附表99.1
皮博迪将收购英美资源的Tier 1 澳洲冶金煤
煤资产
| • | 这一交易使皮博迪转变为全球领先的海运冶金煤生产商，拥有Tier 1矿场1 靠近全球最强的钢铁市场 |
| • | 这笔交易代表著具有吸引力的3.1倍 企业价值与2026的比率 EBITDA倍数 |
| • | 为Peabody在所有时期提供可观的现金流增值 |
| • | 使Peabody能够抓住可观的协同效应并提升利润率 |
| • | 使公司能够在股东回报和资产组合再投资之间持续保持资本配置的平衡 |
| • | 公司今天将于2024年11月25日上午11时（美国东部时间）举办电话会议 |
圣路易斯 11月 25, 2024/PR新闻稿/ – Peabody (纽交所: BTU) 今日宣布已同意收购来自英美资源公司(Anglo American plc)的世界级钢铁生产煤资产，这笔交易显著加速了Peabody将其全球煤炭投资组合重心转向海运冶金煤的策略。该交易预期将于 完成2025年中期， 根据惯例的交割条件。
考虑到此次交易：
| • | Peabody已同意支付现金23.2亿美元，其中在成交时支付16.95亿美元， 和逾625百万美元的延期付款，将在完成日期的首周年开始的四个年度分期付款。 |
| • | Peabody还同意根据潜在未来的有利事件进一步支付高达10亿美元的条件付款。 |
| • | 英美资源的收益还包括455百万美元，这是由于Pt Bukit Makmur Mandiri Utama收购了Dawson Mine， 反向融资 的交易。 |
「这项变革性交易为Peabody提供了一个罕见的机会，以具吸引力的评价收购优质的钢铁制煤资产，因为我们 重新调整投资组合，以朝向海运冶金煤的方向发展。」Peabody总裁兼首席执行官Jim Grech表示。「该交易与策略保持一致，立即增值且高度协同，使我们能够更好地 服务全球最佳的冶金煤需求中心。此次交易为我们奠定了良好的基础，助力公司实现长期成功。」
| 1 | 所有资产的讨论和经济预测均不包括Dawson矿，Pt Bukit Makmur Mandiri Utama (BUMA)已同意从Peabody收购该矿 后续的 反向融资 交易。 |
1
「我们很高兴同意将这组世界级的钢铁制煤资产出售给Peabody，期待与Peabody团队以及我们的工作团队、当地社区、政府、客户和合作伙伴携手合作，确保顺利过渡。」英美煤业首席执行官Duncan Wanblad补充道。
此次收购包括四个冶金煤矿—Moranbah North、Grosvenor、Aquila和Capcoal，这些矿位于澳洲的Bowen Basin， 该地区以拥有全球最高品质的钢铁制煤而闻名。大约80%的矿产出为硬焦煤。这些矿与Peabody现有的澳洲平台，包括 胜捷企业，都具有互补性，并预计在2026年主要生产约1130万吨的硬焦煤。收购的矿山的平均矿山寿命超过20年，具备3.06亿吨的可销售储量及额外的17亿吨煤资源。 2
该收购预计将改变Peabody的冶金煤板块，将冶金煤的产量从2024年预计的740万吨提升至2026年预期的2100万至2200万吨。
策略和财务利益
Peabody相信这项收购显示了多个引人注目的策略和财务利益，因为该交易：
| • | 增加对优质硬焦煤及关键高增长市场的曝光： 随著澳洲冶金煤投资组合的极大扩展，Peabody将能够满足亚州市场日益增长的需求，该市场代表了过去十年全球钢铁需求的全部增长，以及到2050年预测的绝大多数冶金煤需求的增长。收购的资产煤质及其接近亚州关键市场的地理位置提供了更好地服务客户的潜在机会。 |
| • | 创造捕捉实质性协同效应的机会： Peabody预计通过办公室精简、销售、一般及管理节省和市场机会的效率，实现约每年1亿美元的重大协同效应。 |
| • | 增强利润和周期穿越 表现: 收购的资产的煤质将提升Peabody的冶金煤平台，并且优于同业平均水平。 假设共识焦练煤价格为每公吨225美元，Peabody预期调整后的EBITDA利润率3 在预期的2026年煤炭销售中，将有1130万吨可归因于收购，利润率约为每公吨65至70美元。 |
| 2 | 根据安格鲁美洲2023年的矿石储量和矿产资源报告，已将公吨转换为短吨。资源中还包括莫兰巴南部。 |
