，以及这种交易，即”商业 组合“)。成立于2010年的Complete Solar创建了一个技术平台，通过使 一个全国性的销售合作伙伴网络，并建立合作伙伴。我们的销售合作伙伴与房主签订了太阳能安装合同 以我们的名义。为了促进这一过程，我们为其销售合作伙伴提供软件工具、销售支持和品牌标识，使 他们与国家供应商竞争。这一交钥匙解决方案使任何人都可以很容易地销售太阳能。
我们通过参与当地建筑来履行我们的客户合同。 专家。我们管理客户体验并在交付现成项目之前完成所有施工前活动，包括 硬件、工程计划和建筑许可给建筑商合作伙伴。我们通过我们的专有技术管理和协调这一过程 HelioTrackTM软件系统。我们削弱了我们的HelioTrack的价值TM软件，因为这个软件没有未来 在完成向作为SunPower收购的一部分购买的软件的迁移后使用。请参阅附注20-后续 我们未经审计的简明综合财务报表中的事件，以进一步说明SunPower的收购。
我们的 会计季度是指标准日历年内的13周期间。每个年度报告期从1月1日开始至结束 12月31日。
那里 在未经审计的浓缩合并后的一年内，我们是否有能力继续作为一家持续经营的企业 发布财务报表。随附的未经审计的简明综合财务报表是在假设我们 将继续作为一个持续经营的企业运作，考虑在正常情况下变现资产和清偿负债 生意上的事。它们不包括任何调整，以反映未来可能对可采矿性和分类的影响 资产或负债的数额和分类，这可能是由于与我们继续作为 持续经营的企业。
生长 战略与展望
完成 Solaria的增长战略包含以下要素：
| ● | 通过以下方式增加收入 扩大装机容量，开拓新的地理市场-我们继续扩大我们的合作伙伴网络，他们将 安装由我们的销售合作伙伴产生的销售额产生的系统。通过利用这一熟练的建筑商网络，我们的目标是增加 我们在传统市场的装机容量，并将我们的产品扩展到全美各地的新地区。这 将在现有市场实现更大的销售增长，并在扩张市场创造新的收入。 |
| ● | 增加收入和 通过与全国范围的销售合作伙伴合作实现利润率-我们的目标是为潜在的销售合作伙伴提供全包式太阳能解决方案 这是一个全国性的足迹。这些销售合作伙伴包括电动汽车制造商、国家家庭安全供应商和房地产 经纪公司。我们希望为整个地区的此类销售合作伙伴创建具有单一执行流程的一致产品 领地。这些国家客户拥有独特的客户关系，我们相信这将促进有意义的销售机会 以及低收购成本，既能增加收入，又能提高利润率。 |
39
这个 合并
我们 与朱庇特合并子公司I公司、特拉华州一家公司和一家全资公司签订了修订和重新签署的业务合并协议 自由收购第一公司(“FACT”)(“第一合并子公司”)的全资子公司，Jupiter Merger Sub II LLC，特拉华州 有限责任公司和FACT的全资子公司(“第二合并子公司”)和Solaria于2022年10月3日(“合并”)。 合并于2023年7月18日完成。根据合并条款并在符合合并条件的情况下，(I)第一合并子公司 与Complete Solaria合并并并入Complete Solaria，Complete Solaria作为FACT的全资子公司继续存在(“第一次合并”)， (Ii)紧接其后并作为同一整体交易的一部分，Complete Solaria与Second Merge Sub合并并并入Second Merge Sub， 随着第二次合并子公司作为FACT的全资子公司生存下来(“第二次合并”)，FACT更名为 “Complete Solaria，Inc.”第二合并子公司紧随其后更名为“CS，LLC”及(Iii) 第二次合并的完成，作为同一整体交易的一部分，Solaria与新成立的特拉华州合并并并入新成立的特拉华州 一家有限责任公司和FACT的全资子公司，并将其名称改为“The SolarCA LLC”(“第三次合并 子公司“)，第三次合并子公司作为FACT的全资子公司继续存在(”额外合并“，并在一起 包括第一次合并和第二次合并，即“合并”)。
这个 Complete Solaria和FACT之间的合并被视为反向资本重组。在这种会计方法下，事实 在财务报表报告中被视为被收购的公司。这个决定主要是基于我们有一个 合并后公司的多数投票权，我们的高级管理层基本上由所有高级管理人员组成 合并后公司的业务，以及我们的业务包括合并后公司的持续运营。因此，对于 出于会计目的，合并被视为完全Solaria发行股票的资本交易的等价物 对于事实的净资产。事实资产净额按历史成本列报，未记录商誉或其他无形资产。
处置 交易记录
在……里面 2023年10月，我们完成了将我们的太阳能电池板业务(“出售交易”)出售给Maxeon，Inc. 根据资产购买协议(“出售协议”)的条款。根据出售协议的条款，Maxeon 同意收购Complete Solaria的某些资产和员工，总收购价格约为1,100美元万，包括 1,100,000股Maxeon普通股。
AS 作为出售交易的一部分，我们确定符合“持有待售”和停止运营的标准 截至2023年第三财季末的分类，因为资产剥离代表着我们业务的战略转变。我们 在截至去年12月底止年度内，与记录持有以待出售的资产有关的减值费用14750万 2023年3月31日。
AS 截至2023年12月31日，我们已出售了Maxeon的所有股份，并记录了可归因于出售这项投资的420美元万损失。
下面， 我们已经讨论了我们持续运营的历史结果，其中不包括我们太阳能电池板的产品收入和相关指标 业务，因为与太阳能电池板业务相关的所有业务结果都已作为非连续性业务列报，除非 另有注明。
钥匙 财务定义/业务成果构成部分
收入
我们 通过标准化平台向我们的住宅太阳能供应商和公司提供客户太阳能解决方案，从而创造收入 促进太阳能系统的销售和安装。我们的合同包括两项履约义务：太阳能安装 在有管辖权的当局检查之前执行的服务和安装后服务。大多数人 我们的服务收入在安装完成后的某个时间点确认，其余的在检查时确认。 服务收入确认为太阳能输出性能保证准备金后的净额。
40
我们 签订三种类型的太阳能安装客户合同。我们的大部分服务收入是通过以下途径确认的 房主与我们的配电合作伙伴签订购电协议的合同。我们进行太阳能安装 代表我们的分销合作伙伴提供服务，该合作伙伴拥有安装后的太阳能系统。此外，我们进入了一个太阳 直接与房主签订的购买和安装协议，房主支付现金或通过第三方获得融资 贷款伙伴。在与房主签订的现金合同中，我们根据向房主收取的价格确认服务收入。我们录制 服务收入为从融资伙伴收到的金额，扣除向房主收取的任何融资费用，我们认为 作为对客户的激励。
AS 除了我们服务收入的一部分，我们还签订合同提供我们的软件增强型服务产品，包括设计和建议 向包括太阳能安装商和太阳能销售组织在内的客户提供服务。我们利用我们的HelioQuote执行这些操作TM 平台和其他软件工具，用于为安装人员创建计算机辅助绘图、结构信函和电气评审 以及对安装者的建议。我们对每个服务产品收取固定费用，这是我们在提供服务期间确认的费用。
操作 费用
成本 收入的比例
成本 收入的主要部分包括太阳能系统成本、安装和其他分包成本。收入成本也 包括相关的保修成本、运输和搬运以及分摊的管理费用。
销售额 佣金
销售额 佣金是获得客户合同的直接和增量成本。这些成本将支付给第三方供应商，这些供应商 住宅客户销售太阳能系统的合同。
销售额 和市场营销
销售额 营销费用主要包括与人员有关的成本，包括工资和员工福利、股票薪酬、 以及其他促销和广告费用。我们的某些销售和营销费用，包括促销费用，都是按实际发生的。
一般 和行政
一般信息 和行政费用主要包括我们的财务，研究，工程，员工的人事和相关费用， 以及管理团队，包括工资、奖金、工资税和基于股票的薪酬。它还包括法律、咨询、 和专业费用，办公室租金，商业保险费，内部折旧和摊销 开发软件、投资者关系和其他成本。我们预计审计、税务、会计、法律和其他相关成本将增加 遵守适用的证券和其他法规，以及额外的保险、投资者关系和其他费用 与上市公司有关。
利息 费用
利息 支出主要涉及发行债务和可转换票据的利息支出以及债务发行成本的摊销。
其他费用，净额
其他费用，净额包括 发行和重新计量衍生负债的损失、远期购买协议和认股权证负债的公允价值变动， 将两个外管局协议转换为普通股的损失以及其他成本。
收入 税开支
收入 税费主要包括在我们开展业务的某些外国和州司法管辖区的所得税。
41
供给量 链式约束和风险
我们 依赖于少数太阳能系统和其他设备的供应商。如果我们的任何供应商不能或不愿意提供 如果按照我们可以接受的价格、质量水平和数量及时与美国签订合同，我们的选择将非常有限 对于供应，我们可能无法为我们的客户找到合适的替代品，或者根本找不到。这样的事件可能会带来实质性的不利影响 影响我们的业务、前景、财务状况和经营结果。
在……里面 此外，全球供应链和我们的行业在最近一段时间经历了重大中断。我们已经看到了供应链 挑战和后勤限制增加，包括电池板、逆变器、电池和相关零部件短缺 可供购买的逆变器和太阳能系统，这对我们的运营结果产生了重大影响。为了努力减轻 不可预测的交货期，我们的库存从2022年初开始大幅增加，以应对全球供应 链约束。在某些情况下，全球供应链的限制导致关键设备和库存出现更长时间的延误 交付期，并导致成本波动。这些短缺和延误可以部分归因于 新冠肺炎大流行和由此导致的政府行动以及更广泛的宏观经济条件，并因冲突而加剧 在乌克兰和以色列。虽然我们相信我们的大多数供应商已经获得了足够的供应，使他们能够继续交货 和安装到2025年3月底，如果这些短缺和延误持续下去，可能会对何时 电池储能系统可以交付和安装，以及我们何时(或是否)可以开始从这些系统中产生收入。 如果我们的任何太阳能组件供应商遇到组件供应中断的情况，例如半导体 太阳能晶片或逆变器，这可能会降低产能，并限制我们的库存和销售。此外，我们还经历了 设备和劳动力成本出现不同程度的波动，部分原因是一般情况下的中断 全球经济状况。虽然通胀压力导致产品成本上升，但部分原因是 除了材料成本和工资率外，这些额外成本已被相关电价上涨所抵消。
我们 无法预测供应链约束将对我们的业务、现金流、流动性、财务状况和 由于许多不确定因素，目前的运营结果。鉴于我们正在进行的业务中这些情况的动态性质， 业务结果和总体财务业绩、宏观经济因素的全面影响，包括乌克兰冲突 和以色列，目前还不能合理地估计。如果我们无法减轻延误或价格波动的影响 在太阳能系统、原材料和货运方面，它可能会对我们的业务、前景和财务状况产生实质性的不利影响 以及手术的结果。有关可能影响我们结果的风险因素的更多信息，请参阅危险因素“ 位于本季度报告中表格10-Q的其他位置。
关键 会计政策及估计
我们的 对我们财务状况和经营结果的讨论和分析是以我们的财务报表为基础的，这些报表已经 根据公认会计准则编制。《公认会计原则》要求我们做出影响资产、负债、 收入、费用和相关披露。我们的估计是基于历史经验和我们认为的其他各种假设 在这种情况下是合理的。在许多情况下，我们可以合理地使用不同的会计估计，而在其他情况下 在某些情况下，会计估计数的变化很有可能逐期发生。实际结果可能大相径庭 根据我们的估计。我们未来的财务报表将受到与我们实际结果大不相同的程度的影响 估计。有关我们所有重要会计政策的进一步信息，请参阅附注2--重要会计政策摘要， 我们的未经审计的简明综合财务报表包括在本季度报告10-Q表的其他部分。
我们 相信与我们的收入确认、产品保修、库存过剩和陈旧、信用额度相关的保单 亏损和基于股票的薪酬对我们未经审计的精简合并财务报表的影响最大。因此， 我们认为这些是我们的关键会计政策和估计。
42
收入 识别
我们 当商品或服务的控制权转移给客户时，确认收入，金额反映我们预期的对价 有权获得这些服务作为交换。
收入 -太阳能系统安装
的 我们的大部分收入来自太阳能系统的安装。我们确定了两项绩效义务，其中包括 安装服务和安装后服务，当控制权转移给客户时，我们确认收入 安装的情况和太阳能系统分别通过管辖当局的检查后。我们应用 根据估计，在安装和安装后履行义务之间分配交易价格的判断 执行我们服务的成本。此类估计的变化可能会对我们的收入确认时间产生重大影响。
收入 - 软件增强服务
我们 确认软件增强服务的收入，其中包括从我们的HelioQuote生成的提案TM平台和设计 使用内部开发和外部软件应用程序执行的服务。我们与太阳能安装商签订合同，以产生建议书， 我们与太阳能销售实体签订合同，为他们的潜在客户提供设计服务。在每种类型的客户合同下， 我们在签订服务合同的月份为客户生成固定数量的提案或设计。与客户签订合同 可按月强制执行，我们每月根据提供的服务量确认收入。
产品 保证
我们 通常对我们的太阳能系统安装提供10年保修，这为执行过程中的工艺提供保证 安装过程中，包括我们的性能导致的屋顶渗漏。对于在出售交易之前确认的太阳能电池板销售， 我们提供30年的保修期，保证产品在材料和工艺上没有缺陷。我们记录了估计的负债 基于历史趋势和新安装的未来保修索赔。保修索赔行为不同于历史 随着趋势的变化，我们的保修责任可能会发生实质性变化。
库存 过剩和过时
我们的 库存包括完成的太阳能系统和相关部件，我们将其归类为成品成本。我们记录了一笔准备金 对于基于适销性和产品寿命的考虑被认为过时或超过预期需求的库存 周期阶段、组件成本趋势、需求预测、历史收入以及对未来需求和市场状况的假设。 我们应用判断来估计过剩和过时的库存，库存组件的需求变化可能会有一种材料 对我们的库存储备余额的影响。
津贴 对于信用损失
我们 为我们的应收账款投资组合中固有的估计损失保留信用损失准备金。我们用判断来估计 考虑到历史损失并根据当前市场状况和我们客户的情况进行调整后所需的准备金 财务状况、有争议的应收账款金额、当前应收账款的账龄以及我们客户的付款模式。
股票型 补偿
我们 对符合以下条件的所有基于股票的付款，以直线方式确认必要服务期内的基于股票的薪酬支出 预计将授予员工、非员工和董事，包括授予员工股票期权和其他基于股票的奖励。 发放给员工和非员工的股权分类奖励，如顾问和非员工董事，在授予之日进行衡量。 奖励的公允价值。没收行为在发生时予以确认。
43
适用于 会计目的，在企业合并之前，普通股基础股票期权股份的公允价值在历史上 已由我们的董事会决定。由于我们的普通股没有公开市场，董事会行使了 合理判断并综合考虑多个主客观因素，确定我国公允价值的最佳估计 普通股，包括我们业务的重要发展，可赎回可转换优先股的销售，实际经营业绩 和财务表现，可再生太阳能行业的状况和总体经济，股票价格表现 以及可比上市公司的波动性，以及我们普通股缺乏流动性等因素。关注业务 合并后，普通股的公允价值以授出日纳斯达克全球 选择市场。
我们 使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型估计股票期权授予日的公允价值。布莱克-斯科尔斯期权定价模型 要求输入高度主观的假设，包括合并前相关普通股的公允价值， 期权的预期期限、我们普通股价格的预期波动率和预期股息收益率。我们确定了这些 输入如下：
| ● | 预期 期限-预期期限代表我们的基于股票的奖励预期未偿还的期限，并使用简化的 方法。 |
| ● | 预期 波动率-预期波动率是通过研究类似条款下可比上市公司的波动率来估计的。 |
| ● | 预期股息-- 布莱克-斯科尔斯估值模型要求以单一的预期股息收益率作为输入。我们从未支付过股息，也没有任何计划 来支付红利。 |
| ● | 无风险利率 -我们从美国财政部对美国财政部零息债券的利率中得出无风险利率假设 与被估值奖励的预期期限相似的到期日。 |
如果 布莱克-斯科尔斯期权定价模型中使用的任何假设都会发生重大变化，未来奖励的股票薪酬可能会有所不同 与之前授予的奖项相比，这是实质性的。截至2024年9月29日和2023年10月1日的13周期间，以股票为基础 薪酬支出分别为150美元万和210美元万，其中与停产有关的薪酬支出分别为0和50美元万 行动。在截至2024年9月29日和2023年10月1日的39周期间，基于股票的薪酬支出为4.1美元 万分别为0和420美元，其中0和180美元万分别与停产业务有关。截至9月 2024年9月29日，我们大约有1960年万与股票期权相关的未确认股票薪酬支出总额。
最近 会计声明
一 注释2 -重要会计摘要中描述了最近发布的适用于完整Solaria的会计准则的讨论 政策，载于未经审核简明综合财务报表随附的附注。
44
结果 行动
十三 截至2024年9月29日的几周与截至2023年10月1日的十三周相比
的 下表列出了截至2024年9月29日和10月1日的十三周未经审计的运营数据报表， 2023.我们的数据来自本季度报告其他地方的未经审计的简明综合财务报表 10-Q表季报此信息应与我们未经审计的简明合并财务报表和相关信息一起阅读 本季度报告中其他地方包含的10-Q表格注释。历史时期的结果并不一定表明 未来任何时期的运营结果。
| (in数千） | 十三周 结束 9月29日， 2024 | 十三周 结束 10月1日， 2023 | $ 变化 | % 变化 | ||||||||||||
| 收入 | $ | 5,536 | $ | 24,590 | $ | (19,054 | ) | (77 | )% | |||||||
| 收入成本(1) | 8,693 | 18,354 | (9,661 | ) | (53 | )% | ||||||||||
| 毛利(亏损) | (3,157 | ) | 6,236 | (9,393 | ) | (151 | )% | |||||||||
| 毛利率% | (57 | )% | 25 | % | ||||||||||||
| 运营费用： | ||||||||||||||||
| 销售佣金 | 7,270 | 8,755 | (1,485 | ) | (17 | )% | ||||||||||
| 销售和市场营销(1) | 1,093 | 2,214 | (1,121 | ) | (51 | )% | ||||||||||
| 一般及行政(1) | 18,450 | 6,345 | 12,105 | 191 | % | |||||||||||
| 总运营支出 | 26,813 | 17,314 | 9,499 | 55 | % | |||||||||||
| 持续经营亏损 | (29,970 | ) | (11,078 | ) | (18,892 | ) | 171 | % | ||||||||
| 利息开支(2) | (2,338 | ) | (1,902 | ) | (436 | ) | 23 | % | ||||||||
| 利息收入 | 86 | 9 | 77 | 856 | % | |||||||||||
| 其他费用，净额(3) | (65,684 | ) | (38,003 | ) | (27,681 | ) | 73 | % | ||||||||
| 债务清偿收益 | 19,948 | — | 19,948 | * | ||||||||||||
| 持续经营税前净亏损 | (77,958 | ) | (50,974 | ) | (26,984 | ) | 53 | % | ||||||||
| 所得税优惠(规定) | — | 1 | (1 | ) | (100 | )% | ||||||||||
| 持续经营净亏损 | $ | (77,958 | ) | $ | (50,973 | ) | $ | (26,985 | ) | 53 | % | |||||
| * | 百分比没有意义。 |
| (1) | 包括股票补偿 费用如下（单位：千）： |
| 十三
周 结束 9月29日， 2024 |
十三
周 结束 10月1日， 2023 |
|||||||
