附件 99.1
表格51-102F3
重大變更報告
| 項目1 | 公司名稱和地址 |
Bitfarms有限公司（“Bitfarms”或“公司”）
加拿大安大略省多倫多楊街110號，套房1601
安大略省多倫多 M5C 1T4
| 項目2 | 重大變更日期 |
2024年12月2日
| 項目3 | 新聞公告 |
附件作爲日程表 “A”由加拿大的一家新聞通訊公司於2024年12月2日發佈的新聞稿。
| 項目4 | 重大變更概述 |
重大變更在附錄“A”的新聞稿中描述。
| 項目 5 | 重要變更的完整描述 |
重大變更在附錄“A”的新聞稿中描述。
| 項目 6 | 依賴於國家工具51-102的第7.1(2)條款 |
不適用。
| 項目 7 | 省略信息 |
不適用。
| 項目 8 | 執行官 |
Ben Gagnon
首席執行官
Bitfarms有限公司
Bgagnon@bitfarms.com
| 項目 9 | 報告日期 |
2024年12月2日。
附表“A”
Bitfarms提供2024年11月的生產
和運營更新
- 在2024年11月實現12.8 EH/s & 賺取204 BTC -
本新聞稿構成公司的“指定 新聞稿”，用於公司於2024年10月4日修訂和重述的招股說明書補充，相關於其於2023年11月10日發佈的短期 基本貨架招股說明書。
多倫多，安大略省和布羅薩爾， 魁北克（2024年12月2日） - Bitfarms有限公司（納斯達克/TSX：BITF），全球領先的垂直整合比特幣 IDC概念 事件；事件控制項，今天宣佈其最新的月度生產報告。所有財政參考均以美元計算。
Bitfarms在11月份實現了12.8 EH/s的運營哈希率，初步部署的礦工已在賓夕法尼亞州的Stronghold Digital Mining網站進行，依據2024年9月和10月宣佈的託管協議 。憑藉這兩項託管協議，支持總計約4 EH/s，預計到2025年上半年，Bitfarms估計近75%的 哈希率將來自北美 IDC概念，再次確認公司在美國的發展承諾。
在11月份，Bitfarms還將近19,000台 T21礦工升級爲S21 Pro礦工，預計在12月和1月交付。這些更新更高效的礦工將支持在2025年上半年實現19 w/TH的效率，較當前效率提高近10%。
首席執行官Ben Gagnon表示：“通過將我們的 礦工重新部署到美國，我們已經最佳匹配我們礦工的基礎電力經濟狀況，覆蓋我們的靈活MWs的大型組合。由於對HPC/人工智能和比特幣挖礦的即時容量需求猛增，並且基於與戰略合作伙伴的討論，我有信心到2025年我們950 MW的能源組合爲我們提供無與倫比的靈活性，以利用HPC/人工智能和比特幣挖礦的戰略機會。”
此外，Bitfarms於11月20日召開了股東特別會議，導致股東批准董事會的擴展，從五名成員增加到六名，並任命Andrew J. Chang爲獨立董事。董事會目前由六名成員組成，其中五名爲獨立成員。
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最後，Bitfarms宣佈，基礎設施首席官Benoit Gobeil已於11月底辭去公司職務。在他的任期內，Gobeil先生在擴大Bitfarms在北美和拉丁美洲的IDC概念設施方面發揮了關鍵作用。
首席執行官本·加農總結道：“貝諾瓦自2018年以來一直與Bitfarms在一起，他是我們領導團隊的重要成員。多年來，他建立了一個我們相信在設計、施工和維護高性能比特幣數據中心方面都是一流的基礎設施團隊。有了這個團隊在這裏，我對我們加快招聘替代者的過程能夠平穩過渡充滿信心。在我們尋找填補這個角色的人選時，我們相信這是一個進一步加強我們團隊的機會，同時引入有人具有高性能計算/人工智能和美國數據中心施工管理經驗的人。整個Bitfarms團隊對貝諾瓦的奉獻和貢獻表示感謝，祝願他在未來的事業中取得成功。”
