EX-5.1 3 ny20038569x1_ex5-1.htm EXHIBIT 5.1

附件 5.1


國會大街 800 號
套房 2200
休斯敦 (德克薩斯州) 77002
+1.713.354.4900

二零二四年十一月十九日

Dt 中流股份有限公司
伍德沃德大道 500 號,套房 2900
底特律,密歇根州 48226

Dt 中流股份有限公司
表格 S-3 登記聲明

女士們,先生們:

我們曾擔任德拉華州一家公司(Dt Midstream, Inc.)的律師(」公司」),與本公司在 S-3ASR 表格上的自動貨櫃登記聲明(該等註冊)準備和提交有關 聲明,包括其中以參考方式納入的文件,」登記聲明」) 向證券交易委員會提交(」委員會」) 根據第 415 條不時與發售有關 根據 1933 年的證券法,經修訂後的(」證券法」),由本公司提供 (i) 股普通股,標值每股 0.01 美元(」普通股」)、(ii) 優先股股份,面值每股 0.01 美元(」首選 股票」)、(iii) 一或多個不同系列的債務證券,可能是高級債務證券或次級債務證券(」債務證券」)、(iv) 購買普通股、優先股、債務證券的認股權證,或 其任何組合(」認股權證」) 及 (v) 單位由一或多個普通股、優先股、債務證券及認股權證組成 (」單位”),在每種情況下,如下所述 成為註冊聲明的一部分的招股章程(」招股章程」),如本說明書的一或多個補充文件補充 (每個補充文件,a」說明書附件」) 以及由本公司在 適用發售時間。普通股、優先股、債務證券、認股權證及單位以下統稱為」證券.”

債務證券將根據本公司及其受託人簽訂的契約,並在簽訂契約時確定的契約,以一或多個批次發行(受託人」),形式 該文件作為註冊聲明附件 4.4 (」契約」)。優先股將以一或多個系列發行,並具有相關權力、指定、優惠、權利和資格、限制或 此類優先股的限制將在一或多張指定證書中列明(每張,a」指定證書」)。每份指定證書將以一種形式提交作為展品,並在生效後提交。 修訂註冊聲明或已納入註冊聲明中的表格 8-k 現行報告,以參考。

認股權證將根據認股權證協議發行(每張,a」認股證協議」) 在本公司與銀行或信託公司之間成立,作為認股證代理人(每個,a」認證代理」)。每份認股權證協議將 以表格作為註冊聲明生效後修訂或已納入註冊聲明中的 8-k 表格的現行報告,以參考方式提交。

單位將根據購買協議發行(每個單位,a」單位協議」) 在本公司與銀行或信託公司之間進行,作為單位代理人(每個,a」單位代理」)。每個單位協議將以下形式提供: 作為註冊聲明生效後修訂或已納入註冊聲明中的 8-k 表格的現行報告,以參考方式提交。
 
奧希爾曼網

Allen Overy Shearman Sterling US LLP 是根據特拉華州法律組織的有限責任合夥企業。艾倫·奧弗利·希爾曼斯特林美國 LLP 與艾倫·奧利·希爾曼斯特林 LLP 有限責任合夥公司附屬 在英格蘭和威爾士註冊,註冊編號 OC306763,註冊辦事處位於倫敦 E1 6AD 的主教廣場一號。它由英格蘭和威爾士律師監管局(SRA 編號 401323)授權和監管。 合作夥伴一詞用於指 Allen Overy Shearman Sterling LLP 的成員或具有相等職位和資格的員工或顧問。艾倫·奧弗里·希爾曼斯特林 LLP 的成員及以下非會員名單 指定為合作夥伴可於其註冊辦事處位於倫敦 E1 6AD 的主教廣場辦事處接受檢查。


如本文所使用,」交易協議」指契約、認股權證協議、單位協議及任何適用的承保或購買協議。

作為本公司的律師身份,我們已審查以下文件的正本或副本:

 
(a)
簽約的形式;

 
(b)
註冊聲明;

 
(c)
招股章程;


(d)
本公司之修訂及修訂的公司註冊證明書及修訂及修訂章程及本公司之其他公司記錄、公司官員及公司職員證明書的正本或副本 以及我們認為必要的協議和其他文件作為以下表達意見的基礎。

在我們的評論中,我們假設:

 
(a)
所有簽名的真實性。

 
(b)
提交給我們的文件正本的真實性。

 
(c)
符合作為副本向我們提交的任何文件的正本。


(d)
至於事實上,本公司公職人員和官員證書中所提出的陳述的真實性。


(e)
每個交易協議將受紐約法律管轄。
 
在我們下列的意見中,我們假設以下所有情況(統稱為「一般條件」)應在發行中所述的證券之前發行:

  (a)
最終修訂的註冊聲明(包括生效後所有必要的修訂)已根據《證券法》生效;


(b)
已根據《證券法》準備、交付及提交有關證券的適當說明書補充文件或條款表;


(c)
適用的交易協議應已經由其各方(本公司除外)適當授權、執行和交付,包括如果該等證券將根據公司出售或以其他方式分配。 承諾承保發行、與其相關的承保協議或購買協議;及