| 成本 收入 | $ | 49 | $ | 20 | ||||
| 销售 和营销 | 196 | 143 | ||||||
| 一般 和行政 | 1,271 | 1,416 | ||||||
| 股票型 持续经营的补偿 | 1,516 | 1,579 | ||||||
| 股票型 已终止业务中包含的补偿费用 | — | 535 | ||||||
| 总 基于股票的补偿费用 | $ | 1,516 | $ | 2,114 | ||||
| (2) | 包括关联方1亿美元及以下的利息费用 截至2024年9月29日和2023年10月1日的十三周内分别超过1000万美元。 |
| (3) | 包括相关费用1200万美元和3690万美元 分别在截至2024年9月29日和2023年10月1日的十三周内举行派对。 |
45
收入
我们 根据以下类型的服务（以千计）细分我们的收入：
| 十三周 结束 | 十三周 结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | $ 变化 | % 变化 | |||||||||||||
| 太阳能系统安装 | $ | 5,536 | $ | 23,915 | $ | (18,379 | ) | (77 | )% | |||||||
| 软件增强服务 | — | 675 | (675 | ) | (100 | )% | ||||||||||
| 总收入 | $ | 5,536 | $ | 24,590 | $ | (19,054 | ) | (77 | )% | |||||||
来自太阳能的收入 截至2024年9月29日的13周的系统安装费为550美元万，而13周的系统安装费为2,390美元万 截止于2023年10月1日。太阳能系统安装收入减少1,840万，主要是由于 太阳能系统安装量。
来自软件的收入增加 截至2024年9月29日的13周的服务为零，而截至2023年10月1日的13周的万为70美元。 这一减少是由于重点转向太阳能设施造成的。
成本 收入
成本 截至2024年9月29日的13周的收入为870美元万，而截至10月13周的收入为1840美元万 1,2023年。收入成本减少970万美元万，或53%，主要是由于收入减少77%，并强调 管理成本。
毛收入 保证金
毛收入 截至2024年9月29日的13周的利润率为负57%，而截至2023年10月1日的13周的利润率为25%。 毛利率下降的主要原因是收入减少，某些固定成本包括在 收入和存货冲销。
销售额 佣金
销售佣金： 截至2024年9月29日的13周万为730美元，而截至2023年10月1日的13周万为880美元。减产 150万美元的万，或17%，主要是由于收入的下降。
销售额 和市场营销
销售额 截至2024年9月29日的13周的营销费用为110美元万，而前13周的营销费用为220美元万 截止于2023年10月1日。这一减少是由于劳动力的减少。
一般 和行政
截至9月底的13个星期的一般及行政费用 2024年10月29日为1,850美元万，而截至2023年10月1日的13周万为630美元。这一增长主要是由于 对我们专有的HelioTrack的损害TM软件系统，增加应收账款准备金，并确认 在此期间，Ayna的授权费用。
利息支出
截至9月的13周，利息支出为230万美元万 2024年10月29日，而截至2023年10月1日的13周，万为190美元。40美元万的增长是由于 我们的220万美元可转换票据产生的利息支出被180万万的利息支出减少部分抵消 由于CS Solis债务、SCI循环贷款和2018年过桥贷款的终止。
46
其他费用，净额
其他费用，截至2024年9月29日的13周的净额， 与截至2023年10月1日的13周相比，万减少了2,770美元。其他费用，在截至9月的13周内实现净额 2024年2月29日的支出为6,570美元万，其中包括6,260美元的万，用于确认衍生负债和后续 公允价值变化，600万为我们普通股发行的认股权证的公允价值变化产生的费用，380万 在其他融资成本中，90美元的万费用来自SAFE协议的公允价值变化，10美元的万费用来自其他 支出被与我们远期购买协议公允价值变化相关的770美元万收入部分抵消。
其他 截至2023年10月1日的13周的费用净额为3,800美元万，主要包括3,550美元万 与发行与我们的远期购买协议有关的普通股的费用、债务清偿损失 在CS Solis中，1,030美元万，670美元万与我们远期购买协议公允价值变化有关的费用，以及2，4美元 与发行与合并相关的红股相关的百万美元支出，部分被1,690美元的相关收入万抵消 权证负债的公允价值变动。
利得 论债务的清偿
这个 清偿债务的收益来自交换我们的某些债务义务。
网络 持续经营的亏损
AS 由于上述因素，我们在截至2024年9月29日的13周内持续运营的净亏损为78.0美元 100万美元，亏损增加2,700万美元，而13周持续运营净亏损5,100美元万 截止于2023年10月1日。
损失 来自停产的运营
我们 在截至2024年9月29日和2023年10月1日的13周内分别确认亏损为零和15590美元的万，涉及 剥离我们的太阳能电池板业务。
三十九岁 截至2024年9月29日的一周与截至2023年10月1日的39周相比
这个 下表列出了我们截至2024年9月29日的39周的未经审计的运营报表数据和 截至2023年10月1日的几周。我们从其他地方包含的未经审计的简明合并财务报表中得出这些数据 在本季度报告表格10-Q中。此信息应与我们未经审计的简明综合财务一起阅读 本季度报告中其他地方的10-Q表格中包含的报表和相关附注。历史时期的结果并不一定是 显示未来任何时期的经营结果。
| (in数千） | 三十九周 结束 9月29日， 2024 | 三十九周 结束 10月1日， 2023 | $ 变化 | % 变化 | ||||||||||||
| 收入 | $ | 20,068 | $ | 66,887 | $ | (46,819 | ) | (70 | )% | |||||||
| 收入成本(1) | 21,834 | 51,788 | (29,954 | ) | (58 | )% | ||||||||||
| 毛利(亏损) | (1,766 | ) | 15,099 | (16,865 | ) | (112 | )% | |||||||||
| 毛利率% | (9 | )% | 23 | % | ||||||||||||
| 运营费用： | ||||||||||||||||
| 销售佣金 | 11,691 | 23,221 | (11,530 | ) | (50 | )% | ||||||||||
| 销售和市场营销(1) | 3,762 | 5,216 | (1,454 | ) | (28 | )% | ||||||||||
| 一般及行政(1) | 29,789 | 22,965 | 6,824 | 30 | % | |||||||||||
| 总运营支出 | 45,242 | 51,402 | (6,160 | ) | (12 | )% | ||||||||||
| 持续经营亏损 | (47,008 | ) | (36,303 | ) | (10,705 | ) | 29 | % | ||||||||
| 利息开支(2) | (8,230 | ) | (8,870 | ) | 640 | (7 | )% | |||||||||
| 利息收入 | 102 | 26 | 76 | 292 | % | |||||||||||
| 其他费用，净额(3) | (66,234 | ) | (28,302 | ) | (37,932 | ) | 134 | % | ||||||||
| 债务清偿收益 | 19,948 | — | 19,948 | * | ||||||||||||
| 持续经营的税前亏损 | (101,422 | ) | (73,449 | ) | (27,973 | ) | 38 | % | ||||||||
| 所得税优惠(规定) | (11 | ) | 1 | (12 | ) | (1,200 | )% | |||||||||
| 持续经营净亏损 | $ | (101,433 | ) | $ | (73,448 | ) | $ | (27,985 | ) | 38 | % | |||||
| * | 百分比没有意义。 |
47
| (1) | 包括股票补偿 费用如下（单位：千）： |
| 三十九 周数 结束 9月29日， 2024 | 三十九 周数 结束 10月1日， 2023 | |||||||
| 收入成本 | $ | 105 | $ | 51 | ||||
| 销售和市场营销 | 490 | 337 | ||||||
| 一般及行政 | 3,491 | 1,933 | ||||||
| 持续经营的股票补偿 | 4,086 | 2,321 | ||||||
| 已终止业务中包含的股票补偿费用 | — | 1,835 | ||||||
| 基于股票的薪酬总支出 | $ | 4,086 | $ | 4,156 | ||||
| (2) | 包括关联方利息费用130万美元和0.4美元 截至2024年9月29日和2023年10月1日的39周内，分别有100万美元。 |
| (3) | 包括相关费用1560万美元和3690万美元 截至2024年9月29日和2023年10月1日的39周内的各方。 |
收入
我们 根据以下类型的服务（以千计）细分我们的收入：
| 三十九 周数 结束 | 三十九 周数 结束 | |||||||||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | $ 变化 | % 变化 | |||||||||||||
| 太阳能系统安装 | $ | 19,932 | $ | 64,511 | $ | (44,579 | ) | (69 | )% | |||||||
| 软件增强型服务 | 136 | 2,376 | (2,240 | ) | (94 | )% | ||||||||||
| 总收入 | $ | 20,068 | $ | 66,887 | $ | (46,819 | ) | (70 | )% | |||||||
收入 截至2024年9月29日的39周内，来自太阳能系统安装的费用为1990年万美元，而万为6450美元 截至2023年10月1日的39周。太阳能系统安装收入减少4,460美元万主要是 由于太阳能系统安装量的减少。
收入 截至2024年9月29日的39周，软件增强服务的万为10美元，而 截至2023年10月1日的39周。这一减少是由于重点转向太阳能设施造成的。
成本 收入
成本 截至2024年9月29日的39周的收入为2,180美元万，而前39周的收入为5,180美元万 截止于2023年10月1日。收入成本减少3,000美元万，即58%，主要是由于收入减少了70% 并强调管理成本。
毛收入 保证金
毛收入 截至2024年9月29日的39周的利润率为负9%，而截至10月1日的39周的利润率为23%， 2023年。毛利率下降的主要原因是收入减少。
销售额 佣金
销售额 截至2024年9月29日的39周的佣金为1,170美元万，而前39周的佣金为2,320美元万 截止于2023年10月1日。万减少1,150美元，降幅为50%，主要是由于收入减少。
48
销售额 和市场营销
销售额 截至2024年9月29日的39周，营销费用为380美元万，而39周的营销费用为520美元万 截至2023年10月1日的几周。这一减少归因于劳动力的减少。
一般 和行政
截至9月底的39周的一般和行政费用 2024年10月29日为2,980美元万，而截至2023年10月1日的39周万为2,300美元。这一增长主要是由于 对我们专有的HelioTrack的损害TM软件系统，增加应收账款准备金，并确认 在此期间，Ayna的授权费用。
利息支出
截至9月的39周，利息支出为820万美元 2024年10月29日，而截至2023年10月1日的39周，万为890美元。减少的原因是减少了220万美元的万 因终止CS Solis债务、SCI循环贷款和2018年过桥贷款而产生的利息支出，部分被利息抵消 我们150美元万的可转换票据产生的费用。
其他费用，净额
其他费用，截至2024年9月29日的39周的净额 与截至2023年10月1日的39周相比，万增加了3,790美元。其他费用，在截至日前的39周内净额 2024年9月29日是6,620美元的万支出，其中包括与确认衍生品负债有关的6,260美元万 以及随后的公允价值变化、380万美元的其他融资成本、210万美元的转换和变化费用 在我们的外管局协议的公允价值中，为我们的普通股发行的权证的公允价值变化产生的费用为210万 股票和50美元万的其他费用被与远期公允价值变化有关的490美元万的收入部分抵消 购买协议。
其他 截至2023年10月1日的39周的费用净额为2,830万美元，其中包括3,550万美元的费用 与发行与我们的远期购买协议有关的普通股，CS Solis的债务清偿损失 1,030美元万，6，70美元万与我们远期购买协议公允价值变化有关的费用，以及240美元万费用 与发行与合并相关的红股有关，部分被与变化有关的收入2,630美元万抵销 权证负债的公允价值和30美元的其他收入万。
持续经营净亏损
AS 由于上述因素，我们在截至2024年9月29日的39周内持续经营的净亏损为 10140美元万，亏损增加了2,800美元万，而持续运营的净亏损为7,340美元万 截至2023年10月1日的39周。
利得 论债务的清偿
这个 清偿债务的收益来自交换我们的某些债务义务。
损失 来自停产的运营
我们 在截至2024年9月29日和2023年10月1日的39周内分别确认了200万美元万和16850美元万的损失， 与剥离我们的太阳能电池板业务有关。
49
流动性 和资本资源
自成立以来，我们一直 运营产生的亏损和负现金流。我们因持续运营产生了净亏损7,800美元万和101.4美元 在截至2024年9月29日的13周和39周内分别为100万美元，累计赤字为458.4美元 截至2024年9月29日。我们拥有7,950美元万的现金和现金等价物，不包括380美元万的限制性现金，截至 2024年9月29日。2024年9月29日之后，我们使用4,500美元的万完成了对SunPower某些资产的收购 如附注20-未经审核简明综合财务报表的后续事项所述。尽管我们不能 当然，我们相信这次收购将对我们的运营和现金流产生有利的影响，但最初，我们预计会出现亏损和 在我们吸收收购并适当调整业务规模的同时，将继续产生负现金流。我们相信我们的运营 亏损和负运营现金流将持续到可预见的未来。我们的运营资金主要来自 出售股权证券、发行可转换票据和其他可转换证券以及从经营中产生的现金。我们的现金 等价物存放在主要金融机构。我们的现金状况令人对我们继续经营的能力产生了极大的怀疑 作为未经审计的简明综合财务报表发布后12个月的持续经营事项。
我们会收到这笔钱 任何现金行使认股权证购买我们普通股的权利。如果全部上市，总收益可能高达25730美元万 认股权证的行使是为了换取现金。然而，在认股权证以“无现金基础”行使的情况下， 我们从行使这些认股权证中获得的现金将会减少。私人认股权证和营运资金认股权证，如所确定的 在我们未经审计的简明合并财务报表中，可以现金或“无现金基础”行使。公众 认股权证及合并认股权证只能以现金形式行使，但须有有效的登记声明 普通股行使认股权证后可发行的普通股。如果没有当时生效的登记声明，那么 该等认股权证可在“无现金基础”下行使，并可获豁免根据本证券注册。 行动起来。我们预计将任何此类收益用于一般公司和营运资本用途，这将增加我们的流动性。自.起 2024年11月15日，我们普通股的价格为每股1.96美元。权证的加权平均行权价为8.12美元。 2024年9月29日。我们相信权证持有人行使认股权证的可能性，以及因此现金收益的数额 我们将收到的，取决于我们普通股的市场价格。如果我们普通股的市场价格仍然低于 行权价，我们认为权证持有人不太可能行权。
债务融资
在结束的13周里 2024年9月29日，我们签订了一项交换协议，取消了现有债务，以换取新的 债务和发行现金优先票据，如下所述。
2024年7月票据
2024年7月，我们发布了 向多家贷款人发行的4,600美元万优先无担保可转换票据，其中1,800美元万已发行给关联方；以及 另外发行了1,800美元的万，以换取取消与克莱恩·希尔和凯雷的所有债务( 《2024年7月票据》)。2024年7月发行的债券，年息12%，将於2029年7月1日期满。利率 在违约事件的情况下增加3%。2024年7月的票据可在以下地址转换为普通股 持有者的选择权，转换率为每股1.68美元。2024年7月发行的债券将即时到期，并于 持有者在违约事件和有资格的控制权变更时的选择权。转换选项必须为 作为衍生负债，我们在发行日记录了2,870万美元的衍生负债 相应的债务贴现。我们还向我们的经纪人发行了认股权证，以购买普通股，如注 12-认股权证，康托权证，公允价值140美元万。截至2024年9月29日， 2024年7月票据为10780美元万，反映了6,590美元万的衍生品负债和7,060美元万的可转换票据， 减去2,870美元的未摊销债务折扣万。
已确认利息支出 在截至2024年9月29日的13周和39周内，2024年7月的票据为80美元万，其中50美元万为 可归属于关联方的利息支出。
50
7%可转换优先票据
2024年9月，我们发布了 6,680美元万向多家贷款人发行的高级无担保可转换票据，其中8,000美元万已发行给关联方(“9月 2024年票据“)。2024年9月发行的债券，年息7厘，将於2029年7月1日期满。2024年9月发行的债券是可兑换的 根据持有者的选择，以每股2.14美元的转换率转换为我们普通股的股份。2024年9月发行的债券将成为 在违约和有资格的控制权变更事件发生时，持有者可以选择立即到期和支付。转换 期权需要作为衍生负债分开，我们在发行时记录了9,150万美元的衍生负债 约会。由于衍生负债的公允价值超过收到的收益，本公司录得相应的融资亏损24.7美元。 百万美元，债务贴现6,680美元万。截至2024年9月29日，2024年9月票据的账面金额为8,920美元万， 这反映了9,210万美元的衍生品负债和6,680美元万的可转换票据，减去69.7美元的未摊销债务贴现 百万美元。
已确认利息支出 在截至2024年9月29日的13周和39周内，7.0%债券的价格为5美元万。
转发 采购协议
在……里面 2023年7月，事实和遗产完整太阳能公司与(I)气象局;(Ii)极地和(Iii)Sandia(各自)签订了FPA 单独的“卖方”，以及共同的“FPA卖方”)。
根据 根据FPA的条款，FPA卖方可以在公开市场上通过经纪人向本公司以外的股票持有人购买 或其关联公司，FACT的普通股，每股面值0.0001美元，(以下简称“股”)。而FPA卖家 无义务购买FPA项下的任何股份，则根据FPA可购买的股份总数为 总计超过672万人。FPA卖方不得实益拥有超过9.9%的已发行和流通股 根据修订和重新签署的企业合并协议进行的合并。
这个 远期合同的主要条款如下：
| ● | FPA卖方可以终止 在可选的提前终止(“OET”)日期之后的交易，该日期应指定数字的数量 减持股份的数量(该数量，即“终止股份”)。卖方应就此终止交易。 在到期日或之前出售的任何股份。对手方有权从出卖人那里获得与该数字相等的金额 被终止的股票数量乘以重新设定的价格。重置后的价格最初为10.56美元(“初始价格”)，并受 卖到5美元的底价。 |