礦業評論
11月的採礦操作產生了204個比特幣，而10月爲236個，反映出平均運營EH增加了1%，比特幣的難度增加了7%。
| 關鍵績效指標 | 十一月 2024 | 十月 2024 | 十一月 2023 | |||||||||
| 總計獲得的比特幣 | 204 | 236 | 392 | |||||||||
| 月末運營EH/s | 12.8 | 11.5 | 6.4 | |||||||||
| 比特幣/平均EH/s | 19 | 22 | 66 | |||||||||
| 平均運營EH/s | 10.7 | 10.6 | 5.9 | |||||||||
| 運營能力 (MW) | 324 | 310 | 240 | |||||||||
| 水電 (MW) | 256 | 256 | 186 | |||||||||
| 瓦特/太哈希效率 (w/TH) | 21 | 21 | 35 | |||||||||
| 售出比特幣 | 171 | 194 | 350 | |||||||||
2024年11月選擇運營亮點
| ● | 2024年11月30日的操作爲12.8 EH/s，同比增長100%，環比增長11%。 | |
| ● | 平均操作爲10.7 EH/s，同比增長81%，環比增長1%。 | |
| ● | 19 BTC/平均EH/s，環比下降14%，同比下降71%。 | |
| ● | 獲得204 BTC，環比下降14%，同比下降48%。 | |
| ● | 6.8 每天平均獲得的比特幣，基於2024年11月30日比特幣價格爲97000美元，相當於約66萬美元。 |
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Bitfarms的比特幣月產量
| 月份 | 2024年比特幣產量 | 2023年比特幣產量 | ||||||
| 一月 | 357 | 486 | ||||||
| 二月 | 300 | 387 | ||||||
| 三月 | 286 | 424 | ||||||
| 四月 | 269 | 379 | ||||||
| 五月 | 156 | 459 | ||||||
| 六月 | 189 | 385 | ||||||
| 七月 | 253 | 378 | ||||||
| 八月 | 233 | 383 | ||||||
| 九月 | 217 | 411 | ||||||
| 十月 | 236 | 398 | ||||||
| 十一月 | 204 | 392 | ||||||
| 年度至今總額 | 2,700 | 4,482 | ||||||
2024年11月財務更新
| ● | 出售 作爲公司常規財務管理實踐的一部分，售出204個比特幣中的171個，所得總額爲1460萬。 | |
| ● | 新增 從挖礦操作中向國庫增加33個比特幣，並根據11月12日公佈的礦工升級協議將351個比特幣轉移到比特大陸。根據協議條款，比特大陸將以3320萬比特幣的增量成本將18,853個比特大陸T21礦機升級爲S21 Pro礦機，且公司可選擇以固定的比特幣價格約94,600美元，分四個季度付款方式將比特幣兌換現金。反映比特幣向比特大陸轉移後，Bitfarms國庫在11月份末爲870個比特幣，比上個月的1,188個下降，按11月30日比特幣價格97,000美元計算，代表8440萬。 | |
| ● | 合成 HODL™ 的584份於2024年11月30日到期的比特幣看漲期權，較上個月底的802份減少。 |
即將舉行的會議和活動
| ● | 十二月 4號：b. Riley 加密貨幣與能源基礎設施會議（紐約） | |
| ● | 十二月 12號：北方增長會議（虛擬） | |
| ● | 一月 2025年1月14-15日：Needham增長會議（紐約） |
