投資組合(未經審計)
截至2024年9月30日

印度基金股份有限公司

	股份		價值
普通股票-105.1%
印度-105.1%
通信服務-7.5%
Bharti Airtel Ltd.		1,816,248	$ 37,109,147
Bharti Hexacom Ltd.		444,545	7,646,823
Info Edge India Ltd.		146,356	14,244,575
			59,000,545
消費自由-9.2%
印度酒店有限公司		1,769,808	14,501,576
Mahindra & Mahindra Ltd.		928,870	34,505,814
Titan Co. Ltd.		275,069	12,557,956
尤諾明大有限公司		792,014	10,430,735
			71,996,081
消費者必備品—7.0%
印度聯合利華有限公司		526,363	18,585,853
印度菸草公司有限公司		2,891,302	17,872,847
雀巢印度有限公司		247,740	7,973,202
塔塔消費品有限公司		736,954	10,520,175
			54,952,077
能源—4.4%
安捷物流有限公司		3,809,956	34,712,569
金融業-26.7%
Aptus Value房屋金融印度有限公司		1,645,428	6,964,702
Axis銀行有限公司		1,404,021	20,631,783
Cholamandalam投資與金融有限公司		1,089,987	20,853,816
hdfc銀行有限公司		1,976,147	40,696,239
印度工業信貸投資銀行有限公司		3,961,033	60,155,689
Kfin科技有限公司		1,744,198	21,366,814
^(a)		537,765	10,291,945
^(b)		1,294,946	28,454,597
			209,415,585
醫療保健-7.9%
全球健康有限公司。^(a)		894,827	10,893,552
Jb化學與製藥有限公司		846,684	18,913,164
Poly Medicure有限公司		144,851	4,002,681
辛基因國際有限公司。^(b)		628,970	6,727,543
Vijaya診斷中心私人有限公司		1,917,692	21,957,485
			62,494,425
工業-10.9%
ABb印度有限公司		115,369	11,115,290
Apar Industries Ltd.		88,000	9,993,646
Havells India Ltd.		633,980	15,279,842

	股份		價值


KEI Industries Ltd.		334,000	$ 17,110,710
Larsen & Toubro Ltd.		375,837	16,501,716
西門子印度有限公司		178,836	15,437,044
			85,438,248
信息技術-10.2%
科富公司		68,266	5,705,300
印孚瑟斯有限公司		1,528,732	34,183,304
塔塔諮詢服務有限公司		784,697	39,978,974
			79,867,578
材料-8.1%
科羅曼德國際有限公司		285,500	5,723,690
印度鋁業有限公司		1,787,015	16,126,970
Pidilite Industries Ltd.		318,262	12,773,293
至尊工業有限公司		108,808	6,947,226
UltraTech水泥有限公司		158,583	22,325,303
			63,896,482
房地產-6.7%
旅發集團有限公司		320,706	5,437,188
戈德拉傑地產有限公司。^(a)		650,887	24,579,962
鳳凰軍有限公司		572,082	12,683,439
Prestige房地產項目有限公司		448,521	9,833,659
			52,534,248
公用事業-6.5%
印度國家熱力發電公司。		4,938,611	26,046,418
印度hdfc銀行的國家電網股份有限公司。		5,934,063	24,931,637
			50,978,055
印度的全部。			825,285,893
全部普通股。			825,285,893
短期投資-0.1%。
道富銀行美國機構政府貨幣市場基金，特級類，4.94%。^(c)		843,757	843,757
全部短期投資。			843,757
Total Investments （成本$ 503,808,458）—105.2%			826,129,650
負債超過其他資產—（5.2%）			(40,550,092)
淨資產—100.0%			$785,579,558

(a)	非收入產生證券。
(b)	表示根據規定S或規則144A發行的證券。
(c)	註冊投資公司由道富全球投資顧問公司提供諮詢。所示利率爲2024年9月30日的7天收益率。

請參閱附屬投資組合的備註。

投資組合說明
2024年9月30日截至（未經審計）

1. 重要會計政策摘要

a. 安全估值：

基金以當前市場價值或公允價值估計其證券，符合監管要求。"公允價值" 在基金估值和流動性程序中被定義爲在衡量日期願意市場參與方之間進行有序交易時可以獲得的出售資產或支付的價位，且沒有必須在衡量日期交易的壓力。根據1940年法案第2a-5條規定，董事會指定abrdn亞洲有限公司（以下簡稱"abrdn Asia"或"投資經理"）作爲基金的估值代表（"估值代表"）執行與基金投資相關的公允價值決定，對於市場報價不易獲得或被視爲不可靠的基金投資。