| ● | FPA包含多个 和解结果。根据协议条款，FPA将(1)在公司现金到期的情况下以现金结算 与FPA卖方达成和解，或(2)以现金或股票达成和解，由公司酌情决定，如果和解金额 调整超过结算金额。如果公司选择通过股份结算，股权将以完整的Solaria发行 普通股，每股价格基于15个预定交易日的成交量加权平均价格(VWAP)。 和解金额以结算金额为基础，该金额等于以下乘积：(1)已发行股份数目 根据FPA向FPA卖方支付的费用，减去终止股份数量乘以(2)估值期内的VWAP。 结算金额将通过结算调整而减少，金额等于(1)股份数量的乘积 定价日期通知，减去终止的股票数量乘以2.00美元。 |
| ● | 结算的方式如下 估值日期，以下列日期中较早者为准：(A)估值结束日期后两年 合并(B)卖方在书面通知中指定的日期，由卖方自行决定交付给交易对手(该日期 估值日期不得早于该通知生效之日)在某些触发事件发生后；以及 (C)如果在连续30个交易日内的任何20个交易日内，交易对手交付书面通知后90天 交易日-收盘后至少6个月的期间(“测算期”)，VWAP小于 超过当时适用的重置价格。 |
我们 签订了四个独立的FPA，其中三个与发行6,300,000股的义务有关，是在 合并的结束。在签署FPA时，我们产生了向FPA卖方或有义务发行固定数量的股票 在合并完成时，除与FPA结算相关的条款和条件外。我们占到了 根据ASC 815发行股票的或有义务并记录了负债和其他费用，以公允为基础的净额 在签署《财务行动计划》时，对该义务的价值。该责任于2023年7月在《完全》发行后解除。 卖给FPA卖家的Solaria普通股。
51
另外， 根据美国会计准则委员会480的规定，我们确定远期合约是代表或 与通过转移资产回购发行人股权的义务挂钩，在此称为“远期” 未经审计的简明综合资产负债表上的“购买负债”。我们最初衡量的是远期购买负债 按公允价值计量，其后按公允价值重新计量，并在收益中确认公允价值变动。
穿过 发行全部Solaria普通股的日期，以履行我们在上市交易结束时发行股票的义务 合并，我们记录了3,550美元万的其他费用，与发行6,720,000股完整Solaria普通股相关的净额。
AS 在完成合并和发行作为FPA基础的完整Solaria普通股时，预付FPA的公允价值 是10美元万的资产余额，并记录在我们未经审计的精简合并资产负债表和其他费用中， 我们未经审计的简明综合经营报表和全面亏损的净额。随后，公允价值的变化 在截至2024年9月29日的13周内，远期购买负债的收入为770万美元，支出 截至2024年9月29日的39周，万为490美元。截至2024年9月29日和2023年12月31日，远期购买 协议余额分别是110万万的资产和380万万的负债。截至2024年9月29日的余额 和2023年12月31日，90美元的万资产余额和320美元的万负债余额分别与关联方。参考 附注19-本公司未经审核简明综合财务报表中的关联方交易详情。
在……上面 2023年12月18日，我们和FPA卖方分别对FPA进行了修订(以下简称“修订”)。修正案 将每个FPA的重置底价从5美元降至3美元，并允许我们从现有股东那里筹集最多1,000美元的万股本 在不触发FPA中包含的某些反稀释条款的情况下；前提是，内部人士为其首次公开募股支付每股价格 相当于购买当天在纳斯达克上报价的每股收盘价的投资；此外，前提是随后的任何 投资以每股价格相等于(A)纳斯达克所报的每股收市价较大者进行 购买或(B)与初始投资有关的支付金额。
在……上面 分别于2024年5月7日和8日，我们对FPA进行了单独的修正案(统称为“第二修正案”)， 桑迪亚(“桑迪亚第二修正案”)和极地(“极地第二修正案”)。第二修正案降低了 每个FPA的重置价格从每股3.00美元增加到1.00美元，并将VWAP触发事件条款修改为 2024年31日，如果在连续30个交易日期间的任何20个交易日内，VWAP价格低于1.00美元，则会发生此事件 每股“。桑迪亚第二修正案只有在我们对北极星和气象卫星执行类似的修正案后才会生效。
2024年6月14日，我们进入 与桑迪亚签署的FPA修正案(“桑迪亚第三修正案”)。桑迪亚第三修正案规定了 将每股FPA调整为每股1.00美元，并将VWAP触发事件条款修改为“在2024年12月31日之后发生的事件 如果在连续30个交易日期间的任何20个交易日内，VWAP价格低于每股1.00美元。
安全 协议
在……上面 2024年1月31日，我们与罗杰斯·梅西自由基金会就未来的股权(第一个保险箱)达成了一项简单的协议 及自由市场慈善信托基金(“买方”)，与买方于本公司投资$150万有关。 第一个保险箱最初可以转换为我们的普通股，每股票面价值0.0001美元，在最初的收盘时 以筹集资本为主要目的的真诚交易或一系列交易，根据这些交易，我们将发行 并以固定估值出售了我们的普通股(股权融资)，每股转换价格相当于 (I)(A)$5354万除以(B)紧接该股权融资前我们的资本(该转换价格， 安全价格)，以及(Ii)在股权融资中出售的普通股每股价格的80%。如果我们完成了 在第一个保险箱终止之前的控制权变更，买方将自动有权获得一部分 该流动资金活动的收益相当于(I)$150万和(Ii)股份数量的应付金额中的较大者 我们的普通股等于(A)$150万除以(B)(1)$5354万除以(2)紧接之前的我们的资本 此类流动性事件(“流动资金价格”)，受第一个外汇局规定的某些调整的影响。第一个保险箱 可转换为最多1,431,297股普通股，假设每股转换价格为1.05美元，即 乘积(I)1.31美元，即我们普通股在2024年1月31日的收盘价，乘以(Ii)80%。
52
在……上面 2024年2月15日，我们与买方就未来股权(“第二保险箱”)达成了一项简单协议 买方向该公司投资3.50亿美元万。第二个保险箱最初可以转换为我们的普通股 股权融资初始完成，每股转换价格等于(I)第二安全价格中的较低者， 以及(Ii)在股权融资中出售的普通股每股价格的80%。如果我们在之前完成了控制权的变更 如果第二个保险箱终止，买方将自动有权获得相当于其中较大者的金额 (I)$350万及(Ii)本公司普通股股数等于$350万除以流动资金的应付金额 价格，以第二保险箱规定的某些调整为准。第二个保险箱可转换为最多3,707,627股 假设每股转换价格为0.94美元，这是(I)1.18美元的乘积，即我们普通股的收盘价 2024年2月15日的股票，乘以(Ii)80%。
在……上面 2024年4月21日，我们对我们的第一个外管局和第二个外管局进行了修改，将投资金额转换为 我们的普通股。转换股价为0.36美元，按(I)0.45美元的乘积计算，即我们普通股的收盘价 2024年4月19日，乘以(Ii)80%。第一个保险箱和第二个保险箱分别转换为4,166,667股和9,722,222股 分别是股票。
在……上面 2024年5月13日，我们达成了一项关于未来股权的简单协议(“第三个外管局”，并与第一个外管局和 第二个保险箱，“保险箱”)与买方有关的买方投资$100万在公司。第三个 在股权融资初始完成时，外管局可按每股转换价格转换为我们的普通股 相当于我们在股权融资中出售的普通股每股价格的50%。如果我们事先完成控制权的变更 到第三方外管局终止时，买方将自动有权获得该流动资金收益的一部分 等于$100万的事件，受第三保险箱规定的某些调整的影响。第三个保险箱可转换为最大 2,750,000股我们的普通股，假设每股转换价格为0.275美元，这是(I)0.55美元的乘积，即收盘价 2024年5月13日我们普通股的价格，乘以(Ii)50%。
普通股购买 协议
在……上面 2024年7月16日，我们与白狮资本有限责任公司(“白狮”)签订了普通股购买协议，该协议于 2024年7月24日(“白狮SPA”)，以及股权信贷额度融资安排的相关注册权协议。 根据白狮SPA，我们有权利，但没有义务，要求白狮不时购买 $3,000万新发行普通股的总购买价，受上限和某些限制的限制 以及白狮SPA中规定的条件，包括限制我们向白狮发行普通股的能力的条款 这将使白狮受益地拥有我们已发行普通股的9.99%以上。
在……上面 2024年8月14日，我们签订了《白狮SPA修正案2》(统称为《白狮SPA》) SPA“)。白狮修订后的SPA规定，我们可以通知白狮行使我们出售普通股的权利 通过递送一小时快速购买通知(如白狮修订的SPA中所定义)。如果我们发送一小时的快速购买通知，我们 应向白狮交付不超过(I)平均每日交易量百分之五的普通股 在一小时快速购买通知之日，(Ii)100,000股普通股。的结业 根据一小时快速采购通知进行的交易将在一个工作日(如白狮修订的SPA中所定义)在该日期之后进行 在这一天，快速采购通知被送到。在这样的成交时，白狮将向我们支付小时快速购买投资额 (根据白狮修订的SPA的定义)等于适用的小时快速购买通知所规定的普通股股数 乘以我们普通股在白狮同意接受后一小时内的最低交易价格 适用的小时快速采购通知。根据白狮修订的特别行动计划，我们总共发行了280股万普通股 在截至2024年9月29日的期间内，净收益为610美元万。
现金 截至2024年9月29日和2023年10月1日的39周的流量
下表汇总了Complete Solaria的现金流 业务、投资和融资活动，不包括外币换算调整 2024年9月29日和2023年10月1日(单位：千)：
| 三十九周结束 | ||||||||
| 9月29日， 2024 | 10月1日， 2023 | |||||||
| 持续经营中用于经营活动的现金净额 | $ | (29,111 | ) | $ | (47,152 | ) | ||
| 非持续经营的经营活动提供的现金净额 | — | 190 | ||||||
| 持续经营中用于投资活动的现金净额 | (1,044 | ) | (1,534 | ) | ||||
| 持续经营筹资活动提供的现金净额 | 107,060 | 45,575 | ||||||
| 来自非连续性业务的现金、现金等价物和限制性现金净增加 | — | 190 | ||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金净增(减) | 76,927 | (2,897 | ) | |||||
53
现金 与经营活动有关的
用于经营活动的现金净额来自持续经营 截至2024年9月29日的39周的2,910美元万主要是由于持续运营的净亏损，净额 10140美元万的税收，部分被7,080美元万的非现金调整和15,000美元万的现金净流入所抵消 我们的营运资产和负债。我们经营业绩的非现金调整包括发行所产生的6,260美元万 以及与我们已发行和未偿还的可转换票据相关的衍生债务的公允价值变化，540美元万 与为供应商服务签发的认股权证有关的费用为310万美元，与信贷拨备的变化有关 亏损，410万的股票薪酬费用，370万的资产减值损失，390万的增值费用 可归因于CS Solis债务的利息，380万美元的其他非现金融资成本，190万的非现金利息支出， 将两个SAFE协议转换为我们普通股所产生的130亿万损失，100万折旧和 摊销，与外管局协议公允价值变化有关的90万费用，变化造成的210万损失 在认股权证负债的公允价值中，140万的债务发行成本，50万的租赁费用和10万的拨备 对于过剩和过时的库存。这些调整被1990年万债务清偿收益490美元万部分抵消 与我们远期购买协议的公允价值变动相关的收入。这些变化导致现金净流入的主要驱动因素 营业资产和负债减少与应收账款减少、1 470美元万净额和库存减少有关 240亿万，由应付帐款减少850亿万、预付和其他流动资产增加850亿美元部分抵销 320万，递延收入减少140万，应计费用和其他负债减少160万，以及 经营租赁负债减少90美元万。
网络 在截至2023年10月1日的39周内，持续运营的4,720美元万在经营活动中使用的现金主要是 由于持续运营的净亏损，税后净额为7,340美元万，净现金流出为1,880美元万 营业资产和负债，经非现金费用调整后为4,510美元万。非现金费用主要包括3,550美元的万 对于与我们的远期购买协议相关的普通股发行，CS Solis债务清偿造成的1,030美元万损失， 670万与我们远期购买协议公允价值变化有关的费用，430万由于远期购买协议公允价值变化而产生的费用 信贷损失准备，400万利息支出，250万因CS Solis长期债务增加而产生的支出， 与发行与合并有关的红利普通股相关的240万美元万，基于股票的薪酬230万美元万 费用和与超额和陈旧存货准备金变化有关的210万美元万，但因 权证负债的公允价值为2,630美元万。来自经营性资产变化的现金净流出的主要驱动因素 负债与应收账款增加有关，扣除1 180美元的万、预付费用和其他经常项目 资产830万，库存增加390万，递延收入减少180万，部分抵消 应付账款增加440万，应计费用和其他流动负债增加160万和 其他非流动资产减少110万美元万。
这个 现金、现金等价物和非连续性业务产生的限制性现金净增20美元万 2023年10月1日完全归因于非持续运营的运营活动提供的净现金。这一增长是 主要原因是非连续性业务的净亏损，税后净额为16850美元万，经非现金费用调整后为15290美元万 以及来自我们运营资产和负债变化的现金净流入1,580美元万。非现金费用主要包括减值 商誉11940美元万，无形资产减值2,810美元万，折旧和摊销费用240美元万， 基于股票的薪酬支出为180美元万，信贷损失拨备变化为110美元万。净现金的主要驱动力 因经营资产和负债变化而产生的流入与应收账款减少有关，净额为820万美元， 应计费用和其他流动负债增加600万，长期存款减少280万，以及 库存减少230万，但因应付账款减少290万而部分抵销。
现金 投资活动的流量
网络 在截至2024年9月29日和10月1日的39周内，投资活动中使用的现金为100美元万和150美元万， 2023年，分别归因于增加了内部使用软件。
现金 融资活动的流量
融资提供的现金净额 截至2024年9月29日的39周内，万的活动为10710美元，主要是由于万的净收益为9,470美元 发行可转换票据，包括关联方的2,600美元万，发行的净收益为6，10美元万 我们来自白狮的普通股和发行外管局协议的净收益600美元万，以及60美元万 行使普通股期权的收益，部分被30美元的万应付票据偿还所抵消。
网络 在截至2023年10月1日的39周内，融资活动提供的4,560美元万提供的现金主要来自2,130美元万 发行可转换票据的净收益中，合并和管道融资收益为1,980美元万和1,410美元万 发行应付票据所得款项净额，由偿还应付票据970万部分抵销。
关闭 资产负债表安排
AS 截至本季度报告10-Q表的日期，Complete Solaria没有任何表外安排 合理地可能对我们的财务状况、财务状况、收入或支出的变化产生当前或未来的影响， 对投资者具有重大意义的经营业绩、流动性、资本支出或资本资源。“失衡”一词 单据安排“一般指实体未合并到的任何交易、协议或其他合同安排 与完整的Solaria是一方，在其下，它有任何义务产生的担保合同，衍生工具或变量 转让给该实体的资产的权益或留存或或有权益或类似安排，作为信贷、流动资金、 或对此类资产的市场风险支持。
目前， Complete Solaria不从事表外融资安排。
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新兴 成长型公司状态
部分 2012年的JumpStart Our Business Startups Act或JOBS Act的102(B)(1)免除了新兴成长型公司的要求 遵守新的或修订的财务会计准则，直到私营公司被要求遵守新的或修订的财务会计准则 会计准则。JOBS法案规定，公司可以选择不利用延长的过渡期并遵守 适用于非新兴成长型公司的要求，以及任何此类选举都不能利用延长的过渡期 期限是不可撤销的。
完成 Solaria是《证券法》第2(A)节所界定的“新兴成长型公司”，并已选择利用 延长新的或修订的财务会计准则过渡期的好处。随着合并的完成， 我们的合并后公司将继续是一家新兴的成长型公司，直到(I)本财年的最后一天 截至当年第二财年末，非关联公司持有的普通股市值超过70000美元万 本季度，(Ii)财政年度的最后一天，在该财政年度内，我们的年度总收入为12.35亿或以上 年(按通货膨胀指数计算)，(Iii)我们在之前三年内发行了超过10美元亿的不可转换债券的日期 (四)2025年12月31日。Complete Solaria预计将继续利用延长过渡期的好处 在此期间，委员会可决定在此类准则允许的范围内尽早采用这种新的或经修订的会计准则。这 可能使我们很难或不可能将我们的财务业绩与另一家上市公司的财务业绩进行比较 不是新兴成长型公司，或者是选择不利用延长过渡期的新兴成长型公司 豁免，因为使用的会计准则可能存在差异。
项目 3.关于市场风险的数量和质量披露
我们 在我们的正常业务过程中面临一定的市场风险。公司监控和管理这些财务风险 作为其整体风险管理计划的组成部分。
利息 利率风险
我们 不对可能影响资产负债表、经营报表和报表的利率风险有重大风险敞口 现金流，因为截至2024年9月29日，我们没有任何未偿还的浮动利率债务。
浓度 信用风险与大客户
我们的 客户群主要由住宅房主组成。我们不需要应收账款的抵押品。此外，我们的账户 应收账款是指个人房主，他们通过少数第三方融资实体为他们的购买提供资金，通过这些实体 我们收取应收账款，我们面临着正常的行业信用风险。我们不断评估我们的储备，以获得潜在的信贷 损失，并为此类损失建立准备金。
AS 截至2024年9月29日和2023年12月31日，三家融资主体占应收账款总额的10%或以上，净额 平衡。
项目 4.控制和程序
评价 披露控制和程序
我们 维持证券规则第13a-15(E)及15d-15(E)条所指的披露控制及程序(披露控制) 经修订的1934年《交易法》(《交易法》)。我们的披露控制旨在确保所需的信息 我们将在我们根据交易法提交或提交的报告中披露的信息，例如本季度报告中的10-Q表格，已记录在案， 在证券交易委员会的规则和表格规定的时间内处理、汇总和报告。 我们的披露控制也旨在确保积累此类信息并将其传达给我们的管理层，包括 我们的首席执行官和首席财务官(视情况而定)，以便就所需披露做出及时决定。在 设计和评估我们的披露控制，管理层认识到，任何控制和程序，无论设计得多么好 和运行，只能为实现预期的控制目标提供合理的保证，而管理层必须运用其 评估和实施可能的控制和程序的判断力。
AS 在本Form 10-Q季度报告所涵盖的期间结束时，我们评估了设计和运行的有效性 我们的信息披露控制，这是在我们管理层的监督和参与下完成的，包括我们的首席执行官 官员和我们的首席财务官。根据对我们的披露控制的评估，我们的首席执行官和首席财务官 官员们得出结论，截至2024年9月29日，由于我们内部的重大弱点，我们的披露控制并不有效 对以下披露的财务报告的控制。
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材料 财务报告内部控制薄弱
之前 对于企业合并来说，我们是一家为实现合并而成立的特殊目的收购公司，股本 交换、资产收购、股票购买、重组或其他类似业务与一项或多项经营性业务的合并。 因此，以前存在的内部控制不再适用于或不再像我们的 业务合并前的业务与合并后实体业务合并前的业务相比微不足道。 此外，企业合并后公司财务报告的内部控制设计要求 并将继续需要我们的管理层和其他人员投入大量的时间和资源。