| 3 | 该释放包含Peabody的多重假设和预测。调整后的EBITDA利润率是一项 运营/统计度量，等于按部门调整后EBITDA除以部门销售吨数。由于需要调和这些指标与其最接近的GAAP指标的项目变异性，因此无法在不带来不合理的 成本或努力的情况下提供调和。 |
2
| • | 强化Peabody的财务吸引力: 该公司预期此次交易在负债经营现金流扣除资本支出后，将对所有时间段的现金流产生实质性增益。这宗交易隐含著3.1倍的吸引力。企业价值与2026年 EBITDA倍数。该公司也相信，对冶金煤的增加曝光让其具有潜力，能为公司的估值带来有利的 重新评价 因为冶金煤生产商拥有长期资产的倍数更强。 |
| • | 加速公司在可持续发展和减排目标方面的雄心： Peabody透过多项活动持续增强其可持续性，包括将其投资组合重新调整至制钢煤、共同创业以在前矿场土地开发太阳能和电池储存，以及全面资助最终复垦义务。此外，在达成其第一个范围1和范围2排放减少目标后，公司的董事会打算在接下来的几个月建立新的长期目标，包括新获得的资产。 |
「这项增值收购是在最近几年我们所采取的加强资产负债表和扩大股东回报的行动基础上。交易关闭后，我们预期将根据可用的自由现金流继续我们的股东回报计划，同时，部分现金流将用于在延迟付款期间资助该交易，」Peabody的财务长Mark Spurbeck表示。「一旦我们将收购的冶金煤资产完全整合进我们的海运投资组合，我们将拥有更强大的平台，为我们的股东提供显著的价值上行潜力。」
其他交易详情
Peabody的收购将取决于监管批准、清关 优先购买权 少数合作伙伴对资产的权利，以及其他惯常的交割条件。
公司已获得一笔过渡融资承诺以资助收购。公司 计划在过渡融资下借款的情况下获取长期融资，目标为 负债对EBITDA 比率上限约为1.5倍。
3
交易协议规定，前期现金支付为16.95亿美元，以及在四年内支付的6.25亿美元延迟现金款项4，基于Grosvenor成功重新启动的4.5亿美元的或有对价5，以及在五年期间基于收益分配协议的最高5.5亿美元的或有对价6. 所有引用的交易元件不包括道森矿，印尼的Pt Bukit Makmur Mandiri Utama (BUMA)已同意以总考虑金额4.55亿美元（3.55亿美元的即时现金和1亿美元分四年支付）收购，该交易将于道森交易完成日期周年之日开始的四年内进行分期付款，受制于 优先购买权 权利及其他惯常的成交条件。
“Peabody欣赏英美资源在安全、可持续性、生产力和社会许可事项方面的共同价值观，我们期待著欢迎与这些资产相关的经验丰富的员工加入Peabody团队，”Grech先生表示。“我们也期待再次与领先的全球合作伙伴合作，他们不仅在这些矿产上有所有权利益，还与我们分享对这些资产的长期价值的看法。”
业绩会及网路研讨会
Peabody将于2024年11月25日美东时间上午11时举行电话会议和网路直播，讨论此次收购。
此次电话会议将通过Peabody网站的投资者关系部分进行现场网路直播，网址为 www.peabodyenergy.com或直接在以下网址查找： 网路研讨会与此发布同时，Peabody已在投资者部分发布了一份关于该交易的演示文稿， www.peabodyenergy.com.
可透过拨打以下电话参加此次会议：1-833-816-1387 在美国境内， 1-412-317-0480 对于所有其他地区。会议录影将在事件后至少可用30天。
顾问
Moelis & Company LLC和MA Moelis 澳洲正在担任Peabody的财务顾问，而Jefferies则在该交易中主导金融联盟。Jones Day担任Peabody的法律顾问，而Wachtell, Lipton, Rosen & Katz则担任 该公司董事会的顾问。
| 4 | $9500万、$1.92亿、$1.92亿及$1.46亿的延迟付款将在完成收购的第一、第二、第三及第四周年支付。 |
| 5 | $2.5亿在生产150万公吨煤炭或首次长壁煤生产销售的早期支付，$2亿将在首次支付的第二周年支付。 |
| 6 | 根据35%的营业收入分享支付的条件付款，总额上限为5年后550万美元。 |
4
关于Peabody
Peabody (纽交所: BTU) 是一家领先的煤炭生产商，提供生产经济实惠、可靠能源和钢铁的必要产品。我们对可持续性的承诺贯穿我们所做的一切，并塑造了我们未来的策略。更多资讯，请访问 www.PeabodyEnergy.com.
