什么是证券交易委员会（SEC）？

关键要点

● 作为美国国会设立的独立联邦监管机构，美国证券交易委员会(美国证券交易委员会)负责监管证券市场，是美国证券业的最高机构。

● 美国证券交易委员会是1933年《证券法》和1934年《证券交易法》通过的产物。

● 该委员会本身可以对违法者提起民事迫害，也可以与司法部合作处理刑事案件。

读懂美国证券交易委员会

美国证券交易委员会是一个联邦机构，负责监管证券市场，保护投资者权益。

美国证券交易委员会是根据1934年的证券交易法成立的。由于它是世界上历史最悠久的证券监管机构，所以我们在谈到证券规章制度时一般都会提到它。

美国证券交易委员会由美国国会设立，是隶属于联邦政府的独立准司法机构。它是美国证券业的顶级机构。

美国证券交易委员会旨在保护投资者权益，维护证券市场公平有序高效运行，促进家庭和国有资本流入资本市场。

在它的影响下，泰国、菲律宾、斯里兰卡、尼日利亚、加纳等许多国家都成立了自己的证券监管机构。

美国证券交易委员会的历史

在美国证券交易委员会成立之前，对股票、债券和其他证券交易的监管几乎不存在，这导致了广泛的欺诈、内幕交易和其他滥用行为。

美国证券交易委员会创建于1934年，是总裁·富兰克林·罗斯福的新政计划之一，目的是帮助抗击大萧条造成的毁灭性经济影响，并防止未来发生任何市场灾难。

美国证券交易委员会是如何运作的？

经过近90年的发展，美国证券交易委员会的总部现已落户华盛顿。它由总裁任命的五名委员领导，他们的任期都是五年，其中一人被指定为主席。

美国证券交易委员会官网(https://www.sec.gov/)，)的介绍称，发改委现有六个司，分别为公司融资司、审查司、经济与风险分析司、投资管理司、执法司、交易与市场司。在这六个部门下，有26个办公室负责具体事务，包括收购办公室和投资者教育和倡导办公室。

这两项法案允许美国证券交易委员会对违法者提起民事诉讼，并与司法部合作处理刑事案件。

正如美国证券交易委员会在其官方网站上提到的那样，在民事诉讼中，它寻求两种主要的制裁措施来监管证券市场：

禁制令。无视禁令的个人或公司将因藐视法庭而被处以罚款或监禁。

民事罚金或者返还违法所得的。美国证券交易委员会还保留向法院申请禁止或暂停个人担任公司高管或董事的命令，并提起撤销或暂停注册等诉讼的权利。

此外，美国证券交易委员会还制定了自己的举报人赏金规则。2014年9月，美国证券交易委员会宣布向海外举报人奖励3000多万美元，这是自举报人计划启动以来，当时金额最大的一笔举报人奖金。美国证券交易委员会预计将于2014年9月22日向举报人支付创纪录的3000万美元)