在……里面 关于编制和审计截至2023年12月31日的年度财务报表，我们的管理层确定 我们对财务报告的内部控制存在重大弱点。物质缺陷是一种缺陷，或缺陷的组合， 在财务报告的内部控制中，有合理的可能性我们的年度或 中期合并财务报表将不会被及时阻止或发现。实质上的弱点如下：
我们 没有足够的全职会计人员，(1)无法对财务结算和报告程序进行适当审查； (Ii)容许适当的职责分工；及。(Iii)具备所需的经验和技术会计知识，以 根据美国公认会计原则(“GAAP”)确定、审查和解决复杂的会计问题。 此外，我们没有充分设计和/或实施与进行正式风险评估过程相关的控制措施。
库存 与第三方持有的库存的完整性、存在和截止有关的控制，以及与计算有关的控制 对被认为过多和过时的物品进行库存调整。
我们 不要求对截至2023年12月31日的财务报告进行内部控制评估 215.02美国证券交易委员会公司财务部监管S-k合规和披露解释。有过这样的经历 进行了评估，我们的管理层可能已经确定了其他控制缺陷，以及这些控制缺陷 也可能代表了一个或多个实质性的弱点。
平面图 如何弥补财务报告内部控制的重大缺陷
我们 除利用第三方顾问和专家外，还采取了某些步骤，例如招聘更多的人员， 为补充我们的内部资源，改善我们的内部控制环境，并计划采取更多措施补救 物质上的弱点。尽管我们计划尽快完成这一补救过程，但目前我们无法估计如何 这将需要很长时间。我们不能向您保证，我们迄今已经采取的措施以及今后可能采取的措施将足以补救 导致我们在财务报告内部控制方面存在重大缺陷的控制缺陷，或将阻止或避免的控制缺陷 未来潜在的物质弱点。
如果 我们无法对财务报告和披露控制保持有效的内部控制，或者如果存在重大弱点 在未来一段时间内发现，鉴于我们业务的复杂性，这种风险会显著增加，我们可能无法 准确和及时地报告我们的财务状况、运营结果、现金流或关键运营指标，这可能会导致 迟交《交易法》规定的年度和季度报告、财务报表重述或其他更正披露， 无法进入商业贷款市场，我们的担保循环信贷安排和其他协议下的违约，或其他 对我们的业务、声誉、经营结果、财务状况或流动性造成重大不利影响。
变化 财务报告内部控制中
其他 除了上述重大弱点和补救努力外，我们对财务报告的内部控制没有任何变化 在与本报告有关的季度内发生的、已经或合理地很可能受到重大影响的 影响，我们对财务报告的内部控制。
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部分 二、其他信息
项目 1.法律诉讼
敬意的信息 在附注17--承诺和或有事项下，在随附的未经审计的简明综合文件中对法律程序作出了规定 财务报表载于本季度报告第一部分表格10-Q的第1项，并以引用的方式并入本文。
项目 1A.危险因素
投资 在我们的证券中涉及到高度的风险。你应该仔细考虑下面描述的风险和不确定性。 以及本季度报告中包含的所有其他信息，包括我们未经审计的简明综合财务 报表及相关附注载于本季度报告表格10-Q第I部分第1项及“管理层”一节 在决定投资我们的证券之前，对财务状况和经营结果进行讨论和分析。如果有的话 在下列事件或发展中，我们的业务、前景、经营业绩和财务状况可能 如果遭受重大损失，我们普通股的交易价格可能会下跌，您的投资可能会全部或部分损失。其中的风险 下面描述的不确定性并不是我们面临的唯一不确定性。我们或该公司目前未知的其他风险和不确定性 我们目前认为无关紧要也可能对我们的业务产生不利影响。我们的业务面临的风险没有发生实质性的变化 与我们的年度报告Form 10-k中讨论的风险不同，但标有星号(*)的风险除外。
风险 与我们的企业和行业相关
我们的 业务在一定程度上取决于退税、税收抵免和其他财政激励措施的可用性。到期、淘汰或减值 这些返点、积分或奖励或将其货币化的能力可能会对我们的业务产生不利影响。
美国 联邦、州和地方政府机构为太阳能的最终用户、分销商、系统集成商和制造商提供激励 能源系统以退税、税收抵免和其他财政激励措施(如系统性能)的形式促进太阳能发电 付款、支付与可再生能源发电有关的可再生能源信用以及排除太阳能系统 来自财产税评估。这些激励措施使我们能够降低向客户收取的能源和太阳能系统价格。 然而，这些奖励可能会在特定日期到期，在分配的资金用完时终止，或者减少或终止为 太阳能普及率提高。这些减少或终止通常是在没有警告的情况下发生的。
The the the 《降低通货膨胀法案》(IRA)延长和修改了适用于以下方面可获得的税收抵免的先前法律 到太阳能系统。根据《爱尔兰共和法》，可获得以下抵免：(I)代码第44条(用于设施)下的生产税收抵免 2025年1月1日之前开工的设施)和规范第45Y条(适用于2025年1月1日之间开工建设的设施 以及在达到某些美国温室气体排放百分比的年份之后的四个历年)(“PTC”) 关于某些太阳能设施和储能技术的安装，(2)《守则》规定的投资税抵免 第48条(适用于2025年1月1日前开工建设的设施)和规范第48E条(适用于开工建设的设施 在2025年1月1日至美国某些温室气体排放百分比的年份之后的四个历年之间 与安装某些太阳能设施和储能技术有关的(“国际贸易中心”)，以及(3) 与安装使用太阳能的物业有关的住宅清洁能源抵免(第25D条抵免) 用于生产住宅用电的能源。
之前 对爱尔兰共和军来说，太阳能设施的PTC已经逐步淘汰，不再可用。爱尔兰共和军恢复了太阳能设施的PTC。 纳税人在一个课税年度可获得的PTC等于某一费率乘以所生产的千瓦时。 由纳税人在其拥有的设施中从太阳能中获得，并在该纳税年度内出售给无关的一方。的基本利率 PTC是0.3美分。对于以下项目，这一税率提高到1.5美分：(I)交流最大净发电量低于1兆瓦；(Ii) 在2023年1月29日之前开工，或(Iii)达到某些现行工资和学徒要求。也可能会增加 对于包括在美国生产的一定百分比的零部件的项目，位于特定能源领域的项目 社区，以及位于低收入社区的项目。
57
The the the 纳税人在一个纳税年度可获得的ITC等于“能源财产”基础上的“能源百分比”。 在该课税年度内由纳税人投入服务。“能源财产”包括使用太阳能来 发电(包括太阳能设施作为一个整体运行所必需的结构部件)和某些 储能系统(包括作为太阳能设施一部分或与太阳能设施相邻的电池)。基数“能量百分比” 对于ITC是6%。对于(I)最大净输出小于1兆瓦交流电的项目，此能源百分比增加到30%， (Ii)在2023年1月29日之前开工，或(Iii)达到某些现行的工资和学徒要求。它也可能是 增加了包括在美国生产的一定百分比的组件的项目，位于某些地区的项目 能源社区，以及位于低收入社区的项目。如果在五年期间，ITC可能会被重新捕获 设施投入使用后，该设施被出售、交换、非自愿转换或停止营业用途。如果 导致这种重新捕获的事件发生在项目投入使用后的第一年内，将100%重新捕获ITC。 在接下来的每一年，重新捕获的百分比都会减少20%。从历史上看，我们在两个住宅都使用ITC时 以及基于太阳能系统所有权的商业租赁和电力购买协议。
这个 第25D节可供纳税人使用的抵免金额等于支出的“适用百分比” 太阳能发电，供纳税人用作住宅的住宅单位使用。适用的百分比为26% 2022年1月1日之前投入使用的此类系统，12月31日之后投入使用的此类系统30%， 2021年及2033年1月1日之前，2033年投入使用的此类系统为26%，2033年投入使用的此类系统为22% 2034年服役。第25D款积分计划于2035年1月1日到期。尽管完全的Solaria不太可能 将有资格获得第25D条信用额度，第25D条信用额度的可用性可能会影响其太阳能系统的价格。
减量 政府激励措施的取消或到期可能会对运营结果和竞争能力产生不利影响 这个行业增加了资本成本，导致我们提高了能源和太阳能系统的价格，并降低了 我们潜在市场的规模。
我们 是一家“新兴成长型公司”和一家“较小的报告公司”，我们不能确定减少的报告 适用于这些公司的要求将降低我们的普通股对投资者的吸引力。
我们 是一家“新兴成长型公司”，正如2012年的JumpStart Our Business Startups Act(JOBS法案)所定义的那样。只要 我们继续是一家新兴的成长型公司，我们打算利用各种适用的报告要求的豁免 其他非新兴成长型公司的上市公司，包括：
| ● | 被允许提供 只有两年的已审计财务报表，以及任何规定的未经审计的中期财务报表，相应地 减少《管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析》披露 定期报告； |
| ● | 没有被要求遵守 符合经修订的《2002年萨班斯-奥克斯利法案》(《萨班斯-奥克斯利法案》)第404条的审计师认证要求 行为“)； |
| ● | 没有被要求遵守 上市公司会计监督委员会(PCAOB)可能采纳的关于强制性的任何要求 审计公司轮换或对审计师报告的补充，提供有关审计和财务的补充信息 报表； |
| ● | 披露义务减少 在我们的定期报告和委托书中涉及高管薪酬；以及 |
| ● | 豁免遵守有关规定 就高管薪酬和股东批准任何黄金降落伞付款举行不具约束力的顾问股东投票 没有事先批准的。 |
在……下面 根据《就业法案》，新兴成长型公司也可以推迟采用新的或修订的会计准则，直到这些准则 适用于私营公司。我们已选择利用这一豁免，不受新的或修订的会计准则的影响，因此， 将不会受到与其他非新兴成长型公司的上市公司相同的新的或修订的会计准则的约束。 因此，我们的财务报表可能与遵守新的或修订的会计声明的公司不同，如 上市公司的生效日期。
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我们 将一直是一个新兴的成长型公司，直到最早出现以下情况：(1)财政年度的最后一天，我们至少有 年总收入12.35亿美元(亿)；(2)我们有资格成为“大型加速申报机构”之日，至少达到700.0美元 非关联公司持有的股权证券的百万美元；(3)我们发行了超过10美元的不可转换债务亿的日期 (4)首次公开招股五周年后截止的会计年度的最后一天。
连 在我们不再具备新兴成长型公司的资格后，我们仍有可能符合定义的“较小的报告公司”的资格。 在1934年修订的《证券交易法》(《交易法》)中，它将允许我们继续利用 许多相同的豁免披露规定，包括不被要求遵守核数师认证要求 萨班斯-奥克斯利法案第404条的规定和关于高管薪酬的披露义务的减少我们的定期报告和 代理语句。
我们 无法预测投资者是否会因为我们可能依赖这些豁免而发现我们的证券吸引力下降。如果一些投资者发现 我们的普通股吸引力下降，因此，我们的证券交易市场可能不那么活跃，我们的交易价格 证券的波动性可能会更大。
现有 法规和政策以及对这些法规和政策的更改可能会给 购买和使用太阳能产品，这可能会显著减少对我们产品和服务的需求。
这个 发电产品市场受到联邦、州和地方政府法律、法规和政策的严重影响 美国和国外的电力公用事业行业以及电力公用事业公司颁布的政策。这些法规和政策 通常与电价和客户自有发电的技术互联有关，以及使太阳能 电力与其他能源相比竞争力较弱，可能会阻碍对替代能源的研究和开发投资 以及客户购买太阳能技术，这反过来可能导致对我们的 太阳能产品。发电设备的市场也受到贸易和当地内容法律、法规和 可能会阻碍太阳能行业的增长和竞争并对购买太阳能造成经济壁垒的政策 产品，从而减少对我们太阳能产品的需求。此外，网格上的应用程序依赖于对网格的访问，这也是 由政府实体监管。我们预计我们的太阳能产品和安装将继续受到监督 以及符合联邦、州、地方和外国有关建筑、安全、环境保护、 公用事业互联和计量、贸易和相关事项。很难跟踪个别州或地方的要求 司法管辖区和设计设备要符合不同的标准。此外，美国和欧盟等国 征收关税或正在评估对太阳能电池板、太阳能电池、多晶硅和潜在的 其他组件。这些关税和任何其他关税或类似的税收或关税可能会提高我们太阳能产品的价格，并对 我们的成本降低路线图，这可能会损害我们的运营结果和财务状况。任何与以下有关的新法规或政策 我们的太阳能产品可能会为我们的客户带来显著的额外费用，这可能会导致显著减少 对我们的太阳能产品的需求。
我们 依靠网络计量和相关政策，为我们当前许多市场的客户提供具有竞争力的定价，并对网络进行更改 计量政策可能会显著减少住宅太阳能系统对电力的需求。
网络 计量是推动分布式发电太阳能系统在美国发展的几项关键政策之一，提供 为客户带来巨大的价值，因为他们的住宅太阳能系统产生的电力，而不是直接在现场消耗。 净电表允许房主支付他或她的当地电力公司的电力使用净额，太阳能系统的生产 或其他分布式电源。房主可以从互联的太阳能系统产生的能量中获得信用 超过了家庭需要的，以抵消从集中式公用事业公司购买的能源，而这些能源是在太阳能系统 没有产生足够的能量来满足客户的需求。在许多市场上，这种信贷相当于住宅零售。 电价和其他市场，如夏威夷和内华达州，电价低于零售价，并且可以设定，例如， 作为零售价的百分比或基于对过剩电力的估值。在一些州和公用事业地区，客户 中央电力公司还定期补偿净超额发电量。
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网络 计量计划在一些州和地区受到立法和监管审查，包括但不限于 加州、新泽西州、亚利桑那州、内华达州、康涅狄格州、佛罗里达州、缅因州、肯塔基州、波多黎各和关岛。根据法规，这些司法管辖区， 法规、行政命令或其组合，最近已经通过或正在考虑新的限制和额外的变化 在全州范围内或在特定的公用事业地区内实施净计量计划。这些措施中的许多都是 并由集中式电力公司提供支持。这些措施因司法管辖区而异，可能包括降低税率或价值 客户按其向电网输送的电力支付或获得的信用额度、总量上限或限制 有资格进行净计量的州或公用事业地区的发电装机容量、网络的到期日和逐步淘汰 计量方案，用可能提供较少补偿的替代方案取代净计量方案，并限制 有资格进行净计量的单个分布式发电系统的容量大小。关于网络计量和相关政策 分布式发电也受到了联邦立法者和监管机构的关注。
在……里面 加州，加州公用事业委员会(“CPUC“)在2016年发布了一份订单，保留了基于零售的净值 作为净能源计量2.0的一部分，为加州主要公用事业公司的住宅客户提供计量信用(“NEM 2.0“)。 在NEM 2.0下，新的分布式发电客户获得输出到电网的电力的零售价，减去某些不可绕过的电价 手续费。NEM 2.0下的客户还需要缴纳互联费和使用时间费率。接受服务的现有客户 根据先前的净计量计划，以及NEM 2.0计划下的新客户，目前允许继续覆盖 他们在遗产的基础上，为期20年。2020年9月3日，CPUC启动了新的程序，对其现行的净计量进行审查 政策和发展净能量计量3.0(“NEM 3.0“)，也被CPUC称为NEM 2.0的继任者 关税。NEM 3.0于2022年12月15日最终敲定，将包括与以前的净计量计划相比的几项变化。会有变化的 这影响了拥有太阳能的房主在将多余的能源卖回公用电网时能够恢复的电量。 在NEM 3.0中，净出口的信用额度将与该州2022年分布式能源避免成本挂钩 计算器文档(“行政协调会“)。NEM 3.0的另一个重大变化将应用于净额结算期： 公用事业单位测量进口或出口的清洁能源的时间段。一般而言，较长的净值期通常 这对太阳能客户是有利的，因为生产可以抵消任何消耗。NEM 3.0将改为使用 瞬时净额，这意味着大约每15分钟进行一次间隔净额。这将带来更多的NEM客户的电力 登记为出口，现在以新的、较低的ACC值估值。
我们 利用有限数量的太阳能电池板和其他系统组件供应商来充分满足我们对太阳能的预期需求 提供的服务。这些供应商的任何短缺、延迟或组件价格变化，或与 产品运输物流可能导致销售和安装延迟、取消和失去市场份额。
我们 从数量有限的供应商那里购买太阳能电池板、逆变器和其他系统部件，这使得我们容易受到质量的影响 问题、短缺和价格变化。如果我们不能发展、维护和扩大与现有或新供应商的关系，我们可能会 无法充分满足我们对太阳能系统的预期需求，或者可能只能以更高的成本提供我们的系统 或者在延迟之后。如果我们赖以满足预期需求的一个或多个供应商停止或减少生产，我们可能会 由于无法快速确定替代供应商或无法在商业上鉴定替代产品而无法满足这一需求 合理的条件。
在……里面 特别是，逆变器供应商的数量有限。一旦我们设计了一个与特定逆变器一起使用的系统，如果该类型 如果不能以预期的价格提供逆变器，我们可能会在重新设计系统时产生额外的延迟和费用。
在……里面 此外，太阳能电池板的生产涉及大量原材料和零部件的使用。其中几个已经经历了一段时间 供应有限，特别是多晶硅以及铟、碲化镉、铝和铜。制造业基础设施 其中一些原材料和部件的交货期较长，需要大量的资本投资，并依赖于持续的 关键商品材料的供应不足，可能导致无法满足对这些部件的需求。这些的价格 原材料和零部件会根据全球市场状况和需求而波动，我们可能会经历成本的快速上升 或者是供应有限的持续时期。
60
尽管 尽可能从多个来源获得部件的努力，许多供应商可能是某些部件的单一来源供应商。 如果我们不能维持长期供应协议，或无法确定和鉴定组件的多个来源，则获得令人满意的供应 价格、数量和质量水平可能会受到损害。我们还可能遇到来自全球不同供应商的组件交付延迟 地点。此外，虽然我们可以与其他供应商和服务提供商签订协议，以取代 在商业上合理的条件下，我们可能无法建立替代供应关系，或无法获得或设计替代产品 组件在短期内，或完全以优惠的价格或成本。合格的替代供应商或开发我们自己的替代产品 对于某些组件，可能会耗费时间和成本，并可能迫使我们对产品设计进行修改。
我们的 全球采购物资的需求和我们持续的国际扩张进一步使我们面临与货币波动有关的风险。 与零部件供应商的功能货币相比，美元汇率的任何下降都可能增加零部件 价格。此外，金融市场的状况可能会限制供应商在被要求时筹集资金的能力 扩大他们的生产以满足我们的需求或满足我们的运营资本要求。经济和商业环境的变化， 战争、政府更迭和其他我们无法控制或目前没有预料到的因素，也可能影响供应商的 偿付能力和及时交付部件的能力。任何这些短缺、延误或价格变化都可能限制我们的增长， 导致取消订单或对我们在有效运营的市场中的盈利能力和竞争能力产生不利影响。
我们的 业务主要集中在太阳能服务协议和与住宅客户的交易上。
我们的 业务主要集中在太阳能服务协议和与住宅客户的交易上。我们的能源系统向房主销售 利用购电协议(“PPA“)、租赁、贷款和其他产品和服务。我们目前提供PPA 并通过光大、有限责任公司和其他金融机构租赁。如果我们无法安排新的或替代的融资方式 对于优惠条件下的PPA和租赁，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能是实质性的和 受到不利影响。
变化 在国际贸易政策中，关税或贸易争端可能会对我们的业务、收入、利润率产生重大不利影响， 经营业绩和现金流。
在……上面 2018年2月7日，根据9693号公告，对进口太阳能电池和组件征收保障关税，该公告批准 建议向美国制造商提供救济，并根据 美国国际贸易委员会(The U.S.International Trade Commission)的调查、发现和建议国际贸易委员会“)。 自2021年起，模块加征15%的关税。电池受到关税配额的限制，根据该配额，前2.5千兆瓦的 每年进口的电池将免征关税，达到2.5千兆瓦配额后进口的电池将被征收 第一年与模块相同的30%关税，随后三年每年相同的5%降幅。免关税手机配额 适用于全球，不按国家或地区进行任何分配。
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这个 关税可能会对我们的业务和运营结果产生实质性的不利影响。而基于交指的太阳能电池和组件 2018年9月19日，背接触技术被排除在这些保障关税之外，我们的太阳能产品基于其他 技术继续受到保障关税的影响。尽管我们正在积极努力减轻这些影响 在关税方面，不能保证这些努力一定会成功。