联系：
维克·斯维克
ir@peabodyenergy.com
5
皮博迪收购英美公司的优质钢铁煤炭
资产概览
莫兰巴北部 矿 是一个装备精良、高产能的地下长壁采矿作业，位于昆士兰州麦凯西南约200公里的地方。该矿山生产优质 低挥发份 硬焦煤预期在未来31年内每年平均产出620万吨可贩售煤。储量总计1.47亿吨，煤资源为3.87亿吨。摩兰巴北部的煤产品透过位于麦凯附近的达尔林普尔湾码头出口到亚洲的钢铁客户。
格罗斯文矿 为一个位于鲍恩盆地的地下长壁运作。该矿目前因2024年6月的点火事件而处于非运行状态。该矿生产高级 低挥发性 硬焦煤，当生产恢复时，预期在未来20年内每年平均产出300万至400万吨的可贩售煤。储量总计6100万吨，煤资源为4.7亿吨。格罗斯文的煤产品透过一个与摩兰巴北部共享的现场 铁路装载设施运输，并透过达尔林普尔湾煤码头出口到钢铁制造客户。
阿基拉矿 是一个位于昆士兰麦凯以南240公里的地下长壁矿作业。该矿场生产优质 低挥发分 硬焦练煤，预计在接下来的八年间，每年可生产330万吨可销售的煤。储量总计2100万吨，煤资源达6300万吨。Aquila的煤产品通过达尔林普湾码头和RG Tanna煤码头出口至遍布亚洲的钢铁客户。
Capcoal 露天 矿 是一个长期运作的地面作业，位于昆士兰麦凯以南240公里。该矿场生产优质 低挥发分 硬焦煤、粉煤喷射（PCI）和动力煤，预计在24年内平均每年生产4.0至4.5百万吨可销售煤炭。 储量总计7700万吨，煤资源为3.37亿吨。Capcoal的煤产品通过Dalrymple Bay和RG Tanna Coal Terminal出口给客户。
6
前瞻性陈述
本新闻稿包含根据证券法的前瞻性声明。前瞻性声明的识别标志是它们并不仅仅与历史或当前事实相关。它们通常包含如“预期”、“预测”、“打算”、“计划”、“相信”、“寻求”、“估计”、“项目”、“预测”、“目标”、“会”、“将”、“应该”、“目标”、“可以”或“可能”之类的词或词变种。前瞻性声明提供管理层或董事会目前对未来状况、事件或结果的期望或预测。所有涉及操作表现、事件或可能在未来发生的发展的声明，包括有关从收购与澳洲Anglo American的冶金煤组合相关的资产和业务的预期好处，都是前瞻性声明，包括有关Peabody的股东回报框架、Peabody的运营计划执行、市场状况、复垦义务、财务展望、本新闻稿中描述的收购以及其他策略性投资和流动性需求的声明。 它们可能包括销售和其他业务表现目标的估算、潜在的协同效应、成本节约、资本支出、其他费用项目、与策略性举措相关的行动、公司产品的需求、流动性、资本结构、市场份额、行业成交量、其他财务项目、管理层的未来运营计划或目标的描述以及任何上述项目所依赖的假设的描述。所有前瞻性声明仅在发表日期有效，并反映Peabody的良好信念、假设和期望，但它们不保证未来的表现或事件。此外，Peabody否认任何公开更新或修订任何前瞻性声明的义务，除非法律要求。根据其性质，前瞻性声明受到风险和不确定性的影响，这可能导致实际结果与前瞻性声明所建议的结果有所不同。 可能导致此类差异的因素包括但不限于各种经济、竞争及监管因素，其中许多超出了Peabody的控制，这些因素在Peabody定期向SEC提交的报告中有所说明，包括其年度报告表格。 10-K 截至2023年12月31日的财政年度及季度报告表格 10-Q 截至2024年6月30日的季度及 其他Peabody可能在不时向美国证券交易委员会（SEC）提交的文件中描述的因素。您可以免费在Peabody的网站www.peabodyenergy.com上获得这些文件。您应该明白，无法预测或识别所有 这些因素，因此，您不应该认为任何这样的清单是所有潜在风险或不确定性的完整集合。
7