關於 Bitfarms有限公司。
成立於2017年，Bitfarms是一家全球垂直整合的比特幣IDC概念公司，提供其計算能力給一個或多個 挖礦池，從中收到比特幣的支付。Bitfarms開發、擁有和運營垂直整合的挖礦設施，擁有內部管理和公司自有的電氣工程、安裝服務及多個現場技術維修中心。 該公司的專有數據分析系統提供了最佳的運營性能和在線時間。
4
Bitfarms 目前擁有12個運營中的比特幣IDC概念數據中心和兩個在建項目，以及與兩個數據中心的託管協議，分佈在四個國家：加拿大、美國、巴拉圭和阿根廷。Bitfarms主要由環保的水電和長期的電力合同供電，致力於使用可持續且通常未被充分利用的能源基礎設施。
要 了解更多關於Bitfarms的事件、發展和在線社區：
www.bitfarms.com
https://www.facebook.com/bitfarms/
https://twitter.com/Bitfarms_io
https://www.instagram.com/bitfarms/
https://www.linkedin.com/company/bitfarms/
術語表
| ● | 同比或環比= 年同比或月同比 | |
| ● | BTC 或 BTC/天 = 比特幣或比特幣每天 |
| ● | EH或EH/s = Exahash或每秒Exahash |
| ● | MW或MWh = 兆瓦或兆瓦時 |
| ● | w/TH = 瓦/太哈希效率（包括供電附加設備的成本） |
| ● | Synthetic HODL™ = 使用創建比特幣等值風險暴露的工具 |
前瞻性 聲明
本新聞稿包含某些“前瞻性信息”和“前瞻性聲明”（統稱爲“前瞻性信息”），這些信息基於截至本新聞稿日期的預期、估計和預測，並受到加拿大和美國證券法的安全港保護。關於Stronghold託管協議的影響、預計增長、目標哈希率、與公司的地域多樣化和擴展相關的機會、礦工的部署以及相關的時間安排、及時關閉Stronghold收購及公佈條款的能力、獲得額外電力並擴大Stronghold業務哈希率的能力、設備和設備升級的表現及其對操作能力的影響，包括目標哈希率和多年的擴展能力、利用Bitfarms驗證的專業知識成功提升能源效率和哈希率的機會，以及其他關於公司的未來增長、計劃和目標的聲明均屬於前瞻性信息。
任何涉及預測、期望、信念、計劃、項目、目標、假設、未來事件或表現的聲明（通常但不總是使用諸如“期望”、“不期望”、“預計”、“預期”或“不預期”、“計劃”、“預算”、“安排”、“預測”、“估算”、“前景”、“相信”或“意圖”或這些詞語和短語的變體，或者聲明某些行動、事件或結果“可能”或“可以”、“會”、“可能”或“將”發生或實現的陳述）都不是歷史事實的聲明，可能是前瞻性信息。
5
這些前瞻性信息是基於Bitfarms管理層在作出時的假設和估計，並涉及已知和未知的風險、不確定性及其他因素，這可能導致Bitfarms的實際結果、表現或成就與這些前瞻性信息所表達或暗示的任何未來結果、表現或成就存在重大差異。這些因素、風險和不確定性包括，但不限於：獲得Stronghold股東和多倫多證券交易所對Stronghold收購的批准，以及其他適用的監管批准；Stronghold收購可能未能在預期時間內完成，或者根本無法完成，或者可能未能按照雙方目前預期的條款和條件完成，原因包括但不限於未能滿足Stronghold收購的交易條件；新設施的建設和運營可能不會如計劃所述進行，或者根本不會；現有設施的擴展可能不會如當前預期那樣實現，或者根本不會；新礦工的表現可能未達到預期；營收可能不會如當前預期那樣增加，或者根本不會；成功挖掘數字貨幣的能力無法保證；設備升級未能按計劃安裝和運行；額外電力的可用性可能無法如當前計劃那樣進行，或者根本不會；擴展可能不會如當前期望那樣實現，或者根本不會；電力採