不确定度 围绕影响美国太阳能市场的现有关税的影响，以及美国和其他国家之间潜在的贸易紧张局势 各国可能导致市场波动、价格波动、供应短缺和项目延误，其中任何一项都可能损害我们的 商业和寻求缓解行动可能会从其他项目中挪用大量资源。此外，维吾尔族的强迫劳动 《预防法案》可能禁止某些太阳能组件或组件的进口。此外，征收关税可能会导致 对美国太阳能行业和全球制造市场，特别是我们的业务产生了广泛的影响。是这样的 关税可能会大幅提高我们太阳能产品的价格，并导致公司及其经销商的巨额额外成本， 以及经销商的客户，这可能导致对该公司太阳能产品的需求大幅减少 并大大削弱了我们的竞争优势。
如果 我们无法有效地管理运营和增长，我们可能无法执行我们的业务计划，无法保持高水平的客户 服务或充分应对竞争挑战。
我们 以我们的客户数量衡量，我们在最近几年经历了显著的增长；我们打算继续努力扩大 我们在现有和新市场的业务。这种增长已经给管理层带来了运营压力，未来的任何增长都可能给管理层带来压力。 和金融基础设施。我们的增长需要我们的管理层投入大量的时间和精力来维护和扩大 与客户、经销商和其他第三方建立关系，吸引新客户和经销商，安排融资以促进增长并进行管理 向更多市场扩张。
在……里面 此外，我们目前和计划中的业务、人员、信息技术和其他系统和程序可能需要修订 以支持未来的增长，并可能需要我们在其基础设施上进行额外的意外投资。我们的成功和能力 要进一步扩大我们的业务规模，部分取决于我们以具有成本效益和效率的方式管理这些变化的能力。
如果 我们无法管理运营和增长，我们可能无法达到有关增长、机会和财务目标的预期，采取 利用市场机会，执行我们的业务战略或应对竞争压力。这也可能导致下降。 质量或客户满意度、成本增加、推出新产品的困难或其他运营困难。任何 如果不能有效管理我们的运营和增长，可能会对我们的声誉、业务、财务状况和现金流造成不利影响 以及手术的结果。
我们 在欧盟有国际活动和客户，并计划继续这些努力，这使我们受到更多 业务风险，包括与物流和合规相关的复杂性。
一个 我们的部分销售是面向美国以外的客户，我们的相当一部分供应协议是与供应和 位于美国以外的设备供应商。我们在外包制造中拥有太阳能电池和组件生产线 在泰国、越南和印度的工厂。我们还在考虑其他制造地点。
风险 我们在国际上开展业务时面临的问题包括：
| ● | 多个， 相互冲突和变化的法律法规、进出口限制、就业法、数据保护法、环境保护、 监管要求、国际贸易协定和其他政府批准、许可和许可证； |
| ● | 困难和成本 在人员配置和管理海外业务以及文化差异方面； |
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| ● | 潜在的不利税收 与目前、未来或被视为在多个国家永久设立业务相关的后果； |
| ● | 相对不确定的法律 制度，包括对知识产权的潜在有限保护，以及法律、政府激励措施的变化 我们所依赖的，对外国公司开展业务的能力施加额外限制的法规和政策 在某些国家或以其他方式使它们与国内公司相比处于竞争劣势； |
| ● | 当地基础设施不足 和发展电信基础设施； |
| ● | 金融风险，如 销售和付款周期较长，收回应收账款困难较大； |
| ● | 货币波动， 政府固定的汇率，货币对冲活动的影响，以及潜在的无法对冲货币 波动； |
| ● | 政治和经济 不稳定，包括战争、恐怖主义行为、政治动乱、抵制、贸易削减和其他商业限制； |
| ● | 贸易壁垒，如 出口要求、关税、税收和其他限制和费用，这可能会提高我们产品的价格，并使 该公司在一些国家的竞争力较低；以及 |
| ● | 相关负债 遵守法律(例如，美国的《反海外腐败法》和美国以外的类似法律)。 |
我们 有一个涉及全球实体的组织结构。这增加了法律、规则和法律的不利变化的潜在影响 影响货物和人员自由流动的条例，因此增加了上述的一些风险。此外，这种结构 要求我们有效地管理我们的国际库存和仓库。如果我们没有做到这一点，我们的运输活动可能会不一致 与产品需求和流量相适应。如果法律、法规或相关法规发生变化，可能会导致实体之间的公司间余额未结清 解释发生在不利的税收或其他影响资本结构、公司间利率和法律结构的后果中。 如果我们不能成功地管理任何此类风险，任何一个或多个风险都可能对我们的业务、财务和财务产生实质性的负面影响 手术的条件和结果。
我们 已经蒙受损失，未来可能无法实现或持续盈利。*
我们蒙受了净亏损。 过去，截至2024年9月29日，万的累计赤字为45840美元。我们将继续招致净亏损，因为支出 增加资金以扩大运营、安装、工程、行政、销售和营销人员，支出增加 品牌知名度和其他销售和营销计划，并实施内部系统和基础设施，以支持公司的 成长。我们不知道收入增长是否足够快，以吸收这些成本，而且我们有限的运营历史使这一点变得困难 评估这些费用的程度或其对业务结果的影响。我们实现盈利的能力取决于一些数字 因素，包括但不限于：
| ● | 扩大客户群； |
| ● | 维持或进一步 降低资金成本； |
| ● | 降低组件成本 用于我们的太阳能服务产品； |
| ● | 发展和维护 我们的渠道合作伙伴网络； |
| ● | 发展我们的直接面向消费者的 企业规模化； |
| ● | 降低运营成本 通过降低客户获取成本，优化我们的设计和安装流程以及供应链物流。 |
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连 如果我们确实实现了盈利，我们可能无法维持或提高未来的盈利能力。
一个 公用事业发电或其他来源的电力零售价大幅下降可能会对我们的能力产生不利影响 为了吸引客户，这会损害我们的业务、财务状况和经营业绩。
我们 我认为，房主决定从我们这里购买太阳能主要是出于降低电力成本的愿望。减少 来自公用事业或其他能源的电力零售价格将损害我们提供有竞争力的定价的能力，并可能 损害其业务。公用事业公司的电价可能会因为以下原因而下降：
| ● | 建设一座意义重大的 新发电厂的数量，包括核能、煤炭、天然气或可再生能源技术； |
| ● | 其他建筑的建造 输配电线路； |
| ● | 价格的降低 由于新的钻井技术或其他技术发展而产生的天然气或其他自然资源的减少 相关的监管标准，或更广泛的经济或政策发展； |
| ● | 节能技术 以及降低用电量的公共举措； |
| ● | 影响电力的补贴 价格，包括与发电和输电有关的价格；以及 |
| ● | 发展新能源 提供更便宜能源的技术。 |
一个 公用事业电价的降低将降低购买我们的太阳能服务产品的吸引力。如果苹果的零售价 如果公用事业公司的可用能源因上述或其他原因而减少，我们将处于竞争劣势。AS 因此，我们可能无法吸引新的房主，增长将受到限制。
我们 面临着来自传统能源公司和可再生能源公司的竞争。
这个 太阳能和可再生能源行业竞争激烈，并不断发展，因为参与者努力区分 在自己的市场内与大型公用事业公司竞争。我们的主要竞争对手是供应能源的传统公用事业公司 给潜在客户。我们与这些公用事业公司的竞争主要基于价格、价格的可预测性和客户的便利性 可以改用我们的太阳能系统产生的电力。如果我们不能基于这些为其客户提供令人信服的价值 因素，那么我们的业务就不会增长。公用事业公司通常拥有更多的财务、技术、运营和其他 而不是我们的资源。由于它们的规模更大，这些竞争对手可能会将更多的资源投入到研究、开发、 推广和销售他们的产品，或者比我们更快地对不断发展的行业标准和市场状况变化做出反应 能。公用事业公司还可以提供其他增值产品和服务，帮助它们与我们竞争，即使电费 他们的报价比我们的高。此外，大多数公用事业公司的电力来源是非太阳能的，这可能会使公用事业公司 以比我们的太阳能系统产生的电力更便宜的价格出售电力。
我们的 业务集中在包括加州在内的某些市场，这使我们面临特定地区中断的风险。
AS 截至2024年9月29日，我们很大一部分设施位于加利福尼亚州。我们预计，该公司近期未来的大部分增长将 发生在加利福尼亚州，进一步集中了我们的客户基础和运营基础设施。因此，我们的业务和运营 结果特别容易受到不利的经济、监管、政治、天气和其他条件的影响，在这个市场和其他 可能会变得同样集中的市场。我们可能没有足够的保险，包括业务中断保险，以补偿 对于任何此类重大事件可能发生的损失。一场重大的自然灾害可能会对我们的 业务、经营业绩和财务状况。此外，恐怖主义行为或恶意计算机病毒可能造成中断。 在我们的业务中，我们合作伙伴的业务或整个经济。在这些中断导致延误或取消的程度上 安装或部署太阳能服务产品，我们的业务、运营结果和财务状况都将受到不利影响 受影响。
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我们的 增长战略取决于太阳能发电技术的广泛采用。
这个 与化石燃料发电相比，分布式住宅太阳能市场处于相对早期的发展阶段。 如果对分布式住宅太阳能系统的额外需求不能充分开发，或者开发时间比我们 预计，该公司可能无法发起额外的太阳能服务协议以及相关的太阳能系统和能量储存 促进业务发展的系统。此外，我们的目标市场对太阳能系统和储能系统的需求可能不会 发展到它预期的程度。因此，我们可能需要通过发起太阳能成功地扩大我们的客户基础 在其当前市场或我们可能进入的新市场内签订服务协议及相关的太阳能系统和储能系统。
许多 可能影响太阳能系统需求的因素包括但不限于以下因素：
| ● | 可用性、实质内容 太阳能支持计划的规模和规模，包括政府目标、补贴、奖励、可再生能源组合标准和住宅 净计量规则； |
| ● | 产品的相对定价 其他常规和不可再生能源，如天然气、煤炭、石油和其他化石燃料、风能、公用事业规模的太阳能、 核能、地热能和生物质能； |
| ● | 性能、可靠性 与常规和其他非太阳能可再生能源相比，太阳能系统产生的能源的可用性； |
| ● | 可用性和性能 储能技术、实施这种技术以与太阳能系统结合使用的能力和成本 与依赖传统电力的客户的成本相比，这种技术为客户提供的竞争力 网格；以及 |
| ● | 一般经济状况 以及利率水平。 |
这个 住宅太阳能产业在不断发展，这给我们的前景评估带来了困难。我们不能确定是否 历史增长率反映了未来的机遇，或其预期的增长将实现。分布式住宅的失败 太阳能的广泛应用，或其在实现这方面的重大拖延，可能会对 我们的业务、财务状况和经营结果。
我们的 业务可能会受到季节性趋势、恶劣天气、劳动力短缺和建筑周期的不利影响。
我们的 企业会受到特定行业的季节性波动的影响。在美国，许多客户做出购买决定， 年底，以便利用税收抵免。此外，新房开发市场的销售往往与 建筑市场需求，这往往跟随国家的建筑趋势，包括在寒冷的天气月份销售下降。
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天然 灾难、恐怖活动、政治动荡、经济动荡和其他疫情可能会扰乱我们的交付和行动， 这可能会对我们的业务、财务状况和经营结果产生实质性的不利影响。
全球 大流行或对传染性疾病传播的恐惧，如埃博拉病毒病(埃博拉病毒病)、2019年冠状病毒病(新冠肺炎)、中东 呼吸综合征(MERS)、严重急性呼吸综合征(SARS)、H1N1流感、H7N9流感、禽流感和猴痘，以及飓风， 地震、海啸或其他自然灾害可能会扰乱我们的业务运营，减少或限制运营和服务， 为保护其员工和设施而招致巨额成本，或导致地区或全球经济困境，这可能会对 并对业务、财务状况和经营业绩造成不利影响。实际或威胁到的战争、恐怖活动、政治活动 动乱，内乱，未来由于银行倒闭和其他地缘政治因素而中断获得银行存款或贷款承诺 不确定性可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生类似的不利影响。2022年2月24日， 俄罗斯联邦发动了对乌克兰的入侵，对全球经济产生了直接影响，导致能源价格上涨 某些原材料、商品和服务的价格和更高的价格，反过来又导致了美国更高的通胀。 以及全球其他金融市场受到严重干扰的国家。我们已经将产品开发和软件外包 在乌克兰的工程，我们可能间接地受到不利影响，它已经造成并可能继续下去的任何重大破坏 升级。同样，以色列和加沙地带目前的武装冲突可能会影响我们的行动。这些事件中的任何一个或多个 可能会阻碍我们的运营和交付努力，并对销售结果产生不利影响，甚至是在很长一段时间内，这可能会 对我们的业务、财务状况和经营结果产生实质性的不利影响。我们无法预测这场危机的全部影响 目前，供应链的限制将对我们的业务、现金流、流动性、财务状况和运营结果产生影响 由于许多不确定因素。
我们 依靠有限数量的客户和销售合同获得相当一部分的收入，以及任何客户的流失或取消 任何合同的签订都可能导致收入的大幅波动或下降。
在三十九个星期里 截至2024年9月29日，没有任何客户的收入占我们收入的10%以上。2023年，我们的最大客户占我们 2022年，另一家客户占我们持续运营总收入的47%。作为客户的结果 在高度集中的情况下，我们的财务业绩可能会根据外部环境等因素在不同时期大幅波动。 与其客户有关。此外，下列任何一项事件都可能对现金流、收入和业绩产生重大不利影响 运营部：
| ● | 减少、延迟或取消 来自一个或多个重要客户的订单； |
| ● | 损失一个或多个重大损失 客户以及未能确定额外的或替代的客户； |
| ● | 任何重大的失败 让客户及时付款购买我们的产品；或 |
| ● | 客户正在成为 无力偿债或因任何原因难以履行财务义务。 |
我们 面临客户信用风险和应收账款拖欠的风险。
而当 到目前为止，客户违约并不重要，我们预计客户违约的风险可能会随着我们业务的增长而增加。如果 我们遇到了客户信用违约增加的情况，我们的收入和筹集新投资资金的能力可能会受到不利影响。 如果经济状况恶化，我们的某些客户可能面临流动性问题，并可能无法履行他们的付款义务。 这可能会对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们可能没有意识到 过去或未来收购的预期收益，包括根据SunPower APA进行的交易，以及这些交易的整合 收购可能会扰乱我们的业务。*
2022年11月，我们收购了 The Solaria Corporation(“Solaria”)，此后Complete Solar更名为“Complete Solaria，Inc.”。在10月份 2023年，我们将Solaria的太阳能电池板资产，包括知识产权和客户合同，出售给Maxeon Solar Technologies， 导致减值亏损14750美元万和处置亏损180美元万。此外，在2024年7月，我们收购了精选 核心能源的资产。于2024年8月5日，本公司与SunPower订立资产购买协议(“APA”) 公司及其直接和间接附属公司(统称为“SunPower”)规定出售和购买某些 与SunPower的Blue Raven Solar业务相关的资产以及与新住宅和非安装商相关的某些资产 以前由SunPower运营的网络活动(“收购资产”)。《行政程序法》是与一项 SunPower根据《美国法典》第11章(《美国法典》第11编第101-1532节(“破产法”))提出的自愿请愿书。 2024年9月23日，美国特拉华州地区破产法院批准了SunPower的出售。“公司”(The Company) 自2024年9月30日起完成对收购资产的收购，代价为现金收购价格4,500美元万。
除了这些交易，在未来， 我们可以收购更多的公司、项目管道、产品或技术，或者成立合资企业或其他战略举措。
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此外，我们作为 整合收购的组织，包括与SunPower(“SunPower”)根据APA收购的资产有关的收购 收购“)，这是未经证实的。我们可能无法实现我们的收购或任何其他未来收购或 客户、金融市场或投资者可能会对此次收购持负面看法。
对SunPower的收购和其他收购存在许多风险， 包括但不限于以下内容：
| ● | 同化困难 被收购公司的经营情况和人员情况； |
| ● | 难以或没有能力为扩大的业务运营提供资金或资金 因收购而产生的或为偿还公司因该等交易而获得的债务或义务； |
| ● | 维护困难 过渡和一体化期间的控制、程序和政策； |
| ● | 中断正在进行的业务 以及由于整合问题而分散了管理层和员工对其他机会和挑战的注意力； |
| ● | 难以整合 被收购公司的会计、管理信息等管理系统； |
| ● | 无法保留密钥 被收购企业的技术和管理人员； |
| ● | 无法保留密钥 被收购企业的客户、供应商和其他业务伙伴； |
| ● | 无法实现 被收购和合并企业的财务和战略目标； |
| ● | 招致与收购相关的费用 可能影响经营业绩的收购无形资产的成本或摊销成本； |
| ● | 尽职调查失败 确定产品质量、法律和财务责任等重大问题的流程； |
| ● | 无法断言 对财务报告的内部控制有效；以及 |
| ● | 无法获得，或 及时获得政府当局的批准，这可能会推迟或阻止此类收购。 |
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我们 依赖我们的知识产权，并可能面临知识产权侵权索赔，这可能会耗时且成本高昂 保护人权，并可能导致重大权利的丧失。
从… 我们和我们的客户或与我们合作的第三方可能会不时收到信件，包括来自其他第三方的信件， 并可能成为此类第三方指控侵犯其专利的诉讼对象。另外，合同要求我们 在专利侵权的情况下，赔偿部分客户和第三方知识产权提供者的一定费用和损害 如果我们的产品是导致客户或这些第三方提供商承担侵权责任的因素。这种做法 可能会使我们面临客户和第三方提供商的重大赔偿要求。我们不能向投资者保证赔偿 不会提出或这些索赔不会损害我们的业务、经营业绩或财务状况的声明。知识产权 诉讼非常昂贵和耗时，可能会分散管理层对我们业务的注意力，并可能会有材料 对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。如果对我们的侵权索赔成功， 我们的客户或我们的第三方知识产权提供商，我们可能被要求向索赔的一方支付大量损害赔偿金 侵权，停止销售包含被指控的侵权知识产权的产品或使用技术，或收取使用费 或可能无法以可接受的条款获得的许可协议(如果有的话)。提出侵权索赔的当事人也可以 向国际贸易委员会提起诉讼，可能导致下令停止向美国进口我们的 太阳能产品。这些判断中的任何一项都可能对我们的业务造成实质性损害。我们可能不得不开发非侵权技术，而我们的 如果未能做到这一点或未能及时获得专有权许可证，可能会对 公事。
我们 可能需要向其他方提出侵犯其知识产权的索赔，这些索赔可能代价高昂，可能无法解决 对它有利。
至 为了保护我们的知识产权和保持竞争优势，我们已经并可能继续对 我们认为当事人侵犯或盗用了我们的知识产权。知识产权诉讼既昂贵又耗时， 可能会分散管理层对我们业务的注意力，并可能对我们的业务、经营业绩、 或财务状况，我们的执法努力可能不会成功。此外，我们的专利的有效性可能会受到质疑 在这样的诉讼中。我们参与知识产权执法行动可能会对我们的财务业绩产生负面影响。
发展动向 在分布式太阳能发电和相关技术或组件的技术或改进方面可能会产生重大不利影响 影响对我们产品的需求。
意义重大 技术发展，如分布式太阳能发电的进步、电池等储能解决方案、能源 存储管理系统，在住宅或商业物业中广泛使用或采用燃料电池，或在 其他形式的分布式或集中式电力生产可能会对我们的产品和其他产品的需求产生实质性的不利影响 影响我们的业务。未来的技术进步可能会降低消费者的价格或提高太阳能系统的能效 任何一种都可能导致当前客户的不满。我们可能无法采用这些新技术 与竞争对手一样快，或者在成本效益的基础上。