(d)
適用交易協議的條款及該等證券的發行和出售並不會:

 
i.
除非有關一般適用法律,違反適用於本公司的任何法律、規則或規定;或

 
ii.
導致與本公司約束力的任何協議或文件衝突或違反。


(e)
除非一般適用法律,不需要任何政府機關或監管機構或任何其他第三方的授權、批准、同意或其他行動,也不需要向任何政府機關或監管機構或任何其他第三方提交通知或向其提交。 本公司適當執行、交付或履行本公司成為一方之任何交易協議,或如果需要該等授權、批准、同意、行動、通知或提交,則已妥善執行 獲得、取得、給予或製作,並且具有全力和效果。


我們尚未獨立確定上述假設的有效性。

一般適用法律」指美國聯邦法律和紐約州法律(包括在每種情況下,根據該法律或根據該法律公布的規則或法規),紐約律師 行使慣常專業勤奮的合理預期將被認為適用於特拉華州的公司、交易協議和一般公司法。而不限制的一般性 上述一般適用法律的定義,「一般適用法律」一詞不包括任何適用於公司、交易協議或該等交易僅因為該等法律、規則或法規而適用於該等法律、規則或規定。 由於該方或該關聯公司的特定資產或業務,規管是適用於任何交易協議的任何一方或其任何附屬公司的監管制度的一部分。
 
根據上述以及我們認為必要的其他調查,並遵守以下資格,我們認為:
 


1.
當一般條件已滿足及 (i) 適用普通股之發行及出售的最終條款已經本公司董事會正確訂立及批准,並按照以下規定的規定 本公司已經修訂及修訂的公司註冊證明書,(ii) 已採取一切公司發行普通股所需的行動,以及 (iii) 該等普通股股份被發行並交付給其買方 除繳付本公司董事會正確批准的代價,該等普通股份將獲得適當授權、有效發行、全額支付及不可評估。


2.
當符合一般條件及 (i) 優先股的最終條款已經由本公司董事會正確訂立並批准,並符合本公司的修訂及重新訂 公司註冊證明書、(ii) 該等優先股的股份由本公司董事會正確批准,並交付該等優先股的購買者,以及 (iii) 全部 公司已採取發行優先股所需的行動,包括採納及提交有關之指定證明書,該優先股將獲得適當授權、有效發行、全額支付及 不可評估。


3.
當一般條件已滿足並且 (i) 債務證券已獲得適當授權,(ii) 其最終條款已根據適用的契約合法正確訂立並批准,(iii) 適用的適用條款 契約已經由正式授權人員正確執行、證明、發行和交付,及 (iv) 債務證券已由本公司妥善執行,並由受託人根據適用的契約認證, 該債務證券將是本公司的法律、有效和具約束力的義務,並且須支付本公司正確批准的代價,並且須支付本公司的合法、有效及具約束力的義務。 根據其條款,並享有適用的契約的福利。


4.
當一般條件已滿足並 (i) 認股權證獲得適當授權,(ii) 認股權證的最終條款已根據適用認股權證協議適當訂立並批准,以及 (iii) 代表認股權證的證書已經由本公司正確簽署,並由適用認股權證代理人按照適用認股權證協議的反簽署,並交付給該認股權證的購買人,以付款 由本公司正確批准的代價,認股權證將是本公司的法律、有效及具約束力的義務,可根據其條款對本公司執行,並可享受本公司的優惠。 適用的認股權證協議和適用的認股權證協議將是本公司的法律、有效和具約束力的義務,並根據其條款對本公司執行。


5.
當一般條件已滿足並 (i) 單位獲得適當授權時,(ii) 單位的最終條款已根據適用的單位協議適當制定和批准,以及 (iii) 代表單位的證明已經由本公司妥善簽署,並按照適用單位代理人的同意書簽署,並向該單位買方交付款項。 除本公司正式批准之後,該單位將是本公司的法律、有效及具約束力的義務,可根據其條款對本公司執行,並可享受適用之權益 單位協議及適用的單位協議將是本公司的法律、有效和具約束力的義務,並根據其條款對本公司執行。


我們以上表達的意見須符合以下資格:
 
(a) 我們在第 2、3、4 及 5 段所提出的意見受到影響債權利的任何適用破產、破產、破產、重組、暫停或類似法律影響債權利的影響(包括但不限於所有相關法律)的效力 進行欺詐轉移)。
 
(b) 我們在第 2、3、4 及 5 段的意見亦受公平原則的影響,包括但不限於重要性、合理性、誠信和公平交易的概念(不論是否考慮是否考慮 在公平或法律程序中)。
 
(c) 我們的意見僅限於一般適用法律,並且我們不對任何其他法律表達任何意見。

本意見信只適用於本文日期。我們明確不承擔任何責任,就任何形式的發展或情況,包括任何法律或事實變更,向您提出本意見日期後發生的任何發展或情況通知您。 信函以及可能影響本文所表達的意見。本意見信是與註冊聲明的準備和提交有關的關係向您發出。閣下不得依賴本意見信函作任何其他目的 未經我們事先書面同意。

我們同意將本意見信作為註冊聲明的證明文件提交,並在招股章程中的「法律事宜」標題下使用我們的名稱。在給予此類同意時,我們不承認我們在 根據《證券法》第 7 條或委員會根據該條發布的規則及規例,需要同意的人類別。

非常真的是你的,

/s/ 艾倫·奧弗里·希爾曼斯特林美國 LLP

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