購協議及其經濟性可能沒有預期的那麼有利；由於Stronghold工廠的運營可能會涉及環境風險和其他特有的風險因素，包括土地恢復要求可能繁重且昂貴，涉及煤殘留髮電的稅收抵免的變化可能對業務、財務狀況、經營結果和未來發展努力產生重大不利影響，電力市場的競爭可能對經營結果、現金流和資產的市場價值產生重大不利影響，業務受到重大能源監管的影響，可能會受到立法或監管變化的負面影響，以及現有或未來能源法規或要求的責任或任何未來無法遵守的責任影響，運營中受到氣候變化威脅帶來的多個風險的影響，以及與排放和煤殘留管理相關的環境法律、能源過渡政策和舉措及法規，這可能導致運營和資本成本的增加，並減少業務活動的範圍，電力生產設施的運營涉及顯著的風險和行業特有的危害，這可能對我們的收入和經營結果產生重大不利影響，並且可能沒有足夠的保險來覆蓋這些風險和危害，員工、承包商、客戶和公衆可能由於運營的性質而面臨受傷風險，有限的碳捕獲項目和倡議的經驗以及對第三方的依賴，包括顧問、承包商和供應商，以開發和推進碳捕獲項目和倡議，此外，未能妥善管理這些關係，或這些顧問、承包商和供應商未能按預期執行，可能對業務、前景或運營產生重大不利影響；數字貨幣市場；成功挖掘數字貨幣的能力；目前的數字貨幣庫存可能無法實現盈利性清算，或者根本無法；數字貨幣價格的下降可能對運營產生重大負面影響；網絡難度的提高可能對運營產生重大負面影響；數字貨幣價格的波動；在適用的司法管轄區內預計的水電對於加密貨幣挖掘的增長和可持續性；無法維持可靠和經濟的電力來源來運營加密貨幣挖掘資產；電力成本、天然氣成本的上升，貨幣兌換率的變化、能源削減或Bitfarms和Stronghold所在司法管轄區能源制度的監管變化的風險及對盈利能力的潛在不利影響；未來資本需求以及完成當前和未來融資的能力，包括Bitfarms利用市場交易提供計劃（“ATm計劃”）的能力，以及證券在該ATm計劃中銷售的價格，以及資本市場條件的總體情況；由於ATm計劃和其他股權發行導致的股權稀釋；證券市場的波動可能影響與經營業績無關的證券定價；內部財務報告控制的重大缺陷可能導致財務狀況的錯誤陳述，可能會導致在未能及時防止或發現的情況下，年報或臨時合併財務報表的重大錯誤陳述；數字貨幣的歷史價格以及挖掘數字貨幣的能力應與歷史價格保持一致；以及任何法律或規定的採用或擴展，這將防止Bitfarms運營其業務，或使其運營成本增加。有關這些和其他風險和不確定性的進一步信息，請參閱Bitfarms在www.sedarplus.ca的文件（這些文件也可在美國證券交易委員會（“SEC”）的網站www.sec.gov上獲得），包括截至2023年12月31日的年度MD&A（於2024年3月7日提交）和截至2024年9月30日的三個月和九個月MD&A（於2024年11月13日提交），以及Bitfarms向SEC提交的F-4表單（文件編號：333-282657）的註冊聲明，該註冊聲明包括Stronghold的代理聲明，同時也是Bitfarms的招股說明書（“代理聲明/招股說明書”）。儘管Bitfarms已嘗試識別可能導致實際結果與前瞻性聲明中所表達的結果存在重大差異的重要因素，但可能還有其他因素導致結果未如預期、估計或意圖，包括目前對Bitfarms未知或被認爲不重要的因素。不能保證此類聲明將在準確性上得到驗證，因爲實際結果和未來事件可能會與此類聲明中的預期大相徑庭。因此，讀者不應對任何前瞻性信息過於依賴。Bitfarms不承擔任何義務，修訂或更新任何前瞻性信息，除非法律要求。對公司的證券交易應被視爲高度投機性。沒有任何證券交易所、證券委員會或其他監管機構批准或不批准此處包含的信息。多倫多證券交易所、納斯達克或任何其他證券交易所或監管機構均不對本聲明的充分性或準確性承擔責任。
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