另外， 最近的技术进步可能会以目前没有预料到的方式影响我们的业务。任何我们未能领养或无法获得 新的或增强的技术或工艺，或对现有技术的变化做出反应，可能会导致产品过时或 失去竞争力并降低消费者对其太阳能服务的兴趣，这可能会产生实质性的不利影响 关于其业务、财务状况和经营结果。
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我们的 企业受到复杂和不断变化的数据保护法的约束。这些法律和法规中的许多都可能发生变化，而且是不确定的 这可能会导致索赔、增加运营成本或以其他方式损害其业务。
消费者 个人隐私和数据安全已经成为美国迅速演变的监管的重要问题和主题。此外， 联邦、州和地方政府机构过去已经并可能在未来通过更多的法律和法规 影响数据隐私。例如，加利福尼亚州颁布了2018年加州消费者隐私法(CCPA)， 加州选民最近批准了加州隐私权法案(CPRA)。CCPA创建了个人隐私权 对于消费者，并增加了处理消费者或家庭个人数据的实体的隐私和安全义务。 CCPA于2020年1月生效，它要求覆盖的公司向加州消费者提供新的披露 这类消费者、企业对企业联系人和员工以新的方式选择退出某些个人信息的销售，并允许 为数据泄露提供新的私人诉权。CPRA修改CCPA并对以下对象施加额外的数据保护义务 在加州做生意的公司，包括额外的消费者权利程序，以及选择退出某些敏感数据的使用。 CCPA和CPRA可能会对Complete Solaria的业务活动产生重大影响，并需要大量的合规成本 这对其业务、经营业绩、前景和财务状况产生了不利影响。迄今为止，我们还没有经历过实质性的 与履行CCPA或CPRA规定的要求相关的合规成本。然而，我们不能确保遵守 关于CCPA和CPRA或任何其他最近通过的消费者隐私法规，未来的成本不会增加。
外面 在美国，越来越多的法律、法规和行业标准可能会管理数据隐私和安全。例如，欧洲人 联盟的一般数据保护条例(“欧盟GDPR“)和英国的GDPR(”英国GDPR“) 对处理个人数据提出严格要求。根据欧盟GDPR，公司可能面临数据处理的临时或最终禁令 和其他纠正措施；最高罚款2,000万欧元或全球年收入的4%，以金额较大者为准；或私人诉讼 与处理由经法律授权的各类资料当事人或消费者保障组织带来的个人资料有关，以 代表他们的利益。不遵守英国GDPR可能会导致与相关的不利后果大体相似的后果 对欧盟GDPR的罚款，包括最高可达GB 1750万或全球收入的4%的罚款，以较高者为准。
在……里面 此外，由于数据本地化，我们可能无法将个人数据从欧洲和其他司法管辖区转移到美国或其他国家/地区 对跨境数据流动的要求或限制。欧洲和其他司法管辖区已颁布法律，要求数据本地化 或者限制将个人数据转移到其他国家。尤其是欧洲经济区(“欧洲经济区“)及 英国大幅限制将个人数据转移到美国和其他隐私法所在国家 相信是不够的。其他司法管辖区可能会对其数据本地化和跨境采取类似严格的解释 数据传输法则。尽管目前有各种机制可用于将个人数据从欧洲经济区和英国转移到 美国在遵守法律，如欧洲经济区和英国的标准合同条款，这些机制受到法律挑战， 也不能保证Complete Solaria能够满足或依赖这些措施将个人数据合法转移到美国。 如果我们没有合法方式将个人数据从欧洲经济区、英国或其他司法管辖区转移到美国，或者如果要求 对于合法合规的转让过于繁重，我们可能面临严重的不利后果，包括中断或降级 在其业务中，有必要将其部分或全部业务或数据处理活动迁往其他司法管辖区 费用、更多地面临监管行动、巨额罚款和罚款、无法传输数据和与合作伙伴合作， 供应商和其他第三方，以及禁止其处理或转移其业务所需的个人数据的禁令。 一些欧洲监管机构已下令某些公司暂停或永久停止将某些资金转移出欧洲，原因是据称 违反欧盟GDPR的跨境数据传输限制。
任何 无法充分解决隐私和安全问题，即使没有根据，也无法遵守适用的隐私和数据安全 法律、法规和政策，可能会给我们带来额外的成本和责任，损害我们的声誉，抑制销售，并对我们产生不利影响 影响我们的业务。此外，遵守下列法律、法规和政策的成本和其他负担 可能会限制其解决方案的使用和采用，并减少对其解决方案的总体需求。如果我们不能 为了适应与隐私或安全相关的不断变化的法律、法规和标准，我们的业务可能会受到损害。
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任何 未经授权访问、披露或窃取我们收集、存储或使用的个人信息可能会损害我们的声誉并使我们 索赔或诉讼。
我们 接收、存储和使用客户的个人信息，包括姓名、地址、电子邮件地址和其他住房和能源 使用信息。我们还存储经销商的信息，包括员工、财务和运营信息。我们依赖于供货能力 从客户和经销商那里收集的数据，以便管理我们的业务和营销我们的产品。我们在努力中采取了某些步骤 保护收集、存储或传输的个人信息的安全性、完整性和机密性，但没有 保证不会发生无意或未经授权的使用或泄露，或者第三方不会在未经授权的情况下访问此信息 尽管我们努力了。尽管我们采取预防措施来提供灾难恢复，但我们恢复系统或数据的能力可能会很昂贵 并且可能会干扰正常操作。此外，尽管我们从这些第三方获得保证，他们将使用合理的保障措施 为了保护他们的系统，我们可能会因他们的系统不可用或未经授权使用或披露其数据而受到不利影响 在这样的系统中维护。因为用于获得未经授权的访问或破坏系统的技术经常且一般地改变 我们的供应商或供应商和经销商可能无法预料到这些 技术或实施适当的预防或缓解措施。
网络攻击 尤其是变得更加复杂，包括但不限于恶意软件，试图获得未经授权 数据访问和其他电子安全漏洞可能导致关键系统中断、客户 运营、数据传输系统丢失或损坏、未经授权发布机密或其他受保护信息、腐败 数据的减少以及预防、应对或缓解网络安全事件的成本增加。此外，某些网络事件，如高级 持续的威胁，可能会在较长时间内保持不被检测到。
未经授权 使用、披露或访问由我们或代表我们维护的任何个人信息，无论是通过违反我们的系统， 我们的供应商、供应商或经销商的系统被未经授权的一方或员工或承包商的错误、盗窃或 无论是否误用，都可能损害我们的业务。如果任何此类未经授权使用、披露或获取此类个人信息的行为 如果发生这种情况，我们的运营可能会受到严重干扰，我们可能会受到私人当事人的要求、索赔和诉讼 监管部门的调查、相关行动和处罚。
在……里面 此外，我们可能会在通知受影响的个人和实体以及以其他方式遵守众多联邦、 与未经授权访问、使用或披露个人信息有关的州和地方法律法规。最后，任何 察觉到或实际未经授权访问、使用或披露此类信息可能会损害我们的声誉，严重损害 我们的业务、财务状况和经营结果。虽然我们目前维持网络安全保险，但这种保险可能 不足以支付索赔，我们不能确定网络保险将继续在经济上可用 合理的条款，或根本不，或任何保险公司不会拒绝承保任何未来的索赔。
如果 我们没有遵守有关公司或其经销商与当前或未来住宅互动的法律和法规 客户可能会导致负面宣传、索赔、调查和诉讼，并对财务业绩产生不利影响。
我们的 业务主要集中在太阳能服务协议和与住宅客户的交易上。我们提供租赁、贷款和其他服务 我们经销商网络中的承包商向消费者提供产品和服务，他们利用受雇于第三方或作为第三方聘用的销售人员 这类承包商的服务提供商。我们和我们的经销商必须遵守许多联邦、州和地方法律和法规 管理与住宅消费者互动有关的事项，包括与消费者保护、营销和 销售、隐私和数据安全、消费者金融和信贷交易、抵押贷款和再融资、家装合同、 保修和各种招揽客户的手段，包括根据下述法律作为对住宅的销售 客户不断增长，我们越来越多地受到实质性融资和消费者保护法律法规的约束。“ 这些法律和法规是动态的，可能会受到不同的解释和各种联邦、州和地方立法机构的制约 监管机构可以就此展开调查，扩大现行法律法规，或者制定新的法律法规 事情。这些法律或法规或其解释的变化可能会极大地影响我们和我们的经销商如何开展业务、获取 并管理和使用从当前和潜在客户收集的信息以及与之相关的成本。 我们和我们的经销商努力遵守与住宅客户互动相关的所有适用法律和法规。它 然而，这些要求可能在不同司法管辖区之间以不一致的方式解释和应用，并且 可能与其他规则或我们的做法或我们经销商的做法相冲突。
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虽然 我们要求经销商满足消费者的合规要求，我们不控制经销商及其供应商或他们的商业行为。 因此，我们不能保证他们遵守道德的商业做法，如公平的工资做法和遵守环境保护， 安全和其他当地法律。缺乏证明的合规性可能导致我们寻找替代经销商或供应商，这可能会增加 成本，并对业务和增长前景产生负面影响。我们的经销商或供应商违反劳工或其他法律或 经销商或供应商的劳动或其他行为与美国或其他国家普遍接受的道德行为的背离 该公司开展或打算开展业务的市场也可能招致负面宣传，损害业务。
从… 我们不时地被纳入我们网络中某些承包商的消费者客户提起的诉讼中，理由是索赔 根据这些承包商的销售实践。虽然到目前为止我们只支付了最低限度的损害赔偿，但我们不能确保 法律不会决定我们对我们网络中承包商的行为负责，或者监管机构或州总检察长的 办公室可能会要求我们对违反消费者保护或其他适用法律的行为负责。我们的风险缓解流程可能不会 足以减轻与我们承包商违反适用法律有关的财务损害，或确保任何此类承包商 能够履行其对我们的赔偿义务。任何对我们不利的重大判决都可能使其承担更广泛的责任， 需要调整我们的产品和服务分销渠道或以其他方式改变我们的业务模式，这可能会产生不利影响 这笔生意。
我们 可能在推出新服务和产品方面不成功。
我们 打算在未来向新客户和现有客户推出新的服务和产品，包括家庭自动化 产品和其他家庭技术解决方案。我们可能无法通过增加客户数量来显著扩大客户基础 在当前市场或新市场中，该公司可能会进入这些服务和产品。另外，我们可能不会成功 从未来推出的任何其他服务和产品中获得可观的收入，并可能拒绝推出新的 提供的产品和服务。
毁伤 损害我们的品牌和声誉，或改变或失去我们品牌的使用，可能会损害我们的业务和运营结果。
我们 依靠我们高质量产品的声誉、卓越的客户服务和“Complete Solaria”品牌。 以吸引新客户和发展我们的业务。如果我们不能继续提供太阳能系统或能量储存系统 计划的时间表，如果我们的产品没有按预期执行，或者我们损坏了客户的任何财产或延误 或者取消项目，我们的品牌和声誉可能会受到严重损害。未来的技术进步可能会让公司 向新客户提供更低的价格或提供新技术；然而，我们目前太阳能系统和 能源储存系统可能会阻止我们向现有客户提供如此低的价格或新技术。
在……里面 此外，考虑到我们代表我们运营的人员或经销商与客户和潜在客户进行的大量互动， 不可避免的是，一些客户和潜在客户与我们或代表我们运营的经销商的互动将 被认为不太令人满意。这导致了客户投诉的案例，其中一些影响了我们的数字足迹 在评级网站和社交媒体平台上。如果我们无法管理招聘和培训流程以避免或最大限度地减少这些问题 在可能的范围内，我们的声誉可能会受到损害，我们吸引新客户的能力也会受到影响。
在……里面 此外，如果我们不再使用，失去继续使用的权利，或者如果其他人使用“Complete Solaria”品牌，我们 可能会在市场上失去客户、供应商和经销商的认可，这可能会影响我们的业务、财务状况、 运营结果，并需要对新品牌的财务和其他投资和管理关注，这可能不像 成功。
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我们的 成功取决于关键人员的持续贡献。
我们 严重依赖我们主要高管的服务，而管理团队中任何主要成员的服务损失都可能 对运营造成不利影响。我们的管理团队一直在发生变化，而且可能会继续发生变化。 从高管和关键员工的招聘或离职，或我们业务内部高管的过渡，这可能会扰乱 我们的生意。
我们 随着我们完成重组和战略转型，我们正在投入大量资源来培养新的管理层成员。 我们还预计，随着时间的推移，我们将需要雇用许多高技能的技术、销售、营销、管理和会计人员 人事部。这个行业对人才的争夺十分激烈。我们可能不会成功地吸引和留住 有足够数量的合格人员来支持其预期的增长。我们不能保证任何雇员都会继续受雇 由于包括主要高管在内的所有员工可随意任职并可终止其工作，因此可在任何确定的时间段内与我们合作 以任何理由在任何时间雇用。
如果 我们或我们的经销商或供应商未能在关键职能、我们的增长和能力方面雇用和留住足够的员工和服务提供商 要及时完成客户项目并成功管理客户账户将受到限制。
至 为了支持增长，我们和我们的经销商需要招聘、培训、部署、管理和保留大量熟练的员工、工程师、 安装工、电工、销售和项目财务专家。这个行业对合格人才的竞争加剧了 特别是对安装太阳能系统的技术人员而言。我们和我们的经销商也在竞争 与住宅建筑和建筑行业的熟练工人。这些行业是周期性的，当这些行业的参与者 寻求雇佣更多的工人，这给我们和我们经销商的劳动力成本带来了上升的压力。与我们的经销商竞争的公司 雇用安装者可能会提供某些安装者可能认为更有利的补偿或激励计划。因此，我们的经销商 可能无法吸引或留住合格的熟练安装人员。该行业劳工的进一步工会 劳动力或房屋建筑和建筑业的劳动力也可能增加我们经销商的劳动力成本。
短缺 熟练劳动力的缺乏可能会显著推迟项目或以其他方式增加经销商的成本。此外，我们需要继续增加 培训客户服务团队，为房主提供前、中、后的高端客户管理和服务 太阳能系统的安装点。确定和招聘合格的人员并对他们进行培训需要大量的 时间、费用和注意力。新的客户服务团队成员可能需要几个月的时间才能在 我们制定的标准。如果我们无法聘用、培养和留住有才华的客户服务人员或其他人员，我们可能无法 能够发展我们的业务。
我们的 经营业绩和增长能力可能会因季度和年年而波动，这可能会使未来的表现变得困难 预测并可能导致特定时期的经营业绩低于预期。
我们的 季度和年度经营业绩及其增长能力很难预测，可能会出现大幅波动。我们经历了 过去的季节性和季度波动，并预计未来将经历这种波动。除了其他风险之外 在本“风险因素”一节中描述的下列因素可能会导致经营业绩波动：
| ● | 到期或启动 任何政府回扣或奖励； |
72
| ● | 显著波动 客户对我们的太阳能服务、太阳能系统和储能系统的需求，包括由于 利率； |
| ● | 我们经销商的能力 及时完成安装工作； |
| ● | 我们和我们的经销商的 能够从相关的公用事业公司获得已安装的太阳能系统的互联许可； |
| ● | 供货情况、条件 和适当融资的成本； |
| ● | 销售的数量、时间 以及太阳能可再生能源证书(“SREC”)的潜在价值下降； |
| ● | 我们继续的能力 扩大其业务，以及与扩大业务有关的支出数额和时间； |
| ● | 由我们发布的公告或 我们的竞争对手的重大收购、战略伙伴关系、合资企业或融资活动或承诺； |
| ● | 我们的价格变化 政策或条款或竞争对手的政策或条款，包括集中式电力公用事业； |
| ● | 实际或预期的发展 在竞争对手的业务、技术或竞争格局中；以及 |
| ● | 自然灾害或其他 天气或气象条件。 |
为 由于这些或其他原因，不应将之前任何季度或年度的业绩作为我们未来业绩的指标。
我们的 按照任何可用保险范围的条款获得保险的能力可能会受到国际、 国家、州或地方事件或公司特定事件，以及保险公司的财务状况。
我们的 保险单承保因人身伤害、人身伤害或财产损失对第三者造成的法律和合同责任。 并受到政策限制。
然而， 这种保单并不涵盖所有潜在的损失，而且保险市场上的保险并不总是在商业上合理的情况下提供。 条款。此外，我们可能会与承保人就可追讨的损害赔偿金额和所收取的保险金额产生分歧。 贷款人可能会根据融资安排或以其他方式申索本行任何资产的任何损失或损坏，但这可能并不足够。 恢复损失或损害，不对其经营业绩造成负面影响。此外，保险收益的收取 可能会延迟，需要我们使用现金或在此期间产生融资成本。在一定程度上，我们的经验涵盖了 它的保单，我们对潜在损失的承保限额可能会降低，或者它必须支付的保险费率可能会增加。 此外，通过商业保险承保的损失受到这些保险公司的信用风险的影响。当我们相信 我们的商业保险公司目前是有信誉的，我们不能保证这样的保险公司未来会保持这样的信誉。
我们 可能无法以合理的费率维持或获得所需类型和金额的保险。所获得的保险范围可 包含较大的免赔额或未能承保某些风险或所有潜在损失。此外，我们的保险单受 由保险公司进行年度审查，不得以类似或优惠的条款续签，包括承保范围、免赔额或保费，或根本不续期。 如果发生重大事故或事件，而我们没有为其投保，或公司因一项或多项 保险公司违约或对其承保义务提出异议，可能会产生实质性的不利影响 关于我们的业务、财务状况和经营结果。
我们 可能会受到我们的信息技术系统的破坏，这可能会导致内部信息的泄露，损害我们的 声誉或与经销商、供应商和客户的关系，并中断对在线服务的访问。此类违规行为可能会受到 对美国造成重大的声誉、财务、法律和运营后果。
我们的 业务要求使用和存储机密和专有信息、知识产权、商业银行信息、 有关客户、员工和业务合作伙伴的个人信息，以及有关内部流程的公司信息 和业务职能。获取此类信息的恶意攻击影响到不同行业的许多公司，包括 我们的。
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哪里 适当地，我们使用加密和身份验证技术来保护数据的传输和存储。这些安全措施 可能由于第三方安全漏洞、员工错误、渎职、密码管理错误或其他违规行为而受到威胁 或恶意尝试，并导致人员未经授权访问数据。
我们 将资源投入网络安全、数据加密和其他安全措施，以保护我们的系统和数据，但这些安全 这些措施不能提供绝对的安全。因为用于获取未经授权的访问、禁用或降级服务的技术，或者 破坏系统频繁变化，通过网络钓鱼和其他恶意技术瞄准最终用户，和/或可能难以检测 在很长一段时间内，我们可能无法预测这些技术或实施足够的预防措施。因此，我们 未来可能会遇到我们的系统遭到入侵，从而降低我们保护敏感数据的能力。此外，硬件、软件 或我们开发或从第三方获得的应用程序可能包含设计或制造中的缺陷或其他可能出乎意料的问题 危及信息安全。未经授权的各方也可能试图通过欺诈、欺骗等手段访问我们的系统或设施 或者其他形式欺骗团队成员、承包商和临时工的。如果我们经历过，或被认为经历过， 重大数据安全漏洞，未发现并适当应对重大数据安全漏洞，或未实施 披露控制和程序，规定及时披露被认为对我们的业务具有重大意义的数据安全违规行为，包括 更正或更新之前的披露，我们可能面临损失风险、增加的保险成本、补救和预期风险 预防成本，对我们声誉和品牌的损害，诉讼和可能的责任，或政府执法行动，任何 可能对我们的业务、运营结果和财务状况造成不利影响。
我们 也可以与承包商和第三方提供商共享信息以开展业务。虽然我们通常会审查并通常要求 或要求此类承包商和第三方供应商实施安全措施，如加密和身份验证技术 为了保护数据的传输和存储，这些第三方提供商可能会遇到严重的数据安全漏洞，这 也可能对我们的业务、经营结果和财务状况产生不利影响，如上所述。另请参阅本节下的 “我们可能被要求就侵犯其知识产权向其他各方提出索赔，这可能代价高昂，并可能 不能解决对我们有利的问题“我们在很大程度上依赖商业秘密法律和合同限制来保护我们的专利 如果这些权利得不到充分保护，我们的竞争和创收能力可能会受到损害。
AS 对住宅客户的销售额有所增长，我们越来越多地受到消费者保护法律法规的约束。