在交易所交易的股票以最近的報價銷售價格或在證券交易的主要交易所上的官方收盤價進行估值，這些估值以"估值時間"爲準，視情況適用下面段落描述的估值因素。在正常情況下，估值時間定在紐約證券交易所（"紐交所"）（通常是美國東部時間下午4:00）的定期交易結束時。如果沒有銷售價格，證券將以在證券交易的主要交易所上收盤時的買賣價格平均值進行估值。在納斯達克交易的證券以納斯達克官方收盤價確認價值。

在估值時間之前收盤的外國證券將通過將估值因素應用於最後的銷售價格或如上所述的平均價格進行估值。估值因素由獨立定價服務提供商提供。這些估值因素是在定價基金的投資組合持倉時用於估計外國市場結算時與基金估價之間市場變動的。這些估值因素基於諸如存託憑證、指數、期貨、板塊指數/交易所交易基金（"ETFs"）、匯率和每支證券當地交易所開盤和收盤價格的輸入。當使用估值因素定價時，所分配給外國證券的價值可能與其主要市場上的報價或發佈價格不同。應用估值因素的安全通常被確定爲二級投資，因爲交易價格已經調整。如果獨立定價服務提供商無法提供估值因素或估值因素低於預定閾值，則不使用估值因素；在這種情況下，該證券被確定爲一級投資。

短期投資包括投資於可每日贖回的短期投資基金中的現金及現金等價物。該基金將閒置現金劃入道富機構美國政府貨幣市場基金，該基金根據1940法案的2a-7條規定選擇作爲「政府貨幣市場基金」，其目標（並非保證）是保持每股淨資產值爲1.00美元。一般來說，這些投資類型被歸類爲一級投資。

如果某種證券的市場行情不容易獲取或被視爲不可靠（除了因其交易的外匯在估值時間之前收盤之外的其他原因），該證券根據估值指定者確定的公允價值進行估值，考慮相關因素和周圍環境，使用董事會批准的估值政策和程序。經基金經理公允價值化的證券可能根據輸入的性質被分類爲二級或三級。

根據美國通用公認會計准則關於公允價值測量和披露的權威指導，該基金使用一個分類輸入到估值技術以測量公允價值的三級層次結構來披露其投資的公允價值。層次結構將最高級的一級，即基於活躍市場上相同資產的未調整報價價格的估值，分配給一級測量；將基於其他重要可觀察輸入，包括活躍市場上類似資產的調整報價價格的估值，分配給二級測量；將最低級的三級，即基於相對有意義的不可觀察輸入的估值，分配給三級測量。輸入廣義上指市場參與者在對資產或負債定價時會使用的假設，包括關於風險的假設，例如使用於測量公允價值的特定估值技術（包括定價模型和/或用於估值技術的輸入的風險）。輸入可能是可觀察的，也可能是不可觀察的。可觀察輸入指反映市場參與者在定價資產或負債時會使用的假設，其基於從報告實體獨立獲取的市場數據。不可觀察輸入指反映報告實體對市場參與者在定價資產或負債時會使用的假設的自身假設，基於當前情況下可獲得的最佳信息確定。金融工具在公允價值層次結構內的級別基於對於公允價值測量重要的任何輸入的最低級別。

開放式互惠基金按照其公司報告的淨資產淨值（「NAV」）進行估值。基金投資的註冊開放式管理投資公司的招股說明書解釋了這些公司將在何種情況下使用公允價值定價以及使用公允價值定價的影響。封閉式基金和交易所交易基金（「ETFs」）的估值基於估值時間（如下所定義）的證券市場價格。使用這些定價方法之一的證券通常被確定爲1級投資。

下面總結了輸入的三級層次結構：

一級 - 在活躍市場中相同投資的報價價格（未調整）；

投資組合說明
2024年9月30日截至（未經審計）

二級 - 其他重要可觀察輸入（包括估值因素、類似證券的報價價格、利率、預付速度和信用風險等）；或

三級 - 重要的不可觀察輸入（包括基金在確定投資公允價值時的假設）。