AS 我们继续寻求扩大我们的零售客户基础，我们与客户的活动受消费者保护法的约束，这些法律可能 不适用于其他业务，如联邦真实贷款、消费者租赁、电话和数字营销，并平等 信用机会法律法规，以及国家和地方金融法律法规。因实际或指称引起的索赔 个人或政府实体可能会对我们提出违法行为，并可能使公司面临重大损害 或其他处罚，包括罚款。此外，我们与第三方经销商的关系可能会使公司承担所谓的责任 与这些经销商的实际或被指控的违法行为有关，无论是否实际归因于我们，这可能会暴露 对美国的重大损害赔偿和处罚，我们可能会在与第三方相关的法律诉讼中招致巨额费用 经销商，无论最终是否被判负有责任。
The the the 在竞争激烈的环境中，我们往往需要承担客户义务，而这可能最终会导致成本更高 超过预期，进而对我们的业务、经营结果和财务状况产生重大不利影响。
我们 通常应我们最终客户的要求承担某些义务，例如：
| ● | 系统输出性能 保证；以及 |
| ● | 系统维护。 |
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是这样的 客户义务涉及关于收入和费用确认时间的复杂会计分析和判断，以及在 在某些情况下，这些因素可能需要我们推迟收入或利润确认，直到项目完成或发生意外情况 被解决，这可能会对特定时期的收入和利润产生不利影响。
我们 受制于与施工、成本超支、延误、合规和其他意外情况相关的风险，其中任何一项 可能对其业务和运营结果产生实质性的不利影响。
我们 是我们服务的某些社区的持证承包商，并作为合同方最终负责每一个太阳能 能源系统安装。我们业务的很大一部分依赖于在不同司法管辖区获得和维护所需的许可证。 所有此类许可证都要接受相关政府机构的审计。我们无法获得或维护所需的许可证可能会导致 终止我们的某些合同。例如，我们持有加州承包商州执照委员会的执照 (“CSLB“)，该许可证目前正处于CSLB的试用期。如果我们不遵守CSLB的 法律法规，这可能会导致我们某些合同的终止，罚款，延长执照试用期 其在加利福尼亚州的执照到期或被吊销。此外，我们可能会直接或通过其太阳能合作伙伴对房主负责。 在安装我们的系统期间，我们对他们、他们的家、财物或财产造成的任何损害。例如，我们要么直接 或通过其太阳能合作伙伴，在安装过程中经常穿透房主的屋顶，并可能招致以下责任 施工完成后不能充分防风雨的这种渗透。另外，因为太阳能 我们或我们的太阳能合作伙伴部署的系统是高压能源系统，如果我们不遵守电力标准，我们可能会承担责任 标准和制造商建议。
此外， 我们或我们的太阳能合作伙伴可能面临建设延误或成本超支，这可能会对我们或我们的太阳能合作伙伴的能力产生不利影响 根据我们的计划增加安装量。这种延迟或超支可能是各种因素的结果， 如劳动力短缺、材料和工艺缺陷、恶劣天气条件、运输限制、施工变更 订单、站点变更、劳工问题和其他不可预见的困难，其中任何一项都可能导致更高的取消率、声誉 危害和其他不利影响。
在……里面 此外，安装太阳能系统、储能系统和其他与能源有关的产品需要进行建筑改造 根据国家、州和地方有关建筑、消防、 和电气代码、安全、环境保护、公用事业互联和计量，以及相关事宜。我们还依赖于某些 员工在我们运营的许多司法管辖区保持专业执照，以及未能雇用获得适当执照的人 人员可能会对我们在这些司法管辖区的许可地位产生不利影响。要跟踪以下方面的需求既困难又昂贵 每个独立机构都有权管辖我们的安装，并设计符合这些变化的太阳能系统 标准。与我们的系统有关的任何新的政府法规或公用事业政策都可能导致大量额外费用 对房主和我们来说，这可能会导致对太阳能服务产品的需求大幅减少。
而当 我们有各种严格的质量标准，该公司在选择其太阳能合作伙伴时采用，我们不控制我们的 供应商和太阳能合作伙伴或他们的商业实践。因此，我们不能保证他们遵守我们的标准或道德 商业惯例，如公平的工资惯例和遵守环境、安全和其他当地法律。缺乏证明 合规可能会导致我们寻找其他供应商或承包商，这可能会增加成本并导致交货或安装延迟 我们的产品出现故障、产品短缺或其他运营中断。我们的供应商和太阳能公司违反劳工或其他法律 合作伙伴或供应商或太阳能合作伙伴的劳动或其他做法与公认的道德行为的分歧 在美国或我们开展业务的其他市场也可能招致负面宣传，损害我们的业务、品牌和声誉 在市场上。
我们的 管理层已经确定了一些情况，这些情况会让人对我们作为一家持续经营的公司继续经营的能力产生极大的怀疑。
自成立以来，我们一直 运营产生的亏损和负现金流。我们持续运营的净亏损为10140美元万和9620万美元 在截至2024年9月29日的39周期间和截至2023年12月31日的财政年度内，分别为 截至2024年9月29日，累计赤字45840美元万，债务和衍生品负债总计20200美元万。我们有 截至2024年9月29日，现金和现金等价物为7,950美元万，不包括限制性现金380美元万，其中我们使用了45.0美元 2024年9月29日之后收购SunPower某些资产的100万美元，剩余余额被保留用于工作 资本支出。这些情况使人对我们作为一家持续经营的企业继续下去的能力产生了极大的怀疑。我们继续的能力 作为一个持续经营的企业，我们需要获得足够的资金来履行我们的义务并为我们的业务提供资金。
75
如果 我们无法在需要时获得足够的额外资金，我们将需要重新评估我们的运营计划，并可能被迫 减少开支，延长与供应商的付款期限，尽可能清算资产，或暂停或削减计划的项目 或者完全停止运营。这些行动可能会对我们的业务、运营结果和未来前景产生实质性影响。有可能 不能保证在我们需要额外融资的情况下，这种融资将以优惠的条款或以 全。未能从运营中产生足够的现金流、筹集额外资本或减少某些可自由支配的支出 对我们实现预期业务目标的能力有实质性的不利影响。
我们 预计我们将需要筹集额外的资金来为我们的运营提供资金。这笔额外的融资可能无法在承兑汇票上获得 条件或者根本不是。如果不能在需要时获得这笔必要的资金，我们可能会被迫削减计划的项目或完全停止运营。
我们的 自成立以来，运营消耗了大量现金。我们预计，随着我们的继续，将产生巨额运营费用 来发展我们的业务。我们相信，我们的运营亏损和负运营现金流将持续到可预见的未来。
我们 截至2024年9月29日，现金和现金等价物为7,950美元万，不包括限制性现金380美元万。9月后 2024年9月29日，我们使用4,500美元的万收购了SunPower的某些资产。我们的现金状况在很大程度上引发了人们对 我们有能力在合并财务报表发布后的12个月内继续经营。我们将需要大量的 增加资本以继续运营。当我们需要时，这种额外的资本可能无法获得，而我们的实际现金需求 可能比预期的要大。我们不能确定是否会以有吸引力的条件获得额外的资本，如果有的话，当 需要，这可能会稀释股东，我们的财务状况、运营结果、业务和前景可能是 受到实质性和不利的影响。
我们 已经发现了我们在财务报告内部控制方面的重大弱点。如果我们不能保持有效的内部 对财务报告和披露的控制和程序，以及我们的财务和运营的准确性和及时性 报告可能会受到不利影响，对我们的运营和披露可能会失去信心。
在……里面 与我们截至2022年和2021年12月31日的年度财务报表的编制和审计有关，以及我们的综合财务报表 截至2023年12月31日的年度财务报表，我们的管理层发现我们的内部控制存在重大缺陷 财务报告。重大缺陷是指财务报告内部控制的缺陷或缺陷的组合。 因此，我们的年度或中期合并财务报表的重大错误陈述有合理的可能性 不能及时预防或发现。实质性的弱点如下：
| ● | 我们没有足够的 全职会计人员，(1)对财务结算和报告程序进行适当审查，(2)考虑到 适当的职责分工，以及(3)具备必要的经验和技术会计知识，以确定、审查 并根据美国公认的会计原则(“公认会计原则”)解决复杂的会计问题。另外， 我们没有充分设计和/或实施与进行正式风险评估过程有关的控制措施。 |
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在……里面 关于编制和审计截至2023年12月31日的年度综合财务报表，我们的管理层 发现我们对财务报告的内部控制存在重大弱点。实质性的弱点如下：
| ● | 与库存控制相关 第三方持有的库存的完整性、存在和截止以及与调整计算有关的控制 对被认为过多和过时的物品进行库存。 |
有 如果进行了这样的评估，公司管理层可能已经发现了其他控制缺陷，并且 控制方面的缺陷也可能代表一个或多个实质性弱点。
完成 Solaria不需要根据规定对截至2023年12月31日的财务报告进行内部控制评估 萨班斯-奥克斯利法案。如果进行了这样的评估，Solaria的完全管理层可能会发现 控制缺陷，而这些控制缺陷也可能是一个或多个重大弱点。
我们 除利用第三方顾问和专家外，还采取了某些步骤，例如招聘更多的人员， 为补充我们的内部资源，改善我们的内部控制环境，并计划采取额外措施补救 物质上的弱点。尽管我们计划尽快完成这一补救过程，但我们无法估计需要多长时间 拿走。我们不能保证我们迄今已经采取的措施以及今后可能采取的措施足以补救这种控制。 导致我们的财务报告内部控制严重薄弱的缺陷，或此类措施将阻止或避免的缺陷 未来潜在的物质弱点。
如果 我们不能对财务报告和披露控制和程序保持有效的内部控制，或者如果是实质性的 在未来期间发现弱点，鉴于我们业务的复杂性，这种风险会显著增加，我们可能会 无法准确和及时地报告我们的财务状况、运营结果、现金流或关键运营指标，这可能 导致根据《交易法》延迟提交年度和季度报告、重述财务报表或其他更正 披露，无法进入商业贷款市场，根据其有担保的循环信贷安排和其他协议违约， 或对我们的业务、声誉、经营结果、财务状况或流动性产生其他重大不利影响。
合规性 符合职业安全和健康要求和最佳做法可能代价高昂，并可能导致不遵守这些要求 在潜在的重大处罚、运营延误和负面宣传方面。
这个 太阳能系统和储能系统的安装和持续运营和维护需要由 美国、我们的经销商或第三方承包商，可能包括员工在内，在复杂和潜在危险的高空工作 电气系统。作为安装过程的一部分，对建筑物的评估和修改需要这些人员进行工作 在可能含有潜在危险水平的石棉、铅、模具或其他已知或被认为有害的材料的场所 为人类健康干杯。如果不遵循适当的安全程序，就有严重受伤或死亡的巨大风险。我们的业务是 受职业安全和健康管理局(“OSHA”)和交通部的监管 (“DOT”)和同等的州和地方法律。更改OSHA或DOT要求，或更严格的解释或执行 违反现有法律或法规，可能会导致成本增加。如果我们未能遵守适用的OSHA或DOT法规，甚至 如果没有发生与工作有关的重伤或死亡，我们可能会受到民事或刑事强制执行，并被要求支付大量费用 处罚、招致巨额资本支出、暂停或限制运营。因为我们或代表我们雇用的个人 对公司的太阳能系统和储能系统进行安装和持续运营和维护，包括 其经销商和第三方承包商按项目获得补偿，他们受到激励，比安装工人更快地工作 按小时计酬。虽然到目前为止我们还没有经历过高水平的伤害，但这种激励结构可能会导致 比业内其他公司更高的伤害率，因此可能使公司承担更多责任。受雇于 或代表我们可能发生工作场所事故，并因涉嫌违反安全规定而收到OSHA监管机构的传票，导致 罚款。任何此类事故、传票、违规行为、伤害或未能遵守行业最佳实践都可能使我们受到不利影响 宣传，损害其声誉和竞争地位，对业务产生不利影响。
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我们的 企业受益于太阳能系统组件成本的下降，但如果此类组件的成本下降，可能会对企业造成损害 在未来稳定或增加。
我们的 企业受益于太阳能系统组件成本的下降，在这种成本企稳的情况下，下降幅度为 如果增速放缓或增加，我们未来的增长速度可能会受到负面影响。太阳能系统组件的成本不断下降， 制造它们所需的原材料一直是我们太阳能系统价格的关键驱动因素，以及所收取的价格 用于电力和客户采用太阳能。太阳能系统组件和原材料价格可能不会继续下降 与过去几年的速度相同，或者根本没有。此外，太阳能行业的增长及其带来的增长 对太阳能系统组件和制造这些组件所需的原材料的需求增加，也可能给价格带来上涨压力。 太阳能系统组件和原材料价格的上涨可能会减缓增长，并导致业务和运营结果 忍受痛苦。此外，太阳能系统组件和原材料的成本已经增加，未来可能会增加，原因是 关税处罚、关税、政府经济激励措施的丧失或变化或其他因素。
产品 针对我们的责任索赔可能导致负面宣传和潜在的重大金钱损失。
它 我们的太阳能系统或储能系统是否可能损害客户或其他第三方或我们的太阳能系统 或储能系统可能因产品故障、缺陷、安装不当、起火或其他原因而造成财产损失 原因。我们面临的任何产品责任索赔都可能是昂贵的辩护，并可能转移管理层的注意力。成功者 对我们提出产品责任索赔可能会导致潜在的重大金钱损失，潜在的保险增加 费用、处罚或罚款，使公司受到不利宣传，损害我们的声誉和竞争地位，并对 影响太阳能系统或储能系统的销售。此外，产品责任索赔、伤害、缺陷或其他问题 住宅太阳能行业其他公司的经历可能会给整个行业带来不利的市场状况 并可能对我们扩大其太阳能服务协议和相关太阳能系统组合的能力产生不利影响 能源储存系统，从而影响我们的业务、财务状况和经营结果。
我们的 保修费用可能超过保修准备金。
我们 为太阳能组件的购买者提供部件、性能和人力方面的保修。我们对我们的财务状况保留了保修准备金 声明，我们的保修索赔可能超过保修准备金。任何重大的保修费用都可能对我们的财务造成不利影响 手术的条件和结果。严重的保修问题可能会损害我们的声誉，从而导致收入下降和 较低的毛利率。
我们 受到法律程序和监管调查，并可能在其他索赔或法律程序中被点名，或被卷入其中 在监管调查中，所有这些都是昂贵的，分散了我们的核心业务，并可能导致不利的结果或损害 我们的业务、财务状况、经营结果或我们证券的交易价格。
我们 涉及正常商业活动引起的索赔和法律程序。此外，第三方可不时地 对我们提出索赔。我们评估所有索赔、诉讼和调查的潜在价值，我们的潜在辩护 以及反索赔、和解或诉讼的可能性以及对我们的预期影响。如果我们参与了重大的 如果发生纠纷或成为监管机构正式行动的对象，我们可能会面临昂贵和耗时的法律程序 这可能会导致任何数量的结果。尽管此类诉讼的结果各不相同，但发起的任何索赔、诉讼或监管行动 由我们或针对我们，无论成功或失败，可能导致昂贵的辩护费用，昂贵的损害赔偿，禁令救济，增加 商业成本，改变某些商业惯例的罚款或命令，大量投入管理时间，大量转移 运营资源或其他对企业的损害。在上述任何情况下，我们的业务、财务状况或经营结果 可能会受到负面影响。我们对与法律事项有关的责任作了规定，当责任既有可能 已经发生损失，损失数额可以合理估计。这些规定至少每季度审查一次并进行调整 反映谈判、估计和解、法律裁决、法律顾问咨询以及其他信息和事件的影响 关于某一特定问题的。根据任何此类争议的性质和时间，对一件事的不利解决 可能会对我们在特定季度的未来业务、财务状况或运营结果或上述所有方面产生重大影响。
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这个 作为一家上市公司的要求可能会使我们的资源紧张，分散管理层的注意力，并影响我们吸引员工的能力 并保留合格的董事和高级管理人员。
我们 作为一家上市公司，我们将面临更多的法律、会计、行政和其他成本和开支，这是我们作为私人公司没有招致的 公司。《萨班斯-奥克斯利法案》，包括第404条的要求以及随后实施的规则和条例 由美国证券交易委员会、2010年多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法等颁布和即将出台的规章制度 根据该规定，PCAOB和证券交易所对上市公司施加了额外的报告和其他义务。 遵守上市公司的要求将增加成本，并使某些活动更加耗时。这些要求中的一些 将需要我们进行我们以前没有做过的活动。
如果 确定在遵守这些要求方面的任何问题(例如，如果我们或审核员发现重大弱点或重大问题 财务报告内部控制的缺陷)，我们可能会产生纠正这些问题的额外成本，以及 这些问题中的任何一个都可能对我们的声誉或投资者对它的看法产生不利影响。获得董事的费用也可能更高 和高级船员责任险。与我们上市公司身份相关的风险可能会使我们更难吸引和留住 有资格进入我们的董事会或担任高级管理人员。规定的额外报告和其他义务 这些规章制度将增加法律和财务合规成本以及相关法律、会计和行政成本 活动。这些增加的成本将需要我们转移大量资金，否则这些资金本可以用于扩大 经营和实现战略目标。股东和第三方的倡导努力也可能促使治理方面的更多变化 和报告要求，这可能会进一步增加成本。
我们的 使用净营业亏损结转和某些其他税务属性的能力可能会受到限制。
我们 在我们的历史上遭受了巨大的亏损，预计在不久的将来不会盈利，也可能永远不会实现盈利。 根据美国现行联邦所得税法，截至2017年12月31日的纳税年度和之前纳税年度的未使用亏损将结转 抵销未来的应税收入(如果有)，直到此类未使用的损失到期，以及2017年12月31日之后产生的未使用的联邦损失 不会到期，可以无限期结转，但只能扣除本年度应纳税所得额的80% 在任何给定的年份。许多州都有类似的法律。
在……里面 此外，当前和未来的未使用净营业亏损(“否“)结转和其他税务属性可以是 受1986年修订的《国内税法》(下称《税法》)第382和383条的限制，如果一个公司 经历“所有权变更”，通常定义为股权所有权(按价值)超过50个百分点的变化 由某些股东在三年内支付。业务合并可能导致我们的所有权变更，因此， 我们的NOL结转和某些其他税务属性可能会受到业务后使用的限制(或不允许 组合。我们的NOL结转也可能会由于股权的先前转移而受到限制。其他所有权 未来的变化可能会导致我们的NOL结转受到额外的限制。因此，即使我们实现了盈利， 我们可能无法利用我们的NOL结转和其他税收属性的实质性部分，这可能会产生实质性的不利影响 对现金流和经营业绩的影响。
这个 我们普通股的交易价格可能会波动，您可能会损失全部或部分投资。
波动 我们证券价格的下跌可能会导致您的全部或部分投资损失。在业务合并之前， Solaria的股票和我们普通股的股票交易没有公开市场(在完成业务合并之前， “事实普通股”)不活跃。因此，在企业中归属于Solaria和FACT普通股的估值 合并可能并不代表合并后交易市场上的价格。如果 如果我们的证券市场活跃发展并持续下去，我们证券的交易价格可能会波动，并受到广泛影响。 波动对各种因素的反应，其中一些因素是我们无法控制的。下面列出的任何因素都可能包含材料 对您在我们证券和我们证券的投资的不利影响，我们证券的交易价格可能远远低于您支付的价格 他们。在这种情况下，我们证券的交易价格可能无法回升，可能会进一步下跌。
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因素 影响我们证券的交易价格：
| ● | 实际或预期的波动 在我们的季度财务业绩或被认为与我们相似的公司的季度财务业绩中； |
| ● | 市场变化 对我们经营业绩的期望; |
| ● | 竞争对手的成功； |
| ● | 我们的经营业绩不佳 满足证券分析师或投资者在特定时期的预期； |
| ● | 财务估计的变动 以及证券分析师对我们或整个市场的建议； |
| ● | 营业和股票价格 投资者认为与我们相当的其他公司的业绩； |
| ● | 我们发展的能力 候选产品； |
| ● | 法律法规的变化 影响我们的业务； |
| ● | 开始或参与 在涉及我们的诉讼中； |
| ● | 我们首都的变化 结构，如未来发行证券或产生额外债务； |
| ● | 的股份数量 我们的证券可供公开出售 |
| ● | 如果我们的计划有任何重大变化 董事会或管理层； |
| ● | 数额可观的销售 我们的董事、高管或大股东持有普通股，或认为可能发生此类出售；以及 |
| ● | 一般经济和政治 经济衰退、利率、燃料价格、国际货币波动和战争或恐怖主义行为等条件。 |
如果 证券或行业分析师不会发表或停止发表关于我们、我们的业务或我们的市场的研究或报告，或者如果他们 如果改变他们对我们证券的建议，我们证券的价格和交易量可能会下降。
这个 我们证券的交易市场受到行业或证券分析师可能发布的关于我们的研究和报告的影响， 我们的业务、我们的市场或我们的竞争对手。如果目前跟踪我们的任何分析师改变了他们对我们的建议 如果股票走势不利，或者对我们的竞争对手提供更有利的相对推荐，我们的证券价格可能会下跌。 如果目前跟踪我们的任何分析师停止对我们的报道，或未能定期发布有关我们的报告，我们可能会失去可见性 在金融市场，这可能会导致我们的股价或交易量下降。如果我们获得额外的保险和任何新的 分析师的问题，对我们、我们的商业模式、我们的知识产权或我们的股票表现的负面或误导性意见， 或者，如果我们的经营业绩未能达到分析师的预期，我们的股价可能会下跌。
一 我们的证券市场可能不会继续存在，这将对我们证券的流动性和价格产生不利影响。
这个 我们的证券价格可能会因一般市场和经济状况以及我们的交易市场活跃而大幅波动。 证券可能无法持续。此外，我们证券的价格可能会因一般经济状况和预测而有所不同， 我们的总体业务状况和我们财务报告的发布。如果我们的证券没有上市，或被摘牌 纳斯达克，并在场外交易公告牌上交易，这是一个交易商间股权证券自动报价系统， 不是全国性的证券交易所，我们证券的流动性和价格可能比我们被报价或上市时更有限。 在纳斯达克或另一家全国性证券交易所。除非市场能够建立或持续，否则你可能无法出售你的证券。
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那里 不能保证我们将能够遵守纳斯达克继续上市的标准。*
我们 过去没有遵守，未来可能也无法遵守，按照纳斯达克的持续上市标准。在4月 2024年10月16日，我们收到了来自纳斯达克的书面通知(“纳斯达克通知”)，通知我们没有遵守最低要求 纳斯达克上市规则第5450(A)(1)条规定的投标价格要求，以继续在纳斯达克全球市场上市。纳斯达克上市规则 第5450(A)(1)条规定上市证券须维持每股1.00元的最低买入价，而《上市规则》第5810(C)(3)(A)条则规定 如果不足情况持续连续30个工作日，则表示未能达到最低投标价格要求。 我们有180天的时间重新遵守最低投标价格要求。为了重新获得合规， 我们的普通股必须在2024年10月14日之前的连续十个工作日内至少达到每股1.00美元。 我们随后满足了这一要求，并于2024年6月3日收到纳斯达克的书面通知，通知公司 它已经重新遵守了最低投标价格要求。
同样是在2024年4月16日，我们收到了一封信(《纳斯达克函》)。 纳斯达克的工作人员通知我们，在纳斯达克函发出之前的连续30个交易日内，我们的普通股 的交易价值低于“上市证券市值”(“MVLS”)规定的最低50,000,000美元。 第四，纳斯达克上市规则第5450(B)(2)(A)条，这是我们的普通股继续在纳斯达克全球市场上市所必需的。在……里面 根据纳斯达克上市规则第5810(C)(3)(C)条，我们有180个历日，即到2024年10月14日，重新获得合规。纳斯达克 Letter指出，为了重新获得合规，我们的普通股交易必须达到或高于这样的水平，即我们的MVLS收盘价为50,000,000美元或以上 在截至2024年10月14日的合规期内至少连续十个工作日。该公司相信，它已经 在截止日期前满足了纳斯达克函的要求。纳斯达克的工作人员没有提供书面通知，说明本公司 已重新遵守这一要求。
如果 纳斯达克因未能达到上市标准而将我们的证券从其交易所退市，我们和我们的股东可能面临 重大的重大不利后果包括：
| ● | 有限可用性 我们证券的市场报价; |
| ● | 我们的决心是 普通股是一种“细价股”，它将要求交易我们普通股的经纪商遵守更严格的规则， 可能导致我们普通股在二级交易市场的交易活动减少； |
| ● | 数量有限的分析师 覆盖范围；以及未来发行额外证券或获得额外融资的能力下降。 |
销售额 如果我们的股东在公开市场上出售大量我们的普通股，可能会导致我们的普通股价格下跌。
销售额 我们的普通股在公开市场上的大量股份随时可能发生。如果我们的股东出售，或者 市场认为，我们的股东打算在公开市场上出售大量我们的普通股，市场价格 我们的普通股可能会下跌。
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条文 在我们的公司注册证书和附例中，特拉华州一般公司法的规定可能会推迟或阻止收购 由原本可能符合股东利益的第三方收购。
我们的 公司注册证书和附例包含几项条款，可能会使第三方更难或更昂贵地 在未经董事会批准的情况下获得对我们的控制权。这些条款可能会延迟、阻止或阻止合并、收购或收购 股东可能认为有利的要约、委托书竞争或其他交易包括：
| ● | 事先通知的规定 用于股东提案和董事提名； |
| ● | 限制股东权益的条款 能够召开股东特别会议并在书面同意下采取行动； |
| ● | 对业务的限制 与有利害关系的股东合并； |
| ● | 没有累积投票权；以及 |
| ● | 董事会的能力 在未经股东批准的情况下指定和发行新系列优先股的条款，这些条款可以使用， 除其他事项外，制定一项配股计划，将产生显著稀释潜在股东股权的效果 敌意收购者，可能阻止此类收购者的收购。 |
这些 我们的公司注册证书和拟议的附例的条款可以阻止潜在的收购企图，并降低价格 投资者可能愿意在未来购买我们普通股的股票，这可能会降低我们普通股的市场价格 股票。
这个 提供我们的公司注册证书，要求在特拉华州和联邦法院的衡平法院进行独家审理 美国地区法院对某些类型的诉讼可能会产生阻止针对董事和高级管理人员的诉讼的效果。
我们的 公司注册证书规定，除非我们另有书面同意，特拉华州衡平法院 (或者，如果衡平法院没有管辖权，特拉华州的另一个州法院或该地区的联邦地区法院 (特拉华州)将在法律允许的最大范围内，成为下列类型的诉讼或程序的唯一和独家论坛：
| ● | 任何派生诉讼或 代表我们提起的诉讼； |
| ● | 任何断言 对我们任何现任或前任董事、高级职员、股东、 向我们或我们的股东提供员工或代理人； |
| ● | 任何断言 就任何条款向本公司或本公司任何现任或前任董事、高级职员、股东、雇员或代理人提出索赔 特拉华州公司法(“DGCL”)或我们的公司注册证书或附例，或关于 DGCL授予特拉华州衡平法院管辖权；以及 |
| ● | 任何断言 针对我们或我们的任何现任或前任董事、高级管理人员、股东、雇员或代理人提出的索赔 特拉华州的事务原则，除非衡平法院(或其他州或联邦法院位于 在特拉华州内)驳回了同一原告主张相同权利要求的先前诉讼，原因是 这种法院对其中被指定为被告的不可或缺的一方缺乏属人管辖权。 |
我们的 公司注册证书将进一步规定，除非我们以书面形式同意选择替代方案 论坛，美国联邦地区法院将在法律允许的最大范围内，成为 解决针对任何人的与我们的证券的任何要约有关的投诉，主张产生的诉讼原因 根据证券法。任何个人或实体购买或以其他方式获得我们证券的任何权益将被视为拥有 通知并同意这一规定。
虽然 我们的公司注册证书包含上述法院条款的选择，法院可能会裁定 这种规定不适用于特定的索赔或诉讼，或者这种规定不能强制执行。例如，在证券下， 根据《证券法》，联邦法院对为执行《证券法》规定的任何义务或责任而提起的所有诉讼具有同时管辖权， 投资者不能放弃遵守联邦证券法及其下的规章制度。此外，节 交易法第27条规定，联邦政府对所有提起的诉讼拥有独家联邦管辖权，这些诉讼是为了执行由 交易法或其下的规则和条例，因此，上述排他性论坛规定不适用于 根据《交易法》提起的任何诉讼。
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虽然 我们相信，这些规定将使我们受益，因为它限制了在多个法院进行昂贵和耗时的诉讼，并通过提供更多 在适用法律方面的一致性，这些排他性论坛条款可能会限制我们的股东将 在司法法庭上，这些股东认为有利于与我们或我们的董事、高级管理人员或员工发生纠纷的索赔， 可能会阻止针对我们和我们的董事、高级管理人员和其他员工的此类诉讼。
我们 可能需要从与我们订立远期购买协议的投资者手中回购最多6,720,000股普通股 关于业务合并的结束，这将减少我们可用于为我们的增长提供资金的现金量 计划。
在……上面 2023年7月13日左右，FACT与某些投资者签订了单独的远期购买协议(合在一起，FPA 投资者“)，根据这一事实(现已完成Solaria成交)同意在 截止日期后24个月的日期(“到期日“)，当时持有最多6,720,000股普通股 由FPA投资者(受远期购买协议中规定的某些条件和购买限制的约束)。根据《 根据远期购买协议的条款，每个FPA投资者还同意不赎回任何拥有的A类普通股 在这个时候被它。FPA投资者有权在到期日向我们出售股票的每股价格将不会是 每股不到5美元。
如果 FPA投资者在到期日持有部分或全部6,720,000股远期购买协议股票，每股交易 我们普通股的价格低于FPA投资者有权将普通股出售给我们的每股价格 在到期日，我们预计FPA投资者将对该等股份行使这项回购权。在该事件中 我们被要求回购这些远期购买协议股份，或者如果远期购买协议是 终止业务合并产生的最终可用于为我们的流动性和资本提供资金的现金金额 资源需求将相应减少，这将对我们以我们的方式为增长计划提供资金的能力产生不利影响 在签订远期购买协议时曾考虑过。
认股权证 购买我们普通股的股份可能根本不会被行使，或者可以在无现金的基础上行使，我们可能不会收到任何 行使该等认股权证所得的现金收益。
这个 购买本公司普通股股份的认股权证的行使价可能高于相关股份的现行市价。 普通股。该等认股权证的行使价受市场情况影响，如果当时的市场 普通股标的股份价格低于行权价格。与行使该等股份有关的现金收益 购买我们普通股的认股权证取决于我们的股票价格。我们普通股的价值将会波动，可能不会一致 与该等认股权证在任何给定时间的行使价。如果这种认股权证是“没有钱的”，意思是行使 价格高于我们普通股的市场价格，权证持有人很有可能选择不行使 他们的逮捕令。因此，我们可能不会从行使这类认股权证中获得任何收益。
此外， 关于在事实发生时以私募方式发行的购买我们普通股股份的某些权证 首次公开招股及向若干出售证券持有人发行与营运资金贷款转换有关的认股权证，则有可能 我们可能不会在行使这些认股权证时收到现金，因为这些权证可能是在无现金的基础上行使的。无现金演练允许搜查令 持股人可将认股权证转换为我们普通股的股份，而无需现金支付。不是在锻炼时支付现金， 认股权证持有人将根据预定的公式获得减少的股票数量。因此，发行的股票数量 以无现金方式行使的认股权证将低于以现金方式行使的认股权证，这可能会影响我们的现金收益。 从该等认股权证的行使中收取。
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偿还我们的债务需要大量的 现金数额，我们可能没有足够的现金流来支付我们的巨额债务。*
我们制定计划的能力 支付本金、支付利息或为本公司的债务再融资，包括12厘债券及7厘债券(合共， 可转换优先票据)，取决于我们未来的表现，这取决于经济、金融、竞争和 其他我们无法控制的因素。我们的业务未来可能不会继续从运营中产生足以提供服务的现金流 我们的债务和必要的资本支出。如果我们无法产生这样的现金流，我们可能被要求采用一个或多个 其他选择，如出售资产、重组债务或以可能繁重或高度苛刻的条款获得额外股本 稀释剂。我们对债务进行再融资的能力将取决于资本市场和我们目前的财务状况。我们可以 不能从事这些活动中的任何一项或以理想的条件从事这些活动，这可能导致违约 我们的债务义务，包括可转换优先票据。
敞篷车的转换特性 高级票据可能会对我们的财务状况和经营业绩产生不利影响。*
可转换汽车的持有者 高级债券将有权根据自己的选择在指定时间和期间转换其票据。如果一个或多个持有者选择 转换他们的票据，除非我们选择通过仅交付我们的普通股(除 支付现金，而不是交付任何零碎的股份)，在到期时，我们将被要求结算部分或全部转换 通过支付现金来承担债务，这可能会对我们的流动性产生不利影响。
契约中的某些条款适用于 可转换优先票据可能会推迟或阻止对我们有利的收购尝试。*
中的某些规定 管理可转换优先票据的契约可能会使第三方更难或更昂贵地收购我们。例如, 管理可转换优先票据的契约将要求我们在发生时回购可转换优先票据以换取现金 在某些情况下，提高持票人兑换其票据的兑换率 带来了彻底的根本性变化。接管我们可能会触发我们回购可转换优先票据和/或 提高转换率，这可能会使潜在收购者进行此类收购的成本更高。这样的额外成本 可能具有推迟或阻止对我们的收购的效果，否则这将对投资者有利。
可转换优先票据的转换 可能稀释我们股东的所有权权益或以其他方式压低我们普通股的价格。
部分或部分的转换 所有可转换优先票据都可能稀释我们股东的所有权利益。论可转换高级员工的转换 根据具体情况，我们可以选择支付或交付现金、普通股或现金和股票的组合。 我们的普通股。如果我们选择以普通股或现金和股票的组合来结算我们的转换义务 对于我们的普通股，在这种转换后在公开市场上出售我们可发行的普通股可能会对当前的 我们普通股的市场价格。此外，可转换优先债券的存在可能会鼓励市场参与者卖空 因为可转换优先票据的转换可用于满足空头头寸，或可转换债券的预期转换 我们普通股的优先票据可能会压低我们普通股的价格。
可转债的会计核算方法 高级票据可能会对我们报告的财务状况和业绩产生不利影响。*
的会计核算方法 在我们的资产负债表上反映可转换优先票据，计提可转换优先票据的利息支出并反映 普通股的标的股份在我们报告的稀释后每股收益中可能会对我们的报告收益和财务状况产生不利影响。 条件。
2020年8月，金融 会计准则委员会(“FASB”)发布了会计准则更新(ASU)2020-06(“ASU 2020-06”)， 这简化了适用于可转换票据的某些会计准则。ASU 2020-06取消了现金转换并受益 转换功能模式用于单独将嵌入的转换功能作为权益的组成部分进行核算。相反，一个实体将 将可转换债券或可转换优先股证券作为单一会计单位进行核算，除非转换功能需要 作为导数的分叉和识别。此外，指南还要求实体使用“if-Converted”方法 在计算摊薄每股收益时适用于所有可转换工具，并计入潜在股份结算的影响 对于可以现金或股票结算的票据。ASU 2020-06从2022年1月1日起对我们生效。
另外，我们预计， 作为可转换优先票据基础的普通股股份将使用“IF”反映在我们的稀释后每股收益中 转换“方法，符合ASU 2020-06。在这种方法下，稀释后的每股收益一般都是假设 所有可转换优先票据在报告期开始时仅转换为普通股，除非 其结果将是反稀释的。应用IF转换方法可能会将我们报告的稀释后每股收益减少到 在一定程度上我们未来是盈利的，会计准则可能会在未来发生变化，从而对我们稀释后的 每股收益。
此外，如果有任何 如果可转换优先票据的可转换条件得到满足，那么我们可能需要适用的会计准则 将可转换优先票据的负债账面值重新分类为流动负债，而不是长期负债。这次重新分类 即使没有票据持有人或关联票据持有人分别转换其票据或关联票据，也可能需要 这些条件的满足，可能会大幅减少我们报告的营运资本。
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项目 2.未登记的股权证券销售和收益的使用
[无]。
项目 3.在高级职位上失败
[无]。
项目 4.矿山安全披露
不 适用。
项目 5.其他信息
[
项目 6.展品
| 展品 Number |
表现出 描述 | 形式 | 文件 Number | 展品 | 备案 日期 | |||||
| 2.1 | 修订 以及日期为2023年5月26日的重订业务合并协议，由Freedom Acquisition I Corp.、木星合并潜艇 I Corp.，Jupiter Merger Sub II LLC、Full Solar Holding Corporation和Solaria Corporation | S-4 | 333-269674 | 2.1 | 2023年5月30日 | |||||
| 2.2 | 协议 和合并计划，日期为2022年10月3日，由Completar Solar Holding Corporation、Completar Midco，LLC、Completar签署 太阳能合并子公司，Solaria Corporation和Fortis Advisors LLC | S-4 | 333-269674 | 2.4 | 2023年2月10日 | |||||
| 2.3 | 资产 购买协议日期为2023年9月19日，由Full Solaria，Inc.，SolarCA，LLC和Maxeon Solar Technology，Ltd. | 8-K | 001-40117 | 2.1 | 2023-09-21 | |||||
| 3.1 | 完整索拉利成立证书 | 8-K | 001-40117 | 3.1 | 2023-07-21 | |||||
| 3.2 | 完整索拉利章程 | 8-K | 001-40117 | 3.2 | 2023-07-21 | |||||
| 4.1 | 形式 替换令 | 8-K | 001-40117 | 4.1 | 2023-10-12 | |||||
| 4.2 | 形式 替代令第一修正案 | 8-K | 001-40117 | 4.2 | 2023-10-12 | |||||
| 4.3 | 修订 以及公司与其他股东签订的日期为2023年7月18日的重述登记权协议 | 8-K | 001-40117 | 4.1 | 2023-07-24 | |||||
| 4.4 | 令 该公司与大陆股票转让与信托公司（作为担保代理人）于2021年2月25日签署的协议 | 8-K | 001-40117 | 4.1 | 2021-03-2 | |||||
| 4.5 | 公司与美国银行信托公司、全国协会签订的契约，日期为2024年9月16日 | 8-K | 001-40117 | 4.1 | 2024-09-26 | |||||
| 4.6 | 2029年到期的7.0%可转换优先票据形式 | 8-K | 001-40117 | 4.2 | 2024-09-26 | |||||
| 10.1 | 票据购买协议的格式 | 8-K | 001-40117 | 10.1 | 2024-09-26 |
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| * | 提交 随函 |
| ** | 配备家具 特此声明 |
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签名
根据 根据1934年《证券交易法》的要求，登记人已正式促使以下人士代表其签署本报告： 以下签署人已正式授权。
| 完成 Solaria，Inc. | ||
| 日期：2024年11月18日 | 发信人： | /s/瑟曼 J·罗杰斯 |
| 瑟曼·J·罗杰斯 | ||
| 首席执行官 兼执行主席 | ||
| 日期：2024年11月18日 | 发信人： | /s/丹尼尔 Foley |
| 丹尼尔·弗利 | ||
| 首席财务官